Пресс-релиз Boeing World Headquarters 100 N. Riverside Chicago, IL 60606-1596 www.boeing.com Компания «Боинг» сообщает о доходах на акцию в размере $3,63 (повышение на 26%) за 2001 г. и о доходах на акцию за четвертый квартал в размере $0,90 без учета единовременных доходов и расходов -- Хорошие производственные показатели приводят к стабильным финансовым результатам Основные итоги: За 2001 г.: Текущая маржа 8,4% (7,4% в 2000 г.), чистые поступления в размере $3,0 млрд., или $3,63 на акцию при общей выручке $58,2 млрд. без учета единовременных доходов и расходов Свободные финансовые средства в объеме $2,7 млрд. Поставлено 527 гражданских авиалайнеров, несмотря на сложности, возникшие в результате землетрясения 28 февраля в Сиэтле и террористические акты 11 сентября; достигнут дальнейший прогресс в разработке новой продукции, в том числе по программам «Соник Крузер» (Sonic Cruiser) и Боинг 777-300ER Начата реализация программы создания самолета-заправщика на базе Боинг 767; поступили заказы из Италии и Японии; получено одобрение Конгресса на проведение переговоров по лизингу 100 заправщиков ВВС США Выигран тендер на программу модернизации бортовой электроники C-130 стоимостью до $4 млрд. Успешно завершены два испытания по перехвату целей в рамках программы Ground-based Midcourse Defense (бывшей Национальной противоракетной обороны) Продолжалась реструктуризация компании «Боинг», в частности создание новой корпоративной инфраструктуры. Главная штаб-квартира компании была перенесена в Чикаго, ее организационная структура была оптимизирована Четвертый квартал: Текущая маржа 7,5% (9,3% в четвертом квартале 2000 г.), чистые поступления в размере $722 млн. при общей выручке $15,7 млрд., или $0,90 на акцию, без учета единовременных доходов и расходов Поставлено 144 гражданских авиалайнера, на пять самолетов больше, чем предусматривалось последним прогнозом, пересмотренным после террористических актов 11 сентября Возросло стратегическое значение беспилотных систем Завершена сертификация ракеты-носителя Delta IV и двигателя RS-68 для ее запуска Предварительная разработка программы Future Imagery Architecture выполнена в соответствии с графиком, в рамках бюджета и с учетом основных эксплуатационных параметров 1 Сводные данные финансовым показателям: по Год, завершившийся 31 декабря % 2001 2000 Изм. $58,198 $51,321 13% (в млн. долл., кроме данных по акциям) 4 квартал 2001 2000 $15,702 $14,693 Доходы Чистые поступления $100 Сумма единовременных доходов и расходов* $622 Доходы б/у единовременных $722 доходов и расходов % Изм. 7% $481 $2,827 $2,128 $396 $181 $385 $3,008 $2,513 $0.55 $3.41 $2.44 $0.46 $0.22 $0.44 $3.63 $2.88 829.3 871.3 $877 Доход на акцию (с учетом доп. $0.12 выпусков) Сумма единовременных доходов и $0.78 расходов* Доход на акцию б/у единовременных доходов и расходов $0.90 Дополнительно выпущенные акции для расчета дохода на акцию 805.8 -18% $1.01 -11% 867.2 20% 26% *Дополнительная информация на последней странице настоящего пресс-релиза. ЧИКАГО, 23 января 2002 г. – Компания «Боинг» [NYSE: BA] объявила о чистых поступлениях за 2001 г. без учета единовременных доходов и расходов в размере $3,008 млрд. при общей выручке в объеме $58,2 млрд. (соответствующие цифры за 2000 г. - $2 513 млн. при общей выручке $51,3 млрд.). Доходы на акцию без учета единовременных доходов и расходов возросли на 26% и достигли $3,63 ($2,88 в 2000 г.). Объем текущих поступлений и текущая маржа составили соответственно $4,869 млрд. и 8,4% без учета единовременных доходов и расходов. «Мы замечательно поработали в 2001 г.», - сказал Фил Кондит (Phil Condit), Президент и Главный исполнительный директор компании «Боинг». – «Обеспечено повышение показателей по поступлениям, прибыли, доходам на акцию, а также свободным денежным средствам, причем все это в очень сложных условиях, особенно для отделения Commercial Airplanes». В 2001 г. основные производственные отделения компании и финансовый сектор показали продолжило хорошие работу по результаты. внедрению Отделение более Airplanes экономичных производственных процессов и повышению эффективности производства. 2 Commercial Отделение Space and Communications в течение всего 2001 г. демонстрировало стабильный рост прибыли. Ожидается значительный рост объема поступлений по мере выполнения текущего портфеля заказов и расширения работ по государственным программам. Процентный рост прибыли отделения Military Aircraft and Missile Systems вновь выражается производственным двузначной показателям. цифрой Ожидается благодаря умеренный прекрасным стабильный рост поступлений, главным образом за счет увеличения производительности по ключевым программам и реализации новых программ. Boeing Capital Corporation добилась уверенного присутствия на финансовом рынке и стабильных темпов роста, продолжая придерживаться взвешенной политики в области кредитования и других финансовых операций. “Впереди нас ожидают непростые времена, но все наши отделения работают нормально. Мы надеемся, что благодаря своим достаточно прочным позициям и диверсификации бизнеса мы сможем добиться хороших финансовых показателей. Этому способствует наша стратегия, направленная на оптимизацию коммерческой деятельности,” – сказал Ф.Кондит. Единовременные доходы и расходы в течение года привели к посленалоговым выплатам в сумме $181 млн., или $0,22 в расчете на акцию. Эти единовременные показатели отражают выплаты третьего и четвертого квартала, главным образом связанные с событиями 11 сентября, которые частично были компенсированы за счет доходов первой половины года, полученных благодаря налоговым льготам по НИОКР и получению средств по программе F-15E. В результате объявленные чистые поступления за 2001 г. составили $2 827 млн., или $3,41 на акцию. Чистые поступления за четвертый квартал без учета единовременных доходов и расходов составили $722 млн., или $0,90 на акцию, при общей выручке $15,7 млрд. Текущие поступления и маржа в четвертом квартале составили соответственно $1 175 млн. и 7,5% без учета единовременных доходов и расходов. В течение квартала компания объявила о посленалоговых единовременных выплатах в сумме $622 млн., связанных в первую очередь с последствиями событий 11 сентября для отделения Commercial Airplanes, а также с другими, менее существенными издержками отделения Military Aircraft and Missile Systems. 3 В четвертом квартале 2000 г. единовременные посленалоговые выплаты составили $396 млн., главным образом в связи с проведением научноисследовательских работ в приобретенных компаниях. Сводные данные по единовременным доходам и расходам за 2001 и 2000 гг. приведены в дополнительной таблице в конце настоящего пресс-релиза. Уровень ликвидности в 2001 г. оставался достаточно высоким, а объем свободных финансовых средств (используемые в текущей деятельности финансовые средства минус капитальные затраты) за год составил $2,7 млрд. В четвертом квартале компания использовала свободные финансовые средства в объеме $253 млн. В течение года компания выкупила 41 млн. собственных акций (42 млн. акций в 2000 г.). Остаток на конец года по денежным средствам и краткосрочным инвестициям составил $575 млн. Балансовые показатели компании «Боинг» в 2001 г. оставались стабильными. Год был завершен с соотношением заемных и собственных средств, равным 32%, без учета займов отделения Boeing Capital Corporation и финансовых обязательств заказчиков. Увеличение совокупной задолженности за отчетный период главным образом отражает продолжающийся рост Boeing Capital Corporation (см. раздел “Отделение Customer and Commercial Financing” ниже). На конец года совокупная задолженность составила $12,2 млрд., из которых $7,2 млрд. приходится на долю Boeing Capital Corporation, $4,4 млрд. на долю компании «Боинг» и $0,6 млрд. на финансирование заказчиков. В четвертом квартале компания сократила соотношении прибыли к собственным средствам на $397 млн. Это сокращение отражает главным образом изменение стоимости пенсионных активов по сравнению с пенсионными пассивами, вызванное рыночными факторами, и с этой целью ежегодно обновляется. Эта корректировка не оказывает воздействия на доходы. «Боинг» по-прежнему остается одной из немногих компаний, решившихся признать, что ее планы по выкупу акций оказывает воздействие на показатели дохода. В четвертом квартале повышение курса акций компании привело к увеличению общих и административных расходов до налогообложения, связанных с выкупом акций с отсроченным дивидендом, на $35 млн., что сократило доходы на акцию на $0,03. Расходы до уплаты налогов, связанные с 4 акциями компании, составили $99 млн., что сократило доходы на акцию еще на $0,08, и, таким образом, общее сокращение доходов на акцию составило $0,11. С первого квартала 2002 г. компания переходит на новый стандарт бухучета в отношении гудвилла. Если бы этот стандарт (FAS 142) действовал в 2001 г., объявленные доходы на акцию за 2001 г. составили бы $3,59 вместо $3,41 в результате отсутствия амортизации по гудвиллу. Отделение Commercial Airplanes: Выручка и текущие поступления отделения Commercial Airplanes за 2001 г. (без учета единовременных доходов и расходов) выросли по сравнению с 2000 г. Несмотря на проблемы, вызванные землетрясением 28 февраля в Сиэтле и террористическими актами 11 сентября, осуществлены поставки 527 самолетов (489 самолетов в 2000 г.). В четвертом квартале отделение Commercial Airplanes поставило 144 гражданских авиалайнера по сравнению со 130 в четвертом квартале 2000 г. Объем выручки за 2001 г. возрос на 12% и составил $35,1 млрд. ($31,2 млрд. в 2000 г.). Текущие поступления без учета единовременных доходов и расходов возросли на 30% и составили $3 540 млн. (маржа - 10,1%), в то время как в 2000 г. эта цифра составляла $2 720 млн., (маржа - 8,7%). Этот результат достигнут, отделения, в частности, благодаря усилиям направленным на обеспечение большей экономичности производства и повышение эффективности производственных операций. В четвертом квартале текущие поступления данного отделения без учета единовременных доходов и расходов составили $890 млн. при выручке $9,3 млрд., а маржа составила 9,5%. Это свидетельствует о сохранении хороших показателей работы по программам гражданского самолетостроения, несмотря на негативное воздействие событий 11 сентября на рынок авиационных запчастей. Эти результаты можно сравнить с цифрой текущих поступлений, равной $840 млн., без учета единовременных доходов и расходов и однократного поступления в $68 млн. при общей сумме выручки $8,7 млрд. в 2000 г. Без учета указанных единовременных доходов и расходов текущая маржа по данному отделению в четвертом квартале 2000 г. составила 9,7%. После 11 сентября в связи с сокращением спроса на гражданские самолеты отделение Commercial Airplanes и группа Shared Services активно приступили к 5 реструктуризации своей деятельности. В частности, речь идет о сокращении штатов на 30000 человек в период с сентября 2001 г. до середины 2002 г. На настоящий момент сокращено около 12000 человек. На основании оценки программы Боинг 717 и рыночной ситуации после 11 сентября отделение Commercial Airplanes приняло решение продолжить производство 100-местного авиалайнера. В результате этих действий, а также других последствий событий 11 сентября для оценки активов, выполнения контрактов и сокращения штатов отделение Commercial Airplanes объявило о единовременных доналоговых выплатах в четвертом квартале на сумму $808 млн. К тому же в результаты отделения за год включены выходные пособий, связанные с сокращением штатов после 11 сентября, на общую сумму $100 млн., учтенные в третьем квартале 2001 г. Объявленные чистые поступления отделения составили $82 млн. в четвертом квартале 2001 г. и $2 632 млн. за весь год. В 2000 г. отделение Commercial Airplanes объявило о единовременных доналоговых выплатах за четвертый квартал на сумму $52 млн. в связи с работами по НИОКР в рамках приобретения Jeppesen и Continental Graphics. Таким образом, объявленные чистые поступления отделения составили $856 млн. в четвертом квартале и $2 736 млн. за год. В 2001 г. отделение Commercial Airplanes получило 335 заказов. Объем портфеля заказов на конец года составил $75,9 млрд. Отделение Military Aircraft and Missile Systems: Текущие поступления отделения Military Aircraft and Missile Systems за 2001 г. без учета единовременных доходов и расходов составили $1 383 млн. при общей сумме выручки $12,5 млрд. В 2000 г. эти цифры составляли соответственно $1 245 млн. и $11,9 млрд. Уровень прибыли без учета единовременных доходов и расходов в 2001 г. оказался очень неплохим – 11,1% (10,4% в 2000 г.), что свидетельствует о неизменно стабильных производственных показателях отделения. В четвертом квартале чистые поступления в этом сегменте без учета единовременных доходов и расходов составили $372 млн. при общей выручке $3,4 млрд. За тот же период предыдущего года сопоставимые показатели были равны 6 $338 млн. и $3,2 млрд. соответственно. Рост прибыли за квартал без учета единовременных доходов и расходов составил 10,8% (10,7% в 2000 г.). Во втором и четвертом кварталах в данном сегменте зарегистрированы единовременные доходы и расходы. Во втором квартале речь идет о получении средств в рамках программы F-15E в сумме $57 млн. до уплаты налогов. В четвертом квартале были произведены выплаты на общую сумму $94 млн. до уплаты налогов, в основном в связи с сокращением объема работ на предприятиях в г.Филадельфия, расходами по программе Joint Strike Fighter и простоем производственных мощностей. Объявленные текущие доходы отделения, таким образом, составили $278 млн. в четвертом квартале и $1 346 млн. за год. Объем портфеля заказов на конец года составил $17,6 млрд. Отделение Space and Communications: Выручка и текущие поступления отделения Space and Communications за 2001 г. возросли соответственно до $10,4 млрд. и $619 млн. ($8,0 млрд. и $340 млн. в 2000 г.) без учета единовременных доходов и расходов. Текущая прибыль данного сегмента за вычетом единовременных расходов составил 6% в 2001 г. (в 2000 г. она равнялась 4,2%), что явилось следствием прежде всего оптимизации работы по программам. Расширение работы по программам ПРО и другим оборонным программам, а также осуществление программы Boeing Satellite Systems обеспечили увеличение выручки на $2,3 млрд. Текущая прибыль отделения за четвертый квартал за исключением единовременных расходов и доходов составила $224 млн. при выручке в $2,9 млрд. За тот же период 2000 г. текущая прибыль составляла $221 млн. при выручке в $ 3,0 млрд. Текущая маржа за четвертый квартал за вычетом единовременных расходов и доходов составила 7,7% по сравнению с показателем 7,4% в 2000 г. На заявленный финансовый результат данного сегмента в 2000 г. существенное влияние оказали единовременные расходы в размере $583 млн. до выплаты налогов. В указанную сумму вошли расходы в размере $505 млн. на проводящиеся НИОКР приобретенными в четвертом квартале компаниями, в 7 основном Hughes Space and Communications, а также расходы на демонстрационный запуск ракеты Delta III, произведенный в 2001 г. Стоимость портфеля заказов на конец года равнялась $ 13,1 млрд. Отделение Customer and Commercial Financing: Выручка отделения Customer and Commercial Financing, основной частью которого является Boeing Capital Corporation, выросла в 2001 г. на 19%, составив $863 млн. Годовая прибыль до уплаты налогов (с учетом расходов на выплату процентов по финансированию в размере $324 млн.) равнялась $272 млн. Выручка в четвертом квартале составила $247 млн., что на 10% выше по сравнению с четвертым кварталом 2000 г. Прибыль до уплаты налогов в четвертом квартале составила $72 млн. после выплаты процентов по финансированию в размере $90 млн. В 2001 г. финансовые активы отделения Customer and Commercial Financing увеличились за вычетом списанных активов на $2,0 млрд. и достигли $9,1 млрд., прежде всего благодаря их увеличению у отделения Boeing Capital Corporation до $4,0 млрд. К концу года около 70% портфеля отделения Boeing Capital Corporation составляли продукция и услуги компании «Боинг», что соответствует показателям предыдущих периодов. Балансовые показатели Boeing Capital Corporation улучшились, как это было запланировано в данном квартале, а соотношение заемных средств и собственного капитала сократилась с 5,9 к 1,0 на конец третьего квартала до 5,3. к 1,0 в конце 2001 г. Другие отделения: События 11 сентября привлекли внимание заказчиков к возможностям отделений Connexion by BoeingSM и Air Traffic Management в области повышения безопасности воздушного транспорта, что привело к росту бизнеса этих двух отделений. В 2001 году обе эти организации получили лицензию Федеральной комиссии по связи, что позволяет осуществлять дальнейшие последующего технические разработки и обеспечивает использования в продукции заказчикам. 8 и возможность их услугах, предоставляемых В четвертом квартале отделение Connexion by Boeing получило лицензию на обмен данными во время полета с использованием средств широкополосной связи. Данное отделение продолжает вносить технические усовершенствования, работая в тесном сотрудничестве с заинтересованными государственными и коммерческими структурами воздушного транспорта. Отделение Air Traffic Management продолжает работу с заинтересованными сторонами в США и других странах с целью уточнения потребности в увеличении потенциала и возможностей системы, повышении безопасности и надежности, а также с целью получения поддержки для внесения фундаментальных усовершенствований. Из общей прибыли до уплаты налогов данных отделений были вычтены единовременные расходы в размере $28 млн., связанные с событиями 11 сентября, и учтенными в четвертом квартал. Прогноз: Пересмотренный прогноз на 2002 г. и первоначальный прогноз на 2003 г. приводятся ниже. Прогноз содержит текущую оценку компанией спроса на ее продукцию и услуги в среднесрочной перспективе с учетом событий 11 сентября. “Прогноз в отношении компании «Боинг» показывает, что компания продолжает эффективно работать и ожидает значительный приток денежных средств от деятельности различных подразделений,” –сказал старший вицепрезидент и финансовый директор компании Майк Сиэрс (Mike Sears), «Ожидается, что выручка и прибыль от деятельности отделений, работающих по оборонным и космическим программам, а также предоставляющих финансовые услуги, возрастет, в то время, как отделение Commercial Airplanes прогнозирует получение твердой прибыли за счет значительных сокращений штата и производства в соответствии с ожидаемым падением спроса. Мы будем продолжать настойчиво работать в это непростое время, ориентируясь на интересы бизнеса и опираясь на опыт и целеустремленность руководства компании». Отделение Commercial Airplanes Group продолжает работать в тесном сотрудничестве со своими заказчиками, а процесс внесения корректив в среднесрочные планы поставок практически 9 завершен. Тем не менее среднесрочные перспективы динамики рынка гражданских самолетов остаются неясными. С учетом данного факта предполагается, что поставки в 2002 году составят около 380 самолетов. В соответствии с прогнозами, объем поставок в 2003 году будет находится в пределах от 275 до 300 самолетов. Запланированный на 2002 г. объем поставок практически реализован, так же, как и 75% от прогнозируемого на 2003 г. минимального показателя. Основными источниками роста доходов компании в указанный период должны стать реализуемые отделением Space and Communications программы ПРО и другие оборонные программы, а также программа создания РН Delta IV. Также ожидается рост выручки отделения Military Aircraft and Missile Systems, за счет осуществления программ поддержки. Рост выручки будет обеспечен и увеличением поставок тактических истребителей и транспортных самолетов в соответствии с долгосрочными контрактами. Прогнозируемый показатель выручки на 2002 г. в размере $55 млрд. был пересмотрен. В настоящее время эта цифра составляет +/- $54 млрд. Ожидается, что выручка в 2003 г. будет находится на уровне +/- $52 млрд., поскольку расширение космических и оборонных программ уменьшит негативное воздействие на финансовые показатели от снижения продаж гражданских самолетов. Прогнозируемая в 2002 г. текущая маржа осталась на уровне +/- 8,25%. Компания «Боинг» планирует сохранить этот показатель на том же уровне и в 2003 г. Плановый объем свободных финансовых средств на 2002 г. был скорректирован. Этот показатель был снижен с +/- $3.0 млрд. до $2,5 - $3,0 млрд. Первоначальный прогноз на 2003 г. предусматривает, что объем свободных средств превысит $3 млрд. Финансовый прогноз 2002 2003 Выручка (млрд.) $54 +/- $52 +/- Текущая прибыль(%) 8.25% +/- 8.25% +/- Свободные финансовые средства (млрд.) $2.5 - $3.0 >$3.0 Предполагается, что расходы на НИОКР в рассматриваемый период 10 останутся на уровне 3,0-3,5% от объема продаж, но скорее всего составят около 3%. 11 Отчет о единовременных расходах и доходах: Отчет о единовременных расходах и доходах и их влиянии на финансовые результаты деятельности компании приводятся ниже: Влияние единовременных расходов и доходов в 2001 2000 гг. на чистую прибыль компании Прибыль/(убытки) – млн. долл. после уплаты налогов 2001 2000 $ 343 $ 132 $ $ $ $ (34) Демонстрационный запуск Delta III Третий квартал Выходные пособия – первоначальные выплаты по сокращениям в связи с событиями 11 сентября* $ (70) $ (14) Демонстрационный запуск Delta III Первый квартал Налоговые льготы по НИОКР Доход от налоговых льгот по НИОКР Доход от налоговых льгот за прошлые 33 периоды 26 Продажа инвестиций Второй квартал Выплаты по программе F-15E 36 Четвертый квартал Потери за период по программе 717 Переоценка стоимости бывших эксплуатации самолетов $ (157) $ (348) НИОКР в приобретенных компаниях в $ (124) $ Выходные пособия $ (123) $ Переоценка запчастей $ (67) Штрафы поставщиков $ (40) Обязательства третьих сторон $ (34) Промежуточный итог: отд. Commercial Airplanes $ (545) (60) Потери от приобретений/продаж Доход от налоговых льгот за прошлые 12 периоды Выходные пособия, кроме BCA, и пр. $ (18) Промежуточный итог: потери в связи с событиями 11 сентября* $ (563) Сокращение активов подразделения в г. Филадельфия $ (30) Сокращение активов в рамках программ JSF и др. $ (29) Промежуточный итог: отд. Military Aircraft and Missile Sys. $ (59) Год Влияние на чистую прибыль Влияние на доход на акцию $ (181) $ (385) $(0.22) $ (0.44) *Отчет о мероприятиях в связи с событиями 11 сентября в соответствии с EITF 01-10: Отчетность по воздействию террористических актов 11 сентября 2001 г. 12 Примечание к отчетности по результатам деятельности отделений: Начиная с 1-го квартала 2001 года результаты деятельности компании были приведены в соответствие изменившейся структурой компании (по состоянию на 4 квартал 2000 г.). 13 . . . Компания "Боинг" и дочерние предприятия Данные по текущей деятельности и финансовая информация Поставки Отделение Commercial Airplanes 12 месяцев 2001 г. 2000 г. Боинг 717 49 (10) Боинг 737 – Боинг 737 Next-Generation 4 квартал 32 (23) 2 299 *** (5) 279 * 2001 г. 2000 г. 12 12 (11) – – 85 *** (2) 70 * Боинг 747 31 (1) 25 ** Боинг 757 45 45 13 8 Боинг 767 40 44 11 14 Боинг 777 61 55 16 17 MD-90 3 6 3 2 4 – – 527 489 144 130 MD-11 Итого: 7 (1) Отделение Military Aircraft and Missiles C-17 14 (4) 13 5 3 F-15 – 5 – – F/A-18 C/D – 16 – – F/A-18 E/F 36 26 9 9 T-45TS 15 16 4 3 CH-47 11 7 3 2 C-40 4 – – – Apache 7 8 1 2 12 10 8 8 7 5 1 – Отделение Space and Communications РН Delta II Спутники * включая 3 C-40 в совместном владении ** Включая 1 Боинг 747 с системой ABL *** Включая 1 C-40 в 4 кв. и 2 С-40 в течение года Примечание: В объеме поставок отделения Commercial Airplanes (с разделением по моделям) учтены самолеты, переданные в лизинг (указаны в скобках) 31.дек 30 сент. 31.дек Портфель заказов ($ млрд. долл.) 2001 2001 2000 Отделение Commercial Airplanes $ 75,9 $ 82,7 $89,8 17,6 17,8 17,1 13,1 $106,6 13,7 $114,2 13,7 $120,6 $27,5 $27,1 $31,3 188 000 198 000 198 000 Отделение Military Aircraft and Missiles Отделение Space and Communications Совокупный портфель заказов: Неподтвержденные заказы: Численность персонала: 14 ### C1882 Контактное лицо: Paul Kinscherff или Kathy Kroupa (312) 544-2140 John Dern или John Morrocco (312) 544-2002 15