Кредит как экономическая категория

Кредит как экономическая категория
Кредитно-банковская система представляет собой функциональную
подсистему рыночного хозяйства, опосредующую процессы формирования
капитала в экономической системе его движения между субъектами
и секторами экономики
Кредит – сделка ссудного характера между экономическими партнерами
по предоставлению денег или товаров в долг на условиях срочности,
возвратности, платности
За счет кредита:
происходит формирование основных и оборотных средств предприятий
осуществляются расчеты между товаропроизводителями
производятся портфельные и реальные инвестиции
оплачивается рабочая сила
увеличивается объем денежной массы, участвующей в денежном обороте
ускоряются процессы реального накопления, производственного и личного потребления
активнее формируются доходы бюджета
компенсируется неравномерное поступление выручки от реализации продукции
предприятий
Основы кредита составляет определенный тип сделки, называемый ссудой
Сделка ссуды имеет прежде всего тот смысл, что выплата менового
эквивалента в процессе сделки происходит не сразу, как при сделке
купли-продажи, а откладывается на определенный срок
Кредит определяет
Условия определенного
типа меновой сделки
Специфический тип
хозяйственной связи между
субъектами рыночного
хозяйства
Он выступает самостоятельной экономической категорией и имеет
существенные отличия от родственной категории «финансы»
он осуществляет возвратное перераспределение, в то время как финансам
свойственна безвозвратность в распределительных процессах
при кредитных отношениях происходит смена пользователя ссудными
материальными и денежными ресурсами, ноне их собственника; при
финансовых отношениях наблюдается смена не только пользователя, но и
собственника перераспределяемых средств
при кредитных отношениях ссудные средства передаются во временное
пользование, при финансовых - в бессрочное, т.е. навсегда
объектом финансовых отношений являются совокупный общественный
продукт и национальный доход; объектом кредитных отношений предстает
лишь временно свободная их часть, включая часть национального
богатства
предоставление средств в пользование при кредитных отношениях происходит
на платной основе, при финансовых - безвозмездно
замещения действительных и наличных
денег кредитными орудиями обращения
С помощью перераспеределительной функции осуществляется
передача временно свободных материальных и денежных ресурсов
одних собственников во временное пользование на условиях
возвратности и платности; кредитное перераспределение происходит
в двух формах – в денежной и товарной
Воспроизводственная функция кредита проявляется двояко:
получение заемщиком кредита обеспечивает его необходимым объемом
капитала для ведения предпринимательской деятельности; посредством
кредита происходит воспроизводство хозяйствующего субъекта как какового
в результате предоставления кредита разным предприятиям воспроизводятся
как лучшие, так и худшие для общества условия производства товаров
Функция замещения действительных денег кредитными орудиями
обращения состоит в следующем:
во-первых, действительные деньги замещаются денежными знаками,
являющимися долговыми обязательствами государства и знаками
стоимости золота
во-вторых, в процессе обращения наличные денежные знаки в свою
очередь, замещаются кредитными орудиями обращения: векселями,
чеками, безналичными расчетами со четов предприятий в банке
Стимулирующая функция
Кредит оказывает стимулирующее воздействие на производство и обращение,
способствует расширенному воспроизводству на макро-микроуровнях
экономики, а также более экономному использованию ресурсов
Возвратность кредита - выражает необходимость своевременного
возраста полученных от кредитора финансовых ресурсов после
завершения их использования заемщиком
Принцип срочности кредита отражает необходимость его
возврата не в любое приемлемое для заемщика время, а в точно
определенный срок, зафиксированный в кредитном договоре или
заменяющим его документе
Платность кредита. Ссудный процент. Этот принцип выражает
необходимость не только возврата заемщиком полученных от
банка кредитных ресурсов, но и оплаты права на их использование
Обеспеченность кредита. Этот принцип выражает необходимость
защиты имущественных интересов кредитора
Целевой характер кредита – выражает необходимость целевого
использования средств, полученных от кредитора
Дифференцированный характер кредита – этот принцип определяет
дифференцированный подход со стороны кредитной организации к
различным категориям потенциальных заемщиков
Формы и виды кредита. Коммерческий кредит
По субъектам
Кредитор
Заемщик
Государство Государство
Предприятия
Домашние
хозяйства
Банки
По способу
кредитования
По сроку
кредитования
По характеру
кредитного
пространства
Межгосударственный
Натуральный
Краткосрочный
Инвестиционные
(до 1 года)
Государственный
Предприятия
товары
Домашние Потребительские
Банковский
Среднесрочный
товары
хозяйства
(от 2 до 5 лет)
Банки
Коммерческий
Сырье, ресурсы
Страховые
компании
Фонды
Страховые
компании
Фонды
Церковь
Церковь
Предметы производственного
потребления
Долгосрочный
(от 6 до 10 лет) Потребительский
Долгосрочный
Денежные покуп. специальный
(от 20 до 40 лет)
средства
Денежный
Денежный капитал
и т.д.
Акции
Векселя
Облигации
Др. долговые обяз.
и т.д.
и др.
… означает, что один товаропроизводитель продает другому свою годовую
продукцию с отсрочкой
Срок коммерческого кредита зависит от финансового состояния участников
сделки, суммы сделки, стоимости кредита и др., но, как правило, кредит
предоставляется на короткий период
Коммерческий кредит способствует ускорению оборачиваемости оборотных
средств, перераспределению товарных ресурсов
Атрибутом коммерческого кредита выступает вексель – безусловное и
бесспорное долговое обязательство должника уплатить кредитору либо
иному указанному им лицу конкретную денежную сумму в указанный срок
в указанном месте
Объектом коммерческого кредита является товарный
капитал как часть совокупного, предстающего
одновременно и ссудным капиталом, т.е. товарный
и ссудный капитал слиты в единое целое
Достоинства коммерческого кредита:
посредством его осуществляются прямые кредитные отношения, которые
укрепляют кооперацию, взаимосвязь и технологическое взаимодействие
предприятий
путем предоставления отсрочки платежа происходят укрепление и завоевание
новых рынков сбыта продукции, т.к. поставщик является одновременно и
кредитором
он способствует ускорению кругооборота средств предприятий по всей
технологической цепи за счет более быстрого продвижения товаров – без
заминок. вызванных необходимостью предварительного оформления ссуды
в банке и проведения оплаты поставок
с его помощью регулирую объем оборотных средств, необходимых заемщику
для его деятельности
при стабильных хозяйственных связях предприятий он служит
подтверждением кредитоспособности заемщика
он ускоряет реализацию продукции поставщика-кредитора и обеспечивает
получение прибыли не только от продажи продукции, но и за счет процентов
за кредит
кредит с фиксированным сроком погашения
кредит с возвратом лишь после фактической
реализации заемщиком поставленных в
рассрочку товаров
кредитование по открытому счету, когда поставка
следующей партии товаров на условиях коммерческого
кредита осуществляется до момента погашения
задолженности по предыдущей поставке
Аренда (лизинг) основных фондов (строений, сооружений, машин) – второй
вид товарной формы кредитных отношений; объект такого кредита –
производительный капитал кредитора
Потребительский кредит в товарной форме используется при продаже
потребительских товаров населению с рассрочкой платежа
Международный кредит – кредит, применяемый в международной сфере;
субъектами кредитной сделки являются государства, коммерческие банки,
международные организации, отдельные юридические лица
Классифицируется по нескольким базовым признакам:
по характеру кредитов – межгосударственный, частный
по форме – государственный, банковский, коммерческий
по месту в системе внешней торговли – кредитование экспорта,
кредитование импорта
Банковский кредит. Банки мобилизуют временно свободные денежные
средства разных хозяйствующих субъектов и населения, одновременно
передают их во временное пользование своим заемщикам
Межбанковский кредит используется при перераспределении на возвратной
основе временно свободных кредитных ресурсов одних банков в пользу
других, испытывающих потребность в средствах для кредитования клиентов
Государственный кредит – кредит, при котором государство является либо
кредитором, либо заемщиком, кредиторами являются юридические и
физические лица, для которых кредит является дополнительным
источником получения гарантированного дохода
Межхозяйственный кредит применяется при предоставлении денежных
средств во временное пользование, минуя банк
К потребительскому кредиту в денежной форме прибегают при
предоставлении банками и предприятиями денежной ссуды своим работникам
Международный кредит в валюте может предоставляться на
межправительственной, межфирменной и межбанковской основе
Кредит как форма движения ссудного капитала
Ссудный капитал – денежный капитал, используемый в предпринимательских
целях для предоставления ссуд на условиях возвратности, срочности и
платности
Его специфика проявляется в процессе передачи его от кредитора к
заемщику и обратно:
владелец ссудного капитала продает заемщику не сам капитал, а лишь его
способность приносить доход и на определенное время
ссудный капитал выступает в качестве своеобразного товара, потребительная
стоимость которого определяется способностью продуктивно использоваться
заемщиком, обеспечивая ему прибыль
отчуждение ссудного капитала имеет специфическую форму – процедура его
передачи от кредитора заемщику всегда имеет разнесенный во времени
характер в части механизма оплаты
особенность движения ссудного капитала заключается в том, что в отличии от
промышленного и товарного на стадии передачи от продавца к покупателю
ссудный капитал обычно находится лишь в денежной форме
Структура рынка ссудных капиталов. Рынок ссудных капиталов как один
из финансовых рынков можно определить как особую сферу финансовых
отношений, связанных с процессом обеспечения кругооборота ссудного
капитала
основные участники рынка:
первичные инвесторы свободных финансовых ресурсов, мобилизуемых
банками и превращаемых в ссудный капитал
специализированные посредники в лице кредитно-финансовых организаций,
осуществляющих непосредственное привлечение денежных средств,
превращение их в ссудный капитал и последующую передачу его заемщикам
на возвратной основе за плату в форме процента
заемщики в лице юридических, физических лиц и государства,
испытывающие недостаток в финансовых ресурсах и готовые заплатить
специализированному посреднику за право их временного использования
денежный рынок – совокупность краткосрочных кредитных операций.
обслуживающих движение оборотных средств
рынок капиталов – совокупность средне – и долгосрочных операций,
обслуживающих движение основных средств
фондовый рынок – совокупность кредитных операций, обслуживающих
рынок ценных бумаг
ипотечный рынок – совокупность кредитных операций, обслуживающих
рынок недвижимости
… плата, взимаемая кредитором с заемщика за пользование кредитом;
возникает в условиях товарного производства на основе кредитных отношений
Движение кредита начинается от кредитора к заемщику, уплата процента
идет в обратном направлении
Формула движения средств при кредитовании:
Д – Д – Т – Д’ – Д”
Д – Д означает, что банк дал ссуду предприятию
Д – Т – предприятие использовало ее на покупку и реализацию продукции
Т – Д’ – заемщик реализовал производственную продукцию и получил
определенный доход
Д’ – Д” – заемщик возвратил ссуду с уплатой процентов
Для банка движение ссудного капитала может быть представлено формулой:
Д’ – Д”, где Д” = Д + % конечное Д” больше начального на сумму процента
Базовые процентные ставки – это средние процентные ставки, по
которым предоставляются ссуды первоклассным заемщикам
Фиксированные – компенсируют потенциальные потери банка
Плавающие – компенсируют потери вкладчика, который в данном
случае выступает в качестве кредитора банка
Простые проценты – предполагают ставки к одной и той же
начальной сумме на протяжении всего срока пользования кредитом
Сложные проценты – исчисляются применительно к сумме с
начисленными в предыдущем периоде процентами:
S = P * ( 1 + i / 100)
n
S – сумма получаемых процентов; P – сумма вклада (кредита);
i – процентная ставка; n – количество периодов кредитования
Комплекс процентных ставок
В банковском секторе экономики используется целый комплекс
различных видов процентных ставок:
процентные ставки, подверженные непосредственному регулированию
рыночные процентные ставки, которые делятся на аукционные и
банковские
В условиях инфляции существуют различия между номинальной ставкой
процента и реальной, корректируемой с учетом инфляции. Именно
реальная процентная ставка, а не номинальная имеет важное значение
при принятии решения о пользовании кредитом