ЛИЗИНГОВЫЕ ОТНОШЕНИЯ В РЫНОЧНОЙ ЭКОНОМИКЕ Мусина С.Т.

1
ЛИЗИНГОВЫЕ ОТНОШЕНИЯ В РЫНОЧНОЙ ЭКОНОМИКЕ
Мусина С.Т.
Карагандинский государственный университет им.Е.А.Букетова,
г.Караганда
В условиях перехода к рыночным отношениям для развития
производственной деятельности предприятий и повышения их
технической оснащенности необходимо наличие благоприятных правовых,
политических, экономических и других условий. Немалая роль в этом
процессе отводится такому финансовому инструменту, как лизинг.
На сегодня лизинг является одним из основных финансовых
инструментов,
позволяющих
осуществлять
крупномасштабные
капиталовложения
в
развитие
материально-технической
базы
предприятий. Лизинг дает возможность осуществлять производство с
небольшими затратами и избежать потерь, связанных с моральным и
физическим старением оборудования. В результате лизинг становиться
важной формой предпринимательской деятельности. Лизинг является
фактором интенсивного развития национальной экономики ее структурной
перестройки, расширения внешнеэкономической деятельности, повышения
конкурентоспособности отечественных товаров на мировом рынке.
Лизинг появился и начал бурно развиваться с середины ХХ-го века,
как один из способов организации предпринимательской деятельности.
Однако в Республике Казахстан только теперь определяются пути и формы
его развития. Успех лизингового предпринимательства во многом зависит
от верного понимания его содержания и специфических особенностей. Ног
на сегодня многие предприниматели не обладают достаточными знаниями
о механизме и преимуществах лизинговых сделок.
Несмотря на о, что лизинг имеет очень много разновидностей –
более 50, в Республике Казахстан в настоящее время существует только
финансовый лизинг, причем и в законодательстве рассматривается только
данный вид лизинга.
Итак, лизинг – это долгосрочная аренда дорогостоящего
оборудования с возможным последующим его выкупом. В данном
определении лизинг приравнивается к аренде. Многие сочтут это
неверным. Однако, на наш взгляд, данного определение максимально
точно отражает суть данного экономического феномена. Ведь лизинг
появился именно на базе аренды, но трансформировался в нечто
самостоятельное. На данную самостоятельность и указывают в этом
определении такие параметры, как:
долгосрочная
–
минимальный
срок
пользования
оборудованием по лизингу – 3 года;
дорогостоящего оборудования – стоимость объекта лизинга
исчисляется сотнями тысяч и миллионами денежных единиц;
возможным выкупом. Здесь нужно остановиться подробнее.
2
Лизинг, как инструмент обновления основных фондов, появился в
Европе после Второй мировой войны. Его возникновение объективно было
связано с необходимостью восстанавливать разрушенные войной
экономики многих стран. Слабые или новые фирмы того времени не имели
достаточных финансовых ресурсов для приобретения основных средств.
Тем более, что в условиях быстро развивающегося научно-технического
прогресса, оборудование становилось все более совершенным и, как
следствие, дорогим. Выходом из создавшегося положения и стал лизинг.
Однако фирмы желают приобретать в собственность данное оборудование,
поэтому лизинг зачастую заканчивается выкупом лизингополучателем
оборудования по остаточной стоимости.
Но это только один вид лизинга, именно существующий в нашей
стране, - финансовый. В противовес ему в мировой практике существует и
менее «требовательный» упрощенный вид лизинга – оперативный,
который отличается меньшей стоимостью оборудования, меньшими
строками лизинга отсутствием перехода прав собственности на объект
лизинга по окончании его срока, то есть нет последующего выкупа
оборудования. Данный вид также имеет свои преимущества. Поскольку
научно-технический прогресс не стоит на месте, то современное
оборудование морально устаревает быстрее, чем физически. Приобретать в
собственность каждый раз новое оборудование многим бизнесменам не по
средствам. Выходом и является оперативный лизинг, при котором можно
использовать оборудование, а затем вернуть его, чтобы взять новое, более
совершенное.
Лизинг имеет и другие принципиальные отличия от аренды. В аренду
отдается имущество, которым собственник не в состоянии эффективно
распоряжаться. А лизингодатель в своей предпринимательской
деятельности обеспечивает лизингополучателя жизненно важными
долгосрочными активами.
Необходимость быстрого погашения стоимости взятых в лизинг
активов
заставляет
потенциальных
лизингополучателей
искать
высокорентабельные
производства,
обеспечивающие
высокую
производительность труда, а в итоге экономический рост.
Также для внедрения лизинговых отношений необходимо разбираться
и в тех, кто может участвовать в данных отношениях. Так, в схеме лизинга
участвуют три основных стороны:
продавец – поставщик оборудования;
покупатель – лизингодатель – лизинговая компания;
пользователь – лизингополучатель.
Однако в лизинговой операции могут принимать участие и
дополнительные стороны:
во-первых, это коммерческие банки, которые могут
заниматься кредитованием лизинговых компаний, которым
для приобретения оборудования необходимы крупные
финансовые ресурсы;
3
во-вторых,
страховые
компании,
занимающиеся
страхованием предмета лизинга. Кстати, данное положение
закреплено в лизинговом законодательстве Республики
Казахстан.
Некоторые экономисты отождествляют лизинг с кредитованием.
Однако финансовый лизинг является альтернативой банковскому
кредитованию. Он имеет ряд особенностей и преимуществ по сравнению с
последним, а также с другими способами приобретения оборудования,
такими, как оплата по факту поставки, покупка с отсрочкой оплаты и др.
Назовем основные из этих преимуществ:
финансовый лизинг позволяет предприятию своевременно
обновлять морально и физически стареющее оборудование;
дает возможность экономить оборотный капитал, так как
лизинговые платежи распределены на весь период
пользования объектом лизинга, а авансовых платежей не
требуется. При этом высвобождаются средства для вложения
в другие виды активов;
при финансовом лизинге не нужен специальный залог, так
как обеспечением будет служить сам предмет лизинга;
лизинг позволяет организовать новое производство или
расширить уже существующее без привлечения крупных
финансовых ресурсов, так как оборудование получается при
полной его оплаты;
ограничивается привлечение заемного капитала, что делает
оптимальным соотношение собственного и заемного капитала
в балансе;
лизинговые платежи производятся после установки, наладки
и пуска оборудования в эксплуатацию. В результате имеется
возможность их уплаты из тех средств, которые будут
получены от работы данного же оборудования;
при лизинге ремонт и техническое обслуживание могут быть
возложены на лизингодателя, а в лизинг в основном берется
сложное
оборудование,
требующее
высококвалифицированного персонала;
лизинговые
платежи
относятся
на
себестоимость,
следовательно, они исключаются из налогооблагаемого
дохода по подоходному налогу, в результате чего
уменьшаются налоговые платежи.
Как следствие данных особенностей, лизинг служит средством
внедрения научно-технических достижений, создания новых рабочих мест,
ускорения реализации продукции и так далее.
В нашей стране для развития лизинга существуют необходимые
условия и предпосылки:
снижение темпов инфляции. Поскольку лизинг является
долгосрочной операцией, то в условиях высокой инфляции
-
4
затруднительно точно определить лизинговые платежи. В
современной ситуации это предоставляется возможным;
относительно устойчивое соотношение национальной валюты
к ведущим валютам мира. На этой основе возможно
проводить реальные прогнозы;
необходимость вложений в обновление основного капитала
во всех отраслях. На сегодняшний день основные фонды в
отечественной экономике изношены в огромной степени –
порядка 2/3 общей их стоимости. Следовательно, нужны
средства для перевооружения. Однако фирмы не обладают
достаточными ресурсами для приобретения основных
средств. В данной ситуации выходом может стать лизинг;
высокий научный потенциал и уровень образования. Для
разработки и усовершенствования технологии лизинга
необходимы
научные
исследования,
теоретические
разработки. В отечественной экономической науке такой
потенциал имеется.
Несмотря на все вышеуказанные возможности, в Республике
Казахстан рынок лизинговых операций развит слабо, причем в основном в
сельском хозяйстве.
Вместе с тем потенциал лизингового рынка в Республике Казахстан,
по мнению независимых экспертов, составляет до 10 миллиардов
долларов. Это довольно внушительная цифра, свидетельствующая о
широких возможностях в области развития лизинговых отношений.
Интерес, проявляемый к лизингу очень высок. Но на практике его
применение более чем скромно. Такая ситуация является свидетельством
того, что потребности в лизинге полностью не удовлетворяются.
В развитии лизинговых отношений в Республике Казахстан
существует огромное множество проблем. Осветим только некоторые из
них.
Недостаточно лизинговых компаний в стране. Это приводит к
монополизации лизингового рынка, что, как известно, негативно
сказывается на качестве оказываемых услуг.
Другой проблемой в развитии лизинга является то, что коммерческие
банки, которые могли бы профинансировать лизинговые операции,
неохотно берутся за данные мероприятия.
Успешное развития лизинга требует надежного правового
обеспечения, в котором должны быть проработаны все вопросы,
касающиеся операций по лизингу, прав и обязанностей сторно данных
операций, и так далее. В Республике Казахстан такой закон имеется, но в
нем много недоработок, неясностей, которые не могут гарантировать
устойчивости отношений по лизингу сторон этой сделки.
Для успешного развития лизинга необходимо решить вопрос и с
таможенным режимом международных лизинговых операций, в которых
трудно учесть интересы всех сторон таможенных платежей. Видится
5
целесообразным ввести в таможенной законодательство положение об
уплате таможенных пошлин только при окончательном выкупе
оборудования с его остаточной стоимости.
Определенным барьером в становлении лизинговых операций
являются нечеткие правила их бухгалтерского учета. В результате многие
лизинговые компании опасаются вступать в лизинговые отношения из-за
возможных штрафных санкций при свободном толковании норм
бухгалтерского учета.
Перспективным, на наш взгляд, мог бы стать и лизинг недвижимости.
Такая форма лизинга в настоящее время почти не практикуется, хотя
лизинг объектов недвижимости (производственных площадей) с
возможностью их последующего выкупа был бы важным шагом в
развитии лизинговых отношений.
Необходима также и активная государственная поддержка лизинга, в
частности для малого и среднего бизнеса. В рамках государственных
программ поддержки предпринимательства можно было бы предоставлять
принадлежащие государству неиспользуемые помещения и оборудование
малым и средним предприятиям.
Преимущества лизинга говорят о том, что государство должно быть
заинтересовано в поощрении и расширении лизинговых операций.
Основной задачей государства на данном этапе является разработка
стратегии развития лизинга, а также стратегии развития всех отраслей и
плана действий по их реализации. Однако без наличия достаточной
финансовой поддержки даже самая грамотная стратегия неосуществима.
Следовательно, необходима именно государственная поддержка в аденом
вопросе.
Также государство может разработать конкретные схемы
предоставления государственных гарантий для лизингодателей и структур,
обеспечивающих финансирование лизинга; способствовать доступу новых
предприятий к лизинговым услугам.
Необходима государственная программа, состоящая из адресных
мероприятий по лизингу в области права, налогообложения,
стимулирования, управления и так далее. Она должна носить
многосторонний, комплексный характер, где все задачи взаимосвязаны и
взаимозависимы.
Совершенствование лизинговых операций целесообразно проводить с
учетом мирового опыта. Так уникален опыт Европейской ассоциации
лизинговых компаний, которая изучает и сопоставляет законодательства
по лизингу разных стран, решает различные вопросы, касающиеся
лизинговых операций, и многое другое.
Все вышесказанное говорит о том, что нашей экономике необходимо
создать условия, делающие привлекательными лизинговые операции для
всех участников лизинговой сделки, а также для коммерческих банков и
страховых компаний.
6
Түйіні
Қазіргі жағдайда кәсіпорынның техникалық жабдықтарын жоғарлату
үшін лизинг қажет. Лизинг жабдықтарды сатып алуда басқа тәсілдерге
қарағанда артықшылығы көп. Ең бастысы болып негізгі қорды қаржысыз
жандандыру. Алғы шарттардың болуына қарамастан, қазіргі уақытта
Қазақстан Республикасында лизинг қатынасы жақсы таралмаған.
Бұл көптеген жағдайларға байланысты, оның ішінде бастысы болып
құқықтық базаның жетілдірілмегендігі.
Сондықтан, лизингтің дамуына бірқатар шаралар өткізу керек. Бұл
сұрақтың шешілуі мемлекеттік қолдауды қажет етеді.
Литература
1.Желдибаев А. Альтернативный метод ресурсного обеспечения субъектов малого и
среднего бизнеса. //Транзитная экономика. – 2002 г. - № 11.
2.Иссык Т. Инвестиционные возможности финансового лизинга. // Экономика и
статистика. – 2001г. - №4.
3.Суртаева А. Лизинг – лучше, чем аренда, выгоднее, чем кредит. // Маркетинг
товаров и услуг. – 2003г. - №2
4.Чеченов А. О роли лизинга в малом предпринимательстве. // Финансы. – 2002г. №7.