Правительство Российской Федерации
advertisement
Правительство Российской Федерации Федеральное государственное автономное образовательное учреждение высшего профессионального образования "Национальный исследовательский университет "Высшая школа экономики" Факультет Мировой Экономики и Мировой Политики Кафедра Регулирование внешнеэкономических отношений ВЫПУСКНАЯ КВАЛИФИКАЦИОННАЯ РАБОТА На тему: Роль инструментов торговой политики в обеспечении конкурентоспособности российского банковского сектора Студент группы РВЭО Ратошнюк Мария Андреевна Научный руководитель доцент кафедры торговой политики, к.э.н., Клочко Ольга Александровна Консультант доцент кафедры торговой политики, к.э.н., Майорова Екатерина Евгеньевна Москва, 2013 г. 2 Содержание Введение...........................................................................................................................3 1. Роль торговой политики государства в обеспечении экономических интересов бизнеса 1.1 Значение государственного регулирования в формировании конкурентоспособности отрасли……………………………………..…….8 1.2 Основные подходы к внешнеэкономической политике………………..……16 1.3 Многостороннее регулирование внешней торговли и Всемирная торговая организация ………….........................................................................……..21 2. Особенности государственного регулирования банквоского сектора Российской Федерации 2.1 Общая характеристика банковсого сектора Российской Федерации..................................................................................................................26 2.2 Факторы конкурентоспособности современного банковского сектора Российской Федерации.............................................................................................30 2.3 Торговая политика Российской Федерации в сфере банковских услуг.........37 3. Направления обеспечения конкурентоспособности банковской системы Российской Федерации 3.1 Параметры формирования конкурентноспособной банковской системы…………………………………………………………..………………….43 3.2 Параметры стабильного развития конкурентоспособной банковской системы……………………………………………………………………………...51 3.3 Перспективы развития банковской системы России в результате вступления в ВТО………………………………………...……………………………………..55 Заключение……………………………...………………………………………...…...60 Список источников и литературы…...……………………...………………………..64 3 Введение Актуальность темы. В современном мире взаимозависимость всех стран является основной причиной развития и углубления процессов глобализации. Усиление экономических и политических связей влечет за собой расширение сфер международных отношений, в частности финансовых. Будучи динамично развивающимся процессом, финансовая глобализация зачастую считается основной причиной возникновения экономических кризисов. В отношении либерализации торговли многие ученые-экономисты пришли практически к единогласному согласию о ее пользе, тогда как выгоды финансовой глобализации остаются под вопросом. По мнению Джозефа Стиглица например, неограниченность потоков капитала может негативно повлиять на мировую финансовую стабильность и вызывает потребность в введении контролирующих механизмов. По мнению других ученых, например Лоренса Саммерса, активное вовлечение в процессы финансовой глобализации особенно важно для развивающихся стран, желающих повысить уровень экономического роста. На сегодняшний день окончательного мнения об эффекте финансовой глобализации не сформулировано и в науке не существует официального подтверждения причинно-следственной связи между феноменом финансовой глобализации и глобальных финансовых кризисов. Неоспорим тот факт, что финансовые институты являются одними из основных участников процесса финансовой глобализации, а их качество определяет ее уровень и результаты для той или иной страны. От устойчивости банковского сектора во многом завиисит стабильное развитие экономики страны в целом, особенно учитывая активность процессов международной глобализации. Национальные банковские системы перестали быть замкнутыми структурами. Долгое время Россию можно было отнести к странам с умеренно либеральной политикой в отношении доступа иностранных поставщиков 4 банковских услуг. До текущего года российское законодательство не содержало существенных ограничений для их деятельности. Актуальность темы предопределена тем фактом, что многие страны настаивали на дополнительной либерализации сектороа финансовых услуг в процессе переговоров по вступлению России в ВТО. Приход иностранных банков в Россию после вступления в ВТО может иметь разные последствия, как позитивные, так и негативные. С одной стороны, может последовать увеличение количества инвестиций в банковский сектор и повышение капитализации, а также прирост инвестиций в реальный сектор экономики, так как иностранные инвесторы предпочитают осуществлять этот процесс через иностранные банки. Иностранные банки усиливают конкуренцию на российском рынке, за счет предоставления услуг высокого качества и более широкой продуктовой линейки, от чего выигрывают потребители. С другой стороны, иностранные банки преследуют свои цели, которые не всегда совпадают с национальной стратегией развития. Данная работа посвящена анализу конкурентоспособности российских поставщиков банковских услуг и изучению влияния торговой политики Российской Федерации на конкурентоспособность. Также будут рассмотрены конкурентные преимущества иностранных и российских банков и влияние первых на состояние российской банковской системы. Степень изученности проблемы. Такие известные зарубежные экономисты и ученые, как М.А.Стерн, М.Портер, П.Кругман, А.А.Томпсон, занимались исследованием теоретических аспектов конкуренции, а также изучением проблем обеспечения конкурентоспособности стран, фирм и отраслей экономики, в том числе банковской системы. В исследованиях таких экономистов как А.Смит, Д.Рикардо, А.Маршал, В.Ойкен, Дж.Гэлбрейт, большое значение придается вопросам необходимости государственного регулирования внешнеэкономической деятельности. Такие ученые, как О.И.Лаврушин, Н.И.Валенцева, И.В.Ларионова, И.Д.Мамонова, Р.Г.Ольхова, В.А.Бывшева, а также зарубежные специалисты - 5 С.Л.Хейс, А. Карас, К. Схурс, Р. Вейл, занимались изучением отдельных аспектов повышения конкурентоспособности банковского сектора. Цель и задачи исследования. Цель данной работы – на основе анализа актуальных направлений развития банковской системы Российской Федерации оценить влияние Торговой политики Российской Федерации на уровень конкурентоспособности отечественного банковского сектора, в том числе с учетом вступления России в ВТО. В ходе исследования стало очевидным, что анализироваться будет только внутренний рынок, так как конкурировать с иностранными банками отечественные пока не могут. Говорить о конкурентоспособности российских поставщиков банковских услуг на внешних рынках пока не приходится. Для достижения поставленной цели в работе решаются следующие задачаи: проанализировать текущее состояние банковского сектора и выявить факторы, обеспечивающие конкурентоспособное функционирование банковской системы Российской Федерации; изучить воздействие глобальных, макроэкономических, институциональных и микроэкономических факторов на устойчивость банковской системы; определить направления развития банковского сектора Российской Федерации; изучить правовую сущность механизма управления национальной банковской системой в условиях глобализации, в том числе при вступлении России в ВТО. проанализировать влияние иностранных поставщиков банковских услуг на конкурентную среду на российском банковском рынке; определить пути повышения уровня конкурентоспособности российской банковской системы; Объектом исследования является современная банковская Российской Федерации и факторы ее конкурентоспособности. система 6 Предметом исследования - влияние инструментов и методов торговой политики на формирование конкурентоспособного банковского сектора в Росии. Основная гипотеза работы – в целях повышения уровня конкурентоспособности банковского сектора Российской Федерации необходимо вмешательство со стороны государства. Концепция работы определена ее гипотезой и заключается в выявлении исторических причин низкой конкурентоспособности российской банковской системы, анализе ограничений, создаваемых текущей моделью развития банковской системы, изучении неоднозначного влияния государственного вмешательства на банковскую систему Российской Федерации. Концепция подкреплена методологической основой и эмпирической базой исследования. Методологической основой работы послужили труды отечественных и зарубежных ученых и экономистов в сфере управления банковскими процессами, конкурентоспособности. Эмпирическая база исследования состоит из законодательных и нормативно-правовых актов Российской Федерации и федеральных законов в отношении функционирования и регулирования деятельности национальной банковской системы, официальных данных и информационно-аналитических материалов Центрального банка Российской Федерации, теоретических и научно-практических изданий, материалов СМИ. Структура работы определена целью и задачами исследования и состоит из 3 глав, введения и заключения. В первой главе – «Роль торговой политики государства в обеспечении экономических интересов бизнеса» – изучено значение внешнеэкономической политики государства в формировании конкурентоспособности отрасли, рассмотрены основные подходы к торговой политике государства и их роль в обеспечении конкурентоспособности, а также изучены инструменты многостороннего регулирования внешней торговли в рамках ВТО. Во второй главе – «Особенности государственного регулирования банковского сектора Российской Федарации» - выявлены роль, место и функции банковской системы в современной российской экономике, изучены внутренние и внешние 7 факторы конкурентоспособности российских поставщиков банковских услуг, изучены принципы государственного регулирования деятельности национальных банков, а также иностранных поставщиков банковских услуг. В третьей главе – «Направления обеспечения конкурентоспособности банковской системы Российской Федерации» - были определены условия формирования и обеспечения устойчивого финансового равновесия в отечественной банковской системе, изучены плюсы и минусы вступления России во Всемирную торговую организация в разрезе сектора финансовых услуг, а также условия доступа иностранных поставщиков банковских услуг на российский рынок. Заключение содержит основные выводы по результатам исследования. 8 1. Роль торговой политики государства в обеспечении экономических интересов бизнеса 1.1 Значение государственного регулирования в формировании конкурентоспособности отрасли Конкурентоспособность – одно из сложных экономических понятий, рассматривать которое необходимо на нескольких уровнях: конкурентоспособность страны; конкурентоспособность отрасли; конкурентоспособность фирмы; конкурентоспособность товара На сегодняшний день единого определения термина «конкурентоспособность» не существует. Будучи многомерным понятием, рассматриваться конкурентоспосбность должна на нескольких уровнях. Изучением термина конкурентоспособность как многостороннего понятия занималась российский ученый А.Ш. Хасанова. Согласно подходу ученого, конкурентоспособность, как элемент структуры конкурентных отношений, представляет собой совокупность конкурентных и монополистических отношений, а также нормативно-правовое регулирование этих отношений, реализация которого осуществляется как на уровне «объекта», так и на уровне «субъекта» рынка1. Конкурентоспособность фирмы может быть определена как способность фирмы разрабатывать, производить и сбывать продукцию/услугу превосходя те, которые предлагают соперничащие фирмы, учитывая цену и неценовые качества. Конкурентоспособность фирмы - именно тот уровень конкурентоспособности, который вызывает наибольший интерес со стороны 1 Хасанова А.Ш. Конкурентные отношения и их трансформация в современных условиях: Дис. Д.э.Н. Казань, 1999, С.226 9 ученых и практиков. По мнению многих из них, нация может конкурировать только тогда, когда их фирмы могут конкурировать2. По мнению М. Портера «на международных рынках конкурируют фирмы, а не страны»3. Внешние факторы, более или менее, одинаковы для всех конкурирующих на рынке фирм. В то же время, повышения конкурентоспособности отрасли влияет на ее повышение на макроуровне. Группа конкурентов, т.е. компаний, производящих аналогичные товары или услуги, и находящихся в конкуренции друг с другом формируют понятие отрасли. Конкурентоспособность отрасли формируются из степени удовлетворения потребителями качеством товаров и услуг, а также эффективностью производственной деятельности. Конкурентоспособная отрасль учитывает изменяющиеся условия конкуренции, своевременно приспосабливается к изменившимся факторам, как на внутреннем, так и на внешних рынках. Факторы, влияющие на конкурентоспособность, в свою очередь могут быть условно разделены на две группы: внутренние (конкурентные преимущества фирмы) и внешние (регулирование со стороны государства). Будучи результатом предпринятых мер и действий, а также продуманной стратегии фирм, функционирующих в рамках конкретного сектора, отраслевая конкурентоспособность может рассматриваться как итоговый показатель стабильной работы фирм отасли. Ниже приведены причины, по которым в рамках данного исследования логичнее рассматривать и изучать конкурентоспособность на отраслевом уровне, нежели на уровне фирмы: Меры государственной экономической политики осуществляются, как правило, на отраслевом уровне; Международные торговые соглашения чаще всего разрабатываются в отношении определенных отраслей; 2 Ambastha A., Dr K Momaya Competitiveness of Firms: Review of Theory, Frameworks, and Models, Singapore Management Review, Volume 26 #1 P.46 http://www.faracididattica.it/files/dott__ajitabh_et_al_2004.pdf 3 Porter M.E., The Competitive Advantage of Nations, Macmillan Business, 1988 Р. 33 10 Существует школа мысли в отношении конкурентоспособности, утверждающая, что международная конкурентоспособность существует только на отраслевом уровне4. Общая прибыльность компании в рамках отдельновзятой отрасли, окупаемость инвестиций, соотношение цены и качества – все эти параметры выстпупают мерами отраслевой конкурентоспособность конкурентоспособности. является лучшим Зачастую индикатором отраслевая экономического благосостояния страны нежели конкурентоспособность фирмы, так как благополучие конкретной компании может быть связано с использованием уникальных специфических факторов производства, в то время как успех нескольких фирм свидетельствует о наличие тех факторов, использование которых может быть распространено и на других игроков национального рынка. Оценивая конкурентоспособность отрасли, главной движущей силой которой является только одна фирма, необходимо проанализировать чем в большей степени объясняется ее успех – монопольной властью, государственной поддержкой или все таки истинной эффективностью. Зачастую производительность выступает синонимом термина конкурентоспособность, а также ее существенным показателем. М.Портер определяет конкурентоспособность ростом производительности труда, что в свою очередь отражается на снижении затрат и дифференциации продуктовой линейки. В своей моделе «типовых стратегий» М.Портер также выделяет эти критерии5. Существует мнение, что компания, отрасль или страна с высочайшей производительностью может расцениваться как наиболее конкурентоспособная6. В российской науке вопрос конкурентоспособности отрасли исследовался многими учеными. Согласно теории российского ученого Р. А. Фатхутдинова, крупнейшие фирмы того или иного сектора определяют конкурентоспособность 4 The World Competitiveness Report, prepared by IMEDE and the World Economic Forum, Switzerland 1989 Porter M.E. The Competitive Advantage of Nations. N.Y., 1990. P. 76. 6 Ambastha A., Dr K Momaya Competitiveness of Firms: Review of Theory, Frameworks, and Models, Singapore Management Review, Volume 26 #1 P.50 5 11 всей отрасли. Крупнейшими фирмами в данном случае выступают те, на которые приходится больше половины объема продаж всей отрасли7. В таком случае уровень конкурентоспособности сектора определяется следующим образом: где n – количество фирм отрасли, среди n фирм, - удельный вес фирмы по объему продаж , - конкурентоспособность i-й фирмы. Единого подхода в оценке конкурентоспособности на макроуровне пока что тоже не выработано. С одной стороны, конкурентоспособность представляет собой «концентрированное выражение экономических, научно-технических, производственных, организационно-управленческих, маркетинговых и других возможностей страны8» с другой стороны, выражается сомнение в связи с использованием данного термина по отношению к странам. В отношении данного вопроса существуют две крайние позиции, занимаемые П.Кругманом и М.Портером. По мнению М.Портера страновая конкурентоспособность определяется отраслевой. По мнению ученого конкретные факторы, например высококвалифицированная рабочая сила, специфические условия спроса, а также условия внутренней конкуренции предоставляют странам преимущества в международной торговле. Конкурентоспособность страны в большой степени определяется позицией государстсва в системе международных отношений. Объем экспорта и потребления внутри страны во многом определяет ту долю мирового рынка, 7 Фатхутдинов Р. Менеджмент как инструмент достижения конкурентоспособности // Вопросы экономики. 1997. №5, С.103 8 Спиридонов И. А. Международная конкуренция и пути повышения конкурентоспособности экономики России: Учебное пособие. – М.: Инфра-М, 1997. 12 которой владеет отдельно взятая страна, это же может послужить данными для количественной оценки конкурентоспособности страны (Таблица 1). Теория П.Кругмана основана на классической теории сравнительных преимуществ Д. Рикардо и сводит понятие конкурентоспособности к производительности используемых факторов. Обеспечение соблюдения единых общемировых норм и стандартов Цена ресурсов Наличие ресурсов Цена ресурсов Темпы экономического роста страны Государственная политика Конкурентоспособность национальных компаний Доля мирового рынка (мирового дохода) Рынок товаров Рынок капиталов Рынок технологий Конкурентоспособность страны Обеспечение высокого социального уровня жизни Рынок капиталов Максимизация бюджетообразующей составляющей национальной экономики Таблица 1: Концептуальная схема формирования конкурентоспособности страны и целей ее повышения. Источник: Философова, Т. Г. Конкуренция и конкурентоспособность. М. ЮНИТИ-ДАНА, 2007. – стр 18 На практике вопросами страновой конкурентоспособности занимается целый ряд глобальных организаций. Международный институт развития менеджмента Лозанны и Всемирный экономический форум ежегодно занимаются исследованием уровня конкурентоспособности стран мира, а по результатам 13 издают отчеты. В процессе исследования страны сравниваются по массиву данных, количественных и качественных – 194 показателя в системе анализа ВЭФ, 331 – в системе Международного института развития менеджмента, который ежегодно публикует результаты исследования в виде доклада – The IMD World Competitiveness Yearbook. До 1996 отчеты готовились совместно с аналитической группой ВЭФ. ВЭФ ежегодно выпускает доклад, включающий в себя рейтинг глобальной конкурентоспособности — The Global Competitiveness Report, основанный на двух индексах: глобальной конкурентоспособности и конкурентоспособности бизнеса. Результаты исследований конкурентоспособности стран и регионов, опубликованные в отчете The IMD World Competitiveness Yearbook, для целого ряда стран используются при определении политики по повышению национальной конкурентоспособности, а также менеджерами крупных компаний при формировании стратегии развития. Рейтинг стран формируется на основании 20 индикаторов – четрые основных показателя, каждый из которых включает в себя пять факторов. государственного Общее регулирования, состояние состояние экономики, деловой среды эффективность и состояние инфраструктуры – каждый из этих четырех показателей, характеризующих ключевые аспекты экономического развития страны, имеют равный вес. Согласно результатам нового исследования Института менеджмента от 2012 года, не изменив своей позиции, лидером стал Гонконг. Тройку лидеров дополнили Соединенные Штаты и Швейцария, а в первую десятку самых конкурентоспособных экономики мира вошли: Сингапур, Швейцария Канада, Тайвань, Норвегия, Германия и Катар. По результатам 2011 года Россия находилась на 49 месте9, а в 2012 году переместилась на 48 из 59 возможных10, не смотря на то, что ключевые показатели, которые оказывают влияние на оценку, практически не изменились. Следует отметить, что Россия оказалась единственной страной из БРИК, которая Institute of Management Development: Рейтинг конкурентоспособности стран мира в 2011 году// Электронный журнал Центра Гуманитарных Технологий 19.05.2011 10 Institute of Management Development: Рейтинг конкурентоспособности стран мира в 2011 году// Электронный журнал Центра Гуманитарных Технологий 31.05.2012 9 14 улучшила свои позиции. Вместе с тем, она пропустила вперед другие страны БРИК: Китай занял 23 место, Индия — 35, а Бразилия — 46. Составители рейтинга считают, что развивающиеся экономики пока не застрахованы от влияния потрясений, происходящих в развитых странах мира, поэтому большинство экономик Восточной Европы, Азии и Латинской Америки продемонстрировали спад в прошедшем году11. На современном этапе развития рыночной экономики, государство наделено функцией своевременного выявление и адекватного воздействия на отрицательные результаты механизма конкурентных рыночных отношений. Государство использует различные инструменты регулирования экономических отношений, разделить которые можно на прямые и косвенные. К первым относятся административные меры влияния на регулируемые отношения. К вторым – экономические меры воздействия. Роль государства – поддерживать сложившиеся экономические отношения и главный рыночный механизм – конкуренцию. Поддерживая конкурентные процессы, государство осущетсвляет выполнение своей основной экономической задачи – удовлетоворение потребностей населения через производство конкурентоспособных товаров и услуг. Отношение научного сообщества к вмешательству государства в регулирование рынка и конкурентных отношений было различным на разных этапах развития экономики. В период становления рыночных отношений государственное регулирование было признано необходимым аспектом для развития торговли и промышленности. Однако по мере развития рыночных отношений вмешательство государства стало рассматриваться как помеха в развитии экономики. А.Смит был одним из первых, кто наиболее полно обосновал идею экономического либерализма. Чем меньше степень вмешательства государства в экономику, тем эффективнее функционирует рынок – так считали А.Смит и его последователи. Institute of Management Development: Рейтинг конкурентоспособности стран мира в 2011 году// Электронный журнал Центра Гуманитарных Технологий 19.05.2011 11 15 А.Маршал и сторониики его взглядов также считали, что хозяйство, основанное на конкуренции, способно к саморегулированию и отрицательно относились к вмешательству государства в отношения конкуренции, полагая, что в этом основная причина монополизации экономики. Противоположной способность позиции рыночного придерживался механизма к Дж.М.Кейнс, саморегулированию. отрицая Кейнсианская концепция доказала необходимость кардинального вмешательства государства в рыночную экономику. Эра высочайшей конкуренции в последние десятилетия вызвала необходимость продуманого управления конкурентоспособностью. Исходя из сказанного выше, для достижения максимальной конкурентоспособности на каждом уровне должны применяться соответствующие этим уровням механизмы и модели. На государство возложена важная роль по поддержанию высокого уровня конкурентоспособности страны на мировой арене, но достигнуть этого можно только применяя продуманную стратегию. Дело в том, что все страны не могут быть конкурентоспособными согласно единому подходу. Многие страны вообще не являются конкурентоспособными не по одному из определений данного понятия, однако это не мешает им конкурировать на мировых рынках. Понимание причин, по которым фирма, отрасль или страна конкурентоспособна, обозначает направление для усовершенствования компаний и модернизации национальной экономики. С задачей повышения производительности труда в различных отраслях промышленности сталкивается каждая страна, но государства, способные мыслить в масштабе всей экономики в целом, способны добиться высоко уровня национальной конкурентоспособности. 16 1.2 Основные подходы к внешнеэкономической политике Внешнеэкономическая политика – целеноправленные действия государства и его органов по определению режима регулирования внешнеэкономических связей и оптимизации участия страны в международном разделении труда12. Торговая политика, политика в области привлечения иностранных инвестиций, валютная политика – все это основные составляющие внешнеэкономической политики государства. Одним из важнейших видов внешнеэкономической политики государства является торговая политика – политика, которая проводится государством в отношении внешней торговли посредством налогов, субсидий и ограничений на импорт или экспорт. Формируясь под воздействием экономических интересов национальных производителей и потребителей товаров и услуг, импортеров и экспортеров, будучи тесно связаной с внутренней экономической политикой государства, торговая политика может быть протекционистской или либеральной. Одной из первых экономических школ считается меркантилизм, появившаяся в начале XVI века и применяющаяся до середины XVIII века. Основная идея, которую продвигали меркантилисты – поддержание положительного торгового баланса, за счет сдерживания импорта и поощрения экспорта. Тем самым обосновывалась необходимость активного государственного регулирования внешней торговли, в частности в форме протекционизма. В эпоху меркантилизма основным источником богатства считалась торговля, а ее основной выгодой был ввоз золота и серебра в страну. Кучуков Р.А. Теория и практика государственного регулирования экономических и социальных процессов. М.:Гардарики, 2004. С.218 12 17 Эпоха раннего, или денежного, меркантилизма (XV – начало XVI вв.) характеризуется государственныи мерами, направленными на удержание денег в стране, такими как: Ограничение ввоза товаров в страну через установление более высоких цен на импортируемую продукцию; Государственная монополия на торовлю валютой; Запрет на вывоз за границу денег, вырученных иностранцами. Суммы вырученные за продажу товаров необходимо было тратить на территории страны. Согласно данному подходу, выгода одной страны реализовывалась за счет затрат другой страны, которая экспортировала золото и серебро – международная торговля не приносила никаких чистых доходов. Эпоха позднего меркантилизма, получившая свое развитие в второй половине XVI века и в XVII веке, характеризовалась смещением акцента государственной экономической политики с идеи “денежного баланса” в сторону “торгового баланса”. По мнению сторонников данного подхода, чем больше разница между стоимостью экспортируемых и импортируемых товаров, тем богаче государство. Достичь этой разницы предлагалось двумя способами: снятие жестких ограничений на вывоз товаров из страны (для достижения большего богатства разрешался вывоз только готовой продукции, так как от продажи сырья денег выручается меньше) и снятие ограничений на вывоз денег из страны – для осуществления посреднической торговли. Формирование активного торгового баланса могло быть достигнуто при помощи регулирования государством ввоза иностранных товаров, путем обложения пошлинами, и вывоза национальной продукции, через поощрение локальных производителей. Данные идеи и представляют собой теоретическую базу политики протекционизма. Начиная с XVII века в разной степени к политике протекционизма обращалась практически каждая страна мира. 18 А.Смит опровергал идею о том, что национальное богатство измеряется размером государственной казны в своем знаменитом трактате «Богатство народов». А.Смит выдвинул критику в отношении идей меркантилистов: вопервых, по мнению ученого, свободная торговля способствует выйгрышу для всех ее участников, во-вторых он утверждал, что страновая специализация позволяет экономить на масштабе, что в свою очередь повышает эффективность и подгоняет экономический рост. Наконец, А.Смит утверждад, что сговор между государством и производителями совершенно не выгоден для экономики. В то время как политика меркантилизма осуществлялась в интересах государства, идея невмешательсва или свободного рынка, обоснование которой можно найти в трудах А.Смита, в более широком смылсе охватывала все население страны. Политика свободной торговли позволяет странам сконцентрировать свои усилия на производстве продукции или оказании услуг, в той сфере, где они имеют сравнительные преимущества. Сформирулированная Давидом Рикардо в начале XIX века, сама модель сравнительных преимуществ основывается на теории абсолютных преимуществ Адама Смита. Выдвинув и обосновав принцип сравнительных преимуществ, Д.Рикардо смог обосновать выгоды, приносимые отдельным странам от международной специализации производства. Д. Рикардо, так же как и А.Смит был сторонником ограничения вмешательства государства в экономику. Они придерживались мнения, что механизм дейсвтия экономических законов, при отсутсвии государственнго вмешательства, поддерживает экономическую систему в состоянии равновесия. Действие сил спроса и предложения и является оптимальным режимом функционирования рыночной экономической системы, устанавливающимся стихийно. В середине ХХ века теория международной торговли, основанная на трудах Давида Рикардо, была дополнена трудами Эли Хекшера и Бертила Олина, в основе которой лежит теория сравнительных преимуществ на основе различий запасов факторов производства, а не межстрановых различий. Но в послевоенный 19 период развитие международной торовли происходило в больше степени за счет интеграции стран с похожим уровнем развития, набирала обороты внутриотраслевая торговля. Именно эти причины послужили появлению новой теории международной торговли. Так как классические модели не могли объяснить новых тенденции, в 1960х годах ряд экономистов, Герберт Грубел и Бела Беласса например, стали заниматься изучением новой теории, а впоследствии Пол Кругман использовал их за основу своего исследования новых тенденций развития международной торговли. Основной идеей новой теории международной торговли, основоположником которой считается Пол Кругман, является экономия от масштаба. Страны, не наделенные уникальными факторами производства, концентрируя свои силы в производстве того или иного продукта, за счет увеличения масштабов производства снижают свои издержки, тем самым их товары становятся более дешевыми и спрос на них растет. Оптимальное количество фирм достигается в момент, когда средние издержки становятся равными цене. Главным отличием новой теории Пола Кругмана является факт выиграша от глобализации всеми участниками данного процесса. За счет снятия торговых барьеров число фирм, функционирующих на локальном рынке увеличивается, так как помимо отечественных появляются еще и иностранные, при этом для противостояния конкуренции фирмы укрупняются, становятся более эффективными, а их количество сокращается. В тоже время важно отметить, что данная модель описывает теорию торговли между экономически развитыми странами, для торговли между странами с разным уровнем развития актуальной остается теория Хекшера – Олина13. Новая теория международной торговли также учитывает роль государственного регулирования в поддержке новых отраслей и развития Захаренко Р.Л. Пол Кругман: нобелевский лауреат, теоретик международной торговли и экономической географии. // Экономический журнал ВШЭ, Москва, 2009. №1. С. 131 13 20 ключевых для экономики страны секторов. Развивающимся странам может понадобиться тарифная стимулирования защита создания и субсидирование капиталоемких отраслей. производства Фирмы для отраслей, получающих поддержку в течение нескольких лет, будут иметь возможность использовать эффект экономии от масштаба, а после достижения конкурентоспособности отказаться от государственной помощи. Введение тарифов может привести к замещению импорта отечественным производством, а так же к стимулированию экспорта. Идея государственной поддержки новых отраслей промышленности является достаточно противоречивой. По мнению многих экономистов, государственная поддержка может привести к неэффективности в долгосрочной перспективе, так как правительство не всегда склонно поддерживать именно те отрасли, которые нуждаются в помощи, что в свою очередь создает тенденцию для влиятельных кругов бизнеса, полагающихся на помощь со стороны государства. Протекционизм может быть использован как один из методов торговой дискриминации отдельных государств. В разрезе международной политики, введение протекционистских мер может спровоцировать иностранные государства к ответным мерам и в последствии к торговой войне, когда в убытке останутся все ее участники. Сегодня процесс содействия развитию внешней торговли становится все более комплексным, набор инструментов государственного регулирования значительно расширяется. Внешнеэкономическая политика на современном этапе характеризуется развитием многосторонних отношений в системе международной торговли. В центре этой системы находятся международные организации, такие как Всемирная Торговая Организация, диктующая свои нормы и правила торговых отношений между странами участниками. 21 1.3 Многостороннее регулирование внешней торговли и Всемирная торговая организация Как уже говорилось ранее, в центре современной многосторонней торговой системы находится Всемирная Торговая Организация. После вступления в ВТО, страна принимает на себя обязательства по выполнению основных соглашений и юридических документов, которые носят название «Многосторонние торговые соглашения», и состят из следующих приложений: «Многосторонние соглашения по торговле товарами», «Генеральное соглашение по торговле услугами», «Соглашение по торговым аспектам прав интеллектуальной собственности», «Понимание в отношении правил и процедур разрешения споров» и «Механизм обзоров торговой политики»14. На сегодняшний день нормами и правилами ВТО регулируется около 97%15 мировой торговли товарами и услугами. ВТО является приемницей Генерального соглашения по тарифам и торговле – ГАТТ, действовавшего с 1947 года. Соглашение об учреждении организации предусматривает контроль за реализацией установленных соглашений и договоренностей. Во многом принцип функционирования ВТО совпадает с ГАТТ, но имеет возможность контролировать не только вопросы соглашений в области торговли товарами, а также услугами и в области аспектов прав интеллектуальной собственности. Так же неотъемлемой частью ВТО является механизм разрешения торговых споров, уникальный в своем роде. Министерство Экономического Развития Российской Федерации // Портал внешнеэкономической информации // Международные правила торговли // Всемирна торговая Организация - http://www.ved.gov.ru/mdb/vto/soglashenia_vto/ 15 там же 14 22 Основные принципы глобального, многостороннего регулирования международной торговли, заложенные в правовые документы ВТО, носят универсальный характер и могут рассматриваться как дальнейшее развитие правовых основ регулирования международной торговли. Ниже рассмотрены основные принципы регулирования международной торговли в рамках ВТО. Основными правовыми положениями ВТО, которые отвечают за торговлю без дискриминации между членами, являются режим наибольшего благоприятствования и национальный режим. Другими основополагающими принципами ВТО являются регулирование торговли тарифными методами и отказ от количественных и иных ограничений, прозрачноть торговой политики, а также разрешение торговых споров через консультации и переговоры. Определение РНБ можно найти в первой статье ГАТТ и заключается оно в том, что страны-участницы предоставляют взаимный безусловный режим наибольшего благоприятствования в отношении экспортных, импортных и транзитных торговых операций, а также на международные платежи по экспортным и импортным операциям. Кроме того, РНБ контролирует все юридические аспекты покупки и продажи товаров на внутренних рынках. Принцип национального режима обязывает стран-участниц предоставлять иностранным товарам тот же режим, что и национальным, в отношении покупки и продажи товаров на внутреннем рынке. Определение национального режима сформулировано в Статье III ГАТТ. Учитывая тематику данного исследования, важно подробно остановиться на принципах регулирования торговли услугами. Генеральное соглашение по торговле услугами – ГАТС ялвяется правовой основой регулирования современной международной торговли услугами и включает в себя само соглашение; приложения, определяющие отдельные виды услуг, в отношении которых некоторые статьи соглашения должны применяться определенным образом, а так же изъятия; перечень обязательств участников ВТО в отношении отдельных видов услуг. 23 Торговля услугами определяется ГАТС как трансграничный обмен, потребление в пределах национальной территории, «коммерческое присутствие» и путем перемещения физических лиц, производящих и продающих услуги, находясь на территории иностранных государств. Сфера действия соглашения определена «Классификационной схемой ВТО» и включает в себя 161 вид услуг. Подобно общим приципам ВТО, наиболее важными для ГАТС являются принцип РНБ, принцип прозрачности регулирования и принцип национального режима. РНБ контролирует предоставление всем участникам процесса международной торговли услугами одинаковые условия. Приложение к ГАТС допускает изъятия из РНБ в силу существующего регионального сотрудничества между странами. Учитывая специфику самого понятия «услгуа», ГАТС допускает предоставление национальным поставщикам лучших условий, чем иностранным, так как национальное регулирование по сути может быть единственным способом предоставления поддержки. Благодаря либерализационной политике ВТО, барьеры на пути международной торговли за последнее время удалось значительно сократить. Регулирование международных торговых отношений сегодня развивается в сторону снижения роли классических инструментов ее регулирования, таких как квоты и пошлины, вследствие этого страны-участники стали чаще прибегать к так называемым «скрытым» мерам защиты своих рынков от конкуренции со стороные иностранных контролировать. Одной государств. из Применение наиболее подобных распространенных мер мер сложно скрытого протекционизма являются технические барьеры: соблюдение национальных стандартов, сертификаты качества, санитарные и фитосанитарные нормы. Правила, регулирующие порядок использования подобных мер, могут изменить сложившуюся ситуацию. Данному вопросу страны-участники ВТО уделяют большое внимание. В целях соблюдения принципа национального режима, ВТО осуществляет деятельность, направленную на снижение 24 злоупотреблений в области применения «скрытых» мер, таких как санитарные и фитосанитарные требования, технические стандарты. Однако этот процесс усложняется существенными различиями во внутренних стандартах между развитыми и развивающимися странами-участниками организации. В последнее время члены ВТО также активно обсуждают возможность ограничения использования мер государственной поддержки национальных поставщиков товаров и услуг в системе международной торговли. Ведутся активные переговоры на тему корректировок законодательных норм, регламинтирующих применение стимулирующих нациоанальную поддержку мер государственной политики. В отношении международной торговли товарами степени либерализации достаточно высока. В отношении торговли услугами – находится на начальной стадии. Стабильный прирост доли услуг в ВВП не только развитых, но и развивающихся стран, способствует смещению приоритетов в область либерализации сектора услуг. Принимая во внимание тот факт, что факторы, сдерживающие либерализацию, схожи как для торговли товарами, так и для торговли услугами, соблюдение странами-участниками режима наибольшего благоприятствования и национального режима в том числе и в международной торговле услугами должны стать результатом либерализации сектора услуг. В настоящее время многие участники ВТО устанавливают не всегда оправданные жесткие требования, например к уровню квалификации или национальной принадлежности к поставщикам услуг из зарубежа, в результате чего, в международной торговле услугами через трансграничные поставки или потребление за рубежом сохраняется высокий уровень защиты. Достижение значительного уровня либерализации в области прямых иностранных инвестиций способствует развитию междунродной торговли услугами, осуществляемой через коммерческое присутствие фирм-поставщиков в принимающей стране. Развитые страны, выступающие в данном случае экспортерами капитала, активно лоббируют расширение прав инвесторов, что 25 вынуждает зачастую страны с низшим уровнем развития принимать менее выгодные им условия, усиливая тем самым дифференциацию стран. Обеспечение мобильности трудовых ресурсов имеет первостпенное значение в регулировании торговли услуг, осуществляемое путем передвижения рабочей силы. Данной области с стороны ВТО было уделено наименьшее внимание. Низкая мобильность неквалифицированной рабочей силы ограничивает возможности развивающихся стран в секторе услуг. Перечисленные выше аспекты указывают на сложившийся торговый режим, от которого выигрывают страны, обладающие высококвалифицированной рабочей силой и использующие современные высокие технологии. Страны не имеющие подобных конкрутентных преимуществ, вынуждены принимать условия игры. Деятельность ВТО в области либерализации торговли услугами находится на начальном этапе. Актуальные тенденции международной торговли требуют постоянного усовершенстования либерализационной политики ВТО, в связи с чем происходит постоянное увеличение разнообразия торговых инструментов и правил их применения. Вместе с тем, ВТО фокусируется на сфере услуг и вопросам движения капитала и технологий. Подобные изменения в первую очередь соответствуют интересам развитых стран, так как направлены на создание наиболее благоприятных условий для осуществления торгволи капиталоемкими товарами и услугами. До тех пор пока в стране не будет достигнут достойный уровень использования высоких технологий, она не сможет воспользоваться всеми преимуществами международной торговли. 26 2. Особенности государственного регулирования банквоского сектора Российской Федерации 2.1 Общая характеристика банковского сектора Российской Федерации Понятие банковской системы чаще всего определяется как совокупность банков, финансовых организаций и инфраструктуры, обеспечивающих стабильное и устойчивое ее развитие. Банковская система Российской Федерации состоит из Банка России, кредитных организаций, а также представительств иностранных банков16. Банки и финансовые организации в меньшей степени в нашей стране существуют как самостоятельный сектор, а в большей степени нацелены на поддержание функционирования реальных секторов экономики. Актуальное состояние банковского сектора Российской Федерации во многом определяется состоявшимся глобальным финансово-экономическим кризисом и его последствиями. На момент прихода глобального кризиса в Россию, национальная банковская система была достаточно слабой, что усугубило ситуацию, а также затруднило выход из кризиса. По мнению многих экспертов, сегодня все последствия глобального кризиса многим странами, включая Россию, еще не преодолены. На фоне общего спада деловой активности, глобальный финансовоэкономический кризис экономического роста, стал причиной который существенных приобрел падений отрицательное темпов значение. В промышленно развитых странах падение темпов роста ВВП колебалось от 2,4% (в США) до 5,2% (в Японии), в России за 2009 г. ВВП уменьшился по сравнению с Федеральный закон О Банка и Банковской деятельности от 2 декабря 1990 г. № 395-1 http://www.cbr.ru/today/status_functions/law_banks.pdf 16 27 предшествующим годом на 7,9%17. В тяжелом финансовом положении оказались все субъекты экономических отношений, но особенно остро стояли проблемы перед банковским сектором, на котором разразившийся кризис отразился в первую очередь. В целом, в период кризиса развитие банковского сектора сопровождалось серьезными проблемами: на фоне сохраняющейся низкой капитализации национальной банковской системы, банки столкнулись с активным увеличением зависимости от внешних источников финансирования – по данным на конец 2008 года внешний долг банков составлял около 20% национальной банковской системы18. Пареллелльное ухудшение еще нескольких факторов – банкротства американских банков, падение цен на нефть и как следствие дестабилизация финансовой системы Российской Федерации привели к массовому оттоку капитала со стороны инвесторов. Предпринятые в ответ на сложившуюся ситуацию меры Банка России и Правительства Российской Федерации были направлены на уменьшение негативного эффекта на национальную экономику и разработку, а также дальнейшее осуществление банковской антикризисной политики. Тем не менее, 2009 год, ставший периодом постепенного восстановления и адаптации к новым условиям, оказался достаточно сложным. Следствием ухудшения общеэкономических условий стало падение относительных и абсолютных значений показателей деятельности банковского сектора, стагнация кредитной активности, потеря качества и рост проблемных активов, снижение финансовых результатов деятельности. Согласно данным Отчета о Развитии банковского сектора и банковского надзора в период кризиса произошло сокращение количества действующих кредитных организаций с 1136 до 1108, а 36 банков лишились лицензий, была произведена реорганизация в форме присоединения 5 кредитных организаций, было выдано 13 новых лицензий на осуществление банковских операций (по 17 Годовой отчет Банка России за 2009 г. Центральный Банк Российской Федерации, стр 11, стр 16 http://www.cbr.ru/publ/God/Otchet_2009.pdf 18 Внешний долг Российской Федерации в январе – сентябре 2008 г. (в млрд. долл. США) – Отчет Центрального Банка Российской Федерации. C. 90 http://www.cbr.ru/statistics/credit_statistics/bp.pdf 28 результатам 2008 года).19 За 2009 г. произошло сокращение количества действующих кредитных организаций почти на 5%20, по результатам 2010 года с рынка ушли еще почти 5% действующих банков, 28 банков были лишены лицензии. Из приведенных выше данных следует, что в посткризисном периоде сохранился общий тренд на сокращение количества действующих кредитных организаций. Следует отметить, что сокращение количества действующих кредитных организаций не является критическим, таковым по мнению экспертов является уход с рынка 20% банков, и в то же время врядли стремительное сокращение связано исключительно с наступлением кризиса. По данным статистики Центрального Банка России в период с 2004 по 2009 год общее количество действующих кредитных организаций сократилось почти на 17%21. Отличительной чертой состояния банковского сектора Российской Федерации является высокий уровень концентрации активов у ограниченного круга банков. Актуальная банковская система Российской Федерации характеризуется высокой концентрацией – в нашей стране она ниже мировой. По результатам за 2012 год больше половины прибыли, полученной в данном секторе, приходится на пять государственных банков – Сбербанк, ВТБ, «Россельхозбанк», «Газпромбанк» и «Банк Москвы». Например в США за последние 20 лет концентрация капитала 25 крупнейших банков имела тенденцию к снижению22. В Германии рыночная доля крупнейших банков находится на уровне 22%23. Стоит также отметить не только тенденцию к укрупнению банков, но и достаточно активные процессы по слиянию и объединению в банковской сфере. Капитал банковского сетора Российской Федерации на 70% сконцентрирован в Москве, в более маленьких городах и регионах функционируют филиалы столичных банков, 19 Институциональные аспекты развития банковского сектора - Отчет о развитии банковского сектора и банковского надзора в 2008 году. C.12 http://www.cbr.ru/publ/root_get_blob.asp?doc_id=8461 20 Министерство Экономического развития Российской Федерации. Ситуация на финансовых рынках и состояние банковского сектора. Апрель 2010г. http://budgetrf.ru/Publications/mert_new/2010/MERT_NEW201004281703/MERT_NEW201004281703_p_009.htm 21 Отчет о развитии банковского сектора и банковского надзора в 2010 году. Центральный Банк Российской Федерации http://www.cbr.ru/publ/root_get_blob.asp?doc_id=9061 22 Александр Костин Конкуренция или прибыль // Деловая газета «Известия» Электронная версия http://izvestia.ru/news/547533 23 Криволевич Е.А. Направления обеспечения стабильности банковской системы // Финансы и Кредит №2 (434) 2011 29 количество местных игроков сокращается. У филиалов крупных банков мало свободы в выборе направления развития, так как они подчиняются общей стратегии банка, которая часто не учитывает потребности регионов, в результате чего филиалы теряют потенциальных клиентов, а соответственно и прибыль. В данной ситуации одна из основных задач государства – создать эффективную антимонопольную среду: законодательные и институциональные рамки для справедливой конкуренции на рынке финансовых институтов. Важным аспектом текущего состояния банковской отрасли является активное государственное участие в активах банковского сектора. По данным отчетов, в середине 1990-х годов, на долю банков с государственным участием в капитале приходилось около 31% банковских активов, по итогам 2009 года – 54%, на сегодняшний день она держится на уровне 51%. Сложившаяся ситуация имеет как свои плюсы, так и минусы. В первую очередь, госбанки способны обеспечивать устойчивость банковской системы в периоды экономических кризисов, а также они являются сильными конкурентами для иностранных поставщиков банковских услуг. В тоже время госбанки не преследуют цели увеличения капитализации и прибыли, а значит обладают дополнительными конкурентными преимуществами перед частными банками. При этом, по мере развития и расширения влияния госбанков на рыночную ситуацию, Банк России теряет возможность воздействия на конъюнктуру рынка с помощью рыночных операций. Место рыночных механизмов занимают административные рычаги, повышается роль госбанков как квазицентральных банков. Другой особенностью структуры банковской системы России является высокая активность денежно-кредитных институтов с иностранным участием. Доля банков-нерезидентов в формировании активов банковского сектора Российской Федерации активно возросла до 2008г., превысив отметку в 31%, а затем заметно снизилась в связи с нарастанием кризисных явлений, 30 обусловленных влиянием глобального финансово-экономического кризиса24. Участие иностранного банковского капитала в российском банковском секторе должно иметь экономически обоснованные границы, обусловленные рядом обстоятельств. Во-первых, банки, имеющие иностранный источник происхождения капитала зачастую ориентированы на цели, не совпадающие с национальными интересами. Во-вторых, в условиях высокой волатильности рыночной конъюнктуры, рисков, присущих российской экономике, а также ее зависимости от мировых цен на сырье, серьезное присутствие данной группы банков может провоцировать кризисные явления в национальном секторе, в случае «бегства» иностранного капитала. Подводя итог вышесказанному, на сегодняшний день можно выделить следующие тенденции развития банковского сектора Российской Федерации: сокращение числа действующих денежно – кредитных институтов и изменение структуры банковского сектора в части повышения доли банков с государственным участием в капиталах; значительно присутствие и участие в формировании рыночной доли банков с иностранным капиталом. 2.2 Факторы конкурентоспособности современного банковского сектора Российской Федерации Как уже было отмечено, конкурентоспособность российской банковской отрасли находится на относительно невысоком уровне. Недостаточная капитализация национальной банковской системы, а также дефицит долгосрочной ресурсной базы выступают в качестве основных причин сложившейся ситуации. 24 Обзор банковского сектора Российской Федерации. Апрель. 2011. Центральный Банк Российской Федерации http://www.cbr.ru/analytics/bank_system/obs_ex.pdf 31 В практической деятельности, в нормативных документах Банка России капитализация определяется как наращивание капитала кредитных организаций в целях достижения определенного уровня, то есть через величину собственного капитала. Поэтому в российской практике приминительно к коммерческим банкам термин «капитализация» следует рассматривать как процесс присоединения к имеющемуся собственному капиталу прибыли, денежных и материальных средств, полученных от дополнительного выпуска акций и других источников наращивания капитала в целях достижения установленной регулятором величины. Капитализацию банковской системы можно определять как совокупную величину собственного капитала всех кредитных организаций, входящих в банковскую систему. Проблему повышения капитализации российских банков следует рассматривать в контексте нескольких аспектов. Несмотря на относительно быстрые темпы развития банковского рынка в течение последних нескольких лет, для российских банков характерной чертой является относительно невысокий уровень рыночной капитализации, особенно на фоне иностранных поставщиков банковских услуг. Следует отметить, что в начале 2007 г. банковские активы составляли около 85% активов российских финансовых институтов, плюс ко всему, масштабы банковского сектора за последние годы существенно выросли: так, в 2007 году активы банковской системы увеличились на 44,1%, достигнув 20,1 трлн. руб., подобная тенденция сохранилась и в 2008 году. По результатам 2011 года, прирост активов составил 23,1%, по итогам 2012 года – 18,9%25. Обзор банковского сектора Российской Федерации №128 2013, http://www.cbr.ru/analytics/bank_system/obs_ex.pdf?pid=bnksyst&sid=ITM_43323 25 32 %% Активы/ВВП 01.01.2005 01.01.2006 01.01.2007 01.01.2008 01.01.2009 01.01.2010 01.01.2011 01.01.2012 41,7 44,8 51,9 60,8 67,6 75,9 75,2 76,3 5,7 6,3 8,1 9,1 11,9 10,5 9,6 22,8 25,2 29,8 37,1 39,8 41,5 40,4 42,6 12,8 14,5 17,8 21,3 21,2 24,6 24,8 25,6 Собственные средства/ВВП 5,6 Кредиты нефинансовым организациям/ ВВП Средства, привлеченные от организаций/В ВП Таблица 2 Источник: Обзор банковского сектора Российской Федерации, январь 2013 г. http://www.cbr.ru/analytics/bank_system/obs_1301.pdf?pid=bnksyst&sid=ITM_43323 В последнее время можно наблюдать рост значимости банковского сектора в структуре экономики России. Об этом свидетельствует увеличение масштабов банковского сектора – по состоянию на 1 января 2013 года соотношение банковских активов к ВВП составляет 76,3%, а объема выданных кредитов нефинансовым организациям 42,6%, против 41,7% и 22,8% по состоянию на 1 января 2005 года соответственно. Более подробно эти тенденции отражены в Таблице 2. Глобальные прогнозы развития мировой экономики в 2013-2015 гг. выглядят менее благоприятными, а это в свою очередь может стать причиной снижения темпов улучшения качества банковских активов и снижения прибыли. Значительный рост кредитования приводит к сокращению капитальной базы банковского сектора. Из-за ограничений доступа к рынкам иностранного капитала, а также слабость внутренних рынков капитала приводит к отсутствию 33 альтернативных привлечению депозитов источников фондирования. Все эти факторы значительно сдерживают рост банковского сектора. Еще одним немаловажным аспектом является отсутствие возможности привлечения средств населения, то есть публичного обращения акций. С учетом базовых требований к данному процессу, справиться удачно с процедурой IPO может только очень крупный банк, способный безболезнено справиться со всеми необходимым процессами, а также, что немаловажно, заинтересовать потенциальных инвесторов. Объективная оценка собственного капитала представляет собой еще одну проблему из области недостаточной капитализации банковского сектора. До настоящего времени многие банки, в особенности мелкие и средние, не формируют свои уставные фонды в требуемом объёме и надлежащим образом, то есть за счет собственных средств учредителей. В настоящее время на международном уровне для оценки достаточности капитала банка или всей системы в целом используется соглашение Базельского комитета. Основной задачей Базельского комитета является внедрение единых стандартов в сфере банковского регулирования. С этой целью разрабатываются директивы и рекомендации для органов регулирования. Не являясь обязательными, рекомендации зачастую находят свое отражение в национальных законодательствах государств – членов данной международной организации. «Соглашение о международной унификации расчета капитала и стандартам капитала», опубликованное в 1988 г. – Базель I, и «Международная конвергенция изменения капитала и стандартов капитала: новые подходы» или «Новое Базельское соглашение по капиталу» - Базель II, от 26 июня 2004 г. Согласно Базельскому соглашению I, достаточность капитала имеет два аспекта: статистический и динамический. Первый аспект состоит в соблюдении первоначального минимального стандарта абсолютного размера уставного капитала – 5 млн. евро, а второй – в выполнении норматива достаточности собственного капитала, который должен быть не менее 8%. 34 Базель II содержит методические рекомендации в области банковского регулирования. Главная цель Базеля II – повышение качества управления рисками в баковской сфере и, как результат, укрепление стабильности финансовой системы в целом. Структурно Базель II состоит из трех частей: 1. Расчет минимальных требований к капиталу – расчет общих минимальных требований к капиталу под кредитные, рыночные и операционные риски. Предлагается два подхода к расчету кредитного риска: Стандартизованный подход – согласно определенному международным рейтинговым агентством кредитному рейтингу, присваивается коэффициент, на основе коэффициента осущетсвляется взвешивание величины кредитных требований. Подход Internal Rated Based Approach – представляет из себя математическую модель, которая учитывает четыре параметра: вероятность дефолтности контрагента, удельный вес потерь в этом случае и их абсолютная величина, а также остаточный срок кредита или обращения долговой ценной бумаги. На основании данных показателей рассчитываются ожидаемые и неожидаемые потери, а их величина включается в расчет достаточности капитала. 2. Надзорный процесс - управление рисками: кредитными и операционными, банковского портфеля. 3. Рыночная дисциплина – сконцентрирована на требованиях к раскрытию информации26. В преддверии перехода на стандарты Базель II Банк России повысил требования к минимальному размеру капитала. Проводимая Банком России стратегия развития банковского сектора предусматривает повышение минимального размера капитала до 300 млн. руб. с 2015 года. По состоянию на 1 декабря 2011 года у 319 российских банков (из 982) нормативный капитал составлял менее 300 млн. руб. По мнению аналитиков агентства Standard & Poor's, Базельский комитет по банковскому надзору. Международная конвергенция измерения капитала и стандартов капитала: Уточненные рамочные подходы. Банк международных расчетов. Июнь 2004. http://www.cbr.ru/today/ms/bn/Basel.pdf 26 35 российские банки должны в ближайшие годы увеличить свой капитал примерно на 40 млрд. руб., чтобы достичь минимально предписанного уровня. Однако для 30 крупнейших российских банков намеченное повышение требования к минимальному капиталу проблемой не является, так как среди них нет ни одного с капиталом менее 6 млрд. руб. По мнению экспертов, ликвидация малых и очень малых банков может благоприятно повлиять на эффективность регулирования надзора за российским банковским сектором.27 Базельским комитетом были согласованы новые более жесткие требования к банковскому капиталу. Новое соглашение вступило в силу 12 сентября 2010 года и не отменяет положения Базель II, а дополняет и усиливает их. Его основные аспекты направлены на ужесточение требований к струкртуре и качеству капитала банков. Вводятся новые минимальные требования к достаточности капитала первого уровня и базового капитала. Базовый капитал первого уровня включает в себя обыкновенные акции или их эквивалент для неакционерных компаний, а также нераспределенную прибыль и эмиссионный доход по обыкновенным акциям. В результате минимальное требование к базовому капиталу по стандартам Базель III составляет 4,5%. Требования Базель III сосредоточены вокруг собственного капитала, поскольку он представляет собой высшую степень ликвидности и, следовательно, является наилучшей формой̆ аммортизации финансовых потерь. Базельский комитет допускает постепенный переход к стандартам нового соглашения, на усмотрение национального регулятора: 3,5% в 2013 году, 4% в 2014 году и 4,5% в 2015 году (см. Рисунок 1). Отраслевой отчет: Тридцать крупнейших банков России нуждаются в докапитализации, но не имеют возможности улучшить ситуацию в обозримом будущем, рейтинговое агентство Standard & Poor's, 17.02.2012 http://www.standardandpoors.com/servlet/BlobServer?blobheadername3=MDTType&blobcol=urldata&blobtable=MungoBlobs&blobheadervalue2=inline%3B+filename%3DBanks +capitalization.pdf&blobheadername2=ContentDisposition&blobheadervalue1=application%2Fpdf&blobkey=id&blobheadername1=contenttype&blobwhere=1244108844690&blobheadervalue3=UTF-8 27 36 Рисунок 1 Динамика роста требований к капиталу Источник:Базель III, Анализ новых требований Базельского Комитета. Системы кредитного скоринга, Scorto Corporation http://www.scorto.ru/publications.htm Новым соглашением предусматривается создание буфера консервации – дополнительного резерва, направленного на поддержание достаточности капитала на определенном уровне для покрытия убытков банков во время кризисов. Буфер консервации капитала представляет собой дополнительный резерв, объемом 2,5% капитала первого уровня. Таким образом, суммарные требования к капиталу первого уровня составят 7% (2,5%+4,5%). Также вводится понятие контрациклического буфера. Назначение его объема, - от 0% до 2,5% собственного капитала банка, предназначен снизить возможность чрезмерного кредитования в национальных экономиках в период кризисов. Для оценки стабильности банков новым соглашением были введены два норматива ликвидности – показатель краткосрочной ликвидности и показатель чистого стабильного фондирования. Нормативы регулирования ликвидности должны выполнять роль внешних индикаторов устойчивости банков, в случае возникновения проблем с ликвидностью в период кризисов. 37 2.3 Торговая политика Российской Федерации в сфере банковских услуг Важным условием построения совершенной конкуренции в банковском секторе может стать государственное регулирование этого процесса. В последние годы система банковского регулирования претерпела положительные изменения: она ориентирована не только на контроль за соблюдением норм законодательства, но и на регулирование банковских рисков. Однако этого может быть недостаточно. Важно создать условия и разработать стимулы, способствующие формированию и предложению современных финансовых услуг и продуктов, которые в свою очередь будут служить более динамичному развитию реального сектора экономики. Необходмио снизить высокую, на сегодняшний день, зависимость российских банков от финансирования Центральным Банком РФ. Достаточно часто это может отражать стремление банков оптимизировать стоимость фондирования, но чаще подобная зависимость наблюдается при недостаточности ликвидности для дальнейшего роста кредитования. В целях создания нормальной рыночной конкурентной среды необходимо постепенно снижать долю государственных банков в финансовом секторе. Доминирование банков с государственным участием приводит к искажению конкуренции и ее условий. Государственные банки характеризуются более низкой стоимостью фондирования, доступом к международным рынкам заемного капитала, благодаря более простой доступности ресурсов более высокими темпами роста, региональной экспансией и более широким географическим присутствием. Четыре самые крупные государственные банковские группы, которым принадлежит около 56% активов российского банковского сектора28, несомненно 28 Отраслевой отчет агентсва S&P от 3 декабря 2012г. «Восстановление финансовых показателей российских банков сдерживается недостаточным уровнем капитализации и ограниченностью источников фондирования» с. 4 38 способны поддержать экономику в период кризисов и оказать помощь более слабым и мелким частным структурам, но в тоже время, в период стабильности, создают сложности рыночным банками на пути завоевания рынка. Нельзя забывать и о потенциально негативном воздействии на экономику страны и на стабильность банковской системы, с макроэкономической точки зрения, усиления конкуренции. В первую очередь это может привести к сокращению продолжительности клиентских отношений, а как следствие и меньшую заинтересованность к сохранению клиентов, в частности некрупных. Большое значение имеет развитие информационной функции банка, а также разработка стандартов анализа кредитного риска. Усиление конкуренции является структурным фактором, уменьшающим прибыль, что в свою очередь, ведет к повышению чувствительности банков к внешним воздействиям. Поэтому усиление конкуренции должно сочетаться с повышением качества управления прибылью банка на всех уровнях. Интенсивная конкуренция между депозитами и инвестиционными инструментами оказывает неблагоприятное воздействие на уровень прибыли банка. Однако это явление одновременно снижает опасность цепной реакции, когда банкротство отдельных банков оказывает существенное воздействие на реальный сектор и другие кредитные организации. Серьезными конкурентами отечественных банков на российском рынке финансовых услуг были и остаются банки с участием иностранного капитала. На начало 2007 г. их количество составляло 153 кредитные организации, в том числе 51 банк со 100%-ным участием, 2008 г. – 202 и 63, 2009 г. – 221 и 77, 2010 г. – 226 и 77, 2011 г. – 220 и 80, 2012 г. – 230 и 77, 2013 г. – 244 и 73 соответственно29. Такая ситуация также свидетельствует о создании условий для поддержания искуственной конкурентоспособности отечественных банков на российском рынке. Дело в том, что филиалы иностранных банков и банки со 100%-ным участием иностранного капитала подпитываются от материнских компаний. Но даже эксперты банков с участием иностранного капитала утверждают, что 29 Бюллетень банковской статистики. Центральный Банк Российской Федерации. 2013 №1 (236) 39 «благодаря ряду надзорных, регулятивнх требований, усложненных процедур ведения бизнеса и множества бюрократических причин они не конкурентоспособны по сравнению со своими материнскими банками»30. Учитывая неспособность и неготовность российских банков в полной мере конкурировать с иностранными игроками, ограничение открытия филиалов иностранных банков представляет собой разумную меру. Многолетний опыт, уровень менджемента, рызвитая продуктовая линейка и высокое качество услуг, уровень технологий и ноу-хау – так выглядят основные преимущества иностранных банков перед российскими. Благодаря поддержке со стороны материнских банков, иностранные банки располагают большими финансовыми возможностями и это позволяет им предлагать российским клиентам услуги на более выгодных условиях. По состоянию на 1 января 2013 банковская система Российской Федерации насчитывает 244 организации с иностранным участие в капитале, в том числе 73 организации со 100-процентным иностранным участием и 44 организации с иностранным участием от 50% до 100%31. По сравнению с тем же периодом 2012 года общее число банков с участие иностранного капитала выросло (230 организаций по состоянию на 1 января 2012 года32), однако уменьшилось количество кредитных организаций со 100-процентным иностранным участием на 4 организации (77 организаций по состоянию на 1 января 2012 года33) и увеличилось число организаций с иностранным участием от 50% до 100% на 8 организаций ( 36 организаций по состоянию на 1 января 2012 года34). Кредитные организации с иностранным участием от 50% до 100% представляют собой иностранных поставщиков банковских услуг, в которых на решения, принимаемые нерезидентами, существенное влияние оказывают резиденты Российской Федерации. Увеличение числа подобных банков, на фоне сокращения организаций со 100-процентым иностранным участием, в свою очередь говорит об увеличении влияния со 30 Программа «Национальная банковская система России 2010-2020» (проект). М. / АРБ, 2006. C. 11 Бюллетень банковской статистики. Центральный Банк Российской Федерации. 2013 №1 (236) 32 там же 33 там же 34 там же 31 40 стороны резидентов Российской Федерации на положение иностранных банков на ведение деятельности на национальном рынке. Однозначного мнения в отношении деятельности иностранных банков на территории России не существует. С одной стороны, иностранные поставшики банковских услуг в состоянии поддержать устойчивость локальной банковской системы в случае наступления кризисных явлений внутри страны, в большей степени благодаря поддержке от материнских структур. С другой – в случае наступления кризисных явлений глобального уровня, присутствие иностранных банков только усугубляет ситуацию и может нанести еще больший вред на стабильность национальной банковской системы. Общеизвестным является факт неоднозначности влияния иностранных банков на платежный баланс РФ. Изначально иностранные банки выходили на российский рынок с целью кредитования компаний той же географической принадлежности и соответственно активно занимались стимулированием роста продаж и потребления импортной продукции. По мере нарастания клиентского портфеля, иностранные банки смогли в том числе заполучить в качестве клиентов крупные российские компании. Крупные иностранные банки в том числе смогли развить и широкую филиальную сеть. Благодаря процессам, описанным выше, выигрывают российские потребители, получая финансовые услуги и банковские продуткы высокого качества по приемлимой цене, зачастую сравнительно более низкой, чем у национальных банков. В то же время все эти процессы способствуют усилению условий конкуренции на российском рынке банковских услуг. Для того, чтобы понять каким образом государство регулирует доступ иностранных банков на территорию Российской Федерации, были проанализированы правовые основы функционирования иностранных банков в национальной банковской системе. Федеральный закон «О банках и банковской деятельности» от 2 декабря 1990 года № 395-1 является основным документом, регулирующим создание и деятельность кредитных организаций на территории Российской Федерации. 41 Согласно Статье 2 закона «Банковская система Российской Федерации включает в себя Банк иностранных России, кредитные банков»35. организации, Согласно закону, а также иностранным представительства является банк, признанный таковым по законодательству иностранного государства, на территории которого он зарегистрирован36. Для осуществления деятельности на территории Российской Федерации кредитная организация с иностранными инвестициями должна пройти процесс государственной регистрации и получить лицензию на осуществление банковских операций. Такая же процедура предусмотрена и для российских кредитных организаций, однако для того, чтобы открыть представительство иностранного банка, необходимо предоставить несколько дополнительных документов, оформленных надлежащим образом: решение иностранного юридического лица о его участии в создании кредитной организации на территории Российской Федерации; документ, подтверждающий регистрацию юридического лица, и балансы за три предыдущих года, подтвержденные аудиторским заключением; в случае, если законодательство страны происхождения банка требует письменного согласия соответствующего контрольного органа страны его местопребывания на участие в создании кредитной организации на территории Российской Федерации, иностранное юридическое лицо также обязано его предоставить37. Первоклассный, согласно международной практике, иностранный банк подтверждает платежеспособность иностранного физического лица38. Выдача разрешений на создание кредитных организаций с иностранными инвестициями, а также аккредитация представительств кредитных организаций иностранных государств осуществляется Банком России в соответствии с установленными федеральными законами39. Федеральный закон О Банка и Банковской деятельности от 2 декабря 1990 г. № 395-1 С.3. http://www.cbr.ru/today/status_functions/law_banks.pdf 36 там же 37 Федеральный закон О Банка и Банковской деятельности от 2 декабря 1990 г. № 395-1 С.49. http://www.cbr.ru/today/status_functions/law_banks.pdf 38 там же 39 Федеральный Закон О Центральном Банке Российской Федерации (Банке России) от 10 июля 2002 года. №86 – ФЗ. С.52 http://www.cbr.ru/today/status_functions/law_cb.pdf 35 42 Согласно законодательству, разрешение на создание кредитных организаций с иностранным участием в капитале, выдается Банком России, также регулятором осуществляется аккредитацию представительств иностранных кредитных организаций. Дополнительно, по согласованию с Банком России, Правительство Российской Федерации может устанавливать квоту участия иностранного капитала в банковской системе Российской Федерации, а Банк России, в случае превышения этого уровня, в праве прекратить выдачу лицензий на осуществление банковских операций, наложить запрет на увеличение уставного капитала кредитной организации за счет средств нерезидентов и на отчуждение акций в пользу них40. В случае если на территории иностранных государств в отношении российских банков применяются ограничения их выхода на рынок и функционирования, Банк России в праве устанавливать дополнительные требования к представительствам иностранных банков соответствующего происхождения41. До вступления в силу последних изменений в законе «О Банках и Банковской деятельности» от 14 марта 2013 года, банковская система России деюре включала в себя в том числе и филалы иностранных банков. Формально филиалы иностранных банков не находятся под надзором национальных регуляторов и, соответственно не должны отчитываться перед Центральным Банком – в этом заключается основное отличие от понятия «представительство». Тем не менее на момент принятия поправок в России не было ни одного филиала, следовательно они попросту закрепили существующее положение дел на российском рынке. В начале 2013 года Министерством экономического развития был предложен законопроект, в виде поправки к закону «О Банках и Банковской деятельности», устанавливающий ограничение на квоту иностранного участия в совокупном капитале российских банков в размере 50%42. В настоящее время Федеральный закон О Банка и Банковской деятельности от 2 декабря 1990 г. № 395-1 С.50. http://www.cbr.ru/today/status_functions/law_banks.pdf 41 там же 42 МЭР хочет ограничить долю иностранного участия в капитале российских банков до 50%//Информ.портал banki.ru - http://www.banki.ru/news/lenta/?id=4795820 40 43 колличественная квота на участие иностранного капитала не установлена. Поправка поспособствует устранению пробелов в правовом регулировании величины иностранного капитала в банковском секторе, а также приведет банковское законодательство в соответствие с обязательствами по доступу на рынок банковских услуг, принятыми Россией при вступлении в ВТО. Квота будет рассчитываться Банком России на 1 января каждого года. В настоящее время Минэкономразвития проводит публичные консультации по данному законопроекту до 25 апреля 2013 года. 3. Направления обеспечения конкурентоспособности банковской системы Российской Федерации 3.1 Параметры формирования конкурентноспособной банковсокой системы Условно вся банковская система Российской Федерации может быть разделена на несколько блоков. Как уже было описано выше, значительную часть составляют банки, с государственным участием – на сегодняшний день на них приходится около 51% активов всего банковского сеткора43, 27,5% на крупные частные банковские группы 44. Банки с иностранным капиталом концентрируют в себе около 17%45 всех активов национального банковского сетора. На региональные и московские средние и малые банки приходится лишь около 3%46 активов. Отчет о развитии банковского сектора и банковского надзора в 2012 году. Центральный Банк Российской Федерации С.26. - http://www.cbr.ru/publ/root_get_blob.asp?doc_id=9262 44 там же 45 там же 46 там же 43 44 Присутствие всех, перечисленных выше банковских групп в равной степени важно для здоровго функционирования национальной экономики. У каждой из них есть конкурентные преимущества и недостатки. Для более подробного анализа рассмотрим структуру банковских привлеченных ресурсов и активов. Рассмотрим из чего формируются пассивы банковского сектора. На основе данных Центрально Банка России за период 2011 и 2012 были построены две диаграмы (Рисунок 2), из которых видно, что основная часть банковских пассивов формируется за счет вкладов физических лиц, а также средств, привлеченных от организаций – резидентов и нерезидентов. Незначительную часть составляют заимствования у Банка России и депозиты Минфина России, однако спрос на них увеличивался последние несколько лет, что может быть тесно связано с обострением долгового кризиса Еврозоны и, как результат, обострившимся оттоком капитала. По этой же причине доступ к внешним источникам фондирования для многих российских банков, в том числе крупных, был затруднительным и в этих условиях банки достаточно активно используют внутренние источники, в частности привлечение депозитов по изменным, более привлекательным ставкам. 45 Рисунок 2 Источник: Отчет о развитии банковского сектора и банковского надзора в 2012 году, Центральный Банк Российской Федерации, 2013 http://www.cbr.ru/publ/root_get_blob.asp?doc_id=9410 На основе данных Центрального Банка был проведен анализ распределения депозитов и прочих привлеченных средств физических (Таблица 3) и юридических (Таблица 4) лиц по группам банков. Доля вкладов физ.лиц в их общем объеме по банковскому сектору (по группам банков), % 1.01.2011 Банки, контролируемые государством 57,4 1.01.2012 Доля вкладов физ.лиц в пассивах соответствующей группы банков, % 1.01.2011 58 36,4 1.01.2012 33 46 Банки, контролируемые иностранным капиталом Крупные частные банки Средние и малые банки Московского региона Региональные средние и малые банки 11,5 25,3 11,4 24,6 18,6 24 19,3 25,6 2,1 2,4 23,8 26,8 3,7 3,6 40,1 40,6 Таблица 3 Источник: Отчет о развитии банковского сектора и банковского надзора в 2012 году, Центральный Банк Российской Федерации, 2013 http://www.cbr.ru/publ/root_get_blob.asp?doc_id=9410 Доля депозитов и прочих привлеченных средств юр.лиц в их общем объеме по банковскому сектору (по группам банков), % 1.01.2011 Банки, контролируемые государством Банки, контролируемые иностранным капиталом Крупные частные банки Средние и малые банки, включая региональные 1.01.2012 Доля депозитов и прочих привлеченных средств юридических лиц в пассивах соответствующей группы банков, % 1.01.2011 1.01.2012 40,1 48,8 15,6 19,5 19,1 38,1 19 29,7 18,9 22,3 22,6 21,7 2,7 2,5 9,1 10 Таблица 4 Источник: Отчет о развитии банковского сектора и банковского надзора в 2012 году, Центральный Банк Российской Федерации, 2013 http://www.cbr.ru/publ/root_get_blob.asp?doc_id=9410 Для всех банков, кроме контролируемых государством, доля вкладов физических лиц соркащалась, по мере повышения значимости как одного из основных источников фондирования. Вклады, привлеченные от организаций, также поддерживали динамику ресурсной базы. Как видно из Таблицы 4 наибольший прирост депозитов наблюдался у банков, с государственным участием. На основе проведенного анализа становится видно, что разные банковские группы по-разному адаптируются к меняющимся условиям рынка, тем самым привлекая или теряя клиентов. Отчетливо видно, что любой из банков сильно зависит от объема привлеченных средств физических и юридических лиц, 47 соответственно сами банки в первую очередь должны быть заинтересованы в том, чтобы предлагать выгодные условия по своим продуктам и услугам для расширения клиентской базы и увеличения объемов привлеченных средств. Рассмотрим подробнее конкурентные преимущества каждой из групп банков. Как уже было неоднократно отмечено, значительная часть всего баноковского сектора контролируется банками с госудраственным участием: Сбербанк России, Группа ВТБ, Газпромбанк, Россельхозбанк. Для банков, связанных с государством, характерны следующие особенности: низкая стоимость фондирования, благодаря доступу к государственным ресурсам; возможность привлекать средства за рубежом через размещение еврооблигаций и привлечение синдицированных кредитов; географическая диверсификация, на территории России и за ее пределами; узнаваемость бренда и определенный уровень доверия со стороны потребителей. Благодаря озвученным характеристикам, крупным государственным банкам значительно проще справляться с кризисными ситуациями, а так же наращивать клиентский портфель. Ни один из иностранных банков, а также частных банков не сможет соревноваться с филиальной сетью и доступностью офисов Сбербанка или банков группы ВТБ. Зачастую потребители выбирают данную группу банков не по причине более выгодных условий, а рассчитывая на дополнительные гарантии со стороны государства, выступающего в качестве акционера финансового института. Пользуясь данными условиями, государственные банки часто не обращают внимание на уровень и качество обслуживания своих клиентов. Большой поток платежей и различных пособий, проходящих через Сбербанк создают огромные очереди для клиентов. Система государственного участия и вытекающие из этого 48 последствия в значительной мере искажают условия конкуренции, что в свою очередь неблагоприятно сказывается на кредитоспособности частных кредитных организаций. Переходим к следующей группе – крупные частные банки. Такие финансовые институы, как Альфа-Банк, Промсвязьбанк, Номос-Банк, Открытие, Уралсиб и т.д. уже достаточно давно оперируют на российском рынке, многие из них имеют разветвленную сеть филиалов и отделений. Зачастую крупные частные банки имеют свой сформированный портфель лояльных клиентов, в большей степени корпоративных. Как правило это клиенты – компании малого и среднего бизнеса, не столь значимые для государственных банков, зачастую требующие индивидуального подхода, а также желающие получить услуги в более короткие сроки. Частные банки имеют возможность выбирать для себя привлекательные рыночные ниши, тем самым увеличивая свои конкурентные преимущества. Одним из подобных примеров может служить банк – Тинькофф Кредитные Системы. Банк ориентирован на работу с физическими лицами, предлагая два основных продукта – кредитные карты и вклады, и отличается инновационными подходами к продвижению своих услуг и продуктов – оформить любую услуг можно не выходя из дома, через интернет, а кредитную карту получить по почте. Не имея собственных отделений и банкоматов, банку удается занимать третье место по объему выданных населению кредитов с помощью кредитных карт. В тройку лидеров входят Сбербанк и «Русский Стандарт». По итогам 2012 года Тинькофф Кредитные Системы сумел потеснить основного конкурента – ВТБ 24 на четвертое место47. Региональные и московские малые и средние банки сами по себе являются достаточно нишевыми игроками, в основном специализирующимеся на работе с отдельно взятыми группами клиентов. Подобные банки сталкиваются с вполне умеренной конкуренцией со стороны государственных банков и крупных частных банков. 47 Кредитные карты: лидераы меняются // Информационный портал banki.ru. 25.02.2013. http://www.banki.ru/news/daytheme/?id=4600843&PRINT_VIEW=1 49 Отличительной территории особенностью Российской деятельности Федерации является иностранных высокий банков уровень на качества предоставляемых продуктов и услуг, широкая модернизированная продуктовая линейка, всемирно известный бренд и опыт западных коллег, высокие технологии, а также сравнительно более дешевые ресуры, как результат низкие ставки. Однако на сегодняшний день комфортно чувстуют себя те иностранные финансовые институты, которые создали и успешно развили свой бизнес на всей территории России еще в предкризисный период, такие как например Райффайзенбанк, Ситибанк, Юникредит Банк и т.д. Услугами этих банков пользуются потребители на территории всей России, банки предоставляют как розничные, так и корпоративные услуги и многие из них приносили на российский рынок новые технологии, ипотечные кредиты развивались с подачи иностранных банков. С наступлением кризисных периодов в Европе, материнские структуры стали ограничивать и закрывать лимиты на Россию, что влечет за собой сокращение деятельности или даже уход иностранных банков с российского рынка. Те банки, которые остаются, конкурируют с российскими уже не по уровню ставок, а по качеству услуг и технологиям. Проверенная годами и десятилетиями система риск-менеджмента, высокопрофессиональное управление и правильное позиционирование продуктов – все это вызывает доверие со стороны российских потребителей. Один из основных недостатков подобных банков – слабое региональное присутствие. Некоторые из иностранных банков концентрируются исключительно на работе с корпоративными клиентами – иностранным компаниями, присутствующими в России, зачастую такая политика диктуется глобально и, независимо от выгодности условий, компании определенного географического происхождения работают с банками того же региона. Подобные ситуации также искажают условия конкуренции. Как видно из проведенного анализа, каждая из рассматриваемых групп имеет свои конкурентные преимущества и недостатки. Важно отметить, что в силу сложившейся глобальной ситуации, явной угрозы со стороны иностранных 50 банков на сегодняшний день нет, на текущий момент эта группа находится в неустойчивом состоянии в результате кризиса Еврозоны и врядли в сложившейся ситуации иностранные банки будут заинтересованы в экспансии своего бизнеса на территории России. Иностранные банки представляют собой хороший пример по уровню качества предоставляемых услуг и инновационным подходам к бизнесу. Принимая во внимание тот факт, что доступ к ресурсам у всех банков, кроме государственных, примерно одинаковый и продуктовая линейка примерно идентична, российским банкам, как частным, так и государственным сегодня важно делать акцент на уровне качества предоставляемых услуг. Учитывая повышение уровня финансовой грамотности населения, упрощенного доступа к информации и многообразии предоставляемых продуктов и услуг, потребитель имеет возможность выбирать и не всегда выбор падает в сторону самого дешевого поставщика. Долгое время частным российским банкам и иностранным, представленным на территории РФ, было достаточно просто конкурировать с государственными банками в регионах и переманивать клиентов, благодаря более высокому уровню качества услуг. В настоящий момент ситуация меняется: Сбербанк активно занимается оптимизацией своих операций, как розничных, так и корпоративных, что резко усиливает его конкурентные позиции, даже на фоне иностранных банков, в сегменте розничных клиентов48. На основе представленной информации также становится видно, что некоторые из групп банков теряют прибыль по причине неразвитой сети филиалов и отделений. Для расширения своей базы клиентов, как физических, так и юридичесих, частным банкам необходимо расширить свое географическое присутствия, принимая во внимание специфику того или иного региона. Матовников М. Разворот в пользу частных банков // Электронный портал forbes.ru - http://www.forbes.ru/lichnyedengi-column/banki/70361-razvorot-v-polzu-chastnyh-bankov 48 51 3.2 Параметры стабильного развития конкурентоспособной банковской системы Проведенный анализ банковского сектора России продемонстрировал относительную меняющимся нестабильность внутренним и финансовых внешним институтов. условиям Адаптация к функционирования и саморегулирование собственной деятельности пока что доступны только очень ограниченому числу банков. Однако отсутствие стабильного и конкурентоспособного банковского сектора усложняет дальнейшее стабильное развитие экономики всей страны. В связи с этим государственное регулирование является неотъемлемой частью процесса формирования конкурентоспособной банковской системы. Участниками данного процесса, помимо финансовых институтов, являются Банк России и органы исполнительной и законодательной власти, которые имеют возможность прямого и косвенного влияния на обеспечение устойчивой и стабильной банковской системы. Через систему финансово-налоговых, нормативно-правовых и организационных мер государство может содействовать формированию конкурентной среды в сфере банковских услуг. Как уже было отмечено ранее, в сфере финансовых услуг наблюдается процесс укрупнения банков, в особенности государственных, контролирующих значительную долю рынка. Правительство РФ и Банк России должны принять меры, ограничивающие дальнейшую консолидацию со стороны государственных банков, а также пресекать злоупотребления со стороны доминирующих на рынке кредитных организаций. Текущая ситуация в отношении банков, контролируемых иностранным капиталом не представляет большой угрозы для банковсокого сектора. Наоборот, сейчас наблюдается постепенный уход иностранных банков с российского рынка. 52 При увеличении кризисных явлений, крупнейшим американским и европейским банкам пришлось частично закрыть или продать свои дочерние российские филиалы. Тем не менее некоторые крупные иностранные игроки присутствуют на российском рынке и для того, чтобы не допустить в долгосрочной перспективе чрезмерной зависимости от иностранных банковских систем, необходимо придерживаться ограничению коммерческого присутствия иностранных банков, но только в целях обеспечения здоровой конкурентной среды в банковском секторе, без ущерба для достигнутых международных договоренностей и интересов потребителей. Проблема регионального присутствия российских малых и средних частных банков связана с высокими издержками на продвижение банковских услуг в регионах, а такж с потребностью в дополнительной капитализации. Через проведение более мягкой политики в отношении региональных малых и средних банков Правительство способно снизить территориальные диспропорции. Упрощенный порядок открытия мини-офисов кредитных организаций в местах массового посещения, упрощенная процедура регистрации филиалов кредитной организации, расширенние формы обслуживания банковских клиентов, удаленных от расположения головного офиса – все эти меры смогут способствовать диверсификации российских банков. Необходимо также стимулировать развитие процесса специализации банковских услуг – по видам деятельности, набору функций, по целевым клиентам и географическому присутствию. В этих целях Банку России необходимо создавать институциональные условия для внедрения новых продуктов, сегментов рынка, а также способствовать развитию научнотехнической и инновационной деятельности, а также содействовать реализации научного потенциала. Несмотря на необязательность соответсвтия требованиям Базель II, постепенное внедрение положений соглашения в Российскую банковскую систему может положительно сказаться на стабильности банковского сектора, в результате усовершенствования системы надзора. При правильном управлении со 53 стороны Центрального Банка Российской Федерации, в период кризисов лучшим образом можно будет предсказать и более эффективно управлять проблемными банками. В то же время банки сфокусируются на систематизированном подходе к управлению рисками и грамотном распоряжении своим капиталом и ликвидностью. В результате чего ценообразование банковских продуктов будет осуществляться более точно, а банки начнут сосредотачиваться на наиболее эффективных для них направлениях бизнеса49. Для клиентов банков, внедривших стандарты Базель II, соответствие стандартам указывает на большую стабильность и, как результат, более надежные условия для размещения денежных средств. В то же время, предусмотренные положенями Базеля III ужесточения надзорных требований могут негативно сказаться на стабильности банковского сектора, в частности сильно ухудшить положение частных банков. Начиная с 1 октября 2013 года российские банки должны будут рассчитывать капитал по новым стандартам, предполагающим введение дополнительных нормативов достаточности капитала. Для многих банков, даже крупнейших, введение данных требований потребует докапитализации, для некоторых это может послужить причиной ухода с рынка, а также увеличить число слияния и поглащений и повысить уровень консолидации. Разумным решение данной проблемы мог бы быть постепенный переход к стандартам Базель III – сначала применить их только к первым десяти или пятидесяти по активам и капиталу банкам. Однако ЦБ практикует единообразный подход ко всему банковскому сектору РФ. В то же время американские и европейские банки переносят или отказываются вовсе от введения требований Базель III. Принимая во внимание тот факт, что в России банковский сектор это в первую очередь финансовые институты, которые позволяют кредитовать население и реальную экономику, сильные органичения и давление на них приведет к замедлению темпов роста экономики. Какие преимущества дает внедрение Базель 2? – Дежурные по банкам // Электронный портал Ассоции Российских Банков - http://arb.ru/b2b/duty/1333016/ 49 54 При наличии тесной взаимосвязи между стабильным функционированием банковской системы и экономики страны, положительная динамика показателей экономики является одним из основных параметров стабильного развития конкурентоспособного банковского сектора. Качественное усовершенствование и увеличение капитализации финансовой системы, уменьшение зависимости от внешней среды, приведение в соответствие потребности экономики в финансовых ресурсах – подобные действия со стороны государства могут выступать в качестве основных параметров формирования сбалансированного и устойчивого развития. Стоит перестать рассматривать банки, как сектор, существующий сам по себе. Структурная реформа финансового сектора в тесной связке с реформой реального сектора экономики помогут обеспечить развитие конкуренции и стабильное и устойчивое к внешним шокам функционирование50. 3.3 Перспективы развития банковской системы России в результате вступления в ВТО Ведев А., Данилов Ю., Масленников Н., Моисеев С., Структурная модернизация финансовой системы России // Вопросы экономики. 2010 №5 50 55 На восьмой Министерской конференции ВТО, завершившейся 17 декабря 2011 года в Женеве, Россия получила официальное приглашение стать членом ВТО51. Страны – члены ВТО финально одобрили вступление России в организацию после 18 лет переговоров. Россия приняла на себя все обязательства соглашений организации. Переходные периоды для либерализации доступа на рынок составят два-три года, по наиболее чувствительным секторам – пять-семь лет. Протокол о присоединении России вступил в силу в августе 2012 года. Для Россиии чрезвычайно важно быть полноправным участником международной торговли, а членство в ВТО дает возможность эффективного управления этим процессом. Для развития экономики, России необходимо получить те новые возможности и системные преимущества, которые появятся после присоединения к ВТО, включая: более благоприятные условия доступа на мировые рынки товаров и услуг; доступ к механизму ВТО по разрешению споров; создание условий для стабильности транспарентности торговой политики; внутреннего законодательства и 52 вступление станет толчком для развития в стране конкуренции53; Россия смогла вступить в ВТО на весьма выгодных условиях. Россия настояла на переходном периоде для автомобильной промышленности, сельского хозяйства, легкой промышленности – подобные условия позволят подготовиться данным отраслям к возникающим трудностям и переменам. Однако вопрос способности усовершенствования продукции за 5-10 лет остается открытым. Снятие торговых барьеров способствует приходу сильных иностранных конкурентов на российский рынок. По большому ряду отраслей иностранные компании обладают более современными технологиями, ресурсами и методами продвижения товара, а это способно сильно потеснить российских игроков. Одновременно это дает мощный импульс к реформированию экономики страны и России пора готовиться к торговым спорам в ВТО, Российская Бизнес Газета №828 (46), 20.12.2011 Россия на пути в ВТО, М.Ю. Медведков / Деньги и кредит 2006, № 12, стр. 6 53 ВТО самое время, Елена Кукол “Российская Газета” – Федеральный выпуск №5661 (285), http://www.rg.ru/2011/12/17/wto-site.html#comment 51 52 56 повышению эффективности и производительности, а как следствие улучшению конкурентной среды. Положительного эффекта также можно ожидать от роста иностранных инвестиций на фоне формирования более конкурентоспособной экономики и более прозрачных и понятных правилах ведения бизнеса. В процессе переговоров в отношении доступа на российский рынок иностранных поставщиков банковских услуг, российские банки требовали протекционистской защиты. Рассмотрим подробнее почему для российского банковского сектора и экономики страны в целом важно не допускать филиалы иностранных банков. Любая банковская организация, функционирующая на территории России, работает под надзором Банка России. В случае допуска иностранных банков неподконтрольных российким регуляторам, Банку России будет необходимо контролировать деятельность иностранных игроков совместно с регуляторами других стран. Во – вторых, банковские нормативы рассчитываются исходя из величины капитала банка. В случае с доступом иностранных филиалов, банки смогут предлагать кредиты большего объема и более дешевые, чем их российские конкуренты, тем самым вытесняя последних с рынка. Завоевывая все большие сегменты рынка и увеличивая портфель клиентов как физических, так и юридических, филиалы иностранных банков нацелены, как правило на стимулирование роста продаж товаров и услуг иностранного происхождения, теме самым иностранные банки преследуют как правило цели, не совпадающие с национальными. В последнее время высокую активность на российском рынке проялвяют кэптивные банки – банки при автопроизводителях, такие как Мерседес-Бенц Банк Рус, Фольксваген Банк Рус, Банк ПСА Финанс Рус, БМВ Банк, Тойота Банк и некоторые другие, функционирующие как самостоятельные финансовые институты или в виде совместных предприятий с другими иностранными банками. Подобные финансовые организации, за счет субсидий со стороны автопроизводителя, предлагают намного более выгодные ставки по кредитам, чем 57 универсальные банки, как для физических так и для юридических лиц. В то время когда универсальные банки испытывали кризис ликвидности и были вынуждены повышать ставки по кредитам, кэптивные банки благодаря субсидиям от автопроизводителей были способны снижать ставки. Еще одним преимуществом подобного рода банков является широкое региональное присутствие – у кэптивных банков нет необходимости открывать отдельные представительства в разных городах России, им достаточно иметь несколько своих сотрудников на территории дилерских центров, что значительно сокращает неоперационные издержки. Кэптивные банки нацелены в первую очередь на удовлетворение нужд клиентов того или иного автопроизводителя и сохранения лояльности к банку, в связи с этим перед ними не стоит задача заработать на услугах кредитования, как перед универсальным банком. Тем не менее многие из кэптивных банков, совершив удачный выход на российский рынок в качестве монопродуктового банка и наработав портфель клиентов, нацелены сейчас на создание универсального финансового института. Через открытие неоперационные филиалов, издержки, а иностранные также отличия банки смогут юридических обойти аспектов осуществления деятельности на территории России смогут повлечь еще большее снижение стоимости банковских продуктов и услуг и повышение их качества. Обязательства, которые приняла на себя Россия при вступлении в ВТО мало отличаются от действовавшей до этого системы регулирования. Согласно договоренностям, доля иностранного капитала в российской банковской системе не может превышать уровень в 50%. В тоже время наблюдается сокращение доли участия иностранного капитала в общем капитале российской банковской системы, согласно данным ЦБ, на начало текущего года 27% всех кредитных организация приходится на нерезидентов. По состоянию на 1 января 2012 года она составляла 27,7%54. В результате углубления финансового кризиса в Еврозоне на российском рынке наблюдается сокращение присутствия банков-нерезидентов. Информация о кредитных организациях с участием нерезидентов на 1 января 2013 года. Центральный Банк Российской Федерации - http://www.cbr.ru/analytics/bank_system/print.asp?file=PUB_130101.htm 54 58 Кроме того, членство в ВТО открывает доступ отечественным производителям на зарубежные рынки. Экспансия российских банков на зарубежные рынки никогда не была слишком активной и не подвергалась жестким ограничениям со стороны национальных регуляторов. В первую очередь деятельность филиалов российских банков за рубежом направлена на обслуживание интересов клиентов – российских компаний, осуществляющих свою деятельность за пределами страны. Крупнейшей зарубежной сетью обладают два российских банка – Сбербанк и ВТБ. Сбербанк начал экспансию на зарубежные рынки в 2006 год путем покупки банка в Казахстане. На сегодняшний день Сбербанк представлен в Украине, Белоруссии, Германии, Индии и Китае 55. К 2014 году Сбербанк планирует увеличить долю чистой прибыли, полученной от международной деятельности, до 5%56. Группа ВТБ представлена в странах СНГ, Европы, Азии и Африки через более 30 банков и финансовых компаний. Помимо развития зарубежной филиальной сети, важно отметить также расширение круга предлагаемых продуктов. В 2010 году французская дочерняя организация ВТБ предложила розничный продукт по размещению депозитов через интернет – «VTB Direct», который за первые 6 месяцев работы смог привлечь 87 млн. евро от более чем 1900 клиентов57. Воспользовавшись успехом, ВТБ Австрия запустила подобный проект на своем рынке. По словам вице-президента, начальника управления развития розничного бизнеса в дочерних банках Группы ВТБ Всеволода Смакова – продукт ориентирован в основном на русскоязычное население Германии58. Однако как на французском, так и на немецком рынках продукты являются абсолютно конкурентоспособными по отношению к продуктам локальных банков и даже имеют ряд своих преимуществ. На фоне проведенного анализа видно, что пока говорить о конкурентоспособности российских поставщиков банковских услуг за пределами России рано. Зарубежня сеть. Электронный сайт Сбербанка России https://www.sbrf.ru/moscow/ru/about/affiliated_banks_abroad/ 55 56 57 там же «VTB Direct» теперь в Германии 06.05.2011 // Информационный портал bankir.ru - //http://bankir.ru/novosti/s/- vtb-direct-teper-v-germanii-10000071/ 58 там же 59 Иностранные рынки доступны не всем российским банкам, а только банкам с государственным участием. На данном этапе успешно противостоять конкуренции со стороны иностранных банков могут быть пока только банки с государственным участием. Перед правительством России стоит задача осуществления рациональной внешнеэкономической политики, благодаря которой наша страна сможет использовать все позитивные аспекты международной торговли в свою пользу, а также воспользоваться преимуществами вступления в ВТО. 60 Заключение В литературе существует несколько подходов к изучению теории конкурентоспособности, среди которых можно выделить два основных, имеющих разные теоретические основания. Один из них отрицает возмозжность государственного регулирования с целью создания благоприятных условий для национальных поставщиков товаров и услуг – теория П.Кругмана. Другой подход объясняет государственное регулирование как условие создания «внутренних факторов» конкурентоспособности – теория М.Портера. До сих пор научное сообщество не пришло к единой концепции регулирования государством внешнеэкономической деятельности страны, несмотря на то, что история вопроса насчитывает не один десяток лет. Как у сторонников протекционизма, так и либерализации есть свои аргументы. Актуальность вопроса регулирования сектора финансовых услуг сильно возросла с момента наступления глобального экономического кризиса. Неоспоримым является тот факт, что финансовый сектор является одним из ключевых факторов, обеспечивающих экономический рост. Стабильность финансового сектора обеспечивает устойчивость экономики отдельно взятой страны к кризисным явлениям, как внутренним, так и внешним. Сохраняя свое огромное влияние на экономику и будучи от нее зависимой, банковская система является ключевым игроком финансового сектора. Практика показала, что банки способны не только усилить экономический прогресс, но и вызвать нарушение экономического равновесия, стать причиной возникновения кризисных явлений. На фоне последних кризисных явлений вопрос банковского регулирования стал особенно актуален. В России, как и во всем мире, регулирование банковского сектора уже начало совершенствоваться. Тем не менее необходимо учитывать участие российской банковской системы в процессах финансовой глобализации и не 61 допускать чрезмерного регулирования, которое может привести к потери интереса со стороны коммерческого бизнеса в банковском деле. За 2012 год количество действующих кредитных организаций сократилось на на 2,7%. По данным Банка России по состоянию на 1 января 2013 года в России есть 897 действующих банков, что на 25 меньше, чем на 1 января прошлого года59. Учитывая тот факт, что законодательно к 2015 году предусмотрено изменение минимальных требований к капиталу до 300 млн руб, на фоне действующего на сегодняший день уровня в 180 млн руб, стоит ожидать еще более значительного сокращения количества действующих кредитных организаций. Несмотря на то, что увеличение требований к минимальному банковскому капиталу нацелено в первую очередь на оздоровление банковской системы Российской Федерации, малые частные и региональные банки могут очень сильно пострадать и будут вынуждены уйти с рынка, уступив свою долю федеральным банкам. Одним из важных элементов в процессе совершенствования системы регулирования банковской деятельности Российской Федерация является введение норм и требований Базеля II и Базеля III. Кризис продемонстрировал необходимость создания системы мониторинга и реагирования на возникающие риски для всей банковской системы в целом, а не только для отдельно взятых банков. В то же время необходимо постепенно внедрять основные элементы международных стандартов, так как в противном случае это может повлечь за собой ухудшение положения частных банков. Сроки внедрения требований Базеля III продлены до 2018 года и многие из развитых европейских стран, а также США не торопятся переходить на новые стандарты, несмотря на то, что банковских системы этих стран во много раз старше и опытнее российской. Подводя итоги работы, следует отметить, что Российская банковская система, находясь на относительно новом этапе своего функционирования, пока еще не обладает достаточным уровнем конкурентоспособности. Тем не менее процесс 59 повышения конкурентоспособности и устойчивости российской За год количество действующих банков в РФ сократилось на 25 - ЦБ РФ. 29.01.2013 // Информационное агентство Финмарет - http://www.finmarket.ru/z/nws/news.asp?id=3205132 62 банковской системы должен осуществляться как на уровне отдельно взятых банков, так и на уровне всей системы. Для того, чтобы осуществить переход на новый уровень развития, реформу банковской системы необходимо проводить с учетом потребностей экономического роста. Другой важной задачей, с которой банковской системе будет необходимо справиться на макроуровне является повышение капитализации российских банков. Реализовывать это процесс необходимо постепенно и не слишком категорично, а так же используя территориальный признак и специализацию видов деятельности, которую осуществляет тот или иной банк. Еще одним важным аспектом является постепенный отказ столь значительного прямого государственного участия в банковском секторе. В долгосрочной перспективе для того чтобы избежать дальнейшего укрупнения государственных банков, представляется возможным опосредованное воздействие на банковский сектор, например через банки развития, а также усиление эффективности регулирования и стимулирования банков. На микроуровне, банкам необходимо будет сфокусироваться на повышении своей конкуренстоспособности на фоне возможного присутствия в России все большего количества иностранных финансовых институтов путем усовершенствования и развития продуктовой линейки и повышения качества предоставляемых услуг, а также собственной капитализации. Для того, чтобы соответствовать потребностям реального сектора, банкам следует сфокусироваться на наращивании доли долгосрочного кредитования. Особенно актуальным является вопрос противостояния активизации иностранных банков на фоне вступления России в ВТО. В данном ключе важно отметить тот факт, что по мнению многих экспертов, финансовый кризис еще не закончился, а значит иностранные финансовые институты сейчас в большей степени сосредоточены на укреплении своих позиций на локальных рынках, а не на завоевании новых. Для российских банков это предоставляет время и возможности по завоеванию национального рынка. Делать долгосрочные прогнозы по развитию финансовой глобализации сейчас никто не берется, а 63 значит национальные банки должны в короткие сроки в полной мере подготовиться к возможной новой волне выхода на российский рынок иностранных поставщиков банковских услуг. Отдельного внимания заслуживает важный прорыв в банковской деятельности Российской Федерации – смена председателя Центрального Банка. В июне 2013 Эльвира Набиуллина вступит на пост главы Банка России, сменив Сергея Игнатьева, который занимал эту должность с 2002 года. Эльвира Набиуллина уже отметила среди новых задач Центрального Банка задачу повышения и развития конкурентоспособности банковской системы60. В вопросе развития конкурентоспособности банковского сектора Российской Федерации важно отметить роль государства, на которое выпадает роль осуществления граммотной и рациональной внешней экономической политики. Шохина Е. Центробанк в помощь 09.04.2013 // «Expert Online» http://expert.ru/2013/04/9/tsentrobank-v-pomosch/ 60
