Цена золота 2000 $ за тройскую унцию означает, что доллар с
advertisement
УДК 338.27 Петросов Аркадий Арамович проф., д.т.н. Потемкина Екатерина Александровна студент гр. ЭО-1-08 кафедра «Экономика и планирование горного производства» Московский государственный горный университет ДИНАМИКА МИРОВОЙ ЭКОНОМИКИ И ЕЕ ВЛИЯНИЕ НА ФОРМИРОВАНИЕ ЦЕНЫ ЗОЛОТА DYNAMICS OF THE WORLD ECONOMY AND ITS INFLUENCE ON THE FORMATION OF PRICES OF GOLD Цена золота на мировом рынке является одним из основных критериев, определяющих экономическую целесообразность инвестиций в освоение и разработку месторождений. В недрах Российской Федерации сосредоточено почти 12% мировых запасов золота, а по объемам добычи мы стабильно находимся на 5-7 месте, добывая 175-185 т. в год. Разные программы 2000-х годов по увеличению годовой добычи и доведению ее до 300 тонн в год положительных результатов не принесли. Все золотодобывающие предприятия нашей страны находятся в частных руках, инвестиции в золотодобычу - довольно рискованный бизнес, реальная отдача от вложенных средств, за редким исключением, будет через 5-7 лет – проще заняться торговлей, либо любым другим бизнесом, обещающим более быстрый оборот вложенных средств. В то же время на мировом рынке золота сейчас сложилась наиболее благоприятная конъюнктура с долгосрочной тенденцией роста цены металла. Поэтому предлагаемый анализ динамики мировой экономики и ее влияния на формирование цены золота, позволяющий с полным основанием перейти к долгосрочному прогнозированию ее тенденций для дальнейшего развития золотодобычи в Российской Федерации весьма актуален. Основным платежным инструментом, фиксирующий цену золота последние 70 лет, является доллар США ($).На Бреттон-Вудской конференции в 1944 г. с участием представителей 44 стран для реализации валютной политики были созданы Международный Валютный Фонд (МВФ) и Международный банк реконструкции и развития (МБРР). В Уставе Международного Валютного Фонда записано, что капитал валюты каждой страны-члена МВФ должен быть выражен в золоте определенного веса и пробы, либо долларах США, соответствующий определенному золотому наполнению. С того момента рядом с золотом был поставлен доллар США - единственная денежная единица, ставшая мировой резервной валютой и международным средством платежа. 65 Золотой стандарт доллара США впервые был установлен 18.01.1937 г. и равнялся 20,67$ за тройскую унцию (31,1034768 грамм). С 31.01.1944 г. - 35$ за тройскую унцию, с 1971 г. - 38$ за тройскую унцию, с 1973 по 1978 гг. - 45,22$ за тройскую унцию. Как следует из приведенных цифр, за период с 1937 по 1978 гг. доллар официально обесценился чуть более чем вдвое. С 1971 г. США отказались обменивать долларовые банкноты на золото. Поэтому после отказа США от золотого стандарта доллара, МВФ в 1978 г. вынужден был отказаться от золота как от мировых денег и превратил его в обычный товар - предмет купли-продажи. Несмотря на это решение золото и дальше продолжало оставаться основным мерилом ценности. [12] Крупнейшими международными центрами торговли золотом стали биржи Лондона, Цюриха, Нью-Йорка и Токио. Золото продается в стандартных слитках 995-й пробы. Существенную часть мирового рынка золота контролирует Ассоциация лондонских рынков слитков драгоценных металлов (LBMA), зарегистрированная в 1987 г. Цена золота на Лондонской бирже металлов стала одним из основных индикаторов состояния мировой экономики, зависящей от сложного взаимодействия большого числа разнообразных факторов. Анализ динамики рынка золота показал, что в период 1900-1930 гг. его цена оставалась практически на неизменном уровне 20,6-21,3 $ за тройскую унцию. Небольшое падение произошло в 1931 г., когда среднегодовая стоимость составила 17,06 $ за тройскую унцию. Затем вплоть до конца 60-х гг. среднегодовая цена снова демонстрирует постоянство, находясь на уровне 35 ± 2 $ за тройскую унцию. Активность на рынке золота началась в 1971 г., когда средняя цена за этот год превысила отметку в 40 $ за тройскую унцию. Менее чем за 10 лет она выросла более чем в 10 раз (рис. 1). 1800 1600 1400 1200 1000 800 600 400 200 0 Годы Рис. 1. Динамика цены золота в период с 1900 по 2012 г., долларов США ($) за тройскую унцию. 66 Основные факторы мировой экономики, влияющие на биржевую стоимость золота: - макроэкономическая ситуация в США, а также в высокоразвитых странах Европы и Азии. Макроэкономические индикаторы фиксируют состояние экономики стран, влияют на валютные курсы и отражаются на цене золота. Политика США по целенаправленному снижению курсовой стоимости доллара ради уменьшения дефицита своего внешнеторгового баланса, наблюдавшееся снижение деловой активности и спад в американской экономике привели к росту цены золота в 2002-2012 гг. И наоборот, некоторые укрепление экономики США, наблюдающееся с начала 2013 г., и повышение курсовой стоимости доллара отразились снижением биржевой цены золота до 1400 $ за тройскую унцию, чего не наблюдалось с 2010 г. По мнению некоторых западных аналитиков такая цена золота с некоторыми отклонениями сохранится в течение ближайших полутора-двух лет, хотя кризисные явления, рецессия в экономике большинства стран Западной Европы продолжается. Инвестиции в драгоценные металлы являются альтернативным видом вложений относительно инвестиций в валютные активы: при подорожании доллара цена золота уменьшается, поскольку инвесторы предпочитают вкладывать средства в более прибыльный бизнес. И наоборот, при уменьшении деловой активности и снижении курса доллара цена золота растет, инвесторы переводят свой капитал в более надежные вложения - динамика курса доллара и биржевой цены золота находятся в противофазе с весьма высокой корреляцией по Пирсону – 0,996511практически один в один: стоимость доллара продолжает соответствовать своему золотому наполнению; - внутренний государственный долг США, выросший за последний 10 лет на 11 триллионов долларов и достигший астрономической суммы около 15 трлн. $. Общая кредиторская задолженность США превышает 53 трлн. $, что в 3,5 раза больше их годового ВВП. Производя 20% мирового ВВП, США уже давно живут в кредит, потребляя 40 % всего производимого в мире. Федеральная резервная система (ФРС) США, имевшая последние 99 лет монопольное право печатать долларовые банкноты (закончившиеся 31.12.2012 г.), последние 10 лет по некоторым оценкам напечатана их на сумму порядка 15 трлн. $, пустив в оборот и наводнив мировой рынок. В результате в некоторые моменты 2012 г. биржевая цена золота взметнулась до 2000 $ за тройскую унцию – очень доходный бизнес, если учесть, что затраты на печать одной 100долларовой купюры составляют порядка 11 центов, а за нее на мировом рынке выкладывают полноценных товаров на 100 долларов. Цена золота 2000 $ за тройскую унцию означает, что доллар с 1937 г., когда впервые было введено его золотой наполнение, обесценился в 97,8 раза, а с момента установления его золотого стандарта 35 $ за тройскую унцию на Бреттон-Вудской конференции - в 57,1 раза. 67 Корреляция динамики цены золота с ростом внутреннего государственного долга США по Пирсону составляет 0,64209; - корреляция цены золота с мировым ВВП-0,709781; - неравнозначные состояния экономики стран Евросоюза и жизнь некоторых из них не по средствам (Греция, Кипр, Испания, Португалия, Италия). В результате государственный долг и дефицит бюджета этих стран грозит их государственной экономике дефолтом. Эти явления сопровождаются спадом экономической активности, рецессией, ростом безработицы, необходимостью многомиллиардных займов в евровалюте. Стремление как-то улучшить экономическое положение вынуждает некоторые из этих стран продать свой золотой запас. Слухи о том, что Центробанк Кипра вбрасывает на рынок для продажи 100 т золота в течении одной недели снизили его цену на 10% - до 1390 $ за тройскую унцию. Опасения, что и некоторые другие страны последуют этим же путем для укрепления своего экономичного положения будут поддерживать цену золота на достигнутом пониженном уровне все время, пока интрига будет сохраняться: пересмотр структуры своих золотовалютных резервов любой из достаточно заметных государственных экономик может оказать сильное влияние на цену золота; - неспокойный мировой политический климат: теракт 11 сентября 2001 г. в Нью-Йорке; война в Афганистане, Иране, в Сербии; волна конфликтов, внутренних войн и государственных переворотов в мусульманских странах Ближнего Востока и Средиземноморья, активное участие в них США и Европейских стран НАТО, продолжающая гражданская война в Сирии с активной поддержкой странами НАТО оппозиции против законной государственного режима; угроза войны против Ирана со стороны США - все эти факторы политической нестабильности в мире породили высокий спрос на золото и его цена, начиная с 2003 г. стала активно расти, достигнув своего пика (точки перегиба) к концу 2012 г.; - производство и структура потребления золота: накопленные мировые запасы золота составляют порядка 120 тыс. т, ежегодный мировой объём его добычи-порядка 2-х тыс. т с ежегодным приростом около 3,6%. В результате в ближайшие годы на рынке золота может наблюдаться недостаточное предложение со стороны его продавцов и соответствующий рост цены. Повышенный спрос на золото традиционно наблюдается со стороны мусульманских стран и Индии, а в связи с ростом политической нестабильности в этих регионах он только увеличивается. Обозначенное правителем Ливии Моамором Каддафи стремление перехода к золотому наполнению валюты и выпуску «золотого динара», на 100% обеспеченного золотым наполнением, вызвало яростный протест со стороны Западного Мира во главе с США, что привело к военному разгрому Ливийской Джамахирии и убийству ее лидера. Народный банк Китая 20.06.2011 г. заявил, что он собирается выпустить больше золотых и серебряных памятных монет с изображением гигантской панды, чтобы 68 удовлетворить растущий в стране спрос на золото и серебро. Кроме того Китай запретил вывоз золота из стран и открыл у себя золотую биржу. Франция отчеканила золотую инвестиционную монету номиналом 1 тыс. €, вес и проба которой соответствует биржевой цене золота 1 тыс. €. Тираж разошелся за один день, после чего монету чеканят постоянно. Иран все ещё находится под давлением экономических санкций западных стран и под угрозой войны со стороны США. Поэтому цены на золото внутри страны постоянно растут, поскольку золото в этой тревожной ситуации пользуется повышенным спросом. Все это способствует продвижению идеи о введении в обращение «золотого динара», осуществление которой «опрокинет» гигемонию доллара США как единственного эквивалента ценности и разрушит экономики стран Запада, включая Россию, чему Западный мир окажет яростное сопротивление вплоть до развязывания 3-й Мировой войны, поскольку в своей экономической политике они ориентируются на доллар; - политические кризисы, природные катаклизмы и истощение запасов месторождений в основных странах-продуцентах золота могут повлиять на работу золотодобывающий компаний, что привет к сокращению поставок золота на рынок при повышенном спросе на него со стороны Индии, Китая, Ирана и других мусульманских стран: при неудовлетворённом спросе, цена золото растет; - спрос на золото со стороны ювелиров и других частных потребителей: при растущем спросе цена золота растет. [10] Все перечисленные факторы оказывают решающее влияние на формирование биржевой стоимости золота. Многие ученые-экономисты придерживаются гипотезы о волновом характере развития мировой экономики. При этом выделяют так называемые «большие циклы Н.Д.Кондратьева» протяженностью 50-60 лет и накладывающиеся на них короткие торгово-промышленные циклы периодичностью 7-12 лет. Цена золота встраивается в эту гипотезу, достигая своих высших значений в условиях всеобщего спада мировой экономики и наименьших-в условиях всеобщего экономического подъема. Интерес к теории больших циклов Н. Д. Кондратьева возродился в конце 70 — начале 80-х гг. прошлого столетия, когда через полвека после Великой депрессии 1929-1933 гг. произошло неожиданное для большинства западных экономистов развитие долговременного структурного кризиса капиталистического хозяйства. Именно в этот период, когда мировая экономика переживала «понижательную» стадию, цена золота находилась на историческом максимуме. В конце 90-х гг. XX века экономика США и Западного мира характеризовалась наилучшими показателями, а цена золота едва покрывала затраты на его добычу. 69 Для периода после промышленной революции обычно выделяют следующие циклы/волны Кондратьева, отражающие соотношение между технологическими укладами: 1 цикл — с 1803 по 1841-43 гг. – текстильные фабрики, промышленное использование каменного угля; 2 цикл — с 1844-51 по 1890-96 гг. – развитие угледобычи, черной металлургии, железнодорожного строительства, паровой двигатель; 3 цикл — с 1891-96 по 1945-47 гг. – тяжелое машиностроение, электроэнергетика, неорганическая химия, производство стального проката и электрических двигателей; 4 цикл — с 1945-47 по 1981-83 гг. – массовое производство автомобилей и других машин, двигателей внутреннего сгорания, развитие химической промышленности и нефтепереработки; 5 цикл — с 1981-83 по ~2018 г. (прогноз) – развитие электроники, робототехники, вычислительной, лазерной и телекоммуникационной техники; 6 цикл — с ~2018 по ~ 2060 (прогноз) – возможно, NBICконвергенция (конвергенция нано-, био-, информационных и когнитивных технологий).[7] Кондратьев Н.Д. отметил четыре эмпирических признака в формировании больших циклов: - перед началом повышательной волны каждого большого цикла, либо в самом ее начале наблюдаемые значительные изменения в условиях хозяйственной жизни общества, выражающиеся в технических изобретениях и открытиях, в изменении условий денежного обращения, в существенном усилении роли новых стран в мировой хозяйственной жизни. Указанные изменения происходят постоянно, но они наиболее интенсивно и концентрированно проявляются перед началом и в начале повышательных волн большого цикла; - периоды повышательных волн больших циклов, как правило, значительно богаче крупными социальными потрясениями и переворотами в жизни общества (революции, войны), чем периоды понижательных волн; - понижательные волны больших циклов сопровождаются длительной депрессией сельского хозяйства; - большие циклы соответствуют единому волновому процессу динамики экономического развития, в который вписываются и коротким торгово-промышленные циклы с их фазами подъема, кризиса и депрессии.[6] Многие исследователи также связывают смену больших волн Кондратьева Н.Д. с базисными технологическими инновациями и укладами. Прорывные технологии открывают возможности для расширения производства, формируют новые секторы экономики, образующие новый технологический уклад, новые формы реализации индустриальных принципов производства. 70 Природу коротких волн развития мировой экономики некоторые исследователи связывают с циклами колебаний активности Солнца, продолжительность которых составляет от 8 до 11 лет. [3, 4] За время одного цикла на кривой активности есть один максимум и один минимум, при достижении которых ухудшается экономическая динамика. Человек начинает неадекватно оценивать ситуацию, испытывать неуверенность, неосознанную тревогу, страх. Участники рынка и регулирующих органов начинают завышать оценки рисков, принимать неадекватные решения: увеличиваются ставки по кредитам, уменьшаются инвестиции и, соответственно, снижается совокупный спрос в экономике, уменьшаются ВВП, налоговые поступления, растет бюджетный дефицит, растет безработица - нарастают кризисные явления, закономерно повторяющиеся через каждые 4-5 лет. Чижевский в своей знаменитой книге «Земное эхо солнечных бурь» показал, что психопатическое состояние людей, настроения неуверенности, паники зависят от состояния Солнца. С максимумами и минимумами на кривой солнечной активности совпали почти все знаковые исторические событияВеликая Французская революция 1789 г., Русско-Японская война 1904-1905 гг., революции 1905 и 1917 гг. , начало Первой и Второй Мировой войн, смерть И.В.Сталина (март 1953 г.), Карибский кризис (октябрь 1962 г.), ввод советских войск в Афганистан (1979-1989 гг.), августовский путч 1991 г., теракт в НьюЙорке (11 сентября 2001 г.), резкое обострение обстановки в Средней Азии, на юге Киргизии идут ожесточенные бои (30.08.2000 г.), серии терактов по всему миру (Взрыв дискотеки на индонезийском курорте Бали, теракты в кенийском городе Момбаса, в Йемене, в Финляндии и взрыв французского танкера Limburg), наводнение в Европе (2002 г.), цунами в Азии (26.12.2004 г.), взрыв двух самолетов в России, 2 взрыва в метро, обрушение аквапарка в Москве, 13 взрывов в Мадриде (2004 г.), российско-грузинская война, теракты в Бомбее, экономический кризис (2008 г.), авария на Саяно-Шушенской ГЭС, теракт на "Невском экспрессе" (2009 г.), В результате экономического кризиса официальная безработица в РФ достигла рекордных отметок за 12-летний период. Если в сентябре 2008 г. на учете состояло 1,2 миллиона безработных, то в апреле 2009 г. уже 2,3 млн. чел. В начале мая 2010 г. Греция оказалась охвачена забастовками и массовыми протестами против правительственных планов по радикальному снижению государственных расходов. В августе 2010 г. Пакистан стал жертвой катастрофических наводнений – сильнейших за последние 80 лет. Авария на Фукусиме (2011 г.), Кризис в ЕС и долги США. Каждый период спада деловой активности и кризисных явлений в экономике сопровождается ростом цены золота, определяемым волновым характером динамики мирового экономического развития. [3, 4] Динамика цены золота в долларах США за последние 40 лет показала устойчивый рост его стоимости с 35 до 2000 $ за тройскую 71 унцию. При этом за 40 лет золото шесть раз достигало максимумов и снижалось в цене (короткие волны): - формирование рынка золота (1969-1978 гг.). Бурный послевоенный восстановительный период мировой экономики, подталкиваемый планом Маршала, закончился! Несмотря на ограничительные стандарты МВФ и МБРР количество долларовых банкнот, отпечатанных и пущенных в оборот Федеральной резервной системой США, значительно превысило предел их золотого наполнения 42,22 $ за тройскую унцию (тройская унция = 0,736622 гр. золота), что послужило причиной отказа МВФ от золотого стандарта доллара. В этот период цены золота выросла в 4,5 раза до 190$ за тройскую унцию; - экономический кризис 1975-1980 гг. – первый после мирового кризиса 1929-1933 гг., поразивший экономику США и стран Западной Европы. Для преодоления кризиса, восстановления занятости населения и ресурсов мировой экономики, Федеральная резервная система США (ФРС) приложила «титанические» усилия, запустив печатный станок, в результате чего среднегодовая стоимость золота составила уже 612 $ за тройскую унцию - своеобразный исторический максимум, который золото смогло преодолеть лишь в 2007 г. Кризис ударил и по экономике СССР, поскольку резко сократился спрос на нефть и другие источники поступления валюты в страну. Нам нечем стало платить за импорт необходимых для народного хозяйства и населения товаров - страна разорилась и уже не смогла восстановиться: агония СССР длилась 10 лет; - период обвального снижения цены золота (1980-1985 гг.). Восстановление мировой экономики послужило причиной снижения стоимости золота с 612 до 318 $ за тройскую унцию. Если отследить макроэкономическую статистику по США за этот период, видно, что на фоне роста экономики и сокращения безработицы спрос на золото сокращается: инвесторы выводят свои активы с рынка золота, стараясь больше заработать, инвестируя в реальную экономику; - период низких цен на золото (1986-2003 гг.). Совпал по времени с развалом СССР - это самый длинный период ценовой стабильности в современной истории рынка золота, ознаменовавшийся довольно низкой волатильностью. В этот период среднегодовая стоимость желтого металла колебалась в пределах 255-450 $ за тройскую унцию. Своего исторического минимума с 1980 г. среднегодовая цена золота достигла в 2000 г. и составила 255,34 $. Считается, что в период наиболее заметного снижения цены золота, с 1998 по 2001 гг., значительное влияние на спрос оказывали низкие процентные ставки в США и Европе, обеспечившие полную занятость в мировой экономике; - период резкого роста цены золота (2004-2012 гг.). Ценовой всплеск совпадает во времени с массовой печатью долларовых банкнот Федеральной резервной системой США и обесцениванием доллар. Цена доллара в период 2000-2012 гг. упала в 6,5 раз. Наши «мудрые» экономисты во главе с «дважды лучшим в мире в течение 11 лет» 72 министром финансов А.Л. Кудриным («а судьи кто?») золотовалютные резервные фонды формируют и хранят в значительной степени в долларах США и в американских ценных бумагах под мизерный процент, вместо того, чтобы вкладывать их в развитие реального промышленного и сельскохозяйственного производства России. [6] Обладая вторыми по масштабам запасами золота, 12% мировых запасов, уступая лишь ЮАР, наша страна по уровню добычи золота в течение 20 лет упорно не покидает 5-7 места. Из добытого золота порядка 100 тонн остается в стране, а остальное реализуется на мировом рынке за доллары, которые идут в пополняемые золотовалютные резервы и в резервный фонд и хранятся в США. В результате по количеству золота в наших золотовалютных резервах мы занимаем «почетное» 9-е место (табл.1) Таблица 1. Рейтинг стран по величине государственного золотого запаса*. Страна США ФРГ МВФ** Италия Франция Золотой запас, тонн 8133,5 3396,3 2814,0 2451,8 2435,4 Место в рейтинге Страна 1 2 3 4 5 КНР Швейцария Иран РФ Япония Золотой запас, тонн 1054,1 1040,1 907,0 883,3 765,2 Место в рейтинге 6 7 8 9 10 *Официальные данные Всемирного золотого совета. **Международная организация- Международный валютный фонд. По-нашему глубокому убеждению, учитывая весьма благоприятную по прогнозам на ближайшую перспективу конъюнктуру рынка золота порядка 10 лет и неиспользованные возможности увеличения добычи золота в РФ, наша государственная политика в сфере золотодобычи должна быть коренным образом пересмотрена. Придерживаясь гипотезы влияния нестабильной солнечной активности на волновой характер развития мировой экономики, сотрудник Челябинского филиала Института экономики УрО РАН, доктор экономических наук В.А.Белкин выполнил прогноз динамики ВВП США, (который можно развить в динамику цены золота, тесно коррелирующий с ВВП). По прогнозу этого ученого, пик очередного экономического кризиса, которые повторяются периодичностью 4-5 лет, приходится на 2013-2014 гг., следующий за ним- 2019-2020 гг., а соответствующий спад мировой экономики начнется в конце 2017 – начале 2018 гг. С ними совпадают низшие точки начала перегиба большой волны Н.Д. 73 Кондратьева, так что мало не покажется! Но золото в этот период по прогнозам должна быть на пике своей цены. Зато промежуточные 2016 и 2017 гг. будут благоприятными для развития экономики. Роль экономики США в совокупном мировом процессе достаточно велика, ее рост приведет к росту мирового спроса и цен на нефть, газ, металлы- основные объекты российского экспорта и , соответственно, к росту российской экономики, которая все более углубляется в сырьевую направленность, полностью зависящую от конъюнктуры мирового рынка сырьевых ресурсов. Таблица 2. Динамика индикаторов мировой экономики, экономики США и РФ в сопоставление с динамикой биржевой стоимости золота. [11] Годы 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 Мировой Динамика ВВП Динамика Гос.дол Динамика ВВП Динамика Цена Динамика Безработ ВВП, мирового США, ВВП г США, гос.долга РФ ВВП РФ, золота, цены ных в трлн. $ ВВП, % трлн. $ США, % трлн. $ США, % млрд. % $/тр. золота, % США, % $ унцию 259 43,6 9,899 0,862 255,34 4 306 47 7,798 10,23 3,384 0,8622 0,023 18,147 270,99 6,129 4,7 345 49 4,255 10,59 3,479 0,8624 0,023 12,745 309,97 14,385 5,8 51,48 55,5 60,63 65,95 65,61 69,62 5,061 7,809 9,243 8,775 -0,516 6,112 11,09 11,8 12,56 13,32 13,96 14,22 4,712 6,394 6,493 5,977 4,859 1,841 0,8629 1,4 1,4 8,837 10,04 12,25 0,058 430 24,638 363,51 17,272 6 62,244 591 37,442 409,21 12,573 5,5 0,000 764 29,272 444,84 8,707 5,1 531,214 990 29,581 554,49 24,648 4,6 13,613 1300 31,313 576,94 4,049 4,6 22,012 1661 27,769 871,71 51,093 5,8 2009 70,17 0,790 13,9 -2,258 13,64 11,347 1223 -26,370 972,97 11,616 9,3 2010 74,54 6,228 14,42 3,749 13,45 -1,393 1488 21,668 1224,66 25,869 9,6 3,941 1858 24,866 1568,31 28,060 8,9 5,222 1892 1,830 1669 6,421 8,6 2011 2012 80,33 84,2 7,768 4,818 14,99 15,06 3,967 0,460 13,98 14,71 60.000 50.000 40.000 30.000 20.000 10.000 0.000 -10.000 200120022003200420052006200720082009201020112012 -20.000 -30.000 -40.000 1- динамика ВВП США 3- динамика мирового ВВП 2- динамика ВВП РФ 4-динамика цены золота Рис. 2. Динамика индикаторов мировой экономики. 74 Стабилизация и рост мировой экономики снизят биржевую стоимость золота и наоборот, в состоянии рецессии и кризиса мировой экономики цена золота растет. Длительность фазы рецессии (отрицательных темпов роста ВВП и самого кризиса) составляет порядка полутора лет. Проанализировав соответствие краткосрочной динамики ВВП США и России, В.А.Белкин пришел к выводу, что «ВВП России в определяющей степени является производной функцией от среднеквартальной динамики индекса реального ВВП США», рост которого вызывает рост мирового спроса в том числе на нефть, газ и металл, стабилизацию курса рубля уровня процентных ставок и инфляции. «Амплитуда экономических колебаний в России будет значительно больше, чем в США, так как ее экономика в большей степени зависит от динамики мировых цен на нефть, газ и металлы». Сопоставление динамики мирового ВВП, ВВП США и ВВП РФ (табл. 2, рис. 2) показал глубокую зависимость нашей экономики от состояния мировой и особенно, от экономики США: там, где в Штатах чихнут - у нас настоящий шторм. Анализ свидетельствует о жизненной необходимости сменить направленность нашего развития, поскольку в результате перестройки народного хозяйства страны в 90-е и 2000-е гг. мы окончательно превратились из мировой индустриальной державы в сырьевой придаток Западного мира: снижение мирового спроса на сырьевые ресурсы весьма больно бьет по динамике ВВП РФ. Спад состояния мировой экономики, экономики США и экономики РФ вместе с ними в 2012 г. (см. рис.2), а также высокий уровень безработицы, близкий к уровню провального 2009 г. в США, свидетельствует о высокой вероятности подтверждения прогноза д.э.н. В.А. Белкина [3, 4] о развитии экономического кризиса в 2013-2014 гг. Относительная краткосрочная динамика цены золота не так однозначна и трудно поддается расшифровке с достаточной достоверностью. В то же время высокая корреляционая связь долгосрочной тенденции цены с волновым характером развития мировой экономики [8] позволяет надеяться на возможность достаточно надежного расчета долгосрочного прогноза тенденции цены золота на перспективу. Выполненный анализ динамики мировой экономики и факторов, влияющих на формирование биржевой стоимости золота, показал, что этот металл продолжает оставаться основным критерием оценки мировых ценностей. От достоверного и надежного долгосрочного прогноза динамики цены золота в значительной степени зависит выгодность и предпринимательская активность промышленного освоения месторождений и добычи золота в нашей стране. Долгосрочное прогнозирование цены золота в следующей публикации авторов. 75 Литература. 1. Агентство прогнозирования экономики (АПЭКОН) – Интернетисточник: http://apecon.ru/content/blogcategory/30/135/ 2. Акаев А.А. Современный финансово-экономический кризис в свете теории инновационно-технологического развития экономики и управления инновационным процессом. Мониторинг глобальных и региональных рисков. – М.: УРСС, 2009. – С. 141–162. 3. Белкин В. А. Прогнозирование экономических и политических кризисов на основе точек перегиба кривой солнечной активности. // Научный журнал. Челябинский государственный университет. Интернет издание. Россия. – Интернет-источник: http://publications.csu.ru/doc/2008/31.html 4. Белкин В. А. Взаимосвязь циклов солнечной активности и циклов основных макроэкономических показателей. / Материалы 27-й Международной научно-практической конференции. – Челябинск: УрСЭИ АТ и СО, 2010. – С. 45-49. 5. Глазьев C.Ю. Возможности и ограничения техникоэкономического развития России в условиях структурных изменений мировой экономики. Научный доклад. – Интернет-источник: http://spkurdyumov.narod.ru/glaziev.htm 6. Гринин Л.Е. , Коротаев А.В. Кондратьевские волны: аспекты и перспективы. – М.: Издательство Учитель, 2012. – С. 59-108. 7. Кондратьев Н.Д. Большие циклы конъюнктуры и теория предвидения. – М., 2002. – 767 с. 8. Петросов А.А. Цена золота и стратегические перспективы роста его добычи. // ГИАБ, 2007. – №12. - С.51-53. 9. Петросов А.А. Стратегическое планирование, прогнозирование, экономические риски горного производства. – М.: Горная книга, 2009. – 684 с. 10. Курс золота в долларах США. – Интернет-источник: http://www.dragmet.com.ua/kurs_zoloto_evro_dollar.html 11. Индекс Мунди. – Интернет-источник: http://www.indexmundi.com/ 12. Доллар Соединенных Штатов Америки (США). – Интернетисточник: http://www.fxclub.org/dollar-ssha-i-amerikanskii-valyutnyi-rynok-v / Аннотация. В статье рассмотрена динамика мировой экономики и выделены факторы, влияющие на формирование мировых цен золота. Выполнен анализ кризисных явлений ведущих стран мира и найдена связь с ценой золота, рассмотрено влияние на формирование цены золота изменений покупательной способности доллара США. Отмечена связь цены золота с волновым характером развития мировой экономики. 76 The article examines the dynamics of the world economy and the factors influencing the formation of the world prices of gold. We made the analysis of the crisis phenomena of the leading countries of the world and found the link with the price of gold, the influence on the formation of the price of gold changes in the purchasing power of the us dollar. The prices of gold marked out with the wave nature of the development of the world economy. Ключевые слова. цена золота, краткосрочные и долгосрочные циклы, мировая экономика, факторы, экономика США и РФ the price of gold, short-term and long-term cycles, the world economy, the factors, the economy of the United States and the Russian Federation 77
