Аудиторский отчет

Микрозаемный Фонд «Човид»
Аудиторское заключение
по результатам аудита
промежуточной финансовой
отчетности Микрозаемного Фонда
«Човид», г. Чкаловск
Руководству GTZ
Руководству МЗФ «Човид»
1.
Мною, независимым аудитором проведена аудиторская проверка прилагаемого
бухгалтерского баланса на 31 декабря 2006г. и соответствующего отчета о прибылях и
убытках за период, истекший в указанную дату. Проверке также подверглись
деятельность, состояния бухгалтерского учета и внутреннего контроля МЗФ «Човид»,
г. Чкаловск. Ответственность за правильность организации и ведения бухгалтерского
учета, составления и представления финансовой отчетности несет руководство МЗФ
«Човид». В мои обязанности входит выражение мнения о финансовой отчетности на
основе проведенного мною аудиторской проверке.
2.
Аудит проведен в соответствии с требованиями Международных стандартов аудита.
Эти стандарты обязывают меня планировать и проводить аудиторскую проверку
таким образом, чтобы обеспечить достаточную уверенность в отношении того, что
проверенная деятельность МЗФ «Човид», состояния бухгалтерского учета и
внутреннего контроля, финансовые отчеты, а также любые другие документы,
подвергшиеся тестированию, не содержат существенных искажений. Аудиторская
проверка включает получение на основе проведения тестов доказательств,
подтверждающих достоверность, правильность, прозрачность и законность
осуществленной деятельности МЗФ «Човид», суммы в финансовой отчетности и
раскрываемые в ней сведения. Аудит включает исследование принципов
бухгалтерского учета, используемых руководством, и существенных оценок,
подготовленных
руководством,
общую
оценку
степени
правильности
целенаправленного использования выделенных средств, а также оценку общего
представления финансовой отчетности. Считаю, что проведенное мною аудиторская
проверка представляет достаточную основу для выражения мнения.
3.
По моему мнению, промежуточная финансовая отчетность представляет достоверную
и объективную оценку финансового положения МЗФ «Човид» на 31 декабря 2006года,
результатов его хозяйственной деятельности за период, закончившийся в указанную
дату в соответствии с принципами CGAP|IFRS.
Независимый Аудитор:
А. Мирзоалиев
Дата: 16.02.2007г.
1
Микрозаемный Фонд «Човид»
Бухгалтерский баланс
на
01.01.06г.
на
31.12.06г.
Активы
Текущие активы
Денежные средства в кассе
a
4 005,98
5 895,04
Денежные средства в банке
b
305,72
1 855,39
Займы, выданные
c
540 755,00
838 913,46
Резервы по сомнительным долгам
-16 834,27
Налог на прибыль, оплаченный авансом
d
0,00
e
435,00
1 780,00
545 501,70
838 062,13
0,00
12 624,50
Налог на доходы, оплаченный авансом
Канцелярские принадлежности
2 274,16
Итого текущие активы
Долгосрочные активы
4 178,35
f
Основные средства
Накопленный износ
-1 887,21
Нематериальные активы
1 088,74
Итого, долгосрочные активы
11 826,03
Всего активы
545 501,70
849 888,16
3 151,45
129,30
0,00
40,00
3 578,21
0,00
Налог на минимальный доход к оплате
16,34
253,58
Подоходный налог к оплате
0,00
935,26
Социальные налоги к оплате
0,00
1 164,73
752,51
474,48
478 600,00
89 916,81
486 098,51
92 914,16
20 000,00
20 000,00
0,00
124 239,44
Обязательства и капитал
Текущие обязательства
g
Зарплата к выплате
Задолженность персонала
Налог на прибыль к оплате
Дорожный налог к оплате
Текущая часть долгосрочных обязательств
Итого текущие обязательства
Долгосрочные обязательства
h
Обязательства перед учредителем
Кредиты банков
Отсроченные доходы - грант GTZ
Итого долгосрочные обязательства
Итого обязательства
38 707,00
37 126,58
58 707,00
181 366,02
544 805,51
274 280,18
0,00
478 600,00
i
Собственный капитал
Вложенный капитал
Свод доходов и расходов
696,19
57 604,82
Нераспределенная прибыль прошлых лет
0,00
696,19
Добавочный капитал - Грант ГТЦ
0,00
38 707,00
696,19
575 608,01
545 501,70
849 888,19
0,00
-0,03
Итого собственный капитал
Всего обязательства и капитал
Директор
Бухгалтер
Сафонов В.А.
Ибрагимова З.
2
Микрозаемный Фонд «Човид»
Отчет о прибылях и убытках
Статьи
Доходы от микрофинансирования
в виде процентов
от комиссионного обслуживания
в виде штрафов
Итого, доходы от микрофинансирования
Прочие доходы
от курсовых разниц
признание грантов
Итого, прочие доходы
Всего доходы
Финансовые расходы
по процентам
услуги банка
по сомнительным долгам
Итого, финансовые расходы
Операционные расходы
зарплата
социальный налог
оплата профессиональных услуг
аренда
информационные
ремонт и обслуживание
топливо
командировочные
связь и почта
канцелярские
дорожный налог
убытки от курсовых разниц
износ и амортизация
обучение
представительские
прочие общие административные
Итого, операционные расходы
Итого, расходы
Прибыль до налогообложения
Налог на доходы
Чистая прибыль
Дивиденды учредителю
Нераспределенная прибыль
Директор
Бухгалтер
2005г.
Сафонов В.А.
Ибрагимова З.
3
2006г.
66 841,10
0,00
351,08
67 192,18
214 026,53
7 110,95
4 646,20
225 783,68
0,00
0,00
0,00
67 192,18
1 531,26
747,88
2 279,14
228 062,82
0,00
2 088,72
0,00
2 088,72
8 602,50
6 759,99
16 834,27
32 196,76
25 667,47
6 416,88
0,00
2 320,00
0,00
2 987,60
3 674,80
4 587,61
500,00
2 386,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
476,77
49 017,13
51 105,85
16 086,33
4 250,14
11 836,19
11 140,00
696,19
73 770,30
18 442,58
299,76
6 679,56
1 523,40
2 010,00
11 214,59
6 835,99
2 024,02
6 472,44
4 515,66
1 491,03
1 887,21
414,70
200,00
480,00
138 261,24
170 458,00
57 605,09
0,00
57 604,82
0,00
57 604,82
Микрозаемный Фонд «Човид»
Примечания к состоянию бухгалтерского и налогового учета, внутреннему контролю и
финансовой отчетности за 2006 год
1. Сведения об организации
Микрозаемный Фонд «Човид» учрежден Международным благотворительным
Общественным
объединением
«Човид»
с
целью
осуществления
программы
микрофинансирования. МЗФ «Човид» учреждено согласно протоколу №2 учредительного
собрания МБОО «Човид» от 21 февраля 2005г.
Лицами ответственными за надлежащие организации и ведения бухгалтерского учета,
составления финансовой отчетности являются:
Директор – Сафонов В.А.
Бухгалтер – Ибрагимова З.
МЗФ «Човид» начала свою деятельность с 21 февраля 2005г.
МЗФ «Човид» зарегистрировано в органах налогообложения, социального страхования
и статистики. МЗФ «Човид» имеют Свидетельство Национального Банка об осуществлении
микрофинансовой деятельности.
2. Общие сведения об аудите
Мною, независимым аудитором (квалификационный аттестат аудитора, выданное
Лицензионно – аттестационной комиссией НБТ от 16 июня 2006г.) в течении периода с 11
февраля по 13 февраля 2007г. был посещен Микрозаемный Фонд «Човид», расположенной в
г. Чкаловске на предмет оценки достоверности данных финансовой отчетности.
Целью настоящего отчета является доведение до руководства МЗФ «Човид» сведений о
результатах аудита деятельности, об обнаруженных недостатках, которые могут привести к
существенным негативным последствиям, а также развернутая аргументация выводов.
Ответственность за надлежащую организацию системы внутреннего контроля,
делопроизводства, соблюдение требований законодательства, организацию и ведения
бухгалтерского учета, составления финансовой и налоговой отчетности несет руководство
проверенного экономического субъекта. Ответственность руководства проверенного субъекта
заключается также в принятии своевременных мер по предупреждению и устранении
недостатков в организации соответствующей системе внутреннего контроля, ведения
финансового и налогового учета, в том числе и недостатков, выявленных аудитором.
Ответственность аудитора заключается в выражении объективного и обоснованного
мнения о состоянии проверенных действий и событий, происшедших в деятельности
тестированного субъекта, о степени достоверности финансовой отчетности, эффективности
систем внутреннего контроля и управленческой структуры.
Аудитор отмечает, что рекомендации не являются обязательными для исполнения и
представлены руководству МЗО «Човид» для принятия им самостоятельного решения.
Мнение аудитора об эффективности управления, системы бухгалтерского учета и
внутреннего контроля, достоверности данных финансовых отчетов и целенаправленном
использовании имеющихся ресурсов, выраженное в данном отчете не выступает гарантией
безошибочности проверенных аспектов деятельности протестированной организации.
Аудитор не несет какие-либо ответственности за любой ущерб, понесенный в связи с
использованием данной информации третьими лицами или в интересах третьих лиц.
3. Описание подхода к проведению аудита
Аудиторская проверка проведена в соответствии с Международными Стандартами
Аудита, а также внутрифирменными стандартами и инструкциями аудиторской
деятельности.
Целью проведения проверок являлось оценка достоверности данных промежуточной
финансовой отчетности и проверка целенаправленного использования выделенных донором
средств.
В ходе проверок аудитором выполнено:
4
Микрозаемный Фонд «Човид»
 экспертиза правильности составления и подлинности документов, подтверждающих
совершения финансово - хозяйственных операций;
 анализ систем бухгалтерского учета и внутреннего контроля;
 проверка методики и соответствия учета объектов принципам бухгалтерского учета;
 обзор системы бухгалтерского учета с целью выявления некорректных операций с
дальнейшим выяснением и уточнением их содержания;
 общий обзор статей финансовой отчетности.
В ходе планирования и проведения аудита аудитором были рассмотрены состояние
системы внутреннего контроля с целью определения объема работ, необходимых для
выражения мнения по результатам проверки. Проделанная в процессе аудита работа не
означает проведение полной и всеобъемлющей проверки системы внутреннего контроля с
целью выявления всех возможных нарушений.
Аудит планировался и проводился таким образом, чтобы иметь достаточную
уверенность в том, что ошибки и нарушения, оказывающие существенное влияние на
бухгалтерские данные, будут выявлены. В то же время, исходя из разумности сроков
проведения аудита и трудозатрат, проверка проводилась выборочно, и выборка определялась
с учетом вероятности искажений для каждого аспекта организации деятельности
проверенного субъекта.
В результате проведения аудиторских процедур аудитором получен достаточный объем
аудиторских доказательств, необходимый для формирования мнения о степени
эффективности системы бухгалтерского учета и внутреннего контроля, а также
правильности организации бухгалтерского, налогового и статистического учета во всех
существенных отношениях и действующей практике.
4. Оценка эффективности систем внутреннего контроля. Учетная политика.
Представление финансовой отчетности
В соответствии с Международным стандартом аудита 400 «Оценка рисков и изучение
системы внутреннего контроля» аудитор провел оценку системы внутреннего контроля с
целью формирования мнения об эффективности функционирующей системы контроля, ее
соответствия размерам и специфике ее деятельности.
Ответственность за надлежащую организацию и состояние систем внутреннего
контроля несет руководство МЗФ «Човид».
Для оценки эффективности и надежности системы внутреннего контроля аудитор
особое внимание уделял возможностям этой системы по контролю:
 реальности отражения совершенных операций;
 полноты совершаемых операций;
 своевременности отражения операций в бухгалтерском учете;
 адекватной оценки и классификации;
 адекватного контроля для гарантии правильности суммирования и обобщения;
 особенностью безопасности информационных систем управления;
 уровнем сохранности доступа к информации о портфеле и возможность сотрудников
или других лиц изменить данные проведения операций;
 процедуры сохранения файлов и документов;
 инструментов для обеспечения сохранности файлов и документов;
 процессом утверждения займов.
Для оценки эффективности и надежности системы внутреннего контроля, контрольной
среды и отдельных видов контроля аудиторами проведен анализ следующих сторон
деятельности МЗФ «Човид»:
 учетная политика и основные принципы ведения бухгалтерского учета;
 функциональные назначения и роль персонала, ответственного за ведение бухгалтерского
учета и подготовки финансовых отчетов;
 компетентность и опыт задействованного персонала;
5
Микрозаемный Фонд «Човид»
 распределение обязанностей и полномочий между сотрудниками, принимающими
участие в ведении учета операций, утверждении отчетов, подготовке бухгалтерских
проводок, а также, в осуществлении процедур по выплате денег;
 организация подготовки, оборота и хранения документов, отражающих хозяйственные
операции;
 порядок отражения операций в бухгалтерском учете, формы и методы обобщения данных;
 роль и место средств компьютерной обработки данных и подготовки отчетности;
 критические области учета, где риск возникновения ошибок или искажений
бухгалтерской отчетности достаточно велик.
Для тестирования системы внутреннего контроля аудитор использовал процедуру
выборочной проверки соответствия записей в учетных регистрах первичным документам по
соответствующему направлению учета за определенный период. В этих целях также было
проведено собеседование с лицами, непосредственно занятыми контролем операций.
Выводы аудитора по результатам аудита:
Результаты проверки показывают, что система бухгалтерского учета и внутреннего
контроля МЗФ «Човид» функционирует в соответствии с требованиями действующего
законодательства. Хозяйственные операции и процессы соответствующим образом оформлены,
зарегистрированы в учете, и отчетные данные, выявленные по результатам аудита, представляют в
целом объективную реальную картину.
Результаты аудита состояния бухгалтерского учета и финансовой отчетности
показывают, что:
 учетная система организации в целом соответствует конкретным целям
внутрихозяйственного контроля, так как:
i.
обеспечивает адекватное распределение обязанностей;
ii.
разделение материальной ответственности и бухгалтерского учета;
iii.
разделение санкционирования операций и материальной ответственности по
соответствующим активам;
iv.
разделение ответственности за осуществление хозяйственных операций и ответственности
за ведение их учета.
Аудит также включал в себя проверку подтверждений числовых данных и пояснений,
содержащихся в регистрах бухгалтерского учета, в финансовых отчетах и платежных
документах.
По результатам аудита выяснилось, что:
 бухгалтерский учет денежных потоков осуществлялся в целом в соблюдении правил и
положений действующих нормативно - правовых актов;
 учетные процедуры соответствуют практике организации и ведения учета.
Детальная оценка и анализ состояния бухгалтерского учета, системы внутреннего
контроля и учетных процедур выявил следующие:
a. МЗФ имеет утвержденную учетную политику Приказом председателя МЗФ «Човид» №1\1 от
15 августа 2005г., и учетные процедуры в целом осуществлены в соответствии с ее
положениями;
b. бухгалтерский учет ведется частично вручную, а частично с помощью программы Loan
Performer;
c. МЗФ в целом ведет бухгалтерский учет согласно требованиям действующего законодательства,
в частности:
 Международных стандартов финансовой отчетности, в редакции от 1998г.;
 Закона РТ «О микрофинансовых организациях» от 17 мая 2005г.;
 Положения №137 Национального Банка Таджикистана «О микрозаемных фондах» от 28
марта 2005г.;
 Инструкцией по применению плана счетов для коммерческих банков, утвержденным
решением Правления НБТ от 28 октября 2004г. №290;
 других нормативно-правовых актов.
d. МЗФ использует в качестве учетной валюты – национальную валюту - сомони;
Подтверждаемая промежуточная финансовая отчетность включает Балансовый Отчет,
Отчет о прибылях и убытках и примечания к ним. МЗФ не составляет Отчет о движении
денежных средств, и соответственно, проверке не подверглась данный отчет.
6
Микрозаемный Фонд «Човид»
5. Комментарии к статьям бухгалтерского баланса
a. В отношении учета денежных средств в кассе:
 установлено, что Фондом ведется детализированный учет денежных потоков;
 кассовая книга пронумерована и прошнурована;
 все представленные аудиторам денежные документы, соответствующим образом
оформлены;
 кассовое хозяйство отделено от других объектов учета, имеется железный несгораемый сейф;
 кассовые ордера имеют нумерацию в хронологической последовательности, все документы
подписаны уполномоченными лицами;
 сальдо счета 10101 «Наличность в кассе – национальная валюта» на 31 декабря 2006г.
складывается из следующего:
Сумма
5808,04
87,00
5895,04
Денежные средства в кассе – средства МЗФ
Денежные средства в кассе – средства GTZ
Всего

b. В отношении учета денежных средств в банке - национальная валюта:
 банковские операции учтены соответствующим образом, погрешности не обнаружены.
 сальдо банковских счетов подтверждено выписками из соответствующих банков:
Счет № 22202972400002 в филиале ОАО "Эсхата" в г. Чкаловск
Счет №22202972100001в филиале ОАО "Эсхата" в г. Чкаловск
Счет № 22202972500003000000 в филиале "Эсхата" в г. Истаравшан
Счет №22202972200002000000 в филиале "Эсхата" г. Истаравшан
Валютный счет №22204840600017000000 в ОАО "Эсхата" г. Худжанд
Счет №22202972700000020303 в 1 МФБ
Всего
Сумма
1 788,09
0,60
1,50
0,10
65,10
0,00
1 855,39

суммарное значение остатков по банковским счетам в национальной валюте в размере
1855,39 сомони подтверждается.
c. В отношении учета выданных займов;
 сальдо счета по учету портфеля займов представляет реальное положение;
 сальдо счета 10913 «Ссуды физическим лицам» на 31 декабря 2006г. складывается из
следующих остатков:
Сумма
742 773,46
96 140,00
838913,46
Портфель займов - МЗФ
Портфель займов- GTZ
Итого

МЗФ начисляет резервы по сомнительным долгам согласно утвержденной учетной
политике. Размер и порядок начисления резервов в целом соответствует экономической
природе возникновения сомнительной задолженности. На дату бухгалтерского баланса
резервы по сомнительным долгам были начислены следующим образом:
Портфель
займов
% резерва
Непросроченные
Просроченные до 90 дней
838 213,46
700,00
2%
10%
Итого
838 913,46
Просрочка
Сумма
16 764,27
70,00
16 834,27
d. В отношении учета налогов, оплаченных авансом:
 по полученным данным, МЗФ имеет остаток по счетам учета налогов, оплаченных авансом
в размере:

7
Микрозаемный Фонд «Човид»
Налог на минимальные доходы, оплаченный авансом
Сальдо на 1.01.06г.
Начислено
Перечислено
Сальдо на 31.12.06г.
Налог на прибыль, оплаченный авансом
Сальдо на 1.01.06г.
Начислено
Перечислено (сумма обязательств за прошлый год)
Сальдо на 31.12.06г.

e.

f.

g.


h.



Сумма
0,00
2 274,16
0,00
2 274,16
0,00
7 756,56
3 578,21
4 178,35
следует отметить, что МЗФ соблюдает требования НК РТ по уплате налогов на доходы. По
расчетам, размер авансового платежа налога на прибыль за 2006г. составляет 389,60 сомони
за каждый месяц. В ходе деятельности МЗФ имелись случаи, когда начисляемая сумма
минимального налога были меньше чем размер авансового платежа налога на прибыль.
Соответственно, возникла необходимость в ведении двух счетов по учету авансовых
платежей. В момент аудита еще не было составлено налоговой декларации по налогу на
прибыль, и соответственно, сальдо счетов учета авансов не были закрыты.
В отношении учета офисных принадлежностей:
порядок учета поступлений и списания офисных принадлежностей соответствует
положениям Учетной Политике. Аудитор подтверждает наличие и соответствующее
ведение учета офисных принадлежностей.
В отношении учета долгосрочных активов:
порядок учета поступлений и списания основных соответствует положениям Учетной
Политике. Аудитор подтверждает наличие и соответствующее ведение учета основных
средств. Следует отметить, что МЗФ не начисляет амортизацию нематериального
актива.
В отношении учета текущих обязательств:
в ходе аудита установлено, что МЗФ правильно начисляет и ведет учет обязательств по
зарплате, подоходного налога, социальных налогов, дорожного налога и налога на доходы.
Отступлений от требований действующей практики не замечено;
в разделе текущих обязательств отражено предполагаемая в 2007г. сумма погашения
основной части кредита ООО «Фронтиерс» в размере 16875,00 долл. США, или 57818,81
сомони. Кроме того, по статье «Текущая часть долгосрочных обязательств» отражено
сумма кредита Первого МФБ в размере 32098,00 сомони, которого предполагается погашать
в ближайшие 12 месяцев с отчетной даты. Порядок учета долгового обязательства,
процентов по кредиту и начисление курсовых разниц соответствует положениям Учетной
политики МЗФ.
В отношении учета долгосрочных обязательств:
по статьи «Задолженность перед учредителем»: По данной статье отражено
обязательство, вытекающее из договора доверительного управления № 3. Данная сумма
является беспроцентным кредитом, предоставленным сроком на 5 лет;
по статьи «Кредиты банков»: По данной статье отражены кредиты, полученные от ООО
«Фронтиерс» в размере 70667,44 сомони, которого МЗФ оплачивает через 12 и более месяцев.
Кредитный договор подписан 5 сентября 2006г. Основная сумма кредита – 37500 долл. США.
Процентная ставка -15% годовых. Залог по кредиту – Портфель займов. Текущая часть
данного кредита в размере 57818,81 сомони отражена по статье «Текущая часть
долгосрочных обязательств». Кроме кредита ОО «Фронтиерс», МЗФ отражает по данной
статьи Баланса кредит Первого Микрофинансового Банка в размере 53572,00 сомони.
Кредитный договор между 1 МФБ и МЗФ от 4 августа 2006г. Сумма кредита 85670,00
сомони. Льготный период 6 месяцев. Срок кредита- 22 месяцев. Процентная ставка – 12%.
по статьи «Отсроченные доходы – Грант ГТЦ»: Согласно договору о предоставлении
местного гранта от 19 декабря 2005г. № 2005- Z 10, Германским Обществом по
техническому сотрудничеству передано МЗФ денежные средства в целях пополнения
портфеля займов в размере 8500 Евро и 1500 Евро для модернизации и ремонта нового
8
Микрозаемный Фонд «Човид»
i.




Филиала. Всего получено от донора – 37874,40 сомони, уменьшение произошло в
результате амортизации объектов, купленных за счет средств ГТЦ в размере – 747,88
сомони.
В отношении учета собственного капитала:
по статьи «Вложенный капитал учредителя»: По данной статье отражено сумма вложений
учредителя МЗФ – МБОО «Човид»;
по статьи «Свод доходов и расходов» отражены результаты деятельности МЗФ за 2006г.
Следует отметить, что до момента аудита еще не было закрыто счет учета расхода по
налогу на прибыль, так как все еще не была составлена декларация. Бухгалтеру следует по
завершению каждого финансового в первую очередь составлять и представлять налоговую
декларацию.
по статьи «нераспределенная прибыль прошлых лет» отражено сумма прибыли МЗФ за
прошлый год. Следует отметить, что часть прибыли прошлого года было направлено
учредителю, что можно трактовать как выплата дивиденда.
по статьи «Добавочный капитал – Грант ГТЦ»: » отражено грант GTZ МБОО «Човид»,
который впоследствии была передана согласно акту от 28 апреля МЗФ «Човид».
Аудитор считает, что данная сумма правильно отражена в разделе капитала.
6. Комментарии к статьям промежуточного отчета о прибылях и убытках
а) В отношении учета доходов от микрофинансирования:
 установлено, что организацией ведется учет доходов в целях финансового учета по кассовому
методу ;
 аудитор подтверждает своевременное и полное отражение полученных доходов в виде
процентов, комиссионных доходов, штрафов и курсовых разниц, отраженных в Отчете о
прибылях и убытках.
б) В отношении учета расходов:
 аудитор подтверждает фактическое наличие указанных в отчете расходов. Ниже
предлагается комментарии по наиболее существенным статьям расходов:
o Расходы по процентам кредитов начислены, уплачены и учтены правильно.
o Расходы по сомнительным долгам начислены правильно.
o Зарплата сотрудников и внештатных работников начислено правильно.
o Отчисления в Фонд социальной защиты населения начислены правильно.
o Аудитор подтверждает сумму других расходов, отраженных в отчете о прибылях и
убытках;
o Все расходы документально подтверждены.
в) Общее мнение о структуре отчета о прибылях и убытках
 аудитор подтверждает суммы доходов и расходов, отраженных в отчете. Вместе с тем,
аудитор считает необходимым применение метода начисления в целях учета доходов и
расходов.
7. Анализ основных финансовых показателей
На базе данных финансовых отчетов аудитором рассчитаны следующие основные показатели,
характеризующие финансовую устойчивость МЗФ «Човид»:
Показатели
2005г.
Коэффициент достаточности собственных средств
Коэффициент покрытия портфеля займов собственными
средствами
Коэффициент покрытия текущих обязательств
собственными средствами
2006г.
Индекс
0,13%
67,73%
52968,08%
0,13%
66,61%
51635,85%
0,14%
619,51%
432455,08%
112,22%
901,97%
703,75%
Доходность портфеля
12,43%
27,46%
121,03%
Доходность активов
12,32%
26,57%
115,68%
Коэффициент текущей ликвидности
Доходность капитала
9651,41%
39,23%
-99,59%
Затратность портфеля
10,24%
20,64%
101,66%
Затратность активов
10,15%
19,97%
96,78%
9
Микрозаемный Фонд «Човид»
Затратность собственного капитала
7951,28%
Коэффициент финансовых расходов
Коэффициент операционной окупаемости
Доля портфеля займов в активах
29,48%
-99,63%
3,77%
18,89%
400,59%
121,38%
133,36%
9,86%
99,13%
96,73%
-2,42%
По результатам анализа можно констатировать факт того, что финансовое состояние МЗФ
«Човид» является стабильным. Увеличение коэффициентов покрытия связано с переводом
обязательств в состав собственного капитала. Соответственно, уменьшение показателя доходности
и затратности капитала связана именно с этим. Операционная окупаемость имеет тенденцию к
увеличению, что показывает эффективность использования имеющихся в наличии ресурсов.

Заключение
Мною проведена независимая проверка состояния бухгалтерского учета и внутреннего
контроля, достоверности финансовых отчетов МЗФ «Човид» в соответствии с международными
стандартами аудита. Эти документы обязывают меня планировать и проводить экспертную
оценку таким образом, чтобы получить разумную уверенность отсутствия в финансовой
отчетности существенных искажений. Считаю, что проведенная проверка представляет
достаточную основу для выражения мнения.
По моему мнению, данные финансовых отчетов МЗФ «Човид» в целом представляют
объективную и достоверную картину.
Независимый аудитор
А. Мирзоалиев
Дата: 16.02.2007г.
10