Влияют на
advertisement
“Bank regulation and supervision: what works best?” By James R. Barth, Gerard Caprio Jr., and Ross Levine, 2002 Доклад подготовили Мария Бородич и Анна-Эстер Волож Исследовательский вопрос • Как влияет регулирование и надзор над банковским сектором на его стабильность и развитие? Научный вклад • Рассматривается работа банковской системы в целом, а не одного банка • Рассматривается влияние конкретных факторов • Более крупная база данных Методология • Регрессионный анализ Данные • Информация от банков, сверенная с данными от Office of the Comptroller of the Currency, Institute of International Bankers, the Financial Stability Forum’s Working Group on Deposit Insurance, • 1999 год • 107 стран (страны с количеством жителей более 1 000 000) Основные переменные, рассмотренные в исследовании: 1) Смешанная/коммерческая деятельность 2)Конкурентные ограничения 3) Ограничения на капитал 4) Деятельность надзирателя 5) Опыт и структура надзирателей 6) Частный мониторинг 7) Различные схемы страхования Влияют на: 1) Развитие банка 2) Чистая процентная маржа 3) Накладные расходы 4) Невыполненные ссуды 5) Вероятность возникновения кризиса Рассмотренные вопросы I. Правила входа банков на рынок ЗА: • Стабильность • Монополистические банки – более привилегированные, а значит, безрисковые ПРОТИВ: • Отсутствие конкуренции II. Достаточность собственного капитала ЗА: • Чем большая часть застрахована, тем более ответственно и менее рисково банк будет инвестировать свой капитал ПРОТИВ: • Замедляется развитие Необходим дополнительный анализ взаимосвязи между разными системами страхования и поведением банков Рассмотренные вопросы III. Надзор ЗА: • Наличие надзирателя вместо мониторинга (издержки) • Надзиратель следит за рисковостью вложений ПРОТИВ: • Коррупция IV. Частный мониторинг ЗА: • Доступность информации ПРОТИВ: • Трудность оказания непосредственного влияния • Искажение информации V. Банки как госсобственность ЗА: • Полная информация • Социально значимые проектов ПРОТИВ: • Неэффективность работы банков • Политизированность Результаты исследования: • Регулирование банковской и коммерческой деятельность ▫ отрицательно влияет на развитие банка ▫ положительно – на возможность кризиса • Регулирование входа на рынок ▫ нет сильной зависимости ни с чем • Регулирование капитала ▫ нет сильной зависимости между жесткостью регулирования норм капитала и вероятностью возникновения банковского кризиса • Схема страхования вкладов ▫ чем мягче схема страхования, тем выше жизнеспособность банка ▫ тем ниже вероятность кризиса ▫ тем выше моральный риск, и это нельзя компенсировать ни гос.контролем, ни частным мониторингом • Надзор ▫ некоторая положительная зависимость между продолжительностью такого контроля и развитием банка • Частный мониторинг ▫ сильная положительная взаимосвязь с развитием банков ▫ сильная отрицательная – с процентной маржой ▫ сильная отрицательная – с уровнем ненадежных займов • Государственный контроль ▫ сильное положительное влияние на количество ненадежных займов ▫ сильная отрицательная – с развитием, эффективностью и стабильностью ▫ как ни странно, нет особой связи с вероятностью кризиса Выводы: Влияние регулирования: • Ограничение банковской деятельности отрицательно связано с развитием и стабильностью банков. • Мягкие схемы страхования вкладов сильно отрицательно влияют на банковскую стабильность Влияние надзора • Чем сильнее частный мониторинг, тем больше развитие банка, ниже процентная маржа и меньше проблемных кредитов • Гос. собственность отрицательно влияет на результаты банковской деятельности и положительно связана с коррупцией Спасибо за внимание!
