Тема 6. Депозитные услуги банков для предприятий и организаций Цель — раскрыть содержание депозитных услуг и организации работы в банке по привлечению средств предприятий и организаций. Основные задачи: Показать, какие виды депозитных услуг предоставляют банки предприятиям и организациям. Выявить, в чем заключаются преимущества банковских депозитов по сравнению с другими формами размещения временно свободных средств предприятий. Охарактеризовать виды долговых обязательств, выпускаемых банками и возможности их использования предприятиями и организациями. Рассмотреть содержание депозитной политики банка и инструменты ее реализации. Раскрыть механизм обязательного резервирования и порядок расчета норм обязательных резервов. Оглавление 6.1. Виды банковских депозитов .......................................................................... 167 Вопросы для самопроверки .............................................................................. 169 6.2. Долговые обязательства, выпускаемые банками ............................................ 169 Вопросы для самопроверки .............................................................................. 175 6.3. Организация работы в банке по привлечению депозитов ................................ 175 Вопросы для самопроверки .............................................................................. 177 6.4. Формирование обязательных резервов, депонируемых в Банке России ............ 177 Вопросы для самопроверки .............................................................................. 182 Выводы .............................................................................................................. 182 Библиография .................................................................................................... 183 6.1. Виды банковских депозитов Коммерческие банки предоставляют предприятиям и организациям услуги по размещению их временно свободных денежных средств в различные финансовые инструменты, приносящие доход. Временно высвобождающиеся из оборота денежные средства предприятия и организации могут поместить на депозитные банковские счета, вложить в долговые обязательства банков либо в ценные бумаги других эмитентов, в драгоценные металлы и другие доходные финансовые активы. При вложении средств в доходные активы предприятия, как правило, прибегают к услугам банков и других финансовых посредников, заключая с ними договоры комиссии или поручения, а при значительных объемах свободных финансовых ресурсов — договоры доверительного управления имуществом. Простейшей формой размещения свободных денежных средств являются банковские депозиты, которые отличаются гибкостью установления сроков хранения средств, условий их изъятия, порядка начисления и выплаты процентов. Привлечение средств на депозиты оформляются договором в письменной форме. По договору банковского депозита (вклада) одна сторона — банк, принявшая от другой стороны — вкладчика или поступившую для нее денежную сумму (вклад), обязуется возвратить сумму вклада и выплатить процент на условиях 167 и в порядке, предусмотренных договором. При этом юридические лица не вправе перечислять находящиеся на депозитах денежные средства другим лицам. В соответствии с действующим законодательством (ч.2, ГК РФ) денежные средства, помещенные на депозитные счета, должны выдаваться вкладикам по первому требованию. Исключение составляют депозиты, внесенные на иных условиях возврата. Способы обеспечения возврата депозитов юридических лиц определяются договором. При невыполнении банком принятых на себя обязанностей по обеспечению возврата депозита владелец депозита может потребовать от банка немедленного возврата всей суммы и уплаты процентов на нее. Во взаимоотношениях с предприятиями используются преимущественно депозиты до востребования (договор заключен на условиях его выдачи по первому требованию) и срочные депозиты (договор заключен на условиях возврата депозита по истечении определенного срока). Для организаций, которые имеют значительные остатки свободных денежных средств, практикуется заключение депозитных договоров с условием предварительного уведомления банка об их изъятии. Условные депозиты (договор заключен на иных условиях возврата депозита, например при наступлении определенных событий) используются редко в связи с недостаточным развитием финансового менеджмента на предприятиях и требованиями законодательства проводить все платежи с расчетного счета. В отличие от российской практики за рубежом получили достаточное распространение различные целевые депозиты предприятий: на погашение облигаций, на приобретение недвижимости, на модернизацию производства и т. п. Проценты на сумму банковского депозита выплачиваются владельцу по его требованию по истечении каждого квартала отдельно от суммы депозита, а невостребованные в этот срок проценты увеличивают сумму депозита, на которую начисляются проценты. Однако депозитным договором могут быть предусмотрены иные условия начисления и выплаты процентов, например ежемесячные начисление и выплата процентов. Ставка процентов по депозитам может быть фиксированной и плавающей, привязанной к колебаниям определенной базовой ставки, например, ставки межбанковского рынка, ставки рефинансирования и т. п. Если срочный депозит возвращается по требованию предприятия до истечения срока, указанного в договоре, проценты по нему выплачиваются, как правило, в таком же размере, как и по депозитам до востребования. Банки самостоятельно разрабатывают форму депозитного договора, которая по каждому отдельному виду депозита носит типовой характер. В договоре предусматриваются: сумма депозита, срок его действия, проценты, которые предприятие получит после окончания срока договора, порядок их начисления и выплаты, обязанности и права владельца депозита, обязанности и права банка, ответственность сторон за соблюдение условий договора, порядок разрешения споров. Многие банки устанавливают минимальный размер срочного депозита, величина которого зависит от ориентации банка на мелкого, среднего или крупного клиента. Со своей стороны банк обязуется своевременно исполнять все условия договора и нести ответственность за их нарушение, что может выражаться в установлении пени или штрафов за несвоевременную выдачу средств владельцам депозитов или выплату процентов. Споры, возникающие между банком и владельцем депозита, должны решаться в арбитражном порядке. Срочный депозит для клиента банка является не только потенциальными деньгами, но и капиталом. Он приносит своему владельцу определенный доход в виде процента, величина которого варьируется в зависимости от срока депозита и его суммы Обычно чем больше срок хранения и сумма вклада, тем выше 168 процентная ставка по нему. Со срочного депозита клиент банка может получить свои средства только по истечении его срока (вместе с причитающимися процентами). Возврат средств осуществляется непосредственно на расчетный счет владельца депозита. Перевод этих денежных средств третьим лицам запрещен. Если предприятие пожелает изменить сумму депозита или его срок, то оно должно расторгнуть действующий договор, изъять депозит и переоформить его на новых условиях. Фаза экономического подъема ознаменовалась ростом депозитов предприятий и увеличением их доли в пассивах банков. В 2004 г. прирост депозитов организаций составил 80,5 %, в 2005 г. — 66 %, за год их доля в совокупных пассивах банковского сектора выросла с 7,9 до 9,6 %. В структуре депозитов объем депозитов до востребования и сроком до 30 дней увеличился в 2,4 раза и составил 17,5 % общего объема депозитов. Объем привлеченных депозитов со сроками от 31 дня до 1 года за 2005 г. увеличился на 64,1 %, а свыше 1 года — на 42,1 %. На 1 января 2006 на них приходилось соответственно 53,8 и 28,7 % общего объема депозитов. Вопросы для самопроверки 1. Охарактеризуйте договор банковского депозита. 2. Какие виды депозитов используются предприятиями и организациями? преимущественно российскими 3. Как начисляются и выплачиваются проценты по банковским депозитам? 6.2. Долговые обязательства, выпускаемые банками В некоторых случаях предприятиям и организациям, располагающим свободными денежными средствами, целесообразнее не вносить их на счет банковского депозита, а приобрести долговые обязательства банка, к числу которых относятся депозитные сертификаты, банковские векселя, облигации банков. Депозитный сертификат является ценной бумагой, удостоверяющей сумму вклада, внесенного в банк, и права вкладчика (держателя сертификата) на получение по истечении установленного срока суммы вклада и обусловленных в сертификате процентов в банке, выдавшем сертификат, или в любом филиале этого банка. Депозитные сертификаты могут размешаться только среди юридических лиц. Депозитные сертификаты бывают именными и на предъявителя, выпускаться они могут в разовом порядке и сериями. Права, удостоверенные сертификатами, могут быть переданы другому лицу. Их владельцами могут быть резиденты и нерезиденты. В Российской Федерации сертификаты не могут использоваться в качестве расчетного или платежного средства за проданные товары или оказанные услуги. Сертификаты могут выпускаться только в валюте РФ, их выпуск в иностранной валюте запрещен. Не допускается также выпуск сертификатов до востребования, сертификаты могут быть только срочными. Сокращает использование сертификатов и необходимость регистрации условий их выпуска и обращения в территориальном учреждении Банка России. Банк имеет право выпускать сертификаты при следующих условиях: банковская деятельность не менее двух лет; публикация годовой отчетности, подтвержденной аудиторской фирмой; 169 соблюдение банковского законодательства и нормативных актов Банка России; выполнение обязательных экономических нормативов, регулирующих деятельность коммерческих банков со стороны ЦБ РФ; наличие резервного фонда в размере не менее 15 % от фактически оплаченного уставного капитала; выполнение обязательных резервных требований ЦБ РФ. Для регистрации условий выпуска и обращения сертификатов банки должны представить следующие документы: условия выпуска и обращения сертификатов, макет бланка сертификата, копию лицензии на право осуществления банковских операций, свидетельство о государственной регистрации кредитной организации, баланс на последнюю отчетную дату и расчет по нему обязательных экономических нормативов, регулирующих деятельность коммерческих банков. Управление ЦБ РФ по месту нахождения корреспондентского счета банкаэмитента в двухнедельный срок дает свое заключение о соблюдении банкомэмитентом существующих правил выпуска и обращения сертификатов. При отсутствии нарушений оно регистрирует эти условия, после чего один экземпляр условий выпуска (вместе с макетами сертификатов) направляется в ЦБ РФ для внесения их в Реестр условий выпуска и обращения сберегательных и депозитных сертификатов кредитных организаций. Учреждение Банка России может отказать в регистрации условий выпуска по следующим мотивам: 1) условия выпуска противоречат нормативным актам Банка России; действующему законодательству или 2) банк-эмитент несвоевременно представил в ГУ ЦБ РФ условия выпуска сертификатов, а также другие необходимые документы; 3) финансовое положение кредитной организации ухудшилось, что явилось основанием для отнесения ее к группе проблемных; 4) к кредитной организации со стороны ЦБ РФ применены санкции в виде ограничения или запрета на проведение операций по привлечению денежных средств во вклады; 5) использование банком рекламы выпуска сертификатов до регистрации условий выпуска. Сертификаты имеют существенные преимущества перед срочными вкладами, оформленными депозитными договорами. Возможность привлечения посредников при распространении и обращении сертификатов расширяет круг потенциальных кредиторов банка. Благодаря вторичному рынку сертификат может быть досрочно передан (продан) владельцем другому лицу с получением некоторого дохода за время хранения и без изменения при этом объема ресурсов банка, в то время как досрочное изъятие срочного вклада означает для владельца потерю дохода, а для банка — утрату части ресурсов. Недостатком сертификатов по сравнению со срочными вкладами (депозитами) являются повышенные затраты банка, связанные с эмиссией сертификатов как разновидности ценных бумаг. Кроме того, ограничения на использование сертификатов в качестве расчетного и платежного средства, запрет на выпуск сертификатов в иностранной валюте, а также сертификатов дл востребования сужают сферу их распространения, предприятия не охотно приобретают их, отдавая явное предпочтение банковским векселям, в отношении которых указанные ограничения не действуют. Банковские векселя — это доходный и ликвидный финансовый инструмент, который используется предприятиями для помещения своих временно свободных 170 денежных средств и организации взаиморасчетов Финансовые организации используют банковские векселя как объект инвестирования при формировании и управлении своими портфелями ценных бумаг и портфелями ценных бумаг клиентов. При выпуске собственного векселя коммерческий банк может выступать: векселедателем простого векселя; акцептантом переводного векселя; одновременно векселедателем и акцептантом одного и того же переводного векселя; векселедателем неакцептованного векселя, воспрещаемого им для предъявления акцепту; векселедателем неакцептованного переводного векселя. Вложение клиентами свободных средств в банковские векселя является для них очень привлекательным и выгодным делом, для банков выпуск векселей — устойчивый и самостоятельно регулируемый источник ресурсов срочного характера. Для приобретения банковского векселя предприятие-покупатель, заключив договор купли-продажи векселей с банком-эмитентом, должен перечислить деньги на соответствующий счет банка-эмитента. А для получения по истечении установленного срока денежных средств по векселю с причитающимися процентами векселедержатели должны представить вексель вместе с заявлением об его оплате в банк. Облигации коммерческих банков до сих пор не получили широко обращения на внутреннем рынке Российской Федерации. Однако в настоящее время созданы необходимые предпосылки для наращивания их выпуска банками: крупнейшие банки имеют положительный опыт размещения своих облигаций на международных рынках. Рынок корпоративных облигаций является одним из наиболее динамично развивающихся сегментов российского фондового рынка. Процедура выпуска и размещения облигаций достаточно отработана, в связи с растущим спросом на инвестиционные кредиты банки нуждаются в привлечении долгосрочных ресурсов. Банковские облигации могут быть обеспеченными и необеспеченными. Облигации без обеспечения могут выпускаться не ранее третьего года существования банка (при условии надлежащего утверждения к этому времени двух годовых балансов) на сумму, не превышающую размер уставного капитала банка. При выпуске обеспеченных облигаций в качестве обеспечения может выступать залог (облигации с залоговым обеспечением), ипотечное покрытие (облигации с ипотечным покрытием), поручительство, банковская гарантия, а также государственная или муниципальная гарантия. Предоставление обеспечения облигаций требуется в случаях: третьими лицами при выпуске банковских существования кредитной организации менее двух лет (на всю сумму выпуска облигаций); существования кредитной организации более двух лет при выпуске облигаций на сумму, превышающую размер уставного капитала (величина обеспечения должна быть не менее суммы превышения размера уставного капитала). Облигация с обеспечением предоставляет ее владельцу все права, возникающие из такого обеспечения. С переходом прав на облигацию с обеспечением к новому владельцу (приобретателю) переходят все права, вытекающие из такого обеспечения. 171 По облигациям с залоговым обеспечением предметом залога могут быть ценные бумаги и недвижимое имущество. По облигациям с ипотечным покрытием в качестве ипотечного покрытия могут служить только: обеспеченные ипотекой требования о возврате основной суммы долга и об уплате процентов по кредитным договорам и договорам займа, в том числе удостоверенные закладными, соответствующие требованиям, установленным Федеральным законом «Об ипотечных ценных бумагах»; ипотечные сертификаты участия, удостоверяющие долю их владельца в праве общей собственности на другое ипотечное покрытие; денежные средства в валюте Российской Федерации или иностранной валюте; государственные ценные бумаги Российской Федерации и государственные ценные бумаги субъектов Российской Федерации; недвижимое имущество, приобретенное (оставленное за собой) банкомэмитентом облигаций с ипотечным покрытием при обращении на него взыскания в случае неисполнения или ненадлежащего исполнения обеспеченного ипотекой обязательства, входившего в состав ипотечного покрытия облигаций. При выпуске жилищных облигации с ипотечным покрытием в состав ипотечного покрытия не должны включаться требования, обеспеченные ипотекой недвижимого имущества, не являющегося жилыми помещениями. Ипотечное покрытие может быть заложено в обеспечение исполнения обязательств по облигациям двух или более выпусков. В случае эмиссии облигаций с одним ипотечным покрытием двух и более выпусков банк-эмитент вправе установить очередность исполнения обязательств по облигациям с ипотечным покрытием различных выпусков. В этом случае погашение облигаций с ипотечным покрытием и выплата процентов по ним осуществляются в соответствии с Федеральным законом «Об ипотечных ценных бумагах» в порядке установленной очередности. Размер ипотечного покрытия облигаций, а также условия исполнения обеспеченных ипотекой требований, составляющих ипотечное покрытие облигаций, должны обеспечивать полноту и своевременность исполнения обязательств по облигациям с данным ипотечным покрытием. Полнота исполнения обязательств по облигациям с ипотечным покрытием считается обеспеченной, если размер ипотечного покрытия таких облигаций, рассчитанный на любую дату до погашения облигаций покрывает размер (сумму) неисполненных обязательств по облигациям с данным ипотечным покрытием. Своевременность исполнения обязательств по облигациям с ипотечным покрытием считается обеспеченной, если на дату начала ближайшего периода (купонного периода), по окончании которого владельцам облигаций должен быть выплачен процентный (купонный) доход, размер обеспеченных ипотекой требований, которые должны быть исполнены до даты выплаты такого дохода, в сумме с денежными средствами и стоимостью государственных ценных бумаг, составляющих ипотечное покрытие облигаций, покрывает сумму дохода, который должен быть выплачен владельцам облигаций с данным ипотечным покрытием по окончании ближайшего периода (купонного периода). Имущество, являющееся предметом залога по облигациям кредитных организаций с залоговым обеспечением, а также недвижимое имущество, входящее в состав ипотечного покрытия, подлежит оценке оценщиком. Каждый владелец облигации кредитной организации с залоговым обеспечением и облигаций с ипотечным покрытием одного выпуска имеет равные 172 со всеми другими владельцами облигаций этого же выпуска права в отношении имущества, являющегося предметом залога, а также страхового возмещения, сумм возмещения, причитающихся залогодателю в случае изъятия (выкупа) заложенного имущества для государственных или муниципальных нужд, его реквизиции или национализации. В случае неисполнения или ненадлежащего исполнения обязательств по облигациям с залоговым обеспечением и облигациям с ипотечным покрытием имущество, являющееся предметом залога, подлежит реализации по письменному требованию любого из владельцев таких ценных бумаг, направленному залогодателю, лицу, указанному в решении о выпуске в качестве лица, которое будет осуществлять реализацию заложенного имущества, а также банку-эмитенту таких ценных бумаг, если залогодателем является третье лицо. Денежные средства, полученные от реализации заложенного имущества, направляются лицам, являющимся владельцами облигаций с залоговым обеспечением и облигаций с ипотечным покрытием, имеющим право на осуществление прав, удостоверенных указанными ценными бумагами, и заявившим свои требования не позднее последнего дня срока, установленного решением о выпуске этих ценных бумаг для реализации заложенного имущества. Если сумма, вырученная при реализации заложенного имущества, превышает размер обеспеченных залогом требований по облигациям, разница после удержания из нее сумм, необходимых для покрытия расходов, связанных с обращением взыскания на это имущество и его реализацией, возвращается залогодателю. Если сумма, вырученная при реализации заложенного имущества, не превышает размер обеспеченных залогом требований по облигациям, то указанная сумма распределяется пропорционально заявленным требованиям. Сумма, вырученная от реализации заложенного имущества и оставшаяся после удовлетворения в указанном порядке требований владельцев облигаций с залоговым обеспечением, не превышающая размера обеспеченных залогом требований по облигациям, подлежит зачислению в депозит нотариуса. Владельцы, не направившие указанных письменных требований о реализации заложенного имущества и не получившие денежные средства от его реализации, имеют право получить их через депозит нотариуса в порядке, установленном законодательством Российской Федерации. В случае, если заложенное имущество должно перейти в собственность владельцев облигаций с залоговым обеспечением и облигаций с ипотечным покрытием, имущество, являющееся предметом залога по облигациям, переходит в общую долевую собственность всех владельцев облигаций, обеспеченных таким залогом. Договор поручительства, которым обеспечивается исполнение обязательств по облигациям банка, может предусматривать только солидарную ответственность поручителя и банка-эмитента за неисполнение или ненадлежащее исполнение банком-эмитентом обязательств по облигациям. Договор считается заключенным с момента возникновения у их первого владельца прав на такие облигации. При этом письменная форма договора поручительства считается соблюденной. Банковская гарантия, предоставляемая в обеспечение исполнения обязательств банка-эмитента по облигациям, не может быть отозвана. Она должна быть выдана не менее чем на 6 месяцев и превышать дату (срок окончания) погашения облигаций, обеспеченных такой гарантией. Условиями банковской гарантии должно быть предусмотрено, что права требования к гаранту переходят к лицу, к которому переходят права на облигацию. Банковская гарантия, по облигациям банка, которой должна обеспечивается исполнение предусматривать только обязательств солидарную 173 ответственность гаранта и банка-эмитента за неисполнение или ненадлежащее исполнение банком-эмитентом обязательств по облигациям. Государственная и муниципальная гарантии по облигациям представляются в соответствии с бюджетным законодательством Российской Федерации и законодательством Российской Федерации о государственных (муниципальных) ценных бумагах. Номинальная стоимость облигаций может быть выражена в валюте Российской Федерации или в иностранной валюте. Процедура эмиссии банковских облигаций значительно сложнее, чем процедура выпуска сертификатов и векселей. Банк может приступить к выпуску облигаций только после полной оплаты уставного капитала. Для этого он должен принять решение об их выпуске, зарегистрировать выпуск облигаций в Банке России, изготовить сертификаты облигаций, если они выпускаются в документарной форме. Решением о выпуске облигаций, размещаемых путем открытой подписки, может быть предусмотрено их размещение отдельными частями (траншами) в разные сроки в течение срока размещения облигаций этого выпуска, но не позднее 1 года со дня государственной регистрации выпуска облигаций. В решении о выпуске облигаций, размещаемых траншами, должно быть указано количество или предельное количество траншей облигаций, а также срок размещения облигаций каждого транша или порядок его определения. В том случае, если размещение облигаций производится среди неограниченного круга лиц или заранее известного круга лиц, количество которых превышает 500, либо если общий объем эмиссии превышает 50 тыс. минимальных размеров оплаты труда, то банк должен подготовить еще и проспект облигаций, заверить его в независимой аудиторской фирме, после чего зарегистрировать его в Банке России и раскрыть сведения, содержащиеся в проспекте, в средствах массовой информации. Выполнив все эти требования, банк получает право приступить к размещению облигаций. Банковские облигации могут размещаться путем их продажи за валюту Российской Федерации на основе заключения с покупателями договоров куплипродажи на оговоренное число облигаций, а также путем конвертации в ранее выпущенные конвертируемые облигации и другие ценные бумаги. Банк в форме открытого акционерного общества вправе проводить размещение конвертируемых в акции облигаций путем открытой и закрытой подписки, а банк, созданный как закрытое акционерное общество — только в форме закрытой подписки. Акционеры банка-эмитента имеют преимущественное право приобретения размещаемых посредством открытой эмиссии облигаций и других ценных бумаг, конвертируемых в акции. Причем эти лица должны быть заранее уведомлены банком о возможности осуществления ими преимущественного права приобретения таких облигаций. Они могут полностью или частично осуществить это право путем подачи в банк-эмитент письменного заявления о приобретении таких облигаций и документа об их оплате. По окончании срока, действующего для акционеров, обладающих правом преимущественного приобретения облигаций, конвертируемых в акции, банкэмитент может размещать эти облигации среди другого круга лиц — инвесторов. По окончании размещения (не позднее чем через 30 дней) банк составляет отчет об итогах выпуска облигаций и регистрирует его в банке России. Эмиссия облигаций каждого выпуска считается состоявшейся, если доля размещения составит не менее 75 % от стоимости выпуска. Неразмещенные облигации подлежат погашению. 174 В период обращения облигаций банк несет ответственность за выполнение обязательств в соответствии с условиями договора займа. Неисполнение обязательств банка-эмитента по облигациям является существенным нарушением условий заключенного договора займа (дефолт) в случях: просрочки исполнения обязательства по выплате очередного процента (купона) по облигации на срок более 7 дней или отказа от исполнения указанного обязательства; просрочки исполнения обязательства по выплате суммы основного долга по облигации на срок более 30 дней или отказа от исполнения указанного обязательства. Исполнение соответствующих обязательств с просрочкой, не превышающей сроков, указанных в настоящем пункте, составляет технический дефолт. Вопросы для самопроверки 1. Какие вида депозитных сертификатов могут выпускать банки и в чем их преимущества перед банковскими депозитами? 2. Какие дополнительные возможности дают клиентам банка приобретенные банковские векселя? 3. В каком случае банки могут выпускать облигации без обеспечения? 4. Что может служить обеспечением банковских облигаций? 5. Назовите особенности облигаций с ипотечым покрытием. 6. Охарактеризуйте процедуру выпуска и размещения банковских облигаций. 7. Какими путями могут размещаться банковские облигации? 6.3. Организация работы в банке по привлечению депозитов Основными задачами, которые решает банк в процессе управления депозитами, являются обеспечение необходимой ресурсной базы для осуществления кредитной и инвестиционной политики и получение прибыли. При организации работы по привлечению депозитов необходимо учитывать соотношение между расходами на привлечение средств и доходами, которые можно получить от вложения этих средств в ссуды, ценные бумаги и другие активы. Документом, регламентирующим в коммерческих банках процесс привлечения временно свободных средств предприятий и на организаций различные виды депозитов, является Депозитная политика банка. Этот документ разрабатывается каждым банком самостоятельно на основе стратегического плана банка, анализа структуры, состояния и динамики ресурсной базы банка и, исходя из перспектив развития, а также в тесной увязке с документами, которые определяют основные направления и условия размещения привлеченных средств, а именно, Кредитной политикой Банка и Инвестиционной политикой банка. В Депозитной политике банка должна быть определена его стратегия по привлечению средств для выполнения уставных требований, целей и задач, определенных меморандумами по кредитной и инвестиционной политикам с ориентиром на поддержание банком ликвидности и обеспечение прибыльной работы. В этом документе обычно содержатся: перспективы роста собственных средств банка, соотношение между собственным и привлеченными средствами; планируемая структура привлеченных средств; виды депозитов и их структура по срокам и видам валют; целевые группы клиентов и географические сегменты депозитного рынка; условия и способы привлечения депозитов; особые условия открытия отдельных видов депозитов. Депозитная политика определяет также 175 оптимальный объем привлечения депозитов подразделениями и филиалами банка, ценовые ориентиры для всех подразделений банка, привлекающих депозиты; механизмы контроля за риском ликвидности и процентным риском, связанными с изменениями динамики и структуры депозитов. В разработке и реализации Депозитной политики банка участвует органы управления банка (правление банка и Совет директоров), Комитет по управлению активами и пассивами, а также ряд структурных подразделений банка: казначейство, финансовое управление, управление развития бизнеса, кредитное управление, управление ценных бумаг, которые тесно взаимодействуют между собой. В рамках депозитной политики банки разрабатывают Положения по депозитным операциям, в которых оговариваются: правила и условия приема депозитов, правовой статус субъектов договорных отношений; порядок заключения договора банковского депозита, его содержание; способы приема и выдачи депозита; перечень документации, необходимой для открытия и пользования депозитом; способы начисления и выплаты процентов; права и обязанности владельцев депозита и банка. Во внутрибанковских инструкциях о порядке совершения конкретных депозитных операций, которые разрабатываются банком в развитие положений о депозитах, прописывается организация работы филиала (подразделения) банка с различными категориями вкладчиков; порядок оформления документов, соответствующих совершению этих операций, схема их документооборота; отражение в бухгалтерском учете операций по приему и выдаче депозитов, начислению и уплате процентов по ним. Объемы привлекаемых банком средств в депозиты (вклады) зависят от спроса и предложения на денежные ресурсы, дефицита или избытка средств у банка, состояния рынка депозитов. Важным средством конкурентной борьбы между банками за привлечение ресурсов является процентная политика, ибо величина дохода на вложенные средства служит существенным стимулом к помещению клиентами своих временно свободных средств в депозиты. Уровень процентных ставок по депозитам устанавливается каждым коммерческим банком самостоятельно, с ориентацией на ставку рефинансирования Центрального банка и состояние денежного рынка, а также исходя из положений собственной Депозитной политики. Определяющим фактором при установлении размера процентной ставки по срочным депозитам является срок, на который размещаются средства: чем длительнее срок, тем выше уровень процента. Не менее важным фактором является и сумма вклада, и, следовательно, чем больше сумма вклада и дольше срок его хранения, тем выше по нему процентная ставка. Существенным моментом является и частота выплаты дохода по депозитам. Ставка процента находится в обратной зависимости от частоты выплаты дохода, т. е. чем реже они осуществляются, тем выше уровень устанавливаемой банком процентной ставки. В целях стимулирования привлечения на срочные депозиты может предусматриваться капитализация процентов. Привлекательным для вкладчиков является применение процентной ставки, прогрессивно возрастающей в зависимости от времени фактического нахождения средств во вкладе. Такой порядок начисления дохода стимулирует увеличение срока хранения средств и защищает вклад от инфляции. Помимо гибкой процентной политики для привлечения средств важна доступность информации о деятельности коммерческих банков и о тех гарантиях возврата депозитов, которые они могут дать. Решая вопрос о размещении имеющихся у него свободных средств, каждый кредитор должен иметь достаточную информацию о финансовом состоянии банка, чтобы самому оценить риск будущих вложений. В этом неоценимую помощь вкладчикам, инвесторам 176 могут оказать рейтинговые агентствами, бюро. оценки деятельности банков специальными Вопросы для самопроверки 1. Что включает в себя Депозитная политика банка? 2. Кто отвечает в банке за разработку Депозитной политики? 3. Какими факторами определяется размер процентных ставок по депозитам? 6.4. Формирование обязательных резервов, депонируемых в Банке России В соответствии с действующим банковским законодательством коммерческие банки не могут использовать всю сумму привлеченных ими на свои счета средств в качестве ресурсов для осуществления активных операций, так как обязаны часть их (в размерах, установленных Советом директоров Банка России) зарезервировать в Банке России на отдельном счете. Обязанность выполнения коммерческими банками резервных требований возникает с момента получения лицензии Банка России на право совершения банковских операций. Обязательные резервы (резервные требования) используются Банком России для: поддержания на определенном уровне денежной массы в обращении исходя из задач утвержденной на очередной год денежно-кредитной политики государства; регулирования общей ликвидности банковской системы; обеспечения обязательств кредитных организаций по депозитам их клиентов, т. е. как элемент конкурсной массы в случае ликвидации банка по причине банкротства. Для определения размера обязательных резервов банка, подлежащих депонированию на отдельном счете в Банке России, в первую очередь необходимо определиться с составом резервируемых обязательств. К ним, в частности, относятся обязательства перед: юридическими лицами, отражены в балансе банка на их расчетных, текущих, депозитных счетах; бюджетами различных уровней и внебюджетными фондами на их текущих счетах; физическими лицами, отражены в балансе банка на их текущих счетах, счетах срочных депозитов, карточных счетах; юридическими и физическими лицами, оформленные банковскими облигациями, векселями, депозитными и сберегательными сертификатами, а также находящиеся в расчетах; банками-нерезидентами, возникающие в соответствии с договорами корреспондентского счета, договорами на привлечение средств. Подробный перечень банковских счетов, участвующих в определении расчетной базы, для осуществления обязательного резервирования дан в приложении № 2 к Положению Банка России от 29. 03. 2004 г. № 255-П «Об обязательных резервах кредитных организаций». В состав резервируемых обязательств кредитной организации не включаются: 1) обязательства, выраженные в неденежной форме (в драгоценных металлах и природных драгоценных камнях в их физической форме, в форме займа ценных бумаг и др.); 177 2) межбанковские обязательства, т. е. обязательства перед другой кредитной организацией, действующей на основании лицензии Банка России, перед Внешэкономбанком, а также Банком России, возникшие по заключенным договорам; 3) обязательства, возникающие между структурными подразделениями банка. В целях стимулирования банковской деятельности по привлечению долгосрочных ресурсов инвестиционного характера, в которых очень нуждается реальный сектор экономики, с 1 июля 2004 г. обязательному резервированию не подлежит остаток денежных средств, привлеченных от юридических лиц на срок не менее 3 лет в соответствии с условиями заключенных договоров, а также остаток денежных средств, размещенных в облигации кредитных организаций сроком погашения не ранее, чем через 3 года, и решение о выпуске которых не содержит возможности их досрочного погашения. Необходимо учесть, что обязательства банка по собственным ценным бумагам включаются в расчет обязательных резервов за минусом величины вложений самого банка в долговые ценные бумаги других банков-резидентов и что величина обязательных резервов, подлежащих депонированию в Банке России, уменьшается на величину фактических рублевых наличных денежных средств в кассе банка в размере, не превышающем 25 % размера обязательных резервов по обязательствам в валюте Российской Федерации . Резервируемые обязательства рассчитываются ежемесячно по формуле средней хронологической по данным об остатках на соответствующих балансовых счетах за каждый день месяца, включая первое и последнее число, отдельно по обязательствам в валюте Российской Федерации и по обязательствам в иностранной валюте. Для определения суммы резервных требований, подлежащих обязательному депонированию на отдельном счете ЦБ РФ, используется норматив обязательных резервов. Он представляет собой установленное в законодательном порядке процентное отношение суммы минимальных резервов к объему привлеченных коммерческими банками средств. Нормы обязательных резервов устанавливаются ЦБ РФ на определенный период времени и могут периодически пересматриваться, но они не должны превышать 20 % от обязательств кредитных организаций и не могут единовременно быть изменены более чем на 5 пунктов. В настоящее время действует единый норматив обязательных резервов как по обязательствам юридических лиц независимо от их срока и вида валюты, так и по обязательствам физических лиц — 3,5 %. В то же время по обязательствам банка перед банкаминерезидентами в валюте РФ и иностранной валюте, возникающим в соответствии с договорами корреспондентского счета, договорами на привлечение денежных средств, установлен отдельный норматив резервирования — на уровне 2 %. Полученная расчетным путем нормативная величина обязательных резервов перечисляет банком на основании платежного поручения со своего основного корреспондентского счета, открытого в территориальном учреждении Банка России (в РКЦ) на отдельные счета по учету обязательных резервов по обязательствам в рублях и по обязательствам в иностранной валюте, открываемым каждому банку по месту нахождения его основного корреспондентского счета. Проценты по этим счетам Банком России не начисляются. В дальнейшем ежемесячно по состоянию на 1-е число каждого месяца, следующего за отчетным, производится регулирование обязательных резервов, подлежащих депонированию. Делается это путем сверки суммы фактически внесенных в фонды обязательных резервов (ФОР) средств и суммы. подлежащей внесению. Если величина средств, подлежащих резервированию, окажется 178 больше ранее зарезервированной, то образовавшийся по результатам регулирования недовзнос средств доперечисляется банком платежным поручением в течение 3 рабочих дней после даты представления расчета. В случае, когда величина ранее задепонированных обязательных резервов больше, чем это следует из расчета на последнюю дату, территориальное учреждение Банка России также в течение 3 рабочих дней производит перерасчет обязательных резервов и возвращает коммерческому банку на его корреспондентский счет своим платежным поручением излишне внесенную сумму обязательных резервов. Сам расчет регулирования размера обязательных резервов, депонируемых в ЦБ РФ, представляется на 3-й рабочий день месяца, следующего за отчетным, а если банк имеет филиалы, то на 4-й день месяца, следующего за отчетным. В целях оперативного регулирования текущей ликвидности кредитных организаций Банком России предусмотрен специальный механизм усреднения величины обязательных резервов. Суть его состоит в том, что в счет выполнения обязательных резервов принимается усредненный остаток денежных средств на корреспондентском счете банка в Банке России по месту нахождения головного офиса. В целях расчета обязательных резервов, подлежащих поддержанию на корреспондентском счете в течение периода усреднения, Советом директоров Банка России устанавливается коэффициент ускорения — числовой множитель со значением от 0 до 1. Период усреднения устанавливается с 1-го числа месяца, следующего за отчетным, по 1-е число второго месяца, следующего за отчетным. Усредненная величина обязательных резервов рассчитывается путем умножения нормативной величины обязательных резервов на коэффициент усреднения, она должна быть не более среднехронологической величины остатков на корреспондентском счете банка, рассчитанной за период усреднения. Право использовать механизма усреднения величины обязательных резервов получают только те банки, которые: являются финансовоустойчивыми (по методике Банка России); не допускали недовзноса средств в ФОР и не имели штрафов за нарушение нормативов обязательных резервов; не имеют просроченных обязательств перед Банком России, в том числе по кредитам ЦБ РФ и процентам по ним; выполнили обязанности по усреднению обязательных резервов в предыдущем периоде усреднения (если они пользовались правом усреднения); не являются многофилиальными. При получении права на усреднение величины обязательных резервов регулирование размера обязательных средств заключается в установлении соответствия между размером обязательных резервов, фактически депонированных банком на счетах по учету обязательных резервов, и расчетной величиной обязательных резервов. Последняя определяется в виде разницы между нормативной величиной обязательных резервов и их усредненной величиной. В сокращенном варианте расчет размера обязательных резервов, подлежащих депонированию в Банке России, можно представить следующим образом: п № п/ 1 Сумма, тыс. р. Наименование показателей Обязательства в валюте РФ перед банками-нерезидентами 179 2 3 4 5 Обязательства перед физическими лицами в валюте РФ Иные обязательства Обязательства перед в иностранной валюте банками-нерезитентами Иные обязательства в иностранной валюте I. Размер резервируемых обязательств (всего) II. Нормативная величина обязательных резервов _________________________________ 1. По обязательствам в валюте РФ — всего: _________________________________ в том числе: а) перед КБ-нерезидентами (1.1 х N ) _________________________________ б) перед физическими лицами (1.2 х N) _________________________________ в). по иным обязательствам (1.3 х N) _________________________________ 2. По обязательствам в иностранной валюте — всего: _________________________________ в том числе: а) перед коммерческими банками-нерезидентами (1.4 х N) _________________________________ б) по иным обязательствам (1.5 х N) _________________________________ III. Усредненная величина обязательных резервов 180 а) по обязательствам в валюте РФ (2.1 х К ) _________________________________ б) по обязательствам в иностранной валюте (2.2 х К) _________________________________ IV. Расчетная величина обязательных резервов а) по обязательствам в валюте РФ (2.1 — 3.1) _________________________________ б). по обязательствам в иностранной валюте (2.2 — 3.2) _________________________________ V. Фактический резервов остаток средств на счетах по учету обязательных а) по обязательствам в валюте РФ _________________________________ б) по обязательствам в иностранной валюте _________________________________ VI. Подлежит перечислению на счета учета обязательных резервов (недовзнос) а) по обязательствам в РФ (4.1 — 5.1) _________________________________ б) по обязательствам в иностранной валюте (4.2 — 5.2) _________________________________ VII. Подлежит возврату на корреспондентский счет банка (перевзнос) а) по обязательствам в РФ (5.1 — 4.1) _________________________________ б) по обязательствам в иностранной валюте (5.2 — 4.2) _________________________________ 181 Вопросы для самопроверки 1. Что содержит в себе внутрибанковский документ — Депозитная политика банка? 2. В каких целях используются Банком России в отношении ресурсов коммерческих банков обязательные резервные требования? 3. Каков в настоящее время состав резервируемых обязательств кредитных организаций? 4. Что представляет собой норматив обязательных резервов, и на каком уровне он сейчас установлен Банком России? 5. Как осуществляется ежемесячное регулирование обязательных резервов, подлежащих депонированию на отдельных счетах в Банке России? 6. В чем состоит суть специального механизма усреднения величины обязательных резервов? 7. Какие банки получают право на использование механизма усреднения величины обязательных резервов? Выводы 1. Простейшей формой размещения свободных денежных средств являются банковские депозиты, которые отличаются гибкостью установления сроков хранения средств, условий их изъятия, порядка начисления и выплаты процентов. Привлечение средств на депозиты оформляются договором в письменной форме. 2. Во взаимоотношениях с предприятиями используются преимущественно депозиты до востребования и срочные депозиты. Для организаций, которые имеют значительные остатки свободных денежных средств, практикуется заключение депозитных договоров с условием предварительного уведомления банка об их изъятии. Условные депозиты используются редко в связи с недостаточным развитием финансового менеджмента на предприятиях и требованиями законодательства проводить все платежи с расчетного счета. 3. В некоторых случаях предприятиям и организациям, располагающим свободными денежными средствами, целесообразнее не вносить их на счет банковского депозита, а приобрести долговые обязательства банка, к числу которых относятся депозитные сертификаты, банковские векселя, облигации банков. 4. Сертификаты имеют существенные преимущества перед срочными вкладами, оформленными депозитными договорами. Возможность привлечения посредников при распространении и обращении сертификатов расширяет круг потенциальных кредиторов банка, а благодаря вторичному рынку сертификат может быть досрочно продан владельцем другому лицу с получением некоторого дохода за время хранения и без изменения при этом объема ресурсов банка. Недостатком сертификатов по сравнению со срочными депозитами являются повышенные затраты банка, связанные с эмиссией сертификатов. 5. Банковские векселя — это доходный и ликвидный финансовый инструмент, который используется предприятиями для помещения своих временно свободных денежных средств и организации взаиморасчетов. Финансовые организации используют банковские векселя как объект инвестирования при формировании и управлении своими портфелями ценных бумаг и портфелями ценных бумаг клиентов. Для банков выпуск векселей представляет собой устойчивый и самостоятельно регулируемый источник ресурсов срочного характера. 6. В настоящее время созданы необходимые предпосылки для наращивания выпуска банками облигаций: крупнейшие банки имеют положительный опыт 182 размещения своих облигаций на международных рынках. Рынок корпоративных облигаций является одним из наиболее динамично развивающихся сегментов российского фондового рынка. Процедура выпуска и размещения облигаций достаточно отработана. В связи с растущим спросом на инвестиционные кредиты банки нуждаются в привлечении долгосрочных ресурсов. Банковские облигации могут быть обеспеченными и необеспеченными. Облигации без обеспечения могут выпускаться не ранее третьего года существования банка на сумму, не превышающую размер уставного капитала банка. При выпуске обеспеченных облигаций в качестве обеспечения может выступать залог (облигации с залоговым обеспечением), ипотечное покрытие (облигации с ипотечным покрытием), поручительство, банковская гарантия, а также государственная или муниципальная гарантия. 7. Процедура эмиссии банковских облигаций значительно сложнее, чем процедура выпуска сертификатов и векселей. Банк должен принять решение об их выпуске, зарегистрировать выпуск облигаций в Банке России, изготовить сертификаты облигаций, если они выпускаются в документарной форме. Банковские облигации могут размещаться путем их продажи за валюту Российской Федерации на основе заключения с покупателями договоров куплипродажи на оговоренное число облигаций, а также путем конвертации в ранее выпущенные конвертируемые облигации и другие ценные бумаги. 8. Основными задачами, которые решает банк в процессе управления депозитами, являются: обеспечение необходимой ресурсной базы для осуществления кредитной и инвестиционной политики и получение прибыли. При организации работы по привлечению депозитов необходимо учитывать соотношение между расходами на привлечение средств и доходами, которые можно получить от вложения этих средств в ссуды, ценные бумаги и другие активы. 9. Важным средством конкурентной борьбы между банками за привлечение ресурсов является процентная политика, ибо величина дохода на вложенные средства служит существенным стимулом к помещению клиентами своих временно свободных средств в депозиты. Уровень процентных ставок по депозитам устанавливается каждым коммерческим банком самостоятельно, с ориентацией на ставку рефинансирования Центрального банка и состояние денежного рынка, а также исходя из положений собственной Депозитной политики. Определяющими факторами при установлении размера процентной ставки по срочным депозитам является срок, на который размещаются средства, сумма вклада и частота выплаты дохода по депозитам. 10. Коммерческие банки не могут использовать всю сумму привлеченных ими на свои счета средств в качестве ресурсов для осуществления активных операций, так как обязаны часть их зарезервировать в Банке России на отдельном счете. Обязательные резервы (резервные требования) используются Банком России для поддержания на определенном уровне денежной массы в обращении, для регулирования общей ликвидности банковской системы и в качестве обеспечения обязательств кредитных организаций по депозитам их клиентов. Библиография 1. Гражданский кодекс Российской Федерации. Ч. 2. 2. Федеральный закон от 3. 02. 1996 г. № 17-ФЗ «О банках и банковской деятельности». 183 3. Федеральный закон от 10. 07. 2002 г. № 86-ФЗ «О Центральном Банке Российской Федерации (Банке России)». 4. Федеральный закон от 11. 03. 1997 г. № 48-ФЗ «О переводном и простом векселе». 5. Федеральный закон от 11. 11. 2003 г. № 152-ФЗ «Об ипотечных ценных бумагах». 6. Письмо Банка России (в ред. Указаний Банка России № 857-У от 29. 11. 2000 г.) № 14-3-20 «О сберегательных и депозитных сертификатах кредитных организаций». 7. Инструкция Банка России от 10. 03. 2006 г. № 128-И «О правилах выпуска и регистрации ценных бумаг кредитными организациями на территории Российской Федерации». 8. Положение Банка России от 29. 03. 2004 г. № 255-П «Об обязательных резервах кредитных организаций». 9. Банковское дело: Учебник/Под ред. Г. Н. Белоглазовой, Л. П. Кроливецкой. М.: Финансы и статистика, 2005. 10. Деньги, кредит, банки: Учебник/Под ред. Г. Н. Белоглазовой. М.: Юрайт, 2005. 11. Деньги, кредит, банки: Учебник/Под ред. В. В. Иванова, Б. И. Соколова. М.: Проспект, 2006. 12. Пещанская И. В. Организация деятельности коммерческого банка: Учеб. пособие. М.: Инфра-М, 2001. 13. Организация деятельности коммерческого К. Р. Тагирбекова. М.: Весь мир, 2004. банка: Учебник/Под ред. 14. Управление деятельностью коммерческого банка (банковский менеджмент) Учебник/Под ред. О.И Лаврушина. М.: Юристъ, 2003. 184
