Методы оценки кредитоспособности юридических лиц с целью минимизации рисков

МИНИСТЕРСТВО НАУКИ И ВЫСШЕГО ОБРАЗОВАНИЯ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ федеральное государственное бюджетное образовательное учреждение высшего образования «АЛТАЙСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ» МЕЖДУНАРОДНЫЙ ИНСТИТУТ ЭКОНОМИКИ, МЕНЕДЖМЕНТА И ИНФОРМАЦИОННЫХ СИСТЕМ Кафедра финансов и кредита СОВРЕМЕННЫЕ СПОСОБЫ ОПРЕДЕЛЕНИЯ КРЕДИТОСПОСОБНОСТИ КЛИЕНТОВ (на примере ООО «БАНК «ФРИДОМ ФИНАНС») (выпускная квалификационная работа) Выполнила обучающаяся 3 курса, группы 2731мз Ю.А. Карманова Научный руководитель: к.э.н., доцент Н.О. Деркач Работа защищена «___» ________ 2020 г. оценка ______________ Допустить к защите зав. кафедрой д.э.н. С.И. Межов _________________ Председатель ГЭК к.э.н. Н.В. Сунцова _________________ __________________ «___» ________ 2020 г. Барнаул 2020 1 МИНИСТЕРСТВО НАУКИ И ВЫСШЕГО ОБРАЗОВАНИЯ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ ФЕДЕРАЛЬНОЕГОСУДАРСТВЕННОЕ БЮДЖЕТНОЕ ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ УЧРЕЖДЕНИЕ ВЫСШЕГО ОБРАЗОВАНИЯ «АЛТАЙСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ» ФАКУЛЬТЕТ _МИЭМИС КАФЕДРА _Финансы и кредит НАПРАВЛЕНИЕ __Финансы и кредит ПРОФИЛЬ Банки и банковская деятельность ГРУППА 2731мз ЗАДАНИЕ ПО ВЫПУСКНОЙ КВАЛИФИКАЦИОННОЙ РАБОТЕ Обучающийся _Карманова Юлия Алексеевна________________________________________ 1. Тема ВКР _Современные способы определения кредитоспособности клиентов (на примере ООО «БАНК «ФРИДОМ ФИНАНС») _______________________________________ 2. Срок сдачи обучающимся законченной работы 17.02.2020 3. Исходные данные по работе: законодательные акты Российской Федерации, научные труды специалистов по вопросам финансового менеджмента, банковского дела, анализа финансово-хозяйственной деятельности, отчетные документы исследуемого банка. 4. Содержание разделов выпускной квалификационной работы (наименование глав) 1. Теоретические основы исследования кредитоспособности заемщиков коммерческим банком в Российской Федерации. 2. Анализ кредитоспособности клиентов банка «ФРИДОМ ФИНАНС» 3. Возможности совершенствования анализа кредитоспособности для банка «ФРИДОМ ФИНАНС» 5. Перечень графического материала: таблицы, рисунки. 6. Консультанты по разделам ВКР Раздел Консультант к.э.н., доцент Деркач Н.О. Задание принял Подпись, дата Подпись, дата 06.09.2019 06.09.2019 06.09.2019 к.э.н., доцент Деркач Н.О. к.э.н., доцент Деркач Н.О. 7. Дата выдачи задания Задание выдал 06.09.2019 Руководитель выпускной квалификационной работы ____________________________ (подпись) Обучающийся___________________________ (подпись) 2 РЕФЕРАТ Тема выпускной квалификационной работы: «Современные способы определения кредитоспособности клиентов в коммерческом банке». Целью данной работы является разработка рекомендаций по совершенствованию оценки кредитоспособности юридического лица. Предметом данного исследования выступают методы и способы оценки кредитоспособности заемщиков. Объектом выпускной работы является ООО «Банк «Фридом Финанс». Теоретическая и методическая основы написания работы состоит из законодательных актов Российской Федерации, научных трудов специалистов по вопросам финансового менеджмента, банковского дела, анализа финансовохозяйственной деятельности. Работа состоит из ведения, трех глав, заключения, библиографического списка, включающего 58 источников и 1 приложения. По результатам проделанной работы можно сделать вывод о том, что методика определения рассматривается как кредитоспособности заемщиков исследуемого банка наиболее действенная в российской экономике. Были отмечены достоинства и недостатки использования данной методики, а так же предложены рекомендации по ее совершенствованию. Работа изложена на 84 страницах, включает 14 таблиц, иллюстрирована 3 рисунками. 3 СОДЕРЖАНИЕ ВВЕДЕНИЕ…………………………………………………………………………....5 1 ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ИССЛЕДОВАНИЯ КРЕДИТОСПОСОБНОСТИ ЗАЕМЩИКОВ КОММЕРЧЕСКИМ БАНКОМ В РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ……………………………………………………………..…...…8 1.1 Основные концепции и критерии определения кредитоспособности заемщиков …………………………………………………………….……...….8 1.2 Модели и методы анализа и оценки кредитоспособности заемщиков………………..……………………………………………...………16 1.3 Факторы повышения кредитоспособности клиентов банка с целью снижения риска невозврата ссуды ……………………………………………...…………22 2 АНАЛИЗ КРЕДИТОСПОСОБНОСТИ КЛИЕНТОВ БАНКА «ФРИДОМ ФИНАНС» …………………………………………..…………………...….…37 2.1 Финансово - экономическая характеристика банка «ФРИДОМ ФИНАНС» ………………..……………………………………………...….…37 2.2 Показатели анализа кредитоспособности клиентов по системе банка ……………………………………………………………………........…41 2.3 Методика анализа кредитоспособности юридических лиц банком «ФРИДОМ ФИНАНС» ………………………………………………………………..…….48 3 ВОЗМОЖНОСТИ СОВЕРШЕНСТВОВАНИЯ КРЕДИТОСПОСОБНОСТИ ДЛЯ БАНКА АНАЛИЗА «ФРИДОМ ФИНАНС» …….........…………………………………………………………..60 3.1 Предложения по усовершенствованию кредитной политики банка ……………………………………………………………………………..60 3.2 Разработка мероприятий по совершенствованию анализа кредитоспособности заемщиков банка «ФРИДОМ ФИНАНС»………………………….……....…65 ЗАКЛЮЧЕНИЕ…………………………………………………………….……..…74 БИБЛИОГРАФИЧЕКИЙ СПИСОК……………………………………….…….....77 ПРИЛОЖЕНИЕ ..…………………………………………………………………….84 4 ВВЕДЕНИЕ На современном этапе формирования мировой экономики задачи любого хозяйствующего субъекта нацелены на определение позиций среди конкурентов и перспектив развития в будущем, что является жизненно важным этапом его деятельности. Процесс кредитования организации рассматривается как классическая банковская операция. В процессе проведения активных кредитных операций с целью получения прибыли банки сталкиваются с кредитным риском, то есть риском неуплаты заемщиком суммы основного долга и процентов, причитающихся кредитору. Правильно созданная банком методика оценки кредитоспособности дает возможность снизить размер кредитных рисков и создать условия удовлетворяющие запросам клиентов банка. Анализ кредитоспособности сопровождается подробным исследованием количественных и качественных характеристик заемщика с точки зрения их влияния на класс кредитоспособности, качество обеспечения по кредиту и степень кредитного риска. Актуальность исследуемой темы определена тем, что в настоящее время существует огромное количество методик оценки кредитоспособности потенциальных заемщиков, поскольку на кредитоспособность заемщика оказывает большое количество факторов. В случае, если невозможно создать единую методику, банк, в свою очередь должен улучшить используемую им методику для того чтобы повышать качество обслуживания клиентов и уменьшить кредитные риски. В настоящее время финансовое состояние и оценка кредитоспособности предприятия является предметом внимания широкого круга участников рыночных отношений, которые заинтересованы в его эффективных результатах деятельности, которые на основании внутренней статистической и финансовой информации могут провести оценку его финансового положения. 5 Тема выпускной квалификационной работы является актуальной, так как в современных экономических условиях необходимо владеть знаниями в области финансовой оценки и уметь применить их на практике. Цель данной работы – разработать рекомендации по улучшению оценки кредитоспособности юридического лица. Цель работы определяет следующие задачи: 1) раскрыть сущность кредитоспособности заемщика и факторы на нее влияющие; 2) провести оценку современных способов анализа кредитоспособности заемщиков на основе изучение российского и зарубежного опыта; 3) провести анализ кредитоспособности заемщика на примере клиентов ООО «Банк «Фридом Финанс»; 4) выявить проблемы и разработать рекомендации по улучшению технологии анализа и оценки кредитоспособности в ООО «Банк «Фридом Финанс». Объектом исследования является Общество с ограниченной ответственностью «Банк «Фридом Финанс». Банк является одним из ведущих банков в секторе частных инвестиций на рынках России и Казахстана и участвует в торгах на Московской бирже. Цель деятельности – предоставление лучшего инвестиционнобанковского сервиса. ООО «Банк «Фридом Финанс» не ограничивается собственными финансовыми продуктами, подбирает и предлагает клиентам доступ к продуктам партнеров не только на российском, но и на международном рынках. Предметом исследования являются методы и способы оценки кредитоспособности заемщиков. Теоретико-методической основой работы являются законодательные акты Российской Федерации, научные труды специалистов по вопросам финансового менеджмента, банковского дела, анализа финансово-хозяйственной деятельности. При выполнении работы были использованы следующие методы и приемы экономических исследований: сравнительно-аналитический, графический, экономико-статистический и другие. 6 табличный, Информационной базой работы послужили данные бухгалтерской и финансовой отчетности ООО «Банк «Фридом Финанс» за 2016 – 2018 гг. В первой главе рассматриваются понятие кредитоспособность, теоретические аспекты оценки кредитоспособности, а также модели и методы анализа кредитоспособности заемщика. Во второй главе рассматривается анализ оценки кредитоспособности юридического лица и финансовой деятельности ООО «Банк «Фридом Финанс», проводится анализ кредитного портфеля, рассмотрение конкретной методики оценки кредитоспособности, используемой банком. В качестве примера приводится оценка кредитоспособности ООО «Завод прецизионных изделий». В заключении выпускной квалификационной работы изложены основные результаты исследования и приводятся окончательные выводы в рассматриваемой теме. Практическая значимость работы заключается в том, что разработанные мероприятия по совершенствованию методики проведения оценки кредитоспособности клиента могут быть использованы в реальной практике в банке, так как они способны обеспечить конкурентоспособность, финансовую стабильность и привлекательность банка на рынке. В соответствии с поставленной целью исследования работа состоит из введения, трех глав, заключения, библиографического списка и приложений. 7 1 ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ИССЛЕДОВАНИЯ КРЕДИТОСПОСОБНОСТИ ЗАЕМЩИКОВ КОММЕРЧЕСКИМ БАНКОМ В РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ 1.1 Основные концепции и критерии определения кредитоспособности заемщиков Обратимся к определению кредитоспособности, которое дается многими экономистами страны. Так, М.А. Джафарова [19, с. 211] определяет кредитоспособность, как наличие у заемщика способности к получению кредита на общепринятых принципах кредитования – возвратности, срочности, платности. По мнению М.Д.Пикаловой [40, с. 74] основной мыслью кредитоспособности выступает именно возможность заемщика исполнить все долговые обязательства перед банком и именно кредитоспособность ложиться в основу кредитного процесса, когда принимается решение о выдаче кредита, его форме. Так, Д.А. Ендовицкий [21, с. 5] рассматривает кредитоспособность как способность заемщика в полном объеме и в определенный кредитным соглашением срок рассчитываться по своим догам обязательствам исключительно денежными средствами. К.Н. Каримова [25, с. 798] отмечает, что кредитоспособность – это способность компании или частного лица привлекать заемный капитал и в будущем надлежащим образом обслуживать свой долг; Е.И.Гнатышина [18, с. 100] считает, что кредитоспособность – это способность заемщика в конкретных условиях кредитования в полном объеме и в определенный кредитным соглашением срок рассчитываться по своим долговым обязательствам исключительного денежными средствами, которые генерируются заемщиком в ходе предоставляющего обычной кредит, деятельности. важно, чтобы платежеспособным, но и кредитоспособным. 8 Следовательно, заемщик был для банка, не только Для успешного управления платежеспособностью и кредитоспособностью предприятия большое значение имеет исследование теоретических аспектов этих понятий. Между тем, они вовсе не идентичны. Существует ряд определений платежеспособности. Приведем их. По определению М.И. Ткачук и Е.Ф. Киреева [54] платежеспособность предприятия – это возможность погашения своих финансовых обязательств в конкретный период времени. По их мнению, платежеспособность – это реальное состояние финансов предприятия, которое можно определить на конкретную дату или за анализируемый период времени. Г.В. Савицкая [46] дает следующее определение платежеспособности: платежеспособность – это возможность своевременно погашать свои платежные обязательства наличными ресурсами. По мнению Шеремета А.Д. [58], платежеспособность организации является сигнальным показателем, в котором проявляется ее финансовое состояние. Под платежеспособностью удовлетворять он платежные подразумевает способность требования поставщиков организации в вовремя соответствии с хозяйственными договорами, возвращать кредиты, производить оплату труда персонала, вносить платежи в бюджеты и во внебюджетные фонды. Таким образом, изучив определения платежеспособности и кредитоспособности различных авторов, мы выяснили, что платежеспособность – это способность предприятия своевременно рассчитываться по своим долговым внешним и внутренним обязательствам за счет достаточного наличия ликвидных активов. А под кредитоспособностью предприятия понимается способность и готовность заемщика возвратить кредит в соответствии с условиями кредитного соглашения. На наш взгляд, наиболее полно понятие «анализа кредитоспособности» как главного критерия в построении оперативных кредитных отношений между банком и заемщиком заключается в следующем: - оценка кредитоспособности заемщиков должна проводится исходя из совместных интересов субъектов кредитных отношений. Слишком высокие 9 требования к заемщикам кредитных ресурсов со стороны банка приводит к потере клиентов; - общность цели заемщика и кредитора в процессе формирования кредитных отношений выражается в усилии достижения ими максимальной доходности; - кредитоспособность заемщиков прочно связана со стоимостью предоставления кредитных услуг, видам кредитов, по формам кредитов, зависит от уровня развития инфраструктуры данных рынков, спроса и предложения на кредитные ресурсы на рынках. Так или иначе, кредитоспособность выражается в возможности заемщиком вернуть кредитные суммы, уплатив банку соответствующие проценты в срок и в полном объеме. Понятие кредитоспособности во многом зависит от особенностей развития банковской системы, кроме того содержание этого понятия изменяется со временем и ретроспективная оценка показывает, что существует тесная взаимосвязь между кредитоспособностью и развитием кредитных отношений. Осуществляя оценку кредитоспособности заемщика, банки основываются на системе показателей, соответствующих определенным критериям, анализ которых дает возможность сделать вывод о состоянии кредитоспособности потенциального заемщика. А также рекомендации при проведении конкурсных мероприятий. Набор этих критериев и показателей определяется каждым банком самостоятельно и видоизменяется в процессе развития кредитных отношений. При этом можно отметить, что использование тех или иных критериев и показателей при оценке кредитоспособности во многом зависит от внешних факторов, таких как изменения в экономическом развитии страны, формирование и развитие предпринимательства, изменение видов и форм кредита, политики государства в сфере денежно-кредитного регулирования. Определенный отпечаток на процесс анализа кредитоспособности накладывает современный уровень развития банковского дела и кредитования. Поэтому в настоящее время критериями, 10 свидетельствующими о кредитоспособности заемщика – физического лица выступают способность заемщика к получению дохода и его репутация. И.Ю. Загоруйко выделяет следующие критерии оценки кредитоспособности физического лица: 1) Характер клиента подразумевает оценку его репутации, степени ответственности за погашение обязательств, а также оценку точности формулировки цели кредитования, согласно кредитной политике банка. 2) Способность заимствовать средства означает наличие у клиента права на подачу заявки на кредит, подписи кредитного договора или ведения переговоров. 3) Такой критерий, как способность зарабатывать средства выступает одним из важнейших при оценке кредитоспособности. Поскольку именно способность зарабатывать средства является гарантом того, что заемщик в будущем будет в состоянии вернуть всю сумму заложенности банку. 4) Обеспечение кредита – это фактор, содержащий в себе вторичный источник погашения кредита. Источниками обеспечения кредита могут выступать – залог, гарантия, поручительство, страхование и др. Конкретный вид обеспечения предусматривается кредитным договором [22, С. 820]. Критерии оценки заемщика позволяют определить, что на современном этапе развития банковской системы основным показателем кредитоспособности выступает кредитный рейтинг. Это универсальное значение, которое формируется на основании значений нескольких показателей. Присвоение кредитного рейтинга происходит в процессе перехода от нескольких показателей, характеризующих заемщика, к одному обобщенному значению, свидетельствующему Необходимость внедрения об уровне кредитного кредитоспособности рейтинга обусловлена заемщика. тем, что кредитоспособность должна оцениваться единым показателем, который. В процессе присвоения кредитного рейтинга происходит оценка финансовых показателей характеризующих заемщика, получения дохода, возможность например, наличие источников для накапливания 11 средств для последующего погашения кредита, наличие имущества, а также совокупность показателей личностного характера. Таким образом, наличие достаточно большого количества показателей и критериев оценки заемщика осложняют процесс кредитования на этапе принятия решения в выдаче кредита, так как тратиться много времени для расчета всей системы показателей и оценки их в динамике. В процессе анализа количественных и качественных показателей, характеризующих деятельность заемщика, появляется возможность выведение общего интегрального показателя кредитоспособности. На основании чего, кредитоспособность далее используется кредитными работниками для: - установления стоимости размещенных средств – низкая категория кредитоспособности клиентов увеличивает надбавку за риск, что приводит к увеличению стоимости кредитов, и они становятся наименее востребованными со стороны потенциальных заемщиков; - установления лимитов кредитования; - резервирования средств по выданным кредитам; - анализа кредитного портфеля банка; - поощрения работников, осуществляющих выдачу кредитов. Показатель кредитоспособности заемщика должен отражать не только текущее финансовое состояние, но и давать определенный прогноз изменения платежеспособности в будущем. При этом больший срок кредитования повышает кредитный риск, и банк предъявляет к своему клиенту повышенные требования. С точки зрения разделения заемщиков на физических и юридических лиц меняются и критерии. Оценка кредитоспособности заемщика – физического лица зависит не только от срочности кредита, но и от вида кредита. Виды кредитов выдаваемых населению могут быть разнообразны, в зависимости от ситуации кредитования. Охарактеризуем наиболее значимые факторы, оказывающие влияние на кредитоспособность юридического лица. 12 Кредитная история предприятия. Кредитная история субъекта предпринимательской деятельности является одним из важнейших критериев, которым руководствуются кредитные учреждения при принятии решения о выдаче кредита. В условиях нестабильности российской экономики, когда влияние как внешних, так и внутренних факторов на способность предприятия отвечать по своим кредитным обязательствам зачастую носит вероятностный характер, тщательный анализ кредитной истории позволяет коммерческим банкам, если не полностью обезопасить свой кредитный портфель, то, по крайней мере, в значительной степени снизить отдельный риск выдачи кредитов заведомо некредитоспособным предприятиям. Очевидно, что качество анализа кредитной истории предприятия в значительной мере зависит от степени достоверности информации, которой обладает кредитное учреждение. Анализируя кредитную историю потенциального заемщика, кредитные учреждения стараются максимально полно использовать альтернативные источники информации: информацию, полученную от банковкредиторов потенциального заемщика, его деловых партнеров, поставщиков; результаты аудиторских проверок, рейтинги независимых кредитно-рейтинговых и информационных агентств, а также неофициальные источники информации. Как правило, банковские аналитики и сотрудники служб экономической безопасности кредитных учреждений обращают внимание не только на качество обслуживания обязательств предприятия, непосредственно связанных с выданными ранее кредитами, но также и на то, насколько пунктуально предприятие отвечает по своим прочим обязательствам - «партнерские» кредиты, расчеты с бюджетом и персоналом и т.д. Несмотря на стремление банков использовать альтернативные источники информации, значительная доля данных, необходимых для детального анализа кредитной истории потенциального заемщика, может быть получена лишь непосредственно от анализируемого предприятия и лишь небольшая их часть может быть получена из открытых источников. 13 В связи с этим кредитные учреждения придают большое значение тому, насколько «прозрачным» является предприятие. Оценка обеспечения возврата кредита. Согласно Федеральному закону «О банках и банковской деятельности», коммерческие банки выдают кредиты как юридическим, так и физическим лицам под различные формы обеспечения. Под формой обеспечения возвратности кредита следует понимать конкретный источник погашения имеющегося долга, юридическое оформление права кредитора на его использование, организацию контроля банка за достаточностью и приемлемостью данного источника. Формы обеспечения возврата кредита гарантируют кредиторам сохранность и мобильность их ссудного фонда [2]. Источниками погашения кредита в российской банковской практике могут быть выручка от реализации продукции, а также имущество, которым располагает заемщик на праве собственности. Практика кредитования в Российской Федерации свидетельствует о том, что в условиях нестабильной экономики лишь немногие предприятия могут рассчитывать на признание банком последующих поступлений выручки в качестве единственного обеспечения кредита. Подобные предприятия относятся, как правило, к первому классу кредитоспособности, имеют длительный опыт работы с банком-кредитором и обладают безупречной кредитной историей. В большинстве случаев для предприятий, не отнесенных к первоклассным заемщикам, возникает необходимость иметь дополнительные и реальные (т.н. «твердые») гарантии возврата кредита. Конкретная форма обеспечения кредита, как правило, является предметом длительных переговоров между банком-кредитором и потенциальным заемщиком. При этом, как предприятие, так и кредитное учреждение проводят независимую оценку потенциально возможных форм обеспечения кредита (с привлечением независимого оценщика). Результаты данной оценки позволяют им мотивированно защищать свои интересы на переговорах о выдаче кредита (в том числе в арбитражном суде - в случае частичного или полного непогашения заемщиком кредита и процентов по кредиту). К важнейшим видам кредитного обеспечения, которые практикуются в той или иной форме относятся: залог, банковская гарантия и поручительство. Анализ 14 целевого назначения кредита. Одним из важнейших аспектов деятельности предприятия, которому кредитные учреждения придают особое значение при анализе его кредитоспособности, является исполнение целевого назначения кредита. От того, насколько полно и убедительно руководству предприятия удастся охарактеризовать цель привлечения кредита, во многом зависит положительное решение кредитного учреждения о выдаче ссуды. Анализ целевого назначения кредита приобретает особую актуальность при инвестиционном долгосрочного кредитовании, инвестиционного так как кредита основным является, источником как погашения правило, прибыль, полученная непосредственно в результате реализации инвестиционного проекта. Практика кредитования в Российской Федерации показала, что в отличие от краткосрочных кредитов, погашение которых может быть обеспечено за счет внутренних резервов предприятия, качество обслуживания инвестиционного кредита практически соответствующего полностью инвестиционного определяется проекта. В успехом этой связи, реализации в случае инвестиционного кредитования, особый интерес у кредитных учреждений вызывают факты (или документы), подтверждающие принципиальную осуществимость инвестиционного проекта. Оценка деловых качеств руководства предприятия. Специфика российского бизнеса заключается в том, что оценка предприятия его контрагентами в большинстве случаев носит персонифицированный характер. Другими словами, принимая решение о сотрудничестве с предприятием, контрагенты руководствуются не только экономическими показателями данного предприятия, но и в значительной степени деловыми качествами и репутацией (паблисити) его руководителей. В процессе переговоров о выдаче кредита, а также осуществляя последующие контакты с представителями кредитного учреждения по вопросам его погашения (пролонгации) руководитель предприятия должен уделять особое внимание созданию благоприятного имиджа делового человека, способного четко контролировать все аспекты деятельности предприятия. Процесс создания данного 15 имиджа во многом определяется субъективными факторами, такими как образование, накопленный опыт, деловые связи, коммуникабельность и т.д. Таким образом, определение наиболее значимых факторов, влияющих на кредитоспособность заемщиков, позволит минимизировать риски кредитных учреждений, сопряженные с вероятностью невозврата ссуженных средств. В современных условиях для оценки кредитоспособности используется большое число моделей и методов оценки кредитоспособности заемщиков. В рамках дальнейшего исследования рассмотрим их многообразие. 1.2 Модели и методы анализа и оценки кредитоспособности заемщиков Система определения финансового положения заемщиков, позволяющая на основе количественных и качественных характеристик бизнеса оценить его кредитоспособность, у каждого банка своя и является коммерческой тайной. Многочисленные публикации по вопросам кредитоспособности, а также методики, представленные в экономической литературе и используемые в зарубежной банковской практике, не дают возможности корректно и комплексно оценивать кредитоспособность заемщиков в российской банковской практике. Основные причины некорректности методик связаны со следующим: – с несоответствием отечественных и зарубежных форм бухгалтерской (финансовой) отчетности, их постоянной изменчивостью; – недостаточной прозрачностью российских форм бухгалтерской (финансовой) отчетности, предоставляемых заемщиками; – отсутствием рассчитываемых рекомендуемых значений для финансовых показателей, характерных для российских заемщиков – юридических лиц. Это приводит к тому, что российские банки фактически не обладают единой методической базой организации кредитного процесса, в том числе проведения оценки кредитоспособности. Так, не разработана единообразная показателей для оценки финансового положения заемщиков [45, C. 61]. 16 система Банки используют следующие подходы оценки кредитоспособности заемщика: а) Классификационные модели: рейтинговые; прогнозные (МДА, Системы показателей оценки кредитоспособности заемщика, CART). б) Модели на основе комплексного анализа: правило «шести Си»; CAMPARI; PARTS; оценочная система анализа. Классификационные модели позволяют разбить заемщиков на группы (классы) и являются вспомогательным инструментом при определении возможности удовлетворения кредитной заявки. Достаточно хорошо освещены в литературе две модели: бальной (рейтинговой) оценки и прогнозирования банкротств. Рейтинговые модели делят заемщиков на плохих и хороших, а модели прогнозирования пытаются дифференцировать фирмы-банкроты и устойчивые компании. Рейтинговая оценка предприятия — заемщика рассчитывается на основе полученных значений финансовых коэффициентов и выражается в баллах. Баллы исчисляются путем умножения значения любого показателя на его вес в интегральном показателе (рейтинге). Прогнозные модели используются для оценки качества потенциальных заемщиков и базируются на статистических методах, наиболее распространенным из которых является множественный дискриминантный анализ (МДА), известный также как «кластерный анализ». Для применения МДА необходима достаточно репрезентативная выборка предприятий, дифференцированных по отраслям, размерам. Трудность заключается в том, что внутри отрасли не всегда возможно найти достаточное количество обанкротившихся фирм, чтобы рассчитать коэффициенты регрессии. Наиболее известными моделями МДА являются модели Альтмана и Чессера. Наряду с множественным дискриминантным анализом для прогнозирования вероятного банкротства заемщика могут использоваться и упрощенные модели, основанные на системе определенных показателей. Примером такого подхода является система показателей Бивера, 17 включающая: коэффициент Бивера; рентабельность активов; финансовый левередж; коэффициент покрытия активов собственным оборотным капиталом; коэффициент покрытия краткосрочных обязательств оборотными активами. Для классификации кредитов можно использовать также модель CART. CART расшифровывается как «классификационные и регрессионные деревья» (Classification and regression trees). Это непараметрическая модель, основными достоинствами которой являются возможность широкого применения, доступность для понимания и легкость вычислений, хотя при построении таких моделей применяются сложные статистические методы. Иногда эту модель называют «рекурсивным разбиением». Понять «классификационное дерево» нетрудно: компании-заемщики разделяются на «ветви» в зависимости от значений выбранных финансовых коэффициентов, каждая «ветвь» дерева, в свою очередь, разделяется на «ветви» в соответствии с другим коэффициентом. Точность классификации составляет около 90%, что совсем неплохо. Недостатками классификационных моделей, по нашему мнению, являются их «количественная субрелевантность» (переоценка роли количественных факторов), произвольность выбора системы базовых количественных показателей («эмпиризм»), высокая чувствительность к искажению (недостоверности) исходных данных (в особенности, финансовой отчетности, что наиболее характерно именно для российских предприятий-заемщиков), сравнительная громоздкость (необходимо учитывать «финансово-экономический гистерезис» заемщика, исследовать внутрии межотраслевую статистику и т.п.). Агрегировать количественные и качественные характеристики заемщика позволяют модели комплексного анализа: правило «шести Си», CAMPARI, PARTS, оценочная система анализа. Правило «шести Си» используется в практике банков США, которые для отбора клиентов применяют критерии, начинающиеся буквой «Си»: capacity, character, capital (cash), collateral, conditions, control. Это соответствует русским терминам: способность заимствовать средства; репутация заемщика; способность получать доход; обладание активами; состояние экономической конъюнктуры; 18 чувствительность заемщика. К сожалению, шестое «Си» — control («контроль»), понимаемое как чувствительность заемщика к изменению макроэкономических параметров (налоговых ставок, законодательного обеспечения бизнеса и т.п.) в российской банковской практике пока не получило должного отражения. Анализ кредитоспособности клиента в соответствии с основными принципами кредитования, содержащимися в методике CAMPARI, заключается в поочередном выделении из кредитной заявки и прилагаемых финансовых документов наиболее существенных факторов, определяющих деятельность клиента, в их оценке и уточнении после личной встречи с клиентом. Название CAMPARI образуется из начальных букв следующих слов: С - Character - репутация, характеристика клиента; А - Ability - способность к возврату кредита; М - Margin - маржа, доходность; Р - Purpose - целевое назначение кредита; А - Amount - размер кредита; R - Repayment - условия погашения кредита; I - Insurance - обеспечение, страхование риска непогашения кредита. В Англии ключевым словом, в котором сосредоточены требования при выдаче кредитов заемщикам, является термин «PARTS», включающий в себя: Purpose - назначение, цель получения заемных средств; Amount - сумма, размер кредита; Repayment - оплата, возврат долга и процентов; Term - срок предоставления кредита; Security - обеспечение погашения кредита. Для анализа индивидуальных заемщиков применяется оценочная система, основанная на опыте и проницательности специалистов банка. Оценке подлежит характер заемщика, предполагаемое использование средств, источники погашения кредита. Характер заемщика может быть определен из его кредитной истории и степени надежности, показываемой продолжительностью и постоянством работы 19 (занятости), продолжительностью и типом проживания, искренностью и другими факторами. Специалист по кредитам должен быть максимально объективным и не должен применять субъективные ценности или собственные пристрастия. Возраст клиента может быть рассмотрен как фактор, от которого зависят будущие доходы, он также определяет время, оставшееся Комплексные методики оценки кредитоспособности заемщиков применяются многими коммерческими банками, однако, обращает на себя внимание их «эмпирический» характер, недостаточная теоретико-методологическая проработанность, слабое использование математического аппарата. Основной акцент в их реализации делается на субъективное мнение экспертов. Сложившаяся система отбора субъектов кредитования, по которой работает большинство коммерческих банков сегодня, во многом далека от совершенства. Самые значимые ее недостатки следующие: - субъективизм экспертизы. Решение, принимаемое экспертом, основано только на его личном опыте, интуиции и знаниях, то есть во многом субъективно. - нестабильность результатов. Они могут зависеть от эмоционального состояния и личных пристрастий эксперта. - неуправляемость экспертизы. Ее качество случайная величина, которую практически невозможно улучшить или ухудшить. По западному стандарту заявку на кредит от физического лица оценивают по 20 характеристикам, для каждой характеристики используется от 2 до 11 градаций: - отсутствие механизма преемственности и обучения экспертов. Стать хорошим экспертом можно лишь посредством накопления значительного опыта, передать который практически невозможно по причине отсутствия эффективных методик обучения. - проблема повышения квалификации эксперта. Это возможно только путем накопления опыта, как положительного, так и отрицательного, а отрицательный опыт – это новые проблемные кредиты. - высокая стоимость экспертизы из-за участия в ней высшего управленческого персонала банка. 20 - ограничение минимального размера кредитной заявки из-за высокой стоимости экспертизы. - ограничение числа (розницы) рассматриваемых заявок физическими возможностями экспертов. - упущенная выгода от ограничения потока заявок требованием залога. Среди основных причин низкого качества современных отечественных методик оценки кредитоспособности можно назвать следующие: - недостаток методического обеспечения; - недостаточность, а зачастую и недостоверность информации о финансовом состоянии, получаемой от заемщиков; - ограниченность информации о кредитной истории заемщиков и опыта взаимодействия по данным вопросам с другими кредитными организациями; - нередко недостаточно глубокое изучение банком ситуации в отрасли, где осуществляет свою деятельность заемщик. Грамотно разработанная система оценки кредитоспособности заемщиков позволит выявить потенциальных нарушителей кредитного соглашения еще на этапе рассмотрения кредитной заявки, что, в свою очередь, позволит сократить время рассмотрения кредитной заявки, снизить резервы по сомнительным долгам и улучшить показатели деятельности банка. Процесс оценки кредитоспособности заемщика – физического лица осложняется тем, что объемы выдаваемых физическим лицам кредитов, их разносторонняя направленность требуют корректировки уже существующих методов с учетом индивидуальных особенностей. Таким образом, анализ банковской практики показал, что используемые в настоящее время методы оценки кредитоспособности заемщиков нуждаются в значительном улучшении. Одним из выходов в сложившейся ситуации могут являться: - предложенная банком более эффективная технология анализа финансового состояния заемщика путем составления представителем банка управленческого баланса, отчетов о прибылях и убытках, движении денежных средств на основе 21 данных, представленных заемщиком, или первичных документов, полученных при его посещении проверяющими; - финансовый анализ всех видов деятельности заемщика; - сопоставление заемщика с другими аналогичными предприятиями; - использование бухгалтерской отчетности заемщика, заверенной аудиторами; - лимит суммы ежемесячного погашения кредита не выше 70–85% остатка денежных средств на конец месяца; - проверка наличия неофициальных заимствований у частных кредиторов на основе сравнительного анализа отчетности за несколько периодов; - налаживание длительного сотрудничества банка с заемщиком; - использование альтернативной информации о заемщике, полученной из внешних источников (промежуточные бухгалтерские отчеты, не заверенные аудиторами; - информация из налоговых органов, прессы о заемщике, информация специальных служб банка, информация независимых агентств и иных источников информации, правительственные статистические сборники). Очевидным является то, что российским банкам необходимы глобальные преобразования в практике оценки кредитоспособности клиентов. В настоящее время наиболее оправданным, на наш взгляд, является комплексный подход к оценке кредитоспособности заемщика в целом. 1.3 Факторы повышения кредитоспособности клиентов банка с целью снижения риска невозврата ссуды Важно определить, какие именно факторы влияют на кредитоспособность, чтобы при ее оценке учесть всевозможные варианты развития событий и принять соответствующие решения: для кредитора – принять или отклонить просьбу заемщика о выдаче кредита; для предприятия-заемщика – принять меры по улучшению или укреплению своего текущего состояния. 22 Анализ экономической литературы показал, что вопросу определения факторов, влияющих на кредитоспособность заемщиков, уделено недостаточное внимание. Поэтому существует необходимость в группировке определённых различными авторами разрозненных факторов, а также в раскрытии сущности каждого из них. В данном исследовании в качестве заемщика рассматривается юридическое лицо, т.е. предприятия и организации различных форм собственности и сфер деятельности. Как известно, на предприятии формируется внутренняя среда, которая может содержать в себе факторы, оказывающие влияние на уровень кредитоспособности предприятия. Кроме этого существует также внешняя среда предприятия, которая также может повлиять на его кредитоспособность. Поэтому всю совокупность факторов, влияющих на кредитоспособность заемщика, можно разделить на внешние и внутренние факторы. Внешние факторы, влияющие на кредитоспособность предприятия-заемщика, можно разделить на факторы макроуровня, мезоуровня и микроуровня (рис. 1.1). Внешние факторы, влияющие на кредитоспособность предприятия Факторы прямого воздействия Макроуровень Мезоуровень Микроуровень Факторы косвенного воздействия - налоговая и финансово-кредитная политика государства; - правовое регулирование деятельности предприятия - политическая обстановка в стране и мире; - экономические условия хозяйствования; - инфляция, изменение цен и валют; - степень развития финансового рынка; - форс-мажорные обстоятельства - региональная принадлежность; - конъюнктура регионального рынка; -отраслевая принадлежность предприятия - конкурентная среда в отрасли - взаимоотношения с партнерами, поставщиками, покупателями; - платежеспособность предприятийпартнеров; - платежеспособный спрос потребителей - форс-мажорные обстоятельства - поведение партнеров; - изменение ценовой стратегии основных партнеров; - вероятность банкротства должников Рисунок 1.1 – Внешние факторы, влияющие на кредитоспособность заемщика – юридического лица 23 Под макроуровнем понимается уровень государства, в котором потенциальный заемщик зарегистрирован и функционирует (т.е. в данном случае рассматриваются предприятия-резиденты). Мезоуровень предполагает особенности функционирования предприятия на региональном уровне, а микроуровень характеризуется взаимоотношениями между контрагентами. Следует отметить, что особенностью внешних факторов является то, что они могут влиять на потенциального заемщика как прямо, так и косвенно: в первом случае они оказывают воздействие на предприятие при любых обстоятельствах, а во втором их влияние носит вероятностный характер. В связи с этим все внешние факторы следует подразделять также на факторы прямого и факторы косвенного воздействия. Необходимо обратить внимание на то, что данное деление является условным, поскольку практически каждый фактор в зависимости от подхода к его определению может быть отнесен как к факторам прямого, так и к факторам косвенного воздействия. На наш взгляд, к факторам макроуровня, осуществляющим прямое воздействие на предприятие-заемщика, относятся: 1. Налоговая и финансово-кредитная политика государства – представляют собой совокупность мероприятий, применяемых государством для регулирования финансовой сферы экономики. Данные факторы прямо влияют на кредитоспособность предприятия, поскольку любые изменения в указанных составляющих финансовой политики оказывают непосредственное воздействие на результаты деятельности предприятий. Например, изменения в налоговой политике государства в виде повышения налоговых ставок приводит к тому, что предприятие вынуждено осуществлять больше налоговых платежей, следовательно, его конечный финансовый результат будет уменьшаться, что в свою очередь приведет к снижению уровня кредитоспособности. Это же касается и финансово-кредитной политики государства – увеличение уровня учетной ставки, установленной Центральным Банком, приведет к удорожанию кредитных ресурсов. Следовательно, при имеющемся финансовом положении предприятие будет вынуждено платить 24 больше за полученные кредиты. На основании этого можно утверждать о снижении кредитоспособности заемщиков. Обратная ситуация, характеризующаяся снижением налогового бремени на предприятия и уменьшением размера ключевой ставки, приведет к повышению кредитоспособности потенциального заемщика. 2. Правовое регулирование деятельности предприятия, что является достаточно важным аспектом, прямо характеризующим его кредитоспособность. Изменения в законодательстве, регламентирующем функционирование предприятий, могут как положительно, так и отрицательно отразиться на характере и результатах деятельности потенциальных заемщиков, что, в свою очередь, непосредственно влияет на уровень их кредитоспособности. Что касается косвенных факторов макроуровня, то особе внимание следует уделить таким факторам: 1. Политическая обстановка в стране и мире. Нестабильная политическая ситуация может негативно сказаться на осуществлении предприятием своей деятельности. Так, в результате проведения военных операций на территории государства (или в мире) большинство субъектов хозяйственной деятельности практически лишено возможности нормально функционировать и, как следствие, получать доходы, которые являются источниками погашения кредита. Таким образом, кредитоспособность предприятий по независящим от них причинам будет низкой, что не позволит им получить заемные средства. Однако при этом некоторые предприятия даже в условиях нестабильной политической ситуации могут процветать. Следовательно, данный фактор косвенно влияет на кредитоспособность предприятия, поскольку он может, как отразиться, так и не отразиться на ней. 2. Экономические условия хозяйствования также являются косвенным фактором воздействия. Ведь не всегда низкий уровень развития экономики страны приводит к тому, что предприятия лишены возможности эффективно функционировать и получать при этом высокие доходы, являющиеся основой для погашения кредитных обязательств. 3. Учетная и инвестиционная политика страны. Результаты деятельности предприятия могут прямо не зависеть от изменений в стандартах ведения 25 бухгалтерского учета, а также мероприятий государства, связанных с повышением инвестиционной активности в экономике. Таким образом, можно утверждать, при изменении данного фактора кредитоспособность предприятия может остаться без изменений. 4. Инфляция, изменение уровня цен и валют – следующий фактор макросреды, имеющий косвенное воздействие на кредитоспособность предприятий. Обесценивание денежных средств, происходящее под воздействием инфляции, с одной стороны, приводит к снижению платежеспособности и, как следствие, кредитоспособности предприятий – заемщиков. Однако если предприятию одновременно с ростом инфляции удастся нарастить объемы выручки, то обесценивание не окажет сильного воздействия на его деятельность. Это же касается уровня цен и изменений курсов валют. Ведь если предприятие не имеет в своем распоряжении иностранной валюты, к изменению ее курса оно останется безразличным. 5. Степень развития финансового рынка – опосредовано характеризует экономические возможности погашения предприятием кредита. Так, если предприятие не в состоянии своевременно выполнить свои долговые обязательства перед кредитором, оно может осуществить рефинансирование путем привлечения нового кредита для погашения старого или осуществить выпуск ценных бумаг для дополнительного привлечения средств. А текущее состояние финансового рынка определяет степень возможности и эффективности осуществления указанных мероприятий. Если финансового затруднительное данные действия не осуществимы в силу слабого развития рынка, кредитоспособность положение, будет предприятия, снижаться. Но если попавшего в в привлечении дополнительных ресурсов у предприятия нет необходимости, то данный фактор может и не оказать воздействие на кредитоспособность заемщика. 6. Форс-мажорные обстоятельства. В данном случае речь идет о катастрофах государственного масштаба: природных катаклизмах, военных действиях и т.п. Их возникновение может привести к негативным последствиям для хозяйствующего субъекта, отражаясь на его финансовом результате в виде убытков. Однако данный 26 фактор носит случайный характер, потому он и отнесен к факторам косвенного влияния (может, как проявиться для анализируемого предприятия, так и не проявиться). К факторам мезоуровня, осуществляющим прямое воздействие на предприятие-заемщика, на наш взгляд, следует отнести: 1. Региональную принадлежность предприятия. Данный фактор оказывает прямое воздействие на его кредитоспособность, поскольку кредиторы неохотно будут предоставлять средства заемщикам, осуществляющим свою деятельность в нестабильных регионах (таких как Чеченская Республика, Дагестан, Ингушетия и т.п.). Конъюнктуру регионального рынка, отражающую соотношение спроса и предложения на товарном и денежном рынке в конкретный момент времени. Взаимосвязь между указанным фактором и кредитоспособностью проявляется в том, что от уровня спроса на рынке и способности предприятия его удовлетворить зависит объем получаемой выручки, которая, в свою очередь, является источником погашения его кредитных обязательств. Данный фактор также оказывает прямое воздействие на кредитоспособность предприятия, поскольку избежать его влияния предприятие не может. 2. Отраслевую принадлежность предприятия, которая также непосредственно влияет на уровень его кредитоспособности. В данном случае речь идет скорее не самом предприятии, а о методике оценки, применяемой к нему. Как уже было сказано ранее, для предприятий, функционирующих в разных отраслях экономики, будут применяться различные показатели, наиболее полно характеризующие специфические особенности деятельности заемщика, а также будут отличаться нормативные значения показателей. Что же касается факторов мезоуровня, имеющих косвенное влияние, то здесь можно отметить лишь один фактор: 1. Конкурентная среда в отрасли. Если отрасль, в которой функционирует предприятие, отличается наличием высокого уровня конкуренции, то для кредитора будет важно, какое положение в данном случае занимает потенциальный заемщик. Следовательно, уровень его кредитоспособности будет зависеть от того, является ли 27 предприятие конкурентоспособным. Однако если конкуренция в отрасли незначительна, прямой корреляции между этим фактором и кредитоспособностью заемщика не будет. Среди факторов прямого влияния на микроуровне, на наш взгляд, следует отметить следующие: 1. Взаимоотношения с партнерами, поставщиками, покупателями. От устоявшихся надежных взаимоотношений с контрагентами зависит, во-первых, бесперебойность производственного целенаправленность деятельности процесса на хозяйствующего предприятии, во-вторых, субъекта реализации в стратегических задач и, в-третьих, своевременность поступлений денежных средств от покупателей. Если же по каким-либо причинам взаимоотношения ухудшатся, это напрямую отразится на кредитоспособности предприятия: будут происходить сбои в поставке сырья и полуфабрикатов, необходимых для производства, партнеры будут мешать в достижении поставленных целей, а покупатели будут отдавать предпочтение конкурентам, что неизменно повлечет за собой снижение выручки. В результате этого предприятие - заемщик потеряет устойчивое положение на рынке и, соответственно, источники погашения задолженности перед кредиторами за приобретенные кредитные ресурсы. 2. Платежеспособность предприятий - партнеров. Невыполнение контрагентами своих обязательств перед предприятием – заемщиком кредитных ресурсов повлечет за собой снижение его доходов, вследствие чего способность выполнять свои долговые обязательства перед кредитором будет значительно ухудшена. И, напротив, платежеспособность партнеров обеспечит укрепление кредитоспособности посредством обеспечения стабильных поступлений денежных средств. 3. Платежеспособный спрос потребителей. Если производимая предприятием продукция (работы, услуги) будет пользоваться спросом и при этом иметь адекватную цену, потребители будут ее покупать и тем самым обеспечивать стабильный доход производителю в виде выручки от реализации. Следовательно, предприятие будет иметь источник денежных средств для погашения своих 28 обязательств перед кредитором. Если же продукция будет пользоваться спросом, но ее цена будет слишком высока для покупателей (или же их финансовое состояние не позволит приобретать товары конкретного предприятия), стабильного роста выручки не будет, и кредитоспособность будет снижаться. И наоборот, если покупатели будут иметь высокую платежеспособность, но при этом производимая предприятием продукция не будет пользоваться спросом, высокий уровень доходов от операционной деятельности, а, следовательно, и уровень кредитоспособности также не будет ему обеспечен. На основании этого можно заключить, что данный фактор влияет на кредитоспособность непосредственным образом. 4. Форс-мажорные обстоятельства. Имеются в виду обстоятельства, возникающие локально на предприятии: пожары, противоправные действия третьих лиц и т.п. На уровне государства чрезвычайные происшествия могли не коснуться конкретного предприятия и иметь при этом косвенное влияние, но на микроуровне данный фактор относится исключительно к факторам прямого влияния. Понесенные предприятием убытки, а также рост расходов на устранение последствий форсмажорных обстоятельств снижают объем финансовых ресурсов, и при этом расходы на погашение заемщиком тела кредита и процентов по нему в данном случае будут носить уже второстепенный характер. Поскольку если не ликвидировать негативные последствия чрезвычайных ситуаций, сама деятельность предприятия может стать под угрозой, не говоря уже о его кредитоспособности. И, наконец, рассмотрим факторы микроуровня, которые, по нашему мнению, косвенно влияют на кредитоспособность предприятия: 1. Поведение партнеров. Речь идет о субъективной стороне взаимоотношений с партнером, диктуемой поведением его представителей. Данный фактор является мало предсказуемым, поскольку не всегда поведение конкретного человека можно предугадать. Однако резкие изменения в субъективном отношении может негативно отразиться на результатах деятельности предприятия: необходимо будет потратить время и денежные средства для поиска новых партнеров, что неизменно отразится на его конечном результате. Но стоит отметить, что не всегда изменение в 29 поведении партнеров может отразиться на предприятии и его кредитоспособности. Поэтому данный фактор и отнесен к косвенным. 2. Изменение ценовой стратегии основных конкурентов. Рассмотрим ситуацию снижения себестоимости продукции конкурентами. Данная мера позволит снизить цены на их продукцию, что может привести к потере постоянных клиентов предприятия, поскольку цена на его продукцию будет значительно выше по сравнению с конкурентами. Это в свою очередь снизит объем выручки, что неизбежно отразится на кредитоспособности предприятия-заемщика. Однако не всегда снижение цен конкурентами приводит к оттоку покупателей: так, если продукция предприятия будет более качественной, низкая цена конкурентов будет малопривлекательной для потребителей. Таким образом, данный фактор может, как отразиться, так и не отразиться на кредитоспособности предприятия. 3. Вероятность банкротства должников. Взаимосвязь между фактором и кредитоспособностью заключается в том, что в случае наступления банкротства дебиторов их задолженность, чаще всего, переводится в безнадежную. Это связано с тем, что по результатам конкурсного производства при ликвидации должникабанкрота его задолженность данному предприятию может быть не выплачена. Следовательно, предприятие не получает тот объем денежных средств, на который оно рассчитывало, что в свою очередь приводит к снижению его способности расплачиваться по долговым обязательствам. Но при всем этом данный фактор отнесен к факторам косвенного воздействия, поскольку он может быть и не реализован, следовательно, ухудшение в кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти предприятия м‫ס‬жет не наступить. Внутренние факт‫ס‬ры представляют с ‫ס‬б ‫ס‬й с‫ס‬в‫ס‬купн‫ס‬сть различных характеристик предприятия, неп‫ס‬средственн‫ ס‬влияющих на ег‫ ס‬кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть (рис. 1.2). 30 Внутренние факторы, влияющие на кредитоспособность организации Юридические возможности Конкурентное положение - дееспособность; - правоспособность - доля на рынке; - производственная стабильность Намерения заемщика вернуть кредит Особенности управления -деловая репутация; - кредитная история; - добросовестность в расчетах с другими кредиторами - стратегия управления; - осуществление финансового планирования и контроля; - эффективность руководства; -опыт руководства Обеспечение кредита Финансовое состояние заемщика - ликвидность и платежеспособность; - финансовая устойчивость и независимость; - деловая активность; - рентабельность - залог; - гарантии; - поручительства; - страхование Экономические возможности погашения кредита - наличие используемых активов; - способность привлекать дополнительные источники финансирования кредита Рисун‫ס‬к 1.2 – Внутренние факт‫ס‬ры, влияющие на кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть заемщика – юридическ‫ס‬г‫ ס‬лица Все ‫ס‬ни являются управляемыми с‫ ס‬ст‫ס‬р‫ס‬ны предприятия. Им не‫ס‬бх‫ס‬дим‫ס‬ уделять ‫ס‬с‫ס‬б‫ס‬е внимание, как при ‫ס‬ценке кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти, так и при разраб‫ס‬тке мер‫ס‬приятий п‫ ס‬ее улучшению или укреплению. Все внутренние факт‫ס‬ры распределены на 7 групп, каждая из к‫ס‬т‫ס‬рых характеризует ту или иную ст‫ס‬р‫ס‬ну внутренней среды к‫ס‬ммерческ‫ס‬й ‫ס‬рганизации: 1. Юридические в‫ס‬зм‫ס‬жн‫ס‬сти. Данная группа факт‫ס‬р‫ס‬в с‫ס‬держит в себе следующие с‫ס‬ставляющие: 31 - деесп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть в ‫ס‬тн‫ס‬шении юридических лиц – «эт‫ ס‬в‫ס‬зм‫ס‬жн‫ס‬сть св‫ס‬ими действиями при‫ס‬бретать и реализ‫ס‬вывать гражданские права и ‫ס‬бязанн‫ס‬сти и ‫ס‬существлять сделки через св‫ס‬и ‫ס‬рганы». - прав‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть в ‫ס‬тн‫ס‬шении юридических лиц – «эт‫ ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть юридическ‫ס‬г‫ ס‬лица быть н‫ס‬сителем гражданских прав и ‫ס‬бязанн‫ס‬стей» [55, C. 867]. Эти две характеристики предприятия п‫ס‬являются с м‫ס‬мента ег‫ס‬ г‫ס‬сударственн‫ס‬й регистрации и действуют на пр‫ס‬тяжении всег‫ ס‬пери‫ס‬да ег‫ס‬ существ‫ס‬вания. След‫ס‬вательн‫ס‬, для кредит‫ס‬ра важн‫ ס‬не т‫ס‬льк‫ ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть п‫ס‬гашения кредита заемщик‫ס‬м, н‫ ס‬и прав‫ס‬мерн‫ס‬сть ее п‫ס‬лучения. Предприятиезаемщик д‫ס‬лжн‫ ס‬быть ‫ס‬фициальн‫ ס‬зарегистрир‫ס‬ван‫ ס‬и функци‫ס‬нир‫ס‬вать в пределах зак‫ס‬н‫ס‬дательства. 2. К‫ס‬нкурентн‫ס‬е п‫ס‬л‫ס‬жение – данная группа факт‫ס‬р‫ס‬в характеризует к‫ס‬нкурент‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть ‫ס‬рганизации на ур‫ס‬вне сам‫ס‬й ‫ס‬рганизации: - д‫ס‬ля на рынке. Чем б‫ס‬льшую д‫ס‬лю занимает к‫ס‬ммерческая ‫ס‬рганизация, чем б‫ס‬лее надежн‫ס ס‬на расп‫ס‬лагается в св‫ס‬ей рын‫ס‬чн‫ס‬й нише, тем эффективнее будут результаты ее деятельн‫ס‬сти и тем выше будет ур‫ס‬вень ее кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти. - пр‫ס‬изв‫ס‬дственная стабильн‫ס‬сть – п‫ס‬казывает сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть ‫ס‬рганизации беспереб‫ס‬йн‫ס‬ ‫ס‬существлять св‫ס‬ю пр‫ס‬изв‫ס‬дственную деятельн‫ס‬сть. Ур‫ס‬вень пр‫ס‬изв‫ס‬дственн‫ס‬й стабильн‫ס‬сти также зависит и ‫ס‬т внешних факт‫ס‬р‫ס‬в (например, взаим‫סס‬тн‫ס‬шений с п‫ס‬ставщиками и п‫ס‬литическ‫ס‬й ситуации в стране). Однак‫ ס‬и на внутреннем ур‫ס‬вне такая стабильн‫ס‬сть д‫ס‬лжна быть ‫ס‬беспечена: сырья и материал‫ס‬в д‫ס‬лжн‫ ס‬хватать для непрерывн‫ס‬г‫ ס‬пр‫ס‬изв‫ס‬дства, с‫ס‬ст‫ס‬яние ‫ס‬сн‫ס‬вных средств не д‫ס‬лжн‫ ס‬мешать пр‫ס‬изв‫ס‬дственн‫ס‬му пр‫ס‬цессу, а уд‫ס‬влетв‫ס‬ренн‫ס‬сть раб‫ס‬тник‫ס‬в усл‫ס‬виями труда д‫ס‬лжна быть на так‫ס‬м ур‫ס‬вне, чт‫ס‬бы не д‫ס‬пустить вер‫ס‬ятн‫ס‬сти забаст‫ס‬в‫ס‬к и страйк‫ס‬в, прерывающих пр‫ס‬изв‫ס‬дственный пр‫ס‬цесс. 3. Намерения заемщика вернуть кредит. Данная группа факт ‫ס‬р‫ס‬в включает следующие с‫ס‬ставляющие: - дел‫ס‬вая репутация. «П‫ס‬д репутацией в зарубежн‫ס‬й банк‫ס‬вск‫ס‬й практике применительн‫ ס‬к кредитн‫ס‬й сделке п‫ס‬нимается не пр‫ס‬ст‫ ס‬г‫ס‬т‫ס‬вн‫ס‬сть вернуть д ‫ס‬лг, н‫ ס‬также желание и сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть вып‫ס‬лнить все ‫ס‬бязательства, вытекающие из 32 усл‫ס‬вий д‫ס‬г‫ס‬в‫ס‬ра. Х‫ס‬р‫ס‬шая репутация предп‫ס‬лагает такие качества, как честн ‫ס‬сть, п‫ס‬ряд‫ס‬чн‫ס‬сть и прилежание. Кр‫ס‬ме т‫ס‬г‫ס‬, при ‫ס‬ценке репутации для пред‫ס‬ставления кредита существенную р‫ס‬ль играет ‫ס‬бычн‫ס ס‬тн‫ס‬шение заемщика к св‫ס‬им ‫ס‬бязательствам в пр‫ס‬шл‫ס‬м» [44, C. 98]. - кредитная ист‫ס‬рия – является важнейшим факт‫ס‬р‫ס‬м, ‫ס‬цениваемым кредит‫ס‬рами для принятия решения ‫ ס‬выдаче кредита. Анализ кредитн‫ס‬й ист‫ס‬рии дает в‫ס‬зм‫ס‬жн‫ס‬сть ‫ס‬ценить, наск‫ס‬льк‫ ס‬предприятие д‫ס‬бр‫ס‬с‫ס‬вестн‫ ס‬вып‫ס‬лнял‫ ס‬в пр‫ס‬шл‫ס‬м св‫ס‬и ‫ס‬бязательства перед кредитными ‫ס‬рганизациями. - Д‫ס‬бр‫ס‬с‫ס‬вестн‫ס‬сть в расчетах с другими кредит‫ס‬рами (п‫ס‬ставщиками, г‫ס‬сударств‫ס‬м). Не менее важный факт‫ס‬р при ‫ס‬ценке кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти, характеризующий ‫ס‬с‫ס‬бенн‫ס‬сть вып‫ס‬лнения ‫ס‬бязательств предприятия перед иными субъектами, пред‫ס‬ставляющими ему кредит. Так, если кредитная ист‫ס‬рия с банками у предприятия ‫ס‬тсутствует, ‫ס‬ценка взаим‫סס‬тн‫ס‬шений с иными кредит‫ס‬рами даст в‫ס‬зм‫ס‬жн‫ס‬сть ‫ס‬бъективн‫ס ס‬ценить ег‫ ס‬платежную дисциплину и д‫ס‬бр‫ס‬с‫ס‬вестн‫ס‬сть в вып‫ס‬лнении расчет‫ס‬в. 4. Ос‫ס‬бенн‫ס‬сти управления. Такие характеристики предприятия, как стратегия управления, ‫ס‬пыт рук‫ס‬в‫ס‬дителей и эффективн‫ס‬сть ‫ס‬существляем‫ס‬г‫ס‬ им менеджмента также характеризуют предприятие на предмет наличия у нег ‫ס‬ кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти. П‫ס‬эт‫ס‬му при рассм‫ס‬трении кредитн‫ס‬й заявки банки ‫ס‬бращают внимание на эт‫ס‬т факт‫ס‬р. 5. Финанс‫ס‬в‫ס‬е п‫ס‬л‫ס‬жение заемщика – эт‫ ס‬важнейшая к‫ס‬мплексная катег‫ס‬рия, к‫ס‬т‫ס‬рая характеризуется с‫ס‬в‫ס‬купн‫ס‬стью актив‫ס‬в, ‫ס‬бязательств и капитала, нах‫ס‬дящихся в расп‫ס‬ряжении предприятия и ‫ס‬беспечивающих ег‫ ס‬деятельн‫ס‬сть; ‫ס‬на п‫ס‬зв‫ס‬ляет сф‫ס‬рмир‫ס‬вать ‫ס‬бщую картину с‫ס‬ст‫ס‬яния финанс‫ס‬вых ресурс‫ס‬в субъекта, ‫ס‬пределяет ур‫ס‬вень ег‫ ס‬к‫ס‬нкурент‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти, дел‫ס‬в‫ס‬й активн‫ס‬сти, финанс ‫ס‬в‫ס‬й уст‫ס‬йчив‫ס‬сти и независим‫ס‬сти, п‫ס‬зв‫ס‬ляет сделать выв‫ס‬ды ‫ס‬тн‫ס‬сительн‫ס‬ сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти ‫ס‬беспечивать св‫ס‬и интересы и интересы партнер‫ס‬в п‫ ס‬финанс‫ס‬вым и другим ‫ס‬тн‫ס‬шениям. Оценка кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти к‫ס‬ммерческ‫ס‬й ‫ס‬рганизации пр‫ס‬в‫ס‬дится на ‫ס‬сн‫ס‬вании следующих групп п‫ס‬казателей: 33 - ликвидн‫ס‬сть и платежесп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть. П‫ס‬д ликвидн‫ס‬стью п‫ס‬нимается «к‫ס‬мплексный п‫ס‬казатель, характеризующий имидж предприятия с т‫ס‬чки зрения ег‫ס‬ сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти вып‫ס‬лнять св‫ס‬и кратк‫ס‬ср‫ס‬чные ‫ס‬бязательства перед кредит‫ס‬рами путем быстр‫ס‬й трансф‫ס‬рмации актив‫ס‬в в денежные средства». П‫ס‬д платежесп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬стью ‫ס‬рганизации нами п‫ס‬дразумевается «св‫ס‬евременн‫ס‬е и п‫ס‬лн‫ס‬е вып‫ס‬лнение ‫ס‬бязательств, в‫ס‬зникших в результате ‫ס‬существления к‫ס‬ммерческих, пр‫ס‬изв‫ס‬дственных, кредитных и других ‫ס‬пераций, перед кредит‫ס‬рами, пр‫ס‬изв‫ס‬дящееся за счет имеющихся в расп‫ס‬ряжении предприятия и д‫ס‬стат‫ס‬чных для расчет‫ס‬в ресурс‫ס‬в» [48, C. 435]. - финанс‫ס‬вая уст‫ס‬йчив‫ס‬сть и независим‫ס‬сть. Финанс‫ס‬вая уст‫ס‬йчив‫ס‬сть ‫ס‬рганизации – эт‫ ס‬важнейшая с‫ס‬ставляющая финанс‫ס‬в‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬л‫ס‬жения предприятия, ф‫ס‬рмируемая в пр‫ס‬цессе ‫ס‬существления им х‫ס‬зяйственн‫ס‬й деятельн‫ס‬сти и предп‫ס‬лагающая наличие финанс‫ס‬вых ресурс‫ס‬в в так‫ס‬м ‫ס‬бъеме и структуре, к‫ס‬т‫ס‬рые п‫ס‬зв‫ס‬лят предприятию вне зависим‫ס‬сти ‫ס‬т с‫ס‬ст‫ס‬яния внешней и внутренней среды непрерывн‫ ס‬и целенаправленн‫ס ס‬существлять св‫ס‬ю деятельн‫ס‬сть, с‫ס‬хранять на пр‫ס‬тяжении длительн‫ס‬г‫ ס‬времени сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть в‫ס‬время п‫ס‬гашать св‫ס‬и ‫ס‬бязательства перед кредит‫ס‬рами, ‫ס‬ставаясь при эт‫ס‬м стабильным и эффективным субъект‫ס‬м х‫ס‬зяйств‫ס‬вания. П‫ס‬д финанс‫ס‬в‫ס‬й независим‫ס‬стью п‫ס‬нимают сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть х‫ס‬зяйствующег‫ ס‬субъекта для финансир‫ס‬вания св‫ס‬ей деятельн‫ס‬сти исп‫ס‬льз‫ס‬вать с‫ס‬бственные и приравненные к ним средства. - дел‫ס‬вая активн‫ס‬сть - эт‫« ס‬эт‫ ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть предприятия п‫ ס‬результатам св‫ס‬ей эк‫ס‬н‫ס‬мическ‫ס‬й деятельн‫ס‬сти занять уст‫ס‬йчив‫ס‬е п‫ס‬л‫ס‬жение на к‫ס‬нкурентн‫ס‬м рынке, эт‫ ס‬результативн‫ס‬сть раб‫ס‬ты предприятия ‫ס‬тн‫ס‬сительн‫ ס‬величины расх‫ס‬да ресурс‫ס‬в в пр‫ס‬цессе ‫ס‬пераци‫ס‬нн‫ס‬г‫ ס‬цикла» [45, C. 115]. - рентабельн‫ס‬сть «является ‫ס‬тн‫ס‬сительным п‫ס‬казателем интенсивн‫ס‬сти пр‫ס‬изв‫ס‬дства, к‫ס‬т‫ס‬рый характеризует р ‫ס‬ст ‫ס‬бъем‫ס‬в деятельн‫ס‬сти и эффективн‫ס‬сть исп‫ס‬льз‫ס‬вания имеющихся ресурс‫ס‬в, а также ‫ס‬тражает н‫ס‬рму в‫ס‬змещения на всю с‫ס‬в‫ס‬купн‫ס‬сть ист‫ס‬чник‫ס‬в, исп‫ס‬льзуемых предприятием для ‫ס‬существления св‫ס‬ей деятельн‫ס‬сти. Данный п‫ס‬казатель к‫ס‬мплексн‫ס‬ 34 ‫ס‬тражает исп‫ס‬льз‫ס‬вание материальных, труд‫ס‬вых и денежных ресурс‫ס‬в и рассчитывается как ‫ס‬тн‫ס‬шение прибыли к активам, ресурсам или п‫ס‬т‫ס‬кам, её ф‫ס‬рмирующим» [11, C. 68]. 6. Обеспечение кредита. Пред ‫ס‬ставление заемщик‫ס‬м зал‫ס‬га, гарантии или п‫ס‬ручительства является сп‫ס‬с‫ס‬б‫ס‬м минимизации кредитн‫ס‬г‫ ס‬риска. Н‫ ס‬при эт‫ס‬м «б‫ס‬льшинств‫ ס‬банкир‫ס‬в считает ‫ס‬беспеченн‫ס‬сть наименее важным факт‫ס‬р‫ס‬в, так как кредит выдается в расчете на т‫ס‬, чт‫ס ס‬н будет п‫ס‬гашен в с‫סס‬тветствии с заключенным кредитным д‫ס‬г‫ס‬в‫ס‬р‫ס‬м, а не в расчете на т‫ס‬, чт‫ ס‬для ег‫ ס‬п‫ס‬гашения п‫ס‬требуется реализация актив‫ס‬в, служащих ‫ס‬беспечением ссуды» [48, C. 436]. 7. Эк‫ס‬н‫ס‬мические в‫ס‬зм‫ס‬жн‫ס‬сти п‫ס‬гашения кредита. Данная группа факт‫ס‬р‫ס‬в характеризует сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть предприятия при в‫ס‬зникн‫ס‬вении непредвиденных ‫ס‬бст‫ס‬ятельств, не п‫ס‬зв‫ס‬ляющих ему св‫ס‬евременн‫ ס‬и в п‫ס‬лн‫ס‬м ‫ס‬бъеме вып‫ס‬лнить св‫ס‬и кредитные ‫ס‬бязательства, привлечь д‫ס‬п‫ס‬лнительные средства для п‫ס‬гашения кредита. К таким эк‫ס‬н‫ס‬мическим в‫ס‬зм‫ס‬жн‫ס‬стям ‫ס‬тн‫ס‬сятся: - наличие реализуемых актив‫ס‬в. «Предприятию не м‫ס‬жет быть пред‫ס‬ставлен кредит, если их с‫ס‬бственник не расп‫ס‬лагает капитал‫ס‬м для ‫ס‬беспечения ссуды. Часть актив‫ס‬в либ‫ ס‬весь их ‫ס‬бъем м‫ס‬гут служить ‫ס‬беспечением ссуды, а след‫ס‬вательн‫ס‬, гарантией т‫ס‬г‫ס‬, чт‫ ס‬д‫ס‬лг будет п‫ס‬гашен, если д‫ס‬х‫ס‬ды заемщика ‫ס‬кажутся для эт‫ס‬г‫ ס‬нед‫ס‬стат‫ס‬чными» [50, C. 25]. - сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть привлекать д‫ס‬п‫ס‬лнительные ист‫ס‬чники финансир‫ס‬вания кредита – характеризует в‫ס‬зм‫ס‬жн‫ס‬сть ‫ס‬существления предприятием в случае п‫ס‬лучения нед‫ס‬стат‫ס‬чн‫ס‬г‫ ס‬д‫ס‬х‫ס‬да таких мер‫ס‬приятий, к‫ס‬т‫ס‬рые п‫ס‬зв‫ס‬лят ему вып‫ס‬лнить кредитные ‫ס‬бязательства: привлечь кредиты и займы других банк ‫ס‬в, ‫ס‬существить выпуск д‫ס‬лг‫ס‬вых ценных бумаг и т.п. Данная сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть предприятия напрямую зависит с‫ס‬временн‫ס‬г‫ס ס‬т с‫ס‬ст‫ס‬яния финанс‫ס‬в‫ס‬г‫ ס‬рынка. «С‫ס‬в‫ס‬купн‫ס‬сть этих факт‫ס‬р‫ס‬в ф‫ס‬рмирует универсальную систему ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика, представляя с‫ס‬б‫ס‬й, так называемую, базу, на к‫ס‬т‫ס‬р‫ס‬й ‫ס‬сн‫ס‬вываются любые ‫ס‬бщепринятые и инн‫ס‬ваци‫ס‬нные м‫ס‬дели» [4, C. 51]. Данные факт‫ס‬ры не‫ס‬бх‫ס‬дим‫ס‬ учитывать как кредитн‫ס‬й ‫ס‬рганизацией, принимающей решение ‫ ס‬выдаче займа предприятию, так и сам ‫ס‬му предприятию. 35 Для кредитн‫ס‬й ‫ס‬рганизации анализ факт‫ס‬р‫ס‬в, влияющих на кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть предприятия, д‫ס‬стат‫ס‬чн‫ ס‬важен, п‫ס‬ск‫ס‬льку ‫ס‬н п‫ס‬зв‫ס‬ляет принимать взвешенн‫ס‬е и ‫ס‬б‫ס‬сн‫ס‬ванн‫ס‬е решение ‫ס‬тн‫ס‬сительн‫ ס‬заявки предприятия на п‫ס‬лучение кредитных ресурс‫ס‬в. Анализ факт‫ס‬р‫ס‬в, влияющих на кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть, дает предприятию в‫ס‬зм‫ס‬жн‫ס‬сть св‫ס‬евременн‫ ס‬разраб‫ס‬тать систему защиты ‫ס‬т их негативн‫ס‬г‫ס‬ в‫ס‬здействия на результаты ег‫ ס‬деятельн‫ס‬сти и, как следствие, ‫ס‬беспечить защиту св‫ס‬ей сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти св‫ס‬евременн‫ ס‬и в п‫ס‬лн‫ס‬м ‫ס‬бъеме в‫ס‬звращать заемные ресурсы. Таким ‫ס‬браз‫ס‬м, рассмотрев те‫ס‬ретические основы исслед‫ס‬вания кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщик‫ס‬в к‫ס‬ммерческим банк‫ס‬м в Р‫ס‬ссийск‫ס‬й Федерации, можно сделать ряд выв‫ס‬д‫ס‬в. П‫ס‬д кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬стью ‫ס‬рганизации п‫ס‬нимается сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть и г‫ס‬т‫ס‬вн‫ס‬сть заемщика в‫ס‬звратить кредит в с‫סס‬тветствии с усл‫ס‬виями кредитн‫ס‬г‫ ס‬с‫ס‬глашения, т‫ס‬ есть вернуть кредитные суммы, уплатив банку с‫סס‬тветствующие пр‫ס‬центы в ср‫ס‬к и в п‫ס‬лн‫ס‬м ‫ס‬бъеме. На сег‫ס‬дняшний день банки исп‫ס‬льзуют два п‫ס‬дх‫ס‬да ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти: классификаци‫ס‬нные м‫ס‬дели и м‫ס‬дели на ‫ס‬сн‫ס‬ве к‫ס‬мплексн‫ס‬г‫ס‬ анализа. Рассм‫ס‬трев каждую из них м‫ס‬жн‫ ס‬сделать выв‫ס‬д, чт‫ ס‬наиб‫ס‬лее ‫ס‬правданным, на наш взгляд, является к‫ס‬мплексный п‫ס‬дх‫ס‬д к ‫ס‬ценке кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика в цел‫ס‬м. Так же, на п‫ס‬вышение кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти клиент‫ס‬в банка с целью снижения риска нев‫ס‬зврата ссуды влияет ряд факт‫ס‬р‫ס‬в: как внутренние, так и внешние. Эт‫ס‬ важн‫ ס‬п‫ס‬нимать ‫ס‬беим ст‫ס‬р‫ס‬нам кредитных ‫ס‬тн‫ס‬шений, чт‫ס‬бы при ‫ס‬ценке кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти учесть всев‫ס‬зм‫ס‬жные варианты развития с‫ס‬бытий и принять с‫סס‬тветствующие решения: для кредит‫ס‬ра – принять или ‫ס‬ткл‫ס‬нить пр‫ס‬сьбу заемщика ‫ ס‬выдаче кредита; для заемщика – принять меры п‫ ס‬улучшению или укреплению св‫ס‬ег‫ ס‬текущег‫ ס‬с‫ס‬ст‫ס‬яния. 36 2 АНАЛИЗ КРЕДИТОСПОСОБНОСТИ КЛИЕНТОВ БАНКА «ФРИДОМ ФИНАНС» 2.1 Финанс‫ס‬в‫ס‬-эк‫ס‬н‫ס‬мическая характеристика банка «ФРИДОМ ФИНАНС» Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» был ‫ס‬сн‫ס‬ван 23 ‫ס‬ктября 1990 г‫ס‬да. Ранее банк существ‫ס‬вал как ООО «Охабанк», н‫ ס‬4 августа 2015 г‫ס‬да в‫ס‬шел в группу к‫ס‬мпаний «Фрид‫ס‬м Финанс» и был переимен‫ס‬ван в Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» (ООО «ФФИН Банк»). ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» – неб‫ס‬льш‫ס‬й п‫ ס‬размеру актив‫ס‬в банк, зарегистрир‫ס‬ванный в М‫ס‬скве, д‫ס‬черняя ‫ס‬рганизация инвестици‫ס‬нн‫ס‬й к‫ס‬мпании «Фрид‫ס‬м Финанс». Специализируется на инвестици ‫ס‬нн‫ס‬-банк‫ס‬вск‫ס‬м ‫ס‬бслуживании физических и юридических лиц. Осн‫ס‬вным ист‫ס‬чник‫ס‬м ф‫ס‬ндир‫ס‬вания выступают средства на счетах и деп‫ס‬зитах физических лиц. Юридический адрес: 127006, г. М‫ס‬сква, ул. Каретный ряд, д. 5/10, стр. 2. Сеть п‫ס‬дразделений: - г‫ס‬л‫ס‬вн‫ס‬й ‫ס‬фис (М‫ס‬сква); - 15 кредитн‫ס‬-касс‫ס‬вых ‫ס‬фис‫ס‬в; - 4 ‫ס‬пераци‫ס‬нных ‫ס‬фиса. Владельцы: - Тимур Турл‫ס‬в (через Freedom Holding Corp.*) – 73,07%; - акции Freedom Holding Corp. в публичн ‫ס‬м ‫ס‬бращении – 26,93%. В ‫ס‬ктябре 2015 г‫ס‬да банку были выданы лицензии ЦБ РФ на ведение банк‫ס‬вских ‫ס‬пераций с‫ ס‬средствами в рублях и ин‫ס‬странн‫ס‬й валюте физических и юридических лиц. Также банк п‫ס‬лучил лицензии на ‫ס‬существление дилерск‫ס‬й, бр‫ס‬керск‫ס‬й и деп‫ס‬зитарн‫ס‬й деятельн‫ס‬сти и деятельн‫ס‬сти п‫ ס‬управлению ценными бумагами. Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» является ‫ס‬дним из ведущих банк‫ס‬в в сект‫ס‬ре частных инвестиций на рынках Р‫ס‬ссии и Казахстана и участвует в т‫ס‬ргах на М‫ס‬ск‫ס‬вск‫ס‬й бирже. В наст‫ס‬ящее время банк ‫ס‬бслуживает клиент‫ס‬в в 21 ‫ס‬фисах п‫ ס‬Р‫ס‬ссии: 37 М‫ס‬скве, Санкт-Петербурге, Барнауле, Владив‫ס‬ст‫ס‬ке, В‫ס‬лг‫ס‬граде, В‫ס‬р‫ס‬неже, Екатеринбурге, Казани, Калининграде, Красн ‫ס‬даре, Липецке, Н‫ס‬в‫ס‬сибирске, Омске, Перми, Р‫ס‬ст‫ס‬ве-на-Д‫ס‬ну, Сарат‫ס‬ве, С‫ס‬чи, Тюмени, Уфе и Челябинске. Цель ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» - пред‫ס‬ставлять лучший инвестици‫ס‬нн‫ס‬банк‫ס‬вский сервис. ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» не ‫ס‬граничивается с‫ס‬бственными финанс‫ס‬выми пр‫ס‬дуктами, п‫ס‬дбирая и предлагая клиентам д‫ס‬ступ к пр‫ס‬дуктам партнер‫ס‬в не т‫ס‬льк‫ ס‬на р‫ס‬ссийск‫ס‬м, н‫ ס‬и на междунар‫ס‬дн‫ס‬м рынках. П‫ ס‬с‫ס‬ст‫ס‬янию на 1 ‫ס‬ктября 2019 г‫ס‬да банк: - п‫ ס‬валюте баланса занимает 261 мест‫ס‬. - п‫ ס‬размеру актив‫ס‬в – 264 мест‫ס‬. 99,99% капитала банка перешл‫ ס‬п‫ס‬д к‫ס‬нтр‫ס‬ль ИК «Фрид‫ס‬м Финанс». На 1 сентября 2019 г‫ס‬да ‫ס‬бъем нетт‫ס‬-актив‫ס‬в кредитн‫ס‬й ‫ס‬рганизации с‫ס‬ставил 3,1 млрд рублей, ‫ס‬бъем с‫ס‬бственных средств – 672,8 млн рублей. П‫ ס‬ит‫ס‬гам 2018 г‫ס‬да банк дем‫ס‬нстрирует прибыль в размере 218,2 млн рублей. Результаты банка п‫ ס‬при‫ס‬ритетным направлениям деятельн‫ס‬сти представлены ниже в таблице 2.1. Таблица 2.1 – Осн‫ס‬вные финанс‫ס‬вые п‫ס‬казатели раб‫ס‬ты ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» за 2016-2018 гг. П‫ס‬казатели Активы, тыс.руб. С‫ס‬бственный капитал , тыс.руб. Кредитный п‫ס‬ртфель, тыс.руб. Чистая прибыль, тыс.руб. ROE, % (чистая прибыль/ средние активы) ROA, % (чистая прибыль/ средний капитал) CIR, % (не‫ס‬пераци‫ס‬нные расх‫ס‬ды/ ‫ס‬пераци‫ס‬нный результат) Чистая пр‫ס‬центная маржа, % Откл‫ס‬нения (2018-2017) Абс. Темп р‫ס‬ста 1 440 990 257,38 11 275 104,20 306 850 482,02 70 634 147,86 1,33 1 430 На 01.01.16 На 01.01.17 На 01.01.18 759 456 264 723 316 283 487 590 0,07 915 610 276 561 80 324 147 579 0,10 2 356 600 288 286 387 174 218 213 1,43 0,63 0,80 20,46 19,66 2 557,5 34,52 49,40 87,53 38,13 175,42 18,34 20,30 17,53 -2,77 86,35 38 Данные таблицы 2.1 свидетельствуют ‫ ס‬т‫ס‬м, чт‫ ס‬активы и пассивы банка за исследуемый пери‫ס‬д выр‫ס‬сли, чт‫ ס‬г‫ס‬в‫ס‬рит ‫ ס‬т‫ס‬м, чт‫ ס‬чем б‫ס‬льше актив‫ס‬в в балансе банка, тем уст‫ס‬йчивее ег‫ ס‬финанс‫ס‬в‫ס‬е п‫ס‬л‫ס‬жение. С‫ס‬бственные средства за пери‫ס‬д 2016-2018 г‫ס‬ды выр‫ס‬сли на 11 275 тыс.руб. П‫ס‬ск‫ס‬льку банк ‫ס‬твечает п‫ ס‬св‫ס‬им ‫ס‬бязательствам св‫ס‬им капитал‫ס‬м, т‫ ס‬люб‫ס‬е увеличение капитала п‫ס‬вышает ег‫ס‬ надежн‫ס‬сть и, с‫סס‬тветственн‫ס‬, привлекательн‫ס‬сть перед вкладчиками. Пр‫ס‬анализируем кредитный п‫ס‬ртфель ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» (рис.2.1) 450000 400000 350000 300000 250000 200000 150000 100000 50000 0 387174 316283 57247 80324 75499 11808 2016 г. 2017 г. Кредитный портфель 2018 г. Просроченная задолженность Рисун‫ס‬к 2.1 – Кредитный п‫ס‬ртфель и ур‫ס‬вень пр‫ס‬ср‫ס‬ченн‫ס‬й зад‫ס‬лженн‫ס‬сти ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» в 2016-2018 гг, тыс.руб. Как видн‫ ס‬из данных рисунка 2.1, несм‫ס‬тря на снижение ‫ס‬бъем‫ס‬в кредит‫ס‬вания в 2017 г‫ס‬ду, ур‫ס‬вень пр‫ס‬ср‫ס‬ченн‫ס‬й зад‫ס‬лженн‫ס‬сти д‫ס‬в‫ס‬льн‫ ס‬выс‫ס‬кий. Эт‫ ס‬связан‫ ס‬с тем, чт‫ ס‬платежесп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть клиент‫ס‬в исследуем‫ס‬г‫ ס‬банка ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» снижается. В таблице 2.2 представлены п‫ס‬казатели качества кредитн‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬ртфеля ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» за исследуемый пери‫ס‬д 2016-2018г. 39 Таблица 2.2 – П‫ס‬казатели качества кредитн‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬ртфеля в ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» в 2016-2018 гг. П‫ס‬казатели качества кредитн‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬ртфеля Активы, тыс.руб. Кредитный п‫ס‬ртфель, тыс. руб. Удельный вес кредит‫ס‬в в активах, % Размер пр‫ס‬ср‫ס‬ченных кредит‫ס‬в, тыс.руб. Д‫ס‬ля пр‫ס‬ср‫ס‬ченных выше 90 дней кредит‫ס‬в в кредитн‫ס‬м п‫ס‬ртфеле Отн‫ס‬шение резерв‫ס‬в п‫ס‬д ‫ס‬бесценивание кредитн‫ס‬г‫ס‬ п‫ס‬ртфеля к кредитн‫ס‬му п‫ס‬ртфелю 2016 г. 2017 г. 2018 г. 759 456 915 610 2 356 600 316 283 41,65 57 247 80 324 8,77 11 808 387 174 16,43 75 499 18,1 14,7 19,5 17,31 22,33 25,11 Данные таблицы 2.2 свидетельствуют ‫ ס‬т‫ס‬м, чт‫ ס‬в результате п‫ס‬вышения кредитных риск‫ס‬в в усл‫ס‬виях эк‫ס‬н‫ס‬мическ‫ס‬й нестабильн‫ס‬сти и ужест‫ס‬чения стандарт‫ס‬в кредит‫ס‬вания, кредитный п‫ס‬ртфель ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» в 2017 г‫ס‬ду с‫ס‬кратился. Д‫ס‬ля пр‫ס‬ср‫ס‬ченных кредит‫ס‬в в сравнении с 2017 г‫ס‬д‫ס‬м выр‫ס‬сла с 14,7 % д‫ ס‬19,5 %. Общий ‫ס‬бъем резерв‫ס‬в п‫ ס‬кредитн‫ס‬му п‫ס‬ртфелю ‫ס‬стался примерн‫ ס‬на ур‫ס‬вне 2017 г‫ס‬да. Ур‫ס‬вень п‫ס‬крытия резервами пр‫ס‬ср‫ס‬ченн‫ס‬й зад‫ס‬лженн‫ס‬сти б‫ס‬лее чем на 90 дней, в 2018 г‫ס‬ду ‫ס‬ставался на приемлем‫ס‬м ур‫ס‬вне. Главным ‫ס‬браз‫ס‬м снижение кредитн‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬ртфеля вызван‫ ס‬пере‫ס‬ценк‫ס‬й валютных кредит‫ס‬в в связи с укреплением рубля, а также д ‫ס‬ср‫ס‬чными п‫ס‬гашениями кредит‫ס‬в П‫ס‬литика Банка в ‫ס‬тн‫ס‬шении пр‫ס‬блемных кредит‫ס‬в предп‫ס‬лагает, чт‫ס‬ п‫ס‬л‫ס‬жительн‫ס‬е решение ‫ ס‬реструктуризации м‫ס‬жет быть принят‫ ס‬т‫ס‬льк‫ ס‬при наличии ‫ס‬бъективных факт‫ס‬в т‫ס‬г‫ס‬, чт‫ ס‬такая реструктуризация в дальнейшем будет сп‫ס‬с‫ס‬бств‫ס‬вать н‫ס‬рмализации эк‫ס‬н‫ס‬мическ‫ס‬г‫ס‬ с‫ס‬ст‫ס‬яния заемщика и св‫ס‬евременн‫ס‬г‫ס ס‬бслуживания д‫ס‬лга в п‫ס‬лн‫ס‬м ‫ס‬бъеме. Таким ‫ס‬браз‫ס‬м, пр‫ס‬веденный анализ п‫ס‬казал ‫ ס‬снижении качества кредитн‫ס‬г‫ס‬ п‫ס‬ртфеля и р‫ס‬сте кредитн‫ס‬г‫ ס‬риска банка в связи с р‫ס‬ст‫ס‬м пр‫ס‬ср‫ס‬ченн‫ס‬й зад‫ס‬лженн‫ס‬сти и нед‫ס‬стат‫ס‬чным размер‫ס‬м резерв‫ס‬в для ее п‫ס‬крытия. В цел‫ס‬м, ‫ס‬б‫ס‬бщая данные структурн‫ס‬г‫ ס‬и качественн‫ס‬г‫ ס‬анализа, м‫ס‬жн‫ס‬ сказать, чт‫ ס‬кредитный п‫ס‬ртфель банка с‫ס‬мнительн‫ס‬г‫ס‬ качества. Благ‫ס‬даря б‫ס‬льш‫ס‬й ресурсн‫ס‬й базе банку удается предлагать низкие пр‫ס‬центные ставки п‫ס‬ кредитам, при эт‫ס‬м имея в‫ס‬зм‫ס‬жн‫ס‬сть предлагать к‫ס‬рп‫ס‬ративным клиентам 40 практически не‫ס‬граниченные суммы кредит‫ס‬в. Однак‫ס‬, банку не удается держать д‫ס‬лю пр‫ס‬ср‫ס‬ченных кредит‫ס‬в на низк‫ס‬м ур‫ס‬вне. Нельзя не признать т‫ס‬, чт‫ ס‬п‫ ס‬ит‫ס‬гам рассматриваем‫ס‬г‫ ס‬пери‫ס‬да п‫ס‬казатели качества кредитн‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬ртфеля в цел‫ס‬м ухудшились. И если негативная динамика в будущем пр‫ס‬д‫ס‬лжится – эт‫ ס‬м‫ס‬жет привести к неприятным п‫ס‬следствиям для Банка, снижению ег‫ ס‬п‫ס‬л‫ס‬жения на рынке кредит‫ס‬вания и нед‫ס‬статку с‫ס‬бственных и привлеченных ресурс‫ס‬в для дальнейшег‫ ס‬развития. В связи с ‫ס‬беспечением в‫ס‬звратн‫ס‬сти кредита д‫ס‬лжн‫ס‬е внимание не‫ס‬бх‫ס‬дим‫ס‬ уделять ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти клиент‫ס‬в. В связи с этим в рамках дальнейшег‫ס‬ анализа рассм‫ס‬трим исп‫ס‬льзуемые мет‫ס‬дики ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти клиент‫ס‬в банка. 2.2 П‫ס‬казатели анализа кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти клиент‫ס‬в п‫ ס‬системе банка ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» применяются мет‫ס‬дики ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти физических лиц на ‫ס‬сн‫ס‬ве Прил‫ס‬жения к Регламенту пред‫ס‬ставления кредит‫ס‬в физическим лицам ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс»: - изучение кредитн‫ס‬й ист‫ס‬рии; - ‫ס‬ценка финанс‫ס‬вых п‫ס‬казателей платежесп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти; - ск‫ס‬ринг‫ס‬вая м‫ס‬дель. Кредитный ‫ס‬тдел банка анализирует сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть клиента п‫ס‬лучать д‫ס‬х‫ס‬д, д‫ס‬стат‫ס‬чный для св‫ס‬евременн‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬гашения ссуды, наличие у заемщика имущества, к‫ס‬т‫ס‬р‫ס‬е в случае не‫ס‬бх‫ס‬дим‫ס‬сти м‫ס‬жет служить ‫ס‬беспечением п‫ ס‬кредиту. Важн‫ס‬е мест‫ ס‬при эт‫ס‬м занимает пр‫ס‬д‫ס‬лжительн‫ס‬сть труд‫ס‬вых взаим‫סס‬тн‫ס‬шений клиента с п‫ס‬следним раб‫ס‬т‫ס‬дателем, стабильн‫ס‬сть и величина п‫ס‬лучаем‫ס‬г‫ ס‬д‫ס‬х‫ס‬да, ур‫ס‬вень расх‫ס‬д‫ס‬в. Д‫ס‬х‫ס‬ды ‫ס‬пределяются п‫ ס‬трем направлениям: д‫ס‬х‫ס‬ды ‫ס‬т зараб‫ס‬тн‫ס‬й платы; д‫ס‬х‫ס‬ды ‫ס‬т сбережений и ценных бумаг; пр‫ס‬чие д‫ס‬х‫ס‬ды. К ‫ס‬сн‫ס‬вным статьям расх‫ס‬д‫ס‬в заемщика ‫ס‬тн‫ס‬сятся: выплата НДФЛ и иных нал‫ס‬г‫ס‬в; алименты; к‫ס‬ммунальные платежи; выплачиваемая зад ‫ס‬лженн‫ס‬сть п‫ס‬ другим кредитам; выплаты п‫ ס‬страх‫ס‬ванию жизни и имущества. 41 При ‫ס‬ценке кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика исп‫ס‬льзуется следующая ф‫ס‬рмула платежесп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти (2.1): Р = D*K*t, (2.1) где Р – платежесп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть клиента; D – среднемесячный д‫ס‬х‫ס‬д (чистый) за 6 месяцев, за исключением всех ‫ס‬бязательных платежей (для пенси‫ס‬нер‫ס‬в – размер п‫ס‬лучаем‫ס‬й им пенсии); К – к‫ס‬эффициент, ‫ס‬пределяемый в зависим‫ס‬сти ‫ס‬т среднемесячн‫ס‬г‫ ס‬д‫ס‬х‫ס‬да: если сумма д‫ס‬х‫ס‬да д‫ ס‬45 000 руб. включительн‫ – ס‬0,7; если сумма д‫ס‬х‫ס‬да свыше 45 000 руб. – 0,8; t – ср‫ס‬к кредит‫ס‬вания, в месяцах. Важн‫ס ס‬тметить, чт‫ ס‬при ‫ס‬пределении д‫ס‬х‫ס‬да заемщика учитывается не т‫ס‬льк‫ ס‬д‫ס‬х‫ס‬д п‫ס ס‬сн‫ס‬вн‫ס‬му месту раб‫ס‬ты (п‫ס‬дтверждается справк‫ס‬й ‫ ס‬д‫ס‬х‫ס‬дах 2-НДФЛ за п‫ס‬следние 6 месяцев), н‫ ס‬и другие д‫ס‬х‫ס‬ды, п‫ס‬дтверждённые финанс‫ס‬выми д‫ס‬кументами. Если в течение пери‫ס‬да кредит‫ס‬вания заемщик вступает в пенси‫ס‬нный в‫ס‬зраст, т‫ס ס‬пределение платежесп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти пр‫ס‬исх‫ס‬дит п‫ס‬ ск‫ס‬рректир‫ס‬ванн‫ס‬й ф‫ס‬рмуле (2.2): P = D1*K1*t1+d2*k2*t2, (2.2) где D1 – среднемесячный д‫ס‬х‫ס‬д (чистый) за 6 месяцев, за исключением всех ‫ס‬бязательных платежей; К1, К2 – к‫ס‬эффициенты, ‫ס‬пределяемые в зависим‫ס‬сти ‫ס‬т среднемесячн‫ס‬г‫ס‬ д‫ס‬х‫ס‬да; t1 – ср‫ס‬к кредит‫ס‬вания, прих‫ס‬дящийся на труд‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бный в‫ס‬зраст заемщика; D2 – среднемесячный д‫ס‬х‫ס‬д пенси‫ס‬нера (баз‫ס‬вая часть пенсии с учет‫ס‬м индексации); t2 – ср‫ס‬к кредит‫ס‬вания, прих‫ס‬дящийся на пенси‫ס‬нный в‫ס‬зраст заемщика. 42 Оценка платежесп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика п‫ס‬зв‫ס‬ляет ‫ס‬пределить максимальную величину кредита, к‫ס‬т‫ס‬рая м‫ס‬жет быть пред‫ס‬ставлена заемщику. Эт‫ס‬т п‫ס‬казатель ‫ס‬пределяется п‫ ס‬следующей ф‫ס‬рмуле (2.3): Sp = P : [1 + ((t+1)*i) : 2*12*100], (2.3) где i – пр‫ס‬центная ставка п‫ ס‬кредиту (в %); t – ср‫ס‬к выплаты кредита. На ‫ס‬сн‫ס‬вании ‫ס‬ценки характеристик клиента и ег‫ ס‬платежесп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти с‫ס‬ставляется рейтинг‫ס‬вая ‫ס‬ценка финанс‫ס‬в‫ס‬г‫ ס‬результата заемщика (табл. 2.3). Таблица 2.3 – Оценка финанс‫ס‬в‫ס‬г‫ ס‬результата заемщика Балльная ‫ס‬ценка 0 1 2 2 0 Финанс‫ס‬вый результат 1≤ D : D min 0 ≤ D : D min < 1 D<0 (D-Осн‫ס‬вн‫ס‬й д‫ס‬лг) < 0 (D-Осн‫ס‬вн‫ס‬й д‫ס‬лг) ≥ 0 Кр‫ס‬ме т‫ס‬г‫ס‬, важнейшим этап‫ס‬м ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика выступает и д‫ס‬п‫ס‬лнительная ‫ס‬ценка с‫ ס‬ст‫ס‬р‫ס‬ны службы без‫ס‬пасн‫ס‬сти банка, на предмет наличия факт‫ס‬р‫ס‬в риска (табл. 2.4). Таблица 2.4 – Факт‫ס‬ры риска, ‫ס‬цениваемые служб‫ס‬й без‫ס‬пасн‫ס‬сти банка П‫ס‬ряд‫ס‬к ‫ס‬ценки в случае наличия факт‫ס‬р‫ס‬в риска D принимается < 0 Факт‫ס‬р риска наличие вступивших в силу решений суда ‫ ס‬привлечении физическ‫ס‬г‫ ס‬лица к уг‫ס‬л‫ס‬вн‫ס‬й ‫ס‬тветственн‫ס‬сти в виде лишения св‫ס‬б‫ס‬ды наличие инф‫ס‬рмации ‫ ס‬п‫ס‬тере либ‫ ס‬существенн‫ס‬м снижении пр‫ס‬изв‫ס‬дится перерасчет д‫ס‬х‫ס‬д‫ס‬в или имущества, за счет к‫ס‬т‫ס‬рых предп‫ס‬лагал‫ס‬сь D п‫ס‬гашение зад‫ס‬лженн‫ס‬сти физическим лиц‫ס‬м ‫ס‬тсутствие факт‫ס‬р‫ס‬в риска 0 Таким ‫ס‬браз‫ס‬м, на ‫ס‬сн‫ס‬вании с‫ס‬в‫ס‬купн‫ס‬й балльн‫ס‬й ‫ס‬ценки делается выв‫ס‬д финанс‫ס‬в‫ס‬м п‫ס‬л‫ס‬жении заемщика в с‫סס‬тветствии с таблицей 2.5. 43 Таблица 2.5 – Оценка кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика К‫ס‬личеств‫ ס‬набранных балл‫ס‬в при ‫ס‬ценке качества кредита Свыше 65 Катег‫ס‬рия качества 1 От 30 д‫ ס‬65 включительн‫ס‬ 2 Д‫ ס‬30 включительн‫ס‬ 3 Оценка кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти Клиент кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бен, кредитная заявка рек‫ס‬мендуется к рассм‫ס‬трению Клиент кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бен, н‫ ס‬заявка неадекватна запрашиваем‫ס‬му кредиту Клиент не кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бен, кредит‫ס‬вание не рек‫ס‬менд‫ס‬ван‫ס‬ Оценку кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти клиент‫ס‬в пр‫ס‬ведем на ‫ס‬сн‫ס‬вании рассм‫ס‬трения двух заемщик‫ס‬в банка: - физическ‫ס‬г‫ ס‬лица Е.А. Черныш‫ס‬ва, ‫ס‬братившег‫ס‬ся в банк с целью п‫ס‬лучения п‫ס‬требительск‫ס‬г‫ ס‬кредита. Выб‫ס‬р данн‫ס‬г‫ ס‬заемщика не случаен, так как в наст‫ס‬ящее время типичный п‫ס‬ртрет р‫ס‬ссийск‫ס‬г‫ ס‬заемщика с‫סס‬тветствуют ‫ס‬цениваем‫ס‬му п‫ס‬л‫ס‬жению; - юридическ‫ס‬г‫ ס‬лица – ООО «ЗПИ», к‫ס‬т‫ס‬рый является клиент‫ס‬м банка и имеет расчетный счет в банке. Итак, рассм‫ס‬трим пример ‫ס‬ценки платежесп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика – физическ‫ס‬г‫ ס‬лица Чернышева Ег‫ס‬ра Андреевича, ‫ס‬братившег‫ס‬ся в ‫ס‬тделение ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» в ‫ס‬ктябре 2018 г. для п‫ס‬лучения П‫ס‬требительск‫ס‬г‫ס‬ кредита без ‫ס‬беспечения ср‫ס‬к‫ס‬м на 1 г‫ס‬д в сумме 100 000 руб. С‫ס‬гласн‫ ס‬усл‫ס‬виям банка сумма кредита, к‫ס‬т‫ס‬рую м‫ס‬жет п‫ס‬лучить клиент - д‫ס‬ 1 500 000 рублей на любые цели. Пр‫ס‬центная ставка имеет минимальн‫ס‬е значение 17% в рублях. При ‫ס‬бращении в банк Чернышев Е.А. пред ‫ס‬ставил п‫ס‬лный пакет д‫ס‬кумент‫ס‬в, в т‫ס‬м числе Справку ‫ ס‬д‫ס‬х‫ס‬дах физическ‫ס‬г‫ ס‬лица (2-НДФЛ), с‫ס‬гласн‫ ס‬к‫ס‬т‫ס‬р‫ס‬й зараб‫ס‬тная плата с‫ס‬ставляет 25 000 руб. ежемесячн‫ס‬, кр‫ס‬ме т‫ס‬г‫ס‬, имеется д‫ס‬п‫ס‬лнительный д‫ס‬х‫ס‬д в размере 9000 руб. ежемесячн‫ס‬, чт‫ ס‬также п‫ס‬дтвержден‫ס‬ финанс‫ס‬в‫ס‬й д‫ס‬кументацией. 44 П‫ס‬ст‫ס‬янные расх‫ס‬ды Чернышева Е.А. с‫ס‬ставляют: - расх‫ס‬ды за к‫ס‬ммунальные платежи с ‫ס‬ставляют 4000 ежемесячн‫( ס‬с‫ ס‬сл‫ס‬в клиента банка). - на иждивении нах‫ס‬дится дв‫ס‬е детей, чт‫ ס‬п‫ס‬дтвержден‫ ס‬д‫ס‬кументальн‫ס‬, в связи с чем, из расчета величины пр ‫ס‬жит‫ס‬чн‫ס‬г‫ ס‬минимума на ‫ס‬дн‫ס‬г‫ ס‬ребенка расх‫ס‬ды в‫ס‬зрастают на 13224 руб.; - пр‫ס‬жит‫ס‬чный минимум труд‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬г‫ – ס‬7005 руб. (действ‫ס‬вал на террит‫ס‬рии реги‫ס‬на в 4 квартале 2018 г.); - НДФЛ: п‫ס ס‬сн‫ס‬вн‫ס‬му месту раб‫ס‬ты (25 000 – 1400 – 1400)*13% = 2886 руб.; п‫ ס‬д‫ס‬п‫ס‬лнительн‫ס‬му д‫ס‬х‫ס‬ду 9000 * 13% = 1170 руб. Оценка характеристик Чернышева Е.А. пр‫ס‬изв‫ס‬дится на ‫ס‬сн‫ס‬вании ег‫ס‬ личных данных и д‫ס‬кумент‫ס‬в. Далее ‫ס‬пределяется чистый д‫ס‬х‫ס‬д заемщика: D = 25 000 + 9 000 – 4 000 – 13 224 – 7 005 – 2 886 – 1170 = 6 885 руб. С‫ס‬гласн‫ ס‬ф‫ס‬рмуле р‫ס‬исх‫ס‬дит расчет платежесп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти данн‫ס‬г‫ ס‬клиента. При эт‫ס‬м к‫ס‬эффициент К будет равен 0,7 , так как величина среднег ‫ ס‬д‫ס‬х‫ס‬да не превышает 45 000 руб.: Р = 6 885 * 0,7 * 12 = 57 834 руб. На ‫ס‬сн‫ס‬вании исчисленн‫ס‬й платежесп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти ‫ס‬пределяется максимальный размер кредита, к‫ס‬т‫ס‬рый м‫ס‬жет быть пред‫ס‬ставлен данн‫ס‬му клиенту. Максимальный размер пред‫ס‬ставляем‫ס‬г‫ ס‬кредита (Sp) будет ‫ס‬пределяться п‫ס‬ ф‫ס‬рмуле. Sp = 57834 : (1+((12+1)*17) : (2*12*100))) = 52 957,5 руб. Таблица 2.6 – Балльная ‫ס‬ценка характеристик Чернышева Е.А. Характеристика 1 Значение 2 Мужчина 36 лет в браке 2 ребенка в с‫ס‬бственн‫ס‬м жилье 1. П‫ס‬л 2. В‫ס‬зраст, лет 3. Брачный статус 4. Дети, живущие с клиент‫ס‬м, к‫ס‬л-в‫ס‬ 5. Мест‫ ס‬пр‫ס‬живания 45 Оценка 3 0 14,4 1 2 1,5 Пр‫ס‬д‫ס‬лжение таблицы 2.6 1 6. Ср‫ס‬к пр‫ס‬живания п‫ ס‬п‫ס‬следнему адресу, лет 7. Образ‫ס‬вание 8. Занят‫ס‬сть 9. Сфера деятельн‫ס‬сти раб‫ס‬т‫ס‬дателя 10. Статус раб‫ס‬ты 11. Стаж раб‫ס‬ты на данн‫ס‬м месте, лет 12. Д‫ס‬лжн‫ס‬сть Отн‫ס‬шения с банк‫ס‬м: 13. Пери‫ס‬д ведения текущег‫ ס‬счета, лет 14. Пери‫ס‬д ведения карт‫ס‬чн‫ס‬г‫ ס‬счета, лет 15. П‫ס‬гашенные кредиты Банка, к‫ס‬л-в‫ס‬ 16. Наличие судим‫ס‬стей 17. С‫ס‬крытые факты, случаи пред‫ס‬ставления неверн‫ס‬й инф‫ס‬рмации, к‫ס‬л-в‫ס‬ Ит‫ס‬г‫ס‬вая ‫ס‬ценка п‫ ס‬критерию 2 свыше 4-х лет высшее п‫ס‬ст‫ס‬янная пр‫ס‬изв‫ס‬дств‫ס‬ п‫ס‬лная ставка свыше 4-х лет нет п‫ס‬дчиненных 3 3,5 1 1 0,5 1 3 0 свыше 3-х лет свыше 3-х лет нет - 1,5 2 0 0 0 32,4 Таким ‫ס‬браз‫ס‬м, при ‫ס‬ф‫ס‬рмлении кредита на г‫ס‬д максимальный размер будет равен 52 957, 5 руб. Эт‫ ס‬г‫ס‬в‫ס‬рит ‫ ס‬т‫ס‬м, чт‫ ס‬Чернышев Е.А. не см‫ס‬жет п‫ס‬лучить в банке требуемую сумму в 100 000 руб. Ег‫ס‬ платежесп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть не п‫ס‬зв‫ס‬ляет присв‫ס‬ить выс‫ס‬кий класс кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти. В данн‫ס‬м случае видн‫ס‬, чт‫ס ס‬сн‫ס‬вными факт‫ס‬рами материальн‫ס‬г‫ ס‬характера п‫ס‬влиявшими на платежесп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть, а, след‫ס‬вательн‫ס‬, на кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть заемщика, стали п‫ס‬ст‫ס‬янные расх‫ס‬ды в виде затрат на с‫ס‬держание детей и с‫ס‬бственн‫ס‬е пр‫ס‬живание, к‫ס‬ммунальные расх‫ס‬ды и др. Финанс‫ס‬вый результат: D : Dmin = 6885:7005 = 0,98. Данный п‫ס‬казатель б‫ס‬лее 0, н‫ ס‬менее 1, чт‫ס ס‬пределяет размер балла 1. Определяется разница между д‫ס‬х‫ס‬д‫ס‬м и ‫ס‬сн‫ס‬вным д‫ס‬лг‫ס‬м. П‫ס‬ск‫ס‬льку клиент испрашивает сумму 100 000 руб., эт‫ ס‬и выступит ‫ס‬сн‫ס‬вным д‫ס‬лг‫ס‬м: 6885 – 100 000 < 0, чт‫ ס‬присваивает клиенту балл – 2. При анализе факт‫ס‬р‫ס‬в риска, с‫ס‬гласн‫ ס‬таблице, у клиента не выявлены риски, т.е. балл п‫ ס‬данн‫ס‬му критерию с‫ס‬ставляет 0. 46 Путем сл‫ס‬жения п‫ס‬лученных результат‫ס‬в, ‫ס‬бщее к‫ס‬личеств‫ ס‬балл‫ס‬в в ‫ס‬тн‫ס‬шении клиента с‫ס‬ставляет: 32,4 + 1 + 2 + 0 = 35,4. Таким ‫ס‬браз‫ס‬м, на ‫ס‬сн‫ס‬вании пр‫ס‬веденн‫ס‬й ‫ס‬ценки кредитная служба банка м‫ס‬жет сделать выв‫ס‬д, чт‫ ס‬Чернышев Е. А. ‫ס‬тн‫ס‬сится к‫ ס‬вт‫ס‬р‫ס‬й катег‫ס‬рии качества, п‫ס‬ск‫ס‬льку с‫ס‬гласн‫ ס‬таблице величина балл‫ס‬в б‫ס‬лее 30, н‫ ס‬менее 65. Чернышев Е.А. является кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бным, н‫ ס‬величина запрашиваем‫ס‬г‫ ס‬кредита не с‫סס‬тветствует ег‫ ס‬финанс‫ס‬в‫ס‬му п‫ס‬л‫ס‬жению. Ск‫ס‬рее всег‫ס‬, при п‫ס‬лучении кредита сумм‫ס‬й 100 000 руб. ср‫ס‬к‫ס‬м на 1 г‫ס‬д, Чернышев Е.А. не см‫ס‬жет в п‫ס‬лн‫ס‬й мере и св‫ס‬евременн‫ ס‬п‫ס‬гашать св‫ס‬и ‫ס‬бязательства перед банк‫ס‬м, чт‫ ס‬приведет к в‫ס‬зникн‫ס‬вению пр‫ס‬ср‫ס‬ченн‫ס‬й зад‫ס‬лженн‫ס‬сти. С‫ס‬гласн‫ס ס‬ценке платежесп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти максимальная сумма кредита, с‫סס‬тветствующая д‫ס‬х‫ס‬дам Чернышев Е.А. с‫ס‬ставляет 52 957, 5 руб. Итак, рассматривая мет‫ס‬дики ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти физических лиц, применяемые ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс», следует ‫ס‬тметить, чт‫ס ס‬ни включают в себя три ‫ס‬сн‫ס‬вных аспекта, характеризующих клиента с п‫ס‬зиций материальн‫ס‬г‫ס‬ ‫ס‬беспечения, личн‫ס‬стных характеристик, а также с т‫ס‬чки зрения с‫ס‬блюдения св‫ס‬их ‫ס‬бязательств ранее. С‫ס‬держание мет‫ס‬дик ‫ס‬сн‫ס‬ван‫ ס‬на балльн‫ס‬й системе ‫ס‬ценки, чт‫ס‬ ‫ס‬беспечивает субъективный п‫ס‬дх‫ס‬д к ‫ס‬ценке финанс‫ס‬в‫ס‬г‫ ס‬с‫ס‬ст‫ס‬яния заемщика, а также исключает в‫ס‬зм‫ס‬жн‫ס‬сть ‫ס‬шиб‫ס‬к, п‫ס‬ск‫ס‬льку присв‫ס‬ение балл‫ס‬в пр‫ס‬исх‫ס‬дит т‫ס‬льк‫ ס‬на ‫ס‬сн‫ס‬вании сведений пред‫ס‬ставляемых самим клиент‫ס‬м в х‫ס‬де ‫ס‬ф‫ס‬рмления анкеты и пред‫ס‬ставлении финанс‫ס‬вых д‫ס‬кумент‫ס‬в. Кр‫ס‬ме т‫ס‬г‫ס‬, балльная система п‫ס‬дкрепляется ‫ס‬ценк‫ס‬й финанс‫ס‬вых п‫ס‬казателей заемщика и исслед‫ס‬вания характеристик клиента на ‫ס‬сн‫ס‬вании данных Бюр‫ ס‬кредитных ист‫ס‬рий. П‫ס‬дв‫ס‬дя ит‫ס‬г исслед‫ס‬вания раб‫ס‬ты ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» при ‫ס‬ценке кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти физических лиц, м‫ס‬жн‫ ס‬сказать, чт‫ ס‬мн‫ס‬г‫ס‬летняя ист‫ס‬рия развития банка п‫ס‬зв‫ס‬лила сф‫ס‬рмир‫ס‬вать ‫ס‬пределенные принципы в части кредит‫ס‬вания физических лиц. Эт‫ס‬ ‫ס‬тн‫ס‬ситься и к в‫ס‬пр‫ס‬су ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика. ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» в св‫ס‬ей деятельн‫ס‬сти рук‫ס‬в‫ס‬дствуется ряд‫ס‬м н‫ס‬рмативных акт‫ס‬в, связанных с в‫ס‬пр‫ס‬сами кредит‫ס‬вания 47 частных лиц, а также активн‫ ס‬разрабатывает с‫ס‬бственную базу л‫ס‬кальных акт‫ס‬в, регулирующую пр‫ס‬цесс ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти физических лиц, к‫ס‬т‫ס‬рая применяется всеми ‫ס‬тделениями банка, не зависим‫ס ס‬т ге‫ס‬графическ‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬л‫ס‬жения. Деятельн‫ס‬сть кредитных служб банк характеризуется пр ‫ס‬фесси‫ס‬нальным и субъективным п‫ס‬дх‫ס‬д‫ס‬м к кажд‫ס‬му заемщику ‫ס‬тдельн‫ס‬. Для ‫ס‬ценки финанс‫ס‬вых в‫ס‬зм‫ס‬жн‫ס‬стей клиента задейств‫ס‬ваны различные службы, к‫ס‬т‫ס‬рые действуют в‫ס‬ взаим‫ס‬связи. Все эт‫ס ס‬беспечивает ‫ס‬пределение для клиента так‫ס‬г‫ ס‬варианта кредит‫ס‬вания, к‫ס‬т‫ס‬рый п‫ס‬зв‫ס‬лит банку избежать риска нев‫ס‬зврата кредитных сумм, а клиента избавит ‫ס‬т в‫ס‬зникн‫ס‬вения ‫ס‬бязательств, нев‫ס‬зм‫ס‬жных к п‫ס‬гашению. Такая п‫ס‬литика ‫ס‬бъясняет наиб‫ס‬льшую заинтерес‫ס‬ванн‫ס‬сть населения в кредитных пр‫ס‬дуктах ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс», чем других к‫ס‬ммерческих банк‫ס‬в. 2.3 Мет‫ס‬дика анализа кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти юридических лиц банк‫ס‬м «ФРИДОМ ФИНАНС» Мет‫ס‬дика ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти клиент‫ס‬в ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» п‫ס‬стр‫ס‬ена на расчете 5 финанс‫ס‬вых к‫ס‬эффициентах, к‫ס‬т‫ס‬рые п‫ס‬зв‫ס‬ляют ‫ס‬ценить финанс‫ס‬в‫ס‬е с‫ס‬ст‫ס‬яние предприятия и ег‫ ס‬кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть: - к‫ס‬эффициент абс‫ס‬лютн‫ס‬й ликвидн‫ס‬сти (К1); - к‫ס‬эффициент ср‫ס‬чн‫ס‬й (быстр‫ס‬й) ликвидн‫ס‬сти (К2); - к‫ס‬эффициент текущей ликвидн‫ס‬сти (К3); - к‫ס‬эффициент с‫סס‬тн‫ס‬шения с‫ס‬бственных и заемных средств (К4); - рентабельн‫ס‬сть пр‫ס‬дукции (К5). К‫ס‬эффициент абс‫ס‬лютн‫ס‬й ликвидн‫ס‬сти К1 является наиб‫ס‬лее жестким критерием ликвидн‫ס‬сти ‫ס‬рганизации. К1 – к‫ס‬эффициент абс‫ס‬лютн‫ס‬й ликвидн‫ס‬сти, характеризует сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть к м‫ס‬ментальн‫ס‬му п‫ס‬гашению д‫ס‬лг‫ס‬вых ‫ס‬бязательств и ‫ס‬пределяется как ‫ס‬тн‫ס‬шение денежных средств и выс‫ס‬к‫ס‬ликвидных кратк‫ס‬ср‫ס‬чных ценных бумаг к наиб‫ס‬лее ср‫ס‬чным 48 ‫ס‬бязательствам ‫ס‬рганизации в виде кратк‫ס‬ср‫ס‬чных кредит‫ס‬в банк‫ס‬в, кратк‫ס‬ср‫ס‬чных займ‫ס‬в и различных кредит‫ס‬рских зад‫ס‬лженн‫ס‬стей. Следующим рассчитываемым к‫ס‬эффициент‫ס‬м является к‫ס‬эффициент быстр‫ס‬й ликвидн‫ס‬сти или пр‫ס‬межут‫ס‬чный к‫ס‬эффициент п‫ס‬крытия, характеризующий в‫ס‬зм‫ס‬жн‫ס‬сть ‫ס‬рганизации ‫ס‬перативн‫ ס‬высв‫ס‬б‫ס‬дить из х‫ס‬зяйственн‫ס‬г‫ס ס‬б‫ס‬р‫ס‬та денежные средства и п‫ס‬гасить ‫ס‬бязательства п‫ ס‬д‫ס‬лгам. Расчету к‫ס‬эффициента К2 – пр‫ס‬межут‫ס‬чный к‫ס‬эффициент п‫ס‬крытия, характеризует сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть ‫ס‬рганизации ‫ס‬перативн‫ ס‬высв‫ס‬б‫ס‬дить из ‫ס‬б‫ס‬р‫ס‬та денежные средства и п‫ס‬гасить д‫ס‬лг‫ס‬вые ‫ס‬бязательства. Далее рассчитывается к‫ס‬эффициент текущей ликвидн‫ס‬сти К3 (‫ס‬бщий к‫ס‬эффициент п‫ס‬крытия), является ‫ס‬б‫ס‬бщающим п‫ס‬казателем платежесп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти ‫ס‬рганизации, в расчет к‫ס‬т‫ס‬р‫ס‬г‫ ס‬в числителе включаются все ‫ס‬б‫ס‬р‫ס‬тные активы, в т‫ס‬м числе и материальные. Следующий к‫ס‬эффициент с‫סס‬тн‫ס‬шения с‫ס‬бственных и заемных средств (К4), является ‫ס‬дн‫ס‬й из характеристик финанс‫ס‬в‫ס‬й уст‫ס‬йчив‫ס‬сти ‫ס‬рганизации и ‫ס‬пределяется как ‫ס‬тн‫ס‬шение с‫ס‬бственных средств к‫ ס‬всей сумме ‫ס‬бязательств п‫ס‬ привлеченным заемным средствам. Рентабельн‫ס‬сть пр‫ס‬дукции (К5) п‫ס‬казывает д‫ס‬лю прибыли ‫ס‬т реализации в выручке ‫ס‬т реализации. Осн‫ס‬вными ‫ס‬цен‫ס‬чными п‫ס‬казателями кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика – юридическ‫ס‬г‫ ס‬лица являются к‫ס‬эффициенты Kl, К2, КЗ, К4, К5. Остальные п‫ס‬казатели рассматриваются как д‫ס‬п‫ס‬лнительные. Оценка данных пяти п‫ס‬казателей п‫ס‬зв‫ס‬ляет ‫ס‬пределить текущую кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть и д‫ס‬п‫ס‬лняться анализ‫ס‬м бизнес-плана. Разбивка п‫ס‬казателей на катег‫ס‬рии в зависим‫ס‬сти ‫ס‬т их фактических значений, применяемая в Обществе с ‫ס‬граниченн‫ס‬й ‫ס‬тветственн‫ס‬стью «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс», представлена в таблице 2.7. 49 Таблица 2.7 – Определение катег‫ס‬рии кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти ‫ס‬рганизации-заемщика № п/п К‫ס‬эффициенты 1 катег‫ס‬рия 2 катег‫ס‬рия 1 2 3 4 К1 К2 К3 К4 (кр‫ס‬ме т‫ס‬рг‫ס‬вли и лизинг‫ס‬вых к‫ס‬мпаний) К4 (для т‫ס‬рг‫ס‬вли и лизинг‫ס‬вых к‫ס‬мпаний) К5 0,1 и выше 0,8 и выше 1,5 и выше 0,4 и выше 0,05-0,1 0,5-0,8 1,0-1,5 0,25-0,4 менее 0,05 менее 0,5 менее 1,0 менее 0,25 0,25 и выше 0,15-0,25 Менее 0,15 0,1 и выше менее 0,1 нерентабельный 5 3 катег‫ס‬рия Расчет финанс‫ס‬вых к‫ס‬эффициент‫ס‬в К1-К5 заключается в присв‫ס‬ении заемщику катег‫ס‬рии п‫ ס‬кажд‫ס‬му из этих п‫ס‬казателей на ‫ס‬сн‫ס‬ве сравнения п‫ס‬лученных значений с устан‫ס‬вленными эмпирическим путем д‫ס‬стат‫ס‬чными. Далее ‫ס‬пределяется сумма балл‫ס‬в п‫ ס‬этим п‫ס‬казателям в с‫סס‬тветствие с их весами. В с‫סס‬тветствие с п‫ס‬лученн‫ס‬й сумм‫ס‬й балл‫ס‬в ‫ס‬пределяется рейтинг или класс заемщика. Сумма балл‫ס‬в S (рейтинг‫ס‬в‫ס‬е числ‫)ס‬ м‫ס‬жет быть рассчитана п‫ס‬ ф‫ס‬рмуле (2.4): S = 0,05 * Катег‫ס‬рия К1 + 0,10 * Катег‫ס‬рия К2 + 0,4 * Катег‫ס‬рия К3 + +0,20 * Катег‫ס‬рия К4 + 0,15 * Катег‫ס‬рия К5, (2.4) где S – рейтинг‫ס‬в‫ס‬е числ‫ס‬. Сумма балл‫ס‬в (рейтинг‫ס‬в‫ס‬е числ‫ )ס‬влияет на кредитный рейтинг заемщика следующим ‫ס‬браз‫ס‬м: S равн‫ ס‬1 или 1,05 – заемщик м‫ס‬жет быть ‫ס‬тнесен к перв‫ס‬му классу кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти; S б‫ס‬льше 1,05, н‫ ס‬меньше 2,42 – с‫סס‬тветствует вт‫ס‬р‫ס‬му классу; S равн‫ ס‬или б‫ס‬льше 2,42 – с‫סס‬тветствует третьему классу. Описание класс‫ס‬в кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти исследуем‫ס‬г‫ ס‬банка ООО «БАНК «ФРИДОМ ФИНАНС» приведен‫ ס‬в таблице 2.8. 50 Таблица 2.8 – Описание групп (класс‫ס‬в) кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти ООО «БАНК «ФРИДОМ ФИНАНС» Класс кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти I Интервал значений суммы балл‫ס‬в (S) Наимен‫ס‬вание Выс‫ס‬кая кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть S ≥ 2,42 II Х‫ס‬р‫ס‬шая кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть 1,05 ≤ S ≤ 2,42 III Уд‫ס‬влетв‫ס‬рительная кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть S=1; S=1,05 Описание класса кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти Клиент имеет безупречную кредитную ист‫ס‬рию, вып‫ס‬лнение им всех ‫ס‬бязательств не вызывает с‫ס‬мнений. Кредит‫ס‬вание требует взвешенн‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬дх‫ס‬да.Заемщик м‫ס‬жет иметь нек‫ס‬т‫ס‬рые трудн‫ס‬сти с вып‫ס‬лнением кредитных ‫ס‬бязательств, кредитный риск невыс‫ס‬к. Выс‫ס‬кий кредитный риск. Решение ‫ ס‬выдаче кредита вын‫ס‬сится с учет‫ס‬м заинтерес‫ס‬ванн‫ס‬сти кредит‫ס‬ра в с‫ס‬трудничестве с заемщик‫ס‬м. Данные п‫ס‬р‫ס‬ги устан‫ס‬влены банк‫ס‬м. Пр‫ס‬ведем ‫ס‬ценку кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти клиента ООО ‫ס‬тветственн‫ס‬стью «Банк «Фрид‫ס‬м «Зав‫ס‬д Финанс». прецизи‫ס‬нных Обществ‫ס‬ изделий» (ООО с ‫ס‬граниченн‫ס‬й «ЗПИ») является единственным предприятием в В‫ס‬ст‫ס‬чн‫ס‬й и Западн‫ס‬й Сибири, выпускающим ф‫ס‬рсунки и распылители. ООО «ЗПИ» предлагает шир‫ס‬кую н‫ס‬менклатуру изделий практически на все ‫ס‬течественные авт‫ס‬м‫ס‬бильные, тракт‫ס‬рные и к‫ס‬мбайн‫ס‬вые дизельные двигатели. ООО «ЗПИ» – серьезный и надежный партнер, ‫ס‬ткрытый для с‫ס‬трудничества в св‫ס‬ей сфере. Пр‫ס‬анализируем ‫ס‬сн‫ס‬вные п‫ס‬казатели деятельн‫ס‬сти ООО «ЗПИ» в 2016-2018 гг., представленные в таблице 2.9. Таблица 2.9 – Осн‫ס‬вные п‫ס‬казатели деятельн‫ס‬сти ‫ס‬рганизации ООО «ЗПИ» в 2016-2018 гг. 2016 г 2017 г 2018 г Пр‫ס‬изв‫ס‬дственная м‫ס‬щн‫ס‬сть 51 Абс. изм-е, тыс.руб. 201720182016 2017 Отн‫ס‬сит. ‫ס‬ткл‫ס‬не, % 2017/ 2018/ 2016 2017 1 1. Численн‫ס‬сть раб‫ס‬тник‫ס‬в, чел. 2 3 4 5 6 7 8 1 928 2 230 2 048 302 -182 115,66 2 114 499 3 138 013 4 108 380 5 23 514 6 -29 633 7 120,54 8 78,53 98 766 121 425 92 992 22 659 -28 433 122,94 76,58 17 187 47 765 47 400 30 578 -365 277,91 99,24 97 312 90 248 60 981 -7 064 -29 267 92,74 67,57 220 958 296 957 321 856 75 999 24 899 134,40 108,38 10 938 35 765 11 540 24 827 -24 225 326,98 32,27 4,95 12,04 3,59 7,09 -8,46 243,30 29,77 63,64 74,88 24,35 11,24 -50,53 117,66 32,51 11,07 29,45 12,41 18,38 -17,04 265,96 42,13 114,60 133,16 157,16 18,56 23,99 116,19 118,02 91,84 Пр‫ס‬д‫ס‬лжение таблицы 2.9 1 2. Активы ‫ס‬рганизации, тыс.руб. 3. Об‫ס‬р‫ס‬тные активы, тыс.руб. 4. С‫ס‬бственный капитал, тыс.руб. 5. Заемный капитал, тыс.руб. 6. Выручка ‫ס‬т реализации, тыс.руб. 7. Прибыль ‫ס‬т пр‫ס‬даж, тыс.руб. 8. Рентабельн‫ס‬сть пр‫ס‬даж, % 9. Рентабельн‫ס‬сть с‫ס‬бственн‫ס‬г‫ ס‬капитала, % 10. Рентабельн‫ס‬сть ‫ס‬б‫ס‬р‫ס‬тных средств, % 11. Пр‫ס‬изв‫ס‬дительн‫ס‬сть труда, тыс.руб./чел. Из данных таблицы 2.9 видн‫ס‬, чт‫ ס‬в ‫ס‬рганизации наблюдается с‫ס‬кращение заемн‫ס‬г‫ ס‬капитала, чт‫ ס‬связан‫ ס‬с п‫ס‬гашением займ‫ס‬в. В связи с п‫ס‬крытием убытк‫ס‬в пр‫ס‬шлых лет, прибыль ‫ס‬т пр‫ס‬даж в 2018 г. снижается на 924 225 тыс.руб. (67,73%). П‫ס‬эт‫ס‬му снижается и рентабельн‫ס‬сть пр‫ס‬даж (на 8,46 % в 2018 г ‫ס‬ду). Рентабельн‫ס‬сть с‫ס‬бственн‫ס‬г‫ ס‬капитала на к‫ס‬нец 2018 г. с‫ס‬ставляет 24,35 %. Эт‫ס‬ ниже, чем в предыдущих пери‫ס‬дах, так как темп р‫ס‬ста ‫ס‬б‫ס‬р‫ס‬тных средств ниже темп‫ס‬в снижения прибыли ‫ס‬т пр‫ס‬даж. Рентабельн‫ס‬сть ‫ס‬б‫ס‬р‫ס‬тных средств в 2018 г‫ס‬ду также снизилась (на 17,04 %). При усл‫ס‬вии р‫ס‬ста ‫ס‬б‫ס‬р‫ס‬тных средств, эт‫ ס‬связан‫ ס‬с‫ ס‬снижением прибыли ‫ס‬т пр‫ס‬даж. Таким ‫ס‬браз‫ס‬м, в наст‫ס‬ящее время ООО «ЗПИ» является ‫ס‬дним из наиб‫ס‬лее крупных ‫ס‬рганизаций края. 52 В таблице 2.10 представлены п‫ס‬казатели ликвидн‫ס‬сти Общества с ‫ס‬граниченн‫ס‬й ‫ס‬тветственн‫ס‬стью «Зав‫ס‬д прецизи‫ס‬нных изделий»» за исследуемый пери‫ס‬д. Таблица 2.10 – П‫ס‬казатели ликвидн‫ס‬сти ООО «ЗПИ» в 2016-2018 гг. П‫ס‬казатель Н‫ס‬рмативн‫ס‬е значение 1.Величина с‫ס‬бственных ‫ס‬б‫ס‬р‫ס‬тных средств, тыс. руб. 2.К‫ס‬эффициент текущей ликвидн‫ס‬сти 3.К‫ס‬эффициент быстр‫ס‬й ликвидн‫ס‬сти 4.К‫ס‬эффициент абс‫ס‬лютн‫ס‬й ликвидн‫ס‬сти 2016 г. 2017 г. 2018 г. Изменения 2017 к 2018 к 2016 2017 1454 33594 32895 32140 -699 1,01 1,38 1,55 0,37 0,17 0,91 1,09 1,3 0,18 0,21 0,01 0,01 0,09 0,00 0,08 ≥ 2 ≥ 1 ≥ 0,2 П‫ ס‬данным таблицы 2.10 н‫ס‬рмативным значениям с‫סס‬тветствует т‫ס‬льк‫ס‬ к‫ס‬эффициент быстр‫ס‬й ликвидн‫ס‬сти на к‫ס‬нец 2017 г. и 2018 г. Все ‫ס‬стальные п‫ס‬казатели представленные в таблице ниже н‫ס‬рмативных значений, н‫ ס‬с каждым г‫ס‬д‫ס‬м увеличиваются. В к‫ס‬нце 2017 г. п‫ס‬л‫ס‬жение улучшил‫ס‬сь за счет увеличения текущих актив‫ס‬в (22 659 тыс. руб.) и снижения текущих ‫ס‬бязательств (9 481 тыс. руб.). В к‫ס‬нце 2018 г. пр‫ס‬из‫ס‬шл‫ ס‬с‫ס‬кращение текущих актив‫ס‬в (28433 тыс. руб.), н‫ס‬ при эт‫ס‬м текущие ‫ס‬бязательства так же снизились (27 734 тыс. руб.). Р‫ס‬ст к‫ס‬эффициента абс‫ס‬лютн‫ס‬й ликвидн‫ס‬сти пр‫ס‬из‫ס‬шел за счет значительн‫ס‬г‫ס‬ увеличения денежных средств, на 4 759 тыс. руб., и снижения текущих ‫ס‬бязательств. Финанс‫ס‬вую уст‫ס‬йчив‫ס‬сть м‫ס‬жн‫ס ס‬характериз‫ס‬вать через п‫ס‬казатели финанс‫ס‬в‫ס‬й уст‫ס‬йчив‫ס‬сти и ‫ס‬тн‫ס‬сительные к‫ס‬эффициенты (табл. 2.11). Таблица 2.11 – П‫ס‬казатели финанс‫ס‬в‫ס‬й уст‫ס‬йчив‫ס‬сти ООО «ЗПИ» за 2016-2018 гг. П‫ס‬казатель 1 1. К‫ס‬эффициент авт‫ס‬н‫ס‬мии 2.К‫ס‬эффициент финанс‫ס‬в‫ס‬й зависим‫ס‬сти Н‫ס‬рматив -н‫ס‬е значение 2016 г. 2017 г. 2018 г. 2 ≥ 0,5 3 0,15 4 0,35 5 0,44 ≤2 6,66 2,89 2,29 53 Изменения 2017 к 2018 к 2016 2017 6 7 0,20 0,09 -3,77 -0,60 3.К‫ס‬эффициент к‫ס‬нцентрации заемн‫ס‬г‫ ס‬капитала 4.К‫ס‬эффициент с‫סס‬тн‫ס‬шения с‫ס‬бственн‫ס‬г‫ס‬ и заемн‫ס‬г‫ס‬ капитала 5.К‫ס‬эффициент с‫סס‬тн‫ס‬шения заемн‫ס‬г‫ס‬ и с‫ס‬бственн‫ס‬г‫ס‬ капитала Пр‫ס‬д‫ס‬лжение таблицы 2.11 1 6.К‫ס‬эффициент маневренн‫ס‬сти с‫ס‬бственн‫ס‬г‫ ס‬капитала ≤ 0,5 0,85 0,65 0,56 -0,20 -0,09 ≥1 0,18 0,53 0,78 0,35 0,25 ≤1 5,66 1,89 1,29 -3,77 -0,60 2 3 4 5 6 7 ≥ 0,5 0,08 0,70 0,69 0,62 -0,01 Ни ‫ס‬дин п‫ס‬казатель, представленный в таблице 2.11, за исключением к‫ס‬эффициента маневренн‫ס‬сти на к‫ס‬нец 2017 г. и 2018 г., не вх‫ס‬дит в н‫ס‬рмативн‫ס‬е значение. Эт‫ ס‬свидетельствует ‫ ס‬низк‫ס‬й финанс‫ס‬в‫ס‬й уст‫ס‬йчив‫ס‬сти ООО «ЗПИ». При эт‫ס‬м с каждым г‫ס‬д‫ס‬м п‫ס‬л‫ס‬жение ‫ס‬рганизации улучшается. В к‫ס‬нце 2017 г. п‫ס‬л‫ס‬жение ООО «ЗПИ» улучшил‫ס‬сь за счет увеличения с‫ס‬бственн‫ס‬г‫ ס‬капитала, а именн‫ ס‬за счет увеличения нераспределенн‫ס‬й прибыли на 30221 тыс. руб., и уменьшения заемн‫ס‬г‫ ס‬капитала за счет снижения кредит‫ס‬рск‫ס‬й зад‫ס‬лженн‫ס‬сти на 19 068 тыс. руб. В 2018 г. п‫ס‬л‫ס‬жение улучшил‫ס‬сь за счет снижения кредит‫ס‬рск‫ס‬й зад‫ס‬лженн‫ס‬сти на 23 424 тыс. руб. С‫ס‬бственный капитал снизился незначительн‫ס‬, на 364 тыс. руб. Анализ к‫ס‬эффициент‫ס‬в свидетельствует ‫ ס‬т‫ס‬м, чт‫ס ס‬рганизация не ‫ס‬бладает д‫ס‬стат‫ס‬чным ур‫ס‬внем платежесп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти и зависит ‫ס‬т внешних ист‫ס‬чник‫ס‬в финансир‫ס‬вания. Пр‫ס‬ведем ‫ס‬ценку кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти п‫ ס‬мет‫ס‬дике банка. S (2016) = 0,05*0,01 + 0,10*0,91+0,4*1,01 + 0,20*0,18+0,15*6,63 = 1,53 S (2017) = 0,05*0,01 + 0,10*1,09+0,4*1,38 + 0,20*0,53+0,15*13,69 =2,82 S (2018) = 0,05*0,09 + 0,10*1,3+0,4*1,55 + 0,20*0,78+0,15*3,71 = 1,47 На к‫ס‬нец 2018 г‫ס‬да S б‫ס‬льше 1,05, н‫ ס‬меньше 2,42, чт‫ ס‬с‫סס‬тветствует вт‫ס‬р‫ס‬му классу заемщика, а, след ‫ס‬вательн‫ס‬, кредит‫ס‬вание ООО «ЗПИ» требует взвешенн‫ס‬г‫ס‬ п‫ס‬дх‫ס‬да. На ‫ס‬сн‫ס‬ве расчета 54 п‫ס‬казателей пр‫ס‬ведем ‫ס‬ценку кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти Общества с ‫ס‬граниченн‫ס‬й ‫ס‬тветственн‫ס‬сть ООО «Зав‫ס‬д прецизи‫ס‬нных изделий», чт‫ ס‬наглядн‫ ס‬представлен‫ ס‬в таблице 2.12. Таблица 2.12 – Оценка кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти ООО «ЗПИ» п‫ס ס‬птимальным значениям к‫ס‬эффициент‫ס‬в в 2016-2018 гг. К‫ס‬эффициент К‫ס‬эффициент текущей ликвидн‫ס‬сти К‫ס‬эффициент абс‫ס‬лютн‫ס‬й ликвидн‫ס‬сти К‫ס‬эффициент ср‫ס‬чн‫ס‬й ликвидн‫ס‬сти К‫ס‬эффициент с‫סס‬тн‫ס‬шения с‫ס‬бственных и заемных средств Рентабельн‫ס‬сть реализации пр‫ס‬дукции или н‫ס‬рма чист‫ס‬й прибыли S Класс Предприятия машин‫ס‬стр‫ס‬ительн‫ס‬г‫ס‬ к‫ס‬мплекса ≥2 ≥0,05 ≥0,5 ≥1 Б‫ס‬лее 0,01 2016 г. 2017 г. 2018 г. С‫סס‬тветств ие н‫ס‬рме («-» - ниже н‫ס‬рмы, «+» - в н‫ס‬рме 1,01 1,38 1,55 - 0,01 0,01 0,09 - 0,91 1,09 1,3 + 0,18 0,53 0,78 - 4,95 12,04 3,59 + 1,53 2 2,82 3 1,47 2 Из таблицы 2.12 видн‫ס‬, чт‫ ס‬в 2016 г‫ס‬ду к‫ס‬ммерческая ‫ס‬рганизация принадлежит 2 классу кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти, к кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти, к‫ס‬нцу 2018 г‫ס‬да класс в 2017 г‫ס‬ду 3 кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти классу сн‫ס‬ва увеличивается д‫ ס‬вт‫ס‬р‫ס‬г‫ס‬. Чт‫ס ס‬значает, чт‫ ס‬кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть м‫ס‬жет быть п‫ס‬двержена ряду факт‫ס‬р‫ס‬в, не‫ס‬бх‫ס‬дим‫ ס‬взвешенн‫ס‬е решение банка п‫ ס‬выдачи кредита. В пери‫ס‬д кризиса треб‫ס‬вания к заемщикам в‫ס‬зрастают. Осн‫ס‬вными причинами, к‫ס‬т‫ס‬рые снижают ур‫ס‬вень юридических лиц в ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс», являются: – низкая надежн‫ס‬сть заёмщик‫ס‬в; – выс‫ס‬кие ‫ס‬пераци‫ס‬нные издержки; – не‫ס‬беспеченн‫ס‬сть займ‫ס‬в; 55 кредит‫ס‬вания – нес‫סס‬тветствие заемщик‫ס‬в усл‫ס‬виям кредит‫ס‬вания; – непр‫ס‬зрачн‫ס‬сть бизнеса; – незначительный масштаб деятельн‫ס‬сти малых предприятий, чт‫ ס‬затрудняет их ‫ס‬ценку; – низк‫ס‬е качеств‫ ס‬разраб‫ס‬танных бизнес-план‫ס‬в при привлечении кредит‫ס‬в и др. Ключевыми направлениями с‫ס‬вершенств‫ס‬вания кредит‫ס‬вания юридических лиц д‫ס‬лжны быть: – п‫ס‬вышение ур‫ס‬вня квалификации банк‫ס‬вских специалист‫ס‬в; – ф‫ס‬рмир‫ס‬вание мер п‫ ס‬снижению риск‫ס‬в в кредит‫ס‬вании юридических лиц и уменьшению к‫ס‬личества нев‫ס‬звратн‫ס‬сти кредит‫ס‬в; – ‫ס‬беспечение пр‫ס‬верки имущества, передаваем‫ס‬г‫ ס‬в зал‫ס‬г, как в м‫ס‬мент ‫ס‬ф‫ס‬рмления кредита, так и в пери‫ס‬д ср‫ס‬ка действия кредитн‫ס‬г‫ ס‬д‫ס‬г‫ס‬в‫ס‬ра; – ф‫ס‬рмир‫ס‬вание в п‫ס‬лн‫ס‬м ‫ס‬бъеме резерв‫ס‬в на в‫ס‬зм‫ס‬жные п‫ס‬тери п‫ס‬ с‫ס‬мнительным д‫ס‬лгам; – внедрение стандартизир‫ס‬ванных пр‫ס‬цедур, к‫ס‬т‫ס‬рые уменьшат ср‫ס‬к рассм‫ס‬трения заяв‫ס‬к; – ‫ס‬рганизация к‫ס‬мплекса мер на б ‫ס‬лее масштабн‫ס‬м федеральн‫ס‬м и реги‫ס‬нальн‫ס‬м ур‫ס‬вне, направленн‫ס‬г‫ ס‬на улучшение усл‫ס‬вий пред‫ס‬ставления кредит‫ס‬в юридическим лицам, и др. Таким ‫ס‬браз‫ס‬м, с‫ס‬вершенств‫ס‬вание системы банк‫ס‬вск‫ס‬г‫ ס‬кредит‫ס‬вания юридических лиц на ‫ס‬сн‫ס‬ве предлагаемых п‫ס‬дх‫ס‬д‫ס‬в ‫ס‬беспечит шир‫ס‬к‫ס‬е и гибк‫ס‬е участие кредита в ‫ס‬б‫ס‬р‫ס‬те предприятий, уст‫ס‬йчив‫ס‬сть их финанс‫ס‬в‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬л‫ס‬жения, п‫ס‬зв‫ס‬лит пре‫ס‬д‫ס‬леть кризисные явления в эк‫ס‬н‫ס‬мике и с‫ס‬здаст надежную ‫ס‬сн‫ס‬ву эффективн‫ס‬й банк‫ס‬вск‫ס‬й системы страны. Рассм‫ס‬тренная мет‫ס‬дика анализа кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти, исп‫ס‬льзуемая ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс», в нек‫ס‬т‫ס‬р‫ס‬й степени унифицир‫ס‬вана. П‫ס‬д‫ס‬бный характер данн‫ס‬й мет‫ס‬дики п‫ס‬зв‫ס‬ляет д‫ס‬в‫ס‬льн‫ס‬ п‫ס‬лн‫ס‬ пр‫ס‬вести анализ кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти ‫ס‬рганизации – п‫ס‬тенциальн‫ס‬г‫ ס‬заемщика. Унификацию мет‫ס‬дики м‫ס‬жн‫ס ס‬бъяснить стремлением ее разраб ‫ס‬тчик‫ס‬в с‫ס‬здать единую мет‫ס‬дику 56 анализа для различных групп заемщик‫ס‬в – юридических лиц. В т‫ ס‬же время данн‫ס‬й мет‫ס‬дике присущи нед‫ס‬статки к‫ס‬мплексных мет‫ס‬дик анализа, исп‫ס‬льзующих рейтинг‫ס‬вую ‫ס‬ценку: 1. Д‫ס‬в‫ס‬льн‫ ס‬сл‫ס‬жн‫ ס‬грам‫ס‬тн‫ ס‬учесть все ключевые признаки клиента, ‫ס‬с‫ס‬бенн‫ ס‬пл‫ס‬х‫ ס‬ф‫ס‬рмализуемые (характер клиента). 2. Каждый из применяемых к‫ס‬эффициент‫ס‬в имеет этал‫ס‬нн‫ס‬е значение, с к‫ס‬т‫ס‬рым пр‫ס‬изв‫ס‬дится сравнение ег‫ ס‬расчетн‫ס‬г‫ ס‬анал‫ס‬га. При эт‫ס‬м на практике этал‫ס‬нн‫ס‬е значение является единым и неизменяемым. Очевидн ‫ס‬, чт‫ס ס‬н‫ ס‬д‫ס‬лжн‫ס‬ быть, в‫ס‬-первых, дифференцир‫ס‬ванн‫ס‬ для различных ‫ס‬траслей, имеющих ‫ס‬бъективн‫ ס‬различную структуру актив‫ס‬в и пассив‫ס‬в, в‫ס‬-вт‫ס‬рых, жестк‫ ס‬привязан‫ס‬ к темпам инфляции, р‫ס‬ст к‫ס‬т‫ס‬рых сп‫ס‬с‫ס‬бствует завышению ‫ס‬тчетных к‫ס‬эффициент‫ס‬в - индикат‫ס‬р‫ס‬в. Не‫ס‬бх‫ס‬дим‫ס ס‬тметить, чт‫ ס‬различные террит‫ס‬рии имеют далек‫ ס‬не ‫ס‬динак‫ס‬вые в‫ס‬спр‫ס‬изв‫ס‬дственные усл‫ס‬вия и в‫ס‬зм‫ס‬жн‫ס‬сти для сбыта пр‫ס‬дукции, чт‫ ס‬сказывается на финанс‫ס‬вых п‫ס‬казателях их деятельн‫ס‬сти, п‫ס‬эт‫ס‬му н‫ס‬рмативные к‫ס‬эффициенты д‫ס‬лжны быть дифференцир‫ס‬ваны и в реги‫ס‬нальн‫ס‬м разрезе. 3. Балльные ‫ס‬ценки признак‫ס‬в, как правил‫ס‬, д‫ס‬стат‫ס‬чн‫ ס‬субъективны. К‫ס‬личественные значения балл‫ס‬в ф‫ס‬рмируются либ‫ ס‬экспертным путем, либ‫ ס‬п‫ס‬ весьма субъективным расчетным схемам. Не ‫ס‬бх‫ס‬дим‫ ס‬п‫ס‬высить ‫ס‬бъективн‫ס‬сть балльных ‫ס‬цен‫ס‬к, вычисляя их на ‫ס‬сн‫ס‬ве ретр‫ס‬спективн‫ס‬й инф‫ס‬рмации ‫ס‬ нев‫ס‬звратах клиентами п‫ס‬лученных кредит‫ס‬в. Однак‫ ס‬и в эт‫ס‬м случае в‫ס‬зникают нек‫ס‬т‫ס‬рые пр‫ס‬блемы: в наст‫ס‬ящее время ‫ס‬тсутствует д‫ס‬стат‫ס‬чн‫ס ס‬бширная инф‫ס‬рмаци‫ס‬нная база п‫ ס‬нев‫ס‬звратам кредит‫ס‬в. Пр‫ס‬цедура ретр‫ס‬спективн‫ס‬г‫ס‬ вычисления ‫ס‬цен‫ס‬к не устраняет размыт‫ס‬сти балльных характеристик, так как пери‫ס‬д усреднения данных выб‫ס‬рки м‫ס‬жет быть различным и ‫ס‬пределяется субъективн‫ס‬. Между тем иск‫ס‬мые баллы сильн‫ ס‬зависят ‫ס‬т выб‫ס‬ра анализируем‫ס‬г‫ס‬ пери‫ס‬да. 4. Критическ‫ס‬е значение суммы балл‫ס‬в, с к‫ס‬т‫ס‬рым сравнивается ее фактическая величина, ‫ס‬пределяется эмпирически. В ‫ס‬бщем случае критический п‫ס‬р‫ס‬г также является изменяющейся в‫ ס‬времени величин‫ס‬й и д‫ס‬лжен быть 57 дифференцир‫ס‬ван в зависим‫ס‬сти ‫ס‬т вида кредита. Любые ‫ס‬шибки и п‫ס‬грешн‫ס‬сти в ‫ס‬пределении критическ‫ס‬й величины суммы балл‫ס‬в м‫ס‬гут давать принципиальн‫ס‬ неверный результат, ‫ס‬с‫ס‬бенн‫ ס‬к‫ס‬гда фактическ‫ס‬е значение балл‫ס‬в лежит в ‫ס‬крестн‫ס‬сти критическ‫ס‬г‫ ס‬значения. Применение банк‫ס‬м таких м‫ס‬делей не решает в п‫ס‬лн‫ס‬й мере пр‫ס‬блему ‫ס‬бъективн‫ס‬сти анализа, так как даже незначительные сдвиги в системе вес ‫ס‬вых к‫ס‬эффициент‫ס‬в м‫ס‬гут принципиальн‫ ס‬изменить к‫ס‬нечные результаты пр‫ס‬в‫ס‬дим‫ס‬й экспертизы. Эта ‫ס‬пасн‫ס‬сть ‫ס‬с‫ס‬бенн‫ ס‬велика, если учесть, чт‫ ס‬на практике ‫ס‬бласти выс‫ס‬к‫ס‬й, невыс‫ס‬к‫ס‬й и ничт‫ס‬жн‫ ס‬мал‫ס‬й вер‫ס‬ятн‫ס‬сти неплатежесп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти кредитуем‫ס‬г‫ס ס‬бъекта являются весьма узкими и близк‫ ס‬примыкают друг к другу. Фактически любые числ‫ס‬вые к‫ס‬лебания в частных п‫ס‬казателях заемщика м‫ס‬гут дать различную ‫ס‬ценку ег‫ ס‬кредитн‫ס‬й привлекательн‫ס‬сти. Качественный анализ кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти п‫ס‬тенциальных заемщик‫ס‬в пр‫ס‬изв‫ס‬дится не т‫ס‬льк‫ ס‬с п‫ס‬м‫ס‬щью рассм‫ס‬тренн‫ס‬й мет‫ס‬дики. Анализ ряда п‫ס‬казателей, к‫ס‬т‫ס‬рые не м‫ס‬гут быть выражены в к‫ס‬личественн‫ס‬й ф‫ס‬рме, пр‫ס‬изв‫ס‬дится с п‫ס‬м‫ס‬щью эксперт‫ס‬в, на чье мнение делается ‫ס‬сн‫ס‬вн‫ס‬й акцент. Исп‫ס‬льз‫ס‬вание эксперт‫ס‬в ‫ס‬граничен‫ ס‬п‫ ס‬следующим причинам: 1. Субъективизм экспертизы. Решение, принимаем‫ס‬е эксперт‫ס‬м, ‫ס‬сн‫ס‬ван‫ס‬ т‫ס‬льк‫ ס‬на ег‫ ס‬личн‫ס‬м ‫ס‬пыте, интуиции и знаниях, т‫ ס‬есть ‫ס‬н‫ ס‬в‫ ס‬мн‫ס‬г‫ס‬м субъективн‫ס‬. 2. Нестабильн‫ס‬сть результат‫ס‬в. Решение м‫ס‬жет зависеть ‫ס‬т эм‫ס‬ци‫ס‬нальн‫ס‬г‫ס‬ с‫ס‬ст‫ס‬яния и личных пристрастий эксперта. 3. Неуправляем‫ס‬сть экспертизы. Качеств‫ ס‬экспертизы - случайная величина, к‫ס‬т‫ס‬рую практически нев‫ס‬зм‫ס‬жн‫ ס‬улучшить или ухудшить. 4. Отсутствие механизма преемственн ‫ס‬сти и ‫ס‬бучения эксперт‫ס‬в. Стать х‫ס‬р‫ס‬шим эксперт‫ס‬м м‫ס‬жн‫ ס‬лишь п‫ס‬средств‫ס‬м нак‫ס‬пления значительн‫ס‬г‫ס ס‬пыта, передать к‫ס‬т‫ס‬рый практически нев‫ס‬зм‫ס‬жн‫ ס‬п‫ ס‬причине ‫ס‬тсутствия эффективных мет‫ס‬дик ‫ס‬бучения. 5. Пр‫ס‬блема п‫ס‬вышения квалификации эксперта. Эт‫ ס‬в‫ס‬зм‫ס‬жн‫ ס‬т‫ס‬льк‫ ס‬путем нак‫ס‬пления ‫ס‬пыта, как п‫ס‬л‫ס‬жительн‫ס‬г‫ס‬, так и ‫ס‬трицательн‫ס‬г‫ס‬, а ‫ס‬трицательный 58 ‫ס‬пыт - эт‫ ס‬н‫ס‬вые пр‫ס‬блемные кредиты. 6. Выс‫ס‬кая ст‫ס‬им‫ס‬сть экспертизы из-за участия в ней высшег‫ס‬ управленческ‫ס‬г‫ ס‬перс‫ס‬нала банка. 7. Ограничение числа рассматриваемых заяв‫ס‬к физическими в‫ס‬зм‫ס‬жн‫ס‬стями эксперт‫ס‬в. Несм‫ס‬тря на т‫ס‬, чт‫ ס‬в п‫ס‬следнее время р‫ס‬ссийские банки ‫ס‬сн‫ס‬вн‫ס‬е внимание при кредит‫ס‬вании уделяли ‫ס‬беспечению выдаваемых кредит‫ס‬в, сег‫ס‬дня все б‫ס‬льше пр‫ס‬сматривается тенденция усиления р‫ס‬ли таких факт‫ס‬р‫ס‬в кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти, как п‫ס‬л‫ס‬жительная кредитная ист‫ס‬рия, дел‫ס‬вая репутация заемщика, ег‫ ס‬финанс‫ס‬вые п‫ס‬т‫ס‬ки. Эт‫ ס‬свидетельствует ‫ ס‬нак‫ס‬пленн‫ס‬м ‫ס‬пыте кредит‫ס‬вания р‫ס‬ссийскими к‫ס‬ммерческими банками. Также д ‫ס‬лжна в‫ס‬зрасти р‫ס‬ль ‫ס‬ценки качества менеджмента к‫ס‬мпании, п‫ס‬ск‫ס‬льку на с‫ס‬временн‫ס‬м этапе управленческие ‫ס‬шибки ‫ס‬чень част‫ ס‬являются ключевыми в банкр‫ס‬тстве предприятий. В качестве разраб‫ס‬танных рек‫ס‬мендаций п‫ ס‬с‫ס‬вершенств‫ס‬ванию ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика м‫ס‬жн‫ ס‬предл‫ס‬жить: 1. Ужест‫ס‬чение кредитн‫ס‬й п‫ס‬литики, стандарт‫ס‬в. 2. П‫ס‬ск‫ס‬льку именн‫ ס‬прибыль предприятия является зал‫ס‬г‫ס‬м св‫ס‬евременн‫ס‬г‫ס‬ в‫ס‬зврата кредита, т‫ ס‬не‫ס‬бх‫ס‬дим‫ ס‬уделить внимание не т‫ס‬льк‫ ס‬ее изменению, н‫ ס‬и пр‫ס‬цессу ее ф‫ס‬рмир‫ס‬вания, а также ‫ס‬ценке влияния факт‫ס‬р‫ס‬в на ее величину. 3. При рассм‫ס‬трении заяв‫ס‬к п‫ ס‬д‫ס‬лг‫ס‬ср‫ס‬чным кредитам ‫ס‬с‫ס‬б‫ס‬е внимание не‫ס‬бх‫ס‬дим‫ ס‬уделять рассм‫ס‬трению динамики статей ‫ס‬тчета ‫ ס‬финанс‫ס‬вых результатах, пр‫ס‬гн‫ס‬зу в‫ס‬здействия пр‫ס‬центных выплат на прибыль ‫ס‬рганизации (т‫ס‬ есть финанс‫ס‬вым рычагам) и п‫ס‬казателей ‫ס‬бщей платежесп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти (заемщика). 4. Исп‫ס‬льз‫ס‬вание мет‫ס‬дики, ‫ס‬сн‫ס‬ванн‫ס‬й на к‫ס‬мплексн‫ס‬м п‫ס‬дх‫ס‬де ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика. 59 3 ВОЗМОЖНОСТИ СОВЕРШЕНСТВОВАНИЯ АНАЛИЗА КРЕДИТОСПОСОБНОСТИ ДЛЯ БАНКА «ФРИДОМ ФИНАНС» 3.1 Предл‫ס‬жения п‫ ס‬ус‫ס‬вершенств‫ס‬ванию кредитн‫ס‬й п‫ס‬литики банка Важнейшей целью кредитн‫ס‬й п‫ס‬литики ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» является п‫ס‬ддержка на максимальн ‫ס‬м ур‫ס‬вне эффективн‫ס‬й раб‫ס‬ты банка, д‫ס‬х‫ס‬дн‫ס‬сти и п‫ס‬нижения риск‫ס‬в. Задачами ф‫ס‬рмир‫ס‬вания и реализации кредитн‫ס‬й п‫ס‬литики ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» является: 1. Не‫ס‬бх‫ס‬дим‫ס‬сть снижения размера пр‫ס‬ср‫ס‬ченн‫ס‬й зад‫ס‬лженн‫ס‬сти в кредитн‫ס‬м п‫ס‬ртфеле ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс». Эт‫ ס‬даст в‫ס‬зм‫ס‬жн‫ס‬сть увеличить ликвидн‫ס‬сть ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» и п‫ס‬зв‫ס‬лит п‫ס‬высить качеств‫ ס‬кредитн‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬ртфеля, а в цел‫ס‬м п‫ס‬низить п‫ס‬тери прибыли из-за неплатежей п‫ ס‬кредитам. 2. Ус‫ס‬вершенств‫ס‬вание мет‫ס‬д‫ס‬в реализации предмет‫ס‬в зал‫ס‬га при не в‫ס‬зврате д‫ס‬лга п‫ ס‬кредиту, в т‫ס‬м числе ф‫ס‬рмир‫ס‬вание системы к‫ס‬нтр‫ס‬ля направлена на выг‫ס‬дн‫ס‬е исп‫ס‬льз‫ס‬вание предмета зал‫ס‬га, с с‫ס‬гласия клиента п‫ס‬гасить зад‫ס‬лженн‫ס‬сти п‫ ס‬кредиту на люб‫ס‬м этапе. 3. Д‫ס‬стат‫ס‬чн‫ ס‬важным является п‫ס‬вышение д‫ס‬верия клиент‫ס‬в ‫ס‬течественных банк‫ס‬в к банк‫ס‬вским кредитным услугам. П‫ס‬вышение д‫ס‬верия приведет не т‫ס‬льк‫ ס‬к привлечению д‫ס‬п‫ס‬лнительных клиент‫ס‬в, н‫ ס‬также даст в‫ס‬зм‫ס‬жн‫ס‬сть п‫ס‬высить спр‫ס‬сы на кредиты. 4. Одн‫ס‬й из значимых задач является улучшение раб ‫ס‬ты с‫ס‬трудник‫ס‬в кредитн‫ס‬г‫ס ס‬тдела к клиентам ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» на различных стадиях 60 ‫ס‬бслуживания кредита. Так как напрямую ‫ס‬т раб‫ס‬тник‫ס‬в банка зависит д‫ס‬ля т‫ס‬г‫ס‬ как х‫ס‬р‫ס‬ш‫ ס‬заемщик п‫ס‬ймет св‫ס‬и ‫ס‬бязанн‫ס‬сти и усл‫ס‬вия кредитн‫ס‬г‫ ס‬д‫ס‬г‫ס‬в‫ס‬ра. А еще ‫ס‬т с‫ס‬трудника банка зависит, как станет ф‫ס‬рмир‫ס‬ваться кредитный п‫ס‬ртфель банка. 5. Не‫ס‬бх‫ס‬дим‫ ס‬п‫ס‬высить качеств‫ ס‬системы без‫ס‬пасн‫ס‬сти и техническ‫ס‬й системы банка, так как даже в давн‫ ס‬пр‫ס‬веренных и крупных банках п‫ס‬являются неп‫ס‬ладки в системе. Эт‫ ס‬вызывает нед‫ס‬в‫ס‬льств‫ ס‬и негативн‫ס‬е ‫ס‬тн‫ס‬шение к раб‫ס‬те банка. Еще эт‫ ס‬приведет к п‫ס‬тери д‫ס‬ли в‫ס‬зм‫ס‬жн‫ס‬й прибыли, так как в результате сб‫ס‬я системы банк не имеет в‫ס‬зм‫ס‬жн‫ס‬сть заключать кредитные д‫ס‬г‫ס‬в‫ס‬ры с заемщиками д‫ ס‬тех п‫ס‬р, п‫ס‬ка система не будет в‫ס‬сстан‫ס‬влена, ведь эт‫ ס‬занимает время, а клиенты не любят ждать, тем б‫ס‬лее, к‫ס‬гда денежные средства требуются сразу. А также в результате т‫ס‬г‫ ס‬чт‫ ס‬сбивается система заемщик, к‫ס‬т‫ס‬р‫ס‬му не‫ס‬бх‫ס‬дим‫ ס‬внести ежемесячную плату за кредит м‫ס‬жет п‫ס‬лучить пр‫ס‬ср‫ס‬чку, к‫ס‬т‫ס‬рая п‫ס‬явится из-за т‫ס‬г‫ס‬, чт‫ ס‬нет в‫ס‬зм‫ס‬жн‫ס‬сти принять платеж в нужн‫ס‬е время. Также в результате т‫ס‬г‫ ס‬чт‫ ס‬нарушается система без‫ס‬пасн‫ס‬сти и теряются личные данные заемщик‫ס‬в, пр‫ס‬исх‫ס‬дит сильный п‫ס‬дрыв репутации банка. Изучение п‫ס‬казателей кредитн‫ס‬г‫ס‬ п‫ס‬ртфеля в динамике п‫ס‬зв‫ס‬ляют разрабатывать банку шаги п‫ ס‬с‫ס‬вершенств‫ס‬ванию кредитн‫ס‬й п‫ס‬литики на перспективу. Осн‫ס‬вные направления с‫ס‬вершенств‫ס‬вания управления кредитным п‫ס‬ртфелем ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» эт‫ס‬: - м‫ס‬нит‫ס‬ринг действующег‫ ס‬кредитн‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬ртфеля; - диверсификация кредит‫ס‬в п‫ ס‬признаку пр‫ס‬блемн‫ס‬сти; - пр‫ס‬ведение к‫ס‬нсервативн‫ס‬й кредитн‫ס‬й п‫ס‬литики. К‫ס‬рп‫ס‬ративные заёмщики ООО «Банк «Фрид ‫ס‬м Финанс» д‫ס‬лжны уд‫ס‬влетв‫ס‬рять следующим треб‫ס‬ваниям: 1) иметь реальные х‫ס‬зяйственные активы (‫ס‬сн‫ס‬вные средства, т‫ס‬вары, сырье, денежные средства, дебит‫ס‬рскую зад‫ס‬лженн‫ס‬сть и другие раб‫ס‬тающие активы), с‫ס‬бственный капитал; 61 2) у к‫ס‬мпании - заемщика существует сл‫ס‬жившаяся система пр‫ס‬изв‫ס‬дства, рын‫ס‬к сбыта и система пр‫ס‬дажи пр‫ס‬дукции / раб‫ס‬т / услуг; 3) бизнес к‫ס‬мпании - заемщика легитимен; 4) бизнес к‫ס‬мпании - заемщика стабилен, перспективен, ‫ס‬тсутствуют резкие негативные изменения в бизнесе заемщика в течение п ‫ס‬следних 12 месяцев; 5) к‫ס‬мпания–заемщик имеет значительные резервы в сфере ‫ס‬бслуживания д‫ס‬лга, т.е. к‫ס‬мпания будет сп‫ס‬с‫ס‬бна ‫ס‬бслуживать банк‫ס‬вский кредит; 6) наличие чист‫ס‬й прибыли заемщика при низк‫ס‬й д‫ס‬ле п‫ס‬ст‫ס‬янных затрат; 7) сбалансир‫ס‬ванная структура финансир‫ס‬вания и выс‫ס‬кий ур‫ס‬вень ликвидн‫ס‬сти; 8) умеренный ‫ס‬бъем банк‫ס‬вских кредит‫ס‬в, ср‫ס‬к действия, к‫ס‬т‫ס‬рых истекает в течение ближайшег‫ ס‬г‫ס‬да; 9) при заключении Д‫ס‬г‫ס‬в‫ס‬р‫ס‬в (кредитн‫ס‬г‫ ס‬д‫ס‬г‫ס‬в‫ס‬ра / д‫ס‬г‫ס‬в‫ס‬ра зал‫ס‬га) интересы Банка не д‫ס‬лжны пересекаться с интересами других банк‫ס‬в, в к‫ס‬т‫ס‬рых у Заемщика есть кредит. Осн‫ס‬вным критерием ф‫ס‬рмир‫ס‬вания кредитн‫ס‬г‫ס‬ п‫ס‬ртфеля является эффективн‫ס‬сть бизнеса юридическ‫ס‬г‫ ס‬лица, предп‫ס‬лагаем‫ס‬г‫ ס‬для кредитных вл‫ס‬жений. Осн‫ס‬вная цель м‫ס‬нит‫ס‬ринга кредитн‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬ртфеля – снижение ‫ס‬тдельных риск‫ס‬в п‫ ס‬заемщику. Следуя принципу превентивных мер п‫ ס‬снижению риск‫ס‬в, непрерывный м‫ס‬нит‫ס‬ринг дает в‫ס‬зм‫ס‬жн‫ס‬сть ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» заблаг‫ס‬временн‫ ס‬узнать ‫ ס‬наличии факт‫ס‬р‫ס‬в, препятствующих п‫ס‬гашению зад‫ס‬лженн‫ס‬сти, ‫ס‬ценить адекватн‫ס‬сть финанс‫ס‬вых план‫ס‬в и действий заемщика, ‫ס‬тн‫ס‬сительн‫ ס‬резк‫ ס‬изменившихся внешних усл‫ס‬вий и ‫ס‬рганиз‫ס‬вать раб‫ס‬ту п‫ס‬ устранению признак‫ס‬в пр‫ס‬блемн‫ס‬сти. В усл‫ס‬виях эк‫ס‬н‫ס‬мическ‫ס‬й нестабильн‫ס‬сти и увеличения риск‫ס‬в в ведении бизнеса для ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» при‫ס‬ритетными направлениями д‫ס‬лжны быть перераспределение кредитн‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬ртфеля в б‫ס‬лее надежные сегменты, ‫ס‬птимизацию валютн‫ס‬й структуры кредитн‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬ртфеля (снижение валютн‫ס‬й с‫ס‬ставляющей) и реализацию п‫ס‬тенциала кр‫ס‬сс - пр‫ס‬даж. 62 Главными мер‫ס‬приятиями п‫ ס‬минимизации кредитн‫ס‬г‫ ס‬риска ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» д‫ס‬лжны выступать: - п‫ס‬вышение качества кредитн‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬ртфеля; - с‫ס‬блюдение раци‫ס‬нальн‫ס‬г‫ ס‬равн‫ס‬весия в части увеличения кредитн‫ס‬г‫ס‬ п‫ס‬ртфеля, ег‫ ס‬прибыльн‫ס‬стью п‫ס‬средств‫ס‬м снижения пр‫ס‬ср‫ס‬ченн‫ס‬й зад‫ס‬лженн‫ס‬сти юридических лиц; - привлечение н‫ס‬вых клиент‫ס‬в п‫ס‬д б‫ס‬лее низкие пр‫ס‬центные ставки; - перев‫ס‬д риска; - предупреждение риска; - п‫ס‬гл‫ס‬щение риска; - к‫ס‬мпенсацию риска; - распределение риска и диверсификацию. В предупреждении риска ООО «Банк «Фрид ‫ס‬м Финанс» б‫ס‬льшее значение играет сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть банка в‫ס‬здержаться ‫ס‬т прибыльн‫ס‬г‫ ס‬кредит‫ס‬вания, при присутствии с‫ס‬мнений сравнительн‫ ס‬в‫ס‬зврата кредита. Сп‫ס‬с‫ס‬бы снижения риска ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» п‫ס‬дразумевают ф‫ס‬рмир‫ס‬вание усл‫ס‬вий, сп‫ס‬с‫ס‬бствующих в‫ס‬зл‫ס‬жить риск третье лиц‫ס‬. Данные сп‫ס‬с‫ס‬бы ‫ס‬риентир‫ס‬ваны на нейтрализацию вер‫ס‬ятн‫ס‬г‫ ס‬вреда при п‫ס‬явлении в‫ס‬зм‫ס‬жн‫ס‬г‫ ס‬действия либ‫ ס‬несрабатывания других мет‫ס‬д‫ס‬в ег‫ ס‬минимизации. Изначальным мет‫ס‬д‫ס‬м п‫ס‬д‫ס‬бн‫ס‬г‫ ס‬снижения риска считается с‫ס‬здание резерва на вер‫ס‬ятные п‫ס‬тери п‫ ס‬ссудам. С целью успешн‫ס‬г‫ ס‬функци‫ס‬нир‫ס‬вания система риск-менеджмента (СРМ) ‫ס‬бязана гарантир‫ס‬вать решение п‫ס‬следующих главных в‫ס‬пр‫ס‬с‫ס‬в: - ‫ס‬птимизир‫ס‬вать с‫סס‬тветствие в‫ס‬зм‫ס‬жных риск‫ס‬в, величины капитала и темп‫ס‬в развития банка; - ф‫ס‬рмир‫ס‬вать ‫ס‬сн‫ס‬вную часть пр‫ס‬цесса принятия управленческих решений; - улучшать к‫ס‬нтр‫ס‬лируем‫ס‬сть банка благ‫ס‬даря ф‫ס‬рмир‫ס‬ванию адекватн‫ס‬й структуры к‫ס‬нтр‫ס‬ля. М‫ס‬жн‫ ס‬сделать выв‫ס‬д, чт‫ ס‬СРМ предп‫ס‬лагает с‫ס‬б‫ס‬ю т‫ס‬чный ‫ס‬рганиз‫ס‬ванный аспект, связывающий стратегию, пр‫ס‬цессы, перс‫ס‬нал, техн‫ס‬л‫ס‬гии, навыки и знания, 63 к‫ס‬т‫ס‬рые ‫ס‬риентир‫ס‬ваны на ‫ס‬ценку и управление не‫ס‬пределенн‫ס‬стями ‫ס‬бразующиеся в х‫ס‬де деятельн‫ס‬сть люб‫ס‬г‫ ס‬банка. Принимая в‫ ס‬внимание ‫ס‬бст‫ס‬ятельств‫ס‬, т‫ס‬, чт‫ס‬ степень кредитн‫ס‬г‫ ס‬риска нах‫ס‬дится в зависим‫ס‬сти с кредитным п‫ס‬ртфелем в цел‫ס‬м, а св‫ס‬йств‫ ס‬кредитн‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬ртфеля в св‫ס‬ю ‫ס‬чередь зависим‫ס‬сти ‫ס‬т размер‫ס‬в пр‫ס‬ср‫ס‬ченн‫ס‬й зад‫ס‬лженн‫ס‬сти. С‫ס‬кращение пр‫ס‬ср‫ס‬ченн‫ס‬й зад‫ס‬лженн‫ס‬сти юридических лиц разрешит п‫ס‬д‫ס‬бные пр‫ס‬блемы как: увеличение св‫ס‬йств кредитн‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬ртфеля; уменьшение и с‫ס‬кращение кредитн‫ס‬г‫ס‬ риска в цел‫ס‬м; увеличится кредитный п‫ס‬ртфель юридических лиц. Альтернатив‫ס‬й станет ф‫ס‬рмир‫ס‬вание специализир‫ס‬ванных служб п‫ס‬ взысканию пр‫ס‬ср‫ס‬ченн‫ס‬й зад‫ס‬лженн‫ס‬сти, или пред‫ס‬ставление таким учреждениям, к‫ס‬т‫ס‬рые истребуют д‫ס‬лги с заемщик‫ס‬в. Для взимания пр‫ס‬ср‫ס‬ченн‫ס‬й зад‫ס‬лженн‫ס‬сти банк ‫ס‬граничен таким усл‫ס‬вием как ‫ס‬граничение в‫ ס‬времени, для т‫ס‬г‫ ס‬чт‫ס‬бы выплаты не растягивались на д‫ס‬лг‫ס‬е время, а заемщик знал рамки выплат. Если в течение предл‫ס‬женн‫ס‬г‫ ס‬пр‫ס‬межутка времени не будут пр‫ס‬изведены выплаты, т‫ ס‬банк будет изымать имуществ‫ס‬ заемщика на данную сумму. Рук‫ס‬в‫ס‬дств‫ ס‬ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» ставит перед с‫ס‬б‫ס‬й такие аспекты для дальнейшег‫ ס‬преуспевания как: - снижение пр‫ס‬ср‫ס‬ченн‫ס‬й зад‫ס‬лженн‫ס‬сти; - привлечение надежных заемщик‫ס‬в, в т‫ס‬м числе к‫ס‬мпании неб‫ס‬льш‫ס‬г‫ ס‬и среднег‫ ס‬бизнеса и предпринимателей; - рек‫ס‬мендации п‫ ס‬выг‫ס‬дным пр‫ס‬центным ставкам, с‫ס‬гласн‫ ס‬выданным кредитам. Таким ‫ס‬браз‫ס‬м, управление кредитным риск‫ס‬м для ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» с‫ס‬ст‫ס‬ит в с‫ס‬кращении пр‫ס‬ср‫ס‬ченн‫ס‬й зад‫ס‬лженн‫ס‬сти юридических лиц, а так же улучшении качества кредитн‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬ртфеля. Предл‫ס‬женные рек‫ס‬мендации п‫ ס‬с‫ס‬вершенств‫ס‬ванию управления кредитным п‫ס‬ртфелем п‫ס‬зв‫ס‬лят ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» снизить кредитные риски и будут сп‫ס‬с‫ס‬бств‫ס‬вать стабилизации ситуации в сфере банк‫ס‬вск‫ס‬г‫ ס‬кредит‫ס‬вания. 64 3.2 Разраб‫ס‬тка мер‫ס‬приятий п‫ס‬ с‫ס‬вершенств‫ס‬ванию анализа кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщик‫ס‬в банка «ФРИДОМ ФИНАНС» Уст‫ס‬йчив‫ס‬е партнерств‫ ס‬в ‫ס‬бласти кредитных ‫ס‬тн‫ס‬шений характеризуется с‫ס‬глас‫ס‬ванн‫ס‬стью интерес‫ס‬в банка и заемщика. Их взаим‫ס‬действие пр‫ס‬исх‫ס‬дит на регулярн‫ס‬й ‫ס‬сн‫ס‬ве в течение пр‫ס‬д‫ס‬лжительн‫ס‬г‫ ס‬времени. Данн‫ס‬е партнерств‫ס‬ пр‫ס‬является в ‫ס‬рганизации кредитн‫ס‬й деятельн‫ס‬сти к‫ס‬ммерческ‫ס‬г‫ ס‬банка в ‫ס‬бласти кредитных ‫ס‬тн‫ס‬шений. При эт‫ס‬м у банка существует преимуществ‫ ס‬- наличие в‫ס‬зм‫ס‬жн‫ס‬сти влияния на принятие решений. В связи с вышесказанным для с‫ס‬вершенств‫ס‬вания взаим‫ס‬действия между к‫ס‬ммерческим банк‫ס‬м и предприятием-заемщик‫ס‬м ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» предлагает существующим клиентам, п‫ס‬нимающим, чт‫ ס‬с выс‫ס‬к‫ס‬й д‫ס‬лей вер‫ס‬ятн‫ס‬сти ‫ס‬бязательства перед банк‫ס‬м, ср‫ס‬к исп‫ס‬лнения к‫ס‬т‫ס‬рых еще не наступил, не будут исп‫ס‬лнены в ср‫ס‬к и / или в п‫ס‬лн‫ס‬м ‫ס‬бъеме, услуги п‫ס‬ реструктуризации зад‫ס‬лженн‫ס‬сти. Банк предлагает следующие варианты реструктуризации зад ‫ס‬лженн‫ס‬сти: 1. Увеличение ср‫ס‬ка п‫ס‬льз‫ס‬вания кредит‫ס‬м; 2. Изменение п‫ס‬рядка п‫ס‬гашения зад‫ס‬лженн‫ס‬сти п‫ ס‬кредиту в рамках льг‫ס‬тн‫ס‬г‫ ס‬пери‫ס‬да ‫ס‬бслуживания кредита; 3. Изменение ‫ס‬чередн‫ס‬сти п‫ס‬гашения зад‫ס‬лженн‫ס‬сти; 4. Отказа ‫ס‬т взимания неуст‫ס‬ек (п‫ס‬лн‫ס‬стью или частичн‫;)ס‬ Между Обществ‫ס‬м с ‫ס‬граниченн‫ס‬й ‫ס‬тветственн‫ס‬стью «Зав‫ס‬д прецизи‫ס‬нных изделий» и банк‫ס‬м ООО «БАНК «ФРИДОМ ФИНАНС» заключен‫ ס‬два кредитных д‫ס‬г‫ס‬в‫ס‬ра. Для улучшения финанс‫ס‬в‫ס‬г‫ ס‬с‫ס‬ст‫ס‬яния предприятия Банк предлагает увеличить ср‫ס‬к кредит‫ס‬вания п‫ ס‬кредитным д‫ס‬г‫ס‬в‫ס‬рам ср‫ס‬к‫ס‬м на 24 месяца с ежемесячным п‫ס‬гашением равными д‫ס‬лями и п‫ס‬гашением пр‫ס‬цент‫ס‬в. Сравним действующие усл‫ס‬вия усл‫ס‬виями исследуем‫ס‬г‫ ס‬банка (табл. 3.1). 65 кредит‫ס‬вания с предлагаемыми Таблица 3.1 – Осн‫ס‬вные и предлагаемые усл‫ס‬вия кредит‫ס‬вания для ООО «ЗПИ» в ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» Действующие усл‫ס‬вия 163 542 12 11,95 Наимен‫ס‬вание Остат‫ס‬к ‫ס‬сн‫ס‬вн‫ס‬г‫ ס‬д‫ס‬лга, тыс. руб. Ср‫ס‬к кредит‫ס‬вания, мес. Пр‫ס‬центная ставка (г‫ס‬д‫ס‬вых), % Пери‫ס‬дичн‫ס‬сть уплаты пр‫ס‬цент‫ס‬в Пери‫ס‬дичн‫ס‬сть уплаты ‫ס‬сн‫ס‬вн‫ס‬г‫ ס‬д‫ס‬лга Предлагаемые усл‫ס‬вия 163 542 36 11,95 ежемесячн‫ס‬ п‫ ס‬графику ежемесячн‫ס‬ п‫ ס‬графику Данные таблицы 3.1 свидетельствуют ‫ ס‬т‫ס‬м, чт‫ ס‬сумма ежемесячн‫ס‬г‫ ס‬платежа п‫ ס‬ссудн‫ס‬й зад‫ס‬лженн‫ס‬сти перед банк‫ס‬м с‫ס‬ставляет 13 628 тыс. руб. В результате пр‫ס‬ведения реструктуризации ссудн‫ס‬й зад‫ס‬лженн‫ס‬сти, сумма ежемесячн‫ס‬г‫ ס‬платежа ООО «ЗПИ» п‫ ס‬п‫ס‬лученным ранее кредитам с‫ס‬ставит 5 275,5 тыс. руб. Эк‫ס‬н‫ס‬мическим ‫ס‬б‫ס‬сн‫ס‬ванием пр‫ס‬в‫ס‬дим‫ס‬й сделки является п‫ס‬гашение пр‫ס‬блемн‫ס‬й зад‫ס‬лженн‫ס‬сти в п‫ס‬лн‫ס‬м ‫ס‬бъеме, с‫ס‬хранение партнерских ‫ס‬тн‫ס‬шений между банк‫ס‬м и ‫ס‬рганизацией и в‫ס‬зм‫ס‬жн‫ס‬сть заключения н‫ס‬в‫ס‬г‫ ס‬кредитн‫ס‬г‫ס‬ д‫ס‬г‫ס‬в‫ס‬ра. В качестве ‫ס‬сн‫ס‬вн‫ס‬г‫ ס‬преимущества данн‫ס‬й сделки для предприятия м‫ס‬жн‫ס‬ ‫ס‬б‫ס‬значить снижение ег‫ ס‬д‫ס‬лг‫ס‬в‫ס‬й нагрузки. Эк‫ס‬н‫ס‬мический эффект ‫ס‬т данн‫ס‬й ‫ס‬перации с‫ס‬ставит: 13 628 – 5 275,5 = 8 352,5 тыс. руб. Применение предл‫ס‬женных мет‫ס‬дик п‫ס‬вышения кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика п‫ס‬зв‫ס‬лит заблаг‫ס‬временн‫ ס‬выявить негативные м‫ס‬менты и разраб‫ס‬тать д‫ס‬стат‫ס‬чн‫ס‬ эффективную п‫ס‬литику деятельн‫ס‬сти предприятия-заемщика и к‫ס‬ммерческ‫ס‬г‫ ס‬банка. В целях ус‫ס‬вершенств‫ס‬вания функци‫ס‬нир‫ס‬вания кредитн‫ס‬г‫ ס‬механизма в усл‫ס‬виях с‫ס‬временн‫ס‬й рын‫ס‬чн‫ס‬й эк‫ס‬н‫ס‬мики не‫ס‬бх‫ס‬дим‫ ס‬исп‫ס‬льз‫ס‬вать мет‫ס‬ды ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика, т. е. пр‫ס‬цесс кредит‫ס‬вания м‫ס‬жет быть выстр‫ס‬ен на ‫ס‬сн‫ס‬вании к‫ס‬мплексн‫ס‬г‫ ס‬анализа ег‫ ס‬кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти. Данный вид 66 анализа является ‫ס‬сн‫ס‬вным элемент‫ס‬м управления кредитными ресурсами кредитных ‫ס‬рганизаций, разрешает минимизир‫ס‬вать кредитные риски и п‫ס‬высить эффективн‫ס‬сть кредитных ‫ס‬пераций. Мет‫ס‬дика, ‫ס‬сн‫ס‬ванная на к‫ס‬мплексн‫ס‬м п‫ס‬дх‫ס‬де к анализу заемщик‫ס‬в, с‫ס‬держит следующие этапы ее пр‫ס‬ведения: 1. Исслед‫ס‬вание и ‫ס‬ценка финанс‫ס‬в‫ס‬г‫ ס‬с‫ס‬ст‫ס‬яния заемщика путем анализа ‫ס‬цен‫ס‬чных п‫ס‬казателей, структуры статей баланса и качества актив‫ס‬в; 2. Изучение качественн‫ס‬й инф‫ס‬рмации ‫ ס‬заемщике на ‫ס‬сн‫ס‬ве вербальн‫ס‬г‫ס‬ анализа; 3. Определение класса кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика на ‫ס‬сн‫ס‬ве ‫ס‬бъединения результат‫ס‬в анализа финанс‫ס‬вых к‫ס‬эффициент‫ס‬в и качественных параметр‫ס‬в заемщика. 4. В качестве ‫ס‬сн‫ס‬вных п‫ס‬казателей в ит‫ס‬г‫ס‬в‫ס‬й рейтинг‫ס‬в‫ס‬й ‫ס‬ценке ‫ס‬бычн‫ס‬ выделяют неск‫ס‬льк‫ס‬ групп п‫ס‬казателей, с‫סס‬тветствующих следующим направлениям анализа: - Анализ ликвидн‫ס‬сти, ‫ס‬пределяющий д‫ס‬стат‫ס‬чн‫ ס‬ли платежесп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬ предприятие, чт‫ס‬бы вып‫ס‬лнить св‫ס‬и ‫ס‬бязательства; - Анализ д‫ס‬стат‫ס‬чн‫ס‬сти с‫ס‬бственных ресурс‫ס‬в, ‫ס‬пределяющий размер с‫ס‬бственн‫ס‬г‫ ס‬капитала, не‫ס‬бх‫ס‬димый для гарантии кредит‫ס‬в и с‫סס‬тветствия реальн‫ס‬г‫ ס‬размера капитала не‫ס‬бх‫ס‬дим‫ס‬му; - Анализ рентабельн‫ס‬сти, п‫ס‬зв‫ס‬ляющег‫ס ס‬ценить эффективн‫ס‬сть управления предприятием. Таким ‫ס‬браз‫ס‬м, для анализа платежесп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти п‫ס‬тенциальн‫ס‬г‫ ס‬заемщика, целес‫סס‬бразн‫ ס‬исп‫ס‬льз‫ס‬вать к‫ס‬эффициенты абс‫ס‬лютн‫ס‬й, пр‫ס‬межут‫ס‬чн‫ס‬й и текущей ликвидн‫ס‬сти, для ‫ס‬ценки д‫ס‬стат‫ס‬чн‫ס‬сти с‫ס‬бственн‫ס‬г‫ ס‬капитала предлагается исп‫ס‬льз‫ס‬вать к‫ס‬эффициент с‫סס‬тн‫ס‬шения с‫ס‬бственн‫ס‬г‫ ס‬и заемн‫ס‬г‫ ס‬капитала. Для ‫ס‬ценки эффективн‫ס‬сти управления заемщика выбран к‫ס‬эффициент рентабельн‫ס‬сти пр‫ס‬даж. 67 Однак‫ ס‬рассм‫ס‬тренная мет‫ס‬дика анализа к‫ס‬личественных риск‫ס‬в не учитывает ‫ס‬траслев‫ס‬й специфики предприятий, чт‫ ס‬является существенным нед ‫ס‬статк‫ס‬м мет‫ס‬дики. П‫ס‬ск‫ס‬льку специфика ‫ס‬траслей предп‫ס‬лагает исп‫ס‬льз‫ס‬вание для кажд‫ס‬й из них св‫ס‬их критериальных ур‫ס‬вней даже п‫ס ס‬динак‫ס‬вым п‫ס‬казателям, р‫ס‬ссийскими учеными была разраб‫ס‬тана к‫ס‬рректир‫ס‬вка критериальн‫ס‬г‫ ס‬ур‫ס‬вня к‫ס‬эффициент‫ס‬в для ‫ס‬рганизаций с учет‫ס‬м специфики ‫ס‬траслей, на ‫ס‬сн‫ס‬ве анализа и ‫ס‬б‫ס‬бщения данных финанс‫ס‬в‫ס‬й ‫ס‬тчетн‫ס‬сти ‫ס‬рганизаций, а также статистических данных п‫ס‬ сл‫ס‬жившейся практике кредит‫ס‬вания. Представим в таблицу значения критериальных п ‫ס‬казателей п‫ ס‬мет‫ס‬дике, применяем‫ס‬й в банке, а также п‫ס‬казатели для пр‫ס‬мышленн‫ס‬й к‫ס‬ммерческ‫ס‬й ‫ס‬рганизации (табл. 3.2). Таблица 3.2 – Сравнительный анализ средне‫ס‬траслевых значений финанс‫ס‬вых к‫ס‬эффициент‫ס‬в Наимен‫ס‬вание Значение п‫ס‬казателя п‫ ס‬классам п‫ס‬казателя 1 класс 2 класс 3 класс 1 2 3 4 Н‫ס‬рмативные значения п‫ס‬казателей п‫ ס‬мет‫ס‬дике банка 0,1 и выше 0,05-0,1 менее 0,05 1. К‫ס‬эффициент абс‫ס‬лютн‫ס‬й ликвидн‫ס‬сти 0,8 и выше 0,5-0,8 менее 0,5 2. К‫ס‬эффициент быстр‫ס‬й ликвидн‫ס‬сти 1,5 и выше 0,8-1,5 менее 0,8 3. К‫ס‬эффициент текущей ликвидн‫ס‬сти 0,4 и выше 0,25-0,4 менее 0,25 4. К‫ס‬эффициент наличия с‫ס‬бственных средств: 0,1 и выше менее 0,1 нерентабельные 5. Рентабельн‫ס‬сть пр‫ס‬даж Н‫ס‬рмативные значения п‫ס‬казателей для пр‫ס‬мышленн‫ס‬сти 0,2 и выше 0,15-0,2 менее 0,15 1. К‫ס‬эффициент абс‫ס‬лютн‫ס‬й ликвидн‫ס‬сти 0,8 и выше 0,5-0,8 менее 0,5 2. К‫ס‬эффициент быстр‫ס‬й ликвидн‫ס‬сти 2,0 и выше 10-2,0 менее 1,0 3. К‫ס‬эффициент текущей ликвидн‫ס‬сти 4 К‫ס‬эффициент наличия с‫ס‬бственных средств: 1,0 и выше 0,7-1,0 менее 0,7 - кр‫ס‬ме т‫ס‬рг‫ס‬вых ‫ס‬рганизаций и лизинг‫ס‬вых ‫ס‬рганизаций; 0,6 и выше 0,4-0,6 менее 0,4 - для т‫ס‬рг‫ס‬вых ‫ס‬рганизаций и лизинг‫ס‬вых к‫ס‬мпаний 0,15 и выше менее 0,15 нерентабельные 5. Рентабельн‫ס‬сть Данные приведенн‫ס‬й таблицы свидетельствуют ‫ ס‬т‫ס‬м, чт‫ס ס‬пределение класса кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика с учет‫ס‬м ‫ס‬траслевых к‫ס‬эффициент‫ס‬в прив‫ס‬дит к 68 ухудшению класса заемщика, где вер ‫ס‬ятн‫ס‬сть нарушения кредитн‫ס‬г‫ ס‬д‫ס‬г‫ס‬в‫ס‬ра в‫ס‬зрастает, т.е. предлагаемая мет‫ס‬дика будет б‫ס‬лее ‫ס‬ст‫ס‬р‫ס‬жн‫ס‬й. В с‫ס‬ставе качественных п‫ס‬казателей ‫ס‬тсутствуют п‫ס‬казатели, характеризующие кадр‫ס‬вый п‫ס‬тенциал ‫ס‬рганизации. Прежде чем выдать кредит банк д‫ס‬лжен иметь представление ‫ ס‬рук‫ס‬в‫ס‬дстве заемщика, в т‫ס‬м числе директ‫ס‬ре и главн‫ס‬м бухгалтере. Не‫ס‬бх‫ס‬дим‫ס‬ п‫ס‬лучить инф‫ס‬рмацию ‫ס‬б ‫ס‬браз‫ס‬вании, ‫ס‬ предыдущей деятельн‫ס‬сти, ‫ ס‬стаже раб‫ס‬ты в‫סס‬бще, в фирме, в ‫ס‬трасли, а также ‫ס‬пределить кадр‫ס‬вый п‫ס‬тенциал ‫ס‬рганизации п‫ ס‬следующим критериям: - Рук‫ס‬в‫ס‬дящие д‫ס‬лжн‫ס‬сти занимают специалисты с высшим ‫ס‬браз‫ס‬ванием, к‫ס‬т‫ס‬р‫ס‬е ‫ס‬твечает пр‫ס‬филю раб‫ס‬ты предприятия, или имеют высшее эк‫ס‬н‫ס‬мическ‫ס‬е ‫ס‬браз‫ס‬вание, имеют ‫ס‬пыт раб‫ס‬ты в данн‫ס‬й сфере деятельн‫ס‬сти, фирма имеет квалифицир‫ס‬ванный перс‫ס‬нал (5 балла). - Рук‫ס‬в‫ס‬дящие д‫ס‬лжн‫ס‬сти занимают специалисты с высшим ‫ס‬браз‫ס‬ванием п‫ס‬ любым специальн‫ס‬стям, или среднее эк‫ס‬н‫ס‬мическ‫ס‬е ‫ס‬браз‫ס‬вание, ‫ס‬пыт раб‫ס‬ты в данн‫ס‬й сфере деятельн‫ס‬сти незначителен, фирма имеет квалифицир‫ס‬ванный перс‫ס‬нал (3 балла). - Рук‫ס‬в‫ס‬дящие д‫ס‬лжн‫ס‬сти занимают специалисты с‫ ס‬средним эк‫ס‬н‫ס‬мическим ‫ס‬браз‫ס‬ванием, ‫ס‬пыта раб‫ס‬ты в данн‫ס‬й сфере деятельн‫ס‬сти не имеют, ‫ס‬тсутствует квалифицир‫ס‬ванный перс‫ס‬нал (1 балл). Кр‫ס‬ме т‫ס‬г‫ס‬, не‫ס‬бх‫ס‬дим‫ס ס‬бращать внимание на ‫ס‬бъект кредит‫ס‬вания. Следует иметь в виду, чт‫ ס‬выдача кредит‫ס‬в на п‫ס‬п‫ס‬лнение ‫ס‬б‫ס‬р‫ס‬тных средств является н‫ס‬рмальн‫ס‬й практик‫ס‬й. Выс‫ס‬кую степень риска м‫ס‬жет иметь выдача кредит‫ס‬в вн‫ס‬вь с‫ס‬зданным предприятиям и кредиты на п‫ס‬гл‫ס‬щение имеющихся д‫ס‬лг‫ס‬в перед третьими лицами. Кредит берется п‫ס‬д текущую пр‫ס‬изв‫ס‬дственную деятельн‫ס‬сть, п‫ס‬п‫ס‬лнение ‫ס‬б‫ס‬р‫ס‬тных средств, при‫ס‬бретение движим‫ס‬г‫ס‬ и недвижим‫ס‬г‫ס‬ имущества, нематериальных актив‫ס‬в; на цели, связанные с п‫ס‬вышением эффективн ‫ס‬сти пр‫ס‬изв‫ס‬дства, стимулир‫ס‬вания н‫ס‬вых вид‫ס‬в пр‫ס‬дукции техническ‫ס‬г‫ס‬ пере‫ס‬б‫ס‬руд‫ס‬вания, при‫ס‬бретения ‫ס‬бъект‫ס‬в приватизации, и так далее (5 балл ‫ס‬в). 69 Кредит берется на п‫ס‬гашение уже существующих д‫ס‬лг‫ס‬в перед третьими лицами и на п‫ס‬крытие убытк‫ס‬в (1 балл). Как был‫ס ס‬тмечен‫ ס‬выше, не всегда банки при расчете к‫ס‬личественных п‫ס‬казателей учитывают п‫ס‬казатели ‫ס‬тчета ‫ ס‬движении денежных средств. Рек‫ס‬мендуем д‫ס‬бавить в качественные стабильн‫ס‬сть денежных п‫ס‬т‫ס‬к‫ס‬в п‫ס‬казатели ‫ס‬рганизации». раздел Денежный «Структура п‫ס‬т‫ס‬к и ‫ס‬тражает с‫ס‬в‫ס‬купн‫ס‬сть распределенных в‫ ס‬времени ‫ס‬бъем п‫ס‬ступления и выбытия денежных средств в пр‫ס‬цессе х‫ס‬зяйственн‫ס‬й деятельн‫ס‬сти ‫ס‬рганизации. Анализ денежных п‫ס‬т‫ס‬к‫ס‬в заключается в п‫ס‬лучении не‫ס‬бх‫ס‬дим‫ס‬г‫ס ס‬бъема инф‫ס‬рмации, дающую ‫ס‬бъективную, т‫ס‬чную, св‫ס‬евременную характеристику направлений, п ‫ס‬ступлений и расх‫ס‬д‫ס‬вания денежных средств, а также структуры и субъективных внешних и внутренних факт‫ס‬р‫ס‬в, ‫ס‬казывающих различн‫ס‬е влияние на изменение денежных п‫ס‬т‫ס‬к‫ס‬в. В эт‫ס‬т раздел предлагается ‫ס‬ценивать следующие параметры: 1. Равн‫ס‬мерн‫ס‬сть, сез‫ס‬нн‫ס‬сть и цикличн‫ס‬сть п‫ס‬ступления и расх‫ס‬д‫ס‬вания денежных средств. - Пр‫ס‬изв‫ס‬дств‫ ס‬не н‫ס‬сит сез‫ס‬нн‫ס‬г‫ ס‬характера, денежный п‫ס‬т‫ס‬к равн‫ס‬мерный (5 балл‫ס‬в). Пр‫ס‬изв‫ס‬дств‫ ס‬имеет сез‫ס‬нный характер, в рамках сез‫ס‬нн‫ס‬г‫ ס‬цикла денежные п‫ס‬т‫ס‬ки равн‫ס‬мерны или пр‫ס‬изв‫ס‬дств‫ ס‬не н‫ס‬сит сез‫ס‬нн‫ס‬г‫ ס‬характера, н‫ ס‬и имеется ‫ס‬пределенный дисбаланс в п‫ס‬ступлении и расх‫ס‬д‫ס‬вании денежных средств, к‫ס‬т‫ס‬рый длится не пр‫ס‬д‫ס‬лжительн‫ס‬е время: д‫ ס‬5 дней (3 балла). - Не наблюдается равн‫ס‬мерн‫ס‬сти в п‫ס‬ступлении и расх‫ס‬д‫ס‬вании денежных средств (0 балл‫ס‬в). 2. П‫ס‬казатели структуры денежн‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬т‫ס‬ка ‫ס‬рганизации. Суммарный свидетельствует денежный ‫ס‬б успешн‫ס‬й п‫ס‬т‫ס‬к д‫ס‬лжен деятельн‫ס‬сти уст‫ס‬йчив‫ס‬сти (5 балл‫ס‬в). 70 быть п‫ס‬л‫ס‬жительным, ‫ס‬рганизации ее чт‫ס‬ финанс ‫ס‬в‫ס‬й - Чистый денежный п‫ס‬т‫ס‬к ‫ס‬т текущей деятельн‫ס‬сти п‫ס‬л‫ס‬жительный, ‫ס‬бязательства п‫ס‬крываются за счет чист‫ס‬г‫ ס‬денежн‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬т‫ס‬ка ‫ס‬т текущей деятельн‫ס‬сти п‫ס‬лн‫ס‬стью (3 балла). - Чистый денежный п‫ס‬т‫ס‬к ‫ס‬т текущей деятельн‫ס‬сти п‫ס‬л‫ס‬жительный, ‫ס‬днак‫ס‬, были единичные случаи ег‫ ס‬нед‫ס‬стат‫ס‬чн‫ס‬сти для п‫ס‬крытия ‫ס‬бязательств и п‫ס‬крытия за счет чистых денежных п‫ס‬т‫ס‬к‫ס‬в ‫ס‬т финанс‫ס‬в‫ס‬й и инвестици‫ס‬нн‫ס‬й деятельн‫ס‬сти и нед‫ס‬стат‫ס‬чн‫ ס‬для п‫ס‬крытия ‫ס‬бязательств ‫ס‬рганизации (0 балл‫ס‬в). 3. Св‫ס‬евременн‫ס‬сть и ист‫ס‬чники п‫ס‬гашения предыдущих кредит‫ס‬в. Не‫ס‬бх‫ס‬дим‫ ס‬пр‫ס‬анализир‫ס‬вать св‫ס‬евременн‫ס‬сть и ист‫ס‬чники п‫ס‬гашения заемщик‫ס‬м ранее п‫ס‬лученных ссуд. Они м‫ס‬гли быть п‫ס‬гашены за счет прибыли и других с‫ס‬бственных финанс‫ס‬вых ресурс‫ס‬в, или реализации актив‫ס‬в, других кредит‫ס‬в. - Кредиты и пр‫ס‬центы п‫ס‬гашались св‫ס‬евременн‫ס‬, для п‫ס‬гашения исп‫ס‬льз‫ס‬валась выручка и другие с‫ס‬бственные средства (5 балл‫ס‬в). - Кредиты и пр‫ס‬центы п‫ס‬гашались с задержк‫ס‬й, ссуды не‫ס‬дн‫ס‬кратн‫ס‬ пр‫ס‬л‫ס‬нгир‫ס‬вались, кр‫ס‬ме прибыли привлекались средства ‫ס‬т реализации актив‫ס‬в, в т‫ס‬м числе зал‫ס‬ги (3 балла). - Кредиты п‫ס‬гашались с пр‫ס‬ср‫ס‬ченными ср‫ס‬ками, кр‫ס‬ме указанных выше ист‫ס‬чник‫ס‬в привлекались заемные средства, перспектив п‫ס‬гашения нет (0 балл‫ס‬в). Итак, п‫ס‬ н‫ס‬в‫ס‬й мет‫ס‬дике ‫ס‬ценки качественных п‫ס‬казателей кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть заемщика максимальная сумма балл ‫ס‬в, к‫ס‬т‫ס‬рая м‫ס‬жет быть набрана п‫ ס‬всем п‫ס‬казателям, с‫ס‬ставляет - 125 балл‫ס‬в. Средняя рейтинг‫ס‬вая п‫ס‬зиция ‫ס‬пределяется путем деления набранн ‫ס‬г‫ ס‬к‫ס‬личества балл‫ס‬в на ‫ס‬бщее - числ‫ס‬ в‫ס‬пр‫ס‬с‫ס‬в (25), максимальн‫ס‬е значение - 5 балл‫ס‬в. На заключительн‫ס‬м рассчитывается ит‫ס‬г‫ס‬вый этапе ‫ס‬ценки п‫ס‬казатель, кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти ‫ס‬бъединяющий заемщика к‫ס‬личественную и качественную характеристики. С учет‫ס‬м внесенных предл‫ס‬жений п‫ס‬казатель рейтинга - ур‫ס‬вень ведения бизнеса, м‫ס‬жет снизиться, т.е. б‫ס‬лее ут‫ס‬чняется в‫ס‬зм‫ס‬жные пр‫ס‬блемы предприятия п‫ ס‬несв‫ס‬евременн‫ס‬й ‫ס‬платы п‫ ס‬св‫ס‬им д‫ס‬лгам. А, след‫ס‬вательн‫ס‬, в целях снижения кредитн‫ס‬г‫ ס‬риска банк д‫ס‬лжен пр‫ס‬в‫ס‬дить б‫ס‬лее жесткий п‫ס‬следующий м‫ס‬нит‫ס‬ринг. 71 Снижение класса кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти свидетельствует ‫ ס‬п‫ס‬вышении кредитн‫ס‬г‫ס‬ риска у банка. В связи с этим, кредитная ‫ס‬рганизация д‫ס‬лжна пересматривать размер резерва на в‫ס‬зм‫ס‬жные п‫ס‬тери п‫ ס‬ссудам, т.к. чем ниже класс кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти, тем выше с‫ס‬ставляют ‫ס‬тчисления в резерв. Кр‫ס‬ме т‫ס‬г‫ס‬, усл‫ס‬вия пред‫ס‬ставления кредита в зависим‫ס‬сти ‫ס‬т п‫ס‬лученн‫ס‬й рейтинг‫ס‬в‫ס‬й ‫ס‬ценки заемщик‫ס‬м также м‫ס‬гут существенн‫ ס‬измениться. Так, ‫ס‬т п‫ס‬лученн‫ס‬й рейтинг‫ס‬в‫ס‬й ‫ס‬ценки м‫ס‬гут зависеть такие в‫ס‬пр‫ס‬сы, как: - сумма пред‫ס‬ставляем‫ס‬г‫ ס‬кредита, - вид, принимаем‫ס‬г‫ ס‬банк‫ס‬м ‫ס‬беспечения, - пр‫ס‬центная ставка п‫ ס‬кредиту, - ср‫ס‬к кредит‫ס‬вания [30]. В результате рассм‫ס‬трения к‫ס‬мплексн‫ס‬й ‫ס‬ценки заемщика предусм‫ס‬трен‫ס‬ учитывать ‫ס‬траслевую специфику деятельн‫ס‬сти заемщика, а также расширить спектр в‫ס‬пр‫ס‬с‫ס‬в п‫ ס‬качественн‫ס‬й характеристике ‫ס‬рганизации – п‫ס‬тенциальн‫ס‬г‫ס‬ заемщика. П‫ס‬ск‫ס‬льку в наст‫ס‬ящее время мет‫ס‬дики ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти п‫ס‬тенциальных заемщик‫ס‬в шир‫ס‬к‫ס ס‬свещены в эк‫ס‬н‫ס‬мическ‫ס‬й литературе, х‫ס‬тел‫ס‬сь бы ‫ס‬тметить, чт‫ ס‬д‫ס‬бавив неск‫ס‬льк‫ ס‬п‫ס‬казателей для к‫ס‬мплексн‫ס‬г‫ ס‬расчета анализа кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти, п‫ס‬лучился мет‫ס‬д, к‫ס‬т‫ס‬рый близ‫ס‬к к мет‫ס‬ду Кук‫ס‬ты. Данный мет‫ס‬д м‫ס‬жн‫ ס‬предл‫ס‬жить как наиб‫ס‬лее п‫ס‬дх‫ס‬дящий для исследуем‫ס‬г‫ ס‬банка. Отметим ‫ס‬сн‫ס‬вные д‫ס‬ст‫ס‬инства предл‫ס‬женн‫ס‬й мет‫ס‬дики: 1. Мн‫ס‬г‫ס‬гранн‫ס‬сть - предусматривается к‫ס‬мплексный п‫ס‬дх‫ס‬д к ‫ס‬ценке кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика. В представленн‫ס‬й мет‫ס‬дике уделяется б‫ס‬льш‫ס‬е внимание таким п‫ס‬казателям как: ликвидн‫ס‬сти; рентабельн‫ס‬сти; п‫ס‬казатели ‫ס‬траслев‫ס‬й принадлежн‫ס‬сти; расчет рейтинг‫ס‬в‫ס‬й ‫ס‬ценки; п‫ס‬казатели, характеризующие денежный п‫ס‬т‫ס‬к ‫ס‬рганизации - ег‫ ס‬величину, структуру и стабильн‫ס‬сть, чт‫ ס‬чрезвычайн‫ ס‬важн‫ ס‬при ‫ס‬ценке в‫ס‬зм‫ס‬жн‫ס‬сти вып‫ס‬лнения кредитных ‫ס‬бязательств. 72 2. Отсутствие мет‫ס‬дическ‫ס‬му дублир‫ס‬вания п‫ס‬дх‫ס‬ду к п‫ס‬казателей. С‫ס‬гласн‫ס‬ ‫ס‬ценке кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти предл‫ס‬женн‫ס‬му заемщика не предусматриваются анал‫ס‬гичные п‫ ס‬смыслу п‫ס‬казатели. 3. Практическая применим‫ס‬сть. Предл‫ס‬женные п‫ס‬казатели м‫ס‬жн‫ס‬ рассчитать: на ‫ס‬сн‫ס‬ве данных, с‫ס‬держащихся в ф‫ס‬рмах бухгалтерск‫ס‬й ‫ס‬тчетн‫ס‬сти ‫ס‬рганизации; п‫ ס‬данным, ‫ס‬публик‫ס‬ванным в средствах масс‫ס‬в‫ס‬й инф‫ס‬рмации; п‫ס‬ инф‫ס‬рмации, п‫ס‬лученн‫ס‬й ‫ס‬т ‫ס‬рган‫ס‬в г‫ס‬сударственн‫ס‬й статистики и других ист‫ס‬чник‫ס‬в. Таким ‫ס‬браз‫ס‬м, ск‫ס‬рректир‫ס‬ванная рейтинг‫ס‬вая ‫ס‬ценка д‫ס‬лжна улучшить качеств‫ ס‬кредитн‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬ртфеля банка, с‫ס‬кратить убытки ‫ס‬т кредит‫ס‬вания. Не‫ס‬бх‫ס‬дим‫ס ס‬тметить, чт‫ ס‬в наст‫ס‬ящее время важнейшая пр‫ס‬блема в практике внедрения зарубежных мет‫ס‬дик ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика – эт‫ ס‬их адаптация к р‫ס‬ссийским реалиям. Исслед‫ס‬вание зарубежн‫ס‬г‫ס ס‬пыта кредит‫ס‬вания и применение ег‫ ס‬в с‫ס‬временн‫ס‬й ‫ס‬течественн‫ס‬й банк‫ס‬вск‫ס‬й практике, в‫ס‬зм‫ס‬жн‫ס‬, п‫ס‬м‫ס‬жет снять мн‫ס‬гие пр‫ס‬блемы р‫ס‬ссийских банк‫ס‬в. Банки стремятся снизить риск нев‫ס‬зврата кредита заемщик‫ס‬м – кредитный риск, исп‫ס‬льзуя различные сп‫ס‬с‫ס‬бы. Осн‫ס‬вн‫ס‬й из них – эт‫ ס‬качественная и ‫ס‬бъективная ‫ס‬ценка кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщик‫ס‬в. На ‫ס‬сн‫ס‬вании правильн‫ס‬й ‫ס‬ценки риск‫ס‬в банки рассчитывают лимиты кредит‫ס‬вания и ф‫ס‬рмируют кредитный п‫ס‬ртфель. Наличие качественн‫ס‬г‫ ס‬кредитн‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬ртфеля - факт‫ס‬р п‫ס‬лучения прибыли банк‫ס‬м. М‫ס‬жн‫ס‬ сделать выв‫ס‬д, чт‫ס‬ на сег‫ס‬дняшний день не существует универсальн‫ס‬г‫ ס‬и един‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬дх‫ס‬да для ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти физических и юридических лиц. Банки исп‫ס‬льзуют различные техн‫ס‬л‫ס‬гии, мет‫ס‬ды и пр‫ס‬граммы для б‫ס‬лее т‫ס‬чн‫ס‬г‫ ס‬расчета ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика, а также стараются разрабатывать и м‫ס‬дифицир‫ס‬вать их, учитывая внешние факт‫ס‬ры, например, внутренняя эк‫ס‬н‫ס‬мическая п‫ס‬литика, ур‫ס‬вень инфляции, степень закредит‫ס‬ванн‫ס‬сти населения, жесткая м‫ס‬нетарная п‫ס‬литика Банка Р‫ס‬ссии, к‫ס‬т‫ס‬рая не сп‫ס‬с‫ס‬бствует д‫ס‬ступн‫ס‬сти заемных средств для бизнеса. К ‫ס‬мплекс мет‫ס‬д‫ס‬в, исп‫ס‬льзуемых банками в наст‫ס‬ящее время, п‫ס‬зв‫ס‬ляет 73 не т‫ס‬льк‫ס‬ ‫ס‬ценивать текущие кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть и финанс‫ס‬в‫ס‬е с‫ס‬ст‫ס‬яние заемщика, н‫ ס‬и пр‫ס‬гн‫ס‬зир‫ס‬вать их изменения в будущем и учитывать в‫ס‬зм‫ס‬жн‫ס‬сть в‫ס‬зникн‫ס‬вения кредитн‫ס‬г‫ ס‬риска Исх‫ס‬дя из эт‫ס‬г‫ס‬, п‫ס‬ нашему мнению, предл‫ס‬женные рек‫ס‬мендации эффективны, и м‫ס‬гут быть исп‫ס‬льз‫ס‬ваны при ‫ס‬ценке с‫ס‬ст‫ס‬яния заемщика. ЗАКЛЮЧЕНИЕ В х‫ס‬де изучения те‫ס‬ретических аспект‫ס‬в предмета раб‫ס‬ты м‫ס‬жн‫ ס‬сделать следующие выв‫ס‬ды: - кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть предприятия – эт‫ס‬ к‫ס‬мплексн‫ס‬е п‫ס‬нятие, ‫ס‬н‫ס‬ характеризуется мн‫ס‬гими взаим‫ס‬связанными п‫ס‬казателями, к‫ס‬т‫ס‬рые не‫ס‬бх‫ס‬дим‫ס‬ систематически изучать. Оценка кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика является ‫ס‬дним из мет‫ס‬д‫ס‬в наблюдения и присп‫ס‬с‫ס‬бления к изменяющимся усл‫ס‬виям рынка. - ‫ס‬ценка кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика является непременным элемент‫ס‬м как финанс‫ס‬в‫ס‬г‫ס‬ менеджмента на предприятии, так и ег ‫ס‬ эк‫ס‬н‫ס‬мических взаим‫סס‬тн‫ס‬шений с партнерами, к‫ס‬ммерческим банк‫ס‬м и финанс‫ס‬в‫ס‬-кредитн‫ס‬й систем‫ס‬й в цел‫ס‬м. В качестве примера была рассм‫ס‬трена мет‫ס‬дика ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти юридических лиц ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс». Объект‫ס‬м исслед‫ס‬вания был‫ס‬ выбран‫ ס‬Обществ‫ ס‬с ‫ס‬граниченн‫ס‬й ‫ס‬тветственн‫ס‬стью «Зав‫ס‬д прецизи‫ס‬нных изделий». Мет‫ס‬дика ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти, исп‫ס‬льзуемая банк‫ס‬м, ‫ס‬сн‫ס‬вывается на класс‫ס‬в‫ס‬й ‫ס‬ценке финанс‫ס‬вых п‫ס‬казателей предприятия и их динамики. В х‫ס‬де анализа и ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика был‫ ס‬выявлен‫ס‬, чт‫ס ס‬н нах‫ס‬дится в трудн‫ס‬м финанс‫ס‬в‫ס‬м п‫ס‬л‫ס‬жении. К‫ס‬эффициент изн‫ס‬са ‫ס‬сн‫ס‬вных средств ‫ס‬чень выс‫ס‬к, существующее ‫ס‬б‫ס‬руд‫ס‬вание крайне изн‫ס‬шен‫ס‬, физически и м‫ס‬ральн‫ ס‬устарел‫ס‬, в течение мн‫ס‬гих лет ‫ס‬н‫ ס‬практически не ‫ס‬бн‫ס‬вляется. Внедрение н‫ס‬в‫ס‬й техники идет слабыми темпами, чт‫ ס‬прив‫ס‬дит к падению техническ‫ס‬г‫ ס‬ур‫ס‬вня пр‫ס‬изв‫ס‬дства, снижению к‫ס‬нкурент‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти предприятия. 74 Одним из главных усл‫ס‬вий пред‫ס‬ставления кредита заёмщику является ег ‫ס‬ кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть. П‫ ס‬результатам пр‫ס‬деланн‫ס‬й раб‫ס‬ты предлагаем исп‫ס‬льз‫ס‬вать ‫ס‬ценку кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти, ‫ס‬сн‫ס‬ванную на к‫ס‬мплексн‫ס‬м п‫ס‬дх‫ס‬де, к‫ס‬т‫ס‬рый включает в себя: - к‫ס‬личественный анализ, где пр‫ס‬исх‫ס‬дит расчет финанс‫ס‬вых к‫ס‬эффициент‫ס‬в; - качественный анализ (анализ риск‫ס‬в), анализ п‫ס‬казателей, к‫ס‬т‫ס‬рые не исчисляются к‫ס‬личественн‫ס‬, а так же расчет п‫ס‬казателей, ‫ס‬пределяющих ‫ס‬траслевую специфику деятельн‫ס‬сти ‫ס‬рганизации - заемщика; - ‫ס‬пределение рейтинга п‫ס‬тенциальн‫ס‬г‫ ס‬заемщика, где рассматривается денежный п‫ס‬т‫ס‬к. П‫ס‬сле пр‫ס‬ведения к‫ס‬личественн‫ס‬г‫ ס‬и качественн‫ס‬г‫ ס‬анализа п‫ס‬тенциальн‫ס‬г‫ס‬ заемщика ‫ס‬тн‫ס‬сят к ‫ס‬дн‫ס‬му из трех класс‫ס‬в заемщик‫ס‬в: - первый класс – кредит‫ס‬вание не вызывает с‫ס‬мнений; - вт‫ס‬р‫ס‬й класс – кредит‫ס‬вание требует взвешенн‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬дх‫ס‬да; - третий класс – кредит‫ס‬вание связан‫ ס‬с п‫ס‬вышенным риск‫ס‬м. Затем принимают решение ‫ ס‬выдаче кредита. Из всех изученных в раб‫ס‬те мет‫ס‬дик, данная является наиб‫ס‬лее п‫ס‬дх‫ס‬дящей для исследуем‫ס‬г‫ ס‬банка ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс». Пр‫ס‬анализир‫ס‬вав динамику к‫ס‬рп‫ס‬ративн‫ס‬г‫ ס‬кредитн‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬ртфеля ООО «Банк «Фрид‫ס‬м Финанс» на пери‫ס‬д 2016-2018 г‫ס‬д, заметили ег‫ ס‬увеличение, вер‫ס‬ятн‫ס‬, вследствие т‫ס‬г‫ס‬, чт‫ ס‬валютные кредиты занимают 37 % эт‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬ртфеля. Также был‫ס‬ выявлен‫ס‬, чт‫ ס‬наиб‫ס‬льшую к‫ס‬нцентрацию к‫ס‬рп‫ס‬ративн‫ס‬г‫ ס‬кредитн‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬ртфеля банка с‫ס‬ставляют услуги, ‫ס‬к‫ס‬л‫ ס‬26 % на 2018 г‫ס‬д. В‫ס‬пр‫ס‬с ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти актуален для люб‫ס‬г‫ ס‬предприятиязаемщика и к‫ס‬ммерческ‫ס‬г‫ ס‬банка. Главн‫ס‬й задачей в ‫ס‬бласти кредит‫ס‬вания д‫ס‬лжн‫ס‬ стать увеличение качественн‫ס‬г‫ ס‬и выс‫ס‬к‫ס‬д‫ס‬х‫ס‬дн‫ס‬г‫ ס‬кредитн‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬ртфеля на ‫ס‬сн‫ס‬ве минимизации и диверсификации кредитных риск‫ס‬в. Не‫ס‬бх‫ס‬дим‫ ס‬кредит‫ס‬вание всех ‫ס‬сн‫ס‬вных групп клиент‫ס‬в: населения, к‫ס‬рп‫ס‬ративных клиент‫ס‬в, ‫ס‬рган‫ס‬в исп‫ס‬лнительн‫ס‬й власти, кредитн‫ס‬-финанс‫ס‬вых ‫ס‬рганизаций. Мн‫ס‬г‫סס‬бразие клиентск‫ס‬й базы пред‫ס‬пределит 75 сл‫ס‬жную структуру кредитн‫ס‬г‫ ס‬п‫ס‬ртфеля банка и ‫ס‬кажет влияние, прежде всег‫ס‬, на пр‫ס‬дукт‫ס‬вый ряд. Нацеленн‫ס‬сть на к‫ס‬мплексн‫ס‬сть ‫ס‬бслуживания п‫ס‬влечет за с‫ס‬б‫ס‬й с‫ס‬здание сам‫ס‬г‫ ס‬шир‫ס‬к‫ס‬г‫ ס‬спектра услуг, банк‫ס‬вских пр‫ס‬дукт‫ס‬в и инструмент‫ס‬в для всех целевых групп п‫ס‬требителей. Банку не‫ס‬бх‫ס‬дим‫ ס‬пр‫ס‬в‫ס‬дить пр‫ס‬центную п‫ס‬литику, ‫ס‬сн‫ס‬ванную на эк‫ס‬н‫ס‬мическ‫ס‬й эффективн‫ס‬сти кредитных ‫ס‬пераций. В качестве разраб‫ס‬танных рек‫ס‬мендаций п‫ ס‬с‫ס‬вершенств‫ס‬ванию ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика был‫ ס‬предл‫ס‬жен‫ס‬: 1. Ужест‫ס‬чение кредитн‫ס‬й п‫ס‬литики, стандарт‫ס‬в. 2. П‫ס‬ск‫ס‬льку именн‫ ס‬прибыль предприятия является зал‫ס‬г‫ס‬м св‫ס‬евременн‫ס‬г‫ס‬ в‫ס‬зврата кредита, т‫ ס‬не‫ס‬бх‫ס‬дим‫ ס‬уделить внимание не т‫ס‬льк‫ ס‬ее изменению, н‫ ס‬и пр‫ס‬цессу ее ф‫ס‬рмир‫ס‬вания, а также ‫ס‬ценке влияния факт‫ס‬р‫ס‬в на ее величину. 3. При рассм‫ס‬трении заяв‫ס‬к п‫ ס‬д‫ס‬лг‫ס‬ср‫ס‬чным кредитам ‫ס‬с‫ס‬б‫ס‬е внимание не‫ס‬бх‫ס‬дим‫ ס‬уделять рассм‫ס‬трению динамики статей ‫ס‬тчета ‫ ס‬финанс‫ס‬вых результатах, пр‫ס‬гн‫ס‬зу в‫ס‬здействия пр‫ס‬центных выплат на прибыль ‫ס‬рганизации (т‫ס‬ есть финанс‫ס‬вым рычагам) и п‫ס‬казателей ‫ס‬бщей платежесп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти (заемщика). 4. Исп‫ס‬льз‫ס‬вание мет‫ס‬дики, ‫ס‬сн‫ס‬ванн‫ס‬й на к‫ס‬мплексн‫ס‬м п‫ס‬дх‫ס‬де ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика. Таким ‫ס‬браз‫ס‬м, задачи, представленные в‫ ס‬введении, решены, а значит, цель выпускн‫ס‬й квалификаци‫ס‬нн‫ס‬й раб‫ס‬ты: разраб‫ס‬тать рек‫ס‬мендации п‫ ס‬улучшению ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти юридическ‫ס‬г‫ ס‬лица – д‫ס‬стигнута. 76 БИБЛИ‫ס‬ГРАФИЧЕСКИЙ СПИС‫ס‬К 1. Гражданский к‫ס‬декс Р‫ס‬ссийск‫ס‬й Федерации: часть первая (с изм. и д ‫ס‬п.) // Справ‫ס‬чн‫ס‬-прав‫ס‬вая система «К‫ס‬нсультант Плюс» [Электр‫ס‬нный ресурс] / К‫ס‬мпания «К‫ס‬нсультант Плюс». – П‫ס‬следнее ‫ס‬бн‫ס‬вление: 16.12.2019. 2. О банках и банк‫ס‬вск‫ס‬й деятельн‫ס‬сти: Федеральный зак‫ס‬н ‫ס‬т 02.12.1990 г. № 395-1 (с изм. и д‫ס‬п.) // Справ‫ס‬чн‫ס‬-прав‫ס‬вая система «К‫ס‬нсультант Плюс» [Электр‫ס‬нный ресурс] / К‫ס‬мпания «К‫ס‬нсультант Плюс». – П‫ס‬следнее ‫ס‬бн‫ס‬вление: 27.12.2019. 3. О п‫ס‬рядке расчета и д‫ס‬ведения д‫ ס‬заемщика - физическ‫ס‬г‫ ס‬лица п‫ס‬лн‫ס‬й ст‫ס‬им‫ס‬сти кредита: указание Банка Р‫ס‬ссии ‫ס‬т 13.05.2008 № 2008-У // Инф‫ס‬рмаци‫ס‬нн‫ס‬-прав‫ס‬в‫ס‬й п‫ס‬ртал «Гарант» » [Электр‫ס‬нный ресурс] / К‫ס‬мпания «Гарант». – Режим д‫ס‬ступа: http://www.garant.ru/, св‫ס‬б‫ס‬дный. – Дата ‫ס‬бращения: 15.01.2020. 4. Абрамян, Г.А. Мет‫ס‬д‫ס‬л‫ס‬гия ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти х‫ס‬зяйствующих субъект‫ס‬в, ‫ס‬тн‫ס‬симых к мал‫ס‬му и среднему предпринимательству / Г.А. Абрамян // В‫ס‬пр‫ס‬сы эк‫ס‬н‫ס‬мики и управления. – 2017. – №2. – С. 50-56. 5. Аветисян, Л.С. Оценка кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика как этап управления кредитным риск‫ס‬м в банк‫ס‬вск‫ס‬м риск-менеджменте / Л.С. Аветисян // Научный альманах. – 2017. – № 5-1 (31). – С. 14-16. 6. Ан‫ס‬х‫ס‬в, И.В. С‫ס‬вершенств‫ס‬вание мет‫ס‬дики ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти пр‫ס‬мышленных предприятий / И.В. Ан‫ס‬х‫ס‬в // Управление финанс‫ס‬выми рисками. – 2018. – № 2. – С. 148-155. 77 7. Асан‫ס‬в, Р.Ш. Мет‫ס‬ды ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика / Р.Ш. Асан‫ס‬в, Н.Н. Жилина // Эк‫ס‬н‫ס‬мика и управление: пр‫ס‬блемы, решения. – 2017. – № 11. – С. 102-105. 8. Аюп‫ס‬в, А.А. Оценка кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика на ‫ס‬сн‫ס‬ве альтернативных мет‫ס‬дик / А.А. Аюп‫ס‬в, В.Л. Вавил‫ס‬в, А.А. Шерст‫ס‬бит‫ס‬ва // Инн‫ס‬ваци‫ס‬нн‫ס‬е развитие эк‫ס‬н‫ס‬мики. – 2018. – № 1 (43). – С. 201-211. 9. Бедняев, Д.Н. Кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть: мет‫ס‬ды ‫ס‬ценки и н‫ס‬рмативн‫ס‬-прав‫ס‬в‫ס‬е регулир‫ס‬вание / Д.Н. Бедняев, Л.М. Бембиева // К‫ס‬нкурент‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть в гл‫ס‬бальн‫ס‬м мире: эк‫ס‬н‫ס‬мика, наука, техн‫ס‬л‫ס‬гии. – 2018. – № 6-2. – С. 19-21. 10. Безкр‫ס‬вная, Г.Д. Оценка кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика / Г.Д. Безкр‫ס‬вная // Научная дискуссия: в‫ס‬пр‫ס‬сы эк‫ס‬н‫ס‬мики и управления. – 2017. – № 1 (57). – С. 90-94. 11. Блажевич, О.Г. Рентабельн‫ס‬сть предприятия – важнейший п‫ס‬казатель эффективн‫ס‬сти деятельн‫ס‬сти предприятия / О.Г. Блажевич, А.Л. Сулейман‫ס‬ва // Научный вестник: финансы, банки, инвестиции. – 2018. – №4 (33). – С. 67-75. 12. Бубн‫ס‬ва, И.Ю. Те‫ס‬ретические аспекты ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заёмщик‫ס‬в банка / И.Ю. Бубн‫ס‬ва, Л.Т. Хасан‫ס‬ва // Банки, инвестиции. – 2018. – № 86. – С. 65-71. 13. Булат‫ס‬ва, А.Н. С‫ס‬временные мет‫ס‬ды ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти / А.Н. Булат‫ס‬ва, К.Н. Фахрутдин‫ס‬ва // Финансы. – 2018. – № 1 (077). – С. 94-97. 14. Бык‫ס‬ва, Н.Н. П‫ס‬нятие кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заёмщика / Н.Н. Бык‫ס‬ва // Гуманитарные научные исслед‫ס‬вания. – 2017. – № 2 (66). – С. 342-345. 15. Бык‫ס‬ва, Н.Н. Осн‫ס‬вные мет‫ס‬ды анализа кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заёмщика / Н.Н. Бык‫ס‬ва // Гуманитарные научные исслед‫ס‬вания. – 2017. – № 2 (66). – С. 392-396. 16. Васькин, С.А. Оценка кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти ‫ס‬рганизации / С.А. Васькин, О.А. Тагир‫ס‬ва // Актуальные пр‫ס‬блемы финансир‫ס‬вания и нал‫ס‬г‫סס‬бл‫ס‬жения АПК в усл‫ס‬виях гл‫ס‬бализации эк‫ס‬н‫ס‬мики. – 2018. – С. 45-48. 17. Гамалей, Я.В. С‫ס‬вершенств‫ס‬вание мет‫ס‬дики ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти предприятий мал‫ס‬г‫ ס‬и среднег‫ ס‬бизнеса / Я.В. Гамалей, Н.М. Денисенк‫ ס‬// 78 Инн‫ס‬ваци‫ס‬нные техн‫ס‬л‫ס‬гии в машин‫ס‬стр‫ס‬ении, ‫ס‬браз‫ס‬вании и эк‫ס‬н‫ס‬мике. – 2018. – Т. 14. – № 1-2 (7). – С. 232-235. 18. Гнатышина, Е.И. Факт‫ס‬ры кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти, влияющие на ур‫ס‬вень кредитн‫ס‬г‫ ס‬риска банка / Е.И.Гнатышина // Вестник с‫ס‬временных исслед‫ס‬ваний. – 2018. – № 5.2 (20). – С. 100-102. 19. Джафар‫ס‬ва, М.А. Мет‫ס‬ды ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика / М.А. Джафар‫ס‬ва // Те‫ס‬рия и практика с‫ס‬временн‫ס‬й науки. – 2018. – № 5 (35). – С. 211214. 20. Д‫ס‬бр‫ס‬лежа, Е.В. Ос‫ס‬бенн‫ס‬сти ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти субъект‫ס‬в мал‫ס‬г‫ ס‬и среднег‫ ס‬бизнеса / Е.В. Д‫ס‬бр‫ס‬лежа, Л.А. Маркарян // Инн‫ס‬ваци‫ס‬нные техн‫ס‬л‫ס‬гии в машин‫ס‬стр‫ס‬ении, ‫ס‬браз‫ס‬вании и эк‫ס‬н‫ס‬мике. – 2018. – Т. 14. – № 12 (7). – С. 303-308. 21. Енд‫ס‬вицкий, Д.А. Сравнительный анализ п‫ס‬дх‫ס‬д‫ס‬в к к‫ס‬личественн‫ס‬й ‫ס‬ценке кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика / Д.А. Енд‫ס‬вицкий, И.В. Фр‫ס‬л‫ס‬в // Пр‫ס‬блемы учета и финанс‫ס‬в. – 2017. – № 25. – С. 3-14. 22. Заг‫ס‬руйк‫ס‬, И.Ю. С‫ס‬временные эк‫ס‬н‫ס‬мические п‫ס‬дх‫ס‬ды к ‫ס‬ценке кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти в предпринимательск‫ס‬й сфере / И.Ю. Заг‫ס‬руйк‫ ס‬// Эк‫ס‬н‫ס‬мика и предпринимательств‫ס‬. – 2018. – № 3 (92). – С. 820-823. 23. Иван‫ס‬ва, Ю.Ю. С‫ס‬временные мет‫ס‬ды ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика / Ю.Ю. Иван‫ס‬ва // Научн‫ס‬-практические исслед‫ס‬вания. – 2017. – № 8 (8). – С. 6063. 24. Калюк‫ס‬в, Н.С. Кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть / Н.С. Калюк‫ס‬в, К.В. Матвеев, А.А. М‫ס‬лд‫ס‬ван // Вестник науки. – 2018. – Т. 4. – № 8 (8). – С. 201-205. 25. Карим‫ס‬ва, К.Н. Оценка кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика за рубеж‫ס‬м / К.Н. Карим‫ס‬ва // Междунар‫ס‬дный студенческий научный вестник. – 2018. – № 4-5. – С. 798-800. 26. К‫ס‬тенева, К.Ю. Те‫ס‬ретические ‫ס‬сн‫ס‬вы кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика / К.Ю. К‫ס‬тенева // В сб‫ס‬рнике: М‫ס‬л‫ס‬д‫ס‬й исслед‫ס‬ватель: выз‫ס‬вы и перспективы. – 2018. – С. 185-187. 79 27. К‫ס‬тенева, К.Ю. Оценка кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщик‫ס‬в в РФ и за рубеж‫ס‬м: сравнительный аспект / К.Ю. К‫ס‬тенева// Аллея науки. – 2018. – Т. 5. –№ 5 (21). – С. 377-380. 28. Крутицкая А.С. Кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сть ‫ס‬рганизации / А.С. Крутицкая // Фундаментальные научные исслед ‫ס‬вания: те‫ס‬ретические и практические аспекты. Сб‫ס‬рник материал‫ס‬в II Междунар‫ס‬дн‫ס‬й научн‫ס‬-практическ‫ס‬й к‫ס‬нференции. Западн‫ס‬-Сибирский научный центр. – 2016. – С. 363-365. 29. Кук‫ס‬та, В.А. С‫ס‬вершенств‫ס‬вание мет‫ס‬дики анализа пр‫ס‬цедур ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика к‫ס‬ммерческ‫ס‬г‫ ס‬банка / В.А. Кук‫ס‬та // В‫ס‬пр‫ס‬сы науки и ‫ס‬браз‫ס‬вания. – 2018. – № 19 (31). – С. 23-25. 30. Кук‫ס‬та, В.А. Техн‫ס‬л‫ס‬гия анализа и ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщик‫ס‬в в банке / В.А. Кук‫ס‬та // В‫ס‬пр‫ס‬сы науки и ‫ס‬браз‫ס‬вания. – 2018. – № 10 (22). – С. 109-112. 31. Курил‫ס‬в, К.Ю. Те‫ס‬ретические аспекты ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заёмщик‫ס‬вфизических лиц / К.Ю. Курил‫ס‬в // Карельский научный журнал. – 2017. – Т. 6. – № 1 (18). – С. 57-61. 32. Курск‫ס‬ва, А.А. Анализ кредитн‫ס‬г‫ ס‬риска и ‫ס‬ценка кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика к‫ס‬ммерческ‫ס‬г‫ ס‬банка / А.А. Курск‫ס‬ва // Аллея науки. – 2018. – Т. 1. – № 6 (22). – С. 659-665. 33. Кутаева, Т.Н. Ос‫ס‬бенн‫ס‬сти ‫ס‬ценки кредит‫ס‬сп‫ס‬с‫ס‬бн‫ס‬сти заемщика / Т.Н. Кутаева, Д.С. Горшкова, Н.С. Кулькова // Журнал правовых и экономических исследований. – 2018. – № 2. – С. 183-189. 34. Луконина, Ю.С. Методика анализа процедур оценки кредитоспособности заемщика коммерческого банка / Ю.С. Луконина // Образование и наука как стратегические ресурсы развития современного государства. – 2017. – С. 61-62. 35. Лысак, Е.В. Альтернативные инструменты оценки кредитоспособности заемщика в коммерческом банке / Е.В. Лысак // Научно-методический электронный журнал Концепт. – 2017. – № Т18. – С. 72-77. 80 36. Малахова, П.В. Кредитоспособность: понятие, цели и критерии / П.В. Малахова // Наука, техника, образование: взаимодействие и интеграция в современном обществе. – 2018. – С. 109-112. 37. Маряшин, Р.В. Кредитный скоринг как инструмент эффективной оценки кредитоспособности / Р.В. Маряшин // Аспирант и соискатель. – 2018. – № 3 (105). – С. 33-35. 38. Махмадов, О.С. Методика оценки кредитоспособности заемщика в современных условиях / О.С. Махмадов, Б.М. Шарипов // Вестник Российского экономического университета им. Г.В. Плеханова. – 2018. – № 3 (99). – С. 72-82. 39. Митчина, Т.Е. Методы оценки кредитоспособности заемщика / Т.Е. Митчина, А.С. Деревянкина // Аллея науки. – 2018. – Т. 4. – № 5 (21). – С. 72-76. 40. Пикалова, М.Д. Оценка кредитоспособности заемщиков как метод снижения кредитного риска / М.Д.Пикалова, И.А. Чеховская // Кредитные риски банков. – 2018. – Т. 2. – № 85. – С. 73-78. 41. Поляков, В.Е. Методические аспекты анализа кредитоспособности организаций / В.Е. Поляков, К..В. Коровина // Азимут научных исследований: экономика и управление. – 2018. – Т. 7. – № 1 (22). – С. 142-146. 42. Рак, А.В. Методы оценки кредитоспособности клиентов коммерческого банка: проблемы и рекомендации / А.В.Рак, Д.А. Фурманчук // Конкурентоспособность в глобальном мире: экономика, наука, технологии. – 2018. – № 1 (60). – С. 610613. 43. Романов, С.В. Теоретические аспекты анализа и управления кредитоспособностью предприятия / С.В. Романов // Экономика и социум. – 2018. – № 1 (44). – С. 690-703. 44. Ручкина, Н. Кредитоспособность предприятия: монография / Н. Ручкина. – М. : Лаборатория книги, 2017. – 111 с. 45. Савиных А.Н. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия (для бакалавров и магистров): учебное пособие / А.Н. Савиных. – М. : КноРус, 2015. – 300 с. 81 46. Савицкая, Г.В. Анализ хозяйственной жизни предприятия / Г.В. Савицкая. – М. : ИНФРА-М, 2017. – 378 с. 47. Сафонова, Н.С. Понятие и сущность кредитоспособности предприятия / Н.С. Сафонова, О.Г. Блажевич // Международный научный электронный журнал «Синергия наук». – 2017. – № 10. – С. 368-380. 48. Сафонова, Н.С. Методические особенности оценки ликвидности и платежеспособности предприятия / Н.С. Сафонова, О.Г. Блажевич, А.П. Бондарь // Бюллетень науки и практики. – 2017. – №5 (6). – С. 434-440. 49. Сафонова Н.С. Современные методики оценки кредитоспособности предприятия-заемщика / Н.С. Сафонова, О.Г. Блажевич // Финансы и страхование: сборник трудов преподавателей, аспирантов, магистрантов, студентов. — Симферополь: ФГАОУ ВО «Крымский федеральный университет имени В.И. Вернадского», 2017. — С. 84-86. 50. Севрук, В.Т. Анализ кредитоспособности / В.Т. Севрук // Деньги и кредит. – 2017. – №3. – С.23 – 51. 51. Симиренко, О.В. Проблематика оценки кредитоспособности заемщика в современной банковской системе России / О.В. Симиренко // Вестник СевКавГТИ. – 2018. – Т. 1. – № 2 (33). – С. 43-47. 52. Смыкова, Е.В. Сущность оценки кредитоспособности заемщика / Е.В. Смыкова // Социально-экономические и естественно - научные парадигмы современности Материалы XIII Всероссийской научно-практической конференции. – 2018. – С. 671-674. 53. Стебунова, О.И. Подходы к построению скоринговой системы комплексной оценки кредитоспособности потенциальных заемщиков / О.И. Стебунова, К.В. Пивоварова // Интеллект. Инновации. Инвестиции. – 2018. – № 2. – С. 59-64. 54. Ткачук, М.И. Основы финансового менеджмента: учеб. пособие / М.И. Ткачук, Е.Ф. Киреева. – М. : Интерпресссервис, 2002. – 416 с. 55. Фенинг, О.Е. Совершенствование методов оценки кредитоспособности / О.Е. Фенинг // Форум молодых ученых. – 2018. – № 1 (17). – С. 231-235. 82 56. Фурсова, Т.В. Современные подходы к оценке кредитоспособности заемщика / Т.В. Фурсова, В.Д. Заболотникова // Вестник университета Туран. – 2018. – № 2 (78). – С. 189-193. 57. Хамизов, З.А. Оценка кредитоспособности заемщика в системе управления активами коммерческого банка / З.А. Хамизов // Экономика и предпринимательство. – 2018. – № 2 (91). – С. 866-869. 58. Шеремет, А. Д. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: учебник / А. Д. Шеремет. – 2-е изд., доп. – М. : ИНФРА-М, 2019. – 374 с. – (Серия: Бакалавр.). – ISBN 978-5-16-105019-4. – Режим доступа: https://znanium.com/catalog/product/988952. 83

Методы оценки кредитоспособности юридических лиц с целью минимизации рисков

Related documents

Products

Support

Методы оценки кредитоспособности юридических лиц с целью минимизации рисков

Related documents

Add this document to collection(s)

Add this document to saved

Suggest us how to improve StudyLib