УДК 336.71.078.3 КОНКУРЕНЦИЯ БАНКОВ И СТАБИЛЬНОСТЬ

Вестник КазНТУ. - 2014. - № 1. - С. 549-552
УДК 336.71.078.3
КОНКУРЕНЦИЯ БАНКОВ И СТАБИЛЬНОСТЬ ФИНАНСОВОЙ
СИСТЕМЫ
Кулманова Ж.. студентка Финб-10-1р специальности - 5В050900 ИЭиБ
Магистр, ст. преподаватель КазНТУ им.К.И. Сатпаева Иманкулова Б.Б.
Казахстан г.Алматы
Казахский Национальный Технический Университет им. К.И.Сатпаева,
г.Алматы
Аннотация. Мировой экономический кризис показал слабые места
казахстанской финансовой системы. В первую очередь зависимость наших
банков от внешних займов. По мнению экспертов, для расширения базы
фондирования экономики следует развивать альтернативные банкам
источники инвестиций. Например, привлекать капитал институциональных
инвесторов, способных обеспечить долгосрочное финансирование экономики
страны, а также сбережений населения и предприятий, средства фондов
прямых инвестиций.
Ключевые слова: ипотека, кредит, проценты, заемщик, кризис, рынок.
За эти годы Казахстан добился ярких экономических побед. Огромный
вклад в экономические успехи внесла его финансовая система, доказавшая
свою эффективность и состоятельность.
Как сегодня отмечают многие эксперты, создание национальной
финансовой системы стало первоочередным шагом молодого казахстанского
государства. Страна нуждалась в надежной денежно-кредитной системе,
способной обеспечить экономику ресурсами, а также в рыночных
финансовых институтах, основанных на частной собственности,
конкуренции и прозрачности деятельности.
Переход к новой финансовой системе проходил в условиях
экономического кризиса, доставшегося в наследство от советской эпохи.
Командно-административная система управления тормозила развитие
народного хозяйства, негативно сказывалась на уровне жизни большинства
населения, и, по сути, стала якорем для дальнейшего развития общества и
государства. Рыночные отношения были единственным верным решением
для молодой экономики. Но выстраивать их пришлось в сложных условиях.
Переход к новой финансовой системе проходил в условиях экономического
кризиса, доставшегося в наследство от советской эпохи. Командноадминистративная система управления тормозила развитие народного
хозяйства, негативно сказывалась на уровне жизни большинства населения,
и, по сути, стала якорем для дальнейшего развития общества и государства.
Рыночные отношения были единственным верным решением для молодой
экономики. Но выстраивать их пришлось в сложных условиях.
Прежде всего, следует отметить, что в основе функционирования
финансовых рынков лежит доверие к силе банковских и финансовых
институтов и что операторы на этих рынках зависят друг от друга. Такое
доверие позволяет банкам давать в кредит больше, чем они получили в виде
вкладов, и, таким образом, заправлять горючим двигатель экономики. Даже
если ограниченное число вкладчиков потеряет доверие к своему банку, это
неизбежно вызовет широкую панику среди его клиентов, которая выразится в
массовом снятии денег со счетов и приведет к его краху или, по крайней
мере, к резкому сокращению его способности к кредитованию. Крах банка
сам по себе способен подорвать доверие к банковской и финансовой системе
в целом, что в потенциале может привести к ее гибели. [1]
Таким образом, хотя в принципе между задачами обеспечения
стабильности и эффективности банковского и финансового секторов нет
никакой несовместимости и хотя с практической точки зрения вряд ли
конкуренция в этих секторах сыграла ключевую роль в возникновении
кризиса, тем не менее, полезно изучить те последствия, которые, как
ожидается, этот кризис будет иметь для функционирования финансовых
рынков и реальной экономики.
Кризисы на финансовых рынках связаны с начало спада в реальной
экономике множеством нитей. В качестве примера мы упомянем три из них.
1) Во-первых, как уже отмечалось, падение стоимости активов банков
и финансовых организаций ведет к снижению их способности к
кредитованию в отсутствие рефинансирования. Это само по себе оказывает
сдерживающее воздействие на инвестиции фирм.
2) Во-вторых, резкое снижение стоимости акций и объектов
недвижимости также в итоге ограничивает спрос среди всех тех, кто живет на
свой капитал.
3) В-третьих, спрос ослабевает, когда участники экономической
деятельности не уверены в будущем и теряют доверие к экономической
системе. Не зная, когда может начаться подъем, эти участники
воздерживаются от несрочных инвестиций и от потребления того, что не
является необходимым. В частности, именно поэтому падение спроса
ударило по автомобильной промышленности. Одной из отличительных черт
этого сектора является возможность повременить - во многих случаях – с
заменой автомобиля. Первая мысль заключается в том, что сейчас
ведутся чрезвычайно активные дебаты об ужесточении регулирования
финансовых рынков и их участников, и считать, что в ближайшие несколько
лет регулирование не будет быстро ужесточаться, было бы нереалистично.
Одна из причин, по которым политики испытывают естественную
склонность к усилению регулирования, заключается в том, что из-за кризиса
никто из участников экономической деятельности не склонен рисковать так,
как раньше, и очевидно, что более комплексная и более адресная система
регулирования поможет предотвратить системный риск, не препятствуя без
необходимости экономическому росту. Как напоминал недавно Пол
Кругман, лауреат Нобелевской премии 2009 года, Соединенные Штаты
вышли из Великой депрессии с жестко регулируемой и относительно
примитивной банковской системой, которая, тем не менее, позволила
экономике Соединенных Штатов удвоить свой ВВП в течение одного
поколения. Широко варьируются и те области, в которых такое
регулирование может быть скорректировано. В структурном отношении
некоторые предлагают подумать о пересмотре решения об отмене
отраслевых ограничений, которые позволили сформироваться финансовым
группам, занимающимся различными видами деятельности, такими как
коммерческие или инвестиционные банковские операции, управление
активами или страхование, поскольку эти различных области бизнеса
отличаются друг от друга коэффициентами риска, и это может привести к
конфликту интересов. Что касается сферы охвата регулирования, некоторые
предлагают распространить на фонды хеджирования требования
прозрачности в отношении их финансовой структуры и их связей с
регулируемыми организациями. Также предлагается распространить на них
требования к капиталу, аналогичные тем, которые действуют в отношении
банков. [1]
− Применительно к финансовым инструментам часто упоминается
регулирование обмена обязательствами в случае дефолта по кредиту, где
условия сделок зачастую покрыты мраком. Применительно к
секьюритизации вопрос состоит в том, следует ли при ней разрешать полный
разрыв связи между риском и кредитором.
− Применительно к требованиям, предъявляемым к капиталу,
рекомендуется два вида мер: запрет на размещение банками кредитов в
фондах, на которые такие требования не распространяются, и корректировка
цены активов с тем, чтобы избежать проциклических эффектов,
проявившихся в ходе нынешнего кризиса.
− Применительно к стимулам предлагается осуществлять надзор за
ставками оплаты труда трейдеров, чтобы не допускать их асимметричного
вознаграждения за краткосрочные, а не долгосрочные показатели. В
общем, если конкуренция на финансовых рынках не отличается достаточной
остротой, это неизбежно будет отрицательно сказываться на усилиях по
преодолению финансового кризиса в целом. В качестве дополнения к
макроэкономическим мерам, таким как поддержание активности и борьба со
страхами населения, банки также должны продолжать, во-первых,
кредитовать экономику и, во-вторых, посредством снижения процентных
ставок и удешевления кредита делиться с клиентами теми выгодами, которые
они сами получают от снижения стоимости своего рефинансирования. Но у
банков будет стимул улучшать условия кредитования лишь постольку,
поскольку они будет эффективно конкурировать друг с другом на кредитном
рынке. В противном случае, если банк получит гарантию того, что он сможет
удержать своих клиентов, даже продолжая давать взаймы под высокие
проценты, крайне маловероятно, что снижение стоимости рефинансирования
для банков отразится в росте кредитования и внесет вклад в достижение
экономического подъема. Поэтому конкуренцию на банковском рынке
необходимо сохранять. Таким образом, вопреки заявлениям некоторых,
финансовый и экономический кризис предполагает активизацию
деятельности конкурентных ведомств с целью защиты механизма
конкуренции и сдерживания разработки, законодательных или нормативных
инициатив, которые со временем могут поставить под угрозу наши шансы на
достижение экономического подъема. [1]
В отличие от того, что происходит на других рынках товаров и услуг,
где крах фирмы открывает новые возможности для ее конкурентов, крах
фирмы в банковском или финансовом секторе неизбежно приводит к
системным последствиям. В целях финансового оздоровления банков и
повышения стабильности казахстанской банковской системы необходимо
последовательное поведение следующих мер:
- увеличение капиталов банков;
- улучшение качества активов;
- реструктуризация банковской системы.
Реструктуризация кредитных организаций рассматривается как одно из
направлений поддержания стабильности банковской системы.
Необходимость реструктурирования вызвана исключительной ролью
банковской системы в деле обеспечения безопасности права собственности,
которое подвержено возрастающим финансовым рискам в процессе
хозяйственной деятельности.
Зарубежный банковский опыт показывает, что при появлении ранней
проблемы банкиры и большинство политических деятелей не признают
серьезности происходящих процессов и предпочитают ограничиваться
косметическими мероприятиями. Контролирующие органы стараются
частично это преодолеть принятием законов, устанавливающих
персональную ответственность руководства банка за несвоевременное
предоставление информации контролирующим органам и общественности.
Как, правило, руководство коммерческих банков старается справиться с
проблемами самостоятельно, опасаясь возникновения паники и массового
изъятия вкладов.
Единой методики выявления обанкротившихся банковских учреждений
пока не существует. Но в банковской практике большинства стран, уже
столкнувшихся с проблемами кризисов, основным признаком проблемы
коммерческих банков считается их неплатежеспособность. Для того чтобы
попытаться взять под контроль ситуацию на ранних стадиях, основной
акцент при анализе финансового состояния банков делают на определение их
платежеспособности. Наиболее популярной методикой составления
рейтинговых оценок в международной банковской практике является
система CAMEL. Несомненными достоинствами этой системы являются ее
простота и доступность для понимания, а также достаточно полный охват
важнейших показателей деятельности коммерческого банка.
Используемые методики анализа финансового состояния коммерческих
банков, их платежеспособности и надежности в казахстанской банковской
практике и за рубежом, свидетельствуют о том, что все они по существу
оценивают одни и те же объективно существующие факторы, влияющие на
функционирование банка. Однако все эти методики отличаются друг от
друга множеством конкретных подходов к учету этих факторов, набором
факторов, системой конкретных оценочных показателей, отражающих
различные стороны банковской деятельности; оценкой значимости тех или
иных факторов в общей совокупности и соответственно определением их
критериальных значений; системой группировки оценочных показателей в
единую модель и получения результата анализа работы банка в целом.
Все подходы к оценке финансового состояния коммерческого банка
можно подразделить на эмпирические, экономико-математические,
статистические и смешанные. Эмпирический подход предполагает, что
отбор, группировка, взвешивание и определение критериальных значений
факторов анализа финансового состояния банка производятся на основе
субъективного мнения одного или группы экспертов. Следовательно,
эмпирический подход представляет собой алгоритмизацию суждений
ответственных работников банков и специалистов в области оценки
финансового состояния последних. Известно” что именно экспертный
подход в настоящее время является преобладающим не только в
казахстанской, но и мировой банковской практике. Причиной подобного
подхода является: [1]
- сложность формализации и оценки в количественном выражении
отдельных сторон деятельности банка;
- качественная разнородность факторов, влияющих на конечные
результаты работы банков, что осложняет определение веса, значимости
каждого факторов в общей совокупности и оценки их математическим путем.
Экономико-математические и статистические методы оценки финансового
состояния коммерческого банка предполагают широкое использование
математического инструментария при создании системы оценочных
показателей, в частности, корреляционный анализ, математическое
моделирование, применение статистических приемов и методов оценки
работы банка и т.д. Современная практика анализа работы банков
свидетельствует о том, что подобного рода методика в чистом виде, как
правило, не встречается, а применяется наряду с эмпирическими, т.е банки
создают обычно методики, в основе которых лежит смешанный подход.
Как считают эксперты, новая фаза финансового кризиса может привести к
ухудшению положения крупнейших банков Казахстана. Наличие большой
доли «токсичных» кредитов заставляет формировать огромные резервы,
вытаскивая деньги из оборота. Как правило, снижается кредитная активность
банка, он меньше зарабатывает на процентной марже. К тому же большие
долги всегда пугают кредиторов. Значит, получить средства для развития на
выгодных условиях крупные банки вряд ли смогут. У средних банков,
балансы которых не отягощены сомнительными и безнадежными займами,
есть шанс вновь стать локомотивами роста. Сравнительно хорошее качество
кредитного портфеля позволит им дешевле привлекать фондирование и
активней реализовывать кредитные программы.
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ
1. Мельников В.Д. Рынок ценных бумаг Республики Казахстан: состояние и
тенденции развития // Соврем.аспекты экономики. - СПб., 2003. - N6. - С.67-79.
2. Большой энциклопедический словарь, М., 2007.
3. Кучукова Н. Законодательные основы реформирования бюджетной системы
Республики
Казахстан
//
Финансы.
2007.
N7.
С.58-62.
Утебаев М. Исполнение республиканского бюджета Республики Казахстан за 2010 год //
Транзитная экономика. - Алматы, 2011.
4. Абдугалимова А., Усумбаева А. Некоторые особенности формирования
межбюджетных отношений // Транзитная экономика. - Алматы, 2009. - N2. - С.74-79.
5. Алферов В. Международные финансовые организации сокращают кредитование
Казахстана // Финансист. - 2012. - N7 (июль-авг.). - С.38-41. [1]
LITERATURA
1. Melnikov V.d. securities market of the Republic of Kazakhstan: current state and
trends of development//modern aspects of the economy. -St. Petersburg, 2007. -N6. -67-79.
2. Great encyclopedic dictionary, m., 2007.
3. Kučukova n. legislative framework of reforming the budget system of the Republic of
Kazakhstan//finance. -2002. -N7. -S. 58-62. Utebayev. execution of the Republican budget of the
Republic of Kazakhstan for 2010 year//transit economy. -Almaty, 2011.
4. Abdugalimova a., Usumbaeva a., some peculiarities of interbudgetary relations//transit
economy. -Almaty, 2009. -N2. -74-79.
5. Alferov. international financial institutions are cutting crediting of
Kazakhstan//financier. -2012. -N7 (July-Aug.). -S. 38-41.
Иманкулова Б.Б.
Финанс және экономикалық дағдарыс конкуренттік ведомствоның
қызметінің белсендіруін мақсатпен бәсекенің және зерттеменің, законодательных
немесе нормативтік бастаманың тыйылысының тетігінің ығының болжайды
Түйіндеме. Дүниежүзілік экономикалық дағдарыс қазақстандық финанс жүйенің
әлсіз жерлерін көргізді. В бірінші кезекті біздің банкіміздің тәуелділікі сыртқы
заемдерден. Ша пікір сарапшылардың, экономиканың фондирования базасының
аумақтауы үшін дамыту тиіс альтернативті оңқаларға инвестицияның бастауларының.
Айталық, тарт- қаржы елдің экономикасының ұзақ мерзімді қаржыла- қамсыздандыру
алғыр институционалдық инвестор, ал да жиған-тергендердің халықтың және
кәсіпорындардың, түзу инвестицияның қорының тәсілінің.
Түйін сөздер: ипотека, кредит, пайыздар, қарыз алушы, дағдарыс, базар.
Иманкулова Б.Б.
Финансовый и экономический кризис предполагает активизацию
деятельности конкурентных ведомств с целью защиты механизма конкуренции и
сдерживания разработки, законодательных или нормативных инициатив
Резюме. Мировой экономический кризис показал слабые места казахстанской
финансовой системы. В первую очередь зависимость наших банков от внешних займов.
По мнению экспертов, для расширения базы фондирования экономики следует развивать
альтернативные банкам источники инвестиций. Например, привлекать капитал
институциональных инвесторов, способных обеспечить долгосрочное финансирование
экономики страны, а также сбережений населения и предприятий, средства фондов
прямых инвестиций.
Ключевые слова: ипотека, кредит, проценты, заемщик, кризис, рынок.
Imankulova B.B. dok
Financial and economic crisis involves the revitalization of the competition
authorities in order to protect competition mechanism and deter development, legislative
or regulatory initiatives
The summary. The global economic crisis has shown weaknesses in the Kazakh
financial system. Primarily our dependence on foreign loans banks. According to experts, to
expand the funding base of the economy should develop alternative sources of investment banks.
For example, institutional investors to raise capital, capable of providing long-term financing of
the economy, as well as personal and corporate savings, funds of private equity funds.
Keywords: mortgage, loan, interest, the borrower, the crisis, the market.