Мощенко О

Мощенко О.Н.,
аспирантка кафедры Международные
экономические отношения РГЭУ («РИНХ»)
РОЛЬ БАНКОВСКИХ УСЛУГ В УЛУЧШЕНИИ ИНВЕСТИЦИОННОГО
КЛИМАТА РОССИИ ПРИ ЕЕ ВСТУПЛЕНИИ В ВТО
Присоединение к Всемирной торговой организации - одна из важнейших
задач провозглашенного страной стратегического курса на интеграцию в
мировую экономику.
При этом тема вступления России в ВТО является достаточно
проблемной: однозначного ответа на конкретный вопрос: "Насколько выгодно
вступление РФ в ВТО?", учитывая объем обязательств, которые примет РФ,
вступив в ВТО, до сих пор нет. Слишком поспешное вступление в ВТО может
иметь
достаточно
серьезные
последствия
для
отраслей,
обладающих
недостаточно высокой конкурентоспособностью по сравнению с зарубежными:
прежде всего это легкая промышленность, машиностроение, сельское
хозяйство, банковский и страховой секторы экономики.
Услуги остаются одной из самых проблемных сфер на переговорах. Самые
проблемные рынки — это банковские, страховые и телекоммуникационные
услуги. Доступ в эти секторы интересует, прежде всего, страны группы
"квадро" (ЕС, США, Япония, Канада) и ряд других развитых государств,
например, Швейцарию и Австрию.
Открытие рынка банковских услуг для размещения иностранного
инвестиционного капитала является одним из условий вступления России в
ВТО. Однако объективно рынок банковских услуг на сегодняшний день уже
открыт в значительной степени для интеграции иностранного капитала. Дочерние структуры банков-нерезидентов пользуются национальным режимом
работы на российском рынке.
Единственным исключением является запрет на открытие в России
филиалов иностранных банков. Разница между дочерним банком и филиалом
1
довольно существенна: дочерние структуры западных банков работают по
российским правилам и подчиняются российскому законодательству, а
филиалы могут работать по правилам своих стран. Разрешение на открытие
филиалов позволило бы иностранным банкам уменьшить неоперационные
расходы и обойти часть административных барьеров.
В настоящее время политика Банка России в переговорном процессе
определяется
запретом
регламентируемым
на
открытие
созданием
филиалов
равных
иностранных
условий
банков,
для
деятельности национальных и иностранных кредитных организаций на рынке
финансовых услуг России, хотя закон "О банках и банковской деятельности"
де-юре разрешает их открытие.
В августе 2003 г. западные финансовые круги обратились в Банк России с
просьбой снять ограничения на деятельность филиалов иностранных банков.
Для иностранных банков получение прав на открытие филиалов сократило бы
расходы на создание самостоятельных банков в России или на приобретение
доли в российских банках. Но самым большим преимуществом западных
кредитно-финансовых институтов явилось бы то, что их филиалы — в отличие
от самостоятельных российских дочерних банков — имели бы тот же кредитный рейтинг, что и головной банк.
Согласно их позиции открытие филиалов иностранных банков, реализует
дополнительный источник долгосрочных инвестиций в российскую банковскую
систему
и
постоянного
насыщения
ноу-хау,
повышения
конкурентоспособности, что станет плюсом для российской экономики.
Большее количество иностранных банков работало бы в России, не претендуя
на господствующее положение на финансовом рынке страны. К тому же
отпадает необходимость в установленном законодательно кредитном лимите
— отдельно взятому клиенту может быть выдан кредит на строго
определенную сумму, и российские клиенты получили доступ к более крупным
кредитам.
Банк России ответил отказом, отметив, что считает этот шаг рискованным
2
и предпочитает, чтобы иностранцы инвестировали напрямую в российские
банки.
Российские кредитные организации могут быть поставлены в неравные
конкурентные условия деятельности на российском финансовом рынке по
сравнению с иностранными банками в случае снятия запрета на открытие
филиала. Существенной особенностью является то, что в отличие от
российских
кредитных
организаций
филиалы
иностранных
кредитных
организаций не подпадают под национальные требования по формированию
обязательных резервов.
Российские эксперты полагают, что в случае снятия запрета на
деятельность филиалов иностранных банков целесообразно ввести ряд
регулирующих мер. В частности, право на открытие филиалов может блок
предоставлено зарубежным банкам, рейтинг которых не ниже АА по
методологии Standart & Poor’s или аналогичного показателя Moody's и Fitch
IBSA.
Считается
также
целесообразным
распространить
на
филиалы
иностранных банков меры особого контроля, предусмотренные Положением
Банка России № 437, применить к ним принцип взаимности, т.е. наложить на
их деятельность ограничения, эквивалентные тем, что существуют в отношении филиалов иностранных банков в стране расположения головной конторы
банка,
а
также
заключить
в
обязательном
порядке
соглашение
о
сотрудничестве в области банковского надзора между Банком России и страной пребывания головной конторы филиала.
В применении к банковскому сектору беспокоит один пункт, который
наша страна отстаивает в переговорах с ВТО. Он касается оказания трансграничных банковских услуг, когда банк находится за рубежом, а потребитель его
услуг - в России. К сожалению, крупные клиенты из обрабатывающих или
сырьевых отраслей промышленности предпочитают работать с банками,
находящимися в мировых финансовых центрах, а не в России.
Поэтому в Россию крупный банковский капитал не приходит, налоги на
банковские операции не платятся, поставщик услуг находится там, а клиент
3
здесь. Это может стать большой проблемой для банковской системы России,
поэтому важно выдержать запрет на оказание трансграничных банковских
услуг.
Необходимо создать условия, при которых наш банк для нашего
клиента будет выгоднее иностранного, - это национальная политика. А пока
существует напряжение со стороны российских банкиров, которые видят во
вступлении в ВТО перспективу конкуренции с иностранными банками на
российской
земле.
Они
правы,
заявляя
о
необходимости
создания
конкурентных условий деятельности в России.
В настоящее время участие иностранного капитала в банковской системе
России остается неоднородным.
В целом следует отметить, что банки с
участием иностранного капитала, имеют значительный, но пока еще не
реализованный инвестиционный потенциал, однако оказывают значительное
влияние на формирование инвестиционной позиции банковского сектора
России. В отличие от российских банков, перед ними не стоит проблема
формирования долгосрочной ресурсной базы. Если отечественным банкам
приходится опираться в своей инвестиционной деятельности на текущие счета
предприятий и вклады физических лиц, которые, по существу, являются
краткосрочными ресурсами, то иностранные банки имеют свободный доступ
на мировой рынок капиталов, являющийся источником долгосрочных
заимствований. Характерной тенденцией формирования международной
инвестиционной позиции банковского сектора Российской Федерации является
то, что к середине 2003 г. до 50% привлеченных российским банковским
сектором зарубежных кредитов и займов приходилось на дочерние структуры
иностранных банков, основным кредитором которых выступают собственные
материнские кредитные организации.
Учитывая сложившиеся тенденции развития банковского сектора, можно
предположить, что вступление России в ВТО не окажет негативного влияния
на отечественные банки. Для российского банковского сектора уже сегодня
характерна достаточная степень открытости для привлечения иностранного
капитала. Со стороны иностранных банков следует ожидать усиления
4
конкуренции на инвестиционном рынке в привлечении капиталов на
международном финансовом рынке, так и его размещении для крупных
корпоративных клиентов, межбанковском рынке, рынке потребительского и
ипотечного кредитования. С присоединением к ВТО крупные российские
банки приобретут дополнительные возможности для привлечения средств на
мировых финансовых рынках, что позволит им нарастить долгосрочную
ресурсную базу. Рост конкуренции между банками позволит улучшить условия
кредитования промышленного сектора страны. За счет роста операций с
резидентами доля иностранных банков в активах банковского сектора может
увеличиться до 30-35%. В целом отечественные банки сохранят свое
доминирующее положение в банковской системе, хотя вступление в ВТО
может привести к некоторому ослаблению позиции российских банков на
национальном инвестиционном рынке. Однако, следует отметить, что
динамику притока иностранного капитала в банковскую систему страны будет
определять не столько вступление России в ВТО, сколько снижение рисков и
повышение прозрачности российской экономики. Вследствие применения
Банком России высоких требований к качеству управления и методам ведения
банковского бизнеса иностранный капитал, скорее всего, не станет фактором
повышения капитализации российских банков. Присутствующие в России
иностранные банки по-прежнему будут открывать свои дочерние структуры
напрямую, не инвестируя в капитал российских кредитных организаций.
Подготовка к вступлению в ВТО, по общему мнению экспертов, должна
сопровождаться повышением конкурентоспособности отечественных банков,
для
чего
в
ближайшие
годы
требуется
решить
задачи
снижения
административных барьеров в финансовом секторе, повышения капитализации
банков, введения в действие системы страхования вкладов, демонополизации
банковского рынка, уменьшения стоимости финансовых ресурсов в экономике,
упрощения процедур слияния банков, насыщения финансовыми услугами
региональных
рынков,
запуска
адекватной
системы
рефинансирования
банковского сектора.
5
Литература:
1.
А.Г.Наговицин ВТО: «плюсы» и «минусы» для России //Бизнес и
Банки. – 2003 -№16.
2.
В.Гурвич Почему Россия идет в ВТО// Рос. бизнес-газета.-2004.№30.
6