Уважаемые акционеры - Московская энергетическая биржа

ПРЕДВАРИТЕЛЬНО УТВЕРЖДЕНО
Советом директоров Биржи 28 мая 2010 года
(протокол № 5 от 28 мая 2010)
УТВЕРЖДЕНО
Общим собранием акционеров Биржи
29 июня 2010 года (протокол № 4 от
02 июля 2010 года)
ГОДОВОЙ ОТЧЕТ
Открытого акционерного общества
«Московская энергетическая биржа»
за 2009 год
Москва 2010
Годовой отчет Открытого акционерного общества «Московская энергетическая биржа» за 2009 г.
Обращение Генерального директора Биржи к акционерам
Уважаемые акционеры,
Открытое акционерное общество «Московская энергетическая биржа»1 (далее – Биржа)
предоставляет участникам Оптового рынка электрической энергии и мощности возможность
вести организованную торговлю и формировать рыночную цену на электрическую энергию и
мощность, заключая свободные договоры.
2009 год стал определяющим для деятельности Биржи. Именно в этом году Биржа продолжила начатые в декабре 2008 г. торги электрической энергией и мощностью в соответствии с
требованиями Постановления Правительства Российской Федерации от 24 октября 2003 года
№643. Созданная технология торгов на Бирже должна была пройти испытание на ее эффективность и востребованность среди участников Оптового рынка электрической энергии и
мощности (далее – ОРЭМ), а торговая система Биржи - доказать свою надежность.
Бирже удалось качественно организовать торги новым инструментом, своевременно реализовать требования, предъявляемые Регламентами ОРЭМ к правилам и технологии биржевых
торгов и обеспечить непрерывный процесс торгов. Бирже удалось обеспечить бесперебойное
ведение торгов и не допустить технологических сбоев как в ходе торгов, так и в процессе
информационного обмена установленными реестрами с ОАО «АТС». В процессе своей деятельности Биржа ориентируется на участников рынка. Мнение участников торгов обязательно учитывалось и при доработках торговой системы Биржи, внесении изменений в Правила
биржевой торговли, совершенствовании системы раскрытия информации.
По итогам 2009 года объем торгов на Бирже вырос более чем в шесть раз, количество участников торгов увеличилось в два раза. Это свидетельствует о том, что Биржа завоевала доверие участников, а инструменты и технология торгов, предложенные Биржей, действительно
востребованы рынком.
В следующем году нам предстоит большая работа по совершенствованию системы гарантий
расчетов, а также запуск срочного рынка в электроэнергетике. Модель рынка с поэтапной
либерализацией требует от энергетиков профессионального подхода к организации и планированию производства и потребления электроэнергии, учета рисков ценовых колебаний,
умения их прогнозировать и своевременно страховать (хеджировать) через ликвидный рынок
финансовых контрактов, который должен являться неотъемлемой частью развитого рынка
электроэнергетики. Мы надеемся, что совместно с участниками рынка эти задачи будут
успешно решены.
Спасибо за доверие и поддержку,
С уважением, Генеральный директор
Открытого акционерного общества «Московская энергетическая биржа»
Сергей Трофименко
1. Положение Биржи в отрасли
Основной вид деятельности Биржи – оказание услуг товарной биржи по организации торгов
электрической энергией и мощностью.
Биржа имеет лицензию на организацию биржевой торговли № 151 от 04.12.2007, выданную
Федеральной службой по финансовым рынкам (ФСФР). Решением ФСФР России от
17.11.2009 в лицензию на организацию биржевой торговли внесено дополнение: Бирже разрешена организация торгов фьючерсными контрактами в секции срочного рынка.
1
В течение 2009 года наименование Биржи – Открытое акционерное общество «Товарная биржа «АРЕНА».
_____________________________________________________________________________________________________
стр. 2
Годовой отчет Открытого акционерного общества «Московская энергетическая биржа» за 2009 г.
Решением Наблюдательного совета НП «Совет рынка» от 28.11.2008 Биржа включена в
список бирж, допущенных к торгам электроэнергией и мощностью. Биржа организует торги
в соответствии с требованиями Постановления Правительства № 643 от 24.10.2008 и
является единственной биржей в Российской Федерации, предоставляющей услуги по
организации торгов электрической энергией и мощностью.
Формирование структуры акционерного капитала
Уставный капитал Биржи составляет 3 500 000 (Три миллиона пятьсот тысяч) рублей и
разделен на 3 500 000 (Три миллиона пятьсот тысяч) обыкновенных именных
бездокументарных акций номинальной стоимостью по 1 (один) рубль каждая. На 31 декабря
2009 года владельцами акций Биржи являются:
 физические лица 1 837 500 (Один миллион восемьсот тридцать семь тысяч пятьсот)
штук обыкновенных именных бездокументарных акций, номинальной стоимостью 1
(Один) рубль каждая,
 юридические лица 1 662 500 (Один миллион шестьсот шестьдесят две тысячи) штук
обыкновенных именных бездокументарных акций, номинальной стоимостью 1 (один)
рубль каждая.
В соответствии с Уставом Биржи, каждому акционеру не принадлежит более 10 (Десяти)
процентов голосующих акций Биржи.
В 2009 году численность работников Биржи составила: 15 человек (в 2008 году - 11
человек).
Среднесписочная численность работающих в 2009 году составила: 11 человек (за 2008 год –
11 человек).
Источниками формирования имущества Биржи в 2009 году в денежных формах являлось:
1. Ежемесячная абонентная плата.
2. Биржевой сбор по каждому проекту двустороннего договора купли-продажи
электрической энергии, сформированного Биржей для Участников торгов.
3. Биржевой сбор от стоимости исполненных заявок для заключения договоров куплипродажи электроэнергии и мощности, сформированных Биржей для Участников торгов.
2. Приоритетные направления деятельности Биржи
В отчетном периоде Биржа реализовывала следующие основные направления своей
деятельности:
1. Организация биржевой торговли на товарном рынке:
 совершенствование торгово-расчетных технологий;
 совершенствование системы гарантий исполнения биржевых сделок;
 повышение надежности и отказоустойчивости программно-аппаратного комплекса
Биржи.
2. Совершенствование системы раскрытия информации.
3. Привлечение новых участников ОРЭМ к торгам на Бирже.
4. Подготовка к запуску торгов фьючерсами на энергетические индексы.
5. Соблюдение Биржей кодекса корпоративного поведения.
4. Результаты развития Биржи по приоритетным направлениям деятельности
1. Совершенствование торгово-расчетной технологии:
_____________________________________________________________________________________________________
стр. 3
Годовой отчет Открытого акционерного общества «Московская энергетическая биржа» за 2009 г.

разработана и внедрена методика расчета аукциона с минимальной оценкой суммы гарантийного обеспечения, которое требуется с участников биржевой торговли для заключения биржевых сделок на электрическую энергию и мощность;
 реализован учет значений предельных объемов мощности в качестве ограничения при
расчете аукциона, при котором Биржа отслеживает объем мощности в заявках, поданных относительно ГТП генерации в соответствии со значениями, устанавливаемыми
участниками торгов;
 повышение информационной безопасности торговой системы за счет изменения конфигурации программно-аппаратного комплекса Биржи.
2. Совершенствовалась система раскрытия информации: разработаны и внедрены
аналитические отчеты о торгах, представляемы бирже участникам торгов, расширен
перечень информации, публикуемой на сайте Биржи, а также форматы ее представления
(раскрытия).
3. Количество участников торгов возросло до 165 организаций.
4. Подготовка к запуску торгов фьючерсными контрактами на энергетические индексы:
 изучены технологии торговли фьючерсными и форвардными контрактами на
европейских энергетических биржах;
 разработаны Правила биржевой торговли в секции срочного рынка;
 разработаны проекты спецификаций фьючерсных контрактов на энергетические
индексы;
 проведены семинары для участников рынка по практическому применению
фьючерсных контрактов в энергетике, технологии торгов и клиринга;
 завершена подготовка к проведению учебных торгов фьючерсными контрактами.
4. Итоги биржевых торгов
4.1. Торги электрической энергией и мощностью
По итогам года к участию в торгах электрической энергией и мощностью было допущено
165 организаций (45 производителей электроэнергии и 120 сбытовых организаций). Из всего
состава участников торгов 149 приняли участие в торгах, что составляет 90,3 % от общего
числа участников торгов.
График 1. Количество участников торгов
180
160
140
120
100
80
60
40
20
0
Я нварь Февраль Март
Апрель
Май
Июнь
Июль
Август С ентябрьО ктябрь Ноябрь Декабрь
В ходе торгов заключались два вида договоров купли/продажи электрической энергии и
_____________________________________________________________________________________________________
стр. 4
Годовой отчет Открытого акционерного общества «Московская энергетическая биржа» за 2009 г.
мощности по свободным (нерегулируемым) ценам, определяемым по результатам
проводимого Биржей маржинального аукциона:
1. СДЭМ – поставочный форвардный договор.
2. РФД – расчетный форвардный договор.
Табл.1. Количество и объем заключенных СДЭМ
Месяц поставки
Число СДЭМ
Февраль 2009
Март 2009
Апрель 2009
Май 2009
Июнь 2009
Июль 2009
Август 2009
Сентябрь 2009
Октябрь 2009
Ноябрь 2009
Декабрь 2009
Январь 2010
График 2.
Объем СДЭМ, МВт.
100
279
224
247
305
378
319
460
448
426
454
475
2530
7995
6321
5948
9430
16571
11313
13801
13086
14403
16552
26554
Число заключенных СДЭМ
500
450
400
350
300
250
200
150
100
50
0
фев.09
График 3.
мар.09
апр.09
май.09
июн.09
июл.09
авг.09
сен.09
окт.09
ноя.09
дек.09
янв.10
Объем заключенных СДЭМ (МВт.)
_____________________________________________________________________________________________________
стр. 5
Годовой отчет Открытого акционерного общества «Московская энергетическая биржа» за 2009 г.
30000
25000
20000
15000
10000
5000
0
фев.09
Табл.2.
мар.09
апр.09
май.09
июн.09
июл.09
авг.09
сен.09
окт.09
ноя.09
дек.09
янв.10
Количество и объем заключенных на Бирже РФД
Месяц поставки
Февраль 2009
Март 2009
Апрель 2009
Май 2009
Июнь 2009
Июль 2009
Август 2009
Сентябрь 2009
Октябрь 2009
Ноябрь 2009
Декабрь 2009
Январь 2010
Число РФД
Объем РФД, МВт.
15
1
9
4
22
23
41
50
34
30
32
11
11
0,25
56
8
151
226
319
469
342
408
192
155
Биржевые торги проходили по 30 Зонам свободного перетока (далее - ЗСП), из которых в 26
ЗСП были заключены СДЭМ. В зависимости от объема сделок определились рейтинговые
позиции ЗСП.
Табл.3. Рейтинговые позиции ЗСП
ЗСП
МВт.
«Урал» - FZUROE07
«Тюмень» - FZURTU08
«Центр» - FZZNOE24
«Сибирь» - FZSBOE01
«Волга» - FZVLOE13
«Москва» - FZZMSK26
«Запад» - FZSZOE27
«Вятка» - FZURKR12
«Киндери» - FZVLKZ14
25 239
22 097
18 447
16 641
15 339
13 246
9 379
5 270
3 099
_____________________________________________________________________________________________________
стр. 6
Годовой отчет Открытого акционерного общества «Московская энергетическая биржа» за 2009 г.
«Кубань» - FZYUKU20
«Сев. Тюмень» - FZURNT09
«Волгоград» - FZYUVG17
«Каспий» - FZYUAS18
«Пермь» - FZURPZ11
«Ростов» - FZYURS19
«Балаково» - FZVLBS15
«Кавказ» - FZYUOE16
«Омск» - FZSBOM03
«Алтай» - FZSBBB06
«Южный Кузбасс» - FZSBKZ02
«Серово-Боговловская» - FZURSB10
«Вологда» - FZZNVL25
«Геленджик» - FZYUSO22
«Дербент» - FZYUDA23
«Бурятия» - FZSBBU05
«Кольская» - FZSZKO28
2 815
2 613
2 617
1 561
1 540
1 497
931
813
619
301
180
115
97
19
16
10
4
Не было заключено ни одной сделки в ЗСП «Хакасия», «Чита», «Сочи»,
«Северный Казахстан».
Табл.4.
2
№
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
Рейтинг участников торгов2:
Максимальный объем СДЭМ на продажу
Участник торгов
ОАО «ОГК-4»
ОАО «ОГК-1»
ОАО «Энел ОГК-5»
ОАО «Волжская ТГК», ОАО «ТГК-7»
ОАО «ОГК-2»
ОАО «Иркутскэнерго»
ОАО «ОГК-3»
ОАО «Мосэнерго»
ОАО «ТГК-6»
ОАО «ТГК №5»
№
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
Максимальный объем СДЭМ на покупку
Участник торгов
ОАО «Тюменская энергосбытовая компания»
ОАО «Мосэнергосбыт»
ООО «РУСЭНЕРГОСБЫТ»
ООО «РУСЭНЕРГОРЕСУРС»
ОАО «ИНТЕР РАО ЕЭС»
ООО «Иркутскэнергосбыт»
ОАО «Пермэнергосбыт»
ОАО «Самараэнерго»
ОАО «Татэнергосбыт»
ОАО «Владимирэнергосбыт»
Данные приведены по участникам торгов, занявшим первые 10 мест в рейтинге
_____________________________________________________________________________________________________
стр. 7
Годовой отчет Открытого акционерного общества «Московская энергетическая биржа» за 2009 г.
4.2. Торги электрической энергией
В ходе торгов участниками заключались двусторонние договоры купли-продажи
электрической энергии (далее – СД) по свободным (нерегулируемым) ценам, определяемым
в ходе анонимного двухстороннего встречного аукциона, проводимого Биржей.
В 2009 году оборот торгов контрактами на электрическую энергию на Бирже составил 565,9
млн. рублей, участниками торгов заключено СД на 924 196 МВт.ч
Оборот, млн. руб.
Объем СД, МВт.ч.
2008
2009
43,3
62 400
565,9
924 196
Δ, %
1 207
1 381
Ценовые зоны и индексы хабов
Биржевые торги проходили в Первой и Второй ценовых зонах России (Европа и Сибирь) с
использованием значений индексов Хабов «Центр», «Урал» и «Кузбасс».
Контракты
На биржевых торгах электрической энергией обращались стандартизированные контракты с
периодами поставки неделя и месяц.
5. Описание основных факторов риска, связанных с деятельностью Биржи
Управленческие риски:
 Риск принятия ошибочных решений или решений, которые могут повлечь
неблагоприятные юридические последствия.
На Бирже принята многоступенчатая система принятия решений, позволяющая
минимизировать данный риск:
1. Предварительное обсуждение возможных решений на Комитете участников торгов.
2. Согласование рекомендованных Комитетом предложений с НП «Совет рынка».
3. Принятие согласованных решений Советом директоров Биржи.
 Риск возможных злоупотреблений или конфликта интересов со стороны персонала.
Все ключевые сотрудники Биржи имеют опыт работы в на российских биржах и обладают
аттестатами, выданными ФСФР России. Работниками Биржи являются люди, имеющие
высшее или незаконченное – высшее образование.
Организация работы персонала Биржи с документами, составляющим служебную
информацию или коммерческую тайну, предусматривает введение ограничений на допуск
Биржи к определенным видам информации.
На Бирже разграничен доступ персонала к торговой системе за счет использования
авторизированной системы индивидуальных паролей, установки персональных уровней
доступа к информации и управлению торгами. По итогам каждого торгового дня
проводится контроль за действиями, осуществленными администраторов торгов, при
этом действия каждого администратора торгов протоколируются.
В целях соблюдения баланса интересов Биржи, её работников и клиентов, разработаны
меры, направленные на предотвращение конфликта интересов при осуществлении
биржевой торговли.
Риски партнеров и контрагентов:
 Риски технологических сбоев в работе организаций-партнеров, от которых зависит
обеспечение торгов на Бирже.
_____________________________________________________________________________________________________
стр. 8
Годовой отчет Открытого акционерного общества «Московская энергетическая биржа» за 2009 г.
В отчетный период не было существенных технологических сбоев в работе
организаций-партнеров, которые повлияли на результаты торгов на Бирже. По
возникавшим технологическим сбоям проводился анализ причин и принимались меры по
недопущению их в дальнейшем путем совершенствования технологических процессов,
внесения изменений в порядок взаимодействия Биржи с организациями-партнерами.
 Расчетно-кредитные риски, связанные с возможностью неисполнения обязательств
участниками торгов.
За отчетный год все обязательства участниками торгов были исполнены.
Форс-мажорные обстоятельства:
 риски выхода из строя или разрушения зданий, коммуникаций, оборудования,
компьютерных систем и/или информационных баз данных;
 риски банкротства или других чрезвычайных причин, которые могут привести к
прекращению функционирования участников торгов;
 риски нарушения работы всего энергетического рынка России вследствие
чрезвычайных обстоятельств.
7. Органы управления Биржи
Общее собрание акционеров
Общее собрание акционеров является высшим органом управления Биржи.
Совет директоров
Совет директоров осуществляет общее руководство деятельностью Биржи, за исключением
решения вопросов, отнесенных в соответствии с законодательством Российской Федерации и
Уставом Биржи к исключительной компетенции Общего собрания акционеров.
Состав Совета директоров Биржи в 2009 году:
Артамонов Вячеслав Юрьевич
Год рождения: 1957
Место работы: ОАО «ИНТЕР РАО ЕЭС»
Гражданство: Россия
Сведения об образовании:
 Вечерний Университет при Генеральном консульстве СССР в г. Аннаба (Алжир);
 Московский энергетический институт (технический университет).
Акциями Биржи не владеет.
Васильев Анатолий Вячеславович (Председатель Совета директоров)
Год рождения: 1981
Место работы: ООО «Дом СВ»
Гражданство: Россия
Сведения об образовании:
 Московский государственный институт международных отношений
Владеет 174 999 акциями Биржи (4,9999% уставного капитала).
Горюнов Роман Юрьевич (с 26.06.2009)
Год рождения: 1975
Место работы: ОАО «РТС»
_____________________________________________________________________________________________________
стр. 9
Годовой отчет Открытого акционерного общества «Московская энергетическая биржа» за 2009 г.
Гражданство: Россия
Сведения об образовании:
 Санкт-Петербургский государственный технический университет
Акциями Биржи не владеет.
Трофименко Сергей Иванович
Год рождения: 1962
Место работы: ОАО «Биржа «АРЕНА»
Гражданство: Россия
Сведения об образовании:
 Военный инженерный краснознаменный институт им. Можайского;
 Московская Государственная Юридическая Академия.
Акциями Биржи не владеет.
Филимонов Владимир Николаевич
Год рождения: 1961
Место работы: Фонд социальной, экономической и правоохранительной помощи «РАЗУМ»
Гражданство: Россия
Сведения об образовании:
 Минское высшее инженерное зенитно-ракетное училище;
 Московский гуманитарно-экономический институт.
Акциями Биржи не владеет.
Филимонова Татьяна Михайловна (до 26.06.2009)
Год рождения: 1967
Место работы: Фонд социальной, экономической и правоохранительной помощи «РАЗУМ»
Гражданство: Россия
Сведения об образовании:
 Международная юридическая академия.
Владеет 175 000 акциями Биржи (5 % уставного капитала).
Единоличный исполнительный орган Биржи – Генеральный директор:
Руководство текущей деятельностью Биржи осуществляется единоличным исполнительным
органом – Генеральным директором Биржи, который избирается Общим собранием
акционеров.
Генеральным директором Биржи является:
Трофименко Сергей Иванович
Год рождения: 1962
Место работы: ОАО «Биржа «АРЕНА»
Гражданство: Россия
Сведения об образовании:
 Военный инженерный краснознаменный институт им. Можайского;
 Московская Государственная Юридическая Академия.
Акциями Биржи не владеет.
_____________________________________________________________________________________________________
стр. 10
Годовой отчет Открытого акционерного общества «Московская энергетическая биржа» за 2009 г.
Общий размер вознаграждения (компенсации расходов) за 2009 год, выплаченного лицу,
занимающему должность единоличного исполнительного органа и членам Совета
директоров Биржи, составляет 7 250 тысяч рублей.
8. Контактные данные и реквизиты Биржи
Местонахождение: Российская Федерация, 127015, г. Москва, ул. Большая Новодмитровская,
д. 23, стр. 3.
ОГРН 1087746499675
ИНН: 7714737057
КПП: 771501001
Р/счет: 40701810000000070016
АКБ «РОСЕВРОБАНК» (ОАО) г. Москва
БИК: 044585777
Корр. сч. №: 30101810800000000777 в Отделении 2 Московского ГТУ Банка России
ИНН: 7701219266
КПП: 997950001
Генеральный директор
Главный бухгалтер
С.И. Трофименко
М.Н. Озерова
_____________________________________________________________________________________________________
стр. 11