Синдицированное кредитование - Ассоциация региональных
advertisement
Задачи развития синдицированного кредитования в России сентябрь 2011 года 1 Синдицированные кредиты в России 180 168 80 142 160 70 140 133 117 60 120 64 50 100 75 40 0 35 47 36 20 10 80 62 30 31 32 12 4 2000 61 60 30 20 16 2001 4 5 2002 2003 2004 2006 2007 2008 2009 Количество сделок 40 20 19 2005 Объем синдицированных кредитов 79 количество сделок Объем синдицированных кредитов (млрд. долл) 90 20 2010 6м2011 0 Источник: Dealogic. Структура участников рынка (по объему сделок) <5% <11% <12% Российские банки Банки с иностранным капиталом 6 6 2009 2010 6м 2011 Основные российские участники рынка: Альфа-Банк, ВТБ, Сбербанк 2 Зачем нужен синдицированный Кредит 3 Синдицированное кредитование: преимущества российских банков Кредиты, предоставленные российскими банками корпоративным заемщикам по состоянию на 01/07/2011г 32% 35% 30% 31% 32% 28% 30% 800 700 600 23% 500 20% 480 431 425 410 232 5% 381 10% 562 400 15% 300 Млрд. долл 25% 32% Кредиты корпоративным заемщикам (млрд долл) 200 100 0% Рост объемов кредитования российскими банками позволяет предлагать корпоративным клиентам новые кредитные продукты (в том числе синдицированные кредиты) Широкая филиальная сеть, долгосрочные отношения с клиентами доля в ВВП (%) 0 1.1.07 1.1.08 1.1.09 1.1.10 1.7.10 1.1.11 1.7.11 Источник: ЦБ РФ Структура кредитов, предоставленных российскими банками корпоративным заемщикам (по состоянию на 01/07/2011г) в валюте кредитования: Доступ к рублевому фондированию: российские заемщики преимущественно кредитуются в рублях по фиксированной процентной ставке по срокам кредитования: до 1 года рубли 23.69% 34.29% 38.29% от 1 года до 3 лет свыше 3 лет иностранная валюта 76.31% Возможность предоставлять долгосрочное (свыше 1 года) кредитование, готовность принять долгосрочный риск на российских заемщиков. 27.42% Источник: ЦБ РФ Источник: ЦБ РФ 4 Основные факторы, препятствующие развитию синдицированного кредитования в России Недостаточно проработанная нормативная база в области синдицированного кредитования: - Отсутствие в России стандартной документации по сделкам синдицированного кредитования. - Отсутствие судебных прецедентов в области рассмотрения споров по сделкам синдицированного кредитования - Отсутствие в нормативах концепции агента по обеспечению (залогу) - Наличие нерешенных вопросов в области налогового регулирования - Отсутствие четких положений в документах Центрального Банка РФ касательно отражения синдицированных кредитов в бухгалтерском учете Отсутствие ассоциации участников рынка синдицированного кредитования, института – аналога европейской организации LMA, который поддерживал бы открытое и эффективное взаимодействие между участниками рынка Недостаток опыта у российских банков в области синдицированного кредитования Ограниченный опыт сотрудничества между российскими банками 5 Задачи развития синдицированного кредитования Совершенствование законодательной базы, разработка типовой документации по российскому праву для участников рынка Организация круглых столов, конференций с представителями регулятивных органов Образование, проведение тренингов, учебных семинаров для банковских институтов Накопление опыта через отделенные совместные сделки 6 СПАСИБО ЗА ВНИМАНИЕ! 7
