Бизнес-план ООО «Сикор

Бизнес-план ООО «Сикор»
«Организация серийного производства зеркальных
элементов для автомобильной промышленности
в 2009-2014г.г.»
Зеркальные элементы
для наружных зеркал заднего вида
Нижний Новгород
Сентябрь 2008
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Извещение об ответственности
(DISCLAIMER NOTICE)
Данный бизнес-план подготовлен компанией МАРЧМОНТ Капитал Партнерс, (“МАРЧМОНТ”) по
заказу ООО "Сикор" («Компания») и предназначен исключительного для пользования лицами,
которым он адресован, а также их советникам в отношении возможности участия в
финансировании Проекта развития компанией ООО «Сикор» производства автомобильных
зеркал в 2009-2014г.г.
Данный Бизнес-план (ссылка на который и на любую информацию, содержащуюся в данном
документе необходима при включении любой письменной или устной информации,
предоставляемой в связи с данным документом или в связи с любыми информационными
запросами в будущем), является конфиденциальным и доступен только на основе и условиях
Соглашения о Конфиденциальности, которое заключается с Получателем.
Соответственно, данный Бизнес-план составляет "конфиденциальную информацию" (как это
определено в Соглашении о Конфиденциальности), которая должна храниться в секрете, и не
может быть скопирована, раскрыта или предоставлена любому другому лицу или
использоваться в любых целях кроме тех, которые оговорены Соглашением о
Конфиденциальности.
По первому требованию Получатель обязан вернуть данный Бизнес-план компании ООО «Сикор»,
не сохраняя никакие копии данного документа.
Данный Бизнес-план может содержать неопубликованную информацию, способную повлиять на
стоимость Компании, и неправильное использование такой информации может привести к
уголовному или гражданскому преследованию против Вас. Соответственно, если к вам попал
данный Бизнес-план, но Вы не являетесь получателем или не подписывали Соглашение о
Конфиденциальности, пожалуйста, немедленно верните его в ООО «Сикор».
Данный Бизнес-план не является формальным предложением, приглашением или запросом в
отношении предложения или приглашения продажи или покупки ценных бумаг или любых
активов, бизнеса или обязательств, описанных в данном документе. Кроме того, данный
документ не является основанием и не может выполнять функцию побуждающего мотива для
заключения любого контракта или ведения инвестиционной деятельности или принятия
инвестиционного решения и не может считаться рекомендацией МАРЧМОНТА, или любого
другого лица в отношении Компании.
Информация в данном Бизнес-плане, который не претендует на исчерпывающий характер, была
предоставлена Компанией и не была проверена МАРЧМОНТОМ или любыми другими лицами.
Никакие заявления и заверения, выраженные или подразумеваемые, не даются и не будут даны
Компанией, МАРЧМОНТОМ или их директорами, партнерами, менеджерами, сотрудниками,
агентами или советниками или любыми другими лицами в отношении достоверности или
полноты данного Бизнес-плана и, таким образом, насколько это находится в рамках закона,
никакая ответственность или обязательства не могут быть приняты в отношении
достоверности или полноты данного документа, или в отношении любых ошибок, пропусков
или неверного представления сведений, допущенных по небрежности или по другой причине. В
частности, но, не ограничиваясь этим, (как упомянуто выше) никакие заявления и заверения,
выраженные или подразумеваемые, не даются в отношении достижения или разумной
необходимости, не должны опираться на любые перспективные оценки, цели, или прогнозы и
ничто в данном Бизнес-плане не может считаться обещанием или заявлением в отношении
будущего. Информация такого рода включена только в целях иллюстрации. Прогнозы имеют
своей целью предоставить ориентир в отношении возможных результатов в случае, если все
упомянутые предположения будут соблюдены.
Каждому получателю рекомендуется произвести собственную оценку и изучение в отношении
Компании и изложенной информации относительно предмета данного Бизнес-плана.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
1
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Соответственно, (как упомянуто выше) ни ООО «Сикор», ни МАРЧМОНТ, и никто из их
директоров или партнеров, менеджеров, сотрудников, агентов или советников, а также любых
других лиц, не будет нести ответственность, в случае если любые прямые или непрямые
косвенные убытки или ущерб будет нанесен любому лицу в результате того, что он полагался
на любые заявления или опущения в данном Бизнес-плане или другие письменные или устные
контакты с получателями или их советниками в отношении оценки Компании, и любое такое
обязательство в словесной форме не признаются.
В представлении данного Бизнес-плана, Компания и МАРЧМОНТ не принимают на себя никакие
обязательства в отношении предоставления любой дополнительной информации или внесении
изменений в данный Бизнес-план или корректировки любых неточностей, которые могут стать
очевидными.
Единственной целью данного Бизнес-плана является помощь получателю в принятии решения
относительно его дальнейшего участия или отказа от участия в более детальном
рассмотрении обсуждаемых в данном документе вопросов. Ни при каких обстоятельствах,
Компания или МАРЧМОНТ не будет ответственным за расходы или затраты, понесенные
Получателем в связи любым дальнейшим изучением или оценкой Компании или в отношении
любых других расходов и затрат, понесенных любым лицом в связи с данной сделкой.
Получение данного Бизнес-плана любым лицом не должно восприниматься как составляющая
часть консультаций в отношении инвестиций данных МАРЧМОНТОМ любому такому лицу и не
означает, что такое лицо является заказчиком МАРЧМОНТА. Соответственно, каждому
перспективному покупателю рекомендовано воспользоваться услугами профессиональных
консультантов.
Факт получения настоящего документа ни в коем случае не указывает и гарантирует
неизменности состояния дел в ООО "Сикор" со дня выпуска настоящего документа.
Распространение данного Бизнес-плана может быть ограничено законом или другими нормами в
некоторых юрисдикциях. Соответственно, получатели данного Бизнес-плана должны
самостоятельно ознакомиться с законодательством и нормативными требованиями и
соблюдать их условия. Принимая данный Бизнес-план, вы соглашаетесь быть связанными
вышеназванными условиями и ограничениями.
Кендрик Д. Уайт
Генеральный директор
ООО «Марчмонт
капитал партнерс»
k.white@marchmont.ru
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
2
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Содержание
Извещение об ответственности (DISCLAIMER NOTICE) ................................................... 1
Содержание ....................................................................................................................... 3
1
Резюме.................................................................................................................... 5
2
Информация об инициаторе проекта и его участниках..................................... 9
2.1 Инициатор проекта .............................................................................................. 9
2.2 История проекта................................................................................................. 11
3
Анализ рынка ....................................................................................................... 12
3.1 Производство автомобилей на территории России ....................................... 12
3.1.1 Легковые автомобили ............................................................................. 12
3.1.2 Грузовые автомобили и автобусы .......................................................... 18
3.2 Основные российские производители наружных автозеркал ..................... 20
3.3 Основные российские производители зеркальных поверхностей для
наружных автозеркал ..................................................................................................... 24
3.4 Емкость российского рынка зеркальных поверхностей, тенденции и
прогноз роста ................................................................................................................... 26
3.5 Ведущие мировые производители автозеркал .............................................. 31
4
План стратегического маркетинга ..................................................................... 34
4.1 Стратегические характеристики рынка ............................................................ 34
4.2 Анализ конкурентной ситуации........................................................................ 37
4.3 Ключевые факторы успеха на рынке и конкурентные преимущества ООО
«Сикор» ............................................................................................................................ 38
4.4 Обоснование выбора целевых рыночных сегментов, целевые объемы
продаж 40
4.5 Комплекс маркетинга ........................................................................................ 44
4.6 Дополнительные направления стратегического развития ............................ 46
4.7 Прогноз продаж ................................................................................................. 48
5
Производственный план ..................................................................................... 51
5.1 Технологические операции и организация производства ............................ 51
5.2 Программа капиталовложений ........................................................................ 53
6
Организационный план ...................................................................................... 55
6.1. Основные участники проекта, их роли и порядок взаимодействия ............ 55
6.2. Основные этапы реализации проекта ............................................................ 57
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
3
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
6.3. Календарный план (сетевой график реализации проекта) .......................... 57
6.4. Управленческая команда Проекта .................................................................. 58
6.5. План по персоналу ............................................................................................ 59
7
Финансовый план. ............................................................................................... 62
7.1 Источники финансирования проекта и их использование. ........................... 62
7.2 Прогнозный отчет о прибылях и убытках ........................................................ 63
7.3 Прогнозный баланс............................................................................................ 65
7.4 Прогноз движения денежных средств ............................................................ 67
7.5 Комментарии к финансовому плану ................................................................ 68
7.5.1 Основные предположения ..................................................................... 68
7.5.2 Прогноз продаж ....................................................................................... 69
7.5.3 Расчет маржинальной прибыли ............................................................. 71
7.5.4 Условно-постоянные расходы ................................................................ 72
7.5.5 Капитальные затраты .............................................................................. 76
7.5.6 Оборотный капитал ................................................................................. 78
7.5.7 Кредиты и займы ..................................................................................... 80
7.5.8 Ключевые финансовые коэффициенты ................................................. 82
7.6 Анализ чувствительности проекта.................................................................... 84
7.6.1 Чувствительность проекта к изменению ключевых сценарных
показателей.......................................................................................................... 84
7.6.2 Точка безубыточности ............................................................................. 85
7.7 Оценка рыночной стоимости проекта ............................................................. 85
8
Риски проекта и планируемые меры по их предупреждению (устранению) ...
............................................................................................................................... 90
9
Приложения ......................................................................................................... 96
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
4
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
1
Резюме
Настоящий бизнес-план подготовлен с целью предоставления комплексной информации о Проекте,
основных участниках, финансовых прогнозах проекта и иной существенной информации.
Суть проекта
В настоящем проекте представлен бизнес-план расширения производства зеркальных элементов
для наружных автомобильных зеркал заднего вида на базе существующих производственных
площадей компании ООО «Сикор» в г. Нижнем Новгороде, Российская Федерация.
Выпускаемые зеркальные элементы (поверхности) предполагается поставлять компаниям –
сборщикам блоков зеркал, снабжающим сборочные конвейеры автопроизводств на территории
Российской федерации, а также за рубежом. В качестве ключевого потребителя продукции
1
рассматривается СП «Автокомпонент-Глобальный поставщик N» , которое создано для снабжения
сборочных конвейеров крупных мировых автомобильных компаний (Renault, GM, PSA, VW, Ford,
Fiat, Nissan) в России и за рубежом. Планируется расширение объемов выпуска зеркал с
существующего уровня в 1 млн. шт. в 2008 г. до уровня в 7-8 млн. шт. в год в 2013-2014 г.г.
Основные направления деятельности
Производство зеркальных элементов для установки в автомобильные боковые зеркала заднего
вида.
Стратегия успеха
Встраивание в цепочку поставок одного из мировых лидеров производства автозеркал –
европейской компании «Глобальный поставщик N ».
Стратегические цели
Занять к 2014 году:
70 % сегмента производства зеркальных элементов (наружные зеркала заднего вида) для
современных моделей российских автомобилей и иномарок (включая легкие коммерческие
автомобили), производимых на территории РФ или 27 % всего рынка Российской федерации
4 % мирового рынка
Инициатор проекта
Инициатором настоящего проекта является: Компания ООО «Сикор».
Ключевые рыночные предпосылки проекта
В настоящее время на территории России наблюдается динамичный рост объемов производства
автомобилей (в первую очередь, за счет сборки иномарок) и автомобильного парка в целом, что
2
требует увеличения производства автокомпонентов. По прогнозам аналитиков рынка, темпы роста
российского автокомпонентного рынка в ближайшие несколько лет будут составлять не менее 2025% в год. Приход в Россию глобальных производителей автокомпонентов первого уровня дает
шанс войти в число их поставщиков сначала на отечественном рынке, а затем и на мировом.
1
2
Часть поставок может осуществляться непосредственно компании «Глобальный поставщик N »
Например, компания «Автостат»
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
5
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Ключевые факторы успеха
Опора на разработанную высокоэкономичную технологию производства зеркальных элементов
для автопрома и уникальных специалистов-технологов, имеющих многолетний опыт
применения данной технологии
Успешный практический опыт работы на рынке поставок автомобильных компонентов, наличие
гарантированных заказов от ключевых поставщиков сборочных конвейеров автопроизводств на
территории РФ
Договоренности о получении крупного заказа (до 5 млн шт. в год) от одного из крупнейших
мировых поставщиков сборочных конвейеров – компании «Глобальный поставщик N »
Основные риски проекта
Наиболее значительную угрозу представляют коммерческие риски проекта. Это связано с тем, что
число потребителей продукции ограничено. Для снижения коммерческих ООО «Сикор» намерено
укреплять свои позиции в вертикальной цепочке ООО «Сикор» – СП «Автокомпонент - Глобальный
поставщик N » путем повышения качества продукции и снижения ее себестоимости, что повышает
привлекательность компании по сравнению с конкурентами. Кроме того, предполагается
диверсификация поставок за счет розницы, а также сотрудничества с другими крупными мировыми
игроками, в частности, канадской компанией «Magna».
Ключевые показатели финансовых прогнозов Проекта
Полные инвестиционные затраты по проекту за период 2008-2014 г.г. составляют 55,5 млн. руб. Все
инвестиции полностью направляются на капитальные вложения в основные средства.
В результате операционной деятельности финансовые показатели компании достигают значений,
представленных в таблице 1.1.
Ключевые финансовые показатели.
Таблица 1.1
ед. изм
Выпуск зеркал
Выручка от реализации нетто
Операционная прибыль до
амортизации и налогов (EBITDA)
% операционной прибыли до
амортизации (EBITDA) к выручке
Чистая прибыль
2008
2009
2010
2011
2012
2013
2014
тыс.шт
831
2 150
3 650
5 300
6 300
7 300
8 300
млн. руб
26,3
79,6
155
231
280
329
378
млн. руб
2,9
21,2
46,6
75,6
93,9
113,7
138,8
10,9%
26,6%
30,0%
32,8%
33,6%
34,6%
36,7%
2,0
15,1
33,7
54,2
67,0
81,5
99,7
7,7%
19,0%
21,7%
23,5%
23,9%
24,8%
26,3%
1,0
6,0
-
-
-
-
-
0,7
0,3
-
-
-
-
-
25,3
0,1
N/A
N/A
N/A
N/A
N/A
млн. руб
% чистой прибыли к выручке
Кредиты и займы
Отношение кредитов к
операционной прибыли
Коэффициент покрытия процентных
платежей
млн. руб
Свободный денежный поток (FCFE)
млн. руб
0,4
5,8
20,2
43
67
79
101
Рыночная капитализация (оценка по
набору мультипликаторов)
млн. руб
4
26
60
101
136
175
223
Рыночная капитализация (оценка по
набору мультипликаторов)
млн долл
0,2
1,0
2,4
4,1
5,4
7,0
8,9
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
6
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Проект является коммерчески состоятельным и экономически эффективным, обеспечивая
акционерам дисконтированный доход (NPV) 259 млн руб
Значения NPV для акционеров рассчитано на основе Свободного денежного потока для акционеров
(FCFE) с учетом терминального денежного потока, норме доходности для акционеров 25% и темпе
роста в постпрогнозный период 5%.
Рассчитанное значение рыночной капитализации компании (223 млн руб в 2014г) базируется на
использовании сравнительного подхода. Мультипликаторы компаний – аналогов приняты на
уровне средних значений для мировых компаний этого сектора (производство автокомпонент),
котирующихся на бирже и имеющих сходные показатели финансовой отчетности и динамики
развития.
Обращение к потенциальным инвесторам
Предлагаемый проект расширения производства зеркальных поверхностей для наружных
автомобильных зеркал дальнего вида основан на применении современной технологии
производства, участии в организации производства специалистов с большим опытом в сфере
технологий производства стекла и зеркал.
Опыт производства, наличие производственных линий и специалистов обеспечивает сравнительно
сильную конкурентную защищенность, а наличие потенциального покупателя с большими
объемами закупок обеспечивает высокую рентабельность бизнеса в долгосрочной перспективе.
Начиная с 2013 г. среднегодовая чистая прибыль компании будет составлять 80-100 млн. руб в год.
Привлечение незначительного объема внешнего финансирования для проекта необходимо на
стадии освоения объемов производства в 2009 г. В дальнейшем для финансирования
капиталовложений достаточно реинвестирования собственной прибыли.
Предлагаемая схема финансирования проекта
Предполагаемая схема финансирования капиталовложений:
использование краткосрочных кредитов в размере 6 млн. руб
реинвестирование прибыли проекта – 49,3 млн.руб.
Рисунок 1.1
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
7
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
В качестве акционеров выступают инициаторы проекта. Внешнее финансирование проекта в виде
краткосрочного займа в 6 млн. руб необходимо только в 2009г.
Предполагаемый график привлечения-погашения кредитов банков
Таблица 1.2
График привлечения-погашения кредитов, тыс.
руб
Поступление кредитов
1 кв
2009
-
2 кв
2009
6 000
3 кв
2009
-
4 кв
2009
-
ИТОГО за
2009
6 000
3 910
2 090
6 000
Погашение кредитов
-
Сумма кредита на конец периода
-
6 000
2 090
-
-
Проценты по кредитам
-
270
94
24
388
Ставка кредитования по краткосрочному кредиту (6 млн. руб) принята на уровне 18% годовых.
Уплата процента по кредитам осуществляется по окончании каждого периода.
Обеспечение обязательств со стороны инициаторов Проекта
Варианты обеспечения кредита.
В качестве обеспечения кредита компания предоставляет:
Поручительства начальных акционеров (под залог зданий и сооружений)
Залог приобретаемого оборудования
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
8
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
2 Информация об инициаторе проекта и
его участниках
2.1 Инициатор проекта
Инициатором проекта является ООО «Сикор», Нижний Новгород, Российская Федерация.
ООО «Сикор» расположено в промышленной зоне промышленного завода. Площадь здания –
около 5000 кв.м. производственных и 500 кв.м. офисных площадей, которые частично находятся в
краткосрочной аренде. ООО «Сикор» в настоящее время занимает 450 кв.м. площадей.
Имеющиеся в здании электрические мощности составляют около 800 кВт. Потребление ООО
«Сикор» в пике – не более 50 кВт. Общее потребление воды – 12 куб.м. в сутки, в том числе 2 куб.м.
на производственные нужды. Заказанный лимит – 400 куб.м. в месяц.
В настоящее время ООО «Сикор» является одним из крупнейших отечественных производителей
зеркальных элементов для наружных автомобильных зеркал заднего вида. За 8 месяцев 2008 года
предприятием выпущено более 515 тыс. шт. продукции. Применяемые на предприятии технологии
и оборудование позволяют быстро переключаться с одного изделия на другое, поэтому
ассортиментная номенклатура содержит более 50 позиций, включая зеркальные элементы для
легковых и грузовых автомобилей, а также автобусов. По итогам 2008 года предприятие
запланировало произвести 900 тыс. зеркальных элементов, доля компании «Сикор» на рынке
России составляет около 12%.
На Рисунке 2.1 отражено распределение поставок продукции ООО «Сикор» по основным
потребителям.
Распределение поставок продукции компании «Сикор» по основным
потребителям.
Рисунок 2.1
Источник – ООО «Сикор»
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
9
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Основным потребителем продукции ООО «Сикор» в настоящее время является нижегородский
холдинг «Автокомпонент», выпускающий автозеркала для ОАО «ГАЗ», ОАО «АвтоВАЗ», а также для
сборки иномарок Renault и Fiat. На его долю приходится более 70% поставок. На втором месте –
Калужский турбинный завод, выпускающий автозеркала для грузовиков.
Необходимо отметить, что существующие производственные мощности не позволяют выполнить
все заявки потребителей. Потенциальная текущая потребность только основных заказчиков ООО
«Сикор» в зеркальных элементах отражена в Таблице 2.1.
Потенциальная потребность основных заказчиков ООО «Сикор».
Таблица 2.1
Завод автокомпонетов
(без иномарок)
Продукция (тип зеркальных
элементов)
Газель основное
Газель дополнительное
Волга правое
Волга левое
Приора правое
Приора левое
53
43
Калина левое
Калина правое
Итого по Заводу
автокомпонентов
Промавтоком и Автосоюз
ВАЗ-09 белое, голубое
Интех
УАЗ, Нива, РЗГА
Розница
Всего
Годовая потребность, шт.
408 000
408 000
30 000
30 000
96 000
96 000
18 000
12 000
72 000
72 000
1 242 000
конфиденциально
Потребитель
259 200
146 400
504 000
2 151 600
На основе анализа заявок 2008 года.
Как видно из Таблицы 2.1, текущая потребность основных клиентов предприятия составляет более 2
млн. зеркальных элементов, что в два раза превышает существующие возможности предприятия.
По состоянию на начало 4 квартала 2008 года на ООО «Сикор» работает 39 человек, в том числе 30
из них составляет рабочие производственного и вспомогательного персонала.
Основные финансовые показатели ООО «Сикор» (согласно консолидированной
управленческой отчетности) за 1-е полугодие 2008г.
Таблица 2.2
Продажи зеркал, тыс. шт
Значение
конфиденциально
Показатель
369
Выручка, тыс. руб
10 406
EBITDA, тыс. руб
1 233
Прибыль чистая, тыс. руб
Рентабельность по чистой прибыли
Итого активов, тыс. руб
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
880
8,5%
3 886
10
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
2.2 История проекта
Работы по зеркальным поверхностям для наружных автозеркал начаты специалистами компании в
городе Москве на базе Научно-исследовательского института вакуумной техники им. С.А.
Векшинского в конце 1990-х годов. Были отработаны технологии моллирования (изготовления
сферических поверхностей), изготовления цветных поверхностей на основе олова и его окислов.
В 2000 году на новых производственных площадях начат серийный выпуск зеркальных элементов
для производителей зеркал на заводскую комплектацию автомобилей «ВАЗ».
За период с 2002 по 2004 год предприятие быстро наращивает объемы производства:
2002 год – 40 тыс. шт. в месяц;
2003 год – 60 тыс. шт. в месяц;
2004 год – 100 тыс. шт. в месяц
В августе 2007 года с целью снижения издержек на аренду помещений и производственный
персонал предприятие из Москвы переведено в Нижний Новгород. На новой производственной
площадке освоено производство зеркальных элементов для иномарок – Renault и Fiat.
В сентябре 2008 года в процессе переговоров с холдингом «Автокомпонент» один из крупнейших
глобальных производителей автозеркал, европейская компания «Глобальный поставщик N »,
заявила о возможности рассматривать ООО «Сикор» в качестве потенциального поставщика
зеркальных поверхностей. Перспективный объем спроса – до 5 млн. зеркальных элементов в год.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
11
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
3
Анализ рынка
Зеркальные элементы (поверхности) для наружных автомобильных зеркал заднего вида относятся
к рынку автомобильных компонентов, который подразделяется на первичный (компоненты для
производства автомобилей) и вторичный (запасные части). В свою очередь, производителей
автокомпонентов можно условно распределить по четырем основным группам (по степени
сложности производимого продукта и их участию в производственной цепочке):
Собственно производители автомобилей. Практика производства деталей любого уровня
сложности непосредственно производителем автомобиля все еще достаточно распространена.
Поставщики первого уровня. От них автопроизводители получают готовые системы и модули
для финальной сборки. Эти поставщики являются главнейшим каналом, по которому
автопроизводители получают предсборочные компоненты и модули (двигатели, сиденья в
сборе, комплекты кузовов, системы кондиционирования и т. д.).
Поставщики второго уровня. Поставляют поставщикам первого уровня компоненты (например,
поршневую группу для двигателя, раму сиденья или оконные комплекты).
Поставщики третьего уровня. Производят простые детали и заготовки (литье, болты, проводку и
т. д.).
Производители автозеркал относятся к поставщикам первого уровня, а зеркальных поверхностей –
второго уровня.
Исходными для анализа рынка являются статистические и прогнозные данные об объемах
производства автомобилей на территории России, экспертные оценки объемов производства
автомобильных зеркал и зеркальных элементов для них, сведения об основных производителях
автомобильных зеркал и зеркальных элементов, полученные от экспертов рынка и из СМИ, включая
специализированные интернет-сайты.
3.1 Производство автомобилей на территории
России
3.1.1 Легковые автомобили
«ТРАДИЦИОННЫЕ» РОССИЙСКИЕ АВТОЗАВОДЫ
По данным Росстата, в 2007 году производство легковых автомобилей в России увеличилось на
9,5% и достигло 1,31 млн. штук. При этом выпуск автомобилей отечественных марок сократился на
7,5% (до 840 980), а общий прирост обеспечили иномарки российской сборки. За 2007 год их было
выпущено 413 086, а доля в объеме выросла до 33% против 23% в 2006-м. В 2008 году соотношение
сил продолжит меняться в пользу иностранных моделей. По прогнозам газеты «Авторевю», на их
долю придется почти половина (45%) произведенных в России легковых машин, а всего в стране
может быть выпущено 1,64 млн. автомобилей.
В Таблице 3.1 отражены объемы производства легковых автомобилей на «традиционных»
российских заводах, на которых выпускаются как отечественные бренды, так и иномарки.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
12
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Объемы производства легковых автомобилей на «традиционных» российских
автозаводах. 2007 г. Прогноз на 2008 г.
Таблица 3.1
Завод
Марка
«АвтоВАЗ» (Тольятти)
«GM-АвтоВАЗ» (Тольятти)
ГАЗ (Н. Новгород)
УАЗ (Ульяновск)
«ИжАвто» (Ижевск)
Лада
Chevrolet
ГАЗ, Siber
УАЗ
Всего
ИЖ
Лада
Kia
Всего
Ока
FAW
СеАЗ (Серпухов)
Итого
Только российские модели
*Оценка «Авторевю»
Объем выпуска, шт.
2007 г.
735 897
55 079
39 005
31 869
78 654
7399
21 908
49 347
4902
4902
—
945 406
840 980
2008 г. (план)
785 000
56 000
45 000*3
35 000*
105 000*
7000*
18 000*
80 000
19 000*
4000*
15 000
1 045 000
883 000
Источник – газета «Авторевю».
Наиболее крупным производителем легковых автомобилей на территории России остается
«АвтоВАЗ». Для выпуска марки «Калина» был возведен новый цех проектной мощностью 220 тыс.
автомобилей (по итогам 2007 года выпущено 93 тыс.), от планов строительства еще одного завода
на 450 тыс. автомобилей предприятие отказалось. Тем не менее, в планах «АвтоВАЗа» совместно с
новым партнером, компанией Renault, увеличение производственных мощностей с нынешних 900
тыс. до 1,5 млн. автомобилей в год, включая выпуск марок Nissan и Renault.
СП GM-АвтоВАЗ развивается только за счет роста объемов сборки внедорожников Chevrolet Niva..
Сборка седанов Viva (Opel Astra предыдущего поколения) прекращена.
На предприятии «ГАЗ» объем производства автомобилей «Волга» сокращается (39 тыс. в 2007 году,
52 тыс. в 2006 году) и к 2012 году их выпуск прекратится. Весной 2008 года началась сборка седана
Siber (лицензионный Chrysler Sebring), до конца 2009 года планируется выпустить 60 тысяч машин,
а производственные мощности рассчитаны на 100 тыс. штук. Между тем, ряд отраслевых
специалистов считает, что эта устаревшая модель будет неконкурентоспособна в своей ценовой
нише (20-25 тыс. дол. США).
Завод ИжАвто под собственной маркой «Иж» выпускает только грузовые «каблуки». Производство
универсалов ВАЗ-2104 снижается, зато объем сборки автомобилей Kia в 2007 году вырос вдвое –
сделано почти 50 тыс. автомобилей моделей Spectra, Rio и Sorento. В перспективе на ИжАвто хотели
бы делать 80 тыс. автомобилей Kia в год, хотя современный окрасочный цех рассчитан более чем
на 200 тыс. машин. Важно отметить, что в 2008 году часть пакета акций компании выкуплена
«АвтоВАЗом».
АВТОЗАВОДЫ-СБОРЩИКИ ИНОМАРОК
Осенью 2007 года Минэкономразвития и Минпромэнерго прекратили прием заявок от
автопроизводителей на так называемый режим промсборки автомобилей: согласно постановлению
Правительства РФ №166, он позволяет импортировать комплектующие по сниженным пошлинам
(0-5% вместо 15-20%) на протяжении восьми лет для вновь создаваемых заводов и семи лет для
3
Автомобиль «Волга» в середине 2008 года снят с производства, объемы выпуска Siber
незначительны. Таким образом «легковая» программа ОАО «ГАЗ» будет существенно
недовыполнена
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
13
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
существующих производств. Взамен производители обязаны наладить выпуск минимум 25 тысяч
автомобилей в год, организовать сварку, окраску и сборку кузовов и довести в течение 4,5 лет
уровень локализации до 30%, в три этапа снижая ввоз компонентов.
В Таблице 3.2 отражены объемы производства заводов, расположенных на российской территории,
которые занимаются сбором только иномарок.
Объемы производства легковых автомобилей на «сборочных» автозаводах на
территории России. 2007 г. Прогноз на 2008 г.
Таблица 3.2
Завод
Марка
Объем выпуска, шт.
«Автотор» (Калининград)
Всего
2007 г.
106 368
2008 г. (план)
130 000
ТагАЗ (Таганрог)
Kia
BMW
Hummer
Chevrolet
Cadillac
Chery
Всего
13 288
4521
958
45 514
2085
40 002
81 247
30 000*
6300
1500*
75 000*
3200*
Сборка прекращена
135 000
ЗМА (Наб. Челны)
ТагАЗ
Hyundai
Всего
—
81 247
21 678
15 000
120 000
35 000*
SsangYong
Fiat
Renault
Ford
Toyota
Всего
Chevrolet
Н. д.
Н. д.
72 762
69 088
—
5 687
5667
15 000*
20 000*
80 000
100 000*
20 000
8500
6000
Opel
20
2500
Всего
1198
66 000
Volkswagen
Skoda
Всего
Geely
—
1198
4225
3509
22 000*
44 000*
10 500
7500
ZX
716
3000
«Автотрейд-12» (Гжель)
Great Wall
Н. д.
1000
«Дервейс» (Черкесск)
Всего
Derways
Lifan
1486
710
776
10 000
1000*
9000*
363 739
596 000
«Автофрамос» (Москва)
Ford (Всеволожск)
Toyota (Шушары)
«Арсенал» (С.-Петербург)
Volkswagen (Калуга)
АМУР (Новоуральск)
Итого
Источник – газета «Авторевю».
Калининградский мультибрендовый завод Автотор, пользуясь льготами особой экономической
зоны, собирает из SKD-комплектов более 100 тыс. машин. Однако в правительстве рассматривается
проект введения квот на беспошлинный импорт только десяти тысяч комплектов в год, хотя
действующие контракты Автотора предусматривают выпуск 180 тыс. машин в 2008 году, большую
часть из которых составят модели Chevrolet (Lacetti, Aveo, Rezzo, Epica) и Chery (Amulet, Tiggo, Fora).
В конце 2008 года должны заработать участки сварки и покраски кузовов для Chevrolet Lacetti и
Chery Tiggo. Кроме того, на Автоторе собирают автомобили Kia, Cadillac и Hummer. А
немногочисленные модели BMW (седаны третьей и пятой серий в самых популярных
комплектациях, а также кроссоверы Х3) – единственные, которые собираются здесь мелкоузловым
способом.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
14
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
На ТагАЗе растут объемы выпуска автомобилей Hyundai. В 2008 году начато производство седанов
Hyundai Elantra прошлого поколения, что поможет полностью загрузить производственные
мощности и выпустить 120 тыс. автомобилей Hyundai, включая модели Accent, Sonata, Santa Fe
Classic и грузовик Porter.
Кроме того, в январе 2008 года в отдельном цеху началась промсборка корейских внедорожников
SsangYong Korando, Musso и Musso Sports, которые уже появились в продаже под маркой ТагАЗ.
План производства на 2008 год – 15 тыс. машин.
Предприятие ЗМА в Набережных Челнах, несмотря на старое название (Завод микролитражных
автомобилей), с 2006 года сосредоточилось на сборке автомобилей Fiat (Albea, Doblo) и SsangYong
(Rexton, Kyron, Actyon). Осенью 2007 года завод полностью перешел на промышленную сборку,
запустив цех сварки и окраски кузовов для седанов Fiat Albea и фургонов Fiat Doblo (комплектующие
приходят из Турции). А для выпуска седанов Linea в Елабуге к 2009 году будет построен отдельный
завод мощностью 50 тыс. машин.
Московский Автофрамос достиг предела производственных возможностей. В 2008 году увеличение
объема производства до 80 тыс. машин будет обеспечено только благодаря оптимизации
процессов сборки. Доля российских компонентов в Логанах достигает 40%, а с учетом кузовных
деталей, которые поставляет СП завода АМО ЗИЛ и японской компании IHI, эта величина
поднимется до 50%. В 2009 году производственные мощности Автофрамоса будут увеличены до
160 тыс. машин в год, а к 2012 году степень локализации может превысить 90%.
После модернизации и расширения производственных линий к 2009 году мощность завода Ford
(Всеволжск, Ленинградская область) увеличится до 125 тыс. машин в год, из которых 25 тысяч
придется на марку Mondeo.
Вообще, Ленинградская область в ближайшие годы станет одним из крупнейших
автопромышленных центров России. В Шушарах открылся завод Toyota, на котором из CKDкомплектов собирают седаны Camry. Первоначальный объем выпуска – 20 тыс. машин в год, но в
перспективе планируется увеличить производство в десять раз, а для выпуска бюджетной модели
построить еще один завод. Кроме того, Toyota привела за собой производителей компонентов,
которые тоже собираются возводить свои заводы вблизи Шушар.
По соседству строится завод концерна General Motors: он будет открыт в конце 2008 года и тоже с
производством по полному циклу – со сваркой и окраской кузовов. Проектная мощность уже
пересмотрена с 25 тыс. до 70 тыс. автомобилей в год.
Кроме того, в 2009 году в поселке Каменка откроется завод Nissan проектной мощностью 50 тыс.
машин в год – здесь будут собирать седаны Teana и кроссоверы X-Trail. А через год по соседству
заработает предприятие концерна Hyundai мощностью 100 тыс. машин в год. Тогда же в Шушарах
откроется завод Suzuki (50 тыс. машин в год), где будут собирать кроссоверы Grand Vitara и SX4. Все
три завода с самого начала будут работать по полному циклу сборки.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
15
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Производственные мощности для выпуска легковых иномарок, создаваемые в
России.
Таблица 3.3
Завод
Год открытия Марка, модель
General Motors (Шушары)
2008
Chevrolet Captiva, Opel Antara,Astra
Nissan (Каменка)
2009
Teana, X-Trail
Suzuki (Шушары-2)
2010
Grand Vitara, SX4
Hyundai (Каменка)
2010
Нет данных
Mitsubishi (Калуга)
2010
Outlander XL
PSA (Калуга)
2010
Peugeot 308, Citroёn C4
Fiat (Елабуга)
2009
Fiat Linea
Uttech (Бор)
2009
ZAZ Sens, Chevrolet Lanos, Aveo
Итого
Источник – газета «Авторевю», автомобильные компании
Проектная мощность, шт.
70 000
50 000
50 000
100 000
50 000
150 000
50 000
160 000
680 000
В Калужской области в конце 2007 года заработало сборочное производство концерна Volkswagen.
Пока возведен только один корпус, в котором автомобили собирают из SKD-комплектов, а открытие
полноценного производства со сваркой и окраской намечено на 2010 год. Ежегодно планируется
собирать 115 тыс. автомобилей Skoda и Volkswagen..
На 2010 год также намечено открытие завода концерна PSA Peugeot Citroen проектной мощностью
150 тыс. машин в год, где будут собираться модели гольф-класса (скорее всего, Peugeot 308 и новый
Citroen C4). Неподалеку разместится и завод Mitsubishi (50 тысяч машин в год), на котором
планируют собирать кроссоверы Outlander XL.
Компания Объединенные транспортные технологии (Uttech), созданная украинскими
корпорациями Укравто и Богдан, приостановила проект по строительству завода под Нижним
Новгородом, на котором предполагалось выпускать в год до 300 тыс. недорогих седанов Chevrolet
Lanos и ЗАЗ Sens. Официальная причина отказа от проекта — вступление Украины в ВТО и
возможные изменения таможенного режима между государствами.
ПРОГНОЗ ОБЪЕМОВ ПРОИЗВОДСТВА (ВКЛЮЧАЯ СБОРКУ) ЛЕГКОВЫХ АВТОМОБИЛЕЙ НА ТЕРРИТОРИИ РОССИИ
В Таблице 3.4 представлен прогноз производства (включая сборку иномарок) легковых
автомобилей на территории России, сделанный компанией PWC Automotive Institute.
Прогноз производства (включая сборку иномарок) легковых автомобилей на
территории России.
Таблица 3.4
Производство (включая
сборку иномарок)
автомобилей, тыс. шт.
2008 г.
2009 г.
2010 г.
2011 г.
1 551
1 733
1 945
2 152
Источник - PWC Automotive Institute
Как видно из Таблицы 2.4, по сравнению с 2008 годом, производство легковых автомобилей в 2011
году возрастет на миллион штук. Обратим внимание, что на 2008 год PWC Automotive Institute
прогнозирует несколько меньший объем выпуска, чем газета «Авторевю» (соответственно, 1 551
тыс. шт. и 1 640 тыс. шт.).
В Таблице 3.5 дана прогнозная оценка сборки легковых иномарок на территории России,
выполненная специалистами компании «Автостат».
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
16
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Прогноз сборки легковых иномарок на территории России.
Таблица 3.5
2008 г.
2009 г.
2010 г.
2011 г.
2012 г.
637
845
1 145
1 405
1 535
Сборка иномарок,
тыс. шт.
Источник – компания «Автостат»
Если сопоставить прогнозы PWC Automotive Institute и компании «Автостат», то отечественных
автомобилей в 2009 году должно быть произведено 888 тыс. штук, в 2010 году – 800 тыс. штук, а в
2011 – всего 540 тыс. штук. Близкие оценки дает финансовая компания «Открытие», по прогнозам
консалтинговой фирмы «Роланд Бергер» за рассматриваемый период будет произведено в
среднем по 700-800 тыс. российских легковых автомобилей. Вместе с тем, представители «Авто
ВАЗа» заявляют, что в 2012 году только отечественных марок автомобилей на предприятии будет
выпускаться около 1,2 млн. штук.
Производство легковых автомобилей на территории стран СНГ
Кроме России, производство легковых автомобилей ведется на территории других стран СНГ.
Объемы производства и модели автомобилей, выпускаемые на наиболее крупных предприятиях,
отражены в Таблице 3.6.
Объемы производства легковых автомобилей на автозаводах СНГ. В штуках.
2007 г. Прогноз на 2008 г
Таблица 3.6
Завод
Модель
Объем выпуска
2007 г.
УкрАвто (Запорожье)
Богдан (Черкассы)
КрАСЗ (Кременчуг)
Еврокар (Ужгород)
Uz-Daewoo (Асака)
Итого
Источник – газета «Авторевю»
Всего
ЗАЗ
Daewoo
Лада
Opel
Chery
Chevrolet
MercedesBenz
Всего
Лада
Kia
Hyundai
Всего
Лада
SsangYong
Geely
Всего
Volkswagen
Skoda
Seat
Daewoo
280 695
42 778
120 011
34 466
13 450
23 641
46 307
42
2008 г.
(прогноз)
330 100*
35 000*
140 000*
40 000*
15 000*
35 000*
65 000*
100*
53 919
19 581
17 990
16 348
21 852
н.д.
н.д.
н.д.
29 604
5 805
23 432
367
170 000
120 000
70 000
25 000*
25 000*
28 500*
15 000*
2 000*
10 000*
40 000*
8 000*
32 000*
—
200 000
556 070
718 600
Как видно из Таблицы 3.6, в 2008 году на автозаводах стран СНГ прогнозируется выпуск более 700
тыс. автомобилей.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
17
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
3.1.2 Грузовые автомобили и автобусы
В 2007 году в России было произведено 295,3 тыс. грузовых автомобилей, что превышает
результаты 2006 года на 17,4%. Производство коммерческой техники в стране растет уже пятый год
подряд, а наиболее высокие темпы роста (почти 20%) были показаны в 2006 году.
Основной объем выпуска грузовых автомобилей по итогам 2007 года приходился на машины
грузоподъемностью до 2 тонн (более 61%). Среднетоннажная техника выпускается в значительно
меньших количествах: автомобилей грузоподъемностью от 2 до 8 тонн предприятиями страны
было произведено немногим менее 18%. Сектор большегрузных грузовиков, отметившийся по
итогам года наиболее значительным ростом производства, занимает пока только 21% от
суммарных объемов выпуска.
Объем производства грузовых автомобилей на российских автозаводах.
2006/2007 г.г. В штуках.
Таблица 3.7
Производитель
2006 г.
2007 г.
Всего (без учета шасси, приобретенных предприятиями для
переоборудования их в самосвалы, автофургоны и
автобусы)
ООО «Брянский автомобильный завод» (БАЗ)
ОАО «Метровагонмаш», Московская обл.
ЗАО «Смоленский автоагрегатный завод им. В.П. Отрохова»
АМО ЗИЛ
АМО ЗИЛ, Москва
ООО «Автотор Тракс», Калининградская обл.
ЗАО «Автотор», Калининградская обл.
ЗАО «Яровит Моторс», Санкт-Петербург
ООО «ТагАЗ», Ростовская обл.
ООО «РЗГА», Ростовская обл.
ОАО «НефАЗ», Республика Башкортостан
ОАО «САЗ», Республика Мордовия
ОАО «КАМАЗ», Республика Татарстан
ОАО «ИжАвто», Удмуртская Республика
ООО «Автомобильный завод «ГАЗ», Нижегородская обл.
ООО «Чайка-НН», Нижегородская обл.
ЗАО «НПП «Семар», Нижегородская обл.
ЗАО «ВИС» («ВАЗИНТЕРСЕРВИС»), Самарская обл.
ОАО «Ульяновский автомобильный завод»
ООО «Завод коммунальных дорожных машин» Ульяновская
обл.
ООО «УАЗ-Спецавтомобили», Ульяновская обл.
ОАО «Русич» КЗКТ, Курганская обл.
ЗАО «Автомобили и Моторы Урала» (ЗАО «АМУР»),
Свердловская обл.
ООО «ИВЕКО-УРАЛАЗ», Челябинская обл.
251 384
295 284
92
879
-
347
929
434
6 365
505
22
7 162
19
1 560
42 844
12 267
144 236
3379
20 216
10
9 324
1 476
14
11
10 197
192
2 180
52 846
7 399
160 245
2 843
290
2 795
24 586
8
53
35
908
1910
215
379
9 955
15 757
ОАО «АЗ «Урал», Челябинская обл.
Источник – Росстат.
Все крупнейшие предприятия-производители, кроме «ИжАвто», в 2007 году увеличили выпуск
грузовых автомобилей по сравнению с 2006 годом. На долю трех крупнейших производителей
приходится 77,5% совокупного производства грузовых автомобилей, причем два из них – ГАЗ и
автозавод «Урал» входят в Группу ГАЗ. Особо следует отметить тенденцию роста производства в
сегменте грузовиков большой грузоподъемности.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
18
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
В 2007 году на российских предприятиях было изготовлено около 16 тыс. грузовых автомобилей
зарубежных марок, или на 76,1% больше, чем в 2006 г. Их доля в общем объеме выпуска грузовых
автомобилей составила 5,5% (в 2006 г. – 3,6%).
4
По оценкам специалистов комитета ТПП РФ по предпринимательству в автомобильной сфере в
2008 году в России будет произведено не менее 302 тыс. грузовых автомобилей, в 2009 году – 325
тыс. грузовых автомобилей, а в 2010 году – 334 тыс. грузовых автомобилей, что потребует
соответствующего количества комплектов компонентов. Кроме того, дополнительно около 10% к
поставкам для производства составляют компоненты в качестве запасных частей. Специалисты ОАО
5
«АСМ-холдинг» прогнозируют , что в 2012 году в России будет производиться около 440 тыс.
грузовых машин.
Объем производства автобусов в России в 2007 году по сравнению с 2006 г. снизился на 752 штуки.
Из трех крупнейших производителей автобусов – ООО «Автомобильный завод «ГАЗ», ОАО «УАЗ» и
ООО «ПАЗ», чья совокупная доля составила в 2007 г. 81,7% от общероссийского производства,
падение выпуска зафиксировано на ГАЗе. Завод в 2007 г. произвел меньше на 3010 машин. Из трех
основных производителей автобусов два – ГАЗ и ПАЗ входят в Группу ГАЗ.
4
Круглый стол «Опыт, проблемы и перспективы развития промышленной сборки автомобилей в РФ и
локализации комплектующих изделий» апрель 2007, Москва
5
«Анализ деятельности российской автомобильной промышленности в 2007 – начале 2008 года» апрель 2008,
Москва
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
19
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Объем производства автобусов на российских автозаводах. 2006/2007 г.г. В
штуках.
Таблица 3.8
Производитель
2006 г.
2007 г.
Всего
88653
87901
5
18
ЗАО «Родниковский Машиностроительный Завод»,
Ивановская обл.
ООО СП «РУП», Ивановская обл.
4
-
421
492
ООО «ЛиАЗ», Московская обл.
ЗАО «МЗпА», Тамбовская обл.
ЗАО «Мичуринский автобус», Тамбовская обл.
ОАО «Тушино-Авто», Москва
АМО ЗИЛ, Москва
ООО «Скания-Питер», Санкт-Петербург
ЗАО «ВАП «Волжанин», Волгоградская обл.
ОАО «ВАП «Волжанин», Волгоградская обл.
ООО «РЗГА», Ростовская обл.
ОАО «НефАЗ», Республика Башкортостан
ОАО «КАФ», Чувашская Республика
ООО «АЗ «ГАЗ«, Нижегородская обл.
ООО «Самотлор-НН», Нижегородская обл.
ООО «Павловский автобусный завод» (ООО «ПАЗ»),
Нижегородская обл.
ЗАО «НПП «Семар», Нижегородская обл.
3 139
47
41
182
41
236
320
10
1 320
176
41 512
14 215
2 958
162
465
26
132
86
211
3 371
1307
38 502
2 034
15 031
547
399
ОАО «Ульяновский автомобильный завод» (УАЗ)
15 403
18 255
ООО «УАЗ-Спецавтомобили», Ульяновская обл.
ООО «ВИКА Лтд», Курганская обл.
ООО «Курганский автобусный завод» (КАвЗ), Курганская обл.
53
56
3 425
2
4 093
Прочие производители
7 500
357
ОАО «ГолАЗ», Московская обл.
Источник – Росстат.
6
По оценкам специалистов комитета ТПП РФ по предпринимательству в автомобильной сфере в
2008 году в России будет произведено не менее 99 тыс. автобусов, в 2009 году – 104 тыс.
7,
автобусов, а в 2010 году – 113 тыс. автобусов. Специалисты ОАО «АСМ-холдинг» прогнозируют что
в 2012 году в России будет производиться около 120 тыс. автобусов.
3.2 Основные российские производители
наружных автозеркал
Холдинг «Автокомпонент», Нижний Новгород
Холдинг «Автокомпонент» создан в 1999 году. Включает ООО «Управляющая компания
«Автокомпонент», ООО «Торгово-закупочная компания «Автокомпонент», ООО «Нижегородский
6
Круглый стол «Опыт, проблемы и перспективы развития промышленной сборки автомобилей в РФ и
локализации комплектующих изделий» апрель 2007, Москва
7
«Анализ деятельности российской автомобильной промышленности в 2007 – начале 2008 года» апрель 2008,
Москва
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
20
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
завод «Автокомпонент» и ООО «Завод «Автокомпонент», ЗАО «Маймма груп». Выручка от продаж –
около 3,5 млрд. руб.
Компания «Автокомпонент» производит панели приборов для автомобилей «Волга», «Газель» и
«Соболь», литые детали, автомобильные системы микроклимата и наружные зеркала заднего вида
для автомобилей Горьковского автозавода («Волга», грузовые автомобили и автобусы) и
«АвтоВАЗа» (современные модели автомобилей – «Приора» и «Калина»). В 2007 году предприятие
поставляло около 200 тыс. комплектов зеркал на ГАЗ и около 100 тыс. комплектов – на «АвтоВАЗ».
Зеркала занимают 60% ассортимента. Производственная программа по наружным зеркалам на
2009 год составляет более 500 тыс. комплектов.
В 2007 году «Автокомпонент» и европейская Глобальный поставщик N создали СП по производству
комплектующих для автомобилей Renault Logan, собираемых на подмосковном «Автофрамосе» (к
2010 г. поставки могут дойти до 140 тыс. комплектов в год).
В июле 2008 года подписано соглашение о номинировании «Автокомпонента» в качестве
поставщика комплектов боковых зеркал заднего вида с электрическим и механическим приводом
для Fiat Ducato на производственную площадку «Северсталь-Елабуга» в Татарстане. В 2008 году
будет поставлено 10 тыс. комплектов зеркал, а к 2011 году, когда завод в Елабуге выйдет на
производственную мощность, – 75 тыс. комплектов. Холдинг также заявлял о переговорах с Nissan и
Volkswagen.
Основной поставщик зеркальных элементов – компания «Сикор». Прочие поставщики – «Эрготех»
(Фрязино), «Flabeg» (Германия).
Димитровградский автоагрегатный завод, Ульяновская область
Димитровградский автоагрегатный завод (ОАО «ДААЗ») традиционно является одним из
крупнейших поставщиков «АвтоВАЗа». Предприятие обладает комплексом машиностроительных
технологий: литьё отливок из алюминиевых и цинковых сплавов, литьё пластмасс под давлением
методом одноцветного и многоцветного литья, токарно-автоматное точение, холодная листовая
штамповка, защитное и декоративное гальванопокрытие, производство заготовок и деталей
методом порошковой металлургии и т.п.
8
По словам президента «АвтоВАЗ», Бориса Алешина, Димитровградский завод станет одним из
базовых предприятий в будущем холдинге автокомпонентов, где «АвтоВАЗ» предполагает
получить контрольный пакет акций. ОАО «ДААЗ» разработает бизнес-план на период 2009-2012
годов в привязке непосредственно к бизнес-плану самого «АвтоВАЗа».
Производственная стратегия ОАО «ДААЗ» в ближайшие годы будет сконцентрирована на
максимальной специализации производственных активов для достижения лучших рыночных
позиций каждого из них. Во главу угла ставится партнёрство с иностранными производителями
компонентов с целью использования их инжинирингового потенциала и производственных ноу-хау.
В стратегических планах компании – освоение рынков иностранных ОЕМ на территории России
(VW, FIAT, GM, FORD, PSA и др.).
В апреле 2008 года согласно договоренности между ОАО «АвтоВАЗ» и компанией Renault (является
совладельцем «АвтоВАЗа») в ОАО «ДААЗ» специалистами Renault была проведена проверка
системы менеджмента качества предприятия. Как положительные представителями РЕНО
отмечены такие факторы: на предприятии полностью выполняются требования автомобильного
стандарта ISO/TS 16949:2002, также подчеркнута высокая компетентность персонала предприятия,
наличие многих индикаторов, позволяющих успешно управлять качеством продукции и процессом.
Указаны также области для улучшения деятельности, они состоят из дополнительных требований
фирмы Renault к своим поставщикам.
8
Рабочая встреча губернатора Ульяновской области Сергея Морозова с президентом ООО «Группа АВТОВАЗ»
Борисом Алешиным 24 мая 2008 года в Димитровграде.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
21
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Слабой стороной предприятия средний возраст работников конструкторской службы – 45 лет,
численность инженеров-конструкторов проектных КБ – 23 человека, КБ изделий действующего
производства – 9 человек. При этом номенклатура ОАО «ДААЗ» составляет более 1400
наименований готовых видов продукции.
Первый заместитель генерального директора – директор по коммерции ОАО «ДААЗ» Комиссаров
отметил, что производство автозеркал является одним из стратегических направлений компании.
Предприятие выпускает гамму зеркал заднего вида наружных и внутрисалонных. Зеркальный
элемент может быть плоским и сферическим. Зеркала устанавливаются на автомобили ВАЗ, ГАЗ,
ИЖ, «Ока». В составе автомобиля все зеркала прошли омологацию в ЮТАК и поставляются в
Западную Европу.
По оценкам специалистов компании «Сикор», ежемесячно ОАО «ДААЗ» выпускает до 75 тыс.
комплектов наружных зеркал для автомобилей «ВАЗ» и 1,5 тыс. комплектов наружных зеркал для
автомобилей «Шевроле-Нива».
Основные поставщики зеркальных поверхностей – ООО «Призма» (Тольятти»), ООО «Алвак» (
Казань).
Топаз-Авто, Тольятти
ООО «Топаз-Авто» (Тольяттинское Производство Автомобильных Зеркал) занимается
производством наружных автомобильных зеркал заднего вида класса «Премиум» с 1995 года. За
эти годы накоплен значительный инженерный и технологический потенциал, высоко ценимый ОАО
«АвтоВАЗ» и ЗАО СП «Джи-Эм АвтоВАЗ». В настоящее время освоено производство электрозеркал
на модели «десятого» семейства, «Самара-2», «Калина», «Приора», Лада 4x4, Шевроле Нива, а
так же «Renault Logan», «Hyunday Accent», «Chevrolet Lanos», «Daewoo Nexia».
С 2008 года ООО «Топаз-Авто» работает в составе холдинга ЗАО «Полад». Данная реорганизация
началась еще в октябре 2007 года и, по мнению генерального директора ООО «Топаз-Авто»
Швыдкого, позволит более активно и мобильно технически перевооружать производство
автомобильных зеркал для обеспечения поставок на конвейеры ЗАО «ДжиЭМ-АВТОВАЗ», ОАО
«АвтоВАЗ» а также других автосборочных предприятий на территории РФ.
ООО «Топаз-Авто» располагает производственными мощностями для выпуска практически всего
номенклатурного ряда комплектующих, необходимых для производства зеркал. В планы
предприятия входит выпуск новых моделей зеркал, соответствующих новой поправке к 46
правилам, и увеличение объемов производства до 450 тыс. комплектов в год.
Основной поставщик зеркальных поверхностей – компания «Эрготех»
НПК «Политех», Санкт-Петербург
НПК «Политех» выпускает более 100 модификаций наружных автомобильных зеркал пяти
модельных линий с различной комплектацией для вторичного рынка. Все наружные стекла могут
комплектоваться системой обогрева, противоослепляющим оптическим элементом желтозолотистого, голубого или нейтрального тона, тросовым или электрическим механизмом
регулировки. В дополнение к наружным зеркалам фирма производит универсальные
внутрисалонные зеркала, тюнинг-комплекты и сменные оптические элементы для зеркал
некоторых моделей иномарок.
Основные модельные линии:
Зеркала класса «Премиум», серия «Волна» для автомобилей «Лада-Самара-2» ВАЗ -2113,14,15;
«Лада-Самара» ВАЗ-2108,09,099, а также ВАЗ-2110,11,12.
Зеркала класса «Люкс», серия «ЛТ» для автомобилей «ВАЗ» и «ГАЗ»
Зеркала класса «Бюджет», серии «Р» и «Т» для автомобилей «ВАЗ».
НПК «Политех» обладает производственными мощностями, обеспечивающими полный цикл
выпуска продукции, начиная от зеркальных поверхностей. В производстве задействовано около 130
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
22
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
пресс-форм для литья пластмасс. Компания обладает собственным оборудованием и технологиями
для получения стекла сферической формы. При производстве используется финское флоат-стекло.
Окончательная очистка стекла производится внутри вакуумной камеры ионным пучком,
зеркальный слой наносится сразу после очистки без разгерметизации установки. Цех вакуумного
напыления обладает 8 установками общей производительностью до 50 тыс. зеркальных элементов
в месяц.
Распределение продукции ведется через широкую дилерскую сеть по региональному принципу.
Дилеры имеются во всех крупных городах России, а также в ряде стран СНГ. Кроме того, поставки
осуществляются в Испанию, Грецию, Чехию.
По словам руководства компании (интервью на выставке ММАС-2008, Москва), предприятие не
собирается выходить на рынки заводской комплектации, так как считает вторичный рынок более
рентабельным и динамично растущим. Производственных мощностей компании не хватает для
закрытия вторичного рынка России, поэтому на нем активно увеличивают свое присутствие
китайские производители, копирующие лучшие модели НПК «Политех», что подтверждается
экспозицией ММАС-2008, где азиатскими компаниями на нескольких стендах была представлены
образцы такой продукции.
Объем производства – до 25 тыс. комплектов наружных зеркал в месяц. При выпуске продукции
используются на зеркальные элементы собственного производства.
ООО ЦНТ «НУР», Казань
ООО Центр Новых Технологий «НУР» основан в ноябре 1999 года. Основной целью предприятий
является разработка, освоение и серийное производство комплектующих изделий для
автомобилестроения.
ООО ЦНТ «НУР» имеет производственные мощности и технологии вакуумно-плазменного
напыления различных материалов: резки, обработки, моллирования стекла; полимернопорошковой покраски, лакокраски; производства комплектующих изделий для зеркал из
пластмассы и металла; сборки и упаковки зеркал и держателей.
В настоящее время ООО ЦНТ «НУР» серийно производит зеркала заднего вида в сборе для
грузовых автомобилей и автобусов трех типов (основные, широкоугольные, бокового обзора),
зеркала наружные для автомобилей «Ока», зеркальные полотна с противоослепляющим
покрытием для «ВАЗ – 2110».В перспективе запланировано освоения нового поколения зеркал с
управлением для грузовых и легковых автомобилей.
На все типы зеркал получены международные сертификаты соответствия Правилам N 46 ЕЭК ООН.
Ведется подготовка к проведению сертификации предприятия по ИСО 9001-2001.
Основные поставки ведутся на «КАМАЗ», «ПАЗ», «ГАЗ» (средне тоннажные грузовики). Объем
производства наружных зеркал оценочно составляет 20-25 тыс. комплектов в месяц. При выпуске
продукции используются зеркальные элементы собственного производства.
Прочие российские производители
В числе прочих производителей компании НПП «Эрготех», «АСМ Астрофизика», ООО «Интех», ООО
«Автосоюз», ООО «Промавтоком», ООО «Пактол», ЗАО «Техноплпаст», ООО «Автопласт», Азовский
оптико-механический завод. Калужский турбинный завод Все они вместе ежемесячно выпускают до
15 тыс. комплектов наружных зеркал для поставки на автозаводы и около 15 тыс. комплектов для
розницы.
Оценка объемов поставок автомобильных зеркал российскими компаниями на отечественные
автозаводы представлена в Таблице 3.9.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
23
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Оценка объема поставок наружных автозеркал российскими предприятиями на
отечественные автозаводы в 2008 году. В тыс. штук
Таблица 3.9
Компания-производитель
Димитровградский агрегатный завод
Холдинг «Автокомпонент»
НУР
Прочие
Итого
Объем поставок, тыс. шт.
1 836
840
270
360
3 306
Источник – специалисты ООО «Сикор», ООО «Политех», публикации в СМИ.
Как видно из Таблицы 3.8, российские производители в 2008 году оценочно поставят на автозаводы
более 3,3 млн. штук наружных зеркал.
3.3 Основные российские производители
зеркальных поверхностей для наружных
автозеркал
ООО «Х», Димитровград
В настоящее время наиболее крупный в России производитель зеркальных поверхностей для
автозеркал по установленным мощностям (около 2,5 млн. штук в год). На предприятии установлена
высоко производительная японская автоматизированная линия. По данным специалистов ООО
«Сикор» и ООО «Политех», компания «X» на данной линии имеет технологические проблемы,
связанные со сложностью оборудования и высокими требованиями к исходному сырью, что влияет
на выход годных, который составляет всего 50% (у ООО «Сикор» – 90 %). Объемы выпуска
продукции ООО «Призма» составляют более 1 млн. штук зеркальных поверхностей в год. Основной
потребитель – ОАО «ДААЗ».
НПП «Y», Фрязино
НПП «Y» основано в конце 1990-х годов специалистами предприятий ВПК. Являются
производителем автозеркал (в том числе с асферической поверхностью) и зеркальных
поверхностей. Часть автозеркал поставляется на «АвтоВАЗ». В год выпускают около 450 тыс. штук
зеркальных поверхностей, из них треть идет производителям автокомпонентов, а две трети –
производителям зеркал как автозапчастей. По данным специалистов холдинга «Автокомпонент»,
НПП «Y» ищет покупателя компании.
ООО «Z», Казань
ООО НПЦ «Z» было основано в 2001 году. В настоящее время ООО НПЦ «Z» является предприятием
по выпуску противоослепляющих зеркальных элементов для наружных зеркал заднего вида
легковых автомобилей и имеет действующее производство, которое размещено в свободной
экономической зоне СЭЗ «АЛАБУГА» на площади в 1 350 кв. м.
Модельный ряд товарной (производимой продукции) составляют плоские и сферические (19002200 мм.) зеркальные элементы с противоослепляющим покрытием (а также белые) для
автомобилей ВАЗ 2123, 2110, 2108, 2104, 05, 06, 07, 2114, 2115. Продукция ООО НПЦ «Z»
поставляется на ОАО «ДААЗ», однако, по данным специалистов ООО «Сикор» и ООО «Политех» в
последнее время вытесняется оттуда ООО «Призма».
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
24
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Прочие производители
К прочим отечественным производителям относятся ООО ЦНТ «НУР» и ООО «Политех» (см. Раздел
2.1.2), которые выпускают зеркальные поверхности для автозеркал собственной сборки. Кроме
того, в число российских производителей входят компании «Плазмоком», «Автопласт», «Гусевский
завод им. Дзержинского), ряд предприятий, сконцентрированных в городе Бор, Нижегородской
области, выпускающие преимущественно низкокачественную продукцию для розницы.
Наряду с российскими производителями, поставки зеркальных элементов в ограниченном объеме
(для производителей зеркал-автокомпонентов) осуществляют западноевропейские фирмы, а также
компании из Китая и Белоруссии.
Основные сведения об основных российских производителях зеркальных поверхностей для
наружных автозеркал представлены в таблице 3.10
Основные российские производители зеркальных поверхностей для наружных
автозеркал.
Таблица 3.10
Производитель
Объемы
поставок под
производство
зеркалкомпонентов,
тыс. шт. в год
Объемы
поставок в под
производство
зеркал-запчастей
и в розницу, тыс.
шт. в год
Освоенные радиусы
сферы
Цены
относительно
ООО «Сикор»
ООО «Сикор»
900
Нет
400,680,1200,1400,
1500, 1800
ООО «Эрготех»
150
300
1800
1,3
ООО «НУР»
270
Нет данных
400,1200,1800
1,3-1,5
Плазмоком
Нет данных
Нет данных
400, 2000
1,5
ООО «X»
Более 1 000
Нет данных
1350, 1800
1,3
ООО «Y»
Не данных
Нет данных
1500, 1800
1,6
Гусевский завод им.
Дзержинского
60
180
1800
400 сфера А
Нет данных
ООО «Z»
Нет
600
1500, 1800
Не продает
Группа производителей, г.
Бор
Нет
400
400
1800 сфера А
0,7-0,8
Не менее 2 380
Не менее 1 480
Итого
Источник – специалисты ООО «Сикор», ООО «Политех», публикации в СМИ.
Как видно из Таблицы 3.10, российские производители поставляют не менее 2 380 тыс. зеркальных
поверхностей под выпуск наружных зеркал-автокомпонентов и около 1,5 млн. зеркальных
элементов для производства зеркал-запчастей и продаж в розницу, в том числе через автосервис.
В завершении раздела, в Таблице 3.11 представлены цены на продукцию ООО «Сикор» и ряда его
конкурентов.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
25
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Цены на зеркальные поверхности . 3 кв. 2008 года.
Таблица 3.11
Продукция
Цена, руб. Без НДС
Сикор
НУР
Y
Z
Flabeg
(Германия)
Газель основное
35
40
37,5
56,5
49,7
Газель дополнительное
24
26
Волга правое
24
26
Волга левое
24
26
Приора правое
29,5
32,5
43
Приора левое
29,5
32,5
43
42,6
Источник – ООО «Сикор», Завод «Автокомпонент»
Как видно из Таблицы 3.11, ООО «Сикор» предлагает потребителям более низкие цены на
зеркальные поверхности, чем его конкуренты.
3.4 Емкость российского рынка зеркальных
поверхностей, тенденции и прогноз роста
Емкость рынка зеркальных поверхностей для наружных автозеркал определяется как сумма
емкостей первичного (для производства зеркал-компонентов) и вторичного (для производства
зеркал-запчастей и поставки зеркальных плоскостей в торговую и сервисную сети) рынков.
Согласно оценкам объемов производства автотранспорта (раздел 3.1.1) в 2008 году будет
произведено 1,64 млн. легковых автомобилей (в том числе 883 тыс. отечественных моделей и 757
тыс. иномарок), 302 тыс. грузовых автомобилей и 99 тыс. автобусов. С учетом того, что на
автотранспортное средство требуется не меньше двух наружных зеркал (а на грузовиках и автобусах
может быть установлено более двух наружных боковых зеркал), емкость первичного российского
рынка в 2008 году составляет не менее 4,5 млн. зеркальных элементов, в том числе 3 млн.
элементов для автотранспорта отечественного производства.
Эксперты рынка автозеркал – специалисты компаний «Политех» (Санкт-Петербург), завода
«Автокомпонент» (Нижний Новгород), «Сикор» (Нижний Новгород) – считают, что емкость
российского вторичного рынка зеркальных поверхностей составляет от 50% до 100% от
9
первичного. Экспресс-обследование нижегородских «классических» моделей ВАЗ показало, что
замена автозеркал, установленных на конвейере, происходит у 82% автомобилей, при этом
«классики» все еще выпускается более 200 тыс. единиц в год.
Исходя из минимальной оценки экспертов, потенциальная емкость российского вторичного рынка
зеркальных поверхностей в 2008 году составляет около 3 млн. зеркальных элементов, а всего
рынка (первичного и вторичного) – около 7 млн. зеркальных элементов. В денежном выражении
10
емкость отечественного рынка зеркальных поверхностей – не менее 280 млн. руб. (10,5 млн. дол
США по курсу 26,5 руб. за дол. США).
Как уже отмечалось, рынки зеркальных элементов и зеркал являются элементом рынка
автокомпонентов/запчастей. Поэтому для прогнозирования ситуации и выработки в сегменте
9
Обследовано 600 автомобилей в 3 районах города
10
Исходя из средней цены за зеркальную поверхность – 40 руб. (взята прогнозная средняя отпускная цена по
ООО «Сикор», которое выпускает зеркальные поверхности как для легковых, так и для грузовых автомобилей)
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
26
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
зеркальных поверхностей важно учесть тенденции рынка в целом (автокомпонентов/запчастей). К
ним относятся:
Передача функций производства компонентов и модулей от автопроизводителей к
специализированным компаниям. В России, в отличие от остального мира, автопроизводители
долгое время продолжали сами выпускать не только сложные, но и простые компоненты. В
настоящее время их производство выводится из состава автозаводов. Так, крупный
автокомпонентный холдинг создает «АвтоВАЗ».
Консолидация отрасли поставщиков. Вызвано это тем, что потенциал сокращения издержек за счет
консолидации владельцев брэндов исчерпан и прессинг экономии на масштабе переносится
главным образом на поставщиков. У глобальных автопроизводителей, таких как Ford и General
Motors, число поставщиков компонентов сократилось в четыре-пять раз. Предполагается, что к
2012 году число поставщиков «ГАЗа» сократится более, чем в два раза (до 450).
Рост значимости готовых к сборке систем и модулей. Являясь связующим звеном между
производителями отдельных компонентов и финальной сборкой автомобиля, поставщики первого
уровня – наиболее значимые игроки в цепочке. Способность поставить на сборочный конвейер
готовый модуль, требующий минимальных затрат на технологическую установку, обеспеченный
гарантией и соответствующий требуемому уровню качества, крайне привлекательна для
автопроизводителя. Дополнительно он экономит на издержках и сокращает весь
производственный цикл. При этом одни и те же модули и компоненты используются для различных
моделей и платформ. Компании, наиболее подверженные модульным стратегиям, – PSA (Peugeot,
Citroen), BMW и VW.
Рост расходов на НИОКР. Передача разработки деталей и модулей от производителей
автомобилей поставщикам компонентов автоматически вызывает необходимость передачи
исследований в этой области. Это приводит к перераспределению расходов. Около 3% от всех
издержек автопроизводителя переходят к производителям компонентов.
Приход зарубежных поставщиков за глобальными автопроизводителями. За глобальными
производителями автомобилей, разместившими свое производство в новой для себя стране,
обязательно следуют их поставщики первого уровня. В Россию в последнее время пришли такие
крупные производители автокомпонентов, выпускающие наружные зеркала, как Глобальный
поставщик N , Испания и Magna, Канада.
Увеличение срока жизни автокомпонентов и повышение сроков гарантийных обязательств по
новым автомобилям. Благодаря повышению качества продукции владельцам автомобилей реже
приходится покупать запасные части. Вдобавок автопроизводители в среднем расширили объем
гарантийных обязательств. Данное обстоятельство увеличило долю ремонтов автомобилей через
дилерские авторизованные центры автопроизводителей по сравнению с неавторизованными.
Увеличение доли неоригинальных запасных частей. Зачастую компоненты, произведенные в
развивающихся странах, перекладываются сегодня автопроизводителями в оригинальную упаковку
и поставляются в дилерские сети как «оригинальные». В апреле 2004 г. Еврокомиссия рассмотрела
предложение о свободном обороте запчастей без сохранения авторского контроля. В рамках
нового положения понятие «оригинальные компоненты» расширено, вследствие чего
автопроизводители могут использовать компоненты любого поставщика, удовлетворяющие их
спецификациям.
Рост требований к поставщикам. В числе традиционных требований автопроизводителей к
поставщикам первого уровня (которые те, в свою очередь, предъявляют к поставщикам второго и
третьего уровней), назовем следующие:
все поставки – «точно в срок»;
ежегодное снижение себестоимости/цены (2-8% в год). К примеру, Toyota требует 25%-ного
снижения цен каждые три года;
постоянное повышение качества;
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
27
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
способность самостоятельно производить исследовательские работы. В среднем компании
тратят около 3% выручки на исследования.
Аналитики отмечают, что российский компонентный рынок в ближайшие несколько лет будет
уверенно расти. По оценке специалистов агентства «Автостат» средние темпы роста первичного
рынка автокомпонентов будут составлять примерно 20-25% в год и к 2010 году его емкость
достигнет 14,8 млрд. дол. США, при этом на долю российских производителей в 2008 году
приходится менее трети (31,8%) от общего объема первичного рынка компонентов и эта доля будет
сокращаться. Основная же часть компонентов, в основном в виде уже собранных узлов и агрегатов
поступает из-за рубежа.
На Рисунке 3.1 схематически отражены возможности для развития бизнеса по производству
автокомпонентов/запчастей в России.
Возможности автокомпонентного бизнеса в России.
Рисунок 3.1
Возможности для развития бизнеса по производству автокомпонентов в
России
Рост рынка автокомпонентов
Нехватка качественных производителей
автокомпонентов в России
Рост первичного рынка
Рост вторичного рынка
Локализация
производств
иностранных
производителей
Аутсорсинг
производства
компонентов
российских
производителей
Рост автомобильного
парка в России
Увеличение доли
более дорогих
в обслуживании
иномарок
Возможности развития на первичном рынке связаны с локализацией производств иностранных
автокомпаний и передачей на аутсорсинг выпуска компонентов российскими автозаводами. Рост
вторичного рынка вызван ростом отечественного автомобильного парка и увеличением доли более
дорогих в обслуживании иномарок.
В Таблице 3.12 и на Рисунке 3.2 отражена прогнозная динамика объемов производства
автомобилей на территории РФ с 2009 по 2012 годы.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
28
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Прогноз объемов производства автомобилей на территории РФ с 2009 по 2012
г.г. Тыс. штук.
Таблица 3.12
Потребители
2009 г
2010 г
2011 г
2012 г
Производство легковых
автомобилей
1 733
1 945
2 152
2 300
Производство автобусов
104
113
116
120
Производство грузовых
автомобилей
325
334
360
440
2 162
2 392
2 628
2 860
Итого
Источники - PWC Automotive Institute, ТПП РФ.
Прогноз объемов производства автомобилей на территории РФ с 2009 по 2012
г.г. Тыс. штук.
Рисунок 3.2
Источники - PWC Automotive Institute, ТПП РФ.
Как видно из Таблицы 3.12 и Рисунка 3..2, исходя из имеющихся прогнозов, в 2012 году в России
будет производиться 2 860 тыс. автомобилей. По сравнению с 2009 годом объем выпуска должен
увеличиться более чем в 1,3 раза.
Оценка потребности в зеркальных элементах для российского рынка автокомпонентов, сделанная
исходя из прогнозов объемов производства легковых автомобилей, грузовиков и автобусов до 2012
года, а также оценки потребности в зеркалах-запчастях приводится в Таблице 3.4.2.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
29
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Прогноз динамики российского рынка зеркальных элементов для наружных
автозеркал. 2009-2012 г.г. Тыс. штук.
Таблица 3.13
Потребители
2009 г
2010 г
2011 г
2012 г
3 466
3 890
4 304
4 600
1 733
1 945
2 152
2 300
Производство автобусов
416
452
464
480
Запчасти для автобусов
208
226
232
240
Производство грузовых
автомобилей
1 300
1 336
1 440
1 760
Запчасти для грузовых
автомобилей
650
668
720
880
7 773
8 517
9 312
10 260
Производство легковых
автомобилей
Запчасти для легковых
автомобилей
Итого
Как видно из Таблицы 3.13, потребность российского рынка в зеркальных элементах должна
возрасти с 7,7 млн. единиц в 2009 году до 10,3 млн. единиц в 2012 году.
11
Отдельно, исходя из прогноза сборки легковых иномарок на территории России, оценим
возможную динамику роста емкости сегмента зеркальных поверхностей.
Прогноз динамики российского рынка зеркальных элементов для наружных
автозеркал на комплектацию иномарок 2008-2012 г.г.Тыс. штук.
Таблица 3.14
2009 г.
2010 г.
2011 г.
2012 г.
Зеркальных элементов,
тыс. шт.
1 690
2 290
2 810
3 070
Доля от всего рынка, %
22%
27%
30%
30%
Как видно из Таблицы 3.14, доля «иномарочного» сегмента вырастет до 30%.
В конце 2007 года специалистами НП «Объединение автопроизводителей России» был представлен
12
прогноз потребности российского рынка в компонентах для легковых автомобилей до 2020 года.
11
Компания «Автостат»
12
«Перспективы развития автомобильных компонентов для легковых автомобилей в России» М. Гонтарь,
декабрь 2007 года, Москва
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
30
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Прогноз объема российского рынка компонентов для легковых автомобилей. В
тыс. комплектов.
Таблица 3.15
Потребители
2008 г
2009 г
2010 г
2011 г
2012 г
Отечественные
производители
800
800
845
900
1 000
Предприятия с
иностранным участием
500
750
1 000
1 100
1 250
Оригинальные запчасти
для российских
автомобилей
120
110
110
120
150
Зарубежная сборка
отечественных марок
100
105
110
115
115
Оригинальные запчасти
для иномарок российской
сборки и импорта
255
255
260
255
255
1 775
2 020
2 325
2 490
2 770
Итого
Источник – Перспективы развития автомобильных компонентов для легковых автомобилей в России» М.
Гонтарь, декабрь 2007 года, Москва
Исходя из данного прогноза, потребность российского рынка в зеркальных поверхностях для
производства зеркал-компонентов и оригинальных запчастей для легковых автомобилей в 2009
году составит 4 040 тыс. штук, в 2010 году – 4 650 тыс. шт., в 2011 году – 4 980 тыс. штук и в 2012
году – 5 540 тыс. штук.
В завершении раздела необходимо отметить, что прогнозы по динамике объемов производства
автомобилей на территории России были сделаны до системного кризиса осени 2008 года. При
прогнозировании доходной части бизнес-плана (объемы продаж) в Сценарии 3 (консервативный)
был введен поправочный коэффициент, учитывающий изменение ситуации на рынке.
3.5 Ведущие мировые производители
автозеркал
В Таблице 3.16 отражено распределение мирового рынка наружных автозеркал по итогам 2005
года между ведущими производителями.
Распределение мирового рынка наружных автомобильных зеркал между
ведущими производителями. От объема в денежном выражении. 2005 год.
Таблица 3.16
Производитель
Мировой
рынок
Европа
Северная
Америка
Тихоокеанская
Азия
Корея
Китай
Индия
Schefenacker
27%
37%
24%
20%
76%
5%
50%
Magna Donnely
26%
27%
37%
16%
67%
Глобальный
поставщик N
12%
35%
4%
12%
Murakami
10%
Ichikon
6%
Другие
19%
18%
25%
5%
8%
10%
31%
25%
5%
24%
11%
32%
Источник – Schefenacker.
Как видно из Таблицы 3.16, мировой рынок наружных автозеркал распределен всего между
несколькими основными игроками – компаниями Schefenacker (в настоящее время Visiocorp),
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
31
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Magna Donnely, Глобальный поставщик N , Murakami и Ichikon. Причем Murakami является
локальным игроком.
Schefenacker (Visiocorp)
Является поставщиком наружных зеркал для Mercedes-Benz, Chrysler, Dodge, Jeep, Ford, Land Rover,
Volvo, Jaguar, GM, Cadillac, Holden Australia, Opel, Hyundai, Volkswagen, Audi, Toyota, Renault, Nissan,
Citroen and Peugeot. Салонные зеркала поставляются Mercedes-Benz, Ford, Volvo, Opel, Hyundai, Audi,
Volkswagen, Ssangyong and Toyota. Штаб-квартира находится в Великобритании.
В компании занято около 5 000 работников на предприятиях в Северной Америке, Европе, Азии и
Австралии. Ежегодно выпускает около 30 млн. наружных и 10 млн. салонных зеркал. Отметим, что в
Европе Visiocorp занимает 45% люксового сегмента по наружным зеркалам и 55% по салонным.
Глобальный поставщик N
Является поставщиком автозеркал на Volkswagen, GM, Ford, Audi, Saturn, Mercury, SEAT, Nissan.
Jaguar, Lincoln, Skoda, Peugeot, Mercedes-Benz, Saab, Toyota, Citroen, BMW, Porsche, Daewoo,
Mitsubishi, Alfa Romeo, Ferrari, Iveco, Honda, Scania, Volvo, Fiat.
Распределение поставок автозеркал компании Глобальный поставщик N .
Источник – Глобальный поставщик N
Рисунок 3.3
Как видно из Рисунка 3.3, основными потребителями автозеркал у компании Глобальный
поставщик N являются Ford, Renault, PSA и VWGroupe. Всего компания выпускает около 20 млн.
наружных зеркал в год.
13
Исходя из того, что по итогам 2006 года в мире было выпущено 69,2 млн. автомобилей (в том
числе 49,9 легковых, 18,9 коммерческих и автобусов), потребность в зеркальных поверхностях
только на комплектацию составляет как минимум 140 млн. зеркальных поверхностей или не менее
310 млн. дол. США исходя из цены 2,2 дол. США за поверхность. В 2009 году по прогнозам экспертов
13
По данным компании «Автостат»
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
32
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
в мире будет произведено около 73, 3 млн. автомобилей, что повлечет увеличение первичного
рынка зеркальных поверхностей по сравнению с 2006 годом на 6 %.
В число крупнейших производителей зеркальных поверхностей входят компании «Flabeg»,
Германия (20 млн. шт.), «Mekra». Германия (8 млн. шт.).
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
33
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
4
План стратегического маркетинга
4.1 Стратегические характеристики рынка
В Таблице 4.1 представлены четыре различные возможности (так называемая матрица Ансоффа)
для расширения бизнеса любой компании.
Матрица Ансоффа .
Таблица 4.1
Традиционный рынок
Новый рынок
Традиционная продукция
Удержание рынка (рост за счет
роста рынка или вытеснения
слабых конкурентов)
Риск 15-20%
Расширение рынка (рост за счет
выхода на рынки других стран)
Риск 40-50%
Новая продукция
Рост за счет выхода с новой
продукцией к традиционным
клиентам
Риск – 25-33%
Диверсификация. Захват нового
рынка с новой продукцией
Риск – 60-70%
ООО «Сикор» в рамках рассматриваемого проекта предполагает увеличить объемы сбыта
зеркальных поверхностей на российском рынке («традиционная продукция/традиционный
рынок»), а также выйти с зеркальными поверхностями на мировой рынок («традиционная
продукция/новый рынок»).
Наименее рискованный (15-20% риска потерпеть неудачу) вариант – консервативная стратегия
удержания рынка. Рост объемов здесь достигается как за счет роста на рынке, так и за счет
вытеснения более слабых конкурентов.
Гораздо более рискованной (до 50% риска) является стратегия расширения за счет выхода на рынки
других стран. Поэтому она требует более тщательного анализа маркетинговой ситуации.
Далее, для уточнения стратегии маркетинга предприятия, рассмотрим основные стратегические
характеристики российского и мирового рынков более подробно.
В Таблице 4.2 представлены основные
мирового) зеркальных поверхностей.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
стратегические характеристики рынка (российского и
34
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Основные стратегические характеристики рынка (российский и мировой)
зеркальных поверхностей
Таблица 4.2
Основные характеристики рынка
Российский рынок
Мировой рынок
Размер рынка
Годовой доход не менее 10,5
млн. дол. США. Емкость в
натуральном выражении – 7 млн.
штук.
Годовой доход (первичный рынок)
не менее 310 млн. дол. США.
Емкость (первичный рынок) в
натуральном выражении – не
менее 140 млн. дол. США
Масштаб конкуренции
Переход от национального к
транснациональному
Транснациональный
Темп роста рынка
20-25% в ближайшие 2-3 года
Несколько процентов в год. В том
числе в ближайшие 2-3 года
Стадия жизненного цикла
Зрелость
Зрелость
Количество компаний в отрасли
Несколько крупных национальных
игроков (с объемом 1-2 млн. штук
в год)
Несколько крупных
транснациональных игроков (с
объемом 5-20 млн. штук в год)
Потребители
Несколько национальных
производителей автокомпонентов
первого уровня, появляются
транснациональные
производители автокомпонетов
первого уровня
Несколько транснациональных
производителей автокомпонентов
первого уровня
Степень интеграции
Вертикальная интеграция
Вертикальная интеграция
Вход и выход из отрасли
Объем инвестиций относительно
невелик – около 1 млн. дол. США
на объем до 5 млн. штук. Вход
защищается технологическими
ноу-хау.
Специализированное
оборудование при ликвидации
может быть реализовано
ограниченному числу игроков
Технологии/инновации
Стандартные технологические
процессы/ улучшающие
инновации
Стандартные технологические
процессы/ улучшающие
инновации
Характеристики продукции
Стандартизированная продукция
Стандартизированная продукция
Экономия на масштабе
производства
Есть
Есть
Загруженность
производственных мощностей
От 50 до 100%
Нет данных. Предположительно, в
Европе и США недозагрузка
Объем инвестиций относительно
невелик – около 1 млн. дол. США
на объем до 5 млн. штук. Вход
защищается технологическими
ноу-хау.
Специализированное
оборудование при ликвидации
может быть реализовано
ограниченному числу игроков
По масштабам мировой рынок на два порядка больше российского, однако, темпы роста
отечественного рынка существенно выше. Быстро растущий отечественный рынок привлекает
новых игроков, на нем начали работу ведущие транснациональные компании, что с одной стороны,
может привести к усилению конкуренции, а с другой, в связи с локализацией производства
мировых лидеров, дает возможность для увеличения объемов поставок местным производителям
второго-третьего уровней. В то же время, низкие темпы (а в ряде стран-ведущих
автопроизводителей – отрицательные) роста мирового рынка способствуют усилению конкуренции
и вытеснению слабых компаний.
Как на российском, так и на отечественном рынке в отрасли имеется несколько крупных игроковпроизводителей. Такая же ситуация среди потребителей на первичном рынке – они представлены
ограниченным числом крупных компаний. При этом наблюдается тенденция дальнейшего
сокращения числа покупателей. Причем на рынке имеет место вертикальная интеграция между
отдельными производителями первого и второго уровня (автозеркала и зеркальные поверхности).
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
35
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
В частности, к таким компаниям относится компания «Сикор», которая интегрирована с заводом
«Автокомпонент».
Относительно невысокие требования к величине стартового капитала не создают серьезных
затруднений для выхода на рынок новых компаний, что потенциально усиливает конкуренцию.
Высокая стандартизация продукции позволяет потребителям легко переходить от одного
производителя к другому. Выход из отрасли в связи со спецификой оборудования и ограниченного
числа игроков затруднен.
Производители используют стандартные технологические процессы, инновации направлены на
совершенствование существующих технологий. Экономия на масштабе происходит за счет
снижения стоимости закупок сырья и роста производительности труда при использовании более
высокопроизводительного оборудования.
У ряда ведущих российских производителей (ООО «Сикор», ООО «Политех») производственные
мощности загружены на 100%. В то же время у наиболее крупного по имеющимся в настоящее
время производственным мощностям российского игрока, компании «Призма», г. Тольятти,
технологические линейки заняты (по оценкам специалистов ООО «Сикор» и ООО «Политех») на
50%.
В связи со спадом в автомобильной отрасли США и Европы, можно предполагать, что в данных
регионах имеются избыточные производственные мощности у производителей зеркальных
элементов в данных регионах.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
36
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
4.2 Анализ конкурентной ситуации
При анализе конкурентной ситуации в отрасли используется так называемая модель пяти сил М.
Портера, учитывающая следующие факторы конкуренции:
1.
Конкуренция между участниками отрасли.
2.
Угроза со стороны новых конкурентов в отрасли.
3.
Конкуренция со стороны товаров-заменителей из других отраслей.
4.
Давление со стороны поставщиков, вызванное необходимостью взаимодействия с ними и
обязательствами перед ними.
5.
Давление со стороны потребителей, вызванное необходимостью взаимодействия с ними и
обязательствами перед ними.
КОНКУРЕНТНАЯ СИТУАЦИЯ НА РОССИЙСКОМ РЫНКЕ
В Таблице 4.3 отражены факторы, влияющие на конкуренцию на российском рынке зеркальных
поверхностей.
Силы. влияющие на конкурентную ситуацию на российском рынке зеркальных
поверхностей
Таблица 4.3
Наименование и описание силы
Воздействие
(положительное или
отрицательное)
Текущий уровень конкуренции в отрасли
Имеется несколько сильных отечественных конкурентов – ООО «Сикор», ООО «
Призма», ООО «Политех» и ООО «НУР». Пока сферы влияния между ними
разделены: ООО «Сикор» в основном производит поставки заводу
«Автокомпонент» (поставщик зеркал ОАО «ГАЗ», ОАО «АвтоВАЗ» – современные
модели, производство иномарок «Renault» и «Fiat»), ООО «Призма» – ОАО «ДААЗ»
(поставщик ОАО «АвтоВАЗ» – устаревшие модели), ООО «НУР» (поставщик ОАО
«КАМАЗ») и ООО «Политех» (поставки в розницу) используют выпускаемые
поверхности в собственном производстве автозеркал.
Однако, в связи с изменениями в автомобильной отрасли. связанными с
формированием автокомпонентного холдинга ОАО «АвтоВАЗ» и приобретением
компанией «Renault» доли в ОАО «АвтоВАЗ», зоны влияния могут быть
пересмотрены.
Нейтральное, в
ближайшей
перспективе –
отрицательное
Угроза со стороны новых конкурентов в отрасли
Растущий российский рынок, особенно в условиях спада автомобильной отрасли в
США и Европе, привлекателен для сильных зарубежных игроков-производителей
автокомпонентов. С одной стороны, это расширяет круг потребителей, так как
приходят поставщики первого уровня. С другой стороны, они могут сохранить своих
традиционных субконтракторов, а сами начать поставки и на традиционные
российские автозаводы.
Относительно низкие финансовые барьеры
Возможно и
положительное, и
отрицательное
Конкуренция со стороны товаров-заменителей
Товары-заменители отсутствуют
Нет
Конкурентное давление поставщиков
Основная часть сырья и материалов представлена на рынке в значительных
объемах. Давление со стороны поставщиков несущественно.
Почти нет
Конкурентное давление потребителей
Из-за ограниченного числа потребителей автокомпонентов имеется сильнейшее
давление с их стороны
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
Отрицательное
37
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Факторы, влияющие на конкуренцию на мировом рынке зеркальных поверхностей, представлены в
Таблице 4.4.
Силы, влияющие на конкурентную ситуацию на российском рынке зеркальных
поверхностей
Таблица 4.4
Наименование и описание силы
Воздействие
(положительное или
отрицательное)
Текущий уровень конкуренции в отрасли
Имеется несколько сильных конкурентов. В связи с сокращением рынка
автопроизводства из-за мирового системного кризиса конкуренция усилится.
Отрицательное
Угроза со стороны новых конкурентов в отрасли
Глобализация производства автомобилей и обострение конкуренции вынуждает
поставщиков первого уровня снижать издержки и искать более дешевых
поставщиков в первую очередь, в странах БРИК
Отрицательная
Конкуренция со стороны товаров-заменителей
Товары-заменители отсутствуют
Нет
Конкурентное давление поставщиков
Основная часть сырья и материалов представлена на рынке в значительных
объемах. Давление со стороны поставщиков несущественно
Почти нет
Конкурентное давление потребителей
Из-за ограниченного числа потребителей автокомпонентов имеется сильнейшее
давление с их стороны
Отрицательное
Как видно из сопоставления Таблицы 4.3 и Таблицы 4.4 , конкурентная ситуация на мировом и
российском рынке схожа. Наиболее сильное воздействие на рынок оказывают потребители,
производители первого уровня, которые в свою очередь, зависят от ограниченного числа сильных
автокомпаний. Так как продукция стандартизирована, потребителям зеркальных поверхностей
легко переключиться от одного поставщика к другому, поэтому они жестко диктуют условия
поставщикам.
Еще одна особенность рынков – раздел их между несколькими сильными игроками. При
ухудшении конкурентной ситуации борьба между ними будет иметь ожесточенный характер, так
как возможности примерно равны.
4.3 Ключевые факторы успеха на рынке и
конкурентные преимущества ООО «Сикор»
Ключевые факторы успеха
Ключевыми факторами успеха, определяющими успехи компании на рынке зеркальных
поверхностей (в силу схожести конкурентной ситуации, как на мировом, так и на российском)
являются:
1.
Интеграция с крупным поставщиком первого уровня, желательно мировым лидером.
2.
Низкие удельные издержки, обеспечивающие конкурентоспособные цены.
3.
Качество продукции, соответствующее требованиям мирового рынка.
4.
Возможность быстро осваивать новую продукцию.
5.
Организация производства, позволяющая быстро изменять мощности в соответствии с
запросами рынка.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
38
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Конкурентные преимущества ООО «Сикор» на российском рынке
1.
Удачное географическое местоположение
производителей наружных автозеркал.
относительно
основных
автозаводов
и
Местоположение ООО «Сикор» относительно автозаводов и производителей
автокомпонентов.
Рисунок 4.1
Санкт-Петербург
7
0
1
км
Москва
11
1 20 к
68 м
9
км
17
63
км
17
49
км
Нижний Новгород
1 062 км
420 км
180 км
Калуга
978
км
69 1 048 км
0
км
Ижевск
62 км
Набережные Челны
км
2
49
Тольятти
Как видно из Рисунка 4.1, Нижний Новгород, где находится компания «Сикор», находится в центре
«трапеции», по вершинам которой расположены основные потребители. Кроме того, наиболее
крупный потребитель компании, холдинг «Автокомпонент», находится в самом Нижнем Новгороде.
2. Близость к поставщику основного сырья – Борскому стекольному заводу (расположен в
нескольких километрах от Нижнего Новгорода). При производстве зеркальных поверхностей по
технологии должно использоваться стекло, выпущенное не позже, чем через две недели до начала
технологического процесса. Кроме того, минимизируются транспортные издержки на его доставку.
3. Технологии и оборудование, позволяющие быстро переходить с одного изделия на другое, что
обеспечивает широкий ассортимент производства.
4. Свободные производственные площади и энергетические мощности, позволяющие установить
дополнительное оборудование для увеличения выпуска продукции (в 10 раз к существующему
уровню).
5. Возможность набора квалифицированных кадров. В Нижнем Новгороде развита электронная
промышленность, что позволяет найти специалистов по вакуумному напылению, которое
используется в технологических процессах.
6. Большой опыт поставок производителям автокомпонентов первого уровня, качество продукции,
отвечающее запросам международных автокомпонентных компаний.
7. Стратегический партнер (Холдинг «Автокмпонент»), являющийся одним из крупнейших
производителей автозеркал в России и участником совместного предприятия с компанией
«Глобальный поставщик N », одним из мировых лидеров в производстве автозеркал.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
39
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Конкурентные преимущества ООО «Сикор» на международном рынке
1. Более низкие затраты на заработную плату по сравнению с европейскими компаниями.
2. Более близкое расположение к европейским потребителям относительно азиатских
производителей.
3. Более квалифицированный персонал по сравнению с азиатскими производителями.
4.4 Обоснование выбора целевых рыночных
сегментов, целевые объемы продаж
В качестве целевого рыночного сегмента проекта рассматриваются производители автозеркал для
легковых и легких коммерческих иномарок (собираемых как на территории России, так и за
рубежом), современных моделей российских легковых автомобилей и легких отечественных
автомобилей.
Данный стратегический выбор обусловлен следующими обстоятельствами:
1.
Высокие требования к качеству продукции со стороны поставщиков обеспечивают защиту
от конкурентов, выпускающих дешевую, но низкокачественную продукцию.
2.
Унификация технологических процессов и оборудования. Выпуск слишком широкой
номенклатуры (например, зеркал для легковых автомобилей и большегрузных автомобилей)
создает проблемы при перенастройке оборудования.
3.
Быстрый рост сегмента
(сборка иномарок на территории России, легкогрузовые
автомобили) и большая емкость (при вхождении в систему поставок мировым лидерам).
Для успешного захвата целевого сегмента ООО «Сикор» необходимо интегрироваться в систему
поставок СП «Завод Автокомпонентов – Глобальный поставщик N » (Россия-Испания), которое
ориентируется на обслуживание традиционных клиентов компании «Глобальный поставщик N » в
России, а также в Европе. Напомним, что в их число входят ведущие мировые производители
автомобилей – Renault, VW, Ford, PSA, GM, Fiat, Nissan. Причем все они имеют или собираются
открывать производство автомобилей на территории России.
Наряду с европейской компанией «Глобальный поставщик N » на российский рынок
автокомпонентов вышел еще один крупный мировой игрок – канадская фирма «Magna», которая
также является поставщиком автозеркал для ведущих автопредприятий, таких как BMW, VW, Ford,
PSA, GM. Кроме того, представители компании «Magna» заявили о возможности сборки на
территории России автомобилей. В 3 квартале 2008 года от этой фирмы ООО «Сикор» поступила
заявка на поставку зеркальных элементов для зеркал на автомобиль Siber, который выпускается на
ОАО «ГАЗ». Важно отметить, «Magna» возводит автокомпонентный завод в Ленинградской области,
что дает шанс через эту компанию выйти на петербургский автомобильный кластер, в котором
собираются автомобили GM, Ford, Toyota, Nissan, Suzuki.
Сотрудничество с компанией «Magna» позволяет диверсифицировать поставки, снижая тем самым
риск работы на одного потребителя.
ООО «Сикор» имеет хорошие шансы реализовать данную стратегию. Компания аффилирована с
холдингом «Автокомпонент», участником СП с российской стороны, обладает отработанными
технологиями, позволяющими выпускать зеркальные поверхности, соответствующие запросам
международных компаний (уже выпускаются зеркальные элементы для автомобиля Renault Logan),
по конкурентоспособным ценам.
Важно отметить, что в ходе переговоров между представителями холдинга «Автокомпонент» и
компании «Глобальный поставщик N », с европейской стороны было озвучено согласие
рассматривать ООО «Сикор» как потенциального поставщика, причем предполагаемый объем
закупок может составлять до 5 млн. зеркальных поверхностей в год.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
40
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
В Таблице 4.5 отражена прогнозная динамика объемов производства автомобилей в целевом
сегменте (Россия и Украина).
Прогноз производства автомобилей в целевом сегменте (Россия, Украина).
2009-20013 г.г Тыс. шт.
Таблица 4.5
Потребитель
ВАЗ-Renualt
Автомобили
2009
2010
2011
2012
2013
Калина
160
190
220
220
220
Нива-Chevrolet
60
60
60
60
60
Приора
100
100
100
100
100
Renault
120
160
160
160
160
30
100
100
Модель на платформе
Renault
ГАЗ
Cборка иномарок –
существующие
потенциальные клиенты
СП «АвтокомпонентГлобальный поставщик
N»
Siber
45
45
45
45
45
Газель, Соболь, Маxus
220
240
260
280
300
Ford
125
125
125
125
125
VW
110
160
160
160
160
Nissan
30
50
50
50
50
GM
40
70
70
70
70
100
150
150
150
PS
Сборка иномарок на
Украине
Fiat
55
75
75
75
75
Opel GM
15
15
15
15
15
Chevrolet GM
65
65
65
65
65
VW
40
40
40
40
40
Источники - информация автомобильных компаний, газета «Авторевю»
В целевой сегмент входят четыре подсегмента:
АвтоВАЗ–Renault (легковые автомобили Калина, Приора, Renault-Logan, планируемая к
постановке на производство в Тольятти новая модель на платформе Renault C);
ГАЗ (легковой автомобиль Siber, легкие коммерческие автомобили «Газель»
«Соболь»);
«Маxus»,
Сборочные производства зарубежных автокомпаний на территории России – существующие и
потенциальные клиенты СП «Автокомпонент-Глобальный поставщик N »;
Сборочные производства зарубежных автокомпаний на территории Украины – потенциальные
клиенты СП «Автокомпонент-Глобальный поставщик N »
На основании прогноза производства автомобилей в Таблице 4.6 представлен прогноз роста
целевого сегмента в количестве зеркальных поверхностей.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
41
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Прогноз потребности целевого сегмента (Россия, Украина) в зеркальных
поверхностях.
Таблица 4.6
Потребитель
2009
2010
2011
2012
2014
2014
ВАЗ-Renualt
880
1020
1140
1280
1280
1280
ГАЗ
970
1050
1130
1210
1290
1290
Cборка иномарок –
потенциальные и
существующие клиенты
СП «АвтокомпонентГлобальный поставщик N »
830
1310
1410
1410
1410
1410
Сборка иномарок на Украине
240
240
240
240
240
240
2 920
3 620
3 920
4 140
4 220
4 220
Итого
Уже в 2009 году потребность целевого сегмента только на территории России и Украины составит
почти 3 млн. зеркальных поверхностей. К 2011 году потенциал сегмента возрастет еще на 1 млн.
единиц. Так как (за исключением ОАО «ГАЗ») официальной информации о планах компаний по
14
увеличению объемов производства в долгосрочной
перспективе нет, 2012-2013 годы
прогнозируются
с учетом только прироста выпуска автомобилей на «ГАЗе». Прогнозная
потребность на 2014 год берется равной потребности на 2013 год.
В Таблице 4.7 представлены целевые установки (вариант 1, вариант 2)
стратегических подсегментов на 2009/2010 годы.
по долям охвата
14
Свыше 3 лет
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
42
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Целевые установки по долям охвата стратегических подсегментов на 2009/
2010 год.
Таблица 4.7
Потребитель
2009
(емкость сегмента, тыс.
шт. зеркальных
поверхностей)
Вариант 1
(прогноз продаж, тыс.
шт. зеркальных
поверхностей, доля
сегмента)
Вариант 2
(прогноз продаж, тыс.
шт. зеркальных
поверхностей, доля
сегмента)
ВАЗ-Renualt
880
620 (70%)
440 (50%)
ГАЗ
970
830 (85%)
730 (75%)
Cборка иномарок –
потенциальные и
существующие клиенты
СП «АвтокомпонентГлобальный поставщик N »
830
375 (45%)
320 (40%)
Сборка иномарок на Украине
240
0
0
2 920
1 825 (63%)
1 490 (51%)
2010
(емкость сегмента,
тыс. шт. зеркальных
поверхностей)
Вариант 1
(прогноз продаж, тыс.
шт. зеркальных
поверхностей, доля
сегмента)
Вариант 2
(прогноз продаж, тыс.
шт. зеркальных
поверхностей, доля
сегмента)
ВАЗ-Renualt
1 020
900 (90%)
600 (60%)
ГАЗ
1 050
1 050 (100%)
900 (90%)
Cборка иномарок –
потенциальные и
существующие клиенты
СП «АвтокомпонентГлобальный поставщик N »
1 310
650 (50%)
400 (30%)
240
50 (20%)
0
3 620
2 650 (73%)
1 900 (52%)
Итого
Потребитель
Сборка иномарок на Украине
Итого
Вариант 1
Согласно Варианту 1, ООО «Сикор» должно в 2009 году захватить чуть меньше двух третей (63%)
стратегического сегмента, а затем увеличить свое присутствие до 73%. Предприятие доминирует в
поставках под нужды ОАО «ГАЗ» и «АвтоВАЗ-Renault», а также занимает 50% подсегмента сборки
иномарок (кроме Renault) на территории России.
Вариант 2
В данном варианте, по итогам 2009 года ООО «Сикор» захватывает около половины целевого
сегмента, и в дальнейшем удерживает свою рыночную долю.
Для оценки реалистичности предлагаемых сценариев рассмотрим прогнозный производственный
план на 2009 год основного текущего потребителя предприятия – завода «Автокомпонент».
Необходимые данные отражены в Таблице 4.8.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
43
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Прогнозная потребность завода «Автокомпонент» на 2009 год (+
дополнительная программа по иномаркам на 2010 год)
Таблица 4.8
Модель
Годовая программа по
комплектам зеркал, шт.
Годовая потребность в зеркальных
элементах, шт.
Волга розница
10 000
20 000
Газель
170 000
680 000
Газель розница
12 500
50 000
ВАЗ Приора
100 000
200 000
15 000
30 000
ВАЗ Приора розница
ВАЗ Калина
Конфиденциально
65 000
130 000
Фиат Дукато
75 000
300 000
Рено Логан
10 000 (2009 год)/
120 000 (2010 год)
20 000
/240 000 в 2010 году
Фольксваген
/160 000 (2010 год)
/320 000 в 2010 году
Всего
1 430 000/
+560 000 в 2010 году =1 990 000
Как видно из Таблицы 4.8, прогнозная годовая потребность завода «Автокомпонент» на 2009 год
составляет 1 430 тыс. зеркальных поверхностей, или 78% от объема целевой установки в варианте 1
и 96% от объема целевой установки в Варианте 2. В 2010 году потребности завода «Автокомпонент»
могут возрасти еще, как минимум, на 560 тыс. зеркальных поверхностей за счет увеличения заказа
со стороны Renault, а также поставок на сборочный конвейер VW в Калуге. То есть прогнозируемые
потребности только завода «Автокомпонент» в 2010 году будут составлять 75% от объема целевой
установки в Варианте 1, и 100% от объема целевой установки в Варианте 2.
Поэтому можно говорить о высокой вероятности достижения целевых показателей в первом, и,
особенно, во втором вариантах.
Существенное влияние на прогнозируемые результаты, как уже отмечалось, может оказать
ситуация во взаимоотношениях между компаниями Renault и АвтоВАЗ, а также между АвтоВАЗом и
выстраиваемым им автокомпонентным холдингом. С одной стороны, из-за унификации
автокомпонентов между автомобилями ВАЗ и Renault усиливаются позиции СП «АвтокомпонентГлобальный поставщик N », с другой стороны, АвтоВАЗ может передать заказ своему холдингу и
выпуск зеркал будет производиться на ОАО «ДААЗ». По оценкам отраслевых специалистов (ООО
«Сикор», ООО «Политех», завод «Автокомпонент») ОАО «ДААЗ» пока не располагает технологиями,
специалистами и оборудованием для производства современных моделей автозеркал, поэтому
шансы удержать эти заказы у CG «Автокомпонент-Глобальный поставщик N » высокие.
4.5 Комплекс маркетинга
Предлагаемая стратегия, ориентированная на интеграцию ООО «Сикор» в систему поставок СП
«Автокомпонет-Глобальный поставщик N », минимизирует маркетинговые функции предприятия,
основной акцент дела на развитии производства.
Товарная политика
Как уже отмечалось, основу товарного ассортимента ООО «Сикор» будут составлять зеркальные
поверхности для автозеркал на современные легковые российские автомобили, легковые
иномарки, а так же российские и зарубежные марки легких коммерческих автомобилей.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
44
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Ценовая политика
Цены на продукцию определяются путем переговоров с основным потребителем. Возможны два
подхода:
обоснованные производственные затраты + установленный по согласованию между сторонами
% рентабельности;
заказчик устанавливает на относительно длительный (например, один год) период
фиксированную цену (возможно, с корректирующим инфляционным коэффициентом),
приемлемая рентабельность достигается за счет роста эффективности производства.
Организация продаж
Прямые продажи заказчику.
Реклама и продвижение
Продвижение ведется путем демонстрации производственно-технологических возможностей
предприятия существующим и потенциальным (без демонстрации уникальных ноу-хау)
потребителям.
Основные инструменты рекламы и продвижения:
визитки, бланки и т.п. с элементами фирменного стиля;
буклет, посвященный организации производства на предприятии (технологии, оборудование,
сертификаты, специалисты, продукция, потребители);
презентационные образцы продукции в фирменной упаковке;
презентационные образцы продукции в составе автозеркал;
образцы продукции конкурентов (включая лидеров рынка) для сравнения с продукцией
компании (оформляется в виде стендов, кейсов).
Рыночные исследования
Бенчмаркинговые исследования, связанные с изучением опыта по организации производства
лидеров рынка.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
45
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
4.6 Дополнительные направления
стратегического развития
Для формирования дополнительных вариантов стратегического развития предприятия еще раз
обратимся к структуре российского рынка зеркальных поверхностей для автомобильных зеркал.
Структура российского рынка зеркальных элементов для наружных автозеркал.
2009 г.г. Тыс. штук.
Таблица 4.9
Потребители
2009 г
Доля
3 466 (1 776)
44,6% (22,8%)
1 733
22,3%
Производство автобусов
416
5,4%
Запчасти для автобусов
208
2,7%
1 300 (680)
16,7% (8,7)
Запчасти для грузовых автомобилей
650
8,4%
Итого
7 773
100%
Производство легковых автомобилей (в том
числе отечественных)
Запчасти для легковых автомобилей
Производство грузовых автомобилей (в том
числе Газель)
Как видно из Таблицы 4.9, достаточно емким подсегментом является производство зеркальных
элементов для отечественных автомобилей – 1 776 тыс. поверхностей в 2009 году. Однако, часть его
(современные модели российских автомобилей) уже входит в целевой сегмент, так что на долю
«устаревших» отечественных моделей приходится около 1 500 тыс. поверхностей, причем объем
его будет снижаться.
Недостатки «отечественного легкового сегмента» следующие:
требуются технологически более примитивные поверхности, что плохо защищает сегмент от
конкурентов с низким уровнем производства;
сокращение объема сегмента в перспективе;
сегмент занят ОАО «ДААЗ» (и его поставщиком ООО «Призма»), аффилированным с ОАО
«АвтоВАЗ».
Более интересным является подсегмент «запчасти для легковых автомобилей». В него входят как
отечественные автомобили, так и иномарки, причем объем и качество последней группы быстро
растет. Работа на розничный рынок снижает риски, связанные с поставками ограниченному числу
заказчиков, однако, работа на нем требует больших маркетинговых усилий, связанных с
выстраиванием сбыта, рекламой и продвижением продукции.
Так как на рынке востребованы и отдельные зеркальные элементы (для замены в автозеркалах), так
и автозеркала в сборе, для снижения маркетинговых издержек целесообразно работать с
производителями автозеркал. При этом отметим, что ведущие из них сами выпускают зеркальные
поверхности под свои нужды. Кроме того, сильное давление на вторичный рынок автозеркал
оказывают китайские производители, которые также используют поверхности, изготовленные в
Китае.
Укажем, что растущий розничный сегмент скорее всего будет привлекателен и для основного
потребителя ООО «Сикор», завода «Автокомпонент», а также, возможно, СП «Автокомпонент –
Глобальный поставщик N ». Таким образом, освоение данного сегмента может пройти тем же
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
46
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
путем, что и целевого, то есть через встраивание в поставки «Автокомпонент – Глобальный
поставщик N ».
Значительную часть сегмента «производство грузовых автомобилей» занимают поставки под
выпуск зеркал для грузовиков «Газель», которые обозначены в целевом сегменте. Из относительно
крупных потребителей отметим ОАО «КАМАЗ», однако данный сегмент захвачен предприятием
«НУР», которое выпускает автозеркала и зеркальные поверхности для них.
Так как ООО «Сикор» выпускает зеркальные поверхности под номенклатуру зеркал для легких
коммерческих автомобилей ОАО «ГАЗ», целесообразно расширять свое присутствие в данном
сегменте и в рознице.
Завершая раздел, в Таблице 4.10 рассмотрим положительные и отрицательные стороны различных
вариантов (по типам конечных потребителей) направлений стратегического развития предприятия.
Направления стратегического развития (по типам конечных потребителей)
Таблица 4.10
Потребители
Производство легковых
современных отечественных
автомобилей и иномарок,
легковых коммерческих
автомобилей (включая
иномарки)
Положительные стороны
Динамичный рост сегмента
Возможность выхода на мировой рынок
Защищенность от конкурентов с низким
качеством продукции
Минимальные маркетинговые
издержки
Отрицательные стороны
Ограниченное число
потребителей
Производство «устаревших»
легковых автомобилей
Минимальные маркетинговые
издержки
15
Диверсификация поставок
Запчасти для легковых
автомобилей
Динамичный рост сегмента
Защищенность от конкурентов с низким
качеством продукции
Диверсификация поставок
Сокращение объема сегмента
Ограниченное число
потребителей
Недобросовестная
конкуренция
Высокие маркетинговые
издержки
Конкуренция с китайскими
производителями
Производство автобусов
Минимальные маркетинговые
издержки
Диверсификация поставок
Запчасти для автобусов
Диверсификация поставок
Производство грузовых
автомобилей (без
автомобилей Газель)
Минимальные маркетинговые
издержки
Диверсификация поставок
Запчасти для грузовых
автомобилей
15
Диверсификация поставок
Небольшой объем сегмента
Ограниченное число
потребителей
Необходимость
дополнительного
оборудования для больших
полотен
Небольшой объем сегмента
Необходимость
дополнительного
оборудования для больших
полотен
Необходимость
дополнительного
оборудования для больших
полотен
Недобросовестная
конкуренция
Необходимость
дополнительного
оборудования для больших
полотен
относительно базовой стратегии
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
47
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Исходя из рассмотренных положительных и отрицательных сторон, для диверсификации поставок и
снижения рисков целесообразно в добавление к целевому сегменту уделять внимание захвату
подсегментов запчастей (розница) для современных легковых российских автомобилей, иномарок
и легких коммерческих автомобилей.
4.7 Прогноз продаж
В Таблице 4.11 отражены сценарные прогнозы продаж ООО «Сикор» в натуральных показателях
(тыс. штук зеркальных поверхностей) на 2009-2014 г.г.
Сценарные прогнозы продаж ООО «Сикор» на 2009-2014 г. г Тыс. шт.
Таблица 4.11
Сегмент
2009
2010
2011
2012
2014
2014
СЦЕНАРИЙ 1-РЕАЛИСТИЧЕСКИЙ
Итого, тыс. шт.
2 150
3 650
5 300
6 300
7 300
8 300
1 825
2 650
3 300
3 300
3 300
3 300
325
0
0
0
0
0
1 000
2 000
3 000
4 000
5 000
В том числе:
Современные российские
автомобили, иномарки – СНГ
и Россия
Прочие конечные
потребители в России
(включая розницу)
Рынки Европы
СЦЕНАРИЙ 2-ОПТИМИСТИЧЕСКИЙ
Итого, тыс. шт.
2 150
7 650
8 300
8 300
8 300
8 300
1 825
2 650
3 300
3 300
3 300
3 300
325
0
0
0
0
0
5 000
5 000
5 000
5 000
5 000
В том числе:
Современные российские
автомобили, иномарки – СНГ
и Россия
Прочие конечные
потребители в России
(включая розницу)
Рынки Европы
СЦЕНАРИЙ 3-КОНСЕРВАТИВНЫЙ
Итого, тыс. шт.
1 700
2 800
3 700
4 600
5 500
6 400
1 490
1 900
1 900
1 900
1 900
1 900
210
0
0
0
0
0
900
1 800
2 700
3 600
4 500
В том числе:
Современные российские
автомобили, иномарки –
Россия
Прочие конечные
потребители в России
(включая розницу)
Рынки Европы
Сценарий 1 - Реалистический
В 2009 году продажи формируются за счет поставок под производство современных автомобилей и
иномарок, легких коммерческих автомобилей, выпускаемых на территории России и СНГ, а также
частично благодаря реализации другим типам потребителей на территории России (включая
розницу). С 2010 года продажи формируются исключительно за счет целевого сегмента (поставок
под производство современных автомобилей и иномарок, легких коммерческих автомобилей,
выпускаемых на территории России и СНГ), кроме того, начинаются поставки под заказ европейской
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
48
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
16
компании «Глобальный поставщик N » для обеспечения выпуска автозеркал для европейского
рынка. Рост поставок для фирмы «Глобальный поставщик N » динамично нарастает от 1 млн. штук в
2010 году до 5 млн. штук зеркальных поверхностей в 2014 году.
Сценарий 2 - Оптимистический
Отличается от Сценария 1 тем, что уже в 2011 году «Глобальный поставщик N » начинает потреблять
5 млн. штук зеркальных поверхностей.
Сценарий 3 – Консервативный
В соответствии с данным сценарием объемы продаж как на российском, так и на европейском
рынке уменьшены по сравнению со Сценарием 1, что связано с начинающейся стагнацией
мирового автопрома. Кроме того, в данном сценарии нет поставок под производство иномарок на
Украине.
Прогнозные объемы продаж для 3-х сценариев
Рисунок 4.2
16
Или СП «Автокомпонент-Глобальный поставщик N »
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
49
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
В заключение раздела рассмотрим еще один Сценарий продаж, связанный с диверсификацией
поставок.
Сценарные прогнозы продаж ООО «Сикор» на 2009-2014 г. г Тыс. шт.
Таблица 4.12
Сегмент
2009
2010
2011
2012
2014
2014
СЦЕНАРИЙ 1-РЕАЛИСТИЧЕСКИЙ ДИВЕРСИФИЦИРОВАННЫЙ
Итого, тыс. шт.
2 150
3 650
5 300
6 300
7 300
8 300
1 490
1 900
1 900
1 900
1 900
1 900
660
750
1 400
1 400
1 400
1 400
1 000
2 000
3 000
4 000
5 000
В том числе:
Современные российские
автомобили, иномарки –
Россия
Прочие конечные
потребители в России
(включая розницу)
Рынки Европы
Данный сценарий по объемам продаж эквивалентен Сценарию 1, рост продаж связан с
диверсификацией поставок на российском рынке преимущественно розничным покупателям.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
50
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
5
Производственный план
5.1 Технологические операции и организация
производства
При производстве зеркальных элементов для автозеркал используются типовые технологические
операции. Последовательность операций, а также используемые при этом расходные материалы и
сменные элементы (с указанием их производителей) приводятся в Таблице 5.1.
Технологические операции при производстве зеркальных поверхностей
Таблица 5.1
конфиденциально
Процесс производства зеркальных элементов начинается с …….
Далее происходит ……
Основной технологической операцией при производстве зеркальных элементов является ……
Технологическая линейка производства зеркальных элементов представлена на Рисунке 5.1.
Состав технологической линейки производства зеркальных элементов
Рисунок 5.1
конфиденциально
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
51
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Производственное «Ноу-хау» ООО «Сикор» заключается в том, что ….
…что позволяет значительно повысить надежность производства (используются апробированные
аппаратно-технические решения) и снизить затраты на приобретение оборудования (не требуется
сложное специальное оборудование, выполняемое под заказ).
Затраты на технологическое оборудование отражены в Таблице 5.2.
Затраты на технологическое оборудование
Таблица 5.2
конфиденциально
Перечень серийных узлов, используемых при сборке технологического оборудования, с указанием
предприятий-производителей, представлен в Приложении «Поставщики узлов и технологического
оборудования».
При организации производства ведущие российские игроки рынка зеркальных поверхностей
используют два подхода:
одна
высокопроизводительная
производительностью несколько млн.
специализированное оборудование;
автоматизированная
линия
(с
потенциальной
штук изделий в год), включающая сложное
несколько линий с производительностью до 1 млн. зеркальных элементов в год каждая,
включающие в своем составе более простое стандартизированное оборудование.
Первого подхода придерживается ООО «Призма», г. Димитровград. Как показывает опыт
эксплуатации (по сведениям специалистов ООО «Политех» и ООО «Сикор») установленного в этой
компании оборудования, оно требует высококачественного исходного сырья, долгого времени на
переналадку при изменении выпускаемой продукции и высококвалифицированного персонала для
обслуживания, при поломке элемента технологической
линейки все производство
останавливается. Кроме того, используемые в составе технологической линейки сложное
специализированное оборудование гораздо дороже типового оборудования. Еще одна проблема –
скачкообразный прирост мощностей на фоне плавного роста заказов, что приводит к длительной
недозагрузке технологической линейки.
Использование менее производительного, но более простого и дешевого оборудования позволяет
более гармонично наращивать производственные мощности в соответствии с динамикой спроса,
быстро переходить от одного типа продукции к другому, что расширяет возможности по
выпускаемому ассортименту. По такому принципу организуется производство на ООО «Сикор». На
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
52
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Рисунке 5.2 представлено расположение типовых технологических линеек на производственных
площадях.
Схема организации производства зеркальных элементов на ООО «Сикор»
Рисунок 5.2
конфиденциально
5.2 Программа капиталовложений
Проект предполагает осуществление следующей инвестиционной программы по росту
производственных мощностей. Приобретение и установка производственных линий предполагает
увеличение ступенчатое увеличение мощностей.
Одиночная производственная линия имеет мощность в 1 млн. зеркал в год и запас по
производительности в 25%.
Каждые 2 линии, мощностью по 1 млн. зеркал в год объединяются в технологические «двойки»,
имеющие объединенные участки резки.
При вводе первой линии из «двойки» численность рабочих увеличивается на 25 человек. При вводе
второй линии возникает необходимость только в дополнительных 5 человек на участок резки.
Остальные участки «двойки» обслуживаются тем же производственным персоналом благодаря
соответствующему расположению оборудования и такту конвейера.
Потребность в дополнительных площадях 280 кв.м. возникает только при вводе каждой новой
сдвоенной линии.
График ввода мощностей и выпуска по годам приводится в Таблице 5.3.
График ввода мощностей
Таблица 5.3
Выпуск зеркал, тыс. шт в год
номер
линии
1а
1б
2а
2б
2 008
2 009
2 010
2 011
2 012
2 013
2 014
831
-
950
825
375
-
850
1 000
1 000
650
500
1 000
1 000
1 000
800
950
950
900
900
925
1 000
975
975
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
53
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
3а
3б
4а
4б
5а
ИТОГО
выпуск
-
-
150
-
1 000
650
150
-
950
1 000
1 000
650
-
925
1 000
1 000
1 000
650
925
900
975
900
1 000
831
2 150
3 650
5 300
6 300
7 300
8 300
Для выполнения производственной программы в течении 5 лет до 2014 года планируется ввести 9
производственных линий общей мощностью 9 млн. зеркал в год (5 «сдвоенных» линий). При этом
существующая производственная линия устареет к концу 2011 года и будет выведена из
эксплуатации (в резерв).
График основных показателей, связанных с вводом мощностей, приведен в Таблице 5.4.
Основные показатели, связанные с вводом мощностей.
Таблица 5.4
Ед изм.
число линий на конец
периода
Мощность на начало периода
Ввод мощностей
Мощность оборудования на
конец периода
выпуск
средняя загрузка мощностей
число производственных
сотрудников
площади производственные
площади складские
площади вспомогательные
(бытовка)
площади офисные
ИТОГО потребность в
площадях
2008
2009
2010
2011
2012
2013
2014
1
3
5
7
7
8
9
тыс.шт в год
тыс.шт в год
800
700
1 500
1 700
3 200
2 000
5 200
800
6 000
1 000
7 000
1 000
8 000
1 000
тыс.шт в год
1 500
3 200
5 200
6 000
7 000
8 000
9 000
тыс. шт
%
831
89%
2 150
80%
3 650
87%
5 300
90%
6 300
93%
7 300
94%
8 300
95%
чел
31
56
91
119
125
152
157
кв.м
кв.м.
900
-
1 180
200
1 460
400
1 290
600
1 290
600
1 570
600
2 020
600
кв.м.
40
80
120
160
160
160
160
кв.м
45
60
70
75
75
75
75
кв.м
985
1 520
2 050
2 125
2 125
2 405
2 855
В результате осуществления программы постепенного увеличения мощностей в соответствии с
ростом объемов продаж компания существенно снижает излишние издержки, а также риски
неправильной оценки объемов потребления зеркал. При этом есть возможность установления
гибкого графика технического обслуживания и ремонта линий без существенной потери
производительности. На протяжении всех 5 лет коэффициент загрузки мощностей достаточно высок
– не менее 90%.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
54
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
6
Организационный план
6.1. Основные участники проекта, их роли и
порядок взаимодействия
Структура собственности ООО «Сикор « отражена на Рисунке 6.1.
Структура собственности ООО «Сикор»
Рисунок 6.1
ООО «Сикор»
Учредитель 1
Учредитель 2
…% долей
…% долей
Учредителями ООО «Сикор» являются…..
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
55
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
На Рисунке 6.2 отражена схема взаимодействия между основными участниками проекта.
Схема взаимодействия между основными участниками проекта
Рисунок 6.2
Прочие иностранные
потребители
Прочие российские
потребители
Завод «Автокомпонент»
Компания «Ficosa»
(СП
Иностранный
партнер
«Автокомпонент-Ficosa»)
ООО «Плутон»
помещения
арендодатель
ООО «Сикор»
Поставщики
оборудования
ООО «Альфа»
кадры
персонал
Поставщики материалов
Марчмонт Капитал
консультант проекта
Основными потребителями продукции в рамках проекта
«Глобальный поставщик N » и холдинг «Автокомпонент».
являются европейская компания
Компания Глобальный поставщик N International занимается разработкой и производством
автокомпонентов (зеркала, стояночные тормозные системы, коробки передач, различные
резервуары и кабели, противоугонные системы и др.). Поставляет комплектующие на более чем 50
европейских автозаводов для автомобилей BMW, Ford, Renault и др. Выручка в 2005 г. – 824,2 млн
евро
«Автокомпонент», холдинг, производитель автокомпонентов. Создан в 1999 году. Включает ООО
«Управляющая компания «Автокомпонент», ООО «Торгово-закупочная компания «Автокомпонент»,
ООО «Нижегородский завод «Автокомпонент» и ООО «Завод «Автокомпонент», ЗАО «Маймма
групп». Выручка от продаж – около 3,5 млрд. руб. (совокупная предприятий холдинга по итогам
2007 года). Основной акционер компаний, входящих в холдинг, – Parrenton Group Product Inc.
(Британские Виргинские острова.
Кроме того, возможным основным потребителем продукции по проекту станет совместное
предприятие, созданное компанией «Глобальный поставщик N » и холдингом «Автокомпонент».
ООО «Марчмонт капитал партнерс» - финансовый консультант проекта. Штаб квартира в Нижнем
Новгороде. Региональные представительства в Ростове-на-Дону, Екатеринбурге, Новосибирске.
Является 100% дочерней компанией американской фирмы Marchmont LLC. Организована в 2005г.
Специализируется на оказании услуг инвестиционного и управленческого консалтинга.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
56
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
6.4. Управленческая команда Проекта
Укрупненная организационная структура ООО «Сикор» по состоянию на 2010 год представлена на
Рисунке 6.4.
Организационная структура предприятия ООО «Сикор» 2010 год.
Рисунок 6.4
Организационная структура ООО «Сикор»
Директор
Юрисконсульт
Зам.
директора
Бухгалтерия
Склад
материалов
Главный
энергетик
Инженер по
охране труда
Бригада
наладчиков
Секретарь
Зам. директора по
производству
Участок
раскроя
Зам. директора по
качеству
Метролог
Участок
напыления
Участок
резки и
обточки
Специалист по
кадрам
Склад готовой
продукции
Участок контроля
качества
Склад-изолятор
Специалист по
качеству
В 2011 году на предприятии будет введена должность главного технолога предприятия.
В Таблице 6.1 приводятся основные функциональные обязанности ключевого административноуправленческого персонала предприятия.
Основные функциональные обязанности ключевого административноуправленческого персонала
Таблица 6.1
Должность
Основные функциональные обязанности
Директор
Осуществление руководства финансовой и хозяйственной деятельностью
предприятия
Организация работы и эффективного взаимодействия всех структурных
подразделений
Общее руководство НИОКР
Организация производственно-хозяйственной деятельности
Разработка стратегии развития предприятия
Зам. директора
Осуществление
руководства
финансово-хозяйственной
деятельностью
предприятия в области материально-технического снабжения, сбыта,
транспортного и административно-хозяйственного обслуживания
Осуществление руководства маркетинговой деятельностью предприятия
Обеспечение заключения хозяйственных и финансовых договоров с
поставщиками и заказчиками, выполнения договорных обязательств по
поставкам продукции (по количеству, качеству, срокам, номенклатуре,
ассортименту и другим условиям поставок)
Зам. директора по
производству
Осуществление
предприятия
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
руководства
производственно-технической
деятельностью
58
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Зам. директора по
качеству
Обеспечение поддержания Системы Качества Менеджмента предприятия,
сертификации по международным стандартам
Главный технолог
Обеспечение поддержки и модернизации существующих технологий
Разработка новых технологий
Главный энергетик
Обеспечение энергоснабжения предприятия
6.5. План по персоналу
Увеличение численности основного и вспомогательного персонала планируется в соответствии с
графиком ввода мощностей. План по персоналу представлен в таблице.
План по персоналу представлен в Таблице 6.2.
План по персоналу
Таблица 6.2
число производственных линий
2008
2009
2010
2011
2012
2013
2014
1
3
5
7
7
8
9
административно-управленческий персонал
Директор
1
1
1
1
1
1
1
Зам. Директора
1
1
1
1
1
1
1
Зам директора по производству
1
1
1
1
1
1
1
Главный энергетик
1
1
1
1
1
1
1
Главный технолог
0
0
0
1
1
1
1
Зам директора по качеству
1
1
1
1
1
1
1
Секретарь
1
1
1
1
1
1
1
Юрисконсульт
0
0
1
1
1
1
1
Бухгалтерия
0,5
1
2
2
2
2
2
Инженер по охране труда
0,5
1
1
1
1
1
1
Метролог
0,5
1
1
1
1
1
1
Специалист по кадрам
0,5
1
1
1
1
1
1
Специалист по качеству
1
1
1
1
1
1
1
Специалист по ИТ
конфиденциально
0
1
1
1
1
1
1
3
3
6
6
6
6
6
ИТОГО административно-управленческий
9
12
персонал
производственный персонал
14
15
15
15
15
Склад материалов
Охранник/вахтер
Бригада наладчиков
0,5
1
2
2
2
2
2
2
3
3
3
3
3
3
Участок раскроя
2
2
4
4
4
6
6
Участок напыления
15
35
55
75
75
95
95
Участок резки и обточки
6
10
20
25
30
35
40
0,5
2
3
4
4
4
4
Склад-изолятор
0
0
0
0
1
1
1
Лаборатория
0
0
1
2
2
2
2
Уборщики
1
2
2
2
2
2
2
Склад готовой продукции
Участок контроля
4
1
1
2
2
2
2
ИТОГО производственный персонал
31
56
91
119
125
152
157
ИТОГО персонал
40
68
105
134
140
167
172
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
59
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Поиск персонала проводится силами ООО «Сикор» (вводится должность специалиста по кадрам)
путем размещения объявлений в специализированных изданиях и дальнейшего собеседования с
кандидатами на предприятии, а также с помощью технологий «хедхантинга» на предприятия, где
используются аналогичные ключевые технологические процессы.
6.6. Резюме ключевых менеджеров проекта
Директор ООО «Сикор» …..
Образование – высшее, Московский энергетический институт (МЭИ)
С ….. по …. год работа в научно-исследовательском институте вакуумной техники им. С.А.
Векшинского, последняя занимаемая должность – старший научный сотрудник.
Выполнял работы, связанные с созданием криогенных систем охлаждения приборов и откачки
газов для применения в электронной промышленности, в том числе для технологий вакуумного
нанесения материалов. Имеет опыт сотрудничества с зарубежными компаниями по разработке и
испытанию оборудования, в частности, для немецкой фирмы Lybold.
С 1994 года в рамках коммерческой деятельности:
разрабатывал технологии вакуумного нанесения многослойных покрытий, пригодных для
использования в зеркалах заднего вида, в том числе электрохромных;
занимался созданием специального оборудования для промышленного применения этих
технологий и их использованием в условиях круглосуточного производства;
разрабатывал оборудование и технологии моллирования и отжига стеклянных заготовок
для зеркал заднего вида, пригодные для серийного производства широкой номенклатуры
изделий в условиях небольшой величины партий однотипной продукции;
выполнял автоматизацию имеющегося несерийного технологического оборудования.
Управленческий опыт:
c …. года – заместитель директора ООО «NNN», Москва;
с …. года – директор ООО «Сикор», Москва, Нижний Новгород.
Заместитель директора по производству ООО «Сикор» …….
Образование – высшее, Московское высшее техническое училище (МВТУ) им. Н.Э. Баумана
С … по … год работа в научно-исследовательском институте вакуумной техники им. С.А.
Векшинского, последняя занимаемая должность – старший научный сотрудник.
Занимался разработкой криогенных вакуумных систем, систем термостабилизации при криогенных
температурах для изделий электронной промышленности, газовых холодильных машин для
криогенных вакуумных насосов.
Управленческий опыт:
c … года – директор ООО «NNN», Москва;
с …. года – заместитель директора ООО «Сикор», Москва, Нижний Новгород.
Функциональные обязанности в качестве заместителя директора:
организация производства зеркальных элементов;
работа с персоналом;
маркетинг.
Главный бухгалтер ООО «Сикор» ….
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
60
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Образование – высшее…. Дополнительное образование – курсы по специальности «Главный
бухгалтер - экономист», Институт профессиональных бухгалтеров России
Опыт работы главным бухгалтером более 10 лет:
ООО «NNN» – оптово-розничная торговля;
ООО «NNN+»
ООО «N2» – оптовая продажа .
ООО «N3» – производство оборудования,
ООО «Сикор» – производство зеркал.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
61
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
7
Финансовый план.
7.1 Источники финансирования проекта и их
использование.
Предлагаемая схема финансирования проекта
Предполагаемая схема финансирования капиталовложений:
использование краткосрочных кредитов в размере 6 млн. руб
реинвестирование прибыли проекта – 49,3 млн.руб.
Структура финансирования проекта
Рисунок 7.1
В качестве акционеров выступают инициаторы проекта. Внешнее финансирование проекта в виде
краткосрочного займа в 6 млн. руб необходимо только в 2009г.
Предполагаемый график привлечения-погашения кредитов банков
Таблица 7.1
График привлечения-погашения
кредитов, тыс. руб
Поступление кредитов
1 кв 2009
2 кв 2009
3 кв 2009
4 кв 2009
ИТОГО за 2009
-
6 000
-
-
6 000
3 910
2 090
6 000
Погашение кредитов
-
Сумма кредита на конец периода
-
6 000
2 090
-
-
Проценты по кредитам
-
270
94
24
388
Ставка кредитования по краткосрочному кредиту (6 млн. руб) принята на уровне 18% годовых.
Уплата процента по кредитам осуществляется по окончании каждого периода.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
62
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Обеспечение обязательств со стороны инициаторов Проекта
Варианты обеспечения кредита.
В качестве обеспечения кредита компания предоставляет:
Поручительства начальных акционеров (под залог зданий и сооружений)
Залог приобретаемого оборудования
7.2 Прогнозный отчет о прибылях и убытках
Компания с 2009 г. показывает высокие показатели прибыльности. Это обусловлено следующими
причинами:
Сравнительно невысокая относительная стоимость сырья и материалов позволяет получать
высокую маржинальную доходность
Высокая производительность применяемой технологии сокращает уровень удельных
постоянных расходов
Относительно невысокая капиталоемкость производства. Российское оборудование
сравнительно дешево
Численность персонала не высока
Компания работает на рынке B2B и имеет поставки на ограниченное число поставщиков.
Расходы на рекламу, продвижение и систему продаж и дистрибуции минимальны.
Ассортимент производимых изделий ограничен. Переналадки оборудования минимальны.
Расходы на НИОКР невелики.
При сложившихся уровнях цен и себестоимости у компании нет необходимости в заемных
средствах для финансирования операционной деятельности. К 2010 году компания накапливает
достаточно средств для самостоятельного финансирования и инвестиционной программы.
Гибкая инвестиционная программа со ступенчатым вводом мощностей позволяет практически
использовать кредитов и снижает нагрузку на чистую прибыль.
Высокие темпы роста выручки и прибыли.
Рентабельность по чистой прибыли с 2009г выше 20%, что выше среднеотраслевых показателей.
Прогнозный отчет о прибылях и убытках.
Таблица 7.2
ОТЧЕТ О ПРИБЫЛЯХ И
УБЫТКАХ, тыс. руб
Выручка от реализации
нетто
С/с проданной продукции
Валовая прибыль
2008
2009
2010
2011
2012
2013
2014
26 260
79 550
155 275
230 550
279 825
329 100
378 375
(10 255)
16 005
(32 289)
47 261
(68 303)
86 972
(99 179)
131 371
(117 892)
161 933
(136 605)
192 495
(155 318)
223 057
конфиденциально
% Валовой прибыли к
Выручке
Рост валовой прибыли
Рост выручки
60,9%
59,4%
56,0%
57,0%
57,9%
58,5%
59,0%
134,8%
152,3%
195,3%
202,9%
84,0%
95,2%
51,0%
48,5%
23,3%
21,4%
18,9%
17,6%
15,9%
15,0%
Управленческие расходы
R&D
Коммерческие расходы
(2 600)
(0)
(263)
(4 286)
(1 200)
(796)
(6 525)
(1 200)
(3 153)
(9 593)
(1 200)
(5 506)
(13 175)
(1 200)
(7 598)
(15 048)
(1 200)
(9 691)
(16 749)
(1 200)
(11 784)
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
63
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Расходы на рекламу
Зар.плата с учетом
налогов
прочие
Налог на имущество
Итого операционные
расходы
% расходов к выручке
Рост расходов
Операционная прибыль
до амортизации и
налогов (EBITDA)
% опер.прибыли до
аморт. к выручке
Рост опер.прибыли до
аморт.
Амортизация
Операционная прибыль
до налогов и процентов
(EBIT)
% опер.прибыли к
выручке
Рост опер.прибыли
Проценты по кредиту
Прибыль до
налогообложения (EBT)
% прибыли до налог. к
выручке
Рост прибыли до
налогообложения
Налог с прибыли
Чистая прибыль
% чистой прибыли к
выручке
Рост чистой прибыли
Дивиденды
Нераспределенная
прибыль
Нераспределенная
прибыль нарастающий
итог
0
(0)
0
0
0
0
0
(10 276)
(18 284)
(27 491)
(37 330)
(44 566)
(51 038)
(53 047)
0
(9)
(1 426)
(108)
(1 706)
(270)
(1 706)
(463)
(900)
(580)
(1 206)
(565)
(900)
(576)
(13 148)
(26 099)
(40 345)
(55 798)
(68 020)
(78 748)
(84 256)
50,1%
140,0%
32,8%
98,5%
26,0%
54,6%
24,2%
38,3%
24,3%
21,9%
23,9%
15,8%
22,3%
7,0%
2 857
21 162
46 628
75 572
93 913
113 747
138 801
10,9%
26,6%
30,0%
32,8%
33,6%
34,6%
36,7%
113,6%
640,7%
120,3%
62,1%
24,3%
21,1%
22,0%
(74)
(871)
(2 316)
(4 209)
(5 795)
(6 565)
(7 673)
2 783
20 292
44 311
71 363
88 119
107 182
131 128
10,6%
25,5%
28,5%
31,0%
31,5%
32,6%
34,7%
111,3%
629,2%
118,4%
61,1%
23,5%
21,6%
22,3%
(110)
(388)
0
0
0
0
0
2 673
19 904
44 311
71 363
88 119
107 182
131 128
10,2%
25,0%
28,5%
31,0%
31,5%
32,6%
34,7%
111,8%
644,7%
122,6%
61,1%
23,5%
21,6%
22,3%
(641)
2 031
(4 777)
15 127
(10 635)
33 676
(17 127)
54 236
(21 148)
66 970
(25 724)
81 459
(31 471)
99 657
7,7%
19,0%
21,7%
23,5%
23,9%
24,8%
26,3%
111,8%
644,7%
122,6%
61,1%
23,5%
21,6%
22,3%
2 031
15 127
33 676
54 236
66 970
81 459
99 657
2 990
18 118
51 794
106 030
173 000
254 459
354 116
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
конфиденциально
64
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
7.3 Прогнозный баланс
Прогнозный баланс.
Таблица 7.3
Тыс.руб
2008_
1
полуго
дие
2008
2009
2010
2011
2012
2013
2014
Активы
Внеоборотные активы
Нематериальные активы
Основные средства
Машины и оборудование
Итого внеоборотные активы
Оборотные активы
Запасы
Дебиторская задолженность
покупателей
Прочие дебиторы
Авансы выданные
Денежные средства
Итого оборотные активы
Итого активы
-
-
-
-
-
-
-
-
287
1 084
9 343
20 590
29 733
28 983
30 713
28 078
287
1 084
9 343
20 590
29 733
28 983
30 713
28 078
287
1 084
9 343
20 590
29 733
28 983
30 713
28 078
1 116
534
2 477
5 240
7 608
9 044
10 479
11 915
1 319
1 655
4 359
8 508
12 633
15 333
18 033
20 733
2
-
-
-
-
-
-
-
35
72
218
425
632
767
902
1 037
1 127
448
5 901
26 139
69 297
135 824
214 360
315 459
3 599
2 708
12 954
40 312
90 169
160 967
243 773
349 144
3 886
3 792
22 297
60 902
119 902
189 950
274 486
377 221
Пассивы
конфиденциально
Капитал
Обыкновенные акции
Нераспределенная прибыль
(убыток) прошлых лет
Нераспределенная прибыль
(убыток) отчетного года
Реинвестированная прибыль
Итого капитал
20
20
20
20
20
20
20
20
62
93
2 124
17 251
50 927
105 164
172 134
253 592
30
2 031
15 127
33 676
54 236
66 970
81 459
99 657
93
2 124
17 251
50 927
105 164
172 134
253 592
353 250
113
2 144
17 271
50 947
105 184
172 154
253 612
353 270
1 000
-
-
-
-
-
-
-
1 000
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
570
281
885
1 871
2 717
3 230
3 743
4 255
724
935
2 833
5 530
8 211
9 966
11 721
13 476
316
432
1 308
2 552
3 790
4 600
5 410
6 220
1 163
-
-
-
-
-
-
-
2 773
1 648
5 026
9 954
14 718
17 796
20 874
23 952
3 886
3 792
22 297
60 902
119 902
189 950
274 486
377 221
Долгосрочные обязательства
Кредит начальных акционеров
Итого долгосрочные
обязательства
Краткосрочные обязательства
Краткосрочные кредиты
Кредиторская задолженность
перед поставщиками
Задолженность перед
бюджетом
Задолженность перед
персоналом организации
Прочие кредиторы
Итого краткосрочные
обязательства
Итого пассивы
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
65
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Как видно из прогнозного баланса компания практически не нуждается в заемных средствах и,
начиная с 2010 г. накапливает значительные суммы денежных средств, которые могут
использоваться для инвестирования в новые направления деятельности.
Прогноз размера собственных средств по балансу для 3-х сценариев
Рисунок 7.2
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
66
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
7.4 Прогноз движения денежных средств
Прогноз движения денежных средств
Таблица 7.4
тыс.руб
2 008
2 009
2 010
2 011
2 012
ДВИЖЕНИЕ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ ПО ОПЕРАЦИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
2 783
20 292
44 311
71 363
88 119
Операционная прибыль
Амортизация
ОПЕРАЦИОННАЯ ПРИБЫЛЬ ДО
ИЗМЕНЕНИЙ ОБОРОТНОГО КАПИТАЛА
(увеличение)
Запасы
(увеличение)
Дебиторская
задолженность покупателей
(увеличение)
Авансы выданные
(уменьшение)
Кредиторская
задолженность перед поставщиками
(уменьшение)
Задолженность перед
персоналом организации
(уменьшение)
Прочие кредиторы
ДЕНЕЖНЫЕ СРЕДСТВА, ПОЛУЧЕННЫЕ ОТ
ОПЕРАЦИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
2 013
2 014
107 182
131 128
74
871
2 316
4 209
5 795
6 565
7 673
2 857
21 162
46 628
75 572
93 913
113 747
138 801
конфиденциально
583
(1 943)
(2 763)
(2 369)
(1 436)
(1 436)
(1 436)
(336)
(2 704)
(4 149)
(4 125)
(2 700)
(2 700)
(2 700)
(37)
(146)
(207)
(206)
(135)
(135)
(135)
(289)
604
987
846
513
513
513
116
876
1 245
1 237
810
810
810
(1 163)
0
0
0
0
0
0
1 732
17 848
41 740
70 956
90 965
110 799
135 853
(110)
(388)
0
0
0
0
Проценты по кредиту (уплаченные)
(110)
0
0
0
0
0
Кредит начальных акционеров
0
(388)
0
0
0
0
Краткосрочные кредиты
(431)
(2 879)
(7 938)
(14 446) (19 393) (23 969)
Налоги (уплаченные)
1 192
14 582
33 802
56 510
71 572
86 830
ДЕНЕЖНЫЕ СРЕДСТВА (НЕТТО) ОТ
ОПЕРАЦИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
ДВИЖЕНИЕ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ ПО ИНВЕСТИЦИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
(870)
(9 129)
(13 564) (13 352)
(5 045)
(8 294)
Покупка основных средств
(870)
(9 129)
(13 564) (13 352)
(5 045)
(8 294)
ДЕНЕЖНЫЕ СРЕДСТВА (НЕТТО) ОТ
ИНВЕСТИЦИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
ДВИЖЕНИЕ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ ПО ФИНАНСОВОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
0
Изменения капитала
(1 000)
Расчеты по кредитам
(1 000)
Кредит начальных акционеров
0
Краткосрочные кредиты
(1 000)
ДЕНЕЖНЫЕ СРЕДСТВА (НЕТТО) ОТ
ФИНАНСОВОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
конфиденциально
конфиденциально
ИЗМЕНЕНИЯ В ДЕНЕЖНЫЕХСРЕДСТВАХ
(НЕТТО)
ДЕНЕЖНЫЕ СРЕДСТВА НА НАЧАЛО ГОДА
ДЕНЕЖНЫЕ СРЕДСТВА НА КОНЕЦ ГОДА
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
(679)
5 453
20 238
43 158
0
0
0
(29 716)
106 137
(5 038)
(5 038)
-
66 527
78 536
101 100
1 127
448
5 901
26 139
69 297
135 824
214 360
448
5 901
26 139
69 297
135 824
214 360
315 459
67
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
7.5 Комментарии к финансовому плану
7.5.1 Основные предположения
При финансовом моделировании использовалось сценарное планирование. Были рассчитаны 3
различных сценария реализации проекта:
Реалистический (основной сценарий, приведенный в тексте бизнес-плана).
Оптимистический ( при условии получения крупного заказа в 5 млн зеркал в год от компании
Партнера и освоения производства этого объема с 2010г).
Консервативный (отличается от основного меньшей динамикой развития рынка, меньшей
долей рынка, сниженной ценой на продукцию. Указанные показатели снижены на10% от
базового сценария).
Детализированные финансовые отчеты для каждого из рассчитанных 3-х сценариев приведены в
Приложении № «Финансовая модель проекта»
Прогнозы в модели детализированы по кварталам для 2008-2010г.г. Прогнозы 2011-2014
сгруппированы по годам.
Все количественные данные в модели в 2008г и прогнозы основаны на управленческой отчетности
компании и не подвергались независимой оценке/аудиту. Ответственность за достоверность
данных лежит на компании, представляющей данный проект.
В качестве стартовой точки для моделирования использовались данные по управленческому
балансу и отчету о прибылях и убытках за 1-е полугодие 2008г. 3и 4-й кварталы 2008г – прогнозные.
Прогнозные данные оценки емкости рынка основаны на данных компаний автопроизводителей,
маркетинговых исследованиях, открытых источниках.
В целях упрощения и снижения зависимости от погрешностей прогнозирования
макроэкономических показателей Модель построена в фиксированных (постоянных) ценах. При
прогнозировании статьи доходов и расходов не индексировались. Инфляция не учитывалась.
Все данные в модели – в тысячах руб, за исключением указанных особо.
При пересчете в доллары использовался фиксированный курс 25 руб за доллар на всем периоде
прогнозирования.
Все данные и расчеты в модели производятся без учета НДС.
В целях упрощения отдельные юридические лица не выделяются, налоговая оптимизация не
производится, используется стандартная система налогообложения (без упрощенной системы,
ЕНВД и др.)
Используемые ставки налогов:
Налог на имущество – 2% в год (от средней стоимости основных средств)
Налог на прибыль – 24%
ЕСН – 24%
Экспортная пошлина по автозеркалам 0%
Особенности модели бизнеса:
Здания и сооружения, где размещаются производственные линии, офис и вспомогательные
площади берутся в аренду у афиллированных структур и на балансе предприятия не отражаются.
По мере необходимости ввода новых мощностей увеличивается арендная площадь. Фактически
имеется возможность взять в аренду в здании, где находится производство до 5 тыс. кв.м
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
68
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Имеющееся на середину 2008г оборудование взято в аренду на условиях финансового лизинга со
сроком 7 лет. Этот отражено в модели.
Вновь приобретаемое оборудование и основные средства ставятся на баланс предприятия и
амортизируются в соответствии с управленческой учетной политикой.
Займ начальных акционеров, выданный предприятию полностью погашается в конце 2008г.
7.5.2 Прогноз продаж
Прогноз продаж производится по двум следующим направлениям:
Продажи автопроизводителям на рынках России и СНГ
Продажи по заказу компании Партнера для поставок автопроизводителям на
Европы, России и СНГ
рынки
Прогноз продаж сформирован, исходя из целевой доли рынка по отдельным сегментам (маркам
а/м) и прогнозируемой динамики рынка. Прогноз базируется на существующей доле рынка
компании, имеющихся договоренностей о поставках на 2009г и целевых установках. Условия
формирования прогноза продаж для основного и альтернативных сценариев подробно приведены
в Главе 2.
Прогноз средних цен сформирован, исходя из текущей стоимости и ассортиментного набора с
учетом увеличения в ассортименте доли более крупных зеркал в прогнозный период.
Сценарий реалистический
Продажи распределяются по годам следующим образом:
Распределение продаж по годам
Таблица 7.5
Год
2008
2009
2010
2011
2012
2013
2014
Продажи Итого тыс.шт
831
2 150
3 650
5 300
6 300
7 300
8 300
831
2 150
2 650
3 300
3 300
3 300
3 300
-
-
1 000
2 000
3 000
4 000
5 000
31,6
37,0
40,0
40,0
49,3
49,3
49,3
49,3
49,3
49,3
49,3
26 260
79 550
155 275
230 550
279 825
329 100
378 375
31,6
37,0
42,5
43,5
44,4
45,1
45,6
В том числе:
На рынки РФ и СНГ
(без заказа
«Партнера*»)
Рынки Европы
(«Партнера*»)
Цена на внутренний
рынок, руб
Цена для
европейского рынка
(«Партнера*»), руб
Выручка тыс. руб (без
НДС)
средняя цена, руб
40,0
40,0
40,0
конфиденциально
* Компания «Партнера», Испания - один из крупнейших транснациональных поставщиков компонентов на
автомобильные конвейеры Европы и США. Имеется договоренность о поставках для неё.
Сценарий оптимистический
Оптимистический сценарий сформирован, исходя из того, что «Партнера» размещает заказ
производство до 5 млн зеркал уже с 2010г. Предпосылки для такого сценария связаны с
стремлением транснациональных компаний к сокращению расходов при стабильном качестве
продукции в условиях замедления роста рынков. Российский производитель может обеспечить в
таких условиях более конкурентное соотношение цена/качество.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
69
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Распределение продаж по годам
Таблица 7.6
Год
2008
2009
2010
2011
2012
2013
2014
Продажи ИТОГО
тыс.шт
В том числе:
831
2 150
7 650
8 300
8 300
8 300
8 300
На рынки РФ и СНГ
(без заказа
«Партнера*»)
Рынки Европы
(«Партнера*»)
Цена на внутренний
рынок, руб
Цена для
европейского рынка
(«Партнера*»), руб
Выручка тыс. руб (без
НДС)
средняя цена, руб
831
2 150
2 650
3 300
3 300
3 300
3 300
-
-
5 000
5 000
5 000
5 000
5 000
31,6
37,0
40,0
40,0
49,3
49,3
49,3
49,3
49,3
49,3
49,3
26 260
79 550
352 375
378 375
378 375
378 375
378 375
31,6
37,0
46,1
45,6
45,6
45,6
45,6
40,0
40,0
40,0
конфиденциально
Сценарий консервативный
Консервативный сценарий предполагает замедление темпов роста рынка РФ и СНГ и стагнацию с
2011 г, снижение цен на 10% и уменьшение на10% объемов заказа от компании «Партнера».
Распределение продаж по годам
Таблица 7.7
Год
2008
2009
2010
2011
2012
2013
2014
Продажи ИТОГО
тыс.шт
В том числе:
2008
2009
2010
2011
2012
2013
2014
831
1 700
2 800
3 700
4 600
5 500
6 400
На рынки РФ и СНГ
(без заказа
«Партнера*»)
Рынки Европы
(«Партнера*»)
Цена на внутренний
рынок, руб
Цена для
европейского рынка
(«Партнера*»), руб
Выручка тыс. руб (без
НДС)
средняя цена, руб
831
1 700
1 900
1 900
1 900
1 900
1 900
-
-
900
1 800
2 700
3 600
4 500
31,6
35,0
35,0
35,0
-
-
41,5
41,5
41,5
41,5
41,5
26 260
59 500
103 882
141 263
178 645
216 026
253 408
31,6
35,0
37,1
38,2
38,8
39,3
39,6
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
конфиденциально
35,0
35,0
35,0
70
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Прогноз выручки для 3-х различных сценариев
Рисунок 7.3
Подробная детализация и поквартальные данные представлены в Приложении «Финансовая
модель проекта».
7.5.3 Расчет маржинальной прибыли
Валовая (маржинальная прибыль) рассчитывается, исходя из заданного уровня переменных
расходов на единицу продукции и объемов продаж.
В состав прямых переменных расходов входят следующие статьи:
Материалы и сырье
o
стекло 2 мм
o
стекло 2,5 мм и 3 мм
o
краска
o
мишени и криопанели
o
расходные материалы
Прочие прямые расходы
o
общецеховые расходы
o
упаковка
o
электроэнергия
o
брак
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
конфиденциально
конфиденциально
71
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Структура прямых переменных расходов на 1 шт. и их изменение по годам
Таблица 7.8
Удельные показатели, руб/шт
2008
2009
2010
2011
2012
2013
2014
Прямые переменные затраты
12,7
15,0
18,7
18,7
18,7
18,7
18,7
9,1
0,2
0,1
1,8
1,5
12,0
0,2
0,1
1,8
0,9
16,1
0,2
0,1
1,8
0,5
16,1
0,2
0,1
1,8
0,5
16,1
0,2
0,1
1,8
0,5
16,1
0,2
0,1
1,8
0,5
16,1
0,2
0,1
1,8
0,5
14%
7%
3%
3%
3%
3%
3%
0,32
1,6
0,29
1,6
0,29
1,6
0,43
1,6
0,73
1,6
0,73
1,6
0,73
1,6
в том числе:
материалы
общецеховые расходы
упаковка
электроэнергия
брак
конфиденциально
брак в % от выпуска
Прочие переменные расходы (руб/шт):
транспортные расходы на перемещения товаров
доставка прямых заказов в Европу (Партнера)
Структура прямых переменных расходов одинакова для рассчитанных 3-х сценариев.
Доля брака при изготовлении зеркал сокращается с 2010г за счет ввода нового более совершенного
оборудования и сокращения количества «ручных» операций при изготовлении.
Подробный расчет прямых переменных расходов приведен в Приложении № «Финансовая модель
проекта».
Валовая прибыль проекта формируется следующим образом (Основной сценарий):
Формирование валовой прибыли проекта (основной сценарий)
Таблица 7.9
Продажи, тыс.шт
Средняя цена, руб/шт
тыс.руб
Выручка
с/стоимость проданной
продукции (прямые
расходы), в том числе
Материалы и сырье
Прочие прямые расходы
Валовая прибыль
Рентабельность по
валовой прибыли
2008
2009
2010
2011
2012
2013
2014
Итого за 7 лет
831
31,6
2 150
37,0
3 650
42,5
5 300
43,5
6 300
44,4
7 300
45,1
8 300
45,6
33 831
43,7
26 260
10 255
79 550
32 289
155 275
68 303
230 550
279 825
329 100
378 375
1 478 935
619 841
7 556
2 699
16 005
61%
25 800
6 489
47 261
59%
58 648
9 654
86 972
56%
85 160
14 019
131 371
57%
101 228
16 664
161 933
58%
117 296
19 309
192 495
58%
133 364
21 954
223 057
59%
529 054
90 787
859 093
58%
99 179 117 892 136 605 155 318
конфиденциально
7.5.4 Условно-постоянные расходы
В состав условно-постоянных расходов входят:
Общие и административные расходы
o
аренда помещений
o
аренда оборудования
o
ремонт оборудования
o
транспортные расходы
o
коммунальные расходы
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
72
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
o
почта, канцелярия, связь
o
командировочные расходы
o
расходы по найму и обучению персонала
o
медосмотр сотрудников
Расходы на НИОКР
Коммерческие расходы
o
доставка прямых заказов в Европу (на Партнеру)
o
прочие коммерческие расходы (1% от выручки)
Расходы на рекламу
Оплата труда
o
зарплата АУП
o
ЕСН с зарплаты АУП
o
зарплата производственного персонала
o
ЕСН с зарплаты производственного персонала
Прочие расходы
o
монтаж и наладка оборудования
o
сертификация
o
прочие непредвиденные расходы
Налог на имущество
Расходы по аренде помещений прогнозировались исходя из потребности в производственных и
вспомогательных площадях в соответствии с программой ввода мощностей.
Аренда
Таблица 7.10
необходимые площади итого,
кв.м в т.ч.
производственные и складские
офисные
ставка аренды за кв.м тыс. руб
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
2 008
985
2 009
1 520
2 010
2 050
2 011
2 575
2 012
2 575
2 013
2 855
2 014
2 855
940
45
1,36
1 460
60
1,36
70
1,36
75
1,36
75
1,36
75
1,36
2 780
75
1,36
конфиденциально
1 980
2 500
2 500
2 780
73
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Расходы на заработную плату прогнозировались в соответствии с планом по персоналу.
План по персоналу
Таблица 7.11
2008
2009
2010
2011
2012
2013
2014
1
3
5
7
7
8
9
1
1
1
1
2
1
1
1
1
1
1
2
1
6
15
1
1
1
1
2
1
1
1
1
1
1
2
1
6
15
1
1
1
1
2
1
1
1
1
1
1
2
1
6
15
число производственных линий
административно-управленческий персонал
Директор
1
1
1
1
Секретарь
1
1
1
1
Юрисконсульт
0
0
1
1
Зам. Директора
1
1
1
1
Бухгалтерия
0,5
1
2
2
Инженер по охране труда
0,5
1
1
1
Главный энергетик
1
1
1
1
Зам директора по производству
1
1
1
1
Метролог
0,5
1
1
1
Зам директора по качеству
1
1
1
1
Специалист по кадрам
0,5
1
1
1
Специалист по качеству
1
1
1
2
Специалист по ИТ
1
1
1
Охранник/вахтер
3
3
6
6
ИТОГО административно9
12
14
15
управленческий персонал
конфиденциально
Склад материалов
Бригада наладчиков
Участок раскроя
Участок напыления
Участок резки и обточки
Склад готовй продукции
Склад-изолятор
Лаборатория
Уборщики
Участок контроля
ИТОГО производственный
персонал
ИТОГО персонал
производственный персонал
0,5
1
2
2
3
3
2
2
4
15
35
55
6
10
20
0,5
2
3
0
0
0
0
0
1
1
2
2
4
1
1
31
56
91
2
3
4
75
25
4
0
2
2
2
119
2
3
4
75
30
4
1
2
2
2
125
2
3
6
95
35
4
1
2
2
2
152
2
3
6
95
40
4
1
2
2
2
157
40
134
140
167
172
68
105
Фонд оплаты труда
Таблица 7.12
Фонд оплаты труда (с ЕСН), тыс. руб
2008
Административно-управленческий 2 662
персонал
Производственный персонал
7 614
ИТОГО ФОТ с ЕСН
10 276
2009
5 338
12 946
18 284
2010
2013
2014
7 031
7 421
7 812
7 812
конфиденциально
7 812
20 460
27 491
2011
29 909
37 330
2012
36 754
44 566
43 226
51 038
Административно-управленческие расходы,
связанные с численностью
прогнозировались в соответствии с увеличением численности персонала.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
46 723
54 535
сотрудников
74
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Транспортные и коммерческие расходы увеличиваются пропорционально увеличению объемов
продажи выручки.
Расходы на монтаж и наладку соответствуют графику ввода нового оборудования.
Структура условно-постоянных расходов
Таблица 6.5.4.3
Тыс.руб
Общие и
административные
расходы, в т.ч.
аренда помещений
аренда оборудования
ремонт и замена
оборудования
транспортные расходы
коммунальные
расходы
почта, канцелярия,
связь
командировочные
реклама о приеме на
работу
медосмотры
сотрудников
Расходы на НИОКР
Коммерческие
расходы
доставка прямых
заказов на Партнеру
прочие коммерческие
(1% от выручки)
Расходы на рекламу
Итого зарплата
зарплата
административноуправленческого
персонала(АУП)
налоги на зарплату
АУП (ЕСН)
зарплата
производственного
персонала
налоги с зарплаты
производственного
персонала (ЕСН)
Прочие расходы
монтаж и наладка
оборудования
сертификация
прочие
непредвиденные
расходы
Налог на имущество
ИТОГО условнопостоянных расходов
2008
2009
2010
2011
2012
2013
2014
Итого
за 7 лет
2 600
4 286
6 525
9 593
13 175
15 048
16 749
67 976
846
1 484
1 792
2 178
2 468
2 754
2 849
14 371
60
60
60
60
60
60
60
420
907
1 525
2 590
3 760
4 470
5 179
5 889
24 321
263
624
1 059
2 284
4 605
5 336
6 067
20 238
267
320
543
789
938
1 087
1 235
5 179
131
154
238
351
367
437
450
2 129
17
60
60
60
60
60
60
377
87
28
120
28
120
28
28
439
22
30
64
83
88
106
110
503
-
1 200
1 200
1 200
1 200
1 200
1 200
7 200
263
796
3 153
5 506
7 598
9 691
11 784
38 789
-
-
1 600
3 200
4 800
6 400
8 000
24 000
263
796
1 553
2 306
2 798
3 291
3 784
14 789
10 276
18 284
27 491
37 330
44 566
51 038
53 047
242 032
2 132
4 305
5 670
5 985
6 300
6 300
6 300
36 992
530
1 033
1 361
1 436
1 512
1 512
1 512
8 897
6 621
10 440
16 500
24 120
29 640
34 860
36 480
158 661
993
2 506
3 960
5 789
7 114
8 366
8 755
37 483
-
1 426
1 706
1 706
900
1 206
900
7 844
-
876
1 306
1 306
500
806
500
5 294
-
150
-
400
400
400
400
400
400
2 400
10
114
270
463
580
565
576
2 578
13 148
26 105
40 345
55 798
68 020
78 748
84 256
366 420
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
конфиденциально
150
75
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Результаты прогнозов чистой прибыли для 3-х различных сценариев
Рисунок 7.4
Подробная детализация и поквартальные данные представлены в Приложении «Финансовая
модель проекта».
7.5.5 Капитальные затраты
За 7 лет с 2008 по 2014 г.г компания реализует инвестиционную программу на общую сумму 55,3
млн. руб.
Основные объекты капиталовложений – технологическое оборудование, оборудование рабочих
мест, вспомогательное оборудование цехов (охранно-пожарные системы).
График оплаты и ввода производственного оборудования использовался следующий:
предоплата за оборудование в размере 100%, поставка
монтаж и наладка, прием и обучение сотрудников – в течении 3-х месяцев
ввод в эксплуатацию (на полную мощность) – в начала следующего квартала.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
76
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
График осуществления капиталовложений
Таблица 7.13
Ввод новых мощностей, тыс
шт/год
Производственные мощности,
тыс. шт/год
Тыс. руб
Капиталовложения в новые
мощности, тыс. руб
в том числе:
модернизация линий 1а и 1б
стандартные наборы
оборудования на 1 млн шт.
линии раскроя (на каждые 2 млн
шт)
маркировочные линии ( на
каждые 2 млн шт)
оборудование дополнительных
рабочих мест (оргтехника)
система видеонаблюдения
Дополнительные расходы
монтаж и наладка
производственного оборудования
2008
2009
2010
2011
2012
2013
2014
Итого
за 7
лет
700
1 700
2 000
800
1 000
1 000
1 000
8 200
1 500
3 200
5 200
6 000
7 000
8 000
9 000
9 000
870
9 129
13 564
13 352
5 045
8 294
5 038
55 292
819
700
-
5 000
-
2 760
2 760
2 760
2 760
11 040
-
300
300
300
300
1 200
51
369
394
292
-
-
110
-
806
1 306
1 519
10 000 10 000
5 000
5 000
конфиденциально
45
234
5 000
38
40 000
1 424
110
1 306
500
806
500
5 224
Структура капиталовложений
Рисунок 7.5
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
77
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
При финансовом моделировании использовались следующие допущения, связанные с отражением
основных средств:
ввод в эксплуатацию и постановка на баланс – в квартале, следующем за оплатой
амортизация – линейная, начисоляется ежеквартально
период полной амортизации – 7 лет
налог на имущесво (основные ) средства условно начисляется и уплачивается
ежеквартально, исходя из средней стоимости основных стредств за квартал
расходы на монтаж и наладку оборудования не капитализируются (учитываются в статье
дополнительные расходы каждый период)
все расчеты учтены без НДС
Программы капиталовложений для 3-х сценариев
Рисунок 7.6
7.5.6 Оборотный капитал
Для расчета потребности в оборотном капитале использовалось прогнозирование от установленных
уровней оборачиваемости статей краткосрочных оборотных активов и обязательств (в днях
продаж).
Уровни оборачиваемости заданы из сложившейся на 2008г практики расчетов с контрагентами и
допущений.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
78
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Оборачиваемость
Таблица 7.14
ОБОРАЧИВАЕМОСТЬ
в днях продаж
Запасы
Дебиторская задолженность
покупателей
Прочие дебиторы
Авансы выданные
Авансы, выданные
поставщикам
Кредиторская задолженность
перед поставщиками
Задолженность перед
бюджетом
Авансы, полученные от
покупателей
Задолженность перед
персоналом организации
Цикл оборотного капитала
2008
2009
2010
2011
2012
2013
2014
19
28
28
28
28
28
28
23
20
20
20
20
20
20
1
1
1
1
1
1
1
конфиденциально
10
10
10
10
10
10
10
13
13
13
13
13
13
13
6
6
6
6
6
6
6
14
20
20
20
20
20
20
Уровни оборотного капитала приведены в таблице
Оборотный капитал
Таблица 7.15
ОБОРОТНЫЙ КАПИТАЛ, тыс. руб
Оборотные активы
Запасы
Дебиторская задолженность
покупателей
Прочие дебиторы
Авансы выданные
Авансы, выданные
поставщикам
Краткосрочные обязательства
Кредиторская задолженность
перед поставщиками
Задолженность перед
бюджетом
Авансы, полученные от
покупателей
Задолженность перед
персоналом организации
ОБОРОТНЫЙ КАПИТАЛ
Увеличение (уменьшение)
оборотного капитала
2008
2009
2010
2011
2012
2013
2014
534
2 477
5 240
7 608
9 044
10 479
11 915
1 655
4 359
8 508
12 633
15 333
18 033
20 733
72
218
425
632
767
902
1 037
-
-
-
-
-
-
-
281
885
935
2 833
5 530
8 211
9 966
11 721
13 476
-
-
-
-
-
-
-
432
1 308
2 552
3 790
4 600
5 410
6 220
613
2 028
4 219
6 154
7 347
8 540
9 733
914
1 416
2 191
1 935
1 193
1 193
1 193
конфиденциально
1 871
2 717
3 230
3 743
4 255
Подробная детализация и поквартальные данные представлены в Приложении «Финансовая
модель проекта».
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
79
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
7.5.7 Кредиты и займы
Реалистический сценарий
В основном, источником финансирования операционной и инвестиционной деятельности
компании служит реинвестированная прибыль.
Займ первоначальных учредителей, находящийся на балансе на конец первого полугодия 2008г,
полностью погашается в конце 2008г.
Потребность в краткосрочном кредите возникает в 2009 году. Ставка кредита установлена на уровне
18% годовых в рублях.
График взятия и погашения кредита
Таблица 7.16
График привлечения-погашения
кредитов, тыс. руб
Поступление кредитов
Погашение кредитов
Сумма кредита на конец периода
Проценты по кредитам
1 кв 2009
2 кв 2009
3 кв 2009
4 кв 2009
ИТОГО за 2009
-
6 000
3 910
2 090
94
2 090
24
6 000
6 000
388
6 000
270
Оптимистический сценарий
В оптимистическом сценарии предполагается более интенсивный ввод производственных линий. В
связи с этим потребность во внешнем заемном финансировании возрастает.
Займ первоначальных учредителей, находящийся на балансе на конец первого полугодия 2008г,
полностью погашается в конце 2008г.
Потребность в краткосрочном кредите возникает в 2009 году. Ставка кредита установлена на уровне
18% годовых в рублях.
В 2010г необходим дополнительный краткосрочный кредит в 41 млн руб.
График взятия и погашения кредита в 2009г
Таблица 7.17
График привлечения-погашения
кредитов, тыс. руб
Поступление кредитов
Погашение кредитов
Сумма кредита на конец периода
Проценты по кредитам
1 кв 2009
2 кв 2009
3 кв 2009
4 кв 2009
ИТОГО за 2009
-
6 000
3 910
2 090
94
2 090
47
6 000
6 000
411
3 кв 2010
4 кв 2010
ИТОГО за 2010
6 000
270
График взятия и погашения кредита в 2010 г
Таблица 7.18
График привлечения-погашения
кредитов, тыс. руб
Поступление кредитов
Погашение кредитов
1 кв 2010
2 кв 2010
41 000
41 000
-
38 910
2 090
41 000
Сумма кредита на конец периода
41 000
2 090
-
43 090
Проценты по кредитам
1 845
921
461
3 227
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
80
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Программа капиталовложений и структура финансирования для
оптимистического сценария
Таблица 7.19
Инвестиции
В основные средства
(материальные активы)
В нематериальные
активы (патент)
В оборотный капитал
ИТОГО
Источники
финансирования
Вложения начальных
акционеров
Вложения финансовых
инвесторов
Кредиты и займы
Реинвестированная
прибыль
ИТОГО
2 008
2 009
2 010
2 011
2 012
2 013
2 014
-
итого
за 7
лет
50 145
870
9 129
40 146
-
-
-
100%
-
-
-
-
-
-
-
-
0%
870
9 129
40 146
-
-
-
-
50 145
0%
100%
2 008
2 009
2 013
-
итого
за 7
лет
93
93
-
-
-
-
-
0,2%
-
-
-
-
-
-
-
-
0,0%
778
6 000
3 129
41 000
- 854
-
-
-
-
47 000
3 053
93,7%
6,1%
870
9 129
40 146
-
-
-
-
50 145
100,0
%
2 010
2 011
2 012
2 013
конфиденциально
Структура финансирования для оптимистического сценария
Рисунок 7.7
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
81
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
7.5.8 Ключевые финансовые коэффициенты
Компания представляет собой высокоэффективное финансово сбалансированное предприятие.
Показатели эффективности, ликвидности и устойчивости находятся на протяжении всего проекта в
норме.
Основные финансовые коэффициенты проекта приведены в таблице.
Основные финансовые коэффициенты
Таблица 7.20
2008
2009
2010
2011
2012
2013
2014
Темпы роста и операционные показатели
% Валовой прибыли к
Выручке
Рост валовой прибыли
Рост выручки
% расходов к выручке
Рост расходов
% операционной прибыли
до амортизации к выручке
(EBITDA)
Рост операционной
прибыли до амортизации
% операционной прибыли к
выручке (EBIT)
Рост операционной
прибыли
% прибыли до налог. к
выручке (EBT margin)
Рост прибыли до
налогообложения
% чистой прибыли к
выручке/(NPAT margin)
Фактическая ставка
налогообложения/Taxation
Rate (Actual)
61%
59%
56%
57%
58%
58%
59%
135%
195%
84%
51%
23%
19%
16%
152%
203%
95%
48%
21%
18%
15%
50%
33%
26%
24%
24%
24%
22%
140%
99%
55%
38%
22%
16%
7%
11%
27%
30%
33%
34%
35%
37%
114%
641%
120%
62%
24%
21%
22%
11%
26%
29%
31%
31%
33%
35%
111%
629%
118%
61%
23%
22%
22%
10%
25%
29%
31%
31%
33%
35%
112%
645%
123%
61%
23%
22%
22%
8%
19%
22%
24%
24%
25%
26%
0,3%
0,5%
0,6%
0,6%
0,7%
0,5%
0,4%
24%
25%
26%
Коэффициенты прибыльности
Рентабельность
продаж/Return on Sales
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
8%
19%
22%
24%
82
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Рентабельность
собственных средств/Return
on Equity
95%
88%
66%
52%
39%
32%
28%
Банковские коэффициенты/ Banking ratios
Коэффициент покрытия
процентов по кредитам/
Times Interest Earned
По кредиту начальных
акционеров
По краткосрочным
кредитам
ИТОГО Interest coverage
25
52
N/A
N/A
N/A
N/A
N/A
25,3
N/A
N/A
N/A
N/A
N/A
N/A
N/A
52,4
N/A
N/A
N/A
N/A
N/A
25,3
52,4
N/A
N/A
N/A
N/A
N/A
Коэффициенты ликвидности и оборачиваемости / Liquidity Ratios
Current Ratio
К-т быстрой ликвидности/
Quick ratio
Оборачиваемость
дебиторской
задолженности (дней)/
Debtors' Collection Period
Оборачиваемость запасов
(дней)/
Stock turnover
Оборачиваемость
кредиторской
задолженности (дней)/
Creditors' payment period
1,6
2,6
4,0
6,1
9,0
11,7
14,6
1,3
2,1
3,5
5,6
8,5
11,2
14,1
23,0
20,0
20,0
20,0
20,0
20,0
20,0
19,0
28,0
28,0
28,0
28,0
28,0
28,0
10,0
10,0
10,0
10,0
10,0
10,0
10,0
Коэффициенты устойчивости / Leverage Ratios
Долг/Активы
Non-current Liabilities to
Total Assets
Долг/собственные средства
Non-current Liabilities to
Equity
0%
0%
0%
0%
0%
0%
0%
0%
0%
0%
0%
0%
0%
0%
Коэффициенты эффективности / Activity Ratios
Продажи/Запасы
Sales to Inventory
Продажи/рабочий капитал
Sales to WC
Продажи/активы
Sales to Total Assets
Продажи/Основные
средства
Sales to Fixed Assets
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
49
32
30
30
31
31
32
25
10
5
3
2
1
1
7
4
3
2
1
1
1
24
9
8
8
10
11
13
83
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
7.6 Анализ чувствительности проекта
7.6.1 Чувствительность проекта к изменению ключевых
сценарных показателей
Анализ чувствительности проекта показал, что проект наиболее сильно зависит от снижения цены
реализации и снижения объемов продаж по сравнению с целевыми значениями.
Ниже в таблице приводятся значения отклонений отдельных показателей, при которых проект
теряет привлекательность (значение NPV становится меньше нуля).
Объемы выпуска, шт
Максимальное отклонение,
при котором NPV
становится отрицательным
- 60%
Средняя цена, руб/шт
- 40%
Показатель
Прямые переменные расходы, руб/шт
70%
Постоянные операционные расходы, руб
130%
Оценивая результаты анализа можно утверждать, что проект достаточно устойчив, так как может
выдерживать ухудшение ключевых показателей на 40-60%.
Анализ чувствительности по отдельным показателям приведен ниже:
Изменение объемов продаж, шт
Объемы продаж, %
100%
отклонение
0%
Объемы продаж, шт
33 831
NPV проекта*
258 905
Отклонение NPV
0,0%
Изменение средней цены за шт, руб
Цена, руб
43,72
отклонение
0,0%
NPV проекта*
258 905
Отклонение NPV
0,0%
90%
-10%
30 448
212 042
-18,1%
80%
-20%
27 064
164 312
-36,5%
39,34
-10,0%
172 676
-33,3%
34,97
-20,0%
86 976
-66,4%
70%
-30%
23 681
115 689
-55,3%
30,60
-30,0%
1 436
-99,4%
60%
-40%
20 298
66 093
-74,5%
50%
-50%
16 915
16 811
-93,5%
40%
-60%
13 532
- 49 025
-118,9%
26,23
-40,0%
- 107 070
-141,4%
21,86
-50,0%
17,49
-60,0%
Изменение прямых переменных расходов
Себестоимость,
руб/шт
отклонение
NPV проекта*
Отклонение NPV
18,32
20,15
21,99
23,82
25,65
27,48
29,32
31,15
0,0%
10,0%
70,0%
75 594
39 540
2 953
0,0%
-14,2%
40,0%
111
903
-56,8%
60,0%
222 046
30,0%
148
482
-42,7%
50,0%
258 905
20,0%
185
220
-28,5%
-70,8%
-84,7%
-98,9%
Изменение условно-постоянных расходов
Условно-постоянные
366 420
403 062
расходы, руб
Отклонение, %
0,0%
10,0%
NPV проекта*
258 905
237 641
Отклонение NPV
0,0%
-8,2%
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
439 704
476 346
512 988
549 631
586 273
842 767
20,0%
216 392
-16,4%
30,0%
195 177
-24,6%
40,0%
173 963
-32,8%
50,0%
152 819
-41,0%
60,0%
131 686
-49,1%
130,0%
- 22 512
-108,7%
84
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
7.6.2 Точка безубыточности
Расчет точки безубыточности показал, что компания имеет достаточный запас прочности и может
выдерживать после 2009 г снижение выручки до 50 - 70%, оставаясь прибыльной.
Данные расчета приведены в таблице
Расчет точки безубыточности
Таблица 7.21
переменные расходы в %
от продаж
условно-постоянные
расходы, тыс руб
Точка безубыточности,
тыс. руб
Выручка, тыс руб
2008
2009
2010
2011
2012
2013
2014
Total 7
years
40,1%
41,6%
46,0%
45,4%
44,8%
44,5%
44,2%
44,5%
13 708
31 315
22 867
конфиденциально
50 143
71 629
87 364
101 345
111 616
467 122
53 612
92 890
131 205
158 401
182 451
199 896
842 178
26 260
79 550
155 275
230 550
279 825
329 100
378 375
26 260
15%
48%
67%
76%
77%
80%
89%
76%
Запас прочности
7.7 Оценка рыночной стоимости проекта
Оценка рыночной стоимости проекта проводилась двумя основными способами:
Методом дисконтирования свободных денежных потоков
Сравнительным методом с использованием мультипликаторов компаний-аналогов
Результаты оценки приведены ниже в таблице:
Оценка рыночной стоимости компании
Таблица 7.22
Методика оценки
Метод дисконтирования
свободных денежных потоков
Сравнительный метод
Оценка стоимости компании
Млн. руб
Млн. долл
258,9
10,36
223,5
8,9
Комментарий
При ставке дисконтирования 25%
и постпрогнозном темпе роста 5%
на 2014г. В качестве
сравнительных компаний
выбирались международные
отраслевые конкуренты.
Оценка методом дисконтирования денежных потоков
Для оценки стоимости компании методом дисконтированных свободных денежных потоков
производилось прогнозирование свободного денежного потока косвенным методом. Результаты
прогнозирования приведены в таблице.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
85
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Прогнозирование свободного денежного потока
Таблица 7.23
2 008
2 009
2 010
2 011
2 012
2 013
2 014
2 783
20 292
44 311
71 363
88 119
107 182
131 128
74
871
2 316
4 209
5 795
6 565
7 673
- 110
- 388
-
-
-
-
-
минус налог на прибыль
- 641
- 4 777
- 10 635
- 17 127
- 21 148
- 25 724
- 31 471
ИТОГО поток до изменения
оборотных средств
2 105
15 998
35 993
58 445
72 765
88 023
107 330
- 2 700
операционная прибыль EBIT
плюс амортизация
минус проценты по кредиту
Изменение оборотных средств
минус увеличение
Дебиторская задолженность
-
- 2 704
- 4 149
- 4 125
- 2 700
- 2 700
- 37
- 146
- 207
- 206
- 135
- 135
- 135
583
- 1 943
- 2 763
- 2 369
- 1 436
- 1 436
- 1 436
2
-
-
-
-
-
-
212
- 4 793
- 7 119
- 6 699
- 4 271
- 4 271
- 4 271
- 289
604
987
846
513
513
513
211
1 898
2 697
2 681
1 755
1 755
1 755
116
876
1 245
1 237
810
810
810
- 1 163
-
-
-
- 1 126
3 378
4 929
4 764
3 078
3 078
3 078
Итого поток от увеличения
Рабочего капитала
- 914
- 1 416
-2 191
- 1 935
- 1 193
- 1 193
- 1 193
ИТОГО поток от операционной
деятельности
1 192
14 582
33 802
56 510
71 572
86 830
106 137
- 9 129
- 13 564
- 13 352
- 5 045
- 8 294
- 5 038
Авансы уплаченные
Товары и расходные материалы
Прочие оборотные активы
Суммарные изменения
неденежных оборотных активов
336
плюс увеличение
Кредиторская задолженность
Расчеты с бюджетом (включая
НДС)
Расчеты с персоналом
Авансы покупателей
Прочие краткосрочные
обязательства
Суммарные краткосрочные
обязательства
конфиденциально
-
минус
Поток по инвестиционной
деятельности
-
870
Итого свободный денежный поток
(FCF)
431
5 840
20 238
43 158
66 527
78 536
101 100
Коэффициент дисконтирования
1,00
1,25
1,56
1,95
2,44
3,05
3,81
дисконтированные операционные
потоки*
1 302
11 976
21 633
28 933
29 316
28 453
27 823
дисконтированные
инвестиционные потоки
- 870
- 7 304
- 8 681
- 6 836
- 2 066
- 2 718
- 1 321
431
4 672
12 952
22 097
27 249
25 735
26 503
ИТОГО дисконтированный
денежный поток
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
86
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Таким образом с учетом стоимости дисконтированных свободных денежных потоков в прогнозный
период (119,6 млн руб) и дисконтированной стоимости постпрогнозных денежных потоков после
2014 г. (139 млн руб) суммарная оценка стоимости компании составила 258,9 млн руб.
Ставка дисконтирования 25% (выше текущей ставки рефинансирования ЦБ в 2,4 раза).
Постпрогнозный темп роста - 5% в год.
Подробный расчет приведен в таблице.
Дисконтированный денежный поток
Таблица 7.24
DCF valuation
Ед. изм
ставка дисконтирования
25%
темп роста в постпрогнозный период
5%
NPV прогнозных потоков
тыс.руб
119 639
Дисконтированное конечное значение
тыс.руб
139 139
минус долг на начало
тыс.руб
1 000
плюс наличные средства на начало
тыс.руб
1 127
ИТОГО стоимость компании DCF
тыс.руб
258 905
ИТОГО стоимость компании DCF
$ mln
10,36
Графики прогнозных свободных денежных потоков для 3-х альтернативных
сценариев
Рисунок 7.8
Оценка сравнительным методом.
Для оценки сравнительным методом были выбраны сравнительные компании из числа
международных конкурентов, акции которых имеют котировки на биржах.
Самые близкие прямые конкуренты - Flabeg и Mekra Lang, а также российские производители
автозеркал являются частными компаниями, по которым отсутствует необходимая для анализа
информация. Эти компании как сравнительные при оценке не использовались.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
87
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Предварительная оценка производилась по 4-м мультипликаторам. Результирующая оценка
является взвешенной суммой оценок.
Показатели сравнительных компаний по состоянию на 23 окт. 2008г. приводятся в таблице
Показатели сравнительных компаний на 23.10.2008
Таблица 7.25
Мультипликатор
Сравнительная компания
Pilkington Flabeg
Saint Goben
Murakami Corp
Gentex
Magna
Sector average (Auto Parts)
Выбранное для оценки значение
мультипликатора
Market Cap to
Sales
2,06
0,23
н/д
3,33
0,14
0,38
EV/EITDA
P/E
Price to Book
н/д
3,6
0,72
н/д
0,7
н/д
н/д
5
н/д
19,3*
5,5
3,44
3,0
0,7
0,3
2,9
0,41
1,44
0,25
0,7
3,5
0,75
25%
25%
25%
25%
2,22
н/д
25,91
4,56
доля в итоговой оценке
Для справки
S&P 500
* устаревшие данные
Результаты оценки стоимости компании сравнительным методом приведены в таблице
Результат оценки стоимости компаний (Сравнительный метод)
Таблица 7.26
Тыс. руб
2008
2009
2010
2011
2012
2013
2014
Sales/Выручка
Multiple/Коэффициент Price to Sales
Equity value/Оценка
вес показателя
26 260
0,25
6 565
25%
79 550
0,25
19 888
155 275
0,25
38 819
230 550
0,25
57 638
279 825
0,25
69 956
329 100
0,25
82 275
378 375
0,25
94 594
EBITDA/Приб до амортизации
Кредиты и займы
Multiple/Коэффициент EV/EITDA
Equity value/Оценка
вес показателя
Net Profit/Чистая прибыль
Multiple/Коэффициент P/E
Equity value/Оценка
Equity value/Оценка
вес показателя
Book value/балансовая стоимость
2 857
0
0,7
2 000
25%
2 031
3,5
7 110
268
25%
21 162
0
0,7
14 813
46 628
0
0,7
32 639
75 572
0
0,7
52 901
93 913
0
0,7
65 739
113 747
0
0,7
79 623
138 801
0
0,7
97 160
15 127
3,5
52 945
2 036
33 676
3,5
117 867
4 622
54 236
3,5
189 827
7 593
66 970
3,5
234 395
9 376
81 459
3,5
285 105
11 404
99 657
3,5
348 800
13 952
2 144
17 271
50 947
105 184
172 154
253 612
353 270
Multiple/Коэффициент Price to Book
Equity value/Оценка, 000 RUR
вес показателя
Total Value of the company/
Оценка компании, тыс. руб
0,75
1 608
25%
0,75
12 953
0,75
38 211
0,75
78 888
0,75
129 115
0,75
190 209
0,75
264 952
4 455
26 229
60 068
101 387
135 561
175 154
223 456
168
1 009
2 356
4 055
5 422
7 006
8 938
Total Value of the company/
Оценка компании, тыс долл
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
88
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Таким образом с учетом оценка стоимости компании в 2014г, полученная
методом составила 223,5 млн руб (8,9 млн долл)
сравнительным
Оценка компании для альтернативных сценариев
Рисунок 7.9
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
89
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
8 Риски проекта и планируемые меры по
их предупреждению (устранению)
Риск составляет объективно неизбежный элемент принятия любого хозяйственного решения в силу
того, что неопределенность – неотъемлемая характеристика условий хозяйствования.
Значительное число убыточных предприятий позволяет сделать вывод о том, что без учета фактора
риска в предпринимательской деятельности не обойтись, без этого сложным является получение
адекватных реальным условиям результатов деятельности. Создать эффективный механизм
функционирования предприятия на основе концепции безрискового хозяйствования невозможно.
Предпринимательский риск имеет объективную основу из-за неопределенности внешней среды по
отношению к предпринимательской фирме. Внешняя среда включает в себя объективные
экономические, социальные и политические условия, в рамках которых фирма осуществляет свою
деятельность и к динамике которых она вынуждена приспосабливаться.
Анализ многочисленных определений риска позволяет выявить основные моменты, которые
являются характерными для рисковой ситуации, такие, как:
случайный характер события, который определяет, какой из возможных исходов
реализуется на практике;
наличие альтернативных решений;
возможность определить вероятности исходов и ожидаемые результаты;
вероятность возникновения убытков;
вероятность получения дополнительной прибыли.
Таким образом, категорию «риск» можно определить как опасность потенциально возможной,
вероятной потери ресурсов или недополучения доходов по сравнению с вариантом, который
рассчитан на рациональное использование ресурсов в данном виде деятельности. Другими
словами, риск – это угроза того, что предприятие понесет потери в виде дополнительных расходов
или получит доходы ниже тех, на которые рассчитывало.
Сложность классификации рисков заключается в их многообразии. С риском компании
сталкиваются всегда при решении как текущих, так и долгосрочных задач. Существуют
определенные виды рисков, действию которых подвержены все без исключения
предпринимательские структуры. Однако, наряду с общими рисками, есть специфические,
характерные для определенных видов деятельности. Так, банковские риски отличаются от рисков в
страховой деятельности, а последние, в свою очередь, от рисков при организации производства.
Видовое разнообразие рисков велико – от пожаров и стихийных бедствий до межнациональных
конфликтов, изменений в законодательстве, резких инфляционных колебаний.
По сфере возникновения риски можно подразделить на внешние и внутренние.
Источником возникновения внешних рисков является внешняя, по отношению к предприятию,
среда. Фирма может только предвидеть и учитывать такие риски в своей деятельности, но
воздействовать на них не в силах.
Источником внутренних рисков является само предприятие. Эти риски возникают в случае
неэффективного менеджмента, ошибочной маркетинговой политики, внутрифирменных
злоупотреблений и т.п.
С точки зрения длительности во времени, риски можно разделить на кратковременные и
постоянные.
К группе кратковременных рисков относятся те, которые угрожают предприятию в течение
конечного отрезка времени, например, транспортный риск, когда убытки могут возникнуть во
время перевозки груза, или риск неплатежа по конкретной сделке.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
90
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
К постоянным рискам относятся риски, непрерывно угрожающие предпринимательской
деятельности в данном регионе или в определенной отрасли экономики.
Еще один подход к дифференциации рисков – риски страхуемые и не страхуемые. В первом случае
можно переложить риск на другие субъекты экономики, осуществив определенные затраты в виде
страховых взносов.
Существуют и другие варианты классификации. При разработке бизнес-планов широко
распространено выделение следующих видов рисков:
политические;
юридические;
производственно-технические;
социальные;
коммерческие;
экологические;
финансовые;
законодательные.
Далее рассмотрим вероятность возникновения данных видов рисков в ходе реализации данного
проекта.
Политические риски –
связаны с неопределенностью правительственных программ,
неустойчивостью законодательных норм на национальном и региональном уровне, переделом
сфер влияния между региональными политическими группировками.
Проект является приоритетным для региона, так как одним из ведущих направлений стратегии
развития Нижегородской области является формирование на территории региона автомобильного
кластера. Поэтому можно надеться на поддержку проекта региональными властями.
Таким образом, политические риски проекта минимальны.
Социальные риски – связаны с возможными конфликтами с населением окружающих территорий,
персоналом предприятия.
Проект реализуется в традиционно существующей производственной зоне, поэтому абсолютно не
затрагивает интересы населения. При расчетах показателей бизнес-плана закладывается
опережающий среднеотраслевой уровень зарплат производственного и инженерно-технического
персонала, трудовые отношения осуществляются в рамках действующего законодательства, что
значительно снижает вероятность социальных конфликтов на предприятии.
Социальные риски также минимальны.
Юридические риски связаны с правами собственности, в том числе интеллектуальной. Реализация
проекта ведется на собственных производственных площадях одного из учредителей компании, что
не требует приобретения для него земельных участков и помещений, в проекте не задействуются
технологии и промышленные образцы, защищенные патентами.
Юридические риски проекта являются минимальными.
Производственные риски
– обусловлены изменчивостью самого процесса производства,
непредсказуемостью поведения поставщиков и подрядчиков по различным видам кооперации,
невозможностью выполнения договорных обязательств и другими факторами.
В Таблице 8.1. перечислены элементарные производственные риски, которые могут возникнуть в
процессе реализации проекта, и меры по их предотвращению.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
91
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Элементарные производственные риски, связанные с реализацией проекта, и
меры по их предотвращению
Таблица 8.1
Элементарные риски
Меры по предотвращению
Ошибки при формировании
технологической линейки
В проекте задействовано несколько одинаковых технологических
линеек. При формировании и запуске первой линейки идет отработка
состава оборудования и технологий, позволяющие избежать ошибок
при мультиплицировании процессов.
В ходе формирования первой технологической линейки создаются
пакеты конструкторской документации, позволяющие в дальнейшем
легко воспроизводить линейки даже менее квалифицированному
персоналу.
Сбои при работе оборудования
При формировании технологической линейки используются
стандартизированные элементы, позволяющие произвести их
быструю замену.
Кроме того, по мере реализации проекта наращивается количество
параллельных линеек, при этом они имеют запас по мощности, что
позволяет оперативно перераспределять производственную
программу без срыва поставок потребителям
Перебои с сырьем
В процессе производства используется общедоступное сырье и
материалы. Основной поставщик сырья, Борский стекольный завод,
выпускает объемы на много порядков превосходящие потребность
предприятия, при этом находится всего в 15 км. от предприятия, что
позволяет оперативно пополнять запасы.
Отсутствие квалифицированного
персонала
Большинство производственных процессов автоматизировано
В Нижнем Новгороде есть ряд производств, где используются близкие
технологические процессы, что позволяет найти специалистов с
требуемой квалификацией
При расчете показателей бизнес-плана заложен уровень оплаты
рабочего, административного и инженерно-технического персонала,
позволяющий
Проблемы с транспортной
логистикой
В Нижнем Новгороде работает несколько десятков агентств,
оказывающих доставку продукции автотранспортом, в том числе за
рубеж
Хищения продукции
На предприятии устанавливается система видеонаблюдения
Брак
Контроль «узких мест» технологических процессов
Аттестация менеджмента качества по системе ISO 9004
Автоматизация технологических процессов
Развитие службы контроля и метрологии
Ориентация на западные стандарты качества
Техническое руководство и специалисты предприятия «Сикор» имеют профильное образование в
лучших московских ВУЗах, большой практический отраслевой опыт, постоянно ведут активный
бенчмаркинг конкурентов, в том числе среди ведущих зарубежных компаний. Компания много лет
производит зеркальные поверхности для поставщиков первого уровня российских, а в последнее
время и зарубежных производителей. Уникальные специалисты, многолетний отраслевой опыт и
«ноу-хау» позволяют относить производственные риски к малозначительным.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
92
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Коммерческие риски – связаны с приобретением продукции потребителями.
В Таблице 8.2. перечислены элементарные коммерческие риски, которые могут возникнуть в
процессе реализации проекта, и меры по их предотвращению.
Элементарные коммерческие риски, связанные с реализацией проекта, и меры
по их предотвращению
Таблица 8.2
Элементарные риски
Меры по предотвращению
Сокращение производства в
автомобильной отрасли
Страновая диверсификация поставок
Концентрация в нишах с ростом
Расширение номенклатуры продукции
Снижение себестоимости при росте качества
Отказ от закупок стратегического
потребителя
Диверсификация поставок стратегическим клиентам
Расширение розничных поставок
Снижение себестоимости при росте качества
Укрепление позиций в вертикально интегрированных структурах
Демпинг со стороны конкурентов
Снижение себестоимости при росте качества
Укрепление позиций в вертикально интегрированных структурах
Коммерческие риски в настоящее время представляют значительную угрозу для предприятия.
Для снижения коммерческих рисков ООО «Сикор» намерено укреплять свои позиции в
вертикально-интегрированной цепочке «Сикор» – «Автокомпонент» – «Глобальный поставщик N »
путем внедрения в производство новой номенклатуры зеркальных поверхностей, используемых
компанией «Глобальный поставщик N » при производстве автозеркал для ее традиционных
клиентов, заводов, расположенных как на территории России, так и за рубежом, а также снижением
себестоимости за счет роста масштабов производства и совершенствования технологий, при
одновременном повышении качества на базе проводимых НИОКР.
Также необходимо расширение объемов поставок розничным клиентам, а также
поставщикам (наряду с имеющимися) на заводские конвейеры.
другим
Финансовые риски – связаны с увеличением изначально предусмотренных проектом затрат, а
также несвоевременными платежами заказчиков и снижением цен на продукцию компании ниже
запланированного уровня.
Спад мировой и российской экономики предполагает снижение спроса, а значит и стоимости
технологического оборудования, материалов и комплектующих, что, в свою очередь, позволит
компенсировать потери от возможного снижения цен на продукцию ООО «Сикор». Динамика цен
на основные сырьевые товары отражена на Рисунке 8.1.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
93
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Глубина падения мировых цен на основные сырьевые товары. Источник –
еженедельник «Эксперт»
Рисунок 8.1
Для контроля своевременности платежей и работы с дебиторской задолженностью в штате
предприятия вводится должность еще одного бухгалтера.
Так как проект финансируется в основном за счет собственных средств, увеличение ставок
кредитования скажется на планируемых финансовых результатах несущественно.
Также к финансовым относятся риски, связанные с серьезным изменением курса валют. Основным
заказчиком компании является европейская компания «Глобальный поставщик N », цены на
продукцию устанавливаются в евро, а расходы ООО «Сикор» в рублях. На Рисунке 8.2 отражена
динамика курса евро к рублю.
Экологические риски – на предприятии не используются технологии, влияющие на окружающую
среду. Экологических рисков нет.
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
94
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
Динамика курса евро к рублю. Октябрь 2003 – октябрь 2008.
Рисунок 8.2
Источник – РБК.
Для снижения рисков, связанных с резкими изменениями валютных курсов, в контракте на поставку
вводятся корректирующие цены индексы, привязанные к изменению курса валют.
Законодательные риски.
Значительное влияние на рынок оказывают изменения в
законодательстве, направленные на повышение безопасности движения (например, поправки
серии 02 Правил ЕЭК ООН № 46, включающие требования к изменению формы и качеству
зеркальных поверхностей). Однако, для ООО «Сикор», способному быстро перестроить элементы
технологии производства с сохранением высокого качества продукции, такие изменения носят
позитивный характер, так как создают дополнительные препятствия для более слабых конкурентов
и увеличивают входные рыночные барьеры.
Законодательные риски связаны и с изменениями в отраслевом законодательстве. В октябре 2008
года весьма вероятно подписание совместного приказа Минпромторговли и Минэкономразвития о
возобновлении приема заявок от производителей автокомпонентов на предоставление им статуса
промсборки. Соглашение о промсборке дает право подписавшей его компании ввозить детали для
сборки узлов и агрегатов с пошлиной 0-3% вместо 5-20% с условием, что через 3,5 года доля
импортных деталей сократится на 30%.
По оценкам заместителя гендиректора Национальной ассоциации производителей
автокомпонентов (НАПАК) Михаил Блохина, производители автокомпонентов принесут в Россию до
3 млрд. дол. США инвестиций. В целом, данный приказ должен положительно сказаться на ООО
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
95
www.marchmont.ru
ООО “Сикор». Бизнес- план «Организация серийного
производства зеркальных элементов для автомобильной промышленности в 2009- 2014гг»
«Сикор», так как производители автокомпонентов первого уровня в целях локализации
производства будут размещать заказы элементы на российских предприятиях.
9 Приложения
МАРЧМОНТ Капитал Партнерс
603005, Россия, Нижний Новгород, Театральная пл., 5\6
Тел: +7(831) 419 45 65; Факс +7 (831) 419 50 11
e-mail: consulting@marchmont.ru
96
www.marchmont.ru