Раздел 2. БУХГАЛТЕРСКИЙ УЧЕТ В ИНВЕСТИЦИОННЫХ ИНСТИТУТАХ

МЕЖДУНАРОДНЫЙ БАНКОВСКИЙ ИНСТИТУТ
INTERNATIONAL BANKING INSTITUTE
Раздел 2. БУХГАЛТЕРСКИЙ УЧЕТ В ИНВЕСТИЦИОННЫХ
ИНСТИТУТАХ
Тема 3. Учет уставного капитала инвестиционного фонда
Цель – раскрыть понятие уставного капитала инвестиционного фонда
и порядок его отражение в бухгалтерском учете.
Задачи:
 изучить




законодательное
и нормативное
регулирование
по формирование уставного капитала инвестиционного фонда;
изучить порядок его формирования;
изучить учет неоплаченных акций инвестиционного фонда;
изучить понятие чистых активов;
проанализировать отражение на счетах бухгалтерского учета
начисленных дивидендов.
Оглавление
3.1. Уставный капитал инвестиционного фонда, порядок его формирования и учета.
Учет неоплаченных акций фонда ........................................................................... 1
3.2. Учет дивидендов по акциям, выпущенным инвестиционным фондом .................. 8
Выводы ............................................................................................................. 8
Вопросы для самопроверки ................................................................................ 9
Библиография ................................................................................................... 9
3.1. Уставный капитал инвестиционного фонда, порядок его
формирования и учета. Учет неоплаченных акций фонда
Уставный
капитал
инвестиционного
фонда
формируется
в пределах
объявленного уставного капитала фонда по мере поступления денежных средств
и иного имущества в установленном порядке в оплату акций инвестиционного
фонда его учредителями и акционерами. Размер уставного капитала, согласно
законодательству Российской Федерации, не должен быть менее 1000-кратного
минимального размера оплаты труда.
Уставный капитал формируется на основе вкладов в виде денежных средств
и иного имущества. Каждый вклад оформляется документально. Например, при
поступлении денежных средств в кассу необходим приходно-кассовый ордер, при
поступлении денежных средств на расчетный счет – выписки банка с расчетного
счета, при поступлении техники и иного имущества – акты приемки-передачи.
В каждом документе должна быть ссылка на формирование уставного капитала.
Уставный капитал инвестиционного фонда отражается в бухгалтерском учете
лишь по мере наполнения капитала, то есть по мере поступления денежных
средств или имущества в оплату акций фонда, при этом делаются записи:
Дебет счета 08 «Вложения во внеоборотные активы»
Дебет счета 50 «Касса»
Дебет счета 51 «Расчетные счета»
Дебет счета 58 «финансовые вложения» и др.
1
МЕЖДУНАРОДНЫЙ БАНКОВСКИЙ ИНСТИТУТ
INTERNATIONAL BANKING INSTITUTE
Кредит 80 «Уставный капитал» субсчет «Оплаченный капитал».
При этом величина объявленного уставного капитала согласно учредительным
документам фонда на начало и конец отчетного периода показывается справочно
в бухгалтерском балансе инвестиционного фонда по специально вписываемой
строке 411.
Неоплаченная часть акций фонда, реализуемая на рынке ценных бумаг,
учитывается до их продажи по номинальной стоимости на вновь вводимом
забалансовом счете.
При наличии убытков или в случае превышения размера уставного капитала
над величиной чистых активов фонда перед собранием акционеров встает вопрос
об уменьшении размеров уставного капитала. Это производится путем
перерегистрации в установленном порядке и уменьшения номинальной стоимости
акций. При этом на величину уменьшения уставного капитала делается
следующая запись:
Дебет счета 80 «Уставный капитал»
Кредит счета 83 «Добавочный капитал»
В соответствии с Правилами ФКЦБ России при выкупе фондом собственных
акций в бухгалтерском учете делаются следующие записи:
–
выкуп
акций
с отражением
на их номинальную стоимость:
уменьшения
уставного
капитала
Дебет счета 80 «Уставный капитал»
Кредит 51 «Расчетные счета»
Кредит 52 «Валютные счета»;
– отражение суммы
стоимостью акций:
превышения
стоимости
покупки
над
номинальной
Дебет счета 84 «Нераспределенная прибыль»
Кредит 51 «Расчетные счета»
Кредит 52 «Валютные счета»;
– выкуп
стоимость:
акций
с отражением
уставного
капитала
на их номинальную
Дебет счета 80 «Уставный капитал»
Кредит 51 «Расчетные счета»
Кредит 52 «Валютные счета»;
– уменьшение уставного капитала на сумму превышения
стоимости выкупленных акций над их покупной стоимостью:
номинальной
Дебет счета 80 «Уставный капитал»
Кредит 91 «Прочие доходы и расходы».
При реализации акций инвестиционного фонда по цене, превышающей
их номинальную стоимость, разница между продажной и номинальной стоимостью
2
МЕЖДУНАРОДНЫЙ БАНКОВСКИЙ ИНСТИТУТ
INTERNATIONAL BANKING INSTITUTE
акций (эмиссионный доход) учитывается по кредиту счета 83 «Добавочный
капитал», субсчет «Эмиссионный доход».
При увеличении уставного капитала путем размещения дополнительных (в том
числе конвертируемых) акций инвестиционного фонда среди своих акционеров,
а также путем увеличения номинальной стоимости акций в зависимости
от источников такого увеличения в бухгалтерском учете делаются следующие
записи:
– увеличение уставного капитала за счет средств, полученных от продажи
собственных акций сверх их номинальной стоимости (эмиссионного дохода),
а также средств, полученных от переоценки основных средств:
Кредит счета 80 «Уставный капитал»
Дебет счета 83 «Добавочный капитал»;
– увеличение уставного капитала за счет нераспределенной прибыли по итогам
предыдущего года:
Кредит счета 80 «Уставный капитал»
Дебет счета 84 «Нераспределенная прибыль»;
– увеличение уставного капитала за счет дивидендов, которые начислены,
но не выплачены и используются для капитализации с согласия акционеров
Кредит счета 80 «Уставный капитал»
Дебет счета 75 «Расчеты с учредителями»;
– в случае уменьшения уставного капитала путем снижения номинальной
стоимости размещенных акций на соответствующую сумму делается запись:
Дебет счета 80 «Уставный капитал»
Кредит 83 «Добавочный капитал».
Для определения продажной цены акций инвестиционного фонда и выкупной
цены при выкупе инвестиционным фондом акций своих акционеров, а также для
оценки результатов деятельности управляющего фондом и определения размера
его вознаграждения производят оценку и расчет чистых активов. Порядок расчета
чистых активов представлен в табл. 3.1.
Чистыми активами инвестиционного фонда называется величина, которая
определяется
путем
вычитания
из суммы
активов
величины
пассивов
инвестиционного фонда. При этом отдельные статьи активов инвестиционного
фонда могут переоценивать с учетом их рыночной стоимости.
Под активами инвестиционного фонда понимается имущество фонда, в состав
которого входят долгосрочные активы (долгосрочные финансовые вложения
и другие долгосрочные вложения) и текущие активы (краткосрочные финансовые
вложения, денежные средства, средства в расчетах).
Под
пассивами
инвестиционного
фонда
понимаются
краткосрочные
обязательства
фонда
(кредиторская
задолженность,
задолженность
по отчислениям в бюджет,
внебюджетные
фонды
и др.) и долгосрочные
обязательства фонда (кредиты, заемные и другие привлеченные средства).
В пассивы инвестиционного фонда
инвестиционного фонда (оплаченный
не включаются собственные средства
уставный капитал, нераспределенная
3
МЕЖДУНАРОДНЫЙ БАНКОВСКИЙ ИНСТИТУТ
INTERNATIONAL BANKING INSTITUTE
прибыль, фонды специального назначения и другие источники собственных
средств фонда), а также субвенции и дотаций.
Проведение
оценки
периодичностью:
чистых
активов
осуществляется
со следующей
1. Регулярная оценка. Такая оценка стоимости чистых активов производится
фондом ежеквартально на первое число месяца, следующего за отчетным
периодом.
Акционеры
инвестиционного
фонда
должны
извещаться
о периодичности проведения оценки чистых активов до момента покупки ими
акций. Информация об изменениях периодичности проведения оценки чистых
активов
до момента
покупки
ими
акций.
Информация
об изменениях
периодичности проведения оценки должна быть доведена уполномоченным
должностным лицом фонда (его управляющим) до сведения всех акционеров
фонда.
Результаты регулярной оценки чистых активов
о стоимости чистых активов инвестиционного фонда.
отражаются
в справке
2. Дополнительная оценка. Помимо регулярной оценки стоимости чистых
активов управляющий инвестиционного фонда осуществляет дополнительные
оценки в случае наступления обстоятельств, в результате которых есть основания
считать, что стоимость чистых активов в расчете на одну оплаченную акцию
фонда уменьшилась или увеличилась на 10 % и более со времени проведения
последней оценки. Кроме того, совет директоров инвестиционного фонда вправе
в любое время по собственному усмотрению потребовать от управляющего
проведения дополнительной оценки стоимости чистых активов, если у них
имеются достаточные основания считать, что переоценка необходима в интересах
акционеров инвестиционного фонда.
Результаты дополнительных оценок в срок не более 3 дней
ее проведения доводятся управляющим до Совета директоров фонда.
с момента
В случае снижения стоимости чистых активов в расчете на одну акцию на 50 %
и более управляющий совместно с директорами фонда обязаны созвать общее
собрание акционеров инвестиционного фонда.
Оценка чистых активов проводится в валюте Российской Федерации
и на единую дату для всех видов акций и пассивов инвестиционного фонда.
В состав активов инвестиционного фонда, подлежащих
определении стоимости чистых активов, включаются:
оценке
при
основные средства, принадлежащие инвестиционному фонду (в случае,
если это предусмотрено в учредительных документах инвестиционного
фонда);
 долгосрочные финансовые вложения;
 нематериальные активы;
 запасы и затраты;
 расчеты с дебиторами;
 авансы, выданные поставщикам и подрядчикам;
 краткосрочные
финансовые
вложения,
включая
инвестиции
в приватизационные чеки;
 денежные средства на счетах и в расчетах.
В активе бухгалтерского баланса инвестиционного фонда отражаются суммы
непокрытого убытка прошлых лет или отчетного года. В состав оцениваемых
активов фонда данные суммы не включаются.

4
МЕЖДУНАРОДНЫЙ БАНКОВСКИЙ ИНСТИТУТ
INTERNATIONAL BANKING INSTITUTE
Когда рассчитывается стоимость чистых активов, то из общей стоимости
активов фонда исключается общая стоимость следующих видов пассивов фонда:
 арендные обязательства инвестиционного фонда перед арендодателями.
 краткосрочные кредиты, расчеты с кредиторами:
o за работы и услуги, оказываемые депозитарием, управляющим;
o задолженность по оплате труда;
o задолженность по различным видам страхования;
o расчеты по платежам во внебюджетные фонды;
o расчеты с бюджетом и прочими кредиторами;
 авансы, полученные от покупателей;
 резервы предстоящих расходов и платежей;
 доходы будущих периодов;
 резервы по сомнительным долгам.
Порядок расчета величины стоимости чистых активов. Общая стоимость чистых
активов инвестиционных фондов определяется следующим образом (табл. 3.1).
Таблица 3.1
Наименование показателя
Код строки
На начало
бухгалтерского отчетного
баланса
года
I. Активы
I. Нематериальные активы
2. Основные средства
3. Незавершенное строительство
4.
Доходные
в материальные ценности
вложения
5. Долгосрочные и краткосрочные
финансовые вложения
6. Прочие внеоборотные активы1
7. Запасы
8.
Налог
стоимость
1
на добавленную
по приобретенным
Включая величину отложенных налоговых активов.
5
На конец
отчетного
периода
МЕЖДУНАРОДНЫЙ БАНКОВСКИЙ ИНСТИТУТ
INTERNATIONAL BANKING INSTITUTE
ценностям
9. Дебиторская задолженность2
10. Денежные средства
11. Прочие оборотные активы
12. Итого активы, принимаемые
к расчету (сумма данных пунктов 1–
11)
11. Пассивы
13. Долгосрочные обязательства
по займам и кредитам
14.
Прочие
обязательства
долгосрочные
15. Краткосрочные обязательства
по займам и кредитам
16. Кредиторская задолженность
17. Задолженность участникам
(учредителям) по выплате доходов
18.
Резервы
расходов
19.
Прочие
обязательства3
предстоящих
краткосрочные
За исключением задолженности участников (учредителей) по взносам в уставный
капитал.
2
В данных о величине прочих долгосрочных и краткосрочных обязательств приводятся
суммы созданных в установленном порядке резервов в связи с условными
обязательствами и с прекращением деятельности.
3
6
МЕЖДУНАРОДНЫЙ БАНКОВСКИЙ ИНСТИТУТ
INTERNATIONAL BANKING INSTITUTE
20. Итого пассивы, принимаемые
к расчету (сумма данных пунктов
13–19)
21. Стоимость чистых активов
акционерного
общества
(итого
активы,
принимаемые
к расчету
(стр. 12) минус итого пассивы,
принимаемые к расчету (стр. 20)
Общая сумма чистых активов инвестиционного фонда: Количество оплаченных
акций инвестиционного фонда (в штуках) = Стоимость чистых активов в расчете
на одну оплаченную акцию
Управление активами фонда, учет которых ведет депозитарий, осуществляется
управляющим фонда. Для лимитирования затрат указанных хозяйственных
субъектов расходы фонда с учетом сумм, выплачиваемых за услуги депозитарию
и управляющему, ограничиваются определенным процентом от средней стоимости
активов фонда за отчетный период (квартал, год). В связи с эти в учете
ежеквартально отражается задолженность депозитарию и управляющему фонда
исходя
из сумм, определенных договорами, но не выше установленного
государством предела (к средней стоимости активов фонда).
В соответствии
с допущением
временной
определенности
хозяйственной деятельности (принципом начисления) ежемесячно
расходов, предусмотренную договором, делается запись:
фактов
на сумму
Дебет счета 26 «Общехозяйственные расходы»
Кредит счета 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами».
Если авансовые платежи фонда депозитарию и управляющему превысят
определенный по расчету лимит, сумма превышения ежемесячно списывается,
при этом делается запись:
Дебет счета 97 «Расходы будущих периодов»
Кредит счета 26 «Общехозяйственные расходы»,
а оставшиеся на счете 26 расходы в установленных пределах списываются
в дебет счета 90 «Продажи:
Дебет счета 90 «Продажи»
Кредит счета 26 «Общехозяйственные расходы».
Перерасход, учтенный на счете 97 «Расходы будущих периодов», списывается
в следующем месяце:
Дебет счета26 «Общехозяйственные расходы»
Кредит> счета 97 «Расходы будущих периодов»
и становится расходом данного отчетного периода.
По окончании отчетного года Совет директоров фонда должен поставить
вопрос перед акционерами об источнике покрытия суммы перерасхода
по содержанию управляющего фондом.
В соответствующих случаях делаются записи:
7
МЕЖДУНАРОДНЫЙ БАНКОВСКИЙ ИНСТИТУТ
INTERNATIONAL BANKING INSTITUTE
перерасход списывается за счет собственных средств:
Дебет счета 84 «Нераспределенная прибыль»
Кредит счета 97 «Расходы будущих периодов»;
перерасход относится на расчеты с управляющим фондом
Дебет счета 76 «Расчеты с дебиторам и кредиторам»
Кредит счета 97 «Расходы будущих периодов».
3.2. Учет дивидендов по акциям, выпущенным инвестиционным
фондом
Инвестиционная деятельность фондов должна обеспечить доходность вложений
и приращение вложенных средств. Дивиденды, проценты поступления по ценным
бумагам фонда, а также операции с ценными бумагами дают в совокупности
прибыль инвестиционного фонда. После уплаты налогов и обязательных
платежей оставшаяся чистая прибыль подлежит распределению по трем
направлениям. Часть ее выплачивается в виде вознаграждения управляющему
фондом. Другая часть по решению Совета директоров может быть направлена
на приращение уставного капитала. Оставшаяся часть чистой прибыли подлежит
распределению на дивиденды между акционерами фонда.
Начисление дивидендов по акциям инвестиционного
их объявления отражается в бухгалтерском учете записью:
фонда
с момента
Дебет счета 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)»
Кредит счета 75 «Расчеты с учредителями», субсчет «Расчеты по дивидендам».
Выплата дивидендов акционерам инвестиционного фонда показывается в учете
записью:
Дебет счета 75 «Расчеты с учредителями», субсчет «Расчеты по дивидендам»
Кредит счета 70 «Расчеты с персоналом по оплате труда»
Кредит счета 51 «Расчетные счета»
Кредит счета 50 «Касса».
Выводы
Уставный
капитал
инвестиционного
фонда
формируется
в пределах
объявленного уставного капитала по мере поступления денежных средств и иного
имущества в установленном порядке в оплату акций инвестиционного фонда его
учредителями и акционерами.
Для определения продажной цены акций инвестиционного фонда и выкупной
цены при выкупе инвестиционным фондом акций своих акционеров, а также
оценки результатов деятельности управляющего фондом и определения размера
его вознаграждения производят оценку и расчет чистых активов.
Дивиденды, проценты и поступления по ценным бумагам фонда, а также
по операциям
с ценными
бумагами
дают
в совокупности
прибыль
инвестиционного фонда. После уплаты налогов и обязательных платежей
оставшаяся
часть
чистой
прибыли
подлежит
распределению
по трем
направлениям. Часть ее выплачивается в виде вознаграждения управляющему
фондом. Другая часть по решению Совета директоров может быть направлена
8
МЕЖДУНАРОДНЫЙ БАНКОВСКИЙ ИНСТИТУТ
INTERNATIONAL BANKING INSTITUTE
на приращение уставного капитала. Оставшаяся часть чистой прибыли подлежит
распределению на дивиденды между акционерами фонда.
Начисление дивидендов по акциям инвестиционного
их объявления отражается в бухгалтерском учете записью:
фонда
с момента
Дебет счета 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)»
Кредит счета 75 «Расчеты с учредителями», субсчет «Расчеты по дивидендам».
Вопросы для самопроверки
1.
2.
3.
4.
5.
6.
7.
8.
9.
10.
Как формируется уставный капитал инвестиционного фонда?
Какими
документами
оформляется
вклад
в уставный
капитал
инвестиционного фонда?
Как отражается в бухгалтерском учете уставный капитал инвестиционного
фонда?
Как рассчитываются чистые активы инвестиционного фонда?
С какой периодичностью осуществляется оценка чистых активов
инвестиционного фонда?
Какие записи по счетам бухгалтерского учета необходимо сделать при
начислении дивидендов акционерам инвестиционного фонда?
По каким направлениям подлежит распределению после уплаты налогов
чистая прибыль инвестиционного фонда?
Определите номинальную цену акций, выпущенных инвестиционным
фондом,
при
условии,
что
уставный
капитал
составляет
10 000 000 рублей, а выпущено 100 000 простых именных акций.
Взнос в уставный капитал определен основными средствами на сумму
1000 дол., при курсе 25 руб. 50 коп. В момент передачи основных средств
в счет вклада в уставный капитал курс составил 25 руб. 80 коп. Отразите
операции на счетах.
Инвестиционный
фонд
выкупил
собственные
акции
номиналом
100 000 руб., а затем перепродал их юридическому лицу за 150 000 руб.,
пользуясь
услугами
посредника.
Комиссионное
вознаграждение
посреднику составляет 1,5 %. Отразите операции на счетах и определите
финансовый результат.
Библиография
1.
2.
3.
4.
5.
6.
7.
8.
Гражданский Кодекс Российской Федерации.
Федеральный закон от 21.11.1996 г. № 129-ФЗ «О бухгалтерском учете»
(с посл. изм. и доп.).
Налоговый Кодекс РФ. Ч. 1 и 2.
Федеральный закон № 39-ФЗ от 22.04.1996 г. «О рынке ценных бумаг».
Федеральный закон № 48-ФЗ от 11.03.1997 г. «О переводном и простом
векселе».
Федеральный
закон
№ 208-ФЗ
от 26.12.1995 г.
«Об акционерных
обществах».
Закон РФ № 2383-1 от 20.02.1992 г. «О товарных биржах и биржевой
торговле» (в ред. от 19.06.1995 г.).
Афонина С.Н. Рынок ценных бумаг. – М.: Аудитор, 2004.
9