Краткая информация о компании «Эрнст энд Янг

Ernst & Young (CIS) B.V.
Sadovnicheskaya Nab., 77, bld. 1
Moscow, 115035, Russia
Эрнст энд Янг (СНГ) Б.В.
Россия, 115035, Москва
Садовническая наб., 77, стр. 1
Tel:
Тел:
+7 (495) 705 9700
+7 (495) 755 9700
Fax: +7 (495) 755 9701
www.ey.com/russia
+7 (495) 705 9700
+7 (495) 755 9700
Факс: +7 (495) 755 9701
ОКПО: 74080807
Пресс-релиз
Контактное
Жанна Вахрушева
7 октября 2010 г.
лицо:
Tел.:
+ 7 (495) 755 97 00
E-mail:
Zhanna.Vakhrusheva@ru.ey.com
Для немедленного распространения
В третьем квартале Китай демонстрирует наибольшую активность на
глобальном рынке IPO
- На рынках IPO США и Европы сохраняется волатильность
- Активность сделок IPO в первых трех кварталах 2010 года превышает
годовой уровень 2009 года
- Цена акций в девяти из 10 международных сделок IPO находится в рамках
изначально установленного ценового диапазона размещения или
превышает верхний уровень
ЛОНДОН, 7 октября 2010 г. – Несмотря на волатильность рынка и сокращение числа
новых сделок, объем средств, привлеченных в третьем квартале на глобальных ранках
IPO, повысился. Лидером роста, определяющим развитие мирового рынка IPO, попрежнему является Азия. Мегасделка Agricultural Bank of China стоимостью
22,1 млрд. долларов США стала крупнейшим размещением в истории – на ее долю
пришлась почти половина (42%) всех средств, привлеченных в этом квартале на
глобальных рынках IPO.
В третьем квартале суммарный объем средств, привлеченных в рамках 286
международных сделок IPO, составил 52,7 млрд. долларов США (по сравнению с
результатами предыдущего квартала: 46,8 млрд. долларов США в результате 311
размещений). Таковы данные отчета «Эрнст энд Янг» по активности на глобальном
рынке IPO за третий квартал. Неопределенность экономических прогнозов в третьем
квартале текущего года заставила инвесторов действовать более осторожно. Несмотря
на ряд крупных амбициозных размещений, цена акций по 84% международных сделок
IPO в третьем квартале находилась в рамках изначально установленного ценового
2
диапазона1, а в 4% сделок – превышала верхний уровень. В первых трех кварталах
2010 года активность на глобальном рынке IPO (888 сделок стоимостью
152,7 млрд. долларов США) уже превысила показатели за 2009 год в целом
(112,6 млрд. долларов США по результатам 577 листингов).
Грегори Эриксен, вице-президент Ernst & Young Global, отвечающий за развитие бизнеса
на рынках стратегического роста, отмечает: «Количество компаний, пытающихся
обеспечить рост бизнеса посредством выхода на открытый рынок, по-прежнему велико.
После двух лет ожидания удачного момента для проведения первичного публичного
размещения акций компании ослабляют требования к оценке и планируют через какое-то
время вернуться на рынок для проведения дополнительных размещений».
Формирующиеся рынки Азии, в особенности Китай, подогревают активность на
рынке IPO
В третьем квартале на долю азиатских эмитентов пришлось 83% объема долларовых
сделок (43,8 млрд. долларов США в рамках 173 первичных размещений). Только
китайские эмитенты обеспечили более трех четвертей (76%) от общего объема средств,
привлеченных на мировом рынке IPO (40,1 млрд. долларов США в ходе 110 сделок –
увеличение суммарных поступлений на 147% относительно второго квартала).
Половина из 20 крупнейших сделок IPO третьего квартала была реализована на
развивающихся рынках. Во всех случаях эмитентами выступали азиатские компании:
Китай (восемь сделок), Индонезия (одна сделка) и Индия (одна сделка). Десять сделок из
ведущей двадцатки пришлись на долю развитых рынков: Соединенные Штаты (три
сделки), Великобританию (две сделки), Канаду (две сделки), и по одной сделке − на
Германию и Австралию.
Шанхайская и Шэньчжэньская фондовые биржи показали рекордные результаты
В 2010 году в результате первичных публичных размещений на Шанхайской и
Шэньчжэньской фондовых биржах было привлечено максимальное количество средств
за всю историю их существования. Лучший результат (преимущественно за счет
Данные по международным сделкам IPO с открытой ценой акций, стоимость которых составляет не менее
50 млн. долларов США.
1
3
двойного листинга Agricultural Bank of China) продемонстрировала Шанхайская фондовая
биржа – 15,6 млрд. долларов США в третьем квартале. На втором месте Гонконгская
фондовая биржа – 14 млрд. долларов США (30% и 27% от общего объема средств,
привлеченных в мировом масштабе, соответственно). Шэньчжэньская фондовая биржа
вышла на третью позицию по объему долларовых сделок (19%) – стоимость
реализованных там акций составила 10 млрд. долларов США. Грегори Эриксен
комментирует: «Ожидается, что в ближайшие кварталы Шанхайская биржа сохранит
свой текущий статус ведущей торговой площадки мира по объему привлеченного
капитала, что говорит о растущем уровне ее ликвидности и зрелости».
Почти четыре пятых от общего объема сделок IPO на рынке США составляют
размещения, проводимые за счет прямых инвестиций и венчурного капитала
На долю фондов прямых инвестиций и компаний, финансируемых за счет венчурного
капитала, поставленных перед необходимостью высвобождать средства для инвесторов,
пришлось 80% средств, привлеченных на рынке США в течение третьего квартала. Всего
на фондовых биржах США в рамках 34 сделок IPO было привлечено
5,1 млрд. долларов США, что на 7% ниже показателя второго квартала. В США уже 124
компаний ждут своей очереди на проведение IPO. Многим из них приходится тратить на
процесс регистрации гораздо больше времени, чем обычно.
Фондовые биржи Великобритании обеспечивают скромный рост европейского
рынка IPO
Ввиду неопределенности рыночной конъюнктуры, усугубленной кризисом суверенной
задолженности, целый ряд европейских сделок IPO были отложены или заморожены. В
ходе 49 первичных публичных размещений в третьем квартале европейские компании
привлекли 3,1 млрд. долларов США, что на 68% ниже показателя второго квартала.
Наибольшую активность на европейском рынке IPO показали британские биржи, где в
рамках восьми размещений было привлечено 1,9 млрд. долларов США, включая
четвертую по величине сделку IPO в третьем квартале – листинг горно-металлургической
компании Vallar PLC стоимостью 1 млрд. долларов США на Лондонской фондовой бирже.
4
Наибольшая активность на рынке IPO наблюдается в секторе финансовых услуг,
горнодобывающей и металлургической отраслях, секторах промышленного
производства и технологий
В третьем квартале целый ряд компаний предприняли попытку зарегистрироваться на
фондовой бирже. Лидером активности стал сектор финансовых услуг2. На его долю
пришлось более половины (51%) всех привлеченных средств (26,8 млрд. долларов США
в результате 24 сделок IPO), что служит показателем повышенного интереса со стороны
инвесторов. Второе место по активности сделок IPO занял обрабатывающий3 сектор
(5,7 млрд. долларов США в рамках 64 размещений), что отражает потребность
развивающегося рынка в сырьевых товарах. Сектор промышленного производства4
вышел на третью позицию (5,7 млрд. долларов США по результатам 52 сделок), что
стало возможным, благодаря принятию правительствами стран мира стимулирующих
мер по развитию инфраструктуры. На четвертом месте – показавший отличные
результаты сектор технологий5 (4,5 млрд. долларов США в рамках 36 сделок). Участники
данного сектора демонстрировали рост выручки даже в период экономического спада.
Прогноз на будущее
В заключение Грегори Эриксен говорит: «В течение последних девяти месяцев ситуация
на рынке IPO постепенно выравнивалась. По мере того как многочисленные компании в
разных странах мира ищут способы финансирования своего стремительного роста,
число желающих выйти на открытый рынок неуклонно растет. При условии дальнейшей
стабилизации макроэкономических показателей, мы ожидаем улучшения ситуации на
глобальных рынках IPO».
Краткая информация о компании «Эрнст энд Янг»
Сектор финансовых услуг включает страховые, брокерские компании и банки.
В состав обрабатывающего сектора входит металлургия, горнодобывающая, химическая промышленность, производство
строительных материалов, тарно-упаковочной продукции, бумажных изделий и изделий из древесины, а также других
материалов.
4
Сектор промышленного производства включает в себя производство автомобилей и комплектующих, строительство и
проектирование, производство строительных материалов, производство машин и оборудования, транспорт и
инфраструктуру.
5
В состав сектора высоких технологий входят производители электроники, полупроводников, программного обеспечения,
а также компании, занимающиеся консультированием в области ИТ и оказанием ИТ-услуг.
2
3
5
«Эрнст энд Янг» является международным лидером в области аудита,
налогообложения, сопровождения сделок и консультирования. Коллектив компании
насчитывает 144 000 сотрудников в разных странах мира, которых объединяют общие
корпоративные ценности, а также приверженность качеству оказываемых услуг. Мы
создаем перспективы, раскрывая потенциал наших сотрудников, клиентов и общества в
целом.
Мы постоянно расширяем наши услуги и ресурсы с учетом потребностей клиентов в
различных регионах СНГ. В 16 офисах нашей фирмы (в Москве, Санкт-Петербурге,
Новосибирске, Екатеринбурге, Тольятти, Южно-Сахалинске, Алматы, Астане, Атырау,
Баку, Киеве, Донецке, Ташкенте, Тбилиси, Ереване и Минске) работают 3500
специалистов.
Более подробная информация представлена на нашем сайте: www.ey.com.