Накопительная - World Bank Group

Базовые схемы, принятые в обществе, для
обеспечения в старости, при инвалидности и в
случае потери кормильца
Дэвид С.Линдеман
консультант Всемирного банка*
"«ВАРИАНТЫ РЕФОРМИРОВАНИЯ СУЩЕСТВУЮЩИХ
СИСТЕМ ПЕНСИОННОГО ОБЕСПЕЧЕНИЯ ДЛЯ СТРАН С
ПЕРЕХОДНОЙ ЭКОНОМИКОЙ»
*Ранее - сотрудник Всемирного банка и чиновник в правительстве США, занимался
вопросами пенсионного обеспечения и налогообложения. В настоящее время –
главный аналитик по вопросам пенсионного обеспечения в Организации
экономического сотрудничества и развития (Управление бюджетно-налоговых и
финансовых проблем и вопросов предпринимательства). Результаты анализа и
взгляды, представленные здесь, принадлежат автору и не обязательно отражают точку
зрения Банка или ОЭСР.
Часть 1
Представление о базовых
государственных схемах обеспечения в
старости, при инвалидности и в случае
потери кормильца
Введение
• Сегодня – основное внимание установленным законом обязательным
схемам, которые стараются делать всеобщими (по крайней мере, для
тех, кто «занят» в «формальном секторе») и которые управляются
государством.
– Нет общих или ясных определений этим целям, особенно в отношении
самозанятых (и фермеров).
• В странах нередко сочетают несколько типов базовых схем и(или) видов
прав на получение пенсии (следующие два слайда).
• В странах могут вводиться в обязательном порядке или настоятельно
рекомендоваться «частные» схемы в качестве замены или дополнения
государственных :
– «полное» замещение (как в Чили, др. странах Латинской Америки или
Казахстане – но сохраняется государственная минимальная пенсия.)
– частичное замещение/дополнение во многих странах через (1)
корпоративные (профессиональные) схемы и (2) личные пенсионные
планы.
Три типа факторов, определяющих базовые права
на пенсию
• Право на получение пенсии определяется «трудовым вкладом»
(см. подробности на следующем слайде). Обычно называют
«социальным страхованием» или «провидентными фондами».
– Но также и обязательные накопительные схемы, как в Чили
• Право на получение пенсии определяется гражданством:
«народная пенсия» или «демогранты» или «национальная
пенсия».
– Новая Зеландия, Канада, Скандинавия.
– Но немало демогрантов «спрятаны» в системе социального страхования
(см. ниже).
• Право на получение пенсии определяется потребностью
(уровень дохода, благосостояния).
– Классический пример – Австралия (но на деле оценка нуждаемости не
строга).
– В большинстве стран предусмотрены доплаты к социальному
страхованию и/или «народной пенсии», предоставляемые на основании
потребности.
Стандартные структуры, основанные на «трудовом
вкладе» (социальное страхование, провидентные фонды,
«солидарные» схемы)
• Только стаж работы (первый уровень базовой пенсии в
Великобритании, Хорватии, Литве). Обычно присутствует шкала от
минимального до максимального числа лет.
• Нередко учитывают одновременно стаж/размер заработной
платы/доход от самозанятости (большинство стран ОЭСР, БСС,
ЦВЕ). Используются концепции накопительных аннуитетных
договоров, частные профессиональные схемы с установленными
выплатами.
• Взносы вместо учёта стажа и размеров заработной платы/и т.п.
– профессиональные схемы второго уровня во Франции в период начиная с 1940х годов;
– Провидентные фонды – «наследие» Великобритании в странах Британского
Содружества (и Таиланде) с 1950-х, 60-х г.г.;
– Условно-накопительные («с установленными взносами») счета в Италии,
Швеции, Польше, Латвии - 1990-е годы.
Базовые аспекты при создании
• Чему уделять больше внимания: достаточности (предупреждению
бедности) или вертикальной справедливости (стимулам)?
• Накопительная или распределительная(из текущих поступлений):
скорее континуум, чем дихотомия (особенно если финансирование
осуществляется в форме государственных облигаций.
• Распределение рисков (индивидуальные и коллективные) – внутри
когорт; между различными когортами.
– Инвестиционный риск в накопительных схемах и риск «наличия
ресурсов» в распределительных (или частично накопительных схемах)
• Риск, связанный с наличием ресурсов, в распределительной схеме коррелирует
с показателями рождаемости, экономической активности населения, участия в
«формальном секторе», а также полнотой учёта.
• Обычно корректировки «пост-фактум» вследствие ограничений (напр.,
поправки с учетом роста стоимости жизни), однако юридически могут быть
превентивными (в теории), подобно солидарным профессиональным схемам во
Франции или «условно-накопительным» схемам.
– Риск долгожительства внутри когорт и между когортами в любой схеме.
• Что обещает «аннуитетная таблица» в период накопления?
• Период выплат: фиксированные аннуитеты или аннуитеты, участвующие в прибыли
страховой компании?
Функции и уровни
• Дилемма: какая «трёхуровневая» система?
– В публикации Банка «Предотвращение кризиса старения населения»
сделана попытка обобщения.
• Достаточность (перераспределение) + распределительный принцип +
коллективный риск = обязательный 1й уровень
• Вертикальная справедливость (и выравнивание дохода) + накопительный
принцип + индивидуальный риск = обязательный 2й уровень
– ОЭСР и ЕС используют «старую» терминологию
• Базовая(ые) государственная(ые) схема(ы) = 1й уровень
• Корпоративная схема = 2й уровень
– 3й уровень в обеих классификациях – индивидуальный и добровольный
(возможны налоговые преимущества или другие стимулы).
• Швейцария – образец страны с «трехуровневой системой»
согласно обоим определениям. Но отражают ли эти
классификации всю сложность выбора, который стоит перед
странами и который они делают?
Компоненты системы пенсионного обеспечения
(«Троица» Джона Пиготта с некоторыми изменениями)
СОЦИАЛЬНОЕ
ОБЕСПЕЧЕНИЕ
ОБЯЗАТЕЛЬНАЯ,
СВЯЗАННАЯ С
ЗАНЯТОСТЬЮ
ДОБРОВОЛЬНЫЕ
СБЕРЕЖЕНИЯ
Целевое
Предост.
гос-вом
Распред.
Смешанные схемы
Всеобщее
Накопит.
(только
Госуд.,
частично--?)
обязательны
В частном управлении
е
(накопительн.)
В госуд. упр-и
(гос. чиновники?)
Основанные на стаже
Прочее
Налогов. льготы
Без налоговых льгот
Частные сбереж-я
Что понимается под «установленными выплатами»,
«установленными взносами»?
• Есть мнения, что эти термины отражают то, каким образом
определяются юридические или договорные права.Однако
на самом деле речь идёт о том, есть ли «условное»
обязательство. Если оно имеется, то мы говорим об
установленных выплатах
• Если платят взносы, благодаря которым прекращается
ответственность плательщика, то мы говорим об
«установленных взносах».
• В накопительных схемах эти термины обычно показывают,
кто несёт инвестиционный риск и (в меньшей степени) риск
долгожительства.
• Обещает ли спонсор минимальную ставку доходности? Обещание
варианта аннуитета? (Но в этом случае - когда фиксируется?)
• В накопительных схемах анализ осложнён
«застрахованными» пенсиями, где риск перенесён на
страховые структуры (теоретически).
• Различие между схемамиУВ и УВз необходимо отличать от
дихотомии «предусматривающие взносов» - «не использующие
взносы». Во втором случае возможно два значения:
– В первом, более общем значении, пенсии,предусматривающие взносы,
означают, что взносы платит работник, работодатель, или они оба. Пенсия, не
использующая взносы, означает пенсию по старости (и т.п.), которая
финансируется из бюджета.
– В более строгом смысле «предусматривающая взносы» пенсия означает, что
взносы платят исключительно или частично работниками, а «отсутствие
взносов» означает, что взносы платят только работодатели (в случае
государственных пенсионных схем для работников эти взносы идут и из
бюджета).
• Обычно для возмещения взносов работников граждане имеют
права, соответствующие схеме УВз. В остальном в схеме УВ
может как использовать механизм взносов (в узком смысле), так и
обходиться без них. Аналогичным образом, схемы УВз могут
использовать оба механизма.
– Степень использования того или иного механизма определяют налоговые
законы.
– Экономисты полагают, что затраты, связанные с уплатой взносов всегда
ложатся на работников, независимо от того, платят они взносы напрямую, или
это делают их работодатели.
Традиционные установленные выплаты
«Спонсор» обещает определённый результат. Риск результата/
долгожительства несёт спонсор,
взносы для него являются переменными затратами.
Постоянно пересматриваемые схемы
Ожидания в отсутствии ясных обещаний.
Неясно, кто несёт риск результата/ долгожительства,
нет чёткого закрепления ответственности за уплату взносов.
Неопределённость
взносов
Риск результата,
долгожительства
Схемы с установленными взносами
Для спонсора взносы – постоянные обязательства.
Страховые схемы УВз
Схемы УВз, где риск лежит на участниках
Управление осуществляют участники
Управление осуществляет спонсор
Риск результата
и долгожительства
лежит на участниках
и(или)
страховщиках
Страхование на случай старости и
принудительные сбережения с целью
сглаживания потребления
• Первоначально основное внимание уделялось «страхованию на
случай старости» - принуждению приобретать отсроченный
аннуитет, который выплачивался при наступлении преклонного
возраста, обеспечивая доход выше уровня бедности.
• Постепенно этот подход стал напоминать принудительные
сбережения, по мере того как всё больше людей доживают до
«преклонного возраста», который становится ниже.
• Достижение двух указанных целей может требовать различных
инструментов и повторного внедрения концепции страхования на
случай старости при наступлении «значимого возраста».
• Для «раннего» периода старости вопрос сводится к тому, в какой
степени должна сохраняться обязательность, требуемая
государством (или заинтересованность в соответствующих
действиях), а при наличии обязательности – следует ли
предусматривать гибкость при выплате (различные её варианты)?
Часть 2
«ПАРАМЕТРИЧЕСКИЕ»
РЕФОРМЫ
Рассматриваемые темы
• Корректировка заработной платы прежних периодов и
пенсионных выплат
– Пересчёт = корректировка заработной платы с целью
определить размер пенсии.
– Индексация = корректировка выплачиваемой пенсии.
• Корректировки с учётом долгожительства
• Проблемы, связанные с досрочным выходом на пенсию
• Чиновники, государственные служащие, военнослужащие
и другие категории
• Фермеры; самозанятые
• Варианты достаточности
• Финансовая дисциплина
• Обобщения
Пересчёт -- варианты
• Размер последней заработной платы или (скорректированная) заработная
плата за лучшие 10, 15 лет.
• Фиксированное значение с поправкой на некий показатель темпов роста
заработной платы и (или) цен. Базовая пенсия в Великобритании.
• Пересчет заработной платы прежних периодов с учетом темпов роста
заработной платы/цен, затем применение формулы коэффициента
замещения. США, Германия до 1991 года, Швейцария, Югославия, и
многие другие страны.
• Системы «коэффициентов» или «баллов», где заработная плата
учитывается как процент от средней; затем применяется пенсионный
коэффициент. Пенсионный коэф-т корректируется с учетом темпов роста
заработной платы/цен. Германия после 1991 года, Хорватия.
• Система «условно-накопительных» счетов. Учёт взносов (фактических
или скорректированных?). Выводится некий «инвестиционный доход»,
основанный на росте заработной платы/цен/ВВП, затем применяется
аннуитетный коэффициент.
Переcчёт -- анализ
• В рамках общих схем использование последней заработной платы и
схожие варианты менее стабильны и справедливы.
– Сербия, Черногория уже используют заработную плату за определенный
период и пересчёт.
– (Использование последней заработной платы может быть оправдано в
некоторых профессиональных схемах, если они накопительные и
присутствует макроэкономическая стабильность).
• Для некоторых правил пересчёта (стоимость) традиционные УВ =
система коэффициентов/баллов = условный счет.
• Многочисленные варианты пересчёта (в зависимости от цели).
– Темпы роста средней заработной платы, ВВП, цен, сочетание роста
заработной платы и цен (уникальный вариант Хорватии). Валовая или
чистая заработная плата?
– Темпы роста совокупной заработной платы теоретически
привлекательны, но их использование связано с серьёзными рисками и
потенциальным неравенством.
– Темпы роста средней заработной платы минус «х» баллов – возможно,
наиболее предсказуемый инструмент для снижения коэффициента
замещения.
Индексация - варианты
• При тех же долгосрочных совокупных затратах, варианты
расположены на отрезке между:
– Более высоким исходным коэффициентом замещения и индексацией по ценам;
– Более низким исходным коэффициентом замещения и индексацией по
заработной плате.
• Бюджетные ограничения в краткосрочной перспективе могут
препятствовать применению обычного правила индексирования
(напр., темпы роста цен, но – темпы роста заработной платы, если
ниже)
- Правило индексирования «в зависимости от имеющихся ресурсов» политически
нестабильно (немало примеров из опыта региона, включая «споры о реституции» в
Хорватии). Даже при ограниченном применении более стабильное правило
предпочтительнее.
• Популярным вариантом становится «смешанный» вариант:
половина – по темпам роста цен, половина – по темпам роста
заработной платы. Может стать необходимым компромиссом, но не
является очевидным оптимальным выбором.
Индексация - анализ
• Некоторые соображения:
– «К чему становиться самым богатым ко дню смерти?» Люди
предпочитают иметь возможность тратить больше в ранние, более
активные годы после выхода на пенсию.
– Общество может быть заинтересовано в том, чтобы отсрочить получение
средств в пенсионный период, чтобы компенсировать потери в других
компонентах пенсионного портфеля.
– Восприятие справедливости в близких когортах: проблема «трёх
учителей».
• Непростое (но разумное) решение, найденное в Швеции
– Допустить некую «ставку отдачи» (темпы роста средней заработной
платы) в период выплат, чтобы установить более высокий начальный
коэффициент замещения, а затем корректировать механизм индексации
по ценам в сторону повышения или понижения в том случае, если темпы
роста заработной платы существенно отклоняются от принятого
показателя.
• Темпы роста цен с максимальным значением роста заработной
платы, или рост цен минус «х» баллов, - пожалуй, наиболее
предсказуемые варианты в том случае, если необходимо
сократить размеры средней пенсии.
Корректировки с учётом долгожительства – варианты
• Пенсионные схемы любого типа не могут не принимать в расчёт факт
увеличения периода дожития.
– Менее высокая смертность во время «рабочих лет», однако достаточно для
компенсации.
• Перенос риска долгожительства на домохозяйства
– В накопительных профессиональных схемах (обязательных или
накопительных)
• В США – переход к корпоративным планам УВ, в которых используют терминологию
УВз (планы «средств на счету») и чистым планам УВз, а также
• В Европе и других регионах ОЭСР – переход к страховым планам с фиксированными
взносами и чистым планам УВз.
– В системах обязательных индивидуальных пенсий используется модель УВз.
Преобразование в аннуитет остаётся проблематичным аспектом, даже в
Великобритании.
– В государственных схемах УВ
• Использование терминов, характерных для условно-накопительных систем, чтобы
оправдать более низкие коэффициенты преобразования для каждой последующей
когорты (или группы когорт).
• Повышение «обычного пенсионного возраста» по сравнению с возрастом, в котором
впервые возникает возможность выхода на пенсию, - в соответствии с ростом
продолжительности жизни; актуарно нейтральные снижения/повышения.
Корректировки с учётом долгожительства - анализ 1
•
•
•
Меньшее количество детей-иждивенцев может скомпенсировать рост
численности престарелых.
– В 1960 в США общий коэффициент демографической нагрузки был выше, чем
прогнозируемый на 2040 г.
– Однако престарелые получают больше помощи за счёт государственных средств;
более высокие расходы на здравоохранение и долгосрочный уход. Дети – тоже
актив.
Насколько богато общество и каковы темпы реального роста его
благосостояния ?
– Чем выше благосостояние, тем больше времени на досуг – распределение в
пользу первых, активных пенсионных лет может быть экономически
эффективным.
– Однако в отсутствие финансового наполнения (или других мер, заменяющих его)
государственные системы провоцируют чрезмерные масштабы раннего выхода
на пенсию.
• Заменяющая мера: долгосрочные прогнозы и финансирование «по
нормальной стоимости»
Страхования риска увеличения продолжительности жизни к моменту выхода на
пенсию может оказаться недостаточным; может потребоваться решение
проблемы непрогнозируемого увеличения прод-ти жизни после выхода на
пенсию (аннуитеты, участвующие в прибылях страховой компании), как в
шведской условно-накопительной системе.
– Что произойдёт, когда придумают таблетку от атеросклероза ?
Корректировки с учётом долгожительства - анализ 2
• При одинаковой стоимости: более высокий начальный
пенсионный возраст и более высокий размер пенсии или
более низкий начальный пенсионный возраст и более низкий
размер пенсии?
– К сожалению, возраст не всегда несёт с собой осмотрительность.
Сохраняется проблема экономической «близорукости».
– Не очевидно, что даже наличие финансового обеспечения раннего
выхода на пенсию полностью компенсирует общество за ранний
выход
• «Аукцион» для вариантов досрочного выхода на пенсию
• За редким исключением политики в большинстве стран не
хотят принимать во внимание этот фундаментальный
компромисс.
– Пример Латвии, которой при введении УНС пришлось проходить
через две итерации. Литва пока окончательно не определилась.
– В США, Швеции по-прежнему полагают, что проблема решится
благодаря стимулам.
Особые категории, имеющие право на досрочный
выход на пенсию?
• Должны ли лица, занятые на вредных и опасных работах,
иметь право на еще более ранний выход на пенсию?
– Да, если продолжительность их жизни действительно короче, а другие
компенсационные меры отсутствуют. Но подобная логика часто
приводит к злоупотреблениям. Более удачным вариантом может стать
предоставление более высокой заработной платы.
– Если продолжительность жизни не отличается от показателей всего
населения, но способность выполнять сложную работу снижается, то
необходимо использовать более высокую оплату труда или введение
специальных профессиональных схем, положений.
• Необходимо по возможности быстрее переходить к
накопительным схемам применительно к более раннему
выходу на пенсию. Удачные примеры – Словения, Болгария.
– Дополнительные ставки отчислений в распределительной системе –
неудачная замена реальному финансовому наполнению.
Государственные служащие, военнослужащие, и т.д.
• Допустимо создание дополнительных профессиональных
схем для государственных служащих (аналогично
корпоративным схемам в частном секторе). Но для них не
следует создавать совершенно отдельных схем.
– Наличие отдельных схем приводит к разрывам, появлению
неожиданно высокого дохода и поведению «азартных игроков»
(«пенсионные махараджи» в Бразилии). Венгрия?
– По возможности следует делать дополнительные схемы
накопительными. (По крайней мере, условно-накопительный подход в
рамках государственных счетов на национальном уровне).
• Военнослужащие, и т.п. представляют особые сложности с
точки зрения подготовки и оптимального срока службы.
– Нет удачных примеров – ни в ОЭСР, ни в других странах
– Дополнительные накопительные схемы при обычном выходе на
пенсию и выходное пособие перед выходом на пенсию вместо
отдельных схем (Хорватия) или льгот.
Самозанятые, фермеры?
• Не пытайтесь охватить их общими схемами, привязанными к
заработку (ограничьтесь «наёмными работниками»)
– В большинстве схем ОЭСР эти группы были включены лишь в самое
последнее время. Даже сегодня в Германии не включены
представители «свободных профессий», которые вынуждены
приобретать частную пенсионную страховку
– В Чили они по-прежнему не включены в обязательный охват; в
отличие от Аргентины, где они включены, но собираемость низка
• Охватывайте, но лишь до вменённого минимального уровня
дохода; сверх него – по усмотрению (аналогично
действующим законам)
• Но исключение или минимальный охват могут дать
возможность получения неожиданно высокого дохода и
«игрового поведения», разрывам в охвате и неравному
распределению бремени
– Разница между «работником» и «независимым подрядчиком»?
• См. дальнейшие слайды, посвящённые достаточности.
Варианты достаточности --1
• В дополнение к пенсиям, привязанным к заработку,
используйте только выплаты, основанные на проверке
нуждаемости.
– Нередко считается унизительным для различных «достойных» групп
– Аннуитет ставит в невыгодное положение лиц с относительно
небольшой продолжительностью жизни
• Осуществляйте перераспределение в рамках пенсионной
формулы
– Более высокие ставки начисления в начальный период (в соответствии
с действующим законом; больший вес начальным годам)
– Границы формулы, по которым замещение выше для более низкого
заработка, и ниже – для более высокого.
• Подобные формулы имеются в США, Швейцарии и Венгрии
– Двухуровневая структура, как в Великобритании,
Хорватии, где сочетают единую базовую пенсию (хотя и
связанную с трудовым стажем) и компонент замещения
заработка.
Варианты достаточности -- 2
• Минимальная «надбавка» только при длительном стаже
(напр., свыше 30 лет).
– Также гарантия минимальной пенсии в Чили после 20 лет трудового
стажа.
• Альтернативная формула расчёта единой пенсии для лиц с
меньшим заработком на основании количества лет работы.
Напр.,
• Хорватия – возможно, одновременно слишком щедрая при
слишком ограниченном охвате
• США - минимальна
• Германия – в последнее время увеличена, так чтобы
соответствовать размеру социальной помощи
• Субсидирование взносов за периоды отпуска по беременности
и родам, уходу за ребёнком (в т.ч. за сидящих дома отцов?),
безработицы и временной нетрудоспособности; периоды
получения образования; другие «солидарные» периоды?
Варианты достаточности -- 3
• Субсидирование взносов фермеров, духовенства
и других «достойных, но бедных» групп
– базовая пенсия первого уровня в Литве и
Хорватии;
– минимальная пенсия в Узбекистане;
– отдельная схема для фермеров, как в Польше.
Варианты достаточности – 3
Варианты национальных пенсий
(Следующие 4 слайда – из Л.Томпсон, Вильнюс, июнь 2001 г.)
• В чистом виде – выплачиваются всем жителям,
достигшим определённого возраста (или утратившим
трудоспособность)
– имеется в Канаде, Дании, Нидерландах, Новой Зеландии,
Финляндии и Швеции
– единственное требование – минимальный срок проживания в
стране
• В менее чистом виде – требует определённых взносов, но
предоставляется практически каждому
– имеется в Японии, Норвегии и Швейцарии
– некоторое сходство с субсидируемыми пенсиями для фермеров в
Польше и субсидируемыми взносами сельскохозяйственных
производителей в Литве
Варианты достаточности – 4
Характеристики национальных пенсионных
систем
Отношение к
ср. з/плате* из налога на з/п?
13%
Нет
20%
Нет
33%
Да
40%
Нет
14%
Да
Финансируется Страна
Канада
Дания
Нидерланды
Новая Зеландия
Швеция
*********
Япония
23%
Да
Норвегия
17%
Да
Швейцария
18%
Да
*отношение полного размера пенсии к среднему размеру
заработной платы в производственном секторе
Варианты достаточности – 5
Характеристики национальных пенсионных
систем
• Финансирование
– часть финансируется за счёт налогов на заработную плату, которые
фактически являются пенсионными взносами; часть финансируется за
счёт бюджетных средств
• Координация
– большинство – одноуровневые (1й уровень) или многоуровневые
системы; не предназначены в качестве единственного источника дохода,
особенно для работающих горожан
– часто помимо первого уровня предусмотрен второй; во многих странах
заработок до размера, покрытого базовой пенсией, может быть исключён
из второго уровня
– там, где нет финансирования за счёт взносов работников, выплаты для
лиц с высоким заработком или тех, кто имеет иной существенный
пенсионный доход, нередко сокращены
Бюджетная дисциплина
• Управлять схемами УВ необходимо так, чтобы они были
«сбалансированными» или «устойчивыми». Это означает
постоянную сверку с тем, что обещано. Насколько
«установленной» является выплата в реальности?
• Вводит ограничение в существующей распределительной схеме с
частичным финансовыми наполнением по типу того, что имеется в
накопительных схемах: «механизм балансировки», подобно
условно-накопительной системе в Швеции (см. приложение по
шведской УНС)
– В других странах, использующих УНС (Италия, Польша и т.д.)
присутствует «неполные» контракты УВз, и потому фактически
сохраняется механизм УВ.
• Вводит ограничение, используя «псевдо-накопление», как если бы
средства вкладывались в государственные облигации. Схема УВ
для государственных служащих в США.
• Вводят ограничение благодаря инвестированию в рыночные
государственные облигации (а также, возможно, в облигации
других стран).
Гарантия пенсии
Базовое социальное обеспечение для лиц с низким
доходом или не имеющих пенсии, начисленной в
соответствии с заработком
Пенсия, нач. в соотв.с заработком + гарантия
140 000
120 000
100 000
80 000
60 000
Пенсия,
Income-related
начисленная в
соответствии
pension
с заработком
Guarantee
Гарантия
40 000
20 000
0
0
42 000
100 000
Пенсия, начисленная в соответствии с заработком
Обобщение -- 1
• Уделять внимание минимальной пенсии (или гарантии).
– Важно для целей социальной достаточности, но
– При неудачной организации может ослабить стимулы.
– Именно эта система рассчитана на значительную часть населения.
• Максимально интегрировать государственных чиновников,
военнослужащих и т.п. в общую схему; предоставлять
отдельные дополнительные схемы при необходимости
(вместо льгот в рамках общей схемы).
• Интегрировать самозанятых, не вовлечённых в
сельскохозяйственное производство, но оценивать уровень
реалистично. Специальный налог в отношении данной
категории для национальной пенсии?
• Быть готовым субсидировать фермеров ещё двадцать лет с
помощью национальной пенсии в чистом или скрытом виде.
Обобщение -- 2
• Ещё более важным, чем форма учёта, является целевой
коэффициент замещения, бремя и бюджетная сбалансированность.
– Предусмотреть место для дополнительных накопительных схем
(возможно - обязательных, или просто рекомендуемых)
– Сохранять цели базовой государственной системы умеренными,
вводить всеобщий подход по возможности, использовать
демографически реалистичные пороги для выхода на пенсию.
• Нынешний возраст выхода на пенсию (и простота получения статуса
нетрудоспособного) и “работающие пенсионеры” - может быть необходимо как
компонент экономического перехода; но что делать с более ограниченными во
времени выплатами (помощь Банка)?
• Высокая альтернативная стоимость (слишком много средств
выделяется на престарелых, и недостаточно - для детей/
образования и инфраструктуры.
• Основная задача для “накопительного” механизма диверсификация рисков –
– может способствовать экономическому росту, но следует внимательно
учитывать условия (см. пример Аргентины)
– Базовая схема с финансовым наполнением, призванная обеспечить актуарную
“чистоту”, редко оказывается реализуемой
Обобщение -- 3
• Изменение базовой формы может способствовать смене
парадигмы в глазах общественности (элиты?), что позволит
проводить такие реформы, которые в противном случае в виде
параметрических корректировок были бы неприемлемы.
– Проведению реформ в Швеции и Италии помогло использование
терминологии “условно-накопительной системы”. Общий
знаменатель - сберегательный счёт.
– “Эффект проецирования” изменений на географические области,
исторически находившиеся под определённым влиянием. Напр.,
влияние Германии на Хорватию, Швецию и Латвию. Влияние
Чешской Республики на Германию?
– “Наследие” (напр., твёрдое убеждение в странах, расположенных на
территории бывшей СФРЮ, что пересчёт и индексация должны
осуществляться параллельно).
• НО изменение формы обычно влечёт за собой введение
“временных правил”. Система может стать весьма сложной и
утратить прозрачность.
Вопросы для обсуждения - 1
• Учитывая ограниченность бюджетных средств,
что для вашей системы важнее: обеспечить
некий базовый уровень минимального дохода
для любого работника с минимальном стажем
(или супруги/а такого работника) или
предоставлять пенсии примерно в
соответствии с заработком? Как оценить
возникающие при этом компромиссы?
Вопросы для обсуждения - 2
• Следует ли предусмотреть для
государственных служащих режим, отличный
от того, что принят для других наёмных
работников, занятых в формальном секторе?
Если да, то почему? И чем он должен
отличаться?
• Что делать с фермерами, которые практически
не имеют «заработной платы» в денежной
форме?
Вопросы для обсуждения - 3
• Как поступать с обеспеченными самозанятыми
гражданами (напр., врачами, юристами и
другими специалистами, работа которых
оплачивается по гонорарному принципу)?
• Что делать с самозанятыми в городах,
занятость которых носит нерегулярный
характер и с трудом поддаётся мониторингу, а
также с теми специалистами, труд которых
оплачивается не очень высоко (напр.,
сезонными рабочими, мелкими торговцами,
таксистами, и т.п.)?