апреля 20 2 РЫНОК АКЦИЙ

11
апреля 2012
ежедневный обзор
в т
с р
ч т
п т
РЫНОК АКЦИЙ
НОВОСТИ
Индекс ММВБ за день
Мосэнерго
Мосэнерго опубликовал результаты за 2011 г. по
МСФО >>> стр. 3
АвтоВАЗ
Чистая прибыль АвтоВАЗа за 2011 г. составила
3,1 млрд. руб., что на 25,6% выше показателя
2010 г. >>> стр. 3
МРСК Центра
1525
1520
1515
1510
1505
1500
1495
1490
1485
1480
МРСК Центра в 2011г увеличила чистую прибыль
по МСФО на 8,5%, до 5,5 млрд. руб. >>> стр. 3
Синергия
Синергия в 2011г увеличила чистую прибыль по
МСФО на 6%, до 1,7 млрд руб. >>> стр. 3
Вчерашние торги на российском рынке
акций завершились снижением ведущих
индексов. Индекс ММВБ потерял по итогам
дня порядка 1,6%, закрывшись на уровне
1486,2 пункта. Индекс РТС снизился на
0,9% в течение дневной сессии, вечером
индикатор потерял еще 1,1%...>>> стр. 2
10:00
11:15
12:30
13:45
15:00
16:15
17:30
19:00
20:15
21:30
22:45
п н
МИРОВЫЕ ИНДЕКСЫ
Индексы
Изменение
Закрытие
1Д
КУРСЫ ВАЛЮТ
RTS
1589.17
-2.04%
MICEX
1486.22
-1.61%
0. %
Dow Jones
12715.93
-1.65%
0.3 %
Nasdaq
2991.22
-1.83%
FTSE 100
5595.55
-2.24%
DAX
6606.43
-2.49%
S&P500
1358.59
-1.71%
Курс
Изменение
Руб./USD
29.64
Руб./EUR
38.83
СЫРЬЕВЫЕ РЫНКИ
Нефть
Изменение
Закрытие
1Д
117.8
-2.3 %
Urals Med., $/барр.
Металлы
Изменение
АФК Система
28.554
-1.23%
ВТБ
0.067
-2.61%
ГМКНорНик
5254.445
-2.58%
-1.31%
Газпром
175.148
-3.82%
18010.0
0.81%
Лукойл
1787.045
-1.23%
1644.0
0.8 %
НЛМК
59.864
-2.89%
1605
0.82%
Сбербанк
93.872
-3.19%
Закрытие
1Д
Алюминий, $/тонна
2050.5
-0.17%
Медь, $/тонна
8256.0
Никель, $/тонна
Золото, $/унция
Платина, $/унция
АДР (Лондон)
Изменение
Закрытие
(USD)
1Д
190031, Санкт-Петербург, ул. Ефимова, д. 4А; e-mail: research@energ.ru; http://www.energ.ru
Bloomberg: ECBR <GO>
ОСНОВНЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ
Значение
Индекс РТС
Объем торгов РТС
286
Объем торгов ММВБ
рынок акций
Изменение
1 589
-1.61%
млн. долл.
1 544 млн. долл.
ЛИДЕРЫ ПОВЫШЕНИЯ/
ПОНИЖЕНИЯ в ММВБ
40.%
Нижневартовскнефтегаз
33.03%
Кубаньэнерго
Красный Октябрь
17.39%
яТэК
15.38%
14.51%
Костромская сбыт. комп.
-17%
Архэнергосбыт
-10.78%
НЕКК
-11.22%
Мариэнергосбыт, пр.
-11.87%
Орелэнергосбыт
-12.55%
Черногорнефть
-16.67%
-7%
3%
13%
23%
33%
ЛИДЕРЫ ПОВЫШЕНИЯ/
ПОНИЖЕНИЯ в РТС
3.35%
Уралкалий
Северсталь Череповец
2.37%
ФСК ЕэС
0.78%
-1.31%
Ростелеком
-1.33%
ВТБ
ИНТЕР РАО ЕэС
-1.67%
Сургутнефтегаз, пр.
-2.16%
Татнефть
-2.65%
-1%
Лучше рынка сегодня могут выглядеть акции Мечела: компания сумела провести ранее отложенный выпуск облигаций на 15 млрд. руб. В целом же покупать пока рано,
следует проводить крайне осторожные сделки и следить за динамикой доходности
облигаций европейских проблемных стран.
Источник: ИК Энергокапитал
1.18%
Сбербанк России, пр.
-2%
Вчерашние торги на российском рынке акций завершились снижением ведущих индексов. Индекс ММВБ потерял по итогам дня порядка 1,6%, закрывшись на уровне
1486,2 пункта. Индекс РТС снизился на 0,9% в течение дневной сессии, вечером
индикатор потерял еще 1,1%.
Европейские индексы снизились во вторник на 2,2-3,0%, отыграв тем самым еще
пятничные новости с рынка труда США. Пятую сессию подряд снизились фондовые
индикаторы Уолл Стрит: медвежьи настроения поддерживались ростом доходности
испанских и итальянских бондов, а также опасениями в преддверие публикации
отчета Alcoa.
Ведущая мировая алюминиевая компания завершила I кв. с прибылью, что стало
неожиданностью для рынка. Чистая прибыль Alcoa составила $0,09 на акцию, тогда
как ожидался убыток в размере $0,03 на акцию. Прибыль Alcoa без учета специальных статей за отчетный период составила $0,10 на акцию, что совпало с консенсусом.
Несмотря на это азиатские индексы в среду демонстрируют снижение: инвесторы
обеспокоены ситуацией в Европе после того как доходность испанских 10-летних
долговых бумаг подскочила до максимума за 4 месяца.
Нефть Brent торгуется вблизи $120 корректируясь на 0,3% вверх. Фьючерсный
контракт на индекс S&P 500 дорожает на 0,4%.
Российский рынок акций откроется вблизи уровней закрытия предыдущей сессии.
Однако, в течение дня вероятно продолжение нисходящей тенденции.
События на сегодня:
• Квадра: закрытие реестра
• 16:30 США: экспортные/импортные цены в марте
• 18:30 США: EIA недельное изменение запасов нефти
• 22:00 США: публикация обзора Beige Book
1.77%
Сургутнефтегаз
-3%
ОСНОВНЫЕ НОВОСТИ
%
1%
2%
3%
4%
190031, Санкт-Петербург, ул. Ефимова, д. 4А; e-mail: research@energ.ru; http://www.energ.ru
Bloomberg: ECBR <GO>
Мосэнерго
Мосэнерго опубликовал результаты за 2011 г. по
МСФО
Чистая прибыль Мосэнерго по МСФО в 2011 году составила 9,892 млрд руб., что на
11,4% больше показателя годом ранее. Показатель EBITDA за 2011 год вырос на
19% - до 23,928 млрд рублей. Выручка в отчетном периоде увеличилась на 11% и
составила 161,119 млрд руб.
Наибольшую долю выручки (55%) составили доходы от реализации электроэнергии
и мощности. Выручка от продажи тепла увеличилась также на 12%, составив 69,5
млрд. руб.
В 2012 г. Мосэнерго ожидает EBITDA на уровне 23-23,5 млрд. руб., что несколько
ниже показателей отчетного года. Выручка при этом увеличится до 169 млрд. руб.
АвтоВАЗ
Чистая прибыль АвтоВАЗа за 2011 г. составила 3,1
млрд. руб., что на 25,6% выше показателя 2010 г.
Выручка выросла на 27,6%, до 174,8 млрд. руб. Почти 79% доходов составили продажи новых автомобилей. Всего за прошедший год АвтоВАЗ реализовал 613 тыс.
машин.
В октябре 2011 г. менеджмент АвтоВАЗа прогнозировал прибыль на уровне 3,6 млрд.
руб. По итогам 9 месяцев 2011 г. прибыль предприятия составила 2,5 млрд. руб.
Результаты АвтоВАЗа едва ли сумеют порадовать рынок. Прибыль компании оказалась ниже прогнозов менеджмента. Результаты второго полугодия почти вдвое хуже,
нежели первого.
МРСК Центра
МРСК Центра в 2011г увеличила чистую прибыль по
МСФО на 8,5%, до 5,5 млрд. руб.
МРСК Центра в 2011 г. увеличило чистую прибыль по МСФО на 8,5%, до 5,5 млрд
руб. Выручка выросла на 14%, до 69 млрд. руб. Себестоимость выросла на 13%,
до 61,063 млрд. руб. Прибыль до налогообложения увеличилась на 15,4%, до 7,376
млрд. руб.
Синергия
Синергия в 2011г увеличила чистую прибыль по МСФО
на 6%, до 1,7 млрд руб.
Синергия, один из ведущих производителей алкогольной продукции в РФ, в 2011 году
получила 1,66 млрд. руб. чистой прибыли по МСФО, что на 6% больше показателя
аналогичного периода 2010 г. Выручка возросла 19,3%, до 25,2 млрд. руб. Основными факторами роста выручки стали увеличение продаж алкогольной продукции,
расширение дистрибуционной платформы, рост отпускных цен во втором полугодии,
начало дистрибуции продукции William Grant & Sons и позитивная динамика сегмента продуктов питания. Валовая прибыль Синергии в 2011 г. выросла на 21%, до
8,9 млрд. рублей. Рост был обусловлен увеличением доли премиального сегмента
в структуре продаж. EBITDA сократилась на 3%, до 3,2 млрд. руб., рентабельность
EBITDA снизилась до 12,9% с 15,8%. Синергия объясняет снижение EBITDA крупными расходами в I полугодии 2011 г.
190031, Санкт-Петербург, ул. Ефимова, д. 4А; e-mail: research@energ.ru; http://www.energ.ru
Bloomberg: ECBR <GO>
КАЛЕНДАРЬ ПРЕДСТОЯЩИХ СОБЫТИЙ
Дата
11-Apr
11-Apr
11-Apr
11-Apr
11-Apr
11-Apr
11-Apr
11-Apr
11-Apr
11-Apr
11-Apr
12-Apr
12-Apr
12-Apr
12-Apr
12-Apr
12-Apr
13-Apr
13-Apr
13-Apr
13-Apr
13-Apr
13-Apr
13-Apr
3:50
9:00
10:00
16:30
16:30
18:30
22:00
22:00
9:30
12:00
13:00
15:50
16:00
16:00
6:00
6:00
6:00
10:00
12:30
16:30
17:55
Показатель
Заказы в машиностроении за февраль
Ежемесячный отчет Банка Японии
Индекс оптовых цен за март
Экспортные цены
Импортные цены
Недельные запасы сырой нефти
Экономический обзор ФРС Beige Book
Отчёт об исполнении федерального бюджета
Операционные результаты за "Х5 Retail Group" 1 кв. 2012г.
Финансовые результаты "Уралкалий" по МСФО за 2011г.
СД "Фосагро" будет рекомендовать собранию уровень дивидендов
Гармонизированный ИПЦ (оконч.) за март
Ежемесячный бюллетень ЕЦБ
Промышленное производство за март
Протокол заседания комитета по ДКП
ИПЦ
Уровень безработицы
Промышленное производство за март
Розничные продажи за март
ВВП
ИПЦ (оконч.) за март
Индекс цен производителей за март
Базовый ИПЦ
Индекс потребительского доверия Umich
Зона
Япония
Япония
Германия
США
США
США
США
США
РФ
РФ
РФ
Франция
ЕС
ЕС
Япония
США
США
Китай
Китай
Китай
Германия
Великобритания
США
США
Прогнозное
значение
Предыдущее
значение
3.40%
1.00%
0.50%
0.40%
-231,7B
0.50%
0.20%
0.40%
11.50%
15.00%
8.30%
76.2
190031, Санкт-Петербург, ул. Ефимова, д. 4А; e-mail: research@energ.ru; http://www.energ.ru
Bloomberg: ECBR <GO>
11.40%
14.70%
8.90%
0.30%
2.10%
0.10%
76.2
ИНВЕСТИЦИОННАЯ ГРУППА ЭНЕРГОКАПИТАЛ
Центральный офис компании :
119121, Москва,
1-ый Тружеников пер., д. 27/2
Тел. (495) 223-52-09
(495) 223-52-08
E-mail: info@energ.ru
www.energ.ru
Коммерческое управление
Михаил Бабарин
Руководитель управления
Константин Ермоленко
Зам. руководителя управления
по инвестиционной политике
Отдел управления благосостоянием
Виталий Горлатов
Начальник отдела
Олег Кочиерь
Зам. начальника отдела (Инвестиционное консультирование)
Елена Копосова
Ведущий специалист (“Личный брокер“)
Отдел инвестиционного моделирования
babarin@energ.ru
+7 (812) 329-55-92
ermolenko@energ.ru
+7 (812) 325-03-08
+7 (812) 329-17-29
kochier@energ.ru
+7 (812) 329-17-29
+7 (812) 329-17-94
Александр Игнатюк
Начальник отдела
ai@energ.ru
+7(812) 441-29-27
Василий Копосов
Специалист отдела
koposov@energ.ru
+7(812) 441-29-27
Марсело Муньос
Специалист отдела
marcelo@energ.ru
+7 (812) 441-29-27
Управление активами на рынке ценных бумаг
Дмитрий Аксенов
Директор по стратегическому развитию
aks@energ.ru
+7 (812) 329-17-73
Александр Павлов
Управляющий директор
a_pavlov@energ.ru
+7 (812) 329-17-73
Отдел обслуживания клиентов
Павел Философов
Зам. начальника отдела
paulf@energ.ru
+7 (812) 329-17-45
Гареев Алексей
Персональный инвест. советник
yulia_v@energ.ru
+7 (812) 334-97-40
Отдел доступа к торговым площадкам
Дарья Воронова
Начальник отдела
voronova@energ.ru
+7 (812) 329-44-46
Алексей Возный
Администратор NetInvestor/Quik
+7 (812) 329-17-62
Департамент продаж и регионального развития
Денис Костин
Директор департамента
denis@energ.ru
+7 (495) 223-52-09
Департамент по работе с институциональными инвесторами в РТС
Владимир Ермолаев
Директор департамента
ermolaev@energ.ru
+7 (495) 223-52-08
Обращаем Ваше внимание, что информация и выводы, содержащиесяв настоящейпубликации, были подготовлены специалистами компании “Энергокапитал” и предназначаются исключительно для сведения клиентов компании.
Несмотря на то, что были приложены значительные усилия, чтобы сделать информацию, содержащуюся в настоящей публикации, как можно более достоверной и полезной, “Энергокапитал” не претендует на ее полноту и точность.
Компания и любые из ее представителей и сотрудников могут, в рамках закона, иметь позицию или какой-либо иной интерес (включая покупку или продажу своим клиентам на принципиальной основе) в любой сделке, в любых
инвестициях прямо или косвенно упомянутых в предмете настоящей публикации. Ни компания “Энергокапитал”, ни кто-либо из ее представителей или сотрудников не несет ответственности за любой прямой или косвенный ущерб,
наступивший в результате использования настоящей публикации или ее содержания.
Необходимо помнить, что любые инвестиции, упомянутые в настоящей публикации, могут быть связаны со значительным риском, могут оказаться неликвидными или неприемлемыми для всех инвесторов. Стоимость или доход
от любых инвестиций, упомянутых в настоящей публикации, могут изменяться под воздействием рыночных и иных факторов. Прошлые результаты не являются показателем будущих результатов. Возможность инвестирования в
какие-либо ценные бумаги или инструменты, упомянутые в настоящей публикации следует рассматривать только инвесторам, обладающим значительными знаниями и опытом в финансовых вопросах и бизнесе, и способным оценить
преимущества и риски, связанные с инвестированием в российские ценные бумаги.
190031, Санкт-Петербург, ул. Ефимова, д. 4А; e-mail: research@energ.ru; http://www.energ.ru
Bloomberg: ECBR <GO>
ОФИСЫ КОМПАНИИ ЭНЕРГОКАПИТАЛ
Офис в г. Москва
119121, Москва,
1-ый Тружеников пер., д. 27/2
+ 7 (495) 223-52-09 + 7 (495) 223-52-08
dkostin@col.ru
Филиал компании в г. Архангельск
163000, Архангельск,
пл. Ленина, д.4, офис 407
+7 (8182) 63-63-30, +7 (8182) 21-54-14
arhangelsk.doc@energ.ru
Филиал компании в г. Мурманск
183038, Мурманск,
ул. Воровского, д. 5/23, офис 310
+ 7 (8152) 28-2425, + 7 (8152) 28-2424
murmansk.doc@energ.ru
Офис в г. Санкт-Петербург
190031, Санкт-Петербург,
ул. Ефимова 4а, б/ц “Мир”
+ 7 (812) 329-55-92 + 7 (812) 329-55-64
info@energ.ru
Филиал компании в г. Оренбург
460000, Оренбург,
ул.Краснознаменная, д.22, офис 901
+ 7 (3532) 77-26-35, + 7 (3532) 77-40-56
+ 7 (3532) 77-33-34
orenburg.doc@energ.ru
Филиал компании в г. Ярославль
150003, Ярославль,
ул. Республиканская, д. 3,
центральный корпус (Красный Маяк), 2 этаж
+ 7 (4852) 72-02-28, + 7 (4852) 73-90-93
yaroslavl@energ.ru
Филиал компании в г. Тольяти
445000, Тольяти,
Новый проезд, д. 3,
ДЦ “ГРАНД СИТИ”, офис 304
+ 7 (8482) 77-44-11, + 7 (8482) 77-47-11
190031, Санкт-Петербург, ул. Ефимова, д. 4А; e-mail: research@energ.ru; http://www.energ.ru