Экономика - учебное пособие - ДПИ НГТУ имени Р.Е. Алексеева
advertisement
А.В. Орлов, А.А. Орлов ЭКОНОМИКА Нижний Новгород 2015 МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ И НАУКИ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ ФЕДЕРАЛЬНОЕ ГОСУДАРСТВЕННОЕ БЮДЖЕТНОЕ ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ УЧРЕЖДЕНИЕ ВЫСШЕГО ПРОФЕССИОНАЛЬНОГО ОБРАЗОВАНИЯ «НИЖЕГОРОДСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ ТЕХНИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ им. Р. Е. АЛЕКСЕЕВА» ДЗЕРЖИНСКИЙ ПОЛИТЕХНИЧЕСКИЙ ИНСТИТУТ (ФИЛИАЛ) А.В. ОРЛОВ, А.А. ОРЛОВ ЭКОНОМИКА Рекомендовано Учёным советом Нижегородского государственного технического университета им. Р.Е. Алексеева в качестве учебного пособия для студентов технических направлений всех форм обучения Нижний Новгород 2015 УДК 658.5(075.8) ББК 65.29 О 664 Рецензент профессор, доктор экономический наук, заведующий кафедрой «Социально-экономические дисциплины» ДФ ННГУ им. Н.И.Лобачевского М.Н.Павленков Орлов, А.В., Орлов А.А О 664 Экономика: учеб пособие / А.В. Орлов, А.А. Орлов; Нижегород. гос. техн. ун-т им. Р. Е. Алексеева. – Н. Новгород, 2015. – 177 с. ISBN 978-5-502-00598-2 Учебное пособие содержит систематизированное изложение курса экономики, изучаемого студентами неэкономических специальностей. На основе достижений современной экономической мысли рассматриваются главные вопросы микроэкономики и макроэкономики. Изложение теоретических проблем сопровождается анализом их состояния в современной России. Данное учебное пособие предназначено для студентов технических направлений всех форм обучения, а также слушателей программ повышения квалификации и профессиональной переподготовки, руководителей и специалистов промышленных предприятий. Рис.50. Табл.15. Библиогр.: 12 назв. УДК 658.5(075.8) ББК 65.29 ISBN 978-5-502-00598-2 Нижегородский государственный технический университет им. Р.Е. Алексеева, 2015 Орлов А.В., Орлов А.А., 2015 ОГЛАВЛЕНИЕ Предисловие 1. ВВЕДЕНИЕ В ЭКОНОМИКУ: ОБЩИЕ ВОПРОСЫ 1.1. Экономическая теория как наука 1.2. Потребности и ресурсы 1.3. Экономический выбор 1.4. Типы экономических систем 2. РЫНОЧНАЯ ЭКОНОМИКА КАК СИСТЕМА 2.1. Собственность как основа экономической системы 2.2. Общие черты рыночной экономики 2.3. Структура и инфраструктура рынка 3. РЫНОЧНЫЙ МЕХАНИЗМ: СПРОС, ПРЕДЛОЖЕНИЕ, ЦЕНА 3.1. Спрос индивидуального потребителя 3.2. Предложение отдельной фирмы 3.3. Равновесие на рынке 3.4. Эластичность спроса и предложения 4. ТЕОРИЯ ПОТРЕБИТЕЛЬСКОГО ПОВЕДЕНИЯ 4.1. Потребительский выбор и правило максимизации полезности 4.2. Кривые безразличия. Предельная норма замещения 4.3. Бюджетные ограничения. Оптимум потребителя 5. ФИРМА В РЫНОЧНОЙ ЭКОНОМИКЕ 5.1. Фирма и основные формы предпринимательской деятельности 5.2. Классификация фирм по их размерам 6. ИЗДЕРЖКИ ПРОИЗВОДСТВА 6.1. Издержки и прибыль 6.2. Производство и издержки в краткосрочном периоде 6.3. Издержки в долгосрочном периоде 7. КОНКУРЕНЦИЯ И МОНОПОЛИЯ 7.1. Конкуренция, её формы и виды 7.2. Рыночная структура. Совершенная конкуренция 7.3. Несовершенная конкуренция. Фирма в условиях чистой монополи 7.4. Олигополия и монополистическая конкуренция 8. РЫНКИ ФАКТОРОВ ПРОИЗВОДСТВА 8.1. Равновесие фирмы на рынке факторов производства 8.2. Рынок труда и заработная плата 8.3. Рынок капитала и процент 8.4. Рынок землепользования и рента 5 6 6 7 9 11 15 15 17 22 27 27 30 32 34 40 40 42 45 51 51 56 61 61 62 68 74 74 76 77 81 86 86 88 91 93 3 9. НАЦИОНАЛЬНАЯ ЭКОНОМИКА: ЦЕЛИ И РЕЗУЛЬТАТЫ 9.1. Макроэкономика: основные задачи и цели исследования 9.2. Основные макроэкономические показатели 9.3. Способы измерения ВНП 9.4. Номинальный и реальный ВНП. Индексы цен 10. МАКРОЭКОНОМИЧЕСКОЕ РАВНОВЕСИЕ 10.1. Совокупный спрос и совокупное предложение. Равновесие в модели AD- AS 10.2. Потребление, сбережение и инвестиции в кейнсианской теории 10.3. Макроэкономическое равновесие в модели «доходы – расходы». Мультипликационный эффект в экономике 11. МАКРОЭКОНОМИЧЕСКАЯ НЕСТАБИЛЬНОСТЬ 11.1. Цикличность развития экономики 11.2. Безработица и её формы 11.3. Инфляция и антиинфляционная политика 12. ФИНАНСОВАЯ СИСТЕМА. ОСНОВЫ НАЛОГООБЛОЖЕНИЯ. ФИСКАЛЬНАЯ ПОЛИТИКА 12.1. Финансовая система. Государственный бюджет и государственный долг 12.2. Налоги и налоговая система. Кривая Лаффера 12.3. Фискальная политика 13. ДЕНЬГИ. ДЕНЕЖНО - КРЕДИТНАЯ ПОЛИТИКА 13.1. Сущность и функции денег. Денежные агрегаты 13.2. Равновесие на денежном рынке 13.3. Создание денег банковской системой 13.4. Денежно-кредитная политика государства СПИСОК РЕКОМЕНДУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ 4 98 98 100 104 106 111 111 117 121 127 127 132 136 145 145 149 152 158 158 161 166 170 176 ПРЕДИСЛОВИЕ В учебном пособии изложены основные положения курса «Экономика», рассмотрены наиболее общие подходы, принципы и методы исследования экономических процессов. В начале каждой главы формулируются учебные цели и основные проблемы, концентрирующие внимание студента на ключевых моментах темы. Содержание каждой темы раскрывается последовательно, с учетом данного в предыдущих главах материала. Изложение ведется в доступной для студентов форме, с использованием современного аналитического аппарата экономической науки, графических методов анализа и математического инструментария. Каждая тема завершается контрольными вопросами, которые являются первой проверкой того, насколько хорошо студенты усвоили теоретический материал. Далее студентам предложены вопросы, на которые надо дать положительный или отрицательный ответ, вопросы с несколькими вариантами ответов и упражнения, призванные расширить и углубить понимание основных принципов, изложенных в соответствующей главе, закрепить пройденный материал, подготовить к итоговому письменному контролю знаний. В конце учебного пособия приводится список рекомендуемой литературы, которая может понадобиться для расширения и углубления теоретических знаний по курсу «Экономика». Структура и содержание учебного пособия соответствуют требованиям государственного общеобразовательного стандарта второго поколения. Авторы 5 1. ВВЕДЕНИЕ В ЭКОНОМИКУ: ОБЩИЕ ВОПРОСЫ 1. 1 ЭКОНОМИЧЕСКАЯ ТЕОРИЯ КАК НАУКА Экономическая теория – это наука об эффективном использовании ограниченных ресурсов для максимального удовлетворения безграничных потребностей общества. Позитивная экономика – часть экономической науки, изучающая факты и зависимости между ними. Она отвечает на вопросы: что было, что есть и может быть Нормативная экономика - часть экономической теории, которая предлагает рецепты действий, основанные на субъективных, личных оценочных суждениях людей. Это подход с точки зрения долженствования, выяснения того, благоприятно или нет данное экономическое явление. Структурно экономическая теория включает в себя микроэкономику и макроэкономику. Микроэкономика изучает поведение отдельных хозяйственных субъектов (в центре ее анализа - цены отдельных товаров, издержки на их производство, механизм функционирования отдельных рынков и отраслей). Макроэкономика изучает функционирование экономики в целом, рассматривает процессы формирования совокупного спроса и предложения, ВНП и национального дохода, влияние экономической политики на темпы роста, инфляцию и уровень безработицы. Методология экономической теории – совокупность способов и приемов познания экономических явлений и процессов. Абстракция – это освобождение наших представлений о предмете исследования от частного, случайного, кратковременного, единичного и нахождение в нем существенного, постоянного, типичного. В процессе абстрагирования обосновываются и формулируются научные категории. Экономическими категориями называются формы осознания экономических явлений, отраженные в терминах науки (например, потребности, благо, деньги и т.п.). Анализ – мысленное расчленение изучаемого явления или процесса на составные части с целью изучения каждой в отдельности. Синтез - мыслительное объединение отдельных частей или элементов изучаемого явления или процесса в единую систему конкретного знания. Под индукцией понимается выведение принципов (обобщений) из фактов. Начинаем с накопления фактов, которые затем системати6 зируются и анализируются таким образом, чтобы можно было вывести обобщения или принципы. Дедуктивный метод означает движение мышления от общего к частному, от теории к фактам. Опираясь на случайные наблюдения, умозрительные заключения, логику или интуицию, экономист может сформулировать предварительный, непроверенный принцип, называемый гипотезой. Правильность гипотезы должна быть проверена систематическим и многократным изучением соответствующих фактов. Используя разнообразные научные методы, теория выявляет повторяющиеся, устойчивые объективные причинно-следственные связи экономических явлений, которые получили название экономических законов. Экономическая модель - это формализованное описание(концепция, схема, алгоритм) экономического процесса или явления, структура которого определяется как его объективными свойствами, так и субъективным целевым характером исследования. Модель дает упрощенную картину реальности, позволяет сделать обобщения и предположения в абстрактной форме (графической или математической), получить новые знания об экономическом объекте. Функции экономической теории: 1. Познавательная функция. Заключается в изучении и объяснении сущности и закономерностей развития происходящих в обществе экономических процессов. 2. Методологическая функция. Выводы экономической теории выступают в качестве теоретико-методологической базы целой системы научных дисциплин, как отраслевых (экономика промышленности, транспорта, электроснабжения и т.п.), так и функциональных (финансы, кредит, маркетинг и т.д.) 3. Практическая функция. Состоит в выработке рекомендаций для экономической политики, принятия конкретных решений на соответствующих уровнях управления народным хозяйством. 1.2 ПОТРЕБНОСТИ И РЕСУРСЫ Экономические потребности - это недостаток чего-либо для поддержания жизнедеятельности и развития личности, группы, общества в целом. Именно эти потребности побуждают человека к активной деятельности. Первичные или материальные – это потребности в еде, одежде, жилье и т.п. Вторичные потребности делятся на социальные и духовные по7 требности. Социальные потребности – основа деятельности человека как члена общества, это потребности в самовыражении, в получении социальных гарантий, отдыхе, охране здоровья. Духовные потребности связаны с духовно-творческой деятельностью человека, это потребности в образовании, творческой деятельности, повышении культурного уровня, получении эстетического наслаждения. Однако классификацию можно дополнить и другими потребностями: абсолютными и относительными, осознанными и неосознанными, потенциальными и платежеспособными. Благо - это все то, что хотели бы присвоить, что представляет полезность – реальную или мнимую. Благо называется экономическим, если обладание им представляет собой для субъекта результат отказа от обладания другим благом. Например, атмосферный воздух экономическим благом не является, а воздух в помещении, оснащенном кондиционерами, является экономическим благом – за него пришлось платить. Экономические блага состоят из товаров и услуг. Блага, используемые для производства других благ, называются ресурсами. Ресурсы, непосредственно задействованные в процессе производства, называют факторами производства. Земля - все природные ресурсы, используемые в процессе производства (пахотные земли, леса, месторождения полезных ископаемых, водные ресурсы и т.д.). Капитал (реальный капитал) включает все произведенные средства, используемые в производстве товаров и услуг, а также для доставки их конечному потребителю. Реальный капитал делится на основной и оборотный. Основной капитал – ресурсы, многократно используемые в производстве. Главными составляющими основного капитала являются активные элементы – оборудование, техника, технологические знания, не имеющие персонифицированного характера, и пассивные элементы – здания, сооружения. Оборотный капитал расходуется полностью за один производственный цикл, воплощаясь в производимой продукции. Деньги, затраченные на оборотный капитал, возвращаются предпринимателю после реализации продукции. Оборотный капитал включает сырье, материалы, топливно-энергетические ресурсы, вспомогательные материалы, заработную плату рабочих. Труд как фактор производства представлен интеллектуальной или физической деятельностью, направленной на изготовление благ и оказание услуг. 8 Качественной характеристикой трудовых ресурсов является человеческий капитал Человеческий капитал – сформированный в результате инвестиций и накопленный человеком определенный запас здоровья, знаний, навыков, способностей, мотиваций, которые целесообразно используются в той или иной сфере общественного воспроизводства, содействуют росту производительности труда и эффективности производства и тем самым ведут к росту заработков данного человека. Предпринимательская способность – особый вид человеческого капитала, представленного деятельностью по координации и комбинированию всех факторов производства в целях создания благ и услуг. Все факторы производства обладают одним общим свойством – относительной ограниченностью, которая заключается в принципиальной невозможности одновременного и полного удовлетворения всего спектра потребностей всех членов общества. Основная проблема экономической теории состоит в разрешении противоречия между желанием людей удовлетворить свои безграничные потребности и ограниченностью ресурсов, находящихся в их распоряжении и используемых для этих целей. 1.3 ЭКОНОМИЧЕСКИЙ ВЫБОР В наиболее общем виде проблема выбора означает поиск решений по трем важнейшим вопросам экономического развития: • что производить, т.е. какие товары и услуги, в каком количестве и в какие сроки должны быть произведены; • как производить товары и услуги, т.е. кем, с помощью каких ресурсов и каким способом они должны быть произведены; • для кого производить, т.е. кто должен располагать этими товарами и услугами, извлекая из них пользу. Иными словами, каким образом следует распределять производимый продукт между членами общества. Для достижения максимального результата необходимо использовать имеющиеся ресурсы полностью. Полная занятость означает вовлечение в общественное производство всех пригодных для этого ресурсов (земли, капитала, труда и предпринимательских способностей). В условиях полной занятости проблема эффективности в производстве означает ситуацию, в которой при существующем уровне знаний и ограниченном объеме экономических ресурсов невозможно произвести большее количество одного блага, не жертвуя при этом 9 возможностью произвести некоторое количество другого блага. Экономический потенциал национального хозяйства можно представить графически в виде кривой производственных возможностей. Кривая производственных возможностей – это линия, каждая точка которой показывает максимально возможные и желательные варианты производства двух благ при полном использовании имеющихся экономических ресурсов. Предположим, что некая условная экономическая система производит не бесчисленное множество товаров и услуг, а лишь два продукта средства производства и предметы потребления. Альтернативные возможности производства этих благ представлены в следующей таблице: Вид продукции Предметы потребления Средства производства Производственные альтернативы А В С D E 0 2 4 6 8 10 9 7 4 0 На основании данных таблицы построим и проанализируем график производственных возможностей рассматриваемой экономической системы (рис. 1.1). Рис.1.1 Кривая производственных возможностей Кривая производственных возможностей иллюстрирует следующие экономические положения: 10 • каждая точка на кривой показывает максимальное производство обоих товаров одновременно; • увеличение производства предметов потребления (движение по кривой от точки А к точке Е) возможно только за счет одновременного уменьшения производства средств производства; • количество иного товара, которым необходимо пожертвовать для увеличения на единицу объема производства данного товара, называется альтернативными издержками; • кривая производственных возможностей обычно имеет выпуклую к началу координат форму. Отмеченный факт нашел отражение в законе возрастания альтернативных издержек: ограниченность ресурсов и отсутствие их полной заменяемости при производстве разных благ ведет к увеличению альтернативных издержек производства каждой последующей единицы данного блага; • при неполной занятости ресурсов, точки, показывающие возможные соотношения производства предметов потребления и средств производства, лежат ниже кривой производственных возможностей; • выбор точек, лежащих за границей производственных возможностей, вообще неосуществим при наличных ресурсах. Увеличение экономического потенциала страны и создание большего объема благ всех видов или одного вида без сокращения производства других возможно на основе экономического роста. 1.4 ТИПЫ ЭКОНОМИЧЕСКИХ СИСТЕМ Принимая во внимание тот факт, что в условиях ограниченности ресурсов проблема экономического выбора неустранима, человечество за всю свою историю выработало несколько способов распределения ограниченного объема ресурсов между альтернативными целями. Экономическая система – это совокупность экономических институтов, которые общество выбирает для решения основных экономических проблем. Обычно выделяют традиционную, централизованно-планируемую, рыночную и смешанную системы. Традиционная экономика – это первичный тип экономических систем, основанный на обычаях, традициях, национальных культурных корнях. Основные черты традиционной экономики: • присутствуют разные формы собственности и многоукладность экономической жизни; • отмечается первичность религиозных и культурных ценностей, 11 вторичность экономической деятельности; • экономическая деятельность индивида диктуется наследственностью и кастами; • экономическая власть соединена с политической, функции государства сводятся в основном к процессам перераспределения национального дохода; • с трудом поддается реформированию; вместе с тем, позволяет сохранить нравственный опыт сообщества. Чистый капитализм - стихийно функционирующая экономическая система, главные особенности которой заключаются в том, что: • наблюдается преобладание индивидуальной частной собственности; • поведение каждого субъекта мотивируется его личными экономическими интересами; • каждая экономическая единица стремится максимально увеличить свой доход на основе индивидуально принятых решений; • ни один субъект не обладает экономической властью (каждый из множества продавцов и покупателей не может повлиять на цены); • роль государства ограничена защитой частной собственности и установлением надлежащей правовой структуры, обеспечивающей функционирование свободных рынков. Командная экономика характеризуется следующими особенностями: • важнейшие ресурсы являются собственностью государства, а, следовательно, его монополия на принятие решений по главным экономическим вопросам: что, как и для кого производить; • рынок не выполняет функцию регулятора экономики; • поведение субъектов рынка опосредовано наличием общей цели, общий интерес доминирует над личным или, по крайней мере, оттесняет его; • распределительные отношения подавляют отношения обмена. Государство может быть основным экономическим субъектом. В этом случае его органы управления захватывают функции, которые относятся к компетенции владельца и должны осуществляться производителем. Смешанная экономика - это рыночная регулируемая экономика и может быть охарактеризована следующим образом: • основными производителями продукции являются крупные корпорации, поэтому экономическая власть не рассредоточена, но она и не носит тоталитарного характера; • распределительные отношения дополняют отношения обмена; • собственность на материальные ресурсы может быть как народной, 12 государственной, так и частной; • поведение каждого субъекта мотивируется его личными интересами, но при этом в обществе определены и приоритетные цели; • государство выполняет в экономике активную функцию, имеются системы прогнозирования, планирования и организации деятельности государственной и частной собственности. Смешанная экономика, функционирующая во многих странах современного мира, обладает в каждой из них определенными специфическими чертами, позволяющими говорить о разных моделях одной и той же экономической системы (например, шведская, американская, японская). КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ 1. Почему необходимо изучать экономическую теорию? 2. Какие функции выполняет экономическая теория? 3. Какие методы используются в экономической науке? 4. Чем определяется безграничность человеческих потребностей и ограниченность ресурсов? В чем выражается диалектика их взаимосвязи? 5. Какие признаки характеризуют экономическое благо? 6. Что показывает кривая производственных возможностей? 7. Почему экономический выбор всегда сопряжен с альтернативными издержками? 8. Чем отличаются друг от друга экономические системы? Проведите сравнительный анализ любых двух экономических систем. ОТВЕТЬТЕ НА КАЖДЫЙ ИЗ ПРЕДЛОЖЕННЫХ ТЕЗИСОВ – УТВЕРЖДЕНИЙ “ДА” (ЕСЛИ УТВЕРЖДЕНИЕ ВЕРНО) ИЛИ “НЕТ” (ЕСЛИ УТВЕРЖДЕНИЕ НЕВЕРНО) 1. Современная экономическая теория - это наука о получении прибыли, т. е. искусство делать деньги. 2. Удовлетворение одной первичной потребности может быть достигнуто за счёт удовлетворения другой. 3. Если экономические обобщения основываются на фактах, то такой метод анализа называется дедуктивным. 4. Некоторые экономические блага имеются в наличии в неограниченном количестве. 5. Экономика эффективна, если в ней достигнута полная занятость населения. 6. Экономический рост может быть проиллюстрирован движением кривой производственных возможностей вправо. 7. Использование метода научной абстракции при разработке мак13 роэкономической модели делает эту модель более соответствующей действительности. 8. Альтернативные затраты на учёбу в институте включают плату за обучение и расходы на учебники. УПРАЖНЕНИЯ 1. Перед вами таблица производственных возможностей: Возможности Товар Х Товар Y А 0 15 В 1 14 С 2 12 D 3 9 Е 4 5 F 5 0 Постройте кривую производственных возможностей. Определите: а)альтернативную стоимость производства последней единицы товара Х; б)каковы издержки упущенных возможностей в точке Р (2;10). 2. Перед вами таблица производственных возможностей: Возможности Автомобили (млн шт.) Пылесосы (млн шт.) А В С D 0 2 4 6 30 27 21 12 Е 8 0 Постройте кривую производственных возможностей. Определите: а)каковы альтернативные издержки на производство дополнительных 2 млн автомобилей, если экономика в данный момент находится в точке С; б)можно ли в данной экономике одновременно произвести 5 млн автомобилей и 21 млн пылесосов. 14 2. РЫНОЧНАЯ ЭКОНОМИКА КАК СИСТЕМА 2.1 СОБСТВЕННОСТЬ КАК ОСНОВА ЭКОНОМИЧЕСКОЙ СИСТЕМЫ Собственность – исторически определенная форма присвоения условий и результатов хозяйственной деятельности. Субъекты собственности (собственники) – это те, кто имеет возможность и право присваивать объекты собственности (отдельные граждане, семьи, различного рода коллективы, народ, органы управления). Объекты собственности – это то, что присваивается. Это условия и результаты хозяйственной деятельности. Отношения собственности включают в себя: • субъектно-объектные отношения, т.е. имущественные отношения собственника к «своей вещи»; • субъектно-субъектные отношения, т.е. отношения между субъектами собственности по поводу, во-первых, возможного перераспределения функций собственника на ранее созданный объект собственности между несколькими субъектами и, во-вторых, распределения вновь создаваемых объектов собственности и получаемого дохода. Связь между объектами и субъектами собственности представлена отношениями владения, пользования, распоряжения, являющимися одновременно и правовыми, и экономическими категориями. Владение - начальная форма собственности, отражающая юридическую, документально закрепленную фиксацию субъекта собственности за объектом собственности. Само по себе владение еще не означает собственность в ее полном экономическом содержании. Владеть можно и пассивно, не используя экономически объект собственности, не извлекая из него полезного эффекта. Но владение ценно тем, что дает возможность (право) распоряжения имуществом. Пользование - отношения собственности, означающие применение объекта собственности в соответствии с его назначением и по желанию и усмотрению пользователя и направленные на извлечение из него (объекта собственности) полезного эффекта. Распоряжение - наиболее всеобъемлющий, высший способ реализации отношений между объектом и субъектом собственности, дающий субъекту право и возможность поступать по отношению к объекту и использовать его любым желаемым образом, вплоть до передачи другому субъекту, преобразования в другой объект и даже ликвидации. Различают три типа собственников. Потенциальный собственник (наследник) становится дей15 ствительным собственником при вступлении во владение, что оформляется юридическим актом. Неполный собственник (собственник как потребитель вещи) распоряжается потребительной стоимостью вещи, но не ее ценностью. В соответствии с договором он обязан передать собственнику часть полученных доходов, другую часть (так называемый остаточный доход) присваивает сам. Полный собственник - собственник ценности вещи, обладающий правом отчуждения - передачи собственности другому субъекту. Форма собственности определяется, прежде всего, тем, кто является собственником того или иного объекта. Она устанавливает принадлежность разнообразных объектов собственности определенному субъекту, например человеку, семье, коллективу, народу. Основными формами собственности являются: частная, коллективная (групповая) и общественная. Частная собственность - это система отношений, которая признает за конкретным субъектом право выбора путей использования объекта собственности и полученного в результате этого полезного эффекта. Коллективная собственность характеризует принадлежность средств и результатов производства отдельной группе лиц. Возникает она за счет как объединения имущественных, денежных взносов ее субъектов, так и распределения выкупленной трудовым коллективом собственности на соответствующие доли. При этом единственный собственник – сам коллектив, а его члены имеют право на определенную часть дохода, на участие в управлении, на изъятие своей доли (но в денежном выражении) при выходе из коллектива. К коллективной собственности относятся: товарищества, кооперативы, акционерные общества. Общественная собственность представляет собой совместное достояние, т.е. принадлежность тех или иных объектов всему обществу. Общественная собственность функционирует в виде общенародной, региональной, муниципальной. Смешанные формы собственности соединяют в себе черты разных форм собственности, примером могут служить совместные предприятия, холдинги, концерны, финансово-промышленные группы. Основными формами преобразования собственности являются: • перераспределение прав в рамках одной и той же формы; • переход от одной формы собственности к другим. Разгосударствление – это совокупность мер по преобразованию государственной собственности, направленных на устранение чрезмерной роли государства в экономике. 16 Разгосударствление может осуществляться по таким направлениям, как: • разгосударствление процессов присвоения: передача большинства функций хозяйственного управления на уровень предприятий, признание каждого работника и трудового коллектива равноправным участником присвоения; • создание многообразных форм хозяйствования, предоставление всем формам предприятий равных прав на свободу хозяйственной деятельности в рамках закона; • возникновение новых организационных структур, новых форм предпринимательской деятельности, между которыми ведущую роль играют горизонтальные связи (концерны, ассоциации, консорциумы). Разгосударствление направлено на преодоление монополизма, развитие конкуренции и предпринимательства. Приватизация – одно из направлений разгосударствления собственности, заключающееся в передаче ее в частную собственность отдельных граждан и юридических лиц. Приватизация государственных и муниципальных предприятий означает приобретение в собственность гражданами, товариществами у государства и местных органов власти: • предприятий и их подразделений; • материальных и нематериальных активов предприятий; • долей государства и местных органов власти в капитале товариществ; • принадлежащих приватизируемым предприятиям долей в капитале иных предприятий. Основными формами приватизации являются: • бесплатная передача собственности; • выкуп собственности на льготных условиях; • акционирование; • сдача предприятий в аренду; • продажа предприятий с аукциона по конкурсу и без него. После приватизации субъектами собственности становятся: частное лицо, работник приватизируемого предприятия, трудовой коллектив, холдинги, акционерные общества и т.д. 2.2 ОБЩИЕ ЧЕРТЫ РЫНОЧНОЙ ЭКОНОМИКИ Рынок как экономическая категория есть совокупность конкретных экономических отношений между покупателями и продавцами, а также торговыми посредниками по поводу движения товаров и денег, 17 отражающая экономические интересы хозяйствующих субъектов и обеспечивающая обмен продуктами труда. Суть рыночных отношений сводится к возмещению затрат продавцов (товаропроизводителей и торговцев) и получению ими прибыли, а также удовлетворению платежеспособного спроса покупателей на основе свободного, взаимного соглашения, эквивалентности и конкурентности. Важнейшими историческими условиями возникновения рынка являются: • общественное разделение труда как дифференциация форм хозяйственной деятельности. В условиях разделения труда основную массу потребностей человек удовлетворяет не продуктами собственного труда, а через обмен последних на результаты труда других людей; • экономическая обособленность производителей, независимых в принятии хозяйственных решений (что производить, как производить, кому продавать произведенную продукцию). Товарный обмен обязательно предполагает стремление к эквивалентности: каждый обособленный хозяйствующий субъект хочет получить взамен своего товара равнозначное количество другого. Исторически обособленность экономических интересов возникает на базе частной собственности; • разрешение проблемы трансакционных издержек – затрат в сфере обмена, связанных с передачей прав собственности. Трансакционные издержки включают расходы, связанные с поиском информации о рынках и складывающихся на них условиях движения товаров и услуг; по оформлению сделок; по выявлению качества товаров, затрат на разработку системы стандартов, на охрану фирменных знаков; на защиту правового режима с помощью юридической системы. Оценка и сопоставление трансакционных издержек позволяют экономически более обоснованно делать вывод о том, в каких сферах целесообразно распространить рыночные механизмы конкуренции с их системой свободных цен, а в каких ограничить эти механизмы или заменить их прямым государственным обеспечением и управлением. Сущность рынка наиболее полно проявляется в его функциях. Информационная функция дает участникам рынка через механизм движения цен объективную информацию о спросе и предложении товаров и услуг. Однако рыночные субъекты только тогда могут принимать правильные решения, когда поступающая ценовая информация реальную отражает ситуацию на рынке. Регулирующая функция предполагает воздействие рынка на все сферы экономики, обеспечивает согласование производства и потребления в ассортиментной структуре, объеме и цене, перемещение экономических ресурсов между различными сферами национального 18 хозяйства, установление более или менее оптимальных экономических пропорций. Стимулирующая функция состоит в побуждении производителей к созданию новой продукции, необходимых товаров с наименьшими затратами и получением достаточной прибыли, стимулировании НТП и на его основе – эффективности функционирования всей экономики. Учетная (ценообразующая) функция - в ходе заключения сделок происходит своеобразный учет и оценка благ, поступающих в оборот путем сопоставления индивидуальных затрат отдельного производителя с «общественным» эталоном. Посредническая функция обеспечивает встречу экономически обособленных хозяйственных субъектов с целью обмена результатами труда. Без рынка невозможно определить, насколько взаимовыгодна та или иная экономическая или технологическая связь между участниками общественного производства. Потребитель имеет возможность выбора оптимального продавца, а продавец - наиболее подходящего покупателя. Санирующая функция обеспечивает освобождение общественного производства от экономически нежизнеспособных его элементов. Основными субъектами рынка являются домашние хозяйства, фирмы, государство. Домашние хозяйства включают в себя все частные хозяйства, удовлетворяющие потребности, связанные с жизнью семей (индивидов). Они имеют в своей частной собственности экономические ресурсы, продажа или аренда которых приносит доход. Фирма является экономическим агентом, который использует факторы производства для изготовления и реализации продукции с целью получения прибыли. Фирмы закупают факторы производства, продают товары и услуги, инвестируют в производство. Государство – экономический агент, принимающий решения о производстве общественных благ и перераспределении частных благ. В случае общественных благ речь идет о национальной безопасности, обеспечении основных прав и свобод членов общества, охране окружающей среды. Кроме того, государство осуществляет производство частных благ, которые по тем или иным причинам общество предпочитает предоставлять своим членам на нерыночной основе, например, минимальные объемы услуг образования и здравоохранения. Основным источником средств для выполнения обязательств перед членами общества являются налоги, собираемые с них же. Помимо этого, государство изымает ресурсы у одних агентов, чтобы передать их на безвозмездной основе другим. Такая безвозмездная передача ресурсов называется трансфертом. 19 Экономические агенты взаимодействуют друг с другом, обменивая имеющиеся у них блага. Движение благ образует своеобразный кругооборот. Экономический кругооборот - это круговое движение реальных экономических благ, сопровождающееся встречным потоком денежных доходов и расходов. Модель экономического кругооборота представлена на рис.2.1. Домашние хозяйства, являясь собственниками факторов производства, предоставляют на рынок ресурсов труд, землю, капитал. Фирмы, в свою очередь, предъявляют спрос на экономические ресурсы. Соединяя приобретенные факторы производства, фирмы производят товары и услуги, которые они предлагают на рынке потребительских товаров. Домашние хозяйства предъявляют спрос на эти товары и услуги. Расходуя денежные доходы, полученные от продажи экономических ресурсов, домашние хозяйства приобретают товары и услуги. Расходы домашних хозяйств становятся для фирм доходами (выручкой oт реализации). Рис. 2.1 Модель экономического кругооборота Возможность приобрести товары возникает лишь потому, что домашние хозяйства предоставляют фирмам находящиеся в их собст20 венности ресурсы. Расходы фирм на покупку ресурсов являются доходами домашних хозяйств (заработная плата, рента, процент). На движение расходов и доходов существенное влияние оказывает государство. Для своей хозяйственной деятельности (на государственных предприятиях) оно осуществляет закупки на потребительском рынке, приобретает факторы производства у домашних хозяйств, соответственно рассчитываясь за это. Государство собирает финансовые ресурсы: прямые налоги с домашних хозяйств (подоходный, поземельный, взносы в социальные фонды и др.), прямые налоги с фирм (на прибыль, имущество и т.п.), а также косвенные налоги - формально с предприятий, а фактически со всего общества (налог на добавленную стоимость, с оборота, акцизы и др.). С другой стороны, государство осуществляет ряд выплат. Оно предоставляет некоторым фирмам субсидии (дотации) и налоговые льготы. Отдельным домашним хозяйствам государство предоставляет трансфертные платежи (пособия по нетрудоспособности, безработице, стипендии, пенсии и т.д.). Государство также заимствует средства на финансовом рынке, продавая на нем свои облигации, а затем погашает задолженность, выкупая их с процентами. Домашние хозяйства свои сбережения направляют в различные финансовые институты (это могут быть вклады в банки, пенсионные фонды и т.п.). Под залог ресурсов, находящихся в их собственности, домохозяйства, в свою очередь, получают кредиты. Временно свободные денежные средства (амортизационные средства, отчисления в фонд заработной платы и т.п.) фирмы также направляют в различные финансовые институты. В свою очередь, на финансовых рынках фирмы осуществляют заимствования инвестиционных средств, в которых они нуждаются, чтобы дополнить собственные внутренние источники финансирования. Результатом нормального хода экономического кругооборота является возможность непрерывного выполнения своих экономических функций субъектами экономики. 21 2.3 СТРУКТУРА И ИНФРАСТРУКТУРА РЫНКА Структура рынка – это внутреннее строение, порядок отдельных элементов рынка, их удельный вес в общем объеме рынка. Рынок в целом характеризуется весьма богатой и сложной структурой. Описание структуры зависит от выбранных критериев: по объектам, по субъектам, по географическому положению, по степени ограничения конкуренции, по характеру продаж и т.п. По объектам структура рынка может быть представлена следующим образом. Рынок товаров и услуг обеспечивает удовлетворение потребностей различных социальных групп, отдельной семьи, каждого человека. На потребительском рынке продукция переходит из собственности производителя (продавца) в собственность потребителя в результате акта купли-продажи, цены на нем фактически формируются после производства товаров, поэтому основной риск берет на себя бизнес. Основная масса покупок государства на рынке товаров и услуг выступает в форме правительственных заказов бизнесу на производство различной продукции и услуг общенационального значения (строительство дорог, проведение фундаментальных исследований, разработка и производство вооружения и т.п.). В этом случае работа осуществляется в соответствии с контрактом, в котором заблаговременно до производства продукции оговариваются ее цены, количество и условия поставок. Рынок контрактов - это более устойчивый рынок с разделением риска между правительством и бизнесом. Рынок факторов производства включает в себя три взаимосвязанных рынка: рынок труда, рынок землепользования и рынок капитала. Взаимосвязь между рынками обусловлена зависимостью спроса и предложения на одном рынке от ситуации на других, в силу известной замещаемости факторов производства для бизнеса. Товар-фактор в результате акта купли-продажи не переходит в собственность покупателя, а остается собственностью продавца: характер вовлечения в производство принадлежащих домашним хозяйствам экономических ресурсов носит черты аренды их бизнесом за определенную плату. Финансовый рынок разнообразен, но предметом купли-продажи становятся деньги, предоставляемые в пользование в различных формах. Хозяйственные субъекты, имеющие избыток средств, предоставляют их субъектам, испытывающим недостаток в средствах. По принципу возвратности финансовый рынок делится на рынок долговых обязательств и рынок собственности. На рынке долговых обязательств (например, облигаций) деньги предоставляются в долг на время. На рынке собственности (например, акций) покупают и продают 22 право на получение дохода от вложенных денег. Покупатель, получивший право, становится совладельцем организации, это право продавшей. Но в любом случае сделка оформляется некоторым документом, называемым обычно ценной бумагой. По характеру движения ценных бумаг финансовый рынок подразделяется на первичный и вторичный. На первичном рынке продаются и покупаются бумаги новых выпусков, на вторичном перепродаются ранее выпущенные ценные бумаги. Первичный рынок существует, в основном, в виде разветвленной сети финансовых брокеров и дилеров, вторичный рынок – это, как правило, фондовые биржи и та часть брокерской и дилерской сети, через которую проходят операции по перепродаже ценных бумаг. По сроку предоставления денег финансовый рынок подразделяется на рынок денег и рынок капиталов (инвестиционных фондов). На рынке денег обращаются краткосрочные обязательства (сроком до одного года). В основном, это обязательства правительства и банков. На рынке капиталов обращаются долгосрочные обязательства, выпущенные правительством, включая местные власти, а также акции и облигации корпораций. Информационный рынок – это особый рынок, предметом куплипродажи на котором является информационный продукт (книги, газеты, картины, различного рода реклама и множество других предметов и видов деятельности, несущих людям необходимую информацию). Функциональное назначение этого рынка сводится к обеспечению хозяйственных субъектов самой разнообразной информацией краткосрочного и среднесрочного характера. Рынок инноваций – рынок, на котором предметом сделки являются нововведения, изобретения, рационализаторские предложения. Частью данного рынка является рынок лицензий. В современных условиях наибольшее распространение в международной практике получили лицензионные соглашения, предусматривающие комплексный технологический обмен с предоставлением ноу-хау (информации, содержащей технические знания и практический опыт, имеющей коммерческую ценность и не обеспеченной патентной защитой) и инжиниринговых услуг по промышленной реализации передаваемой технологии. По субъектам различают: • рынок покупателей, на котором предложение превышает спрос, что позволяет покупателю, сравнивая множество товаров, отдавать предпочтение наилучшему; • рынок продавцов, который характеризуется значительным 23 превышением спроса над предложением, отсутствием конкуренции между производителями, бедностью товарного ассортимента; • рынок государственных учреждений, включающий сделки по купле и аренде государственными организациями товаров, необходимых им для выполнения своих основных функций по отправлению власти; • рынок промежуточных продавцов, который выражает совокупность экономических отношений, приобретающих товары для перепродажи или сдачи их в аренду другим потребителям с выгодой для себя. Выделяют следующие виды рынков: • по пространственному признаку: местный (локальный), региональный, национальный; мировой; • по степени ограниченности конкуренции: свободный, монополистический, олигополистический, смешанный; • по организации рыночного обмена: оптовый, розничной, экспортный, импортный. С развитием рыночного механизма в экономике страны появляется необходимость создания специализированного вида деятельности по удовлетворению потребностей отдельных рынков и системы рынков в целом. Инфраструктура рынка – совокупность институтов, систем, служб, предприятий, обслуживающих рынок и выполняющих определенные функции по обеспечению нормального режима его функционирования. Основными элементами инфраструктуры современного рынка являются биржи, аукционы, ярмарки, аудиторские и консультационные компании, информационные технологии и средства деловой коммуникации, рекламные агентства, информационные центры, таможенная система, профсоюзы работающих по найму и т.п. Инфраструктура рынка выполняет следующие функции: • облегчение участникам рыночных отношений реализации их интересов; • повышение оперативности и эффективности работы рыночных субъектов на основе их специализации; • организационное оформление рыночных отношений; • облегчение форм юридического и экономического контроля, государственного и общественного регулирования деловой практики; • подготовку специалистов для эффективного функционирования рынка. Рынок имеет как неоспоримые преимущества, так и ряд недостатков. Преимущества рынка заключаются в том, что он обеспечивает: • функционирование экономики на основе саморегулирующегося 24 механизма; • эффективное распределение ресурсов при производстве необходимых обществу товаров; • гибкость и адаптивность к изменяющимся условиям производства; • свободу выбора и действий рыночных субъектов; • максимальное использование достижений НТП; • способность к удовлетворению разнообразных потребностей; • повышение качества товаров и услуг, относительно быстрое восстановление нарушенного равновесия. Недостатки рынка заключаются в том, что он: • отрицательно сказывается на защите окружающей среды; • не создает стимулов для производства товаров и услуг коллективного пользования; • не обеспечивает действенную мотивацию для развития фундаментальных исследований; • не гарантирует право на труд; • воспроизводит социальную несправедливость и расслоение общества на богатых и бедных; • подвержен нестабильному развитию с соответствующими циклическими и инфляционными процессами. КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ 1. Что является критерием отличия правовой и экономической сторон собственности? 2. Как бы вы сформулировали суть прав владения, пользования, распоряжения? 3. Почему экономисты говорят, что для возникновения рыночных отношений необходима частная собственность? 4. Какие функции выполняет рынок? Чего больше в рыночной организации: хаоса или автоматизма? 5. Охарактеризуйте важнейшие взаимосвязи между субъектами рынка в модели экономического оборота. 6. Какова структура развитого рынка? 25 АЛЬТЕРНАТИВНЫЕ ВОПРОСЫ (выберите правильный ответ) 1. Если какое-либо имущество взять в аренду, то арендатор: а) является потенциальным собственником; б) распоряжается потребительной стоимостью имущества; в) распоряжается ценностью данного имущества. 2. Какие черты характеризуют только товарное производство? а) общественное разделение труда; б) универсализация труда; в) экономическая обособленность производителей и развитие обмена. 3. Отрицательным проявлением частной собственности является: а) жесткая зависимость благосостояния собственника от результатов производственной деятельности; б) усиление конкурентной борьбы; в) имущественная дифференциация собственников. 4. Решая вопросы: что, как и для кого производить, рынок: а) ориентирован на производство социально-необходимых товаров; б) ориентирован на удовлетворение запросов тех, кто может оплатить товары и услуги; в) всегда функционирует как гибкая, саморегулирующаяся система. 5. Кто является истинным собственником при формально провозглашенной государственной собственности? а) граждане страны в целом; б) политическая элита; в) руководство конкретного предприятия. ОТВЕТЬТЕ НА КАЖДЫЙ ИЗ ПРЕДЛОЖЕННЫХ ТЕЗИСОВ – УТВЕРЖДЕНИЙ “ДА” (ЕСЛИ УТВЕРЖДЕНИЕ ВЕРНО) ИЛИ “НЕТ” (ЕСЛИ УТВЕРЖДЕНИЕ НЕВЕРНО) 1. Общественное разделение труда - необходимое, но недостаточное условие для возникновения рынка. 2. Рынок немыслим ни при полном отсутствии прав собственности, ни при абсолютной их концентрации в руках отдельного субъекта, например, государства. 3. Современной экономике свойственны незначительные трансакционные издержки. 4. Владение и пользование всегда соединяются в рамках одного субъекта. 5. Заработная плата учителя муниципального образовательного учреждения - пример трансфертного платежа. 26 3. РЫНОЧНЫЙ МЕХАНИЗМ: СПРОС, ПРЕДЛОЖЕНИЕ, ЦЕНА Рыночный механизм – это механизм взаимосвязи и взаимодействия основных элементов рынка: спроса, предложения, цены, конкуренции и основных экономических законов. Конъюнктура рынка – это совокупность складывающихся на рынке в каждый данный момент времени экономических условий, при которых осуществляется процесс реализации товаров и услуг. 3.1 СПРОС ИНДИВИДУАЛЬНОГО ПОТРЕБИТЕЛЯ Спрос - желание и способность покупателей приобретать товар по данной цене. Функция спроса – это взаимосвязь между спросом на товар и определяющими его факторами. Общая функция спроса может быть выражена следующим образом: Qd = f (P, I, Pa… Pn, W, N, Т, B), где Qd – объем спроса; d - спрос (demand); Р – цена товара; I - доходы потребителей, определяющие величину потребительского бюджета; Pa … Pn - цены на другие товары; W - ожидания потребителей, включая инфляционные; N - число покупателей или размер рынка; T - вкусы и предпочтения покупателей, на которые влияет множество факторов – от изменений моды до национальных традиций; B - прочие факторы. Допустим, что все факторы, кроме цены, неизменны, тогда объем спроса будет зависеть только от цены. Закон спроса отражает обратную зависимость между ценой товара и величиной спроса на этот товар при прочих равных условиях: Qd = f (P). Графической интерпретацией данной зависимости является кривая спроса. Кривая спроса - графическое выражение связи между рыночной ценой товара и тем количеством, которое по этой цене будут спрашивать покупатели. Для построения кривой спроса на оси абсцисс отложим точки, характеризующие количество покупаемого товара, на оси ординат – соответствующую им цену (рис. 3.1). Изменение величины спроса вызывается ценовым фактором и показывается перемещением по кривой спроса (например, от точки А к точке В). 27 Рис. 3.1 Кривая спроса Изменение цены на данный товар производит двойной эффект: эффект дохода и эффект замещения. Эффект дохода – это воздействие, оказываемое на спрос потребителя за счет изменения реального дохода, вызванного изменением цены товара. Процесс, вызывающий эффект дохода, проходит три стадии: падение цены товара; увеличение реального дохода у потребителя; рост величины спроса. Эффект замещения от изменения цены — это та доля в измененном объеме спроса, которая является исключительным результатом изменения относительной цены и не связана с динамикой реального дохода. Если потребитель способен выбирать между двумя товарами, то он будет покупать больше того товара, чья относительная цена упала, и меньше того, чья относительная цена выросла. Эффект замещения всегда имеет одно направление: если относительная цена товара растет, то рациональный потребитель старается уменьшить его потребление. Данный эффект вносит основной вклад в понижающийся наклон кривой спроса. Эффект дохода имеет разные направления при изменении цены. Для одних товаров его направление совпадает с эффектом замещения. Для других - оно противоположно направлению действия эффекта замещения. На практике эффект замещения чаще всего бывает больше, чем эффект дохода, а кривая спроса имеет отрицательный наклон: чем выше цена, тем меньшее количество товара готов купить потребитель. Изменение спроса вызывается неценовыми факторами и показывается смещением кривой спроса (рис. 3.2). Сдвиг кривой спроса вправо (кривая D1) означает увеличение спроса, влево (кривая D2) – уменьшение спроса. 28 Рис. 3.2 Сдвиг кривой спроса Рассмотрим основные факторы изменения спроса. 1. Уровень доходов в обществе. Воздействие данного фактора на спрос тесно связано с понятием нормальных и низших товаров. Нормальный товар - товар, спрос на который растет при росте потребительского дохода. Однако существуют товары, которые люди начинают покупать в меньших количествах, если их доход увеличивается. Низший товар - товар, спрос на который падает при росте потребительских доходов (маргарин заменяют сливочным маслом, ремонт обуви - покупкой новой пары и т.д.). Товары являются нормальными и низшими потому, что их так оценил потребитель, эти свойства не являются внутренне присущими товарам. 2. Изменение цены другого товара. Взаимозаменяемые товары (субституты) - такие пары товаров, для которых рост цены одного товара приводит к росту спроса на другой товар (кофе - чай). Взаимодополняющие товары (комплементы) - такие пары товаров, для которых рост цены одного товара приводит к падению спроса на другой товар (например, бензин и автопокрышки, кофе в зернах и кофемолка, магнитофон и кассеты). 3. Изменение ожиданий. Если люди по какой-либо причине ожидают, что относительная цена товара возрастает, то потребители товара стремятся купить товар до ожидаемого изменения. 4. Число покупателей (их увеличение приводит к росту самого спроса и наоборот). 5. Изменение вкусов и предпочтений покупателей. На изменение вкусов и предпочтений покупателей большое влияние оказывает качество товара, мода, здоровье, престижность, реклама и т.п. 29 3.2 ПРЕДЛОЖЕНИЕ ОТДЕЛЬНОЙ ФИРМЫ Предложением называется желание и способность продавцов поставлять товар для продажи на рынок по определенной цене за определенный период. Закон предложения - прямая зависимость между ценой товара и величиной предложения этого товара при прочих равных условиях. Функция предложения от цены имеет следующий вид: Q S = f (P), где Q S - объем предложения; S - предложение (supply); Р – цена товара. Предложение, как и спрос, изображается графиком, однако развернутым в другую сторону - кривая предложения S имеет положительный наклон (рис. 3.3). Рис. 3.3 Кривая предложения Кривая предложения - кривая, показывающая количества товара и услуг которые продавцы предлагают к продаже по разным ценам в течение определенного периода. Изменение величины предложения – изменение того количества товара, которое производители желают и могут продать в результате изменения цены товара при прочих равных условиях. Изменение величины спроса показывается перемещением по кривой спроса. Двигаясь по кривой предложения от точки А к точке В, мы обнаруживаем рост величины предложения товара от Q1 до Q2 под влиянием возросших цен на него; движение вниз по кривой от точки В к точке А означает снижение величины предложения от Q2 до Q1 под влиянием снижающихся цен на этот товар. Функция предложения от цены – частный случай более общей функции предложения: Qs = f ( P, Pres, Pn, K, T, N, W, B), где Рres - цены на экономические ресурсы; Pn - цены на другие товары, в производстве которых используются аналогичные ресурсы; К 30 технические возможности производителя, характер применяемой технологии; Т - налоги и дотации; N - число производителей; W ожидания продавцов; В - прочие факторы. Изменение предложения – изменение того количества товара, которое производители желают и могут продать, происходящее в результате изменения неценовых факторов. Влияние неценовых факторов показывается смещением кривой предложения (рис. 3.4). Рис. 3.4 Сдвиг кривой предложения Сдвиг кривой предложения вправо (кривая S1) означает увеличение предложения, влево (кривая S2) - уменьшение предложения. Рассмотрим некоторые факторы, изменяющие предложение (смещающие кривую предложения) более подробно. Снижение цены на экономические ресурсы ведет к сокращению издержек производства на единицу продукции. Это позволяет производителям увеличивать объем производства и предложения данного товара по любым из возможных цен, следовательно, предложение находится в обратной зависимости от изменения цены на ресурсы. При снижении цены на другой товар, производителям выгоднее переключить эти ресурсы на производство данного товара. Это ведет к росту предложения данного товара, следовательно, предложение находится в обратной зависимости от изменения цены на другие товары. Совершенствование технологии снижает издержки производства, что позволяет увеличить предложение данного товара. Снижение налогов уменьшает издержки производства и реализации и, следовательно, увеличивает предложение данного товара. Увеличение числа производителей товара расширяет производственные возможности и увеличивает предложение данного товара на рынке. 31 Ожидаемое снижение цены на товар побуждает производителя поторопиться с продажей своей продукции, что ведет к повышению предложения. 3.3 РАВНОВЕСИЕ НА РЫНКЕ Рынок находится в равновесии, когда величина спроса равна величине предложения (рис. 3.5). Рис. 3.5 Равновесие спроса и предложения Точка пересечения кривых спроса и предложения (точка Е на графике) называется точкой равновесия. Цена, при которой объем спроса равен объему предложения, есть равновесная цена. Объем спроса, равный объему предложения, есть равновесный объем При любой цене, превышающей равновесную цену, величина предложения окажется больше величины спроса. Этот избыток вызовет сбивание цены продавцами, стремящимися избавиться от своего излишка. Снижение цены сократит предложение продукта и одновременно побудит покупателей покупать его в большем количестве. Любая цена ниже равновесной влечет за собой возникновение нехватки продукта, то есть при этом величина спроса превышает величину предложения. Предлагаемые покупателями, конкурирующими за данный продукт, надбавки к цене будут толкать ее к равновесному значению. Такое повышение цен одновременно заставляет производителей увеличивать предложение, потребители же скупают имеющийся продукт; в результате излишек исчезает. Способность сил предложения и спроса устанавливать цену на уровне, на котором решения о купле и продаже 32 совпадают, называется уравновешивающей функцией цены. С понятием рыночного равновесия тесно связаны такие понятия, как потребительский излишек и излишек производителей (рис. 3.6). Рис.3.6 Потребительский излишек и излишек производителей Разность между ценой спроса, т.е. максимальной ценой, которую потребитель готов был заплатить за каждую дополнительную единицу товара, и фактической величиной рыночной цены, которую он реально платит за единицу продукции, называется потребительским излишком, приходящимся на данную единицу блага. Если товар будет бесконечно делим, то излишек в этом случае может быть представлен площадью треугольника Р0ВЕ (рис.3.6). По аналогии, излишек производителя, полученный им с каждой единицы проданной продукции, может быть рассчитан как разность между рыночной ценой и тем минимумом цены, на которую был готов производитель, продавая данную единицу своего товара. Общий излишек производителя, полученный им от продажи всей продукции, которую он был готов продать по равновесной цене, равен, как это следует из рис.3.6, площади фигуры P0CE. Сумма излишков потребителей и производителей, изображенная на рисунке в виде двух треугольников, характеризует общественную выгоду, возникшую в связи с существованием рыночного равновесия. Она иллюстрирует важное экономическое явление: цена рыночного равновесия позволяет рыночным агентам согласовать свои действия, прийти к взаимному компромиссу. Благодаря равновесной цене потребители купили больше и дешевле, чем первоначально были согласны, а производители продали дороже и больше, чем готовы были. 33 3.4 ЭЛАСТИЧНОСТЬ СПРОСА И ПРЕДЛОЖЕНИЯ Степень изменения спроса и предложения под воздействием того или иного фактора характеризует их эластичность. Эластичность спроса по цене - отношение процентного изменения спроса на товар к процентному изменению его цены при прочих равных условиях: Существует два способа вычисления коэффициента эластичности. Первый позволяет определить точечную эластичность (эластичность в точке). Она характеризует относительное изменение объема спроса при бесконечно малом изменении цены. На практике это встречается либо на монопольном рынке, либо в определенном месте сбыта товара в краткосрочном периоде. Второй способ расчета позволяет вычислить коэффициент дуговой эластичности. При его расчетах обычно используются средние значения цены и количества продукции для анализируемого периода. . Формула дуговой эластичности имеет следующий вид: Качественно эластичность спроса по цене может быть описана такими категориями, как: • эластичный спрос - величина спроса изменяется на больший процент, чем цена, и поэтому общий доход (TR = Р · Q) возрастает по мере того, как падает цена. К товарам эластичного спроса относят, например, предметы роскоши. Еdр>1; • неэластичный спрос - величина спроса изменяется на меньший процент, чем цена, общий доход уменьшается по мере снижения цены. Обычно неэластичный спрос наблюдается на многие виды продуктов питания, медикаменты, другие жизненно важные товары. Еdр<1; • единичная эластичность - цена и величина спроса изменяются на одинаковый процент, следовательно, общий доход остается без изменения по мере изменения цены. Еdр=1; • абсолютно эластичный спрос - кривая спроса является горизонтальной линией. Это означает, с одной стороны, что любое сколь угодно малое повышение цены приводит к уменьшению объема спроса до нуля, т.е. потребители готовы покупать товар только по этой цене и не 34 более. С другой стороны, любое сколь угодно малое понижение цены приведет к увеличению объема спроса до бесконечности. Такое возможно только на рынке совершенной конкуренции или в условиях инфляции. Еdр= ∞; • абсолютно неэластичный спрос - кривая спроса является строго вертикальной линией, т.е. никакое изменение цены не влечет за собой изменения объема спрашиваемой продукции. Это возможно, например, при реализации жизненно важных лекарств для отдельной группы больных. Еdр =0. Основные факторы ценовой эластичности спроса: • наличие у данного товара заменителей: чем больше у товара заменителей, тем выше эластичность (например, неэластичен спрос на соль; эластичен спрос на некоторые марки одного и того же товара -мыло, шампунь и т.п.); • насущность потребности: чем насущнее потребность, удовлетворяемая товаром, тем ниже эластичность спроса на этот товар (например, спрос на хлеб менее эластичен, чем спрос на туристические путевки). Это правило относится и к тем товарам, потребление которых не может быть отложено (спрос на елки к Новому году, цветы к 8-му Марта); • удельный вес расходов на данный товар в бюджете потребителя: чем выше удельный вес, тем выше ценовая эластичность; • качество товара: чем качественнее товар, тем менее эластичен спрос на него; • временные рамки: спрос становится более эластичным с течением времени. Резкое возрастание цен на электроэнергию не сможет сразу резко сократить спрос на нее со стороны производителей. Требуется время, чтобы запустить энергосберегающее оборудование. При выборе цены предпринимателю необходимо учитывать два правила. Правило I. В случае неэластичного спроса производителю выгодно повысить цену товара, так как в этом случае выручка увеличивается. Правило 2. В случае эластичного спроса производителю выгодно понижение цены, так как в этом случае выручка будет возрастать. Эластичность спроса по доходу - степень изменения количества спрашиваемого товара в ответ на изменение размера доходов потребителя. Коэффициент эластичности спроса по доходу где R - доход потребителя. Основные формы эластичности спроса по доходу: 35 • положительная - объем спроса растет с ростом дохода; свойственна нормальным товарам: ЕdR > 0; • отрицательная - объем спроса падает с ростом дохода, свойственна низшим товарам: ЕdR < 0; • нулевая - объем спроса не чувствителен к изменению дохода; свойственна товарам первой необходимости: ЕdR = 0. Практическая значимость коэффициента эластичности спроса по доходу заключается в том, что облегчается процесс прогнозирования развития тех или иных производств. Так, небольшой положительный или, еще хуже, отрицательный коэффициент эластичности по доходу указывает на перспективу возможного сокращения производства в данной отрасли. Перекрестная (косвенная) эластичность позволяет измерить степень изменения в количестве спрашиваемого товара А в ответ на изменение в цене на другой товар В: где ∆QА/QА - процентное изменение спроса на продукт А; ∆РВ / РВ процентное изменение цены на продукт В. Основные формы перекрестной эластичности: • положительная эластичность (ЕdАВ > 0) свойственна взаимозаменяемым товарам; • отрицательная эластичность (ЕАВ < 0) свойственна взаимодополняемым товарам; • нулевая эластичность (ЕdАВ = 0) свойственна нейтральным или независимым товарам. В экономической практике коэффициент перекрестной эластичности может быть использован при осуществлении антимонопольной политики правительства. Если при соответствующем анализе показатель перекрестной эластичности будет положительным и иметь достаточно большое значение, значит даже совершенно различная по своей природе продукция все-таки является конкурирующей, и слияние будет запрещено, так как дело касается одного товарного рынка. Эластичность предложения по цене - отношение процентного изменения предлагаемого количества товара к процентному изменению его цены при прочих равных условиях. 36 Основные формы ценовой эластичности предложения: • эластичное предложение - величина предложения изменяется на больший процент, чем цена; • предложение с единичной эластичностью - цена и величина предложения изменяются на одинаковый процент; • неэластичное предложение - величина предложения изменяется на меньший процент, чем цена. Кроме того, эластичность предложения может принимать крайние значения - абсолютно эластичное, когда кривая предложения горизонтальна, и абсолютно неэластичное предложение, когда кривая предложения вертикальна. Важнейшее значение для эластичности предложения имеет фактор времени - период, в течение которого производители имеют возможность приспосабливать объем предложения к изменению цены. В экономической теории различают три типа равновесия в зависимости от временных возможностей у производителей: • мгновенное равновесие - предложение абсолютно неэластично: у фирмы нет времени, чтобы изменить количество предлагаемого товара; повышение спроса в данном случае приводит к повышению цены, но не отражается на величине предложения; • краткосрочное равновесие - предложение становится более эластичным: расширение объема продаж происходит за счет роста оборотного капитала (величина основного капитала не изменяется), количество фирм в отрасли остается прежним; повышение спроса обусловливает не только рост цен, но и увеличение объема производства в соответствии со спросом; • длительное равновесие - предложение эластично: предприниматели заменяют и улучшают оборудование, а количество самих предприятий может изменяться за счет входа и выхода их из отрасли; увеличение спроса приводит к значительному росту предложения при несущественном повышении цен. КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ 1. Чем отличается движение по кривой спроса и сдвиг кривой спроса? 2. Какие факторы и как влияют на смещение кривой спроса? 3. «Закон спроса действует всегда». Верно ли это утверждение? 4. Сформулируйте закон предложения. Почему кривая предложения имеет восходящий характер (положительный наклон)? 5. Как и во всех ли случаях устанавливается рыночное равновесие? 6. В чем смысл излишка потребителя, что показывает излишек про37 изводителя? 7. Почему при неэластичном спросе выручка от продажи возрастает при повышении цены? 8. Что показывает коэффициент эластичности спроса по доходу? 9. Какой знак имеет перекрестная эластичность субститутов и комплементов? АЛЬТЕРНАТИВНЫЕ ВОПРОСЫ (выберите правильный ответ) 1. Увеличение спроса и сокращение предложения приведут к: а) увеличению равновесной цены и увеличению равновесного количества; б) уменьшению равновесной цены и уменьшению равновесного количества; в) увеличению равновесной цены и неопределенному эффекту в отношении равновесного количества; г) уменьшению равновесной цены и неопределенному эффекту в отношении равновесного количества. 2. Если кривая предложения перемещается на графике вправо, то это означает, что произошло: а) увеличение предложения; б) сокращение спроса; в) увеличение объема предложения; г) уменьшение величины предложения. 3. С ростом доходов потребителя кривая спроса на ржаной хлеб будет: а) смещаться вправо и вверх; б) смещаться влево и вниз; в) смещаться влево и вверх; г) смещаться вправо и вниз. 4. С ростом дохода потребителя его спрос на товары Гиффена: а) возрастает; б) уменьшается; в) остается неизменным; г) меняется по синусоиде. 5. Рост цен на материалы, необходимые для производства конкретного товара, вызовет: а) сдвиг кривой спроса на товар вправо; б) передвижение по кривой предложения; в) сдвиг кривой предложения вправо; г) сдвиг кривой предложения влево. 6. Определите, какое из следующих утверждений не относится к 38 характеристике неэластичного спроса на товар: а) покупатели расходуют на его покупку значительную долю своего дохода; б) данный товар является для потребителей товаром первой необходимости; в) процентное изменение объема спроса меньше, чем процентное изменение цены; г) имеется большое число товаров-заменителей. 7. Ценовая эластичность вертикальной кривой спроса: а) равна 0; б) бесконечно велика; в) равна 1; г) равна 0,1. 8. Коэффициент перекрестной эластичности спроса, близкий к нулю, могут иметь такие товары, как: а) машины и бензин; б) ручки и карандаши; в) хлеб и сахар; г) книга и мотоцикл. УПРАЖНЕНИЯ 1. Существует следующие соотношения между ценами товара А и величиной спроса на него: Цена Спрос 3 6 4 5 5 4 6 3 Определите, в каком интервале цен эластичность спроса на этот товар будет единичной. 2. Найдите коэффициент эластичности спроса по доходу и сделайте выводы о полноценности товара, если известно: Объем спроса, шт. Доход, ден.ед. 75 2800 45 3200 3. Спрос и предложение фирмы на рынке описываются уравнениями: Qd = 200 - 5Р; Qs = - 10 + Р. Определите параметры рыночного равновесия. 4. Спрос и предложение на рынке описываются уравнениями: Qd = 100 - 2Р; Qs = - 20 + 2Р. Определите параметры равновесия на рынке. Предположим, на данный товар установлена фиксированная цена на уровне 25 ден.ед. Определите объем неудовлетворенного спроса. 39 4. ТЕОРИЯ ПОТРЕБИТЕЛЬСКОГО ПОВЕДЕНИЯ 4.1 ПОТРЕБИТЕЛЬСКИЙ ВЫБОР И ПРАВИЛО МАКСИМИЗАЦИИ ПОЛЕЗНОСТИ Потребительское поведение – это процесс формирования спроса потребителей на разнообразные товары и услуги. Современная наука определяет поведение потребителя с помощью теории предельной полезности (кардиналистский подход) и методом кривых безразличия и бюджетных линий (ординалистский подход). Кардиналистский подход к измерению полезности предполагает количественное определение величины полезности. В качестве меры полезности кардиналисты использовали условно-субъективную единицу, получившую название «ютиль» (от англ. Utility – полезность). Например, плитка шоколада приносит полезность в 4 ютиля, а 1 кг мяса — 7 ютилей и т.д. Ординалистский подход допускает определенное ранжирование, построение ряда товаров и услуг по принципу предпочтения. Такой подход не требует какой-либо психологической интерпретации выбора. То, что называется «полезностью», отражает только ранжирование предпочтений. Рассмотрим подробнее оба эти подхода. Полезность – это субъективное суждение потребителя о благе или степень удовлетворения, вызванная потреблением какого-либо набора благ или какого-либо отдельного блага. Различают общую и предельную полезность блага. Предельная полезность (MU - Marginal Utility) – полезность от потребления дополнительной единицы блага. Общая полезность (TU - Total Utility) - складывается из суммы предельных полезностей последовательно потребляемых единиц блага. Алгебраическое выражение взаимосвязи предельной и общей полезности товара Х будет выглядеть следующим образом: где ∆TUx - приращение общей полезности; ∆Qx - малое (единичное) приращение количества товара X. По мере увеличения количества потребляемого блага его предельная полезность имеет тенденцию к уменьшению. Закон убывающей предельной полезности (рис. 4.1) гласит: если потребление всех других товаров остается фиксированным, то предельная полезность данного товара будет уменьшаться по мере увеличения его 40 потребления (первый закон Госсена). Рис.4.1 Закон убывающей предельной полезности Анализируя данную графическую модель, можно сделать следующие выводы: • общая полезность растет по мере увеличения единиц потребляемого товара, но растет все медленнее и медленнее, поскольку предельная полезность неуклонно сокращается; • когда предельная полезность становится равной нулю, общая полезность достигает своего максимума; • если продолжать потребление далее этой точки, предельная полезность станет отрицательной величиной, а общая полезность начнет уменьшаться. Следовательно, чем большим количеством блага обладает индивид, тем меньшую ценность имеет для него каждая дополнительная единица этого блага. Это значит, что цена блага определяется не общей, а предельной его полезностью для потребителя. При фиксированном бюджете и постоянных текущих ценах благ потребитель руководствуется правилом: при убывающей предельной полезности благ он стремится максимизировать суммарный полезный эффект, общую полезность осуществляемых покупок. Если предельные полезности благ, приходящиеся на единицу денежных затрат, не равны, рациональный потребитель пытается достичь равновесия путем замещения менее полезных благ более полезными. В конечном итоге такие замещения обеспечивают одинаковый уровень полезности на каждую единицу денежных расходов. Уравняв таким 41 образом свою выгоду и затраты, покупатель максимизирует суммарный полезный эффект. Максимизация полезности благ достигается при условии: равная полезность благ – на равновеликую единицу денежных затрат (второй закон Госсена). Полезность благ соотносится и сопоставляется покупателем с уплаченными за них деньгами. В этом смысле деньги выступают для покупателей важной и достаточно определенной количественной мерой полезности. Именно по этой причине потребитель всегда сопоставляет не только полезные эффекты покупаемых товаров, но и сравнивает их с полезностью собственных денег. Это можно представить следующим образом: где МUА ... МUn - предельные полезности покупаемых благ; РА ... Рп- цена покупаемых благ λ - предельная полезность денег. 4.2 КРИВЫЕ БЕЗРАЗЛИЧИЯ. ПРЕДЕЛЬНАЯ НОРМА ЗАМЕЩЕНИЯ Современный вариант модели потребительского предпочтения (ординалистский подход) основывается на трех аксиомах: • аксиоме полной упорядоченности - при наличии двух различных наборов благ потребитель способен либо соответственно ранжировать предпочтения в пользу одного из них, либо признать их в равной степени предпочтительными. Предпочтение (ранжирование) не означает выбора и не зависит от цен. • аксиоме транзитивности, которая гласит, что если потребитель предпочитает набор А набору В, а последний — набору С, то он должен предпочитать набор А набору С. Транзитивность обеспечивает последовательность и согласованность в процессе выбора. • аксиоме ненасыщения, которая гласит, что при прочих равных условиях для покупателя большее количество данного блага предпочтительнее меньшему его количеству. «Большее» для потребителя имеет известную ценность, поскольку потребитель рассматривает возможность обмена одного товара на другой, даже если он не желает потреблять больше данного товара. Графической интерпретацией выбора потребителем того или иного набора благ является кривая безразличия (рис. 4.2). Кривая безразличия (I – indifference) – это множество точек, каждая из которых представляет собой такой набор из двух товаров, что 42 потребителю безразлично, какой из этих наборов выбрать, поскольку их полезность одинакова. Рис.4.2 Кривая безразличия Как видно из рисунка, кривая безразличия имеет отрицательный наклон и форму, вогнутую к началу координат. Отрицательный наклон кривой безразличия означает, что покупатель получает удовлетворение от обоих товаров при соблюдении следующего условия: если он увеличивает потребление товара X, то должен отказаться от известного количества товара Y, чтобы сохранить общий уровень полезности. Предельной нормой замещения товара X на товар Y является максимальное количество товара Y, от которого готов отказаться потребитель, чтобы получить дополнительную единицу товара X (оставляя при этом постоянным общин уровень удовлетворения). Если MRSxy –предельная норма замещения товара Y на товар X, a ∆Y– изменение потребления товара Y, ∆X – изменение потребления товара X, то Отрицательный знак вводится, чтобы MRSxy в конкретном цифровом выражении была положительным числом (∆Y всегда отрицательно). Предельная норма замещения в любой точке равна абсолютному значению тангенса угла наклона кривой безразличия в этой точке (см. график на рис. 4.2). Вогнутость кривой безразличия к началу координат означает, что покупатель постоянно уступает уменьшающееся количество Y за постоянный прирост количества X. Иными словами, при перемещении потребителя вдоль кривой безразличия слева направо предельная норма замещения имеет тенденцию к уменьшению. Доказано, что предельная норма замещения одного блага другим равна отношению предельных полезностей этих благ: 43 т.е. чем больше для потребителя значимость блага Y, тем меньшее количество его он согласится отдать за единичное приращение блага X. Предпочтения потребителя могут быть выражены при помощи карты кривых безразличия (рис. 4.3). Рис. 4.3 Карта кривых безразличия Кривые безразличия обладают следующими свойствами: 1. Кривых безразличия на каждой карте может быть сколь угодно много. 2. Кривые, расположенные дальше от начала координат, соответствуют более высоким уровням общей полезности. 3. Кривые безразличия, принадлежащие одной карте предпочтений, никогда не пересекаются и не касаются друг друга, так как каждая из них показывает только один уровень полезности, отличный от других. 4. Кривые вогнуты в сторону начала координат. 5. По мере продвижения по кривой вправо, абсолютное значение ее наклона уменьшается, а кривая становится более пологой. 44 4.3 БЮДЖЕТНЫЕ ОГРАНИЧЕНИЯ. ОПТИМУМ ПОТРЕБИТЕЛЯ Потребитель желает выбрать такую комбинацию товаров Х и Y, которая обеспечит максимальную общую полезность и при этом позволит не выйти за пределы бюджета. Пусть I – месячный доход потребителя, который он расходует на приобретение товаров Х и Y; Рx и Рy – цены товаров Х и Y. Бюджетное ограничение будет иметь вид I = РxХ + РyY. Смысл бюджетного ограничения состоит в том, что доход потребителя равен сумме расходов на покупку товаров Х и Y. Преобразуя предыдущее равенство путем деления обеих его частей на величину Рy и последующего вычета из них величины получим уравнение бюджетной линии: Если потребитель весь доход I израсходует на покупку товара Х, то он I ; если весь доход пойдет на приобретение товара Px I Y, то потребитель купит . Прямая, соединяющая точPy I I ки и , является бюджетной линией. Все точки, лежащие на данной Px P y сможет приобрести линии, доступны потребителю. Все наборы, расположенные выше и правее бюджетной линии, стоят дороже и поэтому недоступны для потребителя. Соотношение товарных цен − Px Py характеризует наклон линии бюджетных ограничений. Доступный потребительский ассортимент может быть представлен графически (рис 4.4). Как изменится бюджетная линия при изменении дохода потребителя и цен на товары? При изменении покупательной способности бюджетная линия 45 смещается в соответствующую сторону и занимает положение, параллельное первоначальному. Пусть доход снижается: I1 < I (Р = const). В этом случае произойдет сдвиг бюджетной линии BL вниз (BL1). При увеличении дохода BL сдвинется вверх. Рис.4.4 Бюджетная линия Изменение соотношения цен на товары приводит к изменению угла наклона бюджетной линии. Предположим, что I и Рх = const, а PY понизилась до P1Y < PY. В этом случае потребитель сможет купить на весь свой доход прежнее количество товара Х, а товара Y на тот же доход он купит больше (I /Р1Y), т. е. изменится наклон бюджетной линии. Рис.4.5 Изменение бюджетной линии 46 До сих пор отдельно рассматривались инструменты, анализирующие проблему максимизации полезности. Карта кривых безразличия иллюстрировала систему предпочтений потребителя относительно всех возможных наборов товаров. Бюджетная линия, как отмечалось выше, выражает все наборы товаров, которые доступны потребителю при некоторых финансовых ограничениях. Задача потребителя заключается в том, чтобы из всех возможных наборов товаров выбрать тот, который приносит ему максимальную полезность. Сам процесс максимизации полезности должен удовлетворять следующим ограничениям: необходимо максимизировать U = U(X,Y) при PxX+PyY≤I (puc.4.6). Совместим на одном графике бюджетную линию и карту кривых безразличия. Набор А, расположенный на кривой U3, недоступен при данном уровне дохода, а набор В, расположенный на кривой U1, оставляет часть дохода неиспользованным и, следовательно, не максимизирует полезность. Оптимальный набор потребительских товаров должен находиться на бюджетной линии. Проблема выбора оптимального решения сводится, следовательно, к выбору соответствующей точки на бюджетной линии, где РxХ + РyY = I. Рис.4.6. Точка оптимума потребителя Наборы, подобные D и С, доступны, но они также не выбираются, поскольку в наличии имеется более предпочтительный набор Е, лежащий на более высоко расположенной кривой U2. В данной точке бюджетная линия является касательной к кривой безразличия U2, т.е. в точке Е наклон бюджетной линии равен наклону кривой безразличия. Как отмечалось 47 выше, наклон кривой безразличия в конкретной точке равен предельной норме замещения, а наклон бюджетной линии – отношению цен товаров: MRSxy = P x . Py Условия равновесия (оптимума) потребителя могут быть сформулированы следующим образом: • потребитель должен находится на бюджетной линии, т.е. РxХ + РyY = I; •бюджетная линия должна касаться наивысшей из доступных кривых безразличия, где MRSxy = Px . Py Теория потребительского поведения позволяет понять мотивацию поведения потребителя в разных ситуациях, что важно и для отдельного производителя, и для разработки основ социальной политики. КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ 1. В чем смысл и назначение теории потребительского поведения? 2. Сформулируйте закон убывающей предельной полезности. 3. Как вы поняли проблему «максимизации полезности»? 4. Почему кривая, характеризующая определенные комбинации двух благ, называется кривой безразличия? 5. Почему предельная норма замещения уменьшается постепенно, сдвигаясь по кривой безразличия? Почему ее величина всегда отрицательна? 6. Каковы условия оптимума потребителя? АЛЬТЕРНАТИВНЫЕ ВОПРОСЫ (выберите правильный ответ) 1. Максимум удовлетворения общей полезности достигается, когда: а) предельная полезность равняется нулю; б) предельная полезность имеет максимальное значение; в) предельная полезность имеет минимальное значение; г) правильный ответ отсутствует. 2. Кардиналистская теория полезности отличается от ординалистской тем, что: а) не использует моделей; б) не рассматривает субъективные предпочтения; в) считает возможным количественное измерение полезности; г) верно все перечисленное. 3. Полезность — это: а) свойство блага приносить пользу потребителю; 48 б) субъективная ценность, приписываемая благам людьми; в) обладание полезными элементами для здоровья человека; г) объективное свойство товаров, которое является причиной их производства и потребления. 4. Парадокс ценности А. Смита разрешается утверждением, что: а) предельная полезность отличается от совокупной полезности; б) люди предсказуемо реагируют на стимулы; в) вся хозяйственная деятельность людей и предприятий имеет в своей основе рациональные решения отдельных людей; г) люди производят больше товаров и услуг, чем потребляют. 5. Предельная норма замещения а) рассматривается как касательная к кривой безразличия; б) это эффективная замена одного блага другим; в) есть производная коэффициента замещения; г) верны все утверждения. 6. Наборы благ, имеющие одинаковую полезность: а) принадлежат одной кривой безразличия; б) лежат на одной и той же кривой спроса; в) должны находиться на линии бюджетного ограничения. ОТВЕТЬТЕ НА КАЖДЫЙ ИЗ ПРЕДЛОЖЕННЫХ ТЕЗИСОВ – УТВЕРЖДЕНИЙ “ДА” (ЕСЛИ УТВЕРЖДЕНИЕ ВЕРНО) ИЛИ “НЕТ” (ЕСЛИ УТВЕРЖДЕНИЕ НЕВЕРНО) 1. Максимальное значение предельной полезности означает, что благо полностью удовлетворило потребность индивида. 2. Рациональность потребителя заключается в максимизации своей полезности. 3. Аксиома транзитивности означает, что потребитель, предпочитающий набор А набору В, а набор В набору С, предпочитает набор С набору А 4. Изменение уровня цены на одно из покупаемых потребителем благ приводит к изменению угла наклона бюджетной линии. УПРАЖНЕНИЯ 1. Значения маржинальных полезностей соответствующих цен заданы в таблице: Благо А Б В MU 10 α 18 благ А, Б, В и P 5 10 9 Определите, при каком значении параметра α потребитель будет 49 находиться в положении равновесия. 2. Индивид покупает 8 единиц товара X и 4 единицы товара Y. Найдите доход, если известно, что цена товара X равна 2 ден.ед., а предельная норма замещения – соотношение цен товаров X и Y – равна 4. 50 5. ФИРМА В РЫНОЧНОЙ ЭКОНОМИКЕ 5.1 ФИРМА И ОСНОВНЫЕ ФОРМЫ ПРЕДПРИНИМАТЕЛЬСКОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ В экономической теории фирма трактуется как организация, созданная группой лиц для реализации интересов группы. Функция фирмы – объединение ресурсов для выпуска необходимых потребителям товаров и услуг с целью максимизации прибыли. Производство экономических благ может осуществляться и отдельными физическими лицами, заключающими между собой соответствующие рыночные контракты. Однако, чем масштабнее рынок и сложнее хозяйственные связи, тем больше так называемые трансакционные издержки: издержки по поиску необходимой производителям информации о рыночных условиях, по заключению контрактов и их проведению в жизнь. Когда эти издержки становятся слишком большими, производители не в состоянии их оплачивать и отказываются от использования рыночного механизма, основанного на обособленности, и вместо него создаются фирмы, т.е. иерархические, нерыночные структуры, призванные минимизировать трансакционные издержки. В рамках фирм значительно сокращаются издержки по сбору хозяйственной информации, исчезает необходимость непрерывного перезаключения контрактов, экономические отношения приобретают устойчивость. Однако и иерархическая организация не свободна от определенных издержек. При превышении определенного размера иерархия начинает терять управляемость, затраты на поиск и обработку информации стремительно растут, подчинение работников целям фирмы с помощью системы стимулов, контроля и надзора обходятся все дороже. Такие издержки получили название бюрократических. Размер фирм определяется равенством внутренних издержек фирмы и издержек использования механизма рынка. Фирма как производственная единица и инструмент предпринимательской деятельности всегда имеет ту или иную организационноправовую форму. Законы придают фирмам статус юридического лица, которое обладает обособленным имуществом и отвечает по своим обязательствам этим имуществом, имеет самостоятельный баланс и счет в банке, имеет право от своего имени приобретать имущественные и неимущественные права, может быть истцом и ответчиком в суде. Остановимся на характеристике основных организационноправовых форм предпринимательской деятельности. 51 Каждый гражданин РФ вправе заниматься предпринимательской деятельностью без образования юридического лица в качестве индивидуального предпринимателя. При этом он лишь должен пройти государственную регистрацию. Примерами такой формы предпринимательства являются многие фермерские (крестьянские) хозяйства, небольшие магазины и учреждения в сфере услуг. Каждое единоличное хозяйство принадлежит одному человеку, хотя в нём могут быть заняты наемные работники. Главное, что индивидуальный предприниматель отвечает по своим обязательствам всем своим имуществом, включая личное. Эта форма предпринимательства обладает такими преимуществами, как: • простота организации фирмы: несложность процедуры открытия и ликвидации; • льготы в налогообложении; • сильная экономическая мотивация: вся прибыль достается самому собственнику; • полная свобода действий в принятии решений, ведении дел, возможность реализации всех своих способностей и планов. Единоличное хозяйство имеет и негативные стороны: • ограниченность финансовых и материальных ресурсов, • неограниченная (всем своим имуществом) ответственность собственника по всем своим обязательствам. Преодолеть недостатки единоличного предпринимательства возможно путем создания хозяйственного товарищества (партнерства). Хозяйственное товарищество - форма предпринимательской деятельности, при которой двумя или более лицами (физическими и юридическими) объединяются их капиталы (паи) для совместного ведения дел. Хозяйственное товарищество обладает на правах собственности уставным капиталом, разделенным на доли (вклады). В соответствии с Гражданским кодексом РФ хозяйственные товарищества могут создаваться в форме полного товарищества и товарищества на вере (коммандитного). В полном товариществе все партнеры несут неограниченную (субсидиарную) ответственность своим имуществом по всем обязательствам фирмы. Это значит, что в случае наступления имущественной ответственности, превышающей размер уставного капитала, кредитор вправе предъявить требования сначала к основному должнику, а при недостаточности его имущества - к другим товарищам. Полное товарищество не является юридическим лицом, т. е. все его члены сохраняют полную самостоятельность, но при условии субсидиарной ответственности. Основой создания полного товарищества 52 является учредительский договор, в котором определяется, кто сколько средств вносит, в какой форме участвует в хозяйственной деятельности, каков принцип распределения прибыли и т.д. С полученной товариществом прибыли налоги не взимаются. Прибыль партнеры делят между собой, затем каждый прибавляет свою долю к своему доходу, и с этой суммы каждый в отдельности платит налоги. Эта форма находит применение на тех предприятиях, где большой удельный вес составляет интеллектуальный капитал (брокерские, бухгалтерские, аудиторские, внедренческие, адвокатские фирмы). Люди, работающие в таких фирмах, являются деловыми партнерами. Товарищество на вере (коммандитное) включает действительных членов и вкладчиков. Действительные члены по своим правам, ответственности ничем не отличаются от участников полного товарищества, в том числе несут ответственность по долгам всем своим имуществом. Вкладчики - это те, кто делает взнос и отвечает по обязательствам фирмы только в рамках этого взноса. В товариществах на вере права участников не равны. Управляют фирмой только действительные члены, вкладчики же права голоса не имеют. Им выплачивается обещанный процент на вклад, оставшуюся прибыль делят между собой действительные члены. Хозяйственное товарищество имеет свои преимущества: легкость учреждения; более высокую, чем в индивидуальном предприятии, специализацию в управлении; более широкие финансовые возможности. Однако есть свои недостатки: трудно найти хороших партнеров, возможны разногласия между ними, власть делится на всех, прибыль – на доли, получение банковских кредитов или ссуд от других лиц связано со сложностями обращения полной ответственности на имущество партнеров и др. Следующая группа предпринимательских фирм - хозяйственные общества, к которым, прежде всего, относятся общества с ограниченной ответственностью и акционерные общества. Обществом с ограниченной ответственностью признается учрежденная одним или несколькими лицами организация, уставной капитал которой разделен на доли, размер которых определен учредительными документами; участники общества не отвечают по его обязательствам и несут риск убытков, связанных с его деятельностью, в пределах стоимости внесенных ими вкладов. Число участников не должно быть более 50. Высший орган управления обществом – общее собрание его участников. Текущее руководство деятельностью общества осуществляет его 53 исполнительный орган, подотчетный общему собранию. Свою долю в уставном капитале можно продать или иным образом уступить одному или нескольким участникам общества. Участник общества с ограниченной ответственностью имеет право свободного выхода из него. Ему выплачивается стоимость части имущества, соответствующая его доле в уставном капитале. Широко распространенной формой в современных условиях является акционерное общество (корпорация), которое представляет собой компанию, основанную на выпуске и продаже ценных бумаг - акций. Главным отличием АО от товарищества является возможность (для членов товарищества) и невозможность (для акционеров АО) изъять по собственному желанию свою долю из уставного капитала. Акционерам, в отличие от членов товариществ, на руки выдаются ценные бумаги - акции, а не свидетельства о внесении пая, не имеющие статуса ценной бумаги. Акционерное общество (АО) является юридическим лицом, имеет собственное наименование, счет в банке, действует на основе устава и учредительного договора. Пайщиками акционерного общества являются владельцы акций, а его кредиторами - владельцы облигаций. Участники АО (акционеры) не отвечают по его обязательствам и несут ответственность за деятельность общества в пределах стоимости принадлежащих им акций. Совокупность акций, принадлежащих одному акционеру, называется пакетом. Поскольку каждая акция определенной номинальной стоимости дает владельцу право одного голоса в процессе принятия управленческих решений, то чем больший пакет сосредоточен в руках акционера, тем больший контроль над обществом он имеет. Высшим органом управления АО является общее собрание акционеров. Оно принимает решения об изменениях в уставе; избирает правление общества; санкционирует увеличение размеров уставного капитала путем дополнительной эмиссии акций и облигаций; принимает решение о распределении чистого дохода (прибыли), остающегося в распоряжении фирмы после всех обязательных выплат, направляя часть его на инвестиции и часть на выплату дивидендов владельцам акций. Для решения текущих вопросов развития образуется совет акционеров (или наблюдательный совет). Контроль за проведением финансовых операций и ведением отчетности осуществляется ревизионной комиссией. Исполнительным органом является правление (или администрация). Председатель правления, его заместитель выбираются (назначаются) общим собранием или советом акционеров. Это общая схема. В уставе АО должно быть четко и подробно определено, как формируются органы управления, их компетенции и др. 54 Различают открытое акционерное (ОАО) и закрытое акционерное общество (ЗАО). Основной критерий их различия - возможность (для членов открытого общества) и невозможность (для членов закрытого общества) продавать акции без согласия общества. В открытом АО ценную бумагу можно продать, заложить в банк, получить под нее кредит, ее можно подарить. В закрытом акционерном обществе это невозможно без согласия остальных товарищей: преимущественное право на покупку находится у них. Число акционеров ЗАО не должно превышать 50, иначе оно подлежит преобразованию в открытое. Акционерное общество обладает рядом таких преимуществ, как: • неограниченные возможности привлечения денежного капитала: выпуск акций, доходы от прироста капитала, использование для инвестиций нераспределенной прибыли, кредитов банков; • ограниченная ответственность акционеров; • относительная простота процедуры передачи прав собственности; • как правило, стабильный уровень доходности; • достаточные возможности по привлечению квалифицированных менеджеров. Недостатками АО являются: • достаточно строгий контроль над деятельностью общества со стороны государства; • высокие организационные и управленческие расходы; • двойное обложение налогом доходов: сначала акционерное общество платит налог из прибыли по итогам работы за год, а потом акционеры платят налоги с полученных ими дивидендов; • разделение функций собственности и контроля: меньшая заинтересованность наемных менеджеров в процветании компании (по сравнению, например, с единоличным хозяйством). В особом ряду стоят государственные и муниципальные унитарные предприятия. Под унитарным предприятием понимается коммерческая организация, не наделенная правом собственности на закрепленное за ней собственником имущество. Имущество унитарного предприятия не может быть распределено по долям между работниками и другими лицами (поэтому такие предприятия и называются унитарными от латинского unitas – единство, одно целое). В форме унитарных предприятий могут быть созданы только государственные и муниципальные предприятия. Имущество находится в государственной или муниципальной собственности. Оно принадлежит такому предприятию на праве хозяйственного ведения или оперативного управления. Унитарное предприятие, основанное на праве оперативного управления, называется федеральным казенным предприятием. 55 5.2 КЛАССИФИКАЦИЯ ФИРМ ПО ИХ РАЗМЕРАМ По масштабам предпринимательской деятельности предприятия можно разделить на малые, средние, крупные. Нормативы для отношения фирм к той или иной категории в разных странах различны. Как правило, мелкой считается фирма с численностью работников менее 100 человек, а крупной – фирма с численностью работающих более 500 человек Мелкие фирмы характеризуются: многочисленностью; гибкостью, способностью быстро реагировать на изменения рыночной конъюнктуры; быстрым обновлением (количество ежегодно ликвидируемых мелких фирм почти равно количеству рождающихся, однако при этом полностью разоряется всего 7% фирм). Значение малого предпринимательства в экономике любой страны велико: • на мелких и мельчайших предприятиях занято значительное количество работников, в отдельных государствах - около и более половины всех занятых в народном хозяйстве; • малый бизнес проникает в те сферы деятельности, в которых небольшие по размеру предприятия наиболее эффективны: качество продукции и обслуживания, цены и издержки зависят не от количества, а от мастерства персонала фирмы; • малые предприятия имеют, как правило, низкие издержки, так как у них почти отсутствуют бухгалтерские, складские, рекламные, управленческие, научно-исследовательские расходы. • малые фирмы выполняют роль связующего звена во всем народном хозяйстве, не допуская появления «лоскутной экономики», где изобилие одних товаров соседствует с дефицитом других. Причинами выживания мелкого бизнеса являются следующие факторы: • включение мелкой фирмы в свою структуру крупным корпорациям оказывается зачастую менее выгодным, чем деловое сотрудничество с ней; • мелкие фирмы действуют там, где нет необходимости в массовом производстве, больших затратах, т.е. мелкие фирмы часто имеют свою сферу деятельности; • немаловажную роль играет поддержка со стороны государства. Государство, рассматривая малый бизнес как символ национальной предприимчивости, поддерживает его и стимулирует его развитие. Содействует развитию мелкого бизнеса и антимонопольное законодательство. Среди мелких фирм особое место принадлежит венчурным фирмам. 56 Это не обычные малые фирмы, которые занимаются традиционным предпринимательством. Венчурные фирмы – это коммерческие организации, делающие бизнес на нововведениях. Они основываются энтузиастами нового технического направления, изобретателями, одержимыми принципиально новыми техническими решениями, возможности коммерческого использования которых еще кажутся более чем сомнительными. Часто венчурные фирмы являются дочерними от крупных корпораций или работают под их покровительством. Средние фирмы в развитых странах, в отличие от мелких, не так многочисленны. Причем в настоящее время существует тенденция сокращения их числа. Средние фирмы находятся в сложном положении, так как борются на два фронта: с одной стороны - крупные компании, сильные своей мощью, а с другой - неизмеримое число мелких фирм. Средние фирмы могут выжить, придерживаясь так называемой нишевой специализации, т.е. захватывая отдельные сегменты рынка и становясь там мини–монополией. Роль средних фирм в рыночной экономике неоднозначна. Во-первых, средние фирмы представляют собой значительную конкурентную среду для крупного бизнеса. Во-вторых, средние фирмы сами имеют тенденцию к монополизации. Яркий пример этой тенденции – шведский концерн «Электролюкс», захвативший за 10 лет более 400 фирм. В-третьих, средние фирмы представляют собой постоянный источник концентрации капитала (на долю средних фирм приходится самый большой процент поглощений). Деятельность специализированных фирм, которые избежали поглощения, может развиваться по трем направлениям: • самый типичный путь – умеренный рост в рамках ниши; • используемый немногими компаниями путь – превращение в ведущую фирму с сохранением нишевой специализации; • превращение в массового производителя с выходом за пределы ниши - путь, на который встают тоже немногие компании. Производителями массовой, стандартизированной, дешевой и качественной продукции являются крупные фирмы. Крупная фирма в условиях рынка находится в двойственном положении: • она всеми силами стремится монополизировать рынок; • постоянно действует в условиях конкуренции, что мешает ей завышать цены и заставляет заботиться о качестве продукции. Преимущества крупных фирм состоят в следующем: • массовое производство позволяет снизить затраты на выпуск 57 товаров и услуг; • стандартность изделий упрощает контроль над качеством, облегчает автоматизацию производства, а это вновь удешевляет товары; • финансовые возможности позволяют направлять значительные средства на научно-исследовательскую работу, постоянно изучать потребности рынка. Реакцией фирм на изменившуюся в последнее время ситуацию на рынке: обострившуюся конкуренцию, возросшую покупательную способность населения, быстро меняющиеся вкусы покупателей, увеличивающееся число лиц, желающих открыть свое дело, - стало появление гибридной формы крупного и мелкого предпринимательства франчайзинга. Франчайзинг – это соглашение мелких фирм или отдельных предпринимателей с крупной фирмой на право пользоваться фабричной маркой крупной фирмы на определенной территории. По соглашению крупная компания обязуется снабжать владельцев мелкого бизнеса, действующих в рамках оговоренной территории, на определенных условиях под своей торговой маркой своими товарами, рекламными услугами, отработанными технологиями. Франчайзинг широко распространился во всем мире, примером тому является деятельность фирмы "Макдональдс". КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ 1. Как соотносятся между собой фирма и рынок? 2. Оцените цели фирмы в соответствии с вашим пониманием их важности. Если бы руководителем фирмы были вы, какую цель поставили бы на первое место? 3. Какие организационно-правовые формы предпринимательской деятельности используются в современной мировой экономике? 4. В чем преимущества корпорации по сравнению с другими типами фирм? 5. Какие черты присущи государственному предприятию? Почему возникли государственные предприятия? 58 АЛЬТЕРНАТИВНЫЕ ВОПРОСЫ (выберите правильный ответ) 1. Одно из преимуществ партнерства состоит в том, что: а) объединение партнеров позволяет привлечь дополнительные средства; б) каждый партнер несет полную имущественную ответственность; в) его деятельность продолжается, даже если один из партнеров выходит из дела. 2. При какой форме организации предпринимательской деятельности легче осуществить производство сложной техники? а) индивидуальное предпринимательство; б) хозяйственное товарищество; в) акционерное общество. 3. Определение фирмы как экономического агента не требует от нее: а) самостоятельного принятия решений; б) производства продукции; в) стремления к максимизации прибыли; г) максимизации полезности в рамках имеющихся ресурсов. 4. Одно из преимуществ партнерства состоит в том, что: а) объединение партнеров позволяет привлечь дополнительные средства, б) каждый партнер несет полную имущественную ответственность, в) его деятельность продолжается, даже если один из партнеров выходит из дела. 5. Контрольный пакет акции может быть менее 50%, потому что: а) часть акционеров являются владельцами только привилегированных акций; б) часть акций находится во владении председателя правления АО или генерального директора, распоряжения которого должны безоговорочно выполнять владельцы акции во время голосования, в) определенная часть обыкновенных акций продается мелким акционерам, которые практически никогда не принимают участия в собраниях акционеров, г) известная часть обыкновенных акций приобретается государством, которое не имеет права вмешиваться во внутренние дела АО. 6. Средний бизнес не является стабильным из-за того, что: а) ему трудно конкурировать с крупными фирмами; б) проигрывает в конкуренции с мелкими фирмами; в) стремление максимизировать прибыль приводит к расширению размеров до уровня крупных фирм; г) все предыдущие ответы верны. 59 7. Солидарная ответственность за результаты хозяйственной деятельности характеризует следующую организационно-правовую форму фирмы: а) полное товарищество; б) товарищество на вере; в) акционерное общество открытого типа; г) акционерное общество закрытого типа. ОТВЕТЬТЕ НА КАЖДЫЙ ИЗ ПРЕДЛОЖЕННЫХ ТЕЗИСОВ – УТВЕРЖДЕНИЙ “ДА” (ЕСЛИ УТВЕРЖДЕНИЕ ВЕРНО) ИЛИ “НЕТ” (ЕСЛИ УТВЕРЖДЕНИЕ НЕВЕРНО) 1. Термин «двойное налогообложение» означает, что акционерное общество должно платить налоги в казну федерального и местного органа власти. 2. В единоличной фирме, принадлежащей одному владельцу, может работать многотысячный коллектив наемных работников. 3. Партнерство – наиболее распространенная форма организации бизнеса. 4. Унитарное предприятие – пример некоммерческой организации. 5. Собственники акционерного общества являются одновременно и управляющими. 60 6. ИЗДЕРЖКИ ПРОИЗВОДСТВА 6.1 ИЗДЕРЖКИ И ПРИБЫЛЬ Издержки – форма затрат на приобретение факторов производства, на их комбинацию и продажу готового продукта. Бухгалтерские издержки - совокупность затрат на приобретение ресурсов на рынке факторов производства. Это денежные расходы фирмы на сырье, материалы, заработную плату, оборудование и т.д. Экономические издержки характеризуют наилучшую из утраченных альтернатив. Они измеряются стоимостью наибольшей упущенной возможности использования затраченных на создание товаров и услуг факторов производства. Экономические издержки включают в себя явные и неявные издержки. Явные (внешние) издержки - это альтернативные издержки, которые принимают форму денежных платежей собственникам факторов производства. Они определяются той ценой, которая заставляет поставщика ресурсов выбрать данную сделку в качестве наилучшей для него альтернативы. Неявные (внутренние) издержки - это альтернативные издержки использования ресурсов, принадлежащих производителю. Они принимают форму потерянного дохода от использования факторов, находящихся в собственности фирмы, при самом оптимальном их применении. Фирма может использовать в производственном процессе свое помещение и оборудование, свой денежный капитал, земельный участок и т.п. Хотя она не оплачивает эти издержки, фактически они существуют, так как при альтернативном использовании данные ресурсы могли бы принести ей доход. К неявным издержкам предпринимателя также относится нормальная прибыль. Нормальная прибыль – это нижняя граница дохода предпринимателя, так как при доходе ниже этого предела предприниматель будет склонен отказаться от своей деятельности и принять наиболее благоприятное для него предложение. Количественно она равна сумме некоторой средней нормы предпринимательского дохода и нормативной отдачи от собственного капитала. Бухгалтерская прибыль - это разница между выручкой и бухгалтерскими издержками. Бухгалтерская прибыль превышает экономическую прибыль на величину неявных издержек. Экономическая прибыль - это часть дохода фирмы, которая остается от общей выручки после вычитания всех издержек (явных и 61 неявных, включая нормальную прибыль предпринимателя). Чтобы предприниматели не бежали из дела, величина бухгалтерской прибыли должна хотя бы равняться нормальной (то есть покрывать неявные издержки). О предприятии, приносящем нормальную прибыль, можно сказать, что оно получает нулевую экономическую прибыль. Повышение прибыли сверх нормальной означает получение положительной экономической прибыли. Это означает, что данная фирма лучше других распоряжается ресурсами. 6.2 ПРОИЗВОДСТВО И ИЗДЕРЖКИ В КРАТКОСРОЧНОМ ПЕРИОДЕ Краткосрочным называют период времени, в течение которого невозможно изменить хотя бы один производственный фактор. Долгосрочный период - отрезок времени, достаточный для внесения изменений во все факторы производства. В долгосрочном периоде все факторы производства являются переменными. В условиях, когда один ресурс является переменным, используются понятия совокупного среднего и предельного продукта переменного ресурса. Совокупный продукт (ТР) – общее количество продукции, произведенное за определенный промежуток времени. Совокупный продукт задается как функция от переменного ресурса (в нашем случае - труда): ТР = f (L). Средний продукт (АР) - количество продукции в расчете на одну единицу переменного фактора. Средний продукт отражает эффективность использования данного ресурса, его среднюю производительность: APL = TP . L Предельный продукт (МР) - изменение величины общего продукта за счет ввода в производство одной дополнительной единицы переменного фактора. Его определяют по формуле MPL = ∆TP . ∆L Предельный продукт характеризует эффективность использования последней добавленной единицы переменного ресурса или его предельную производительность. Наиболее важная особенность производства в краткосрочном периоде состоит в том, что производительность ресурсов подвержена убывающей отдаче. 62 Закон убывающей отдачи (предельной производительности) гласит: добавление единиц переменного ресурса к фиксированной величине постоянных ресурсов непременно приведет к ситуации, когда каждая дополнительная единица переменного фактора будет прибавлять к общему продукту все меньшую и меньшую величину. Закон убывающей отдачи применим ко всем видам переменных факторов во всех отраслях. При постепенном введении в производство дополнительных единиц переменного ресурса при условии, что все остальные ресурсы постоянны, предельный продукт (отдача от добавленного ресурса) сначала быстро растет, затем его прирост становится все меньше. Предельный продукт, достигнув максимума в точке технологического оптимума, начинает сокращаться. Когда предельный продукт становится равным нулю, совокупный продукт достигает максимального значения. Добавление новых трудозатрат приводит к получению отрицательного предельного продукта и падению выпуска совокупного продукта. Эта тенденция может быть продемонстрирована при помощи графиков кривых совокупного и предельного продуктов труда (рис. 6.1). Рис.6.1 Кривые совокупного и предельного продуктов труда Предельный продукт тесно взаимосвязан не только с совокупным, но и со средним продуктом. Зависимость между средним (АР) и предельным (МР) продуктами представлена на рис. 6.2. Кривая АР является возрастающей там, где МР выше АР, и убывающей там, где МР нижа АР. Иными словами, кривая МР пересекает кривую АР в точке максимального значения АР. 63 Рис. 6.2 Зависимость между средним (АР) и предельным (МР) продуктами Эта важная зависимость выполняется между всеми средними и предельными величинами в силу простой арифметики. Все издержки можно классифицировать по нескольким признакам. Наибольшее практическое значение имеет деление издержек на постоянные и переменные. Постоянные издержки (FC) не зависят от объема выпуска продукции. Они имеют место и при нулевом объеме производства. К постоянным издержкам можно отнести: часть отчислений на амортизацию зданий и оборудования, арендные платежи, проценты по кредитам, страховые взносы, налоги на собственность, зарплату управленческому персоналу. График функции постоянных издержек представляет собой горизонтальную линию (рис. 6.3). Рис. 6.3 Постоянные издержки Переменные издержки (VС) - это издержки, которые зависят от объема выпуска (рис. 6.4). Они включают расходы на приобретение сырья, материалов, комплектующих и полуфабрикатов, выплату заработной платы производственным рабочим. Характер переменных издержек носят также транспортные расходы, налог на добавленную стоимость. Рис. 6.4 Переменные издержки Переменные издержки растут вместе с увеличением объема производства. Причем характер этого роста зависит от отдачи от переменного ресурса (конкретнее от того, является ли она возрастающей, постоянной или убывающей). Совокупные издержки (ТС) фирмы равны сумме ее постоянных и переменных издержек: TC=FC+VC. При нулевом объеме производства валовые общие издержки равны величине постоянных издержек (рис. 6.5). Рис. 6.5 Постоянные, переменные и общие издержки 65 Общие издержки с каждой новой единицей продукции возрастают на величину переменных издержек, поэтому графически кривая ТС получается сдвигом вверх кривой VC на величину FC. Для предприятия большое значение имеет не столько общая величина издержек, сколько средние затраты на выпуск единицы продукции. Средние постоянные издержки (AFC) характеризуются затратами постоянного ресурса, с которым в среднем производится единица продукции: AFC = FC . Q При увеличении объема производства AFC снижаются (рис. 6.6). Это явление называют распределением накладных расходов. Рис. 6.6 Средние постоянные издержки Средние переменные издержки (АVC) (рис 6.7) характеризуют затраты переменного ресурса, с которым в среднем производится единица продукции: AVC = VC . Q График функции сначала убывает, а затем, достигнув минимума, начинает возрастать. Такая динамика обусловлена изменением отдачи от переменного фактора. По величине средние издержки (АТС) равны общим издержкам производства продукции, делённым на количество произведенной продукции (рис. 6.8). 66 Рис. 6.7 Средние переменные издержки Рис. 6.8 Средние общие издержки Средние издержки используются при решении вопроса о том, производить ли данную продукцию вообще. В частности, если цена, представляющая собой средний доход на единицу выпускаемой продукции, меньше, чем средние переменные издержки, то фирма получит отрицательную экономическую прибыль и ей следует рассмотреть возможность окончательного закрытия. Предельные издержки (МС) - это изменение валовых издержек, связанное с производством дополнительной единицы продукции: 67 MC = ∆TC ∆VC = . ∆Q ∆Q Для предпринимателя значение предельных издержек служит важным индикатором при выборе наиболее выгодного объема производства. График функции МС сначала убывает, а затем, достигнув минимума, начинает возрастать (рис. 6.9). Рис. 6.9 Предельные издержки Взаимное расположение кривых на графике всегда подчинено определенным закономерностям. Кривая МС пересекает кривую AVC в точке, соответствующей минимальному значению средних переменных издержек. Кривая МС пересекает кривую АТС также в точке, соответствующей минимальному значению средних совокупных издержек. Объем производства, соответствующий минимальным средним совокупным издержкам, называется точкой технологического оптимума. Он достигается тогда, когда пропорция переменного и постоянного ресурса оптимальна с технической точки зрения. 6.3 ИЗДЕРЖКИ В ДОЛГОСРОЧНОМ ПЕРИОДЕ Каждая фирма в тот или иной момент характеризуется определенным масштабом производства, которому соответствует та или иная кривая средних издержек краткосрочного периода. Изменяя эти масштабы, фирма переходит от одной кривой АТС краткосрочного периода к другой. Кривая долгосрочных средних издержек (LAC) является 68 огибающей для всех возможных кривых краткосрочных средних издержек (АТС1, АТС2, АТС3) Кривая долгосрочных средних издержек показывает наименьшие издержки производства любого заданного объема выпуска, допуская при этом возможность изменения всех факторов производства оптимальным образом в целях минимизации издержек (рис. 6.10). Рис. 6.10 Кривая долгосрочных средних издержек Как правило, в долгосрочном периоде издержки по мере расширения фирмы вначале падают, достигают минимума, а затем снова растут. Дугообразность кривой можно объяснить в этом случае не законом убывающей отдачи, а эффектом масштаба. Эффект масштаба - изменение долговременных средних издержек с изменением масштабов производства. Положительный эффект масштаба (экономия от массового производства) имеет место тогда, когда долгосрочные средние издержки фирмы падают по мере увеличения выпуска. Положительный эффект масштаба наблюдается под воздействием таких факторов, как: • специализация труда рабочих: с расширением производства отпадает необходимость совмещения профессий, сокращаются потери времени на переход к разным рабочим местам, операциям, приобретаются навыки; • специализация и более эффективное использование управленческих кадров; • эффективное использование оборудования: расширяется возможность применять более производительное дорогостоящее оборудование, прогрессивные технологии, использовать новейшие достижения науки и техники; • возможность производить более глубокую переработку сырья, использовать технологические отходы, осуществлять диверсификацию 69 производства. Отрицательный эффект масштаба возникает при такой организации производства, когда долговременные средние издержки возрастают по мере увеличения объема выпускаемой продукции. Его основная причина связана с ослаблением контроля над координацией деятельности различных звеньев фирмы. Управленческий аппарат становится многочисленным, высшее руководство отдаляется от производственного процесса. Это снижает оперативность, четкость управления, возрастают прямые и накладные расходы. Постоянная отдача от масштаба имеет место в том случае, когда долгосрочные средние издержки не зависят от объема выпуска. В зависимости от особенностей технологического процесса можно выделить, по крайней мере, три модели предприятий с различными кривыми долгосрочных издержек (рис. 6.11). Рис. 6.11 Различные типы кривых долгосрочных средних общих издержек Кривая рис. 6.11,а - издержки достигают минимального значения и на большом отрезке, характеризующем увеличение масштабов производ70 ства, остаются таковыми. Кривая рис. 6.11,б - по мере роста масштаба производства издержки плавно и медленно снижаются и достигают минимума, когда предприятие становится достаточно масштабным. Такова ситуация в автомобильной, алюминиевой, сталелитейной и многих других отраслях промышленности. Это значит, что при данном объеме потребительского спроса достаточная эффективность производства будет достигнута лишь небольшим количеством промышленных гигантов. Кривая рис. 6.11,в показывает случай, когда отрицательный эффект наступает уже при небольшом расширении предприятия. В такого рода отраслях имеющийся объем потребительского спроса будет поддерживать существование значительного количества относительно мелких предприятий. В этот разряд попадают многие виды розничной торговли, некоторые сельскохозяйственные работы, предприятия хлебопекарной, швейной, обувной отраслей. КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ 1. Чем отличается экономическая прибыль от бухгалтерской? 2. Какие критерии лежат в основе разграничения краткосрочного и длительного периодов? 3. Какие виды издержек вы знаете? Что лежит в основе их классификации? 4. Почему кривая предельных издержек МС пересекает кривую средних переменных издержек AVC и средних общих издержек АТС в точках их минимальных значений? 5. Объясните, как отдача от масштаба производства влияет на кривую LAC. АЛЬТЕРНАТИВНЫЕ ВОПРОСЫ (выберите правильный ответ) 1. Если по мере роста объема производства фирмы ее средние переменные затраты (издержки) сокращаются, то: а) предельные затраты также должны сокращаться; б) средние общие затраты должны быть ниже, чем средние переменные затраты; в) общие постоянные затраты также должны сокращаться; г) предельные затраты должны быть ниже, чем средние переменные затраты. 2. Определите, какие перечисленные ниже виды затрат служат типичным примером переменных издержек для фирмы: а) расходы на сырье; 71 б) расходы на управленческий персонал; в) расходы на зарплату вспомогательному персоналу; г) плата за лицензию на ведение деятельности. 3. Если при данном объеме выпуска предельный продукт переменного фактора достигает своего максимума, то это означает, что: а) значения общего продукта начинают расти ускоряющимся темпом; б) значения общего продукта перестают расти ускоряющимся темпом; в) прирост общего продукта становится отрицательным; г) значение предельного продукта меньше значения среднего продукта. 4. В краткосрочном периоде фирма производит 500 ед. продукции, AVC составляют 2,0 долл., AFC - 0,5 долл., общие издержки (ТС) в данном случае, составят: а) 1,5 долл.; б) 2,5 долл,; в) 750 долл.; г) 1250 долл. ОТВЕТЬТЕ НА КАЖДЫЙ ИЗ ПРЕДЛОЖЕННЫХ ТЕЗИСОВ – УТВЕРЖДЕНИЙ “ДА” (ЕСЛИ УТВЕРЖДЕНИЕ ВЕРНО) ИЛИ “НЕТ” (ЕСЛИ УТВЕРЖДЕНИЕ НЕВЕРНО) 1. Предельные затраты равны средним переменным затратам при таком объеме производства, при котором средние общие затраты минимальны. 2. В краткосрочном периоде все затраты (издержки) фирмы являются переменными. 3. Средние постоянные затраты (издержки) зависят от объёма производства. 4. Если предельный продукт переменного фактора сокращается, совокупный продукт также сокращается при любых условиях. 5. Если при увеличении объема использования труда (труд - единственный используемый фактор) на 30% выпуск возрастает на 30%, технология характеризуется постоянной отдачей от масштаба производства. 6. Фиксированный фактор – это такой, который используется в фиксированной пропорции к объёму выпуска. 7. Предельный продукт труда измеряет количество продукции, производимой в среднем за час работы. 8. Под понятием «краткосрочный период» подразумевается период времени, который требуется для увеличения капитала в связи с ростом числа рабочих. 72 УПРАЖНЕНИЯ 1. Заполните таблицу, внося недостающие цифры: Количество единиц ресурса, L 1 2 3 4 5 Т М Р Р А Р 4 7 8 1 3 ,2 ТР - общий продукт, МР - предельный продукт, АР – средний продукт. 2. Восстановите по данным таблицы об издержках фирмы значения недостающих показателей: С 00 C C FC VC 00 ТС C 1 00 00 3. Рассчитайте средние постоянные, средние переменные и средние общие издержки производства продукции фирмы на основе следующих данных (за год): Расходы на сырье и материалы 150 тыс. руб. Расходы на освещение 10 тыс. руб. Транспортные расходы 20 тыс. руб. Расходы на оплату труда управленческого персонала Расходы на оплату труда производственных рабочих-сдельщиков Стоимость оборудования (срок службы - 10 лет, схема амортизации - пропорциональная амортизация) Аренда помещения 70 тыс. руб. Объем выпуска 200 тыс. руб. 3 млн руб. 10 тыс. руб. 2,5 млн шт. в год Определите объём прибыли, получаемой предприятием, если цена единицы продукции – 400 руб. 73 7. КОНКУРЕНЦИЯ И МОНОПОЛИЯ 7.1 КОНКУРЕНЦИЯ, ЕЁ ФОРМЫ И ВИДЫ Конкуренция - это состязательное взаимодействие между субъектами рынка за лучшие условия хозяйствования. Конкуренция - ключевая категория рыночных отношений. Она выступает в различных формах и осуществляется разными способами. Основными формами конкуренции является внутриотраслевая и межотраслевая конкуренция. Внутриотраслевая конкуренция - это соперничество между производителями одного вида товаров за наиболее благоприятные условия производства и сбыта с целью получения большей прибыли. Основные функции внутриотраслевой конкуренции: • превращение индивидуальных затрат в рыночную цену; • снижение издержек производства; • стимулирование НТП. Основные способы осуществления внутриотраслевой конкуренции: • понижение уровня цен ниже как рыночной цены, так и издержек производства; • лишение соперника сырья и возможности его транспортировки; • давление на зависимые фирмы; • скупка патентов и сдерживание внедрения новейших достижений науки и техники; • использование разнообразных налоговых льгот, в результате которых усиливается мощь отдельных производителей. Межотраслевая конкуренция - это борьба между рыночными субъектами разных отраслей с целью перераспределения прибыли и наиболее выгодного вложения капитала. Основной функцией является обеспечение таких пропорций в распределении капиталов между различными отраслями, при которых на равные капиталы образуется одинаковая прибыль. Основные способы осуществления межотраслевой конкуренции: • прямое вторжение капиталов в отрасли путем создания новых фирм или переключения производства на новую продукцию; • проникновение капиталов в отрасли посредством поглощения фирм, действующих в этой отрасли; • приобретение контрольных пакетов акций; • предоставление кредитов фирмам других отраслей; • проникновение на рынок путем производства товаров – субститутов. 74 В зависимости от методов борьбы различают ценовую и неценовую конкуренцию. Ценовая конкуренция – соперничество при помощи маневрирования ценами. Предприниматель может в этом случае либо использовать преимущество более низких издержек производства или сбыта, либо сознательно идти на потерю прибыли для того, чтобы завоевать большую долю рынка данного товара. Основные виды ценовой конкуренции: • война цен – повторяющееся в течение долгого времени снижение цен на продукцию для получения преимуществ на рынке; • тайный сговор - негласное соглашение о ценах и других способах ограничения конкуренции; • ценовые льготы и льготы в условиях оплаты. В настоящее время в значительной части отраслей открытая ценовая конкуренция не действует, поскольку снижение цены у одного из производителей обычно вызывает аналогичные действия его конкурентов, что не приводит к изменению позиций фирмы на рынке, а лишь уменьшает прибыльность отрасли в целом. Неценовая конкуренция – это соперничество вне маневрирования ценами. Основные виды неценовой конкуренции: • повышение качества, которое, как правило, осуществляется по двум направлениям: первое - совершенствование технических характеристик; второе - улучшение приспособляемости к нуждам потребителя. Неценовая конкуренция посредством совершенствования качества продукции получила название конкуренции по продукту; • дифференциация товаров, то есть переход от выпуска одного или нескольких однородных товаров к целому спектру товаров, в принципе удовлетворяющих одну и ту же потребность, но позволяющих приспосабливаться к различным вкусам и запросам потребителей; • сегментация рынков, которая означает выделение групп потребителей, объединенных общими признаками (демографическими, географическими, социальными и т.п.), и ориентацию производства на специфические потребности этих групп; • конкуренция по условиям продажи. Этот вид конкуренции основывается на улучшении сервисного обслуживания покупателя. Сюда входит воздействие на потребителя через рекламу, совершенствование торговли, установление льгот по обслуживанию покупателей после приобретения товара, т.е. в процессе его эксплуатации и т.п. 75 7.2 РЫНОЧНАЯ СТРУКТУРА. СОВЕРШЕННАЯ КОНКУРЕНЦИЯ Рыночная структура - это условия, в которых протекает экономическая конкуренция. Рыночная структура характеризуется рядом черт: • числом и размером фирм; • типом предлагаемого продукта; • степенью контроля над ценами; • условиями входа на данный рынок и выхода из него; • доступностью рыночной информации. Обычно выделяют следующие модели рынка: совершенную и несовершенную конкуренцию, последняя в свою очередь включает монополию, олигополию и монополистическую конкуренцию. Совершенная конкуренция - вид соперничества, осуществляемый множеством продавцов однородной продукции при свободном ценообразовании. Основные черты совершенной конкуренции: • доля конкретной фирмы настолько мала, что никакая фирма одна и самостоятельно не может существенно повлиять на цену товара путем изменения объема продаж (совершенно конкурентная фирма сталкивается с горизонтальной кривой спроса); • конкурирующие фирмы производят однородную продукцию (сорта пшеницы и других сельскохозяйственных продуктов отвечают установленным стандартам); • покупатели хорошо информированы о ценах продавцов, ни одна фирма не может запросить больше, чем запрашивают другие; • продавцы действуют независимо друг от друга (они не объединяются для установления соглашения о цене и соответствующем объёме предложения); • фирма может свободно выходить из отрасли и входить в нее. На практике совершенная конкуренция в чистом виде встречается крайне редко, но существует ряд отраслевых рынков, имеющих данную структуру, например рынки сельскохозяйственных продуктов, мелкий сервис. Спрос на продукцию фирмы характеризует её предельный доход (MR). Предельный доход – это приращение дохода, которое возникает за счет увеличения выпуска продукции на единицу. Предельный доход MR постоянен в условиях совершенной конкуренции потому, что дополнительные единицы продукции могут быть проданы по постоянной 76 цене. Таким образом, график предельного дохода MR совпадает с графиком спроса D. Для отрасли, т.е. для всех фирм, объём продаж может быть увеличен только путём установления более низкой цены. Все фирмы вместе, а не каждая в отдельности, влияют на общий объём предложения и на рыночную цену. Используя "предельный подход", сформулируем предельное условие выбора оптимального уровня выпуска в краткосрочном периоде (рис. 7.1). Рис. 7.1 Выбор оптимального выпуска в краткосрочном периоде Если выпуск продукции не превосходит Q*, то МС расположена ниже MR и, следовательно, каждая добавочная единица выпускаемой продукции увеличивает совокупную прибыль. Как только объём выпуска проходит точку Е, МС располагается над MR и дополнительная единица продукции уменьшает совокупную прибыль, т.е. она не окупается. Эту закономерность в экономической науке принято называть правилом MR = МС. Согласно ему, максимизация совокупной прибыли достигается при объеме производства, соответствующем точке равенства предельного дохода и предельных издержек. Отметим, что правило MR = МС справедливо не только для совершенной конкуренции, но и для других типов рынка. 7.3 НЕСОВЕРШЕННАЯ КОНКУРЕНЦИЯ. ФИРМА В УСЛОВИЯХ ЧИСТОЙ МОНОПОЛИИ Несовершенная конкуренция – вид конкуренции, в условиях которой имеется возможность продавцов или покупателей воздействовать на рыночную цену. Несовершенно конкурентными рынками являются: монополия, 77 олигополия, монополистическая конкуренция. Монополия — это рыночная структура, которая позволяет влиять на цену товара и услуги путем ограничения своего собственного объема выпуска. Основные признаки монополии: • фирма является единственным производителем или продавцом товара, следовательно, границы отрасли и границы фирмы совпадают; • нет близких заменителей продукции, производимой данной монополией, то есть этот товар является уникальным. Для покупателя это означает отсутствие альтернатив выбора, он вынужден или брать данный товар, или обходиться без него; • фирма влияет на цены по своему усмотрению. При нисходящей кривой спроса на свой продукт монополист может вызвать изменение цены товара, манипулируя количеством предложенного товара; • имеют место ограничения относительно доступа к информации о рынке; • наличие реальных барьеров, препятствующих входу в отрасль. Это: во-первых, эффект масштаба. Высокоэффективное производство с низкими издержками достигается в условиях крупного производства. Новым конкурентам чрезвычайно трудно войти в такую отрасль, так как это требует крупных капиталовложений, а фирма-монополист, имея более низкие издержки производства, в состоянии на время снизить цену продукции и уничтожить конкурента; во-вторых, предоставление исключительных прав. В ряде стран Европы, Америки и в России правительство предоставляет фирмам статус единственного продавца на транспортные услуги, услуги связи, газоснабжение. Но взамен правительство сохраняет за собой право регулировать действия таких монополий, чтобы исключить злоупотребление монопольной властью; в-третьих, - патенты и лицензии. Правительство гарантирует патентную защиту новым продуктам и производственным технологиям, что обеспечивает фирмам - новаторам монопольные позиции на рынке; в-четвертых, собственность на важнейшие виды сырья. Некоторые компании являются монополистами благодаря безраздельному владению источниками стратегического для данного производства ресурса. Главная причина монополизации рынка - концентрация и централизация производства и капитала. Основными направлениями процесса концентрации являются: • горизонтальная интеграция – сосредоточение в руках крупных фирм все большей доли производства в отрасли, что характерно для 78 начала ХХ века; • вертикальная интеграция – проникновение крупных фирм в другие отрасли, технологически связанные с профилирующей отраслью (например, последовательные ступени обработки сырья: выплавка чугуна из руды, переплавка чугуна в сталь, производство готовой продукции из стали); • диверсификация - процесс формирования многоотраслевых фирм, технологически не связанных между собой. Хотя, как правило, некоторые связи между отраслями учитываются (например, общность исходного сырья, близость технологий, однотипность оборудования, аналогии в условиях сбыта продукции и системе управления). Монопсония – монополия со стороны спроса, предполагающая ситуацию на рынке, когда существует лишь один покупатель. Монопсония, как правило, имеет место на рынках экономических ресурсов. Естественная монополия - это ситуация, в которой долгосрочные средние издержки достигают минимума только тогда, когда одна фирма обслуживает один рынок. Как правило, естественная монополия базируется на владении уникальными природными ресурсами (например, электрические и газовые фирмы, компании водоснабжения и линии связи). Искусственная монополия возникает на основе сговора или подавления конкурентов. Так как монополист функционирует на рынке один, кривая спроса для фирмы совпадает с кривой спроса для всей отрасли и имеет отрицательный наклон. Количество товаров, которое может быть продано на рынке, увеличивается, по мере того как падает цена. Монополист может устанавливать и цену товара, и его количество, но при этом выбирает такую комбинацию "цена и количество " на кривой спроса его продукта, которая принесёт максимальную прибыль. Поскольку он ищет наиболее "доходную" цену из всего набора цен, его можно назвать ''искателем цены". Здесь речь идёт о монопольной власти. Фирма обладает монопольной властью тогда, когда может воздействовать па цену своего товара, изменяя количество, которое она готова продать. Простой монополией является монополия, продающая в каждый конкретный момент времени свою продукцию по одной и той же цене всем своим покупателями. Поговорим о спросе на продукцию простой монополии. Увеличение продаж на монопольном рынке требует снижения цен, поскольку в отрасли производит одна фирма и в этом случае действует закон убывающей 79 предельной полезности блага. Если производитель хочет продать дополнительную единицу блага, то он должен снизить цену. Но теперь по этой цене будет продаваться не только последняя, но и все предыдущие единицы блага. В этом случае увеличение дохода продавца будет равно приращению дохода за счет продажи дополнительной единицы за вычетом того дохода, который будет потерян в результате снижения цены предыдущих единиц блага. Следовательно, для фирмы-монополиста предельный доход MR оказывается меньше рыночной цены при каждой величине выпуска. Графически это означает, что кривая предельного дохода МR имеет более крутой наклон, чем кривая спроса D (рис.7.2). Монополист должен решить специфическую задачу, которая не могла возникнуть у совершенного конкурента, - выбрать уровень цены, который нужно не только назначить, но и удержать. Решение этой задачи распадается на два этапа: • определить выпуск и сознательно ограничить его, поскольку с ростом продаж снижается цена; • разработать и осуществить ценовую стратегию. Решая первую задачу, монополист исходит из стремления получить максимальную прибыль, что возможно при условии равенства предельных издержек и предельного дохода. Значит, искомый объем QM - это объем, при котором MR = MC (точка М на рис.7.2). Вторая задача – определить цену, позволяющую реализовать целевую функцию монополиста. Такой ценой будет монопольная цена РМ, которая отвечает цене спроса при данном объеме QM. Как видно из рис.7.2, монопольная цена будет больше предельных издержек и предельного дохода (PM > MR = MC). Это такая цена, которая обеспечит монопольной фирме сверхприбыль. Получение такой прибыли – преимущество монополиста. Иногда в целях получения дополнительного дохода монополия, используя свое рыночное положение, продает один и тот же товар по разным ценам на различных рынках. Практика продажи продукции одного качества различным покупателям по разным ценам называется ценовой дискриминацией. Ценовая дискриминация возможна при выполнении трех условий: • продавец должен обладать достаточной монопольной силой, чтобы контролировать ценообразование; • производитель должен быть способен выявить собственный сегмент рынка: классифицировать покупателей по уровню дохода, полу, возрасту, месту жительства и т.п.; • первоначальный покупатель не может перепродать товар или услугу (например, различные цены на авиабилеты в зависимости от дня недели, 80 различные телефонные тарифы в зависимости от времени суток). Рис.7.2 Определение цены и объема производства в условиях чистой монополии Экономические последствия ценовой дискриминации двойственны: • монополист увеличивает цену; • производит больше продукции. Большинство естественных монополий подлежат общественному регулированию. В частности, цены и тарифы, которые могут назначать железнодорожные, телефонные компании, поставщики природного газа и электричества определяются государственными и местными органами власти. Конкретный характер и содержание антимонопольного законодательства в различных странах имеют свои особенности, однако можно выделить общие для всех стран основы этого законодательства (охрана и поощрение конкуренции; контроль над фирмами, занимающими господствующее положение на рынке; контроль над ценами; защита интересов потребителей; содействие развитию среднего и мелкого бизнеса). 7.4 ОЛИГОПОЛИЯ И МОНОПОЛИСТИЧЕСКАЯ КОНКУРЕНЦИЯ Олигополия – тип несовершенной конкуренции, предполагающий доминирующую роль в реализации какого-либо товара немногих продавцов. 81 Характерные черты олигополии: • основная масса товаров сосредоточена у нескольких крупных продавцов; • выпускается разнообразная продукция: однородная (производство алюминия, нефти, стали, цемента) и дифференцированная (производство автомобилей, покрышек, камер, электробытовой техники, сельхозинвентаря); • контроль над ценами ограничен взаимной зависимостью, хотя и может быть значительным при тайном сговоре; • имеют место существенные препятствия входа на рынок и выхода из него. Основными моделями поведения фирмы в условиях олигополии являются картель и молчаливое тайное соглашение (лидерство в ценах). Картель – группа производителей, открыто договаривающихся о ценах и объемах выпуска товара. Для создания картеля необходимо: а) убедиться, что существует барьер для входа в отрасль, чтобы предотвратить продажу товара другими фирмами, после того, как цена повысится; б) ограничить общий уровень выпуска; в) установить квоты каждому члену картеля: поделить общий монопольный выпуск между всеми предприятиями; г) разработать механизм реализации соглашения. Этот шаг является решающим для того, чтобы сделать картель работающим. Лидерство в ценах - практика, в соответствии с которой господствующая фирма (обычно наиболее крупная и наиболее эффективная в отрасли) меняет цены, а все другие фирмы следуют этому изменению. При этом лидер придерживается следующей тактики: • корректировка цен происходит редко: цена изменяется только тогда, когда условия издержек и спроса изменяются значительно; • о надвигающемся пересмотре цен лидер заблаговременно сообщает своим конкурентам, чтобы добиться согласованных действий; • ценовой лидер не обязательно выбирает цену, которая максимизирует прибыль отрасли в краткосрочном периоде, он может вы брать ее и несколько ниже. Это делается для того, чтобы помешать вступлению в отрасль новых фирм и сохранить существующую олигополистическую структуру. Монополистическая конкуренция подразумевает такую рыночную ситуацию, при которой относительно большое число небольших производителей предлагают дифференцированную продукцию. К данной рыночной структуре относится сфера банковских услуг, 82 производство одежды, безалкогольных напитков, стирального порошка, вычислительной техники, сети ресторанов, бензозаправочных станций, аптек. Основные признаки монополистической конкуренции: • каждое предприятие обладает относительно небольшой долей всего рынка, поэтому оно имеет очень ограниченный контроль над ценами; • наличие сравнительно большого числа фирм гарантирует, что тайный сговор с целью ограничения объемов производства и повышения цен практически невозможен. • в отрасли нет ощущения взаимной зависимости предприятий: каждая фирма определяет свою политику, не учитывая возможную реакцию со стороны конкурирующих фирм. • вступление в отрасль с монополистической конкуренцией, как правило, осуществляется достаточно легко. Нет потребности в относительно крупном капитале, однако финансовые трудности больше, чем при чистой конкуренции, поскольку необходимы вложения в отработку собственной разновидности продукта и рекламу • одним из основных признаков монополистической конкуренции является дифференциация продукта. Формы дифференциации продукта: а) качество продукта - функциональные особенности, материал, дизайн и качество работы, степень носкости, долговечности, надежности работы и т.п.; б) услуги и условия, связанные с продажей продукта: качество обслуживания (обходительность и услужливость продавцов), репутация предприятия по обслуживанию покупателей или обмену ее продуктов, наличие кредита; в) размещение и доступность: место расположения (небольшая улочка, перекресток, деловая часть города), время работы (круглосуточно, без обеденного перерыва и т.д.); г) стимулирование сбыта и упаковка (мнимые различия, созданные посредством рекламы, упаковки, использование торговых знаков и марок). КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ 1.Что такое рыночная структура и какие типы рыночных структур вы знаете? 2.Приведите примеры отраслей, которые соответствовали бы той или иной рыночной структуре. 3.В чем сущность критерия выделения четырех рыночных структур? 4.Какие рыночные структуры наиболее характерны для современной рыночной экономики? 83 5.Какую роль играет дифференциация продукта в монополизации рынка? 6.Что общего и каковы различия между монополистической конкуренцией и олигополией? Олигополией и монополией? 7.«Все крупные фирмы являются монополистическими, но не все монополистические фирмы являются крупными». Как вы оцениваете это высказывание? 8. Почему у олигополистов есть стимулы для сговора? 9. Существует ли монополия, полностью свободная от конкуренции? 10.При каких условиях монополия будет заниматься ценовой дискриминацией? АЛЬТЕРНАТИВНЫЕ ВОПРОСЫ (выберите правильный ответ) 1. На рынке монополистической конкуренции: а) отдельный покупатель может влиять на цену продукции; б) реклама не играет существенной роли; в) товары отличаются по исполнению и условиям продажи; г) производители имеют одинаковый доступ к информации. 2. Розничный рынок молока с множеством различных цен является примером: а) монополии; б) монополистической конкуренции; в) совершенной конкуренции; г) олигополии. 3. В городе открылся первый круглосуточный магазин. Это пример, скорее всего: а) естественной монополии; б) вынужденной монополии; в) временной монополии; г) монопсонии. 4. Если рынок яблок конкурентен, то в точке краткосрочного равновесия: а) цена яблок равна предельным издержкам их производства; б) цена равна их предельной полезности для покупателей; в) цена яблок всегда равна средним издержкам производства; г) верно (а) и (в). 5. Рынки совершенной и монополистической конкуренции имеют общую черту: 84 а) выпускаются дифференцированные товары; б) на рынке оперирует множество покупателей и продавцов; в) каждая фирма сталкивается с горизонтальной кривой спроса на свой продукт; г) рыночное поведение каждой фирмы зависит от реакции ее конкурентов. ОТВЕТЬТЕ НА КАЖДЫЙ ИЗ ПРЕДЛОЖЕННЫХ ТЕЗИСОВ – УТВЕРЖДЕНИЙ “ДА” (ЕСЛИ УТВЕРЖДЕНИЕ ВЕРНО) ИЛИ “НЕТ” (ЕСЛИ УТВЕРЖДЕНИЕ НЕВЕРНО) 1. Объем используемого капитала может служить барьером входа в отрасль. 2. Рыночное поведение отраслевого картеля, максимизирующего прибыль, аналогично поведению чистой монополии. 3. При ценовой дискриминации монополист устанавливает на сегменте с более эластичным спросом более высокую цену, чем на сегменте с менее эластичным спросом. 4. Равенство предельных издержек предельной выручке служит условием максимизации прибыли как для конкурентной фирмы, так и для монополии. 5. Кривая спроса на продукцию совершенно конкурентной фирмы характеризуется абсолютной ценовой эластичностью. 6. Патенты и лицензии — один из видов барьеров входа в отрасль. 7. Монопольная власть на олигополистических рынках всегда определяется дифференциацией продукта. 8. На рынке олигополии поведение фирм характеризуется тесным взаимодействием. 9. Кривая спроса для монополии всегда горизонтальна в координатах Р(Q). 10. Для конкурентной фирмы цена продукта равна одновременно среднему доходу и предельному доходу. 85 8.РЫНКИ ФАКТОРОВ ПРОИЗВОДСТВА 8.1 РАВНОВЕСИЕ ПРОИЗВОДСТВА ФИРМЫ НА РЫНКЕ ФАКТОРОВ Рынок факторов производства - рынок, на котором в результате взаимодействия спроса и предложения формируются цены на труд, землю, капитал в форме заработной платы, ренты, процентного дохода. Спрос на факторы производства имеет ряд особенностей: • является производным от спроса на тот товар, который производят с помощью данного ресурса; • является взаимозависимым, поскольку объем каждого привлекаемого в производство ресурса зависит от уровня цен не только на данный ресурс, но и на сопряженные с ним факторы производства; • спрос более эластичен на те факторы, которые при прочих равных условиях имеют более низкую цену. Это позволяет осуществить взаимное замещение, вытеснить дорогостоящие ресурсы, снизить издержки производства; • прямо пропорционален производительности самого ресурса (т.е. количеству готовой продукции, полученной с помощью единицы ресурса). Чем руководствуется фирма, когда определяет объем закупок факторов производства? Очевидно, она сравнивает отдачу от использования дополнительной единицы ресурса с затратами на ее приобретение. Прирост выручки, полученный в результате применения дополнительной единицы фактора производства, называется предельной доходностью ресурса: MRP = МР х МR, где МР - предельный продукт фактора производства, MR - предельный доход от продажи дополнительной единицы продукции. Графически предельная доходность ресурса - это кривая спроса, с которой сталкивается фирма на рынке готовой продукции (кривая спроса на ее продукт). Она показывает доход фирмы от реализации дополнительного количества готовой продукции. Эта кривая имеет отрицательный наклон, так как отражает убывающую доходность ресурса: чем больше единиц ресурса использует фирма, тем ниже предельная производительность каждой из них. Издержки приобретения каждой дополнительной единицы фактора производства получили название предельных издержек ресурса (MRC). Основным фактором, определяющим MRC, являются цены предложения ресурса. На конкурентном рынке факторов производства цена ресурса будет постоянной. На графике линия MRC будет прямой, параллельной 86 оси абсцисс. Для фирмы-покупателя кривая предложения S - это кривая ее предельных расходов MRC. Фирма будет предъявлять спрос на фактор производства до тех пор, пока предельные издержки от применения дополнительной единицы ресурса не превышают предельного дохода, полученного от использования данной дополнительной единицы ресурса. Равновесие фирмы наступит в точке, где MRP=MRC. Для конкурентного рынка факторов производства формула принимает вид: MRР = P. В этой точке фирма максимизирует совокупную прибыль (рис.8.1). Это равенство справедливо для любого рынка факторов производства независимо от того, является ли рынок готовой продукции конкурентным или монопольным. Рис.8.1 Равновесие фирмы Предприниматель стремится подобрать такую комбинацию ресурсов (т.е. выбрать такую технологию), которая позволяет осуществить заданный выпуск продукции при минимальных затратах. Было бы неверным полагать, что эта цель достигается приобретением самых дешевых ресурсов. Предпринимателя интересует не только цена факторов, но и их производительность, т.е. та отдача, которую можно получить на вложенную единицу денежных средств. Издержки минимальны, когда один рубль (доллар, евро), вложенный в разные факторы производства, обеспечит равновеликий прирост продукции. Правило наименьших издержек можно представить в следующем виде: . 87 8.2 РЫНОК ТРУДА И ЗАРАБОТНАЯ ПЛАТА Рынок труда – рынок, на котором в результате взаимодействия спроса и предложения формируется цена на труд. Особенности рынка труда: • в качестве собственников фактора труд и его потенциальных продавцов выступает практически все население, за исключением нетрудоспособных лиц; • собственник рабочей силы продает свою способность трудиться лишь на время, передавая при этом предпринимателю право распоряжаться только результатами своего труда; • в отличие от других факторов производства работник может сам контролировать качество своей работы, трудиться с разной отдачей, демонстрировать большую или меньшую лояльность в отношении нанявшей его фирмы; • достаточно высока степень регулируемости рынка труда со стороны государства (законодательное установление минимального уровня оплаты труда, норм в области условий труда и безопасности и т.п.). Зависимость между величиной заработной платы и размером спроса на рабочую силу выражается в виде кривой спроса на труд и представляет собой монотонно убывающую кривую MRPL на рис. 8.2. Рис.8.2 Кривая спроса на труд Изменение спроса на труд зависит: • от изменения спроса на продукт, производимый с помощью данного вида труда; • от инноваций, приводящих к увеличению производительности труда; 88 • от уровня цен на ресурсы- субституты и ресурсы - комплементы. Совокупный спрос на труд определяется путем суммирования спроса на труд индивидуальных фирм. На рынке труда кривая предложения (рис. 8.3) обычно имеет положительный наклон: с ростом заработной платы предложение труда будет возрастать. В экономическом смысле кривая предложения труда SL – кривая предельных издержек труда MRCL. При определенных обстоятельствах количество предлагаемых работником часов (дней и т.д.) труда может сокращаться, несмотря на повышение ставки заработной платы. Механизм такого поведения объясняется двумя эффектами повышения ставки заработной платы: • эффект замещения побуждает людей больше трудиться, так как рост ставки заработной платы делает досуг экономически невыгодным; • эффект дохода состоит в том, что более высокая заработная плата повышает благосостояние человека, он начинает больше ценить свободное время и, главное, может позволить себе больше досуга без снижения уровня жизни. В зависимости от того, какой эффект преобладает, предложение труда со стороны работника будет либо расти (рис. 8.4), либо сокращаться. Рис.8.3 Кривая предложения труда Что касается рыночного предложения конкретного вида труда, то кривая в данном случае будет иметь восходящий характер, поскольку более высокие ставки заработной платы привлекут большее количество людей, готовых выполнять данный вид работы. Конкретная ставка заработной платы на рынке труда – результат взаимодействия и уравновешивания спроса на труд и его предложения. 89 Рис. 8.4 Равновесие спроса и предложения труда Различают номинальную и реальную заработную плату. Номинальная заработная плата - денежная сумма, полученная работником за время труда (W). Реальная заработная плата - совокупность товаров и услуг, которые можно приобрести за эти деньги с учетом их покупательной способности (W/P). Для рыночной экономики характерна значительная дифференциация уровней заработной платы. Основные факторы дифференциации оплаты труда: • неоднородность квалификации работающих, их различия по способности и уровню подготовки; • дифференциация условий труда и степени его привлекательности; • ограничения мобильности рабочей силы. Наиболее типичное явление на рынке - состояние несовершенной конкуренции. Несовершенная конкуренция складывается главным образом под влиянием профсоюзов, находящихся на стороне предложения труда, и предпринимателей, воздействующих на ставки заработной платы через спрос на труд. Профсоюзы представляют собой объединения наемных работников, создаваемые для защиты их экономических интересов и улучшения условий труда. Можно выделить следующие способы воздействия профсоюзов на рынок труда: • сокращение предложения труда, которое достигается ограничением рабочего времени с помощью законодательства и запрещением принимать на работу не членов профсоюза; • давление на предпринимателей при заключении договоров в 90 сторону повышения ставки заработной платы; • содействие росту тех видов производства, которые вызывают спрос на труд и, тем самым, рост заработной платы; • борьбу с монополизацией производства и как результат сдерживание тенденции падения заработной платы. Для рынка труда может быть характерна монопсония. Монопсония на рынке труда означает наличие на нем единственного покупателя трудовых ресурсов. Единственный работодатель противостоит здесь многочисленным независимым наемным рабочим. К основным признакам монопсонии следует отнести: • сосредоточение основной части (или даже всех) занятых в сфере определенного вида труда на одной фирме; • полное (или почти полное) отсутствие мобильности работников, не имеющих реальной возможности сменить работодателя при продаже своего труда; • установление единственным работодателем контроля над ценой труда в интересах максимизации прибыли. 8.3 РЫНОК КАПИТАЛА И ПРОЦЕНТ Рынок капитала – рынок, на котором в результате взаимодействия спроса и предложения формируется цена капитала в форме процента. Спрос на капитал или капитальные товары (оборудование, инструменты и пр.) вытекает из стремления инвестировать, т.е. прирастить капитал. Рыночная кривая спроса на заемные средства имеет отрицательный наклон, так как чем выше процент, тем меньше кредитов будет испрашиваться для финансирования инвестиций. Предложение заемных средств в целом находится в прямой зависимости от объема банковских (сбережений) депозитов. Объем сбережений непосредственно зависит от уровня выплачиваемого по депозитам процента. Чем он выше, тем больше величина сбережений и тем больше будет объем предлагаемых заемных средств. Следовательно, рыночная кривая предложения заемных средств имеет положительный наклон. Пересечение кривых спроса и предложения определяет равновесный уровень ссудного процента (рис. 8.5). Ссудный процент обычно выражается через процентную ставку (норму). Ставка ссудного процента определяется как отношение дохода, который приносит предоставленный в ссуду капитал, к размеру ссужаемого капитала и выражается в процентах. Например, если 100 руб., отданных в ссуду, приносят годовой доход, равный 12 руб., тогда ставка 91 ссудного процента равна 12%. Следует различать номинальную и реальную процентные ставки. Номинальная процентная ставка выражается в денежных единицах по текущему курсу. Реальная процентная ставка выражается в неизменных денежных единицах или с поправкой на инфляцию (если номинальная процентная ставка равна 10%, а уровень инфляции за этот период составил 8%, то реальная процентная ставка будет равна 2%). Рис. 8.5 Равновесный уровень ссудного процента Диапазон колебания процентных ставок зависит от степени риска, срочности ссуды, ее размеров, условий конкуренции на рынке. Существуют два метода обоснования инвестиционных проектов: • метод определения уровня отдачи от капитальных вложений; • метод дисконтирования стоимости будущих денежных потоков. Первый метод основан на сравнении уровня отдачи от инвестиций с банковской процентной ставкой. Выгоды от инвестиционного проекта (норма доходности) оцениваются как процентное отношение ожидаемой прибыли к величине инвестиций. Издержки выражаются через ставку процента, под которую инвестор может получить в банке кредит, необходимый для финансирования проекта. Очевидно, что есть смысл инвестировать, если норма доходности проекта будет не ниже банковской процентной ставки. Другим методом оценки эффективности инвестиционных проектов, широко используемым в сфере бизнеса, является метод дисконтирования. Дисконтирование — приведение будущих издержек и дохода по 92 данному инвестиционному проекту к сегодняшней его стоимости согласно формуле PV = FV , n (1+i) где PV - дисконтированная стоимость проекта, FV - будущая сумма совокупного доход, i - процентная ставка, n - число лет. Дисконтирование исходит из того, что у инвестора всегда имеется альтернатива в виде вложения денег в банк под проценты или финансирования иного проекта. Следовательно, будущие доходы от инвестиционного проекта должны сравниваться с будущими доходами в виде процентов по вкладу, а стоимость инвестиционного проекта – сопоставляться с тем капиталом, который требуется вложить в банк, чтобы в последующие годы получать проценты, равные ожидаемой от проекта прибыли Показателем, позволяющим достоверно определить выгодность инвестиционного проекта, являeтся чиcтaя диcконтиpoвaннaя стоимость (NPV). Чиcтaя диcконтиpoвaннaя стоимость (NPV) – разница между дисконтированной стоимостью ожидаемых в будущем доходов и размером понесенных фирмой затрат на инвестирование (I): NPV = PV – I. Из формулы видно, что инвестирование будет выгодным в случае превышения получаемых доходов над произведенными вложениями, т.е. при положительном значении показателя чистой дисконтированной стоимости. Расчет чистой дисконтированной стоимости во многом упрощает решение стоящей перед любой фирмой сложной и одновременно жизненно важной задачи выбора наиболее выгодного инвестиционного проекта. 8.4 РЫНОК ЗЕМЛЕПОЛЬЗОВАНИЯ И РЕНТА Величина земельной ренты формируется в результате взаимодействия спроса и предложения на рынке земельных участков, сдаваемых в аренду. В рамках национальной экономики предложение земли абсолютно неэластично в краткосрочный период, поскольку количество ресурсов в данной стране в данный период есть величина фиксированная. Графически это означает, что кривая предложения земли представляет собой вертикальную линию. 93 Спрос на землю показывает, какое количество земли арендаторы готовы взять в аренду при различных уровнях платы за нее. Естественно, что при высокой арендной плате количество сдаваемой в аренду земли будет меньше, чем при низкой. Кривая спроса на землю будет иметь отрицательный наклон. Спрос на землю неоднороден. Он включает два основных элемента – сельскохозяйственный и несельскохозяйственный спрос. Сельскохозяйственный спрос на землю является производным от спроса на продовольствие и зависит от уровня плодородия почвы, возможности его повышения, а также местоположения земельного участка. Несельскохозяйственный спрос состоит из спроса на землю для строительства жилья, объектов инфраструктуры, промышленного и инфляционного спроса. Он имеет устойчивую тенденцию к росту. Совокупный спрос на землю представляет собой сумму двух указанных видов спроса. Пересечение кривых спроса и предложения характеризует рыночное равновесие и равновесную ренту (рис. 8.6). Рис. 8.6 Равновесие спроса и предложения на землю Обратим внимание, что равновесной является рента с наихудшего (предельного) участка земли. Этот минимум, который должен уплатить всякий арендатор за право пользования чужим участком земли, называют абсолютной рентой. Все остальные арендаторы получают предельный доход, превышающий равновесную (абсолютную) ренту. Этот излишек называется дифференциальной прибылью, которую присваивает арендатор на протяжении всего срока аренды. Этот излишек может быть связан с природными особенностями данного участка, однако чаще всего он является результатом дополнительных вложений капитала арендатором (внесение удобрений, ирригация). Если при заключении нового договора 94 арендная плата будет повышена, поскольку участок обладает теперь большим плодородием, дифференциальную прибыль будет присваивать земельный собственник. Доход, полученный в этом случае на средних и лучших по качеству землях и присваиваемый земельным собственником, принимает форму дифференциальной земельной ренты. На практике земельная рента составляет лишь часть суммы, которую арендатор платит земельному собственнику. Арендная плата включает, кроме ренты, еще амортизацию на постройки и сооружения (которые находятся на земле), а также процент на вложенный капитал. Земельная рента не тождественна цене земли. Цена на землю определяется на основе капитализации ренты, то есть представляет собой дисконтированную стоимость рентных платежей. Естественно, чем выше рента, тем выше цена земли. Цена земли должна быть равна сумме денег, положив которую в банк, бывший собственник земли получил бы аналогичный ренте процент на вложенный капитал. PL = Σ P . n (1+ I ) Цена земли - это ценность бессрочного вложения капитала. Поэтому, используя формулу геометрической прогрессии с множителем, который меньше единицы, но больше нуля – R 1 , имеем P L = , где R - годовая (1+i) i рента, i - рыночная ставка процента, каждая из которых (для простоты расчета) рассматривается как неизменная во времени величина. Например, если рента равняется 400 долл., а ставка процента - 5%, то цена земли равняется 8 000 долл. КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ 1. Каковы особенности формирования спроса на трудовые ресурсы? 2. Как влияет «эффект дохода» и «эффект досуга» на формирование рынка труда? 3. В чем различие между номинальной и реальной заработной платой? 4. Какие факторы могут нарушать равновесие на рынке труда? 5. Почему инвестиционная активность хозяйствующих субъектов увеличивается при снижении общего уровня процентной ставки? 6. Каковы основные принципы инвестирования средств? 7. Какой показатель делает возможным корректное сравнение де- 95 нежных доходов, относящихся к разным временным периодам? 8. Почему предложение земли графически представлено в виде вертикальной прямой? 9. Как устанавливается равновесие на рынке землепользования? АЛЬТЕРНАТИВНЫЕ ВОПРОСЫ (выберите правильный ответ) 1. Если государство установит минимальную зарплату на конкурентном рынке труда, превышающую равновесную ставку заработной платы, то: а) возникнет дефицит рабочей силы в отрасли; б) возникнет избыток рабочей силы в отрасли; в) спрос на труд увеличится; г) предложение труда сократится. 2. Чистые инвестиции положительны в том случае, если: а) возмещение капитала больше валовых инвестиций; б) валовые инвестиции больше возмещения капитала; в) оборотный капитал превышает основной капитал; г) ставка ссудного процента меньше ставки рефинансирования. 3. Чистая дисконтированная стоимость: а) превышает текущую стоимость доходов; б) меньше текущей стоимости доходов на величину инвестиций; в) не учитывает альтернативные издержки использования капитала; г) равна чистой будущей дисконтированной стоимости. 4. Предложение земли: а) эластично; б) обладает единичной эластичностью; в) может быть эластичным и неэластичным; г) неэластично. 5. Уменьшение таможенных тарифов на ввоз продуктов питания, скорее всего: а) увеличит сельскохозяйственный спрос на землю; б) не изменит сельскохозяйственный спрос на землю; в) изменит предложение земли; г) уменьшит сельскохозяйственный спрос на землю. ОТВЕТЬТЕ НА КАЖДЫЙ ИЗ ПРЕДЛОЖЕННЫХ ТЕЗИСОВ – УТВЕРЖДЕНИЙ “ДА” (ЕСЛИ УТВЕРЖДЕНИЕ ВЕРНО) ИЛИ “НЕТ” (ЕСЛИ УТВЕРЖДЕНИЕ НЕВЕРНО) 1. Фирма - монополист на рынке труда выплачивает более низкую заработную плату по сравнению с равновесной заработной платой на 96 рынке труда с совершенной конкуренцией. 2. Капитал отличается от земли тем, что обладает способностью воспроизводства. 3. Сегодняшняя ценность капитала зависит от того, что капитал может произвести в будущем. 4. Чистые инвестиции — это общий приток капитала в текущем году. 5. Факторами, влияющими на предложение земли, являются ее территориальное положение, плодородие. УПРАЖНЕНИЯ 1. Какую сумму необходимо поместить в банк, чтобы через 2 года на счете было 1000 долл., если ставка банковского процента равна 8%? 2. В результате инвестиций в размере 10 000 ден.ед. в начале года ожидается отдача в размере 1500 ден.ед. ежегодно (в конце года). Определите, выгодны ли такие инвестиции, если ставка банковского процента равна 10%, и чему равна норма доходности такого проекта. 3. Предложение земли описывается уравнением QS= 100 (акров земли). Спрос железнодорожной компании на землю QD = 200 – Р (в тыс. ден.ед.). Определите цену земли, если собственник решит продать участок; ежегодную плату при сдаче земли в аренду, если ставка банковского процента равна 5% годовых; земельную ренту, если ежегодная амортизация составляет 0,5 тыс. ден.ед., а вложенный капитал – 10 тыс. ден.ед. 97 9. НАЦИОНАЛЬНАЯ ЭКОНОМИКА: ЦЕЛИ И РЕЗУЛЬТАТЫ 9.1 МАКРОЭКОНОМИКА: ОСНОВНЫЕ ЗАДАЧИ И ЦЕЛИ ИССЛЕДОВАНИЯ Макроэкономика изучает закономерности функционирования национальной экономики в целом. В предмете макроэкономики можно вычленить три составные части: • национальную экономику; • государственную экономическую политику; • взаимодействие национальных экономик в рамках мирового хозяйства. Макроэкономика стала отдельным разделом экономической науки со своим предметом только в XIX - XX вв. Начало этому процессу было положено в работах Ж. Б. Сэя, Л. Вальраса, В. Парето. Их теории составляют фундамент классической и современной неоклассической ветви в макроэкономике. В основе данного теоретического подхода лежит представление о том, что в конкурентной рыночной экономике имеется автоматический механизм установления общего равновесия на уровне полной занятости трудоспособного населения. Окончательное выделение макроэкономики в самостоятельный раздел экономической теории произошло в первой половине ХХ века и связано с именем Дж.М. Кейнса и его книгой «Общая теория занятости, процента и денег» (1936). В этой работе изложена новая система взглядов на рыночную экономику после кризиса 1929 – 1933 гг., дается теоретическое обоснование причин, по которым рыночная экономика может терять способность автоматически поддерживать полную занятость. При этом, помимо теоретического анализа и введения нового комментария такого анализа, Дж.М. Кейнсом были разработаны принципы антикризисной политики государства. Дальнейшее развитие макроанализа шло как по линии углубления и развития кейнсианских идей (неокейнсианство), так и путем пересмотра их на основе классических представлений (неоклассики). Среди ученых, внесших заметный вклад в развитие макроэкономики, следует отметить таких, как Р. Харрод, Д. Хикс, М. Фридмен, Р. Лукас и др. Были концепции синтеза этих двух направлений (А. Хансен, П. Самуэльсон). Практически на все основные проблемы макроэкономики имеются альтернативные взгляды, представленные конкурирующими теориями. Основным специфическим методом макроэкономического исследования является метод агрегирования. 98 Агрегаты – научные абстракции, образуемые путем объединения по тому или иному признаку в единое целое множества экономических явлений и процессов. Агрегатами являются обобщающие показатели экономической конъюнктуры, такие как валовой национальный продукт, национальный доход, общие объемы занятости и инвестиций, общий уровень цен. Причем используются показатели, характеризующие не только статику, но и динамику экономических процессов, например темпы роста реального ВНП, темпы инфляции и т.п. Основные субъекты рыночной экономики также рассматриваются как агрегированные совокупности. В макроэкономике важнейшим экономическим субъектом, наряду с сектором домашних хозяйств и предпринимательским сектором, становится государство, которому микроэкономика отводит не первостепенное значение. Кроме того, в макроэкономике изучается новый экономический субъект – иностранный сектор, который практически не рассматривался на микроуровне. Взаимодействие иностранного сектора с экономическими субъектами национальной экономики осуществляется на основе внешнеэкономических связей через взаимный обмен товарами, услугами, национальной валютой и капиталом. Изучение экономики в целом предполагает необходимость рассмотрения взаимодействия между экономическими субъектами через систему взаимосвязанных рынков, таких как рынок благ, денег, ценных бумаг, труда, реального капитала и валюты. С этой целью данные, полученные по каждому из рынков, сопоставляются, с тем чтобы выявить условия равновесия для всей экономики в целом. Важнейшим методом макроэкономического анализа является моделирование, которое позволяет отвлечься от несущественных деталей и выявить принципиальные экономические связи. Применительно к каждой модели существуют собственные допущения, касающиеся степени агрегирования условий, при которых рассматриваются те или иные процессы: закрытая или открытая система, краткосрочный или долгосрочный временной отрезок. Основу макроэкономического анализа составляет позитивный подход, который направлен на формирование научного представления о влиянии поведения экономических субъектов на функционирование национальной экономики в целом. Наряду с позитивным, в макроэкономике применяется нормативный подход к исследованию, который представляет собой оценочные суждения о том, какие изменения и тенденции являются желательными и каких рекомендаций следует придерживаться политикам для достижения этих результатов. Норма99 тивный подход, как правило, дополняет позитивный при анализе макроэкономической политики государства. На основе позитивного подхода ученые определяют возможные экономические результаты тех или иных направлений государственной политики. Применяя нормативный подход, они разрабатывают рекомендации относительно использования тех направлений экономической политики, которые могут привести к желаемым экономическим результатам. Сочетание позитивного и нормативного подходов позволяет макроэкономическим исследованиям служить научным фундаментом для разработки основных принципов, целей и инструментов государственной экономической политики. Несмотря на широкое различие во взглядах представителей различных школ, большинство экономистов признают, что основной целью макроэкономической политики является достижение макроэкономического благосостояния всего общества. Кроме основной цели экономической политики, существует совокупность задач второго уровня: свободное развитие общества; правовой порядок; внешняя и внутренняя безопасность. Достижение данных целей обеспечивает принципиальные, так называемые рамочные условия существования рыночно ориентированного общества. Однако формулировка основной цели экономической политики как роста благосостояния не дает точных и однозначных ориентиров для конкретной выработки стратегии. Именно поэтому в конкретной практике требуется введение системы более частных, четко определяемых установок. В экономической литературе отмечаются обычно следующие прикладные задачи (своего рода конкретно-целевые группы): • устойчивый и эффективный экономический рост; • полная занятость; • стабильность общего уровня цен; • социальная справедливость и экономическая обеспеченность нетрудоспособных; • устойчивость торгового и платежного баланса страны; • равновесие во взаимодействии с природной средой. 9.2 ОСНОВНЫЕ МАКРОЭКОНОМИЧЕСКИЕ ПОКАЗАТЕЛИ Для анализа экономических событий, сложных хозяйственных взаимосвязей необходима система надежных показателей. В мировой практике существует ряд общепринятых экономических показателей, характеризующих итоги функционирования национальной экономики. В большинстве стран мира используется так называемая система на100 циональных счетов (СНС). Стандартная система национальных счетов, разработанная статистической комиссией ООН, применяется в мировой практике с 1953 г. В настоящее время национальные счета составляются в более чем 100 странах мира. Система национальных счетов (СНС) представляет собой свод балансовых экономических таблиц, отражающих, с одной стороны, расходы субъектов хозяйственной деятельности на покупку товаров, с другой — их доходы от результатов хозяйственной деятельности. Основу этой системы составляют сводные счета валового внутреннего продукта, капиталовложений, доходов и расходов домохозяйств и государственных учреждений, внешнеэкономических операций. Кроме того, в СНС входят балансовые таблицы, расшифровывающие сводные показатели либо имеющие самостоятельное значение. Национальные счета позволяют упорядочить информацию о хозяйственной деятельности, выполняя для национальной экономики роль, подобную системе бухгалтерских счетов на предприятии. При подсчете макроэкономических показателей на основе СНС не проводятся различия между материальным и нематериальным производством. Поэтому в них учитываются все оплаченные товары и услуги. На базе СНС рассчитываются следующие макроэкономические показатели: • валовой национальный продукт (ВНП); • валовой внутренний продукт (ВВП); • чистый национальный продукт (ЧНП); • национальный доход (НД); • личный доход (ЛД); • располагаемый доход (РД); • национальное богатство. Валовой национальный продукт (ВНП) представляет собой рыночную стоимость всех конечных благ, произведенных в течение года национальными факторами данной страны внутри и за ее пределами. В нашей стране расчет ВНП по методологии ООН осуществляется с 1988 г. Конечные блага – это товары и услуги, предназначенные для конечного использования, а не для перепродажи. Промежуточные блага – это товары и услуги, которые проходят дальнейшую переработку и перепродаются несколько раз, прежде чем попасть к конечному потребителю. Валовой внутренний продукт (ВВП) является своеобразной модификацией ВНП. В отличие от последнего, ВВП включает рыночную 101 стоимость всех предназначенных для конечного потребления товаров и услуг, созданных в течение года всеми производителями на территории данной страны независимо от национальной принадлежности факторов производства. При расчетах ВВП из ВНП вычитается сумма доходов от использования ресурсов данной страны за рубежом (заработная плата, проценты, дивиденды и т. д.), но прибавляются аналогичные доходы иностранцев, получаемые в данной стране. Например, дивиденды, получаемые иностранными инвесторами, учитываются в ВНП страны их постоянного проживания и в ВВП страны, акции корпораций которой приобретены иностранцами. В стоимости ВНП (ВВП) не учитываются так называемые непроизводительные сделки, в частности: • трансфертные платежи, предоставляемые государством (выплаты по социальному страхованию, пенсионные пособия, пособия по безработице, стипендии) и частными лицами (родители – детям, родственники – друг другу и т п.) домашним хозяйствам и фирмам. Объём их достаточно велик, но они представляют собой просто перераспределение созданного ВНП; • чисто финансовые операции (сделки с ценными бумагами), так как они не увеличивают текущее производство, а означают просто передачу прав собственности на уже существующие активы; • продажа подержанных вещей, так как эти товары включены в ВНП в год их изготовления; • операции и услуги, которые трудно или невозможно учесть: продукты и услуги, произведенные в домашнем хозяйстве, доходы теневого бизнеса, бартерный обмен и т.п. Чистый национальный продукт (ЧНП) представляет собой сумму конечной продукции и услуг, оставшуюся для потребления после замены списанного оборудования. ЧНП меньше ВНП на сумму амортизационных отчислений. Национальный доход (НД) характеризует величину доходов всех поставщиков производственных ресурсов, с помощью которых создается ЧНП. Единственным компонентом ЧНП, который не отражает текущего вклада экономических ресурсов, являются косвенные налоги на бизнес. Поэтому при исчислении НД величина косвенных налогов на бизнес вычитается из денежного объема ЧНП. Личный доход (ЛД) показывает, сколько денег поступает на цели личного потребления населения, и отражает перераспределительные процессы в движении НД. При расчете личного дохода из НД вычитаются налоги на прибыль корпораций, объем их нераспределенной прибыли и 102 величина взносов на социальное страхование, но прибавляются трансфертные платежи населению (пенсии, стипендии, пособия). Для характеристики дохода, который население может тратить по своему усмотрению, используется такой показатель, как располагаемый доход. Для его расчета из ЛД вычитается общий объем налогов, выплачиваемых населением. В рыночной экономике наблюдается весьма существенное неравенство в распределении доходов. Для измерения уровня этого неравенства среди различных групп населения страны широко используется кривая Лоренца (рис. 9.1). Для её построения по оси абсцисс нарастающим итогом наносится процентная шкала численности различных групп населения, а по оси ординат - проценты дохода, получаемые соответствующими группами населения. Рис. 9.1 Кривая Лоренца Если бы в распределении доходов существовало абсолютное равенство, то 20 процентов населения получили бы 20 процентов НД общества, 40% населения - соответственно 40% дохода и т.д. Графически равномерное распределение доходов иллюстрируется прямой ОЕ - линией абсолютного равенства в распределении доходов. Фактическое распределение доходов отображается кривыми, отклоняющимися от прямой ОЕ. Чем больше отклонение, тем больше неравенство в распределении доходов. Количественным показателем уровня неравенства в распределении доходов является коэффициент Джини, который рассчитывается как отношение площади фигуры, образованной линиями равномерного и неравномерного распределения доходов к площади треугольника ОЕF. 103 В результате политики перераспределения доходов (например, посредством прогрессивного налогообложения) кривая Лоренца сдвигается в сторону большего равенства. Для оценки неравномерности распределения доходов между различными категориями населения страны часто используется так называемый децильный коэффициент, рассчитываемый как отношение доходов 10 процентов самых богатых людей к доходам 10 процентов самых необеспеченных людей. Для измерения итоговых результатов развития страны за всю историю ее существования используется такой показатель, как национальное богатство. Национальное богатство — это совокупность материальных и нематериальных благ, которые накоплены в стране на данный момент времени. Национальное богатство пополняется и обновляется ежегодно за счет производимого продукта. Вместе с тем, оно может и уменьшаться в определенные периоды времени, если выбывающие элементы НБ больше их прироста. К составным элементам НБ относятся: имеющиеся в обществе средства производства, функционирующие как в материальном, так и духовном производстве, имущество населения, материальные ценности, являющиеся общественным достоянием (музейные экспонаты, все недра, леса и водоемы), а также нематериальные духовные ценности (человеческий капитал, достижения научно-технической мысли, информационные ресурсы, духовное наследство нации). Социально-экономический прогресс общества, происходящий под влиянием научно-технической революции, сопровождается не только увеличением НБ, но и повышением доли нематериального богатства в его общем составе. 9.3 СПОСОБЫ ИЗМЕРЕНИЯ ВНП Для расчета ВНП используются три метода: • по расходам (метод конечного использования); • по доходам (распределительный метод); • по добавленной стоимости (производственный метод). При расчете ВНП по расходам суммируются следующие основные виды расходов: • личные потребительские расходы С, включающие денежные средства населения, направляемые на покупку товаров текущего потребления (хлеб, молоко, зубная паста и т. д.), товары длительного 104 пользования (автомобили, бытовая техника и др.), а также на оплату услуг (парикмахеров, врачей, юристов и др.); • валовые частные внутренние инвестиции IG, состоящие из амортизации (А) и чистых инвестиций (IN). Амортизация – это часть валовых инвестиций, которая идет на возмещение износа машин и оборудования. Чистые инвестиции – дополнительные инвестиции, увеличивающие размеры капитала фирмы; • государственные закупки товаров и услуг G, включающие расходы федеральных и местных органов власти на приобретение конечной продукции и покупку всех производственных ресурсов (единственным видом бюджетных расходов государства, не входящим в этот элемент совокупных расходов, являются трансфертные платежи, которые не отражают увеличение текущего производства, а являются формой перераспределения государственных расходов); • чистый экспорт Xn, представляющий разницу между экспортом и импортом. Таким образом, расчет произведенного ВНП по расходам может быть представлен уравнением: ВНП=С+IG +G+Xn. Расчет ВНП по доходам характеризует порядок его распределения на доходы субъектов хозяйственной деятельности (вознаграждение за труд, рентные платежи, процент, прибыль) и образование распределенных средств, не связанных с выплатой доходов. Вознаграждение за труд наемных работников W является самой крупной статьей доходов. К этой категории доходов относятся: заработная плата, выплачиваемая частными и государственными предприятиями наемным работникам, а также множество дополнений к заработной плате (взносы предпринимателей на социальное страхование, в частные фонды социального обеспечения, медицинского обслуживания и пр.). Рентные платежи R представляют собой доходы, получаемые собственниками земли, зданий и сооружений. Процент r образует статью доходов собственников денежного капитала. Прибыль Р состоит из двух основных элементов — прибылей корпораций и доходов на собственность. В системе национальных счетов в составе прибыли корпораций выделяются: во-первых, налоги на прибыль корпораций; во-вторых, дивиденды — часть прибыли, выплачиваемая акционерам в виде дохода на акции; в-третьих, нераспределенная прибыль корпораций, направляемая на увеличение реальных активов фирм (инвестиции в средства производства, ценные бумаги, 105 увеличение денежных средств на счетах в банке). К категории «доходы на собственность» в СНС относится прибыль некорпоративного предпринимательского сектора. Средства, не связанные с выплатой доходов, включают в себя амортизационные отчисления А и косвенные налоги на бизнес NВ, входящие в состав издержек фирм. К косвенным налогам относятся акцизы, налог на добавленную стоимость, лицензионные платежи и таможенные пошлины. Итоговый расчет ВНП по доходам может быть представлен так: ВНП=W + R + r + P + A + NВ. Чтобы избежать повторного счета (когда в стоимость готового продукта включается стоимость полуфабрикатов), при расчете ВНП используется категория добавленной стоимости. Добавленная стоимость – это разница между рыночной ценой продукции фирмы и стоимостью сырья, материалов, топлива, полуфабрикатов, комплектующих частей, купленных у других производителей и израсходованных на производство товаров и услуг. В состав стоимости, добавленной каждым производителем в совокупный объем выпуска, включаются: амортизация капитала, заработная плата, аренда помещений, прибыль, процент на ссудный капитал, а также косвенные налоги на бизнес. Суммирование добавленных стоимостей на каждой стадии производства конечного продукта на территории данной страны дает показатель ВНП. Очевидно, что при исчислении на основе разных способов величина ВНП должна быть одинакова, поскольку купля (расходование денег) и продажа (получение денег) являются сторонами одно и той же сделки. А сумма добавленных стоимостей, созданных в экономике, тождественно равна совокупной стоимости конечного продукта, причем величина последнего есть не что иное, как сумма расходов конечных потребителей. 9.4 НОМИНАЛЬНЫЙ И РЕАЛЬНЫЙ ВНП. ИНДЕКСЫ ЦЕН На показатель ВНП значительное влияние оказывает изменение уровня цен. Различают номинальный и реальный ВНП. Номинальный ВНП отражает физический объем произведенных товаров и услуг в текущих, действующих в данном году ценах. Реальный ВНП – это номинальный ВНП, скорректированный с учетом изменения цен или выраженный в ценах базового года. За базовый принимают тот год, с которого начинается измерение или по отношению к которому производится сопоставление ВНП. Для приведения номинального ВНП к его реальному значению 106 используются два индекса: индекс потребительских цен (ИПЦ) и дефлятор ВНП. При построении индексов цен индексируемыми величинами являются цены, а роль весов играют объемы продукции и услуг. В зависимости от того, приняты ли для построения индексов количества товаров за базовый или отчетный период, получаются различные результаты. В первом случае получается ответ на вопрос, как изменились бы цены, при условии, если бы в отчетном периоде сохранилась структура товаров и услуг базового года; а во втором – как изменились бы цены, если бы в базовом периоде была структура товаров и услуг, фактически сложившаяся в отчетном периоде. Для исчисления индекса потребительских цен используется формула Лайспейреса, веса которой определяются по базовому периоду: n ∑ p1i qi0 , PL = i =1 n ∑ p i0 q i0 i i =1 i где (р0) , (р1) – цена единицы i-го вида товаров соответственно в базовом и отчетном периодах; (q0)i – количество i-го вида товара базового периода. Ценовой индекс, исчисленный по весам отчетного периода, называется дефлятором ВНП (его также называют индексом Пааше): n ∑ p1i q1i PP = i = 1 n . ∑ p i0 q1i i =1 При подсчете номинального ВНП учитывается, что на его уровень оказывают влияния два фактора: реальный рост объема производства товаров и услуг и колебание цен. Корректировка номинального ВНП с помощью дефлятора ВНП дает показатель реального ВНП: ВНП реал = ВНПном . Дефлятор Разница между ИПЦ и дефлятором ВНП заключается в следующем: • дефлятор ВНП учитывает изменение цен по всему перечню наименований товаров и услуг, производимых в экономике, в то время как ИПЦ показывает рост цен только на товары, включенные в потребительскую корзину (в развитых странах в потребительскую корзину входит 300-500 видов товаров и услуг); 107 • дефлятор ВНП учитывает изменение в структуре производимых товаров, а ИПЦ не учитывает; • дефлятор ВНП показывает изменения цен на продукцию, произведенную национальными факторами, а ИПЦ учитывает изменение цен и на импортные товары. Индексы, определенные по весам базового периода, имеют тенденцию завышать изменение цен, а исчисленные по весам отчетного периода - занижать их, поскольку в течение периода, когда имеет место изменение цен, заменяются товары более дешевого ассортимента на более дорогие. Отклонение в общем виде предопределяется соотношением ценностных и количественных изменений. Поэтому для максимального избавления от искажений используется индекс, представляющий собой среднюю геометрическую этих двух индексов, т. е. квадратный корень их произведения (индекс Фишера): PF = PL PP . На основе формулы Лайспейреса в России рассчитывается индекс потребительских цен по регионам и стране в целом за неделю, квартал, год. В товарную корзину входит до 500 товаров и услуг, разделенных на три группы: продовольственные товары, непродовольственные товары и услуги. С 1996 г. в России введено ежеквартальное исчисление дефлятора ВНП. КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ 1. В чем особенность макроэкономического анализа экономики? 2. Дайте определение ВНП и ВВП. Чем они отличаются? 3. Как рассчитывается ВНП по доходам, по расходам, по производству? 4. Объясните значение и необходимость использования в системе СНС показателя национального дохода. 5. Поясните отличие личного дохода от располагаемого дохода. 6. В чем различие между номинальным и реальным ВНП? 7. Для каких целей используются индексы потребительских цен? 8. Что такое дефлятор ВНП? ОТВЕТЬТЕ НА КАЖДЫЙ ИЗ ПРЕДЛОЖЕННЫХ ТЕЗИСОВ – УТВЕРЖДЕНИЙ “ДА” (ЕСЛИ УТВЕРЖДЕНИЕ ВЕРНО) ИЛИ “НЕТ” (ЕСЛИ УТВЕРЖДЕНИЕ НЕВЕРНО) 1. Валовые частные внутренние инвестиции - это затраты на средства производства, предназначенные на возмещение стоимости потребленного основного капитала. 2. Дефлятор ВНП рассчитывается как отношение номинального ВВП 108 к реальному ВВП. 3. ВВП в номинальном значении измеряется в мировых ценах. 4. Национальный доход - это рента, заработная плата, процент на капитал, доходы от собственности и прибыль предприятий. 5. Экономический рост измеряется как увеличение реального объема производства на душу населения за определенный период времени. 6. Измеренный в текущих ценах ВВП может увеличиваться без того, чтобы производить больше товаров и услуг, в случае если уровень цен в отчетном году поднялся по сравнению с предыдущим годом. 7. При расчете объема ВНП учитывается стоимость только тех товаров, которые входят в потребительскую корзину. 8. Кривая Лоренца характеризует связь между размером налоговой ставки и объемом налоговых поступлений в государственный бюджет. 9. Если в течение данного периода цены и денежный доход выросли в одинаковой пропорции, реальный доход остается неизменным. 10.Располагаемый доход - это сумма, включающая заработную плату, жалованье, ренту и доход в форме процента на капитал. УПРАЖНЕНИЯ 1. Для условной экономической системы известны следующие макроэкономические показатели (ден.ед.): Объем ВНП Потребительские расходы Закупки государства Прибыль корпораций Объем экспорта Косвенные налоги Объем импорта 11000 6000 1000 700 2000 600 1000 Определите объем валовых инвестиций. 2. На основе данных, приведенных в таблице, рассчитайте индексы Лайспейреса, Пааше, Фишера: Базовый период Отчетный период qo po qi pi Товар Х 10 20 6 30 Товар Y 5 2 8 4 109 3. В экономике условной страны выплавлена сталь общей стоимостью 4000 ден. ед. с использованием материалов и полуфабрикатов, закупленных за рубежом на 1000 ден. ед. Машиностроительные предприятия страны из этой стали изготовили продукцию общей стоимостью 7500 ден. ед. Определите, каким будет вклад сталелитейной и машиностроительной отраслей страны в общий объем ВНП. 4. Предположим, что номинальный ВНП возрос с 400 ден.ед. до 500 ден.ед., а дефлятор ВНП – со 120 % до 150 %. Как изменится величина реального ВНП? 110 10 МАКРОЭКОНОМИЧЕСКОЕ РАВНОВЕСИЕ 10.1 СОВОКУПНЫЙ СПРОС И СОВОКУПНОЕ ПРЕДЛОЖЕНИЕ. РАВНОВЕСИЕ В МОДЕЛИ AD- AS Национальная экономика при макроэкономическом подходе может быть представлена в виде единого рынка, состоящего из одного совокупного потребителя и одной совокупной фирмы, производящей единственный продукт, предназначенный для личного и производительного потребления. Совокупный спрос характеризует желание и возможность хозяйствующих субъектов приобрести определенный объем товаров и услуг при сложившемся уровне цен (рис. 10.1). Рис.10.1 Кривая совокупного спроса По оси абсцисс на графике совокупного спроса AD берется не номинальный, т. е. выраженный в текущих ценах, а реальный продукт, предложенный покупателю на рынке в ценах базового года. Совокупный спрос включает в себя четыре основных компонента: • потребительский спрос на товары и услуги (С); • инвестиционный спрос фирм (I); • государственные закупки (G); • чистый экспорт (Хn). Кривая AD иллюстрирует изменение совокупного уровня расходов домашних хозяйств, бизнеса, правительства и заграницы в зависимости от изменения уровня цен. Отрицательный наклон кривой AD объясняется тремя важнейшими эффектами в рыночной экономике: 111 а) эффектом процентной ставки; б) эффектом реального богатства; в) эффектом импортных закупок. Эффект процентной ставки означает, что при повышении уровня цен (и неизменной денежной массе) происходит рост процентной ставки (так как растет спрос на деньги для совершения сделок). Удорожание кредита снижает уровень инвестиций, а значит, и объем производства. Кроме того, чем выше ставка процента, тем ниже потребительский спрос, поскольку дорогим становится потребительский кредит. Следовательно, более высокому уровню цен будет соответствовать меньший объем реального ВНП и наоборот. Эффект реального богатства проявляется следующим образом. При повышении уровня цен реальное богатство, представленное в виде различных финансовых активов (акций, облигаций, срочных счетов), уменьшится соответственно. Снижение реального богатства приведет к уменьшению потребительского спроса, что и отражается в отрицательном наклоне кривой AD. Эффект импортных закупок — это влияние повышения цен на выбор покупателей между подорожавшими отечественными товарами и импортными товарами, цены на которые не изменились. В такой ситуации покупатели будут предпочитать импортные блага, в силу чего объем совокупного спроса на отечественные товары уменьшится. Сдвиг кривой совокупного спроса может происходить в результате действия следующих факторов: • изменения в потребительских расходах, которые зависят от уровня благосостояния потребителей, их ожиданий, размеров потребительской задолженности, уровня налогообложения; • изменения в инвестиционных расходах, которые определяются динамикой процентной ставки, перспективами получения прибыли на вложенный капитал, уровнем налогов на предпринимательство, развитием технологии и степенью использования производственных мощностей; • изменения в государственных расходах, которые, как правило, вызываются соответствующими решениями в рамках политики государства; • изменения размера чистого экспорта, который зависит от динамики и уровня дохода страны в сравнении с другими странами и от валютного курса национальной денежной единицы. Другой элемент единого рынка – совокупное предложение. Совокупное предложение — это величина реально производимого продукта всеми производителями в экономической системе при определенном уровне цен. 112 В микроэкономике кривая предложения S имеет положительный наклон, свидетельствующий о том, что при повышении цен производители будут расширять производство данного товара. В макроэкономике кривая совокупного предложения AS имеет несколько иную форму (рис. 10.2). Рис.10.2 Кривая совокупного предложения Характер влияния уровня цен на объем национального производства и, следовательно, вид кривой совокупного предложения в решающей степени зависит от продолжительности рассматриваемого периода. В макроэкономике в отличие от микроэкономики основным критерием выделения краткосрочного и долгосрочного периодов является гибкость цен, а не фиксированный размер капитала. Предполагается, что в долгосрочном периоде все цены, как на товары, так и на ресурсы, являются гибкими и изменяются в одной и той же пропорции, а в краткосрочном периоде либо все цены, либо цены на труд такой гибкости не имеют. Можно выделить две причины, по которым фирмы вправе рассчитывать, что в долгосрочном периоде цены на товары и цены на ресурсы будут изменяться в одной и той же пропорции. С ростом товарных цен в долгосрочном периоде рабочие будут настаивать на повышении ставок номинальной заработной платы, чтобы сохранить достигнутый жизненный уровень. Если отдельные предприниматели этого не сделают, то они потеряют наиболее квалифицированных и мобильных работников, которые перейдут на работу в другие фирмы. Многие виды продукции являются одновременно и готовыми товарами и ресурсами. Примерами могут служить электричество, природный газ и прочие виды энергоносителей, многие промышленные 113 товары (ткани, сахар, мука и пр.). На графике кривой AS можно выделить три участка: горизонтальный, восходящий, вертикальный. Горизонтальный, или кейнсианский, участок (характеризует предложение в краткосрочном периоде) отличается тем, что на нем факторы производства используются не полностью. По мере увеличения объемов производства свободные факторы втягиваются в процесс производства, не оказывая существенного влияния на уровень цен. Изменения в объеме национального производства осуществляются при постоянных ценах. Восходящий участок означает, что экономика более или менее приближается к состоянию полной занятости и в ней начинают появляться так называемые узкие места. В отдельных отраслях оказываются занятыми все трудовые ресурсы и производственные мощности. В такой ситуации при увеличении совокупного спроса предприниматели для расширения производства вынуждены привлекать более дорогие дополнительные ресурсы, повышать заработную плату рабочим и платить более высокие цены поставщикам сырья. Рост цен на ресурсы влечет за собой увеличение издержек. Чтобы окупить возросшие издержки, предприниматели повышают цены на свою продукцию. На вертикальном (классическом) участке повышаются только цены, а реальный ВНП остается неизменным (он достигает максимально возможного уровня Y* при полной занятости). Повышение цен обусловлено дефицитностью ресурсов, так как в этих условиях расширение объема выпуска требует высоких издержек (возросшая конкуренция на рынках экономических ресурсов стимулирует рост цен на них). Вертикальная часть кривой совокупного предложения отражает функционирование экономики в долгосрочном периоде. Сдвиг кривой AS вправо или влево будет происходить при изменении следующих факторов: цен на экономические ресурсы; производительности труда; экономической политики государства (налоги, субсидии). Пересечение кривых AS и AD определяет равновесный объем выпуска и уровень цен в экономике. Равновесная ситуация может возникнуть на любом из трех участков: кейнсианском, промежуточном и классическом (рис. 10.3). На горизонтальном участке при абсолютной стабильности цен и наличии большого числа безработных реальный объем производства Y определяется величиной совокупного спроса. Эту величину Кейнс назвал эффективным спросом. Если предприниматели в таких условиях переоценят эффективный спрос и произведут товаров и услуг больше Y, 114 они будут вынуждены снижать объем производства. Если они произведут меньше, то будут увеличивать реальный выпуск до тех пор, пока они не достигнут эффективного спроса. Такая специфика механизма формирования равновесия позволила Кейнсу обосновать вывод о том, что в целях повышения уровня занятости в экономике в условиях высокого уровня безработицы правительству следует проводить экспансионистскую политику, направленную на расширение совокупного спроса. Рис. 10.3 Равновесие совокупного спроса и совокупного предложения На вертикальном участке согласно классической экономической теории равновесное значение реального объема национального производства полностью определяется факторами предложения и, прежде всего, объемом имеющихся производственных ресурсов и их производительностью. Совокупный спрос влияет лишь на уровень цен. Отсюда делается вывод о нецелесообразности государственного вмешательства в экономику, поскольку экспансионистская политика государства может привести лишь к инфляционному росту цен. На восходящем участке формирование равновесного объема производства обусловлено взаимодействием как совокупного спроса, так и совокупного предложения. В этом случае процесс приспособления к равновесию связан с изменением как реального объема производства, так и уровня цен. Современные представители неокейнсианского и неоклассического направлений делают вывод о том, что экспансионистская политика стимулирует не только рост деловой активности, но и развитие инфляционных процессов в экономике. Наиболее динамичным в экономике является совокупный спрос. Он быстрее улавливает те изменения, которые происходят в экономике. Рост совокупного спроса, изменяя точку равновесия, отражается на объеме национального производства и, следовательно, на занятости населения, а также на уровне цен (рис. 10.4). 115 Рис. 10.4 Влияние изменения совокупного спроса на равновесие Если фирмы будут рассчитывать на то, что в течение определенного периода цены на ресурсы останутся без изменения, то в ответ на увеличение совокупного спроса они будут увеличивать реальный объем производства (с Y до Yi) при сложившемся уровне товарных цен (горизонтальный участок). Если цены на ресурсы будут расти, но в меньшей пропорции, чем товарные цены, возрастание совокупного спроса на промежуточном участке вызывает несколько иные последствия (рис.10.4,б): рост объема производства будет сопровождаться повышением цен. Если фирмы ожидают пропорционального изменения цен на товары и ресурсы, они лишаются стимулов к увеличению объема производства при росте цен, поскольку предполагают, что их издержки вырастут в той же пропорции, что и цена. На классическом участке (рис.10.4,в) производство достигает своего потенциального уровня Y* , что сопровождается резким повышением цен. В случае уменьшения совокупного спроса срабатывает "эффект храповика" (рис. 10.5). Рис. 10.5 Эффект храповика Суть «эффекта храповика» заключается в том, что цены легко повышаются, но не сразу падают при уменьшении совокупного спроса. 116 При первоначальном совокупном спросе AD точке равновесия Е соответствует объем производства Y *и уровень цен Р0. При уменьшении совокупного спроса до уровня AD1 равновесие должно было бы наблюдаться в точке Е1 , которой соответствует объем производства Y1, и уровень цен Р1. Но этого в реальной экономике не происходит, так как уровень цен, как правило, не снижается. Равновесная ситуация устанавливается в точке Е2. Цена остается на прежнем уровне (Р0), а объем производства падает до уровня Y2, т. е. больше, чем если бы равновесие устанавливалось традиционным путем. Линия совокупного предложения поднимается вверх и устанавливается на уровне Р0Е2Е . Такое "поведение" цен и кривой совокупного предложения объясняется определенной ценовой инертностью затрат на производство продукции. Предприниматель заключает договоры на поставку сырья, аренду помещений и оборудования, оплату рабочей силы по определенным ценам, которые он не может изменить произвольно в сторону уменьшения. Поэтому даже при снизившемся совокупном спросе он вынужден предлагать свою продукцию по тем ценам, которые установились первоначально, и, чтобы не оказаться в убытке, резко снижать объем производства. 10.2 ПОТРЕБЛЕНИЕ, СБЕРЕЖЕНИЕ И ИНВЕСТИЦИИ В КЕЙНСИАНСКОЙ ТЕОРИИ Совокупные расходы в кейнсианской модели распадаются на четыре компонента: потребление, инвестиции, государственные расходы и чистый экспорт. Однако главными являются два первых компонента. Источником потребления (С) является располагаемый доход. Сбережения (S) – та часть дохода, которая не потребляется. Потребление удовлетворяет текущие нужды, сбережение – будущие. Увеличение доли сбережений означает адекватное уменьшение доли потребления и наоборот. В сумме потребление и сбережение составляют располагаемый доход: Y=C+S. В отличие от представителей классической школы Дж. Кейнс рассматривал потребление и сбережения как функции не от ставки процента i, а от размеров дохода - простейшая функция потребления может быть записана в виде: С = а + МРС × Y, где С – потребительские расходы; а – автономное потребление минимальное потребление, величина которого не зависит от размеров располагаемого дохода; МРС – предельная склонность к потреблению. 117 Предельная склонность к потреблению – та часть дополнительного дохода, которая идет на приращение потребления: MPC = ∆C . ∆Y Графически функция потребления представлена на рис. 10.6: Рис. 10.6 График функций потребления и сбережения Линия потребления С не проходит через начало координат в силу существования автономного потребления. Угол наклона прямой С к оси ОY будет меньше 45 градусов, так как 0 ≤ МРС ≤ 1. Вспомогательная линия (ОF), проведенная под углом 45 градусов на (рис. 10.6, а) отражает гипотетическую ситуацию, когда потребление в точности соответствует располагаемому доходу, т.е. нет ни долгов, ни сбережений (эту линию также называют линией нулевого сбережения). 118 Точка пересечения Е определяет единственное (при прочих неизменных условиях) значение функции потребления, когда потребление равно доходу, а сбережения равны нулю. Слева от нее – зона отрицательного сбережения, т.е. потребление здесь превышает доходы. Справа от точки Е находится зона чистого сбережения, поскольку доходы здесь больше потребления. Функция сбережения является производной от функции потребления и математически имеет следующий вид: S = - а + (1 - МРС) × Y, где (1–МРС) – предельная склонность к сбережению (МРS). Предельная склонность к сбережению - та часть дополнительного дохода, которая идет на приращение сбережений: MPS = ∆S . ∆Y Подобно тому как потребление и сбережение составляют в сумме располагаемый доход, так и предельная склонность к потреблению и предельная склонность к сбережению должны в сумме дать единицу, т.е. MPC + MPS = 1. С ростом доходов увеличивается и потребление, и сбережение, но предельная склонность к потреблению падает, а предельная склонность к сбережению растет. На рис.10.6,б отсутствие сбережений показано ниже оси абсцисс, а их наличие – выше данной оси. Величину сбережений показывает расстояние от оси абсцисс до кривой S, причем это расстояние полностью совпадает с расстоянием от линии 45 градусов до кривой C на графике функции потребления. Биссектриса угла (линия ОF) будет графиком функции сбережения. Вторая составляющая совокупного спроса — инвестиции. Под инвестициями в экономической теории принято понимать использование сбережений для создания новых производственных мощностей и других капитальных активов. В состав инвестиций входят все затраты на приобретение машин и оборудования, осуществление строительно-монтажных работ, изменение запасов. Следует иметь в виду, что инвестиции оказывают неодинаковое воздействие на рынок товаров и услуг в краткосрочном и длительном периодах. В краткосрочном периоде инвестиции выступают как элемент совокупного спроса на блага. Они не влияют на совокупное предложение, так как строящиеся объекты еще не дают отдачи в виде дополнительно выпускаемых товаров и услуг. В длительном периоде инвестиции обусловливают расширение производственных возможностей страны и увеличение совокупного предложения. Основная особенность инвестиций как элемента совокупного 119 спроса заключается в том, что они сильно зависят от изменений хозяйственной конъюнктуры, и поэтому их величина очень нестабильна. Наиболее существенное влияние на объем и динамику инвестиций оказывают два фактора – изменение реального объема национального дохода (∆Y)и реальная ставка процента (r). Поэтому в общем случае функция инвестиций – это функция от двух аргументов: I = I (∆Y, r). В зависимости от роли этих факторов в формировании спроса на инвестиции последние делятся на индуцированные (производные) и автономные. Индуцированные инвестиции (Iи) – инвестиции, величина которых зависит от колебаний совокупного дохода (Y). Тенденции изменений индуцированных инвестиций исследуются в динамических моделях развития экономики (моделях экономического роста и цикла). В краткосрочных статических моделях равновесия рассматриваются только автономные инвестиции (Iа), не связанные с устойчивым изменением совокупного спроса и национального дохода. Зависимость инвестиций от национального дохода можно представить графически (рис. 10.7). Рис. 10.7 Зависимость инвестиций от национального дохода Объясняется такая зависимость тем, что рост ВНП ведет к увеличению предпринимательской прибыли и появлению индуцированных инвестиций. Автономные инвестиции сами становятся причиной увеличения национального дохода, а не его следствием. Они зависят от реальной процентной ставки и ожидаемой нормы прибыли. 120 10.3 МАКРОЭКОНОМИЧЕСКОЕ РАВНОВЕСИЕ В МОДЕЛИ «ДОХОДЫ – РАСХОДЫ». МУЛЬТИПЛИКАЦИОННЫЙ ЭФФЕКТ В ЭКОНОМИКЕ Рассмотренная в модели AD – AS проблема достижения равновесия между совокупным спросом и совокупным предложением может быть интерпретирована как проблема достижения равновесия между созданным национальным продуктом (совокупное предложение) и планируемыми со стороны населения, бизнеса и государства расходами (совокупный спрос). Модель «доходы – расходы», или так называемый «кейнсианский крест», является достаточно востребованной. Она используется при анализе влияния макроэкономической конъюнктуры на национальные потоки доходов и расходов. Она, в частности, наглядно показывает, какое влияние на национальный доход может оказать изменение каждой из составляющих совокупных расходов. Условием достижения равновесия на рынке благ в кейнсианской модели является равенство планируемых расходов (АЕ = C+I+G+Xn) и объема национального продукта(Y). Если государственная бюджетноналоговая политика стабильна, то государственные расходы (G) являются заданной величиной. Если неизменны все цены, то будут стабильными значения автономного потребления, инвестиций и чистого экспорта. Это означает, что график плановых расходов может быть получен путем сдвига графика потребления вверх по оси ординат на величину автономных расходов (Iа, Gа, Xn). В любой точке линии, проведенной под углом 45о к горизонтальной оси, совокупные доходы равны совокупным расходам. Пересечение данной линии в точке Е с функцией планируемых расходов показывает величину национального дохода, при которой устанавливается макроэкономическое равновесие (рис. 10.8). Рис. 10.8 Определение величины равновесного национального дохода 121 Если объем производства ниже равновесия (слева от точки Е) – это означает, что покупатели готовы приобретать товаров больше, чем фирмы производят, т.е. AD> AS. Фирмы начинают снижать запасы и наращивать производство, т.е. доходы и планируемые расходы выравниваются. И наоборот, в случае превышения объемов производства над планируемыми расходами (справа от точки Е) фирмы столкнутся с трудностями реализации и вынуждены будут сокращать производство до выравнивания AD и AS. Для производителя подобные колебания означают, что фактические инвестиции могут включать в себя как запланированные инвестиции, так и незапланированные, которые, как правило, отражаются в изменении товарно-материальных запасов, т.е. именно последние выполняют функцию выравнивающего механизма. Наряду с моделью «доходы - расходы», для определения равновесного объема производства можно использовать модель «сбережения – инвестиции». Если не принимать во внимание вмешательство государства и внешнюю торговлю, то инвестиции (I) и сбережения (S) можно рассматривать как разницу между национальным доходом (Y) и потреблением (С). Поскольку I = Y – C и S = Y –C, то I = S. На рис.10.9 приводится графическая интерпретация этого условия. Рис. 10.9 Модель «сбережения - инвестиции» При объеме производства больше равновесного (Y2 > Y*) превышение уровня сбережений, который ожидают производители, означает сокращение потребления и, как следствие, снижение фирмами производства продукции. Аналогично нестабильной будет и противоположная ситуация – сокращение сбережений ведет к увеличению объема выпуска. На практике это означает, что для поддержания нормального функционирования экономики необходимо иметь механизм, который бы аккумулировал сбережения и направлял их на инвестиционные цели, способствуя тем самым достижению одного из важнейших условий макроэкономического равновесия – равенства между ключевыми эко- 122 номическими параметрами: инвестициями и сбережениями. Эту задачу призваны выполнять финансовые структуры, входящие в денежнокредитную систему общества. Любое изменение расходов, составляющих совокупный спрос: потребительских, инвестиционных, государственных, - приводит в действие мультипликационный эффект, выражающийся в превышении приращения реального национального дохода над приращением автономных расходов. ∆Y = µ×∆АЕ, где ∆Y – прирост национального дохода (продукта); ∆АЕ – прирост совокупных расходов; µ - мультипликатор. Мультипликатором называется коэффициент, показывающий, на сколько изменяется равновесный национальный доход при изменении совокупного спроса. Механизм действие мультипликатора таков: любой дополнительный расход (∆АЕ) становится в экономическом кругообороте доходом тех лиц, которые реализуют товары и услуги. Таким образом, на следующем витке экономического кругооборота этот доход может вновь стать расходом, увеличивая тем самым совокупный спрос на товары и услуги. Поскольку потребители тратят на потребление не весь дополнительный доход, а только его часть, процесс расширения национального дохода не бесконечен. Он завершается на том витке трансформации дополнительных расходов одних субъектов в дополнительные доходы других, когда новый дополнительный прирост дохода становится бесконечно малой величиной. Эта связь мультипликатора с поведением потребителя, его склонностью как к потреблению, так и сбережению находит отражение в формуле мультипликатора: µ= 1 1 = . 1− MPC MPS Из приведенной формулы следует, что чем больше дополнительные расходы на потребление и меньше на сбережения, тем больше при прочих равных условиях величина мультипликатора. Потребление и сбережение в обычных условиях достаточно стабильны, они «пассивно» приспосабливаются к изменению уровня национального дохода. Поэтому особую значимость эффект мультипликатора имеет в тех случаях, когда изменения происходят в инвестиционных и государственных расходах. Именно эти расходы могут использоваться как непосредственные рычаги влияния на объем 123 национального производства, обеспечивающие экономический рост. Оценивая эффект мультипликатора, стоит помнить, что если в случае роста автономных затрат он срабатывает в пользу экономического роста, то при сокращении этих расходов он с не меньшей силой вызывает падение производства. Как дестабилизирующий фактор мультипликатор тем сильнее, чем меньше величина MPS, и наоборот. КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ 1. В чем суть классического подхода к проблеме макроэкономического равновесия? 2. Объясните причины отрицательного наклона кривой совокупного спроса? 3. Как форма кривой совокупного предложения отражает различия между кейнсианским, промежуточным и классическим отрезками? 4. В чем заключается кейнсианский принцип эффективного спроса? 5. Что показывают функции потребления и сбережения? 6. Какими причинами объясняется действие мультипликационного эффекта? 7. Какие факторы влияют на размер и динамику инвестиций? 8. Покажите с помощью графика, как определяется равновесный ВНП методом сопоставления совокупных расходов и объемов производства, с помощью модели «сбережения – инвестиции»? АЛЬТЕРНАТИВНЫЕ ВОПРОСЫ (выберите правильный ответ) 1. Если уровень цен растет, а производство падает, то это вызвано: а) смещением кривой совокупного спроса вправо; б) смещением кривой совокупного спроса влево; в) смещением кривой совокупного предложения влево; г) смещением кривой совокупного предложения вправо. 2. Сбережения домашних хозяйств – это: а) вклады населения в коммерческих банках; б) общий портфель активов семьи; в) доход, полученный за определенный период и использованный на покупку ценных бумаг; г) доход, полученный за определенный период и не использованный на потребление. 3. Одновременное увеличение равновесного объема реального ВНП и уровня цен в модели AD – AS может быть вызвано: а) сдвигом кривой совокупного предложения влево; б) сдвигом кривой совокупного спроса вправо; 124 в) сдвигом кривой совокупного спроса и совокупного предложения вправо; г) сдвигом кривой совокупного спроса вправо, а кривой совокупного предложения влево. 4. Линия нулевого сбережения – это линия, на которой: а) сбережения равны доходу; б) доход равен потреблению; в) сбережения равны потреблению; г) потребление равно инвестициям. 5. Известно, что при росте располагаемого дохода на 1000 ден. ед, объем расходов на потребление увеличился на 700 ден. ед. В этом случае можно утверждать, что величина 0,3 будет характеризовать: а) мультипликатор потребительских расходов; б) МРС; в) МРS; г) темп роста национального дохода. ОТВЕТЬТЕ НА КАЖДЫЙ ИЗ ПРЕДЛОЖЕННЫХ ТЕЗИСОВ – УТВЕРЖДЕНИЙ “ДА” (ЕСЛИ УТВЕРЖДЕНИЕ ВЕРНО) ИЛИ “НЕТ” (ЕСЛИ УТВЕРЖДЕНИЕ НЕВЕРНО) 1. Снижение процентных ставок, при прочих равных условиях, приводит к сокращению реального объема ВНП. 2. Рост цен сдвигает кривую потребления вверх. 3. При увеличении совокупного спроса на промежуточном отрезке кривой совокупного предложения растут и цены, и реальный объем ВНП. 4. Рост чистого экспорта страны, при прочих равных условиях, увеличивает реальный объем ее ВНП. 5. Если известна функция потребления, всегда возможно построить график функции сбережения. УПРАЖНЕНИЯ 1. Располагаемый доход равен 2500 ден. ед., на текущее потребление в этом случае приходится 2000 ден. ед. При доходе в 4000 ден. ед. величина потребления составит 3000 ден. ед. Рассчитайте величины МРС и МРS и мультипликатор потребительских расходов для данного случая. 2. Представлены данные об объеме потребительского спроса (С) и объеме совокупного дохода (Y): Y, млрд руб. С, млрд руб. 240 228 280 256 320 284 360 312 400 340 440 368 480 396 520 424 Выведите функцию потребительского спроса и функцию сбережений для данной экономики. 125 3. Экономисты страны полагают, что зависимость потребительских расходов (С) и инвестиций (I) от величины ВНП (Y) выражаются уравнениями: С = 8 + 0,6Y; I = 0,1 + Y. По их оценкам правительственные расходы на покупку товаров и услуг (G) должны составить 50 млрд ден. ед.; импорт – 10 млрд ден.ед.; экспорт – 15 млрд ден. ед. Рассчитайте прогнозируемый на следующий год уровень ВНП(Y). 126 11. МАКРОЭКОНОМИЧЕСКАЯ НЕСТАБИЛЬНОСТЬ 11.1 ЦИКЛИЧНОСТЬ РАЗВИТИЯ ЭКОНОМИКИ Цикличность - это всеобщая форма движения национальных хозяйств и мирового хозяйства как единого целого. Экономический цикл характеризует процесс колебательного движения уровня производства, объема инвестиций, занятости и дохода, в результате чего происходит значительное расширение или сжатие деловой активности в большинстве секторов экономики. Экономические циклы можно классифицировать в соответствии с их продолжительностью. Принято выделять краткосрочные, среднесрочные и долгосрочные циклы. Краткосрочные циклы – это колебания рыночной конъюнктуры под влиянием сезонных и тому подобных факторов продолжительностью двачетыре года. Особенно наглядно такие циклы проявляются на потребительском рынке (в сельскохозяйственном производстве, гостиничном и туристическом бизнесе и т. д.). Среднесрочные (промышленные) циклы – это циклы воспроизводства основного капитала и соответствующего изменения рыночной конъюнктуры. Продолжительность промышленных циклов 10 – 12 лет. Характер изменения среднесрочных экономических циклов во многом зависит от того, какой фазе долгосрочного цикла они соответствуют. Долгосрочные циклы, или "длинные волны", – это длительные отклонения от равновесия, связанные с переходом от одного технологического способа производства к другому, продолжительность которых составляет 40 –60 лет. Они имеют место на рынках промышленных зданий, сооружений инфраструктуры и рабочей силы. В экономической теории по-разному объясняют причины циклов. Первый подход объясняет цикл внешними (экзогенными) факторами, к которым относятся: изменения в численности населения; совершенствование технологии; политические события. Главное во втором подходе – изучить внутренние факторы (явления, происходящие внутри экономической системы): потребление, инвестиции, деятельность правительства. Третий подход синтезирует первые два. Авторы этой концепции считают, что внешние факторы дают первоначальный толчок циклу, а внутренние приводят к пофазным колебаниям. Данный подход опирается на кейнсианскую концепцию, которая в качестве важнейшей причины циклического развития выдвигает инвестиционный импульс. Картина цикла представляет собой результат сложения колебаний 127 различных показателей экономической активности (темп роста ВНП, общий объем продаж, общий уровень цен, уровень безработицы и др). Основным свойством цикла является колебание темпов роста ВПН во времени, когда экономическая система проходит четыре последовательные фазы: кризис 1, депрессию 2, оживление 3, подъем 4 (рис. 11.1). Рис. 11.1 Фазы экономического цикла Промежуток времени между двумя точками, находящимися на одинаковых стадиях циклических колебаний, называется периодом цикла. Остановимся на характеристике каждой из фаз. Кризис - это нарушение равновесия, вызванное приостановкой и падением производства. Фаза кризиса характеризуется следующими основными чертами: • перепроизводством товаров по сравнению с платежеспособным спросом; • резким падением цен; • повышением нормы ссудного процента; • понижением прибылей и падение производства; • увеличением числа безработных, снижением жизненного уровня занятых и дальнейшим сокращением спроса; • массовым банкротством фирм, вызванным недостатком доходов для покрытия уже произведенных расходов; падением курса ценных бумаг; • лихорадочной погоней за наличными деньгами, приводящей к массовому изъятию вкладов и, как следствие, росту банковской задолженности и краху банковской системы. Кризис является главной фазой цикла, поскольку он представляет собой механизм разрушения старых пропорций, создающий тем самым 128 условия для будущего развития производства. Свою «очистительную» функцию классический кризис выполняет главным образом через механизм цен. Снижение цен на товары и факторы производства служит основой установления новых ценовых пропорций. Приспособление к ним осуществляется в первую очередь в ходе обесценения основного капитала. Это стимулирует начало массового обновления производственного капитала на новой технической основе. В результате автоматически рождается новый спрос. Депрессия внешне проявляется в замедлении темпов спада и застое в производстве. В этот период экономика характеризуется следующими параметрами: • производство уже не сокращается, но и не растет; • товарные излишки постепенно рассасываются, но торговля идет вяло; • падение цен прекращается; • масса свободного денежного капитала, не находя себе применения в производстве и торговле, стекается в банки, что увеличивает денежное предложение. Поскольку спрос на деньги незначителен, норма ссудного процента падает до минимума. В фазе депрессии в экономике устанавливаются новые связи и пропорции. Целевая установка на максимизацию прибыли снова становится заманчивой для фирм, так как в производстве произошло снижение издержек. Стабилизация уровня цен дает опору для выбора и реализации инвестиционных проектов, формируются точки роста очередного цикла, происходит переход к оживлению. Оживление - период восстановления предкризисного объема производства и занятости. Основные черты фазы оживления: • низкий уровень процентов ведет к повышению реальных инвестиций; • увеличивается спрос на новое оборудование, что расширяет производство в отраслях его производящих, постепенно на выпуск обновленной продукции переходят все сферы экономики; • пропорционально росту производства вовлекаются дополнительные трудовые ресурсы, запас которых сформировался в фазе кризиса, за счет роста занятости расширяется покупательский спрос. В фазе оживления осуществляется расширенное воспроизводство: фирмы доводят объем производства до высшей точки, достигнутой в предыдущем цикле. С этого момента начинается экономический подъем. На фазе подъема происходит продолжение роста всех макроэкономических показателей: 129 • производство растет; • ожидание повышения доходов стимулирует рост текущих расходов; • увеличение инвестиций скоро упирается в демографические ограничения предложения труда, что ведет к повышению уровня его оплаты; • повышенный спрос на капитал ведет к росту процентных ставок. При подъеме, когда динамика производства всецело подчинена стремлению к прибыли (в то время, как динамика спроса задается главным образом динамикой заработной платы), предложение все больше опережает спрос, создавая предпосылки для будущего спада. Факторы, оказывающие влияние на современный цикл: • Научно-технический прогресс: традиционные сроки обновления факторов производства сократились до 5-7 лет; увеличился удельный вес сферы услуг, отраслей, производящих товары длительного пользования, научных учреждений – секторов экономики, которые фактически не подвержены кризисам. • Милитаризация экономики как средство дополнительной занятости и увеличения спроса на военную технику (быстрое моральное старение, уменьшение сроков службы оборудования). • Интернационализация производства — большинство менее развитых стран предъявляют спрос на промышленное оборудование, продовольствие, что создает дополнительный рынок и стимулирует рост производства развитых стран. • Повышение роли информации в производстве, изучение конъюнктуры рынка, его прогнозирование на научной основе значительно сокращает стихийность воспроизводительных процессов. • Активная антикризисная политика государства. Влияние перечисленных факторов на колебание деловой активности не всегда и не во всем однозначно, однако общая картина современного экономического цикла характеризуется следующими особенностями: • изменяется воспроизводственная функция цикла: в фазе кризиса сокращается лишь производство, а цены не падают, поэтому кризис не становится исходным пунктом массового технического обновления производства; • научно-технический прогресс обусловливает ускоренное обновление основного капитала, которое наблюдается на всех фазах цикла, даже в фазе кризиса. В результате перепроизводство товаров, как характерная черта кризисов, стало сменяться перепроизводством капитала и хронической недогрузкой производства; 130 • уменьшается амплитуда колебаний экономической активности: фаза спада стала короче, фаза подъема – продолжительнее; кроме того, удалось избежать депрессии, в результате чего за спадом идет оживление и подъем; • цикл стал носить мировой характер: это объясняется интернационализацией производства и переходом стран на новый технологический базис производства, который еще больше усиливает международный характер рынков экономических ресурсов (сырья, материалов, оборудования, рабочей силы) и обусловливает мировые структурные кризисы. Страны с развитой рыночной экономикой выработали методы борьбы с кризисами перепроизводства. Основная роль в них отводится фискальной и монетарной политике, которые осуществляют государственные органы. Конъюнктурная политика представляет собой совокупность мер государства по обеспечению динамичного и одновременно равновесного состояния рыночной экономики. В более конкретном плане речь идет о действиях, нацеленных на приглушение степени колебаний экономических показателей в ходе конъюнктурного развития. Под особым контролем государства находятся нижняя точка циклического развития, означающая переход от застоя к оживлению, и верхняя точка цикла, в которой реальный выпуск продукции достигает наивысшего объема. Принцип действия государства следующий: в противоположных поворотных пунктах цикла эти действия приобретают противоположные направления. Для того чтобы добиться конъюнктурного подъема в период застоя, государство увеличивает свои инвестиционные расходы, изменяет бюджетный план в пользу большего финансирования конъюнктурных мер, поддерживает рост частных инвестиций введением дополнительных налоговых льгот, сокращает налоговые ставки на доходы физических и юридических лиц, предоставляет частному сектору субсидии. На этапе высокой конъюнктуры происходит обратное – сокращение бюджетных вливаний и усиление налогового обложения, что снижает возможности потребления и инвестиций в частном секторе. Действия кредитно-денежного механизма обычно рассматриваются в верхней точке цикла, т.е. в случае бума в экономике, по отношению к которому принимаются меры ограничения. В данной ситуации Центральный банк может предпринять следующие действия: • ввести требования о повышении размера минимальных резервов, размещенных в ЦБ, и тем самым сократить возможности коммерческих банков в сфере кредитования; 131 • произвести продажу ценных бумаг и тем самым уменьшить излишние резервы у коммерческих банков; • ввести повышенные учетные ставки, тем самым сделав более дорогим кредитные ресурсы в стране. 11.2 БЕЗРАБОТИЦА И ЕЁ ФОРМЫ Дисбаланс рынка труда, как правило, носит хронический характер. Поэтому проблемы занятости рассматриваются всеми экономическими школами. В частности, классическая политэкономия считает рынок саморегулирующейся системой, где нет места вынужденной безработице, а добровольная означает, что работник не хочет работать за низкую заработную плату и, пока ищет работу с высокой оплатой, добровольно не работает. Согласно кейнсианскому подходу, безработица возникает из-за недостаточного спроса. С помощью понижения заработной платы чаще всего невозможно стимулировать значительное повышение совокупного спроса, достаточное для того, чтобы занятость возросла. Средством от безработицы считается повышение государственных расходов или снижение налогов, приводящее к увеличению совокупного спроса и, следовательно, к увеличению спроса на рабочую силу. В настоящее время растет число сторонников классических идей (неоклассическое направление), которые считают, что должен существовать естественный уровень безработицы, а избавиться от неё вообще невозможно. Взрослое население, обладающее рабочей силой, делится на несколько основных категорий в зависимости от того положения, которое оно занимает относительно рынка труда. Экономически активное население (рабочая сила) определяется как часть населения, обеспечивающая предложение рабочей силы для использования вне домашнего хозяйства. В него входят и занятые, и безработные, однако простое суммирование этих двух показателей, строго говоря, не дает в сумме величин экономически активного населения, хотя и используется на практике для её определения. Занятые – это взрослое трудоспособное население, обеспеченное работой. Безработные - контингент лиц трудоспособного возраста, не имеющих работы, но ее активно ищущих. По российскому законодательству безработными признаются трудоспособные граждане, которые не имеют работы и заработка, зарегистрированы в органах службы занятости в целях поиска подхо132 дящей работы и готовы приступить к ней. Общая численность безработных непосредственно определяется только методом выборочного обследования. Уровень безработицы (u) определяется удельным весом безработных (U) в экономически активном населении (L): U u = ×100%. L Экономически неактивное население включает учащихся и студентов дневных отделений учебных заведений, в том числе аспирантов и докторантов; пенсионеров по старости; пенсионеров по инвалидности; занятых домашним хозяйством; отчаявшихся найти работу; лиц, которым нет необходимости работать, независимо от источника их доходов. Рассмотрим основные формы безработицы. Фрикционная – безработица, связанная с краткосрочным периодом, необходимым для поиска новой работы в связи с получением образования, выходом из декретного отпуска, переездом, с переходом с низкооплачиваемой работы на более высокооплачиваемую или интересную и т.п. Эта форма безработицы обусловлена объективно необходимым движением рабочей силы, длительность ее составляет от 1 до 3 месяцев. Как правило, фрикционной безработицей охвачено 2-3% экономически активного населения. Структурная - безработица, связанная с периодом поиска работы теми работниками, чья специальность или квалификация не позволяет им найти работу. Возникает вследствие несоответствия спроса и предложения на рабочую силу, обычно длится более 6 месяцев подряд. Структурные безработные не могут сразу получить работу без переподготовки или смены места жительства, поэтому данная форма безработицы имеет преимущественно вынужденный характер и считается более серьезной проблемой для экономики. Совокупность фрикционной и структурной безработицы образует уровень естественной безработицы, соответствующий ситуации макроэкономического равновесия. Фрикционная безработица есть результат динамики рынка труда. Структурная безработица возникает из-за территориального и профессионального несоответствия спроса и предложения на рынке труда. Эти формы безработицы имеют место и в благоприятные периоды развития экономики. Следовательно, естественный уровень безработицы и есть тот общественно минимальный уровень, который соответствует понятию полной занятости. Естественная безработица представляет наилучший для экономики 133 резерв рабочей силы. Эти работники имеют высокую мобильность и способны быстро перемещаться в зависимости от потребностей производства. Естественный уровень безработицы не является постоянной величиной. По мере развития рыночной экономики происходит повышение величины естественного уровня безработицы. Так, для 60-х годов естественный уровень безработицы определялся в 4%. На современном этапе значение этого показателя возросло до 6%. Это связано с изменением демографического состава рабочей силы, приходом на рынок труда женщин, значительным расширением компенсационных программ по безработице, позволившим безработным более спокойно и тщательно относиться к поиску подходящего рабочего места. Циклическая – безработица, вызванная экономическим спадом. Характеризуется недостаточностью совокупных расходов. Формой проявления является разница между уровнем безработицы в данный момент промышленного цикла и естественным уровнем безработицы. Исторический опыт до середины 40-х годов XX века свидетельствовал, что во время спада деловой активности безработица росла, а цены падали. Это позволило А. Филипсу предложить в 1958 г. модель, наглядно иллюстрирующую взаимозависимость уровней безработицы и инфляции (рис. 11.2). Рис. 11.2 Кривая Филипса Кривая Филипса (Fs) отражает наличие обратной зависимости между уровнем безработицы и уровнем номинальной заработной платы. Объяснение причин такой зависимости заключается в том, что высокая безработица вынуждает работающих по найму соглашаться на меньшую заработную плату. 134 Поскольку более низкая заработная плата вызывает замедление роста цен, было предложено модифицировать кривую Филипса, заменив по вертикали заработную плату на уровень цен (уровень инфляции). Если же уровень безработицы низкий, то наемным рабочим легче добиться повышения заработной платы, которая опережает рост производительности труда и тем самым увеличивает цены, т.е. низкая безработица вызывает тенденцию к более высокой инфляции, в то время как высокая безработица сопровождается низкой инфляцией. Выведенная Филипсом закономерность долгое время составляла основу при проведении макроэкономической политики большинства правительств на Западе: для снижения инфляции правительство допускало увеличение уровня безработицы, и, наоборот, рост занятости требовал ослабления контроля над инфляцией. Практика экономического регулирования показала, что кривая Филипса может быть применена для анализа экономической ситуации только в краткосрочном периоде, поскольку в долгосрочном плане (5-10 лет), несмотря на высокий уровень безработицы, инфляция продолжает нарастать. В долгосрочном периоде при достижении полной занятости кривая Филипса вырождается в вертикальную линию, т.е. является абсолютно неэластичной к изменению цен. На смену кривой Филипса приходит теория естественной безработицы, предложенная американским экономистом М.Фридменом. Суть этой теории заключается в том, что в долгосрочном плане приемлемый для общества уровень инфляции возможен только при естественном уровне безработицы, который определяется структурой рынка рабочей силы с учетом его потребностей в различных профессиях. Данная концепция стала теоретическим обоснованием для проведения практической политики регулирования рынка труда. Безработица имеет экономические и социальные последствия. В качестве главной «цены» безработицы можно назвать отставание реально произведенного объема ВНП от потенциального валового национального продукта, который мог бы быть произведен при отсутствии безработицы. Закон Оукена связывает колебания уровня безработицы с колебаниями ВВП: увеличение отклонения фактического ВВП от потенциального на β % сопровождается увеличением фактического уровня безработицы по сравнению с естественным на один процентный пункт. Формула Оукена: Y −Y = −β(u − u ), Y f f 135 где Y – фактический ВВП; Yf – потенциальный ВВП; u – фактический уровень безработицы; uf – естественный уровень безработицы; β – коэффициент Оукена, измеряет чувствительность ВВП к изменению циклической безработицы; определяется эмпирически и различен в разных странах, но всегда больше единицы. Но особо тяжелы социальные издержки безработицы. Депрессия приводит к бездеятельности, а бездеятельность – к потере квалификации работников, утрате чувства самоуважения, упадку моральных устоев, распаду семьи и т.д. В мировой практике выделяют два основных типа воздействия государства на уровень занятости: активную и пассивную государственную политику. Активная политика на рынке труда предусматривает совокупность правовых, организационных и экономических мер, проводимых государством в целях снижения уровня безработицы в стране. Активная политика занятости включает: • осуществление мероприятий по созданию новых рабочих мест; • обучение, переподготовку и повышение профессиональной квалификации безработных; • активный поиск и подбор для безработных подходящих должностей; • субсидирование создания новых рабочих мест; • организацию рабочих мест через систему общественных работ; • проведение мер по предупреждению увольнений работников. Пассивная политика в области занятости направлена на сглаживание негативных последствий безработицы. Пассивная политика на рынке труда предполагает следующие действия: • выплату пособий по безработице; • оказание материальной помощи безработным; • осуществление доплат на иждивенцев; • выдачу малоимущим гражданам недорогих товаров первой необходимости; • организацию питания безработных в специальных столовых. В настоящее время в большинстве стран мира центр тяжести в решении проблем занятости смещается в сторону усиления активных мер. 11.3 ИНФЛЯЦИЯ И АНТИИНФЛЯЦИОННАЯ ПОЛИТИКА Инфляция - устойчивый процесс обесценивания денег, снижение их покупной способности. Инфляция измеряется с помощью индекса потребительских цен, 136 который рассчитывается по следующей формуле: π= Pt − Pt −1 ×100%, Pt −1 где π - уровень (темп) инфляции, Pt, Рt-1 - индексы потребительских цен в периоды t и t – 1. Существует также и такой способ измерения инфляции, как «правило 70». При пользовании этим правилом, число 70 делится на среднегодовой темп инфляции. Результат деления и представляет собой число лет, на протяжении которых цены удваиваются. Например, в России в 1992г., когда среднегодовая инфляция составляла около 2600%, цены удваивались практически каждые 10 дней. В экономической литературе выделяют следующие виды инфляции. По форме (характеру) протекания различают открытую и скрытую инфляцию. Открытая (явная) инфляция проявляется в устойчивом повышении среднего уровня цен. Хотя открытая инфляция и искажает рыночные процессы, все же она сохраняет за ценами роль сигналов, показывающих производителям и потребителям сферы выгодного приложения денежных средств. Скрытая (подавленная) инфляция проявляется в возникновении товарного дефицита или искусственного ограничения потребления, снижении качества продукции, изменении структуры ассортимента, росте очередей. Измеряется неформальными показателями - уровнем товарных запасов, временем ожидания в очередях. В зависимости от темпов роста цен различают три вида инфляции: • ползучую (умеренную) инфляцию, когда цены растут менее чем на 10% в год, стоимость денег практически сохраняется, отсутствует риск подписания контрактов в номинальных ценах. Обычно не оказывает серьезного отрицательного воздействия на процесс воспроизводства; • галопирующую инфляцию - рост цен до 200% в год, контракты «привязываются» к росту цен, деньги ускоренно материализуются. Считается, что она опасна для народного хозяйства и требует антиинфляционных мер; • гиперинфляцию - цены растут свыше 200% в год, расхождение цен и заработной платы становится катастрофическим, бесприбыльными и убыточными становятся крупнейшие предприятия, резко усиливается эффект бегства от денег с целью превращения их в товары, разрушаются экономические связи, осуществляется переход к бартерному обмену. Экономика близка к краху, требуются решения не только экономического, но и политического характера. 137 По степени расхождения роста цен по различным товарным группам выделяют два вида инфляции: • сбалансированную инфляцию – предполагающая изменение цен разных товаров по отношению друг к другу в постоянной пропорции; • несбалансированную – предполагающую изменение цен разных товаров по отношению друг к другу в различных пропорциях. В зависимости от точности прогноза хозяйственных агентов относительно будущих темпов роста цен различают: • прогнозируемую (ожидаемую) инфляцию, которая предсказывается заранее, что позволяет предпринять определенные меры защиты, чтобы смягчить ее последствия (например, банку – повысить процентную ставку, фирмам – увеличить цену в соответствии с инфляцией); • непрогнозируемую (неожиданную) инфляцию, которая характеризуется внезапным скачком цен, что негативно сказывается на денежном обращении, системе налогообложения. По факторам, порождающим инфляционный процесс, выделяют инфляцию спроса (рис. 11.3) и инфляцию предложения (рис11.4). Инфляция спроса имеет место, когда равновесие спроса и предложения нарушается со стороны спроса. Основными причинами могут быть: • расширение государственных заказов (военных и социальных); • увеличение спроса в условиях полной занятости и загрузки оборудования; • рост заработной платы трудящихся в результате согласованных действий профсоюзов. Рис .11.3 Инфляция спроса 138 На горизонтальном отрезке AS экономика использует не все имеющиеся ресурсы. Рост спроса ведет к увеличению производства и занятости. Уровень цен остается прежним, так как увеличение производства происходит за счет свободных ресурсов, издержки на единицу продукции не возрастают и равновесная цена остается на прежнем уровне. На промежуточном отрезке увеличение реального объема национального производства (с Y1 до Y2) сопровождается ростом цен (с P1 до Р2). Уровень цен начинает повышаться еще до появления полной занятости "преждевременная инфляция", так как некоторые отрасли раньше других начинают использовать полностью свои мощности и рабочую силу, производственные издержки увеличиваются, и фирмы вынуждены повышать цены на свою продукцию. Если же экономика использует все имеющиеся ресурсы (в первую очередь это касается трудовых ресурсов), то точка равновесия Y* находится на вертикальном отрезке AS. Рост спроса смещает AD вверх. Объем производства уже не может увеличиться, ограниченный возможностями существующих технологий в данном периоде. Поэтому рост спроса сопровождается только ростом цен. Равновесная цена перемещается из Р3 в Р4. Следовательно, в среднесрочном периоде (промежуточный отрезок AS) инфляция, вызванная избыточным спросом, приводит к росту объема производства, уровня занятости и цен. В долгосрочном периоде (вертикальный отрезок AS) происходит только рост уровня цен. Инфляция предложения. Пусть кривая AS1 по какой-то причине сместилась вверх влево в положение АS2. Равновесная цена P1, соответствующая точке равновесного производства Y1, нарушена, и новый равновесный уровень цен устанавливается в точке Р2 (рис. 11.4). Рис. 11.4 Инфляция предложения 139 Если совокупный спрос увеличится до прежних объемов равновесного потребления (кривая совокупного спроса AD1 сместится вправо в положение AD2), в этом случае произойдет только рост цен, уровни занятости и производства останутся прежними. Если совокупный спрос не увеличится одновременно с уровнем предложения, то точка равновесного объема производства сместится из Y1 в Y2. В данной ситуации произойдет рост цен, а также сокращение уровня занятости и производства. Состояние экономики, когда используются не все ресурсы (существуют незагруженные производственные мощности, хроническая безработица), называется стагнацией. Если стагнация сопровождается инфляцией, то такое экономическое положение называется стагфляцией, т.е. смещение точки равновесного производства в точку Y2, а равновесной цены – в точку P2 называется стагфляцией. Основными причинами инфляции предложения являются: • увеличение цен на ресурсы, прежде всего сырье, топливо; • рост заработной платы, обгоняющей темпы роста производительности труда; • неправильная налоговая политика государства (особенно сильно стимулируют инфляцию косвенные налоги и акцизы, так как "плюсуются" непосредственно к цене товара); • изменение структуры рынка в сторону его большей монополизации (монополизация со стороны фирм и профсоюзов). Очень часто цены и заработная плата, начав расти, втягивают друг друга в инфляционную спираль «зарплата – цены». Она проявляется в том, что работающие добиваются повышения заработной платы, стремясь компенсировать рост цен. Рост издержек производства, при неизменной норме прибыли, повышает цены на продукцию. В результате работники требуют еще большего повышения номинальной заработной платы, процесс развивается по кругу. Инфляционная спираль начинает раскручиваться. В реальной действительности очень непросто разделить эти два вида инфляции – инфляцию спроса и инфляцию предложения. Однако имеет место очень важное отличие: если инфляция спроса, при прочих равных условиях, может развиваться бесконечно, то инфляция предложения вызовет спад экономики, который приведет к постепенному снижению издержек и ликвидирует инфляцию. Социально-экономические последствия инфляции: • перераспределение доходов и богатства в пользу немногочисленного слоя населения; • отставание цен государственных предприятий от рыночных цен; 140 • скрытая государственная конфискация денежных средств у населения через налоги; • ускоренная материализация денежных средств в товары, бегство от дешевеющих денег; • нестабильность и недостаточность экономической информации для продавцов и покупателей; • отставание ставки реального процента за кредит от темпов инфляции, что заставляет банкиров завышать ставки процента, кредиты дорожают; • растет социальная напряженность, уменьшается политическая стабильность общества. Антиинфляционная политика – совокупность инструментов государственного регулирования, направленных на обеспечение стабильного общего уровня цен, предупреждение или же смягчение инфляционной напряженности. Различают прямые и косвенные способы снижения темпов инфляции. Прямые методы регулирования инфляции (политика доходов) осуществляются по трем основным направлениям. Это: • Установление ориентиров для роста заработной платы и цен. В качестве ориентиров применяются максимальные пределы роста цен и заработной платы, разрабатываемые правительством. Изменение заработной платы обычно привязано к темпам роста средней производительности труда во всей экономике. Цены же возрастают на столько, чтобы компенсировать изменение затрат на оплату труда. Сущность данного подхода заключается в том, что доходы работников по найму регулируются непосредственно, а прибыль – косвенно, через цены. • Прямой контроль над заработной платой и ценами, обычно осуществляемый путем принятия законов об одновременном «замораживании» цен и заработной платы на определенный срок. По отношению к наемным работникам политика доходов носит более дискриминационный характер, поскольку государственные органы и производители охотнее контролируют зарплату, нежели цены. Осуществить на практике контроль над ценами гораздо труднее, чем над зарплатой, так как существует множество товарных групп. • Социальный контракт. Это попытка правительства организовать переговоры между администрацией и профсоюзами с целью достижения устойчивого компромисса между ростом цен и заработной платой. Эти меры, с одной стороны, должны способствовать уничтожению 141 адаптивных инфляционных ожиданий (ожидания будущей инфляции, сформированные хозяйствующими субъектами на основе прошлого опыта), с другой - гасить инфляционный импульс, вызываемый монополиями и сильными профсоюзами. К косвенным методам воздействия на цены относятся «дефляционные» мероприятия монетарной и фискальной политики, направленные на ограничение предложения денег посредством: • уменьшения денежной эмиссии; • текущего контроля над состоянием денежной массы путем операций на открытом рынке, повышения ставки рефинансирования и нормы обязательных резервов; • сокращения государственных расходов: уменьшения тех видов финансирования, которые можно передать рынку (уменьшение объема государственных капвложений, отмена необоснованных дотаций и субсидий, частичная приватизация образования, здравоохранения и т.д.). • совершенствования налоговой системы и увеличения налоговых поступлений в бюджет. Однако проведение в жизнь этих мероприятий не всегда может дать желаемый результат. Неизбежным следствием снижения темпов прироста денежной массы является падение производства и занятости. Правительство имеет возможность осуществлять выбор только в отношении того, как сокращать темп роста денежной массы - резко или в течение длительного периода. КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ 1. Какие явления характерны для экономики, находящейся в состоянии неравновесия? 2. Каковы основные формы цикла? 3. Охарактеризуйте четырехфазную модель экономического цикла. 4. Объясните модификацию циклического развития на современном этапе. 5. Что в экономике понимают под безработицей? Кого следует включать в состав безработных? 6. Что означает естественный уровень безработицы? Как он определяется? 7. Можно ли согласиться с утверждением, что безработица является сугубо негативным явлением в экономике? Аргументируйте свой ответ. 8. Можно ли утверждать, что сущность инфляции сводится только к чрезмерному количеству денег в обращении? 9. Какие критерии положены в основу классификации видов инфляции? Чем различаются умеренная, галопирующая и гиперинфляция? 142 АЛЬТЕРНАТИВНЫЕ ВОПРОСЫ 1. Инфляция, вызванная избыточным спросом, развивается вследствие: а) сдвига кривой совокупного предложения вправо; б) сдвига кривой совокупного предложения влево; в) сдвига кривой совокупного спроса вправо. 2. Инфляция предложения может быть вызвана следующими событиями: а) значительным ростом государственных расходов, направляемых на военные нужды; б) внезапным и значительным сокращением налогов на личные доходы населения; в) повышением ставок заработной платы. 3. Современная кривая Филипса отражает взаимосвязь между: а) темпом прироста уровня цен и нормой безработицы; б) темпом прироста предложения денег и нормой безработицы; в) темпом инфляции и уровнем реальной заработной платы. 4. Каков по меркам Запада так называемый естественный уровень безработицы: а) 5 %, б) 6 %, в) 7 %? 5. «Подавленная» инфляция характеризуется: а) постоянным повышением цен; б) наличием товарного дефицита; в) действием механизма адаптивных инфляционных ожиданий. 6. Какой из перечисленных элементов портфеля активов населения быстрее всего обесценивается в период инфляции: а) пакет акций; б) денежный запас; в) недвижимость. 7. Полная занятость предполагает: а) ситуацию, при которой безработица равна нулю; б) наличие только циклической безработицы; в) уровень безработицы, который называется «естественным уровнем безработицы». 8. Наибольшие потери от инфляции несет: а) должник, получивший ссуду, когда цены были ниже; б) пенсионер, получающий фиксированный доход; в) государственный бюджет. 143 УПРАЖНЕНИЯ 1. Экономика страны характеризуется следующими показателями: Фрикционная безработица, млн чел. 6 Структурная безработица, млн чел. 6 Циклическая безработица, млн чел. 8 Численность занятых, млн чел. 180 Общая численность населения, млн чел. 400 Потенциальный ВВП, млрд руб. 4 000 Определите фактический ВВП при условии, что коэффициент Оукена равен 2,5. 2. Индекс потребительских цен изменился за год со 112 до 115 %. Найдите уровень инфляции для данного года. 144 12. ФИНАНСОВАЯ СИСТЕМА. ОСНОВЫ НАЛОГООБЛОЖЕНИЯ. ФИСКАЛЬНАЯ ПОЛИТИКА 12.1 ФИНАНСОВАЯ СИСТЕМА. БЮДЖЕТ И ГОСУДАРСТВЕННЫЙ ДОЛГ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ Финансы - это сложившаяся в обществе система экономических отношений по формированию, распределению и использованию фондов денежных средств. В современной мировой практике используют как расширенную, так и суженную трактовку понятия «финансы». В широком смысле финансы представляют собой движение всех видов стоимостных величин в хозяйственном процессе, включая денежнокредитные. Такой подход к термину особенно распространен в американской литературе. При анализе бюджетных проблем используется узкое понимание термина «финансы». Финансы выполняют несколько функций: • аллокационную функцию – вызванное государственной активностью перемещение и размещение ресурсов в экономике, нацеленное на создание общественных благ. К ним относят систему внутренней и внешней безопасности, общественный транспорт, коммуникации, средства связи, социальную систему, охрану окружающей среды; • перераспределительную функцию – корректировку распределения доходов и имущества с ориентацией на большее социальное равенство. В основе перераспределения лежит следующий принцип: финансовый вклад слоев населения с повышенными доходами должен быть выше, чем доля получаемой от государства помощи. Для слоев с низкими доходами справедливо обратное: получаемые от государства финансовые ресурсы выше их вклада в общий финансовый фонд; • стабилизационную функцию, состоящую в реализации целевых установок экономической политики (полная занятость, стабильность цен, соразмерный экономический рост). Финансовая система – это совокупность всех взаимосвязанных структурных финансовых элементов. Финансовая система включает бюджеты разных уровней, внебюджетные фонды (социального, имущественного и личного страхования), валютные резервы государства, денежные фонды предприятий, коммерческих и некоммерческих структур и прочие специальные денежные фонды. Главным звеном финансовой системы является государственный бюджет. 145 Государственный бюджет - это основной финансовый план государства, который по материальному содержанию есть централизованный фонд денежных средств, а по социально-экономической сущности – инструмент перераспределения национального дохода. Обычно государственный бюджет составляется на один год. Его проект обсуждается и принимается правительственным органом власти (парламентом) страны, утверждается главой государства и публикуется в форме бюджетного закона. Наряду с гласностью, бюджет должен отвечать принципам единства, полноты и реальности. В странах, имеющих унитарное устройство, бюджетная система имеет двухуровневое строение – государственный и местный бюджет. В странах с федеральным государственным устройством (США, ФРГ, РФ) имеются промежуточные звенья – бюджеты штатов, земель, субъектов Федерации. Через бюджетную систему реализуются следующие основные функции государственного бюджета: • перераспределение национального дохода; • государственное регулирование и стимулирование экономики; • стимулирование научно-технического прогресса; • финансовое обеспечение социальной политики; • контроль за образованием и использованием централизованного фонда денежных средств. К бюджету тесно примыкают внебюджетные фонды – денежные средства государства, имеющие целевое назначение и не включенные в государственный бюджет. Крупнейшими внебюджетными фондами являются фонды социального страхования: пенсионного обеспечения, пособий по болезни, безработице, переквалификации кадров и т.д. Внебюджетные фонды характеризуются рядом особенностей: • находятся в распоряжении центральных или местных органов власти; • концентрируются в специальных фондах, каждый из которых предназначен для определенных целей; • создаются за счет субсидий из бюджета, займов, специальных налогов и сборов; • расширяют возможности вмешательства государства в экономику, минуя бюджет и парламентский контроль; • имеют значение резервов, к которым правительство прибегает в случае финансовых затруднений. Государственный бюджет отражает два взаимосвязанных процесса – аккумуляцию доходов в руках государства и их использование для удовлетворения государственных нужд. 146 Доходная часть бюджета формируется за счет налогов (в том числе акцизных сборов и таможенных пошлин) и неналоговых поступлений: доходов от государственной собственности, государственного сектора в экономике, государственной торговли. Расходная часть бюджета характеризует направления и цели бюджетных ассигнований для развития и регулирования экономических процессов. Безвозвратное предоставление государственных средств из бюджета на целевое развитие называется бюджетным финансированием. Расходы государственных бюджетов развитых стран можно разделить на четыре группы: • военные и внешнеполитические расходы; • социально-экономические расходы; • расходы на государственное управление и охрану правопорядка; • проценты по государственному долгу. Идеальное исполнение госбюджета – это полное покрытие расходов доходами. Профицит государственного бюджета – это превышение доходов над расходами и образование остатка средств, который может быть использован при непредвиденных обстоятельствах, для досрочных выплат. Дефицит государственного бюджета – превышение расходов над доходами. Дефицит госбюджета не является опасным для экономики в целом, если он не превышает 5% ВВП. В противном случае он сказывается на функционировании денежной и кредитной систем и всей экономики в целом. Покрывается бюджетный дефицит внутренними и внешними государственными займами в виде продажи государственных ценных бумаг; займов у внебюджетных фондов (например, у фонда страхования по безработице и пенсионного фонда); в порядке получения кредитов у банков (эта форма финансирования бюджетного дефицита часто практикуется местными властями). Во время экономических потрясений правительство нередко прибегает к эмиссии денег для покрытия бюджетного дефицита. В большинстве стран конституционно закреплена независимость национального эмиссионного банка от исполнительной и законодательной власти. Эмиссионный банк не обязан финансировать правительство, тем самым ставится заслон инфляции, которая могла бы произойти, если бы деньги печатались по желанию правительства. Задолженность правительственных органов накапливается и превращается в государственный долг. 147 Государственный долг – общий размер задолженности федерального правительства владельцам государственных ценных бумаг, равный сумме прошлых бюджетных дефицитов (минус бюджетные излишки). Государственный долг делится на внешний и внутренний. Внешний долг представляет собой задолженность государства иностранным гражданам, фирмам, учреждениям. Внутренний долг - это задолженность государства гражданам, фирмам и учреждениям данной страны. Государственный долг растет в разных странах разными темпами. Превышение государственного долга над ВВП более чем в 2,5 раза считается опасным для денежного обращения и стабилизации экономики в целом. Государственный долг делится также на краткосрочный (до 1 года), среднесрочный (от 1 до 5 лет) и долгосрочный (свыше 5 лет). Наиболее тяжелыми являются краткосрочные долги – по ним вскоре приходится выплачивать основные суммы с высоким процентом. Чтобы не попасть в положение безнадежных должников (а это ограничивает доступ к зарубежным финансовым ресурсам) правительства стран должников используют все возможные меры. Пути погашения государственного долга и процентов по нему: • Выплата долгов за счет золотовалютных резервов. Это традиционный путь, но он, как правило, исключен, так как у стран – должников эти резервы исчерпаны или очень ограничены. • Рефинансирование – выпуск новых займов для того, чтобы рассчитаться по облигациям старых займов. • Консолидация внешнего долга, означающая превращение краткосрочных и среднесрочных задолженностей в долгосрочные, т.е. перенос предстоящих в скором времени платежей на отдаленное будущее. Отложив на длительный срок выплаты основных сумм, государство должник ограничивается ежегодной выплатой процентов, но это связано с выплатой процентов на проценты. Такая консолидация возможна только с согласия кредиторов. Кредиторы создают специальные организации – клубы, которые вырабатывают солидарную политику по отношению к странам – должникам. Наиболее известные – Лондонский и Парижский клубы. Они неоднократно шли навстречу просьбам стран – должников (в том числе России) об отсрочке выплат, частично списывали долги. • Конверсия – уменьшение размеров внешнего долга путем превращения его в долгосрочные инвестиции. В счет долга иностранным кредиторам предлагают приобрести в стране – должнике недвижимость, участие в капитале, права. Одним из вариантов превращения внешней задолженности в иностранные капиталовложения является участие в 148 приватизации государственной собственности в стране – должнике. Это ведет к повышению доли иностранного капитала в национальной экономике без поступления из–за рубежа финансовых ресурсов, вещественных носителей основного капитала, новых технологий, но облегчает бремя внешнего долга, делает возможным получение новых кредитов из–за рубежа. • Обращение страны – должника к международным банкам (региональным, Всемирному банку) с просьбой о предоставлении льготных кредитов для преодоления кризисных ситуаций. Такие кредиты предоставляются, но их выдача обуславливается жесткими требованиями к государственной экономической политике (эмиссионной, кредитной, бюджетной). 12. 2 НАЛОГИ И НАЛОГОВАЯ СИСТЕМА. КРИВАЯ ЛАФФЕРА Основным источником доходов государства являются налоги. Налог – это изъятие в пользу государства заранее определенной и установленной в законодательном порядке части дохода хозяйственного субъекта. Налогообложение – это способ регулирования доходов и источников пополнения государственных средств. Основные функции налогов: • фискальная, обеспечивающая сбор денежных средств для создания государственных денежных фондов; • социальная, обеспечивающая поддержание социального равновесия путем перераспределения доходов; • регулирующая, влияющая на производство путем его стимулирования или сдерживания. Налоговая система – это совокупность форм и методов взимания налогов. В основе налоговой системы лежит ряд принципов: • всеобщность, т.е. охват всех экономических субъектов, получающих доходы; • стабильность, т.е. устойчивость видов налогов и налоговых ставок во времени; • нейтральность, т.е. обеспечение равных налоговых стандартов для равных налогоплательщиков; • обязательность, т.е. принудительность налога, неизбежность его выплаты; • справедливость, т.е. возможность изъять налоговые средства у различных категорий физических и юридических лиц, не ущемляя 149 интересов каждого плательщика и в то же время обеспечивая достаточными средствами бюджетную систему. Основными элементами налоговой системы являются: • субъект налога – лицо, которое является плательщиком налога; • объект налога – доход или имущество, подлежащие обложению; • источник налога – доход, за счет которого уплачивается налог; • единица обложения – единица измерения объекта налогообложения денежная единица страны); • налоговая ставка – размер налога на единицу обложения (%); • налоговые льготы – уменьшение налоговых ставок или полное освобождение от налога; • налоговая база – доход, по отношению к которому применяется налоговая ставка; • налоговое бремя – величина налоговой суммы. Взимание налогов основывается на использовании различных ставок налогов. Различают следующие виды ставок: • прогрессивные ставки, предполагающие прогрессивное повышение ставки налога по мере возрастания дохода; • регрессивные ставки, предполагающие снижение налога по мере роста дохода (эти ставки наиболее выгодны лицам, обладающим большими доходами); • пропорциональные ставки, действующие в одинаковом процентном отношении к объекту налога без учета дифференциации его величины; • твердые ставки, устанавливающиеся в абсолютной сумме на единицу обложения независимо от размера дохода (тонну, штуку, партию товара и т.д.). По методу взимания налоги делятся на прямые и косвенные. Прямые налоги взимаются непосредственно с владельцев имущества, получателей доходов. К ним относятся: подоходный налог; налог на прибыль корпораций; на прирост капитала; с наследств и дарений; поимущественный налог. Косвенные налоги взимаются в сфере реализации или потребления товаров и услуг, т.е. в конечном итоге перекладываются на потребителей продукции. Субъектом налога является покупатель товара или услуги (именно он оплачивает налог при покупке, а носителем – фирма, которая произвела этот товар или услугу (она выплачивает налог государству). К косвенным налогам относятся: налог с оборота, на добавленную стоимость (НДС), на отдельные виды товаров (акцизы), таможенные пошлины. Налоги в России подразделяются на 3 группы: 150 • федеральные налоги – устанавливаются парламентом и в обязательном порядке взимаются на всей территории России (например, налог на добавленную стоимость, акцизы, подоходный налог с физических лиц, таможенные пошлины и др.); • республиканские налоги – тоже общеобязательны, при этом сумма платежей по налогу зачисляется равными долями в бюджет республики и в бюджет города или района, где расположен налогоплательщик (республиканские платежи за пользование природными ресурсами, лесной налог, налог на имущество предприятий, плата за воду, забираемую промышленными предприятиями из водохозяйственных систем); • местные налоги – лишь частично являются общеобязательными; к ним относятся, например, земельный налог; налог на имущество физических лиц; сбор за право торговли; целевые сборы с населения и предприятий всех организационно-правовых форм на содержание милиции, на благоустройство и другие цели, курортный сбор и другие виды местных налогов. Налоговая система, построенная с учетом налоговых льгот и рациональных налоговых ставок, стимулирует развитие производства и увеличение налоговой базы. Напротив, неоправданное увеличение ставок ведет к снижению объемов производства и «уходу» от уплаты налогов. Американский профессор А. Лаффер попытался установить связь между ставкой налога и деловой активностью. Он доказал, что при ставке налога на доходы выше определенного уровня резко снижается деловая активность, так как предпринимательская деятельность становится невыгодной. А более низкие ставки налогов создают стимулы к работе, сбережениям и инвестициям, расширению национального производства и дохода. В результате расширения налоговой базы можно поддерживать налоговые поступления на высоком уровне даже при том условии, что ставки налога будут ниже. Связь между ставками налогов и налоговыми поступлениями получила название кривой Лаффера (рис. 12.1). Рис.12.1 Кривая Лаффера 151 Как видно из графика, при налоговой ставке, равной нулю, государство ничего не получит. Если налоговая ставка r равна 100%, то никто не будет заинтересован работать и налоговые поступления также будут равны нулю. При какой–то ставке ro (например, ro, = 35-40 %), сумма, взимаемая государством, достигает максимального размера. Попытка повысить налоговые ставки (например, до точки N на графике) приведет к снижению налоговых поступлений (до величины R1). На практике, к сожалению, трудно дать точную оценку оптимальной ставки налога, после которой налоговые поступления начинают падать. 12.3 ФИСКАЛЬНАЯ ПОЛИТИКА Фискальная политика государства – это совокупность мер в области налогообложения и правительственных расходов, направленных на изменение реального объема производства, контроль над инфляцией и увеличение занятости. Фискальная политика может быть нацелена на стабилизацию, экономический рост или ограничение деловой активности. Политика бюджетной экспансии (стимулирующая фискальная политика) предполагает рост государственных расходов, снижение налогов и соответственно увеличение дефицита бюджета (дефицит бюджета, как правило, порождает рост государственных долгов, эмиссию и, следовательно, инфляцию). Рестриктивная фискальная политика направлена на ограничение производств и предполагает сокращение государственных расходов и повышение налоговых ставок, ввод новых налогов (используется в условиях инфляции) с ориентацией на уменьшение дефицита бюджета или его положительное сальдо. В условиях экономического спада ее проведение углубляет спад еще больше, однако снижает инфляцию и государственный долг. При оценке количественного воздействия прироста государственных расходов на увеличение равновесного выпуска продукции необходимо учитывать мультипликатор государственных расходов MG= ∆ВНП ∆G , где МG - мультипликатор государственных расходов; ∆ВНП - приращение ВНП в результате прироста государственных расходов, потраченных на закупку товаров и услуг; ∆G - приращение государственных расходов. Мультипликатор государственных расходов можно определить, используя предельную склонность к потреблению - МРС. В результате: 152 MG= ∆ВНП ∆G = 1 1 × ∆G. , ∆ВНП = 1− MPC 1− MPC Следовательно, прирост выпуска продукции превышает прирост государственных расходов на величину действия мультипликатора. Например, МРС = 0,5, ∆ G = 100. Определим равновесный объем ВНП за счет увеличения государственных расходов. 1 = 2 , следовательно, ∆ ВНП = 100 · 2 = 200 ед. MG= 1−0,5 Таким образом, изменение величины государственных расходов вызывает изменение дохода, пропорциональное изменению величины расходов. Рост налогов вызовет сокращение располагаемых доходов населения. Но весь ли располагаемый доход идет на потребление? Нет, часть его поступает в сбережение. Следовательно, сокращение дохода вызывает уменьшение как потребления, так и сбережения. При этом размер сокращения потребления и сбережения определяется, прежде всего, такими параметрами, как МРС и МРS. Налоговый мультипликатор (для налогов, независимых от величины доходов) MN меньше MG на величину МРС, т.е. M N = −MPC × M G = − MPC − MPC = . 1− MPC MPS Следовательно, государственные расходы оказывают прямое непосредственное воздействие на совокупный спрос, налогообложение косвенное: лишь в части изменения потребления. Данное различие является определяющим при выборе инструментов фискальной политики. Если она нацелена на расширение государственного сектора экономики, то для преодоления циклического спада увеличиваются госрасходы (что дает сильный стимулирующий эффект), а для сдерживания инфляционного подъема увеличиваются налоги (что является относительно мягкой ограничительной мерой). И еще один важный момент. В условиях сбалансированного бюджета при одномоментном увеличении налогообложения и государственных расходов на одну и ту же величину, прирост равновесного ВНП составит величину, равную приросту государственных расходов, – так называемый «эффект действия мультипликатора сбалансированного бюджета». Например, при увеличении налогов на 100 единиц (∆N = 100), при 153 MPC = 1 , 2 располагаемый доход сократится на 100, а потребление на 50 единиц. Сокращение потребления на 50 единиц, при мультипликаторе, равном 2, вызовет сокращение ВНП на 100 ед. Прирост госрасходов на сумму 100 (= ∆ N) вызовет, при мультипликаторе, равном 2, увеличение ВНП на 200 ед. Общее приращение ВНП составит 100 (200–100). Фискальную политику в зависимости от механизмов ее реагирования на изменение экономической ситуации подразделяем на два типа: дискреционную и автоматическую (недискреционную) политику. Дискреционная политика – политика, основанная на законодательно принятых решениях о налогах и правительственных программах расходов. Дискреционная политика включает: • изменение налоговых ставок: например, снижение ставок подоходного налога в условиях кратковременного спада может удержать доходы от сокращения, предотвращая тем самым наступление кризисов, увеличивая потребительские расходы; • государственные программы занятости, обеспечивающие прирост рабочих мест. Обычно они осуществляются за счет средств государства и местных органов власти (например, программы общественных работ, проекты поощрения мелкого бизнеса); • различные социальные программы, включающие в себя выплаты пенсий по старости и инвалидности, материальную помощи малоимущим слоям населения, расходы на образование, медицину и т.д. Однако использование активной дискреционной политики сопряжено с рядом проблем: • во-первых, затруднительно определить время, когда следует изменить фискальную политику, что связано с трудностями прогнозирования складывающейся ситуации, поэтому решения, как правило, запаздывают; • во-вторых, имеет место временной лаг от принятия решения до времени реального изменения спроса и ВНП; • в-третьих, в каждый конкретный момент затруднительно определить величину мультипликатора, что приводит к неопределенности в оценке изменения налогов. Автоматическая (недискреционная) фискальная политика основана на действии встроенных стабилизаторов. Встроенные стабилизаторы - механизмы рыночной экономики, которые работают в режиме саморегулирования и независимо от принимаемых государством решений сами реагируют на изменение экономической ситуации. К автоматическим стабилизаторам относятся: пособия по безработице, 154 налоги на прибыль корпораций, прогрессивный подоходный налог. Действие автоматических стабилизаторов смягчает, уменьшает колебания объема ВНП в обоих направлениях. Во время спада растут объемы пособий по безработице, что уменьшает темпы сокращения спроса. Во время подъема значительная часть дохода изымается через прогрессивные налоги (на прибыль корпораций и на доходы населения) в государственный бюджет. В результате потребительские расходы будут расти медленнее, чем это могло бы быть, что сдерживает чрезмерный экономический рост. Однако встроенные стабилизаторы не полностью компенсируют колебания деловой активности, а снижают их отрицательные последствия примерно на 30%. Более того, встроенная стабильность возможна лишь при развитой налоговой политике и системе социальной защиты. КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ 1. Что такое бюджетный дефицит и почему он может возникнуть? 2. Какова экономическая эффективность различных источников покрытия бюджетного дефицита? 3. Какой компонент государственных финансов (расходы или доходы) имеет более сильный регулирующий эффект? 4. Почему налоговые доходы являются преимущественной формой поступления средств в бюджет по сравнению с неналоговыми? 5. Должен ли подоходный налог иметь прогрессивную шкалу? 6. Каким образом государственные расходы воздействуют на объем национального производства? Всегда ли желателен их рост? 7. Чему равен мультипликатор сбалансированного бюджета? 8. В чем сущность дискреционной финансовой политики? 9. Какие элементы фискальной системы относятся к «встроенным стабилизаторам»? АЛЬТЕРНАТИВНЫЕ ВОПРОСЫ (выберите правильный ответ) 1. При прочих равных условиях величина мультипликатора государственных расходов будет: а) меньше величины налогового мультипликатора; б) равна величине налогового мультипликатора; в) больше величины налогового мультипликатора. 2. Путём консолидации государственного долга правительство: а) уменьшает свою задолженность перед населением страны; б) уменьшает задолженность страны перед иностранными государствами; в) превращает краткосрочную и среднесрочную задолженность в 155 долгосрочную. 3. Дефицит государственного бюджета образуется в тех случаях, когда: а) расходы государства увеличиваются; б) сумма налоговых поступлений сокращается; в) сумма расходов государства превышает сумму налоговых поступлений. 4. Правительство страны облагает производителей ликеро-водочной продукции акцизным налогом в размере 95% от ее стоимости. Производители увеличивают цену реализуемой продукции на величину взимаемого налога. Определите, кто реально оплачивает этот налог: а) потребители данной продукции; б) производители продукции; в) все налогоплательщики страны. 5. Примером встроенного стабилизатора является: а) снижение государством ставки подоходного налога; б) увеличение субсидий районам Крайнего Севера; в) рост общей суммы выплат пособий по безработице в период экономического спада. 6. Ярко выраженная политика бюджетной экспансии предполагает: а) значительный рост налогов; б) бюджетные избытки и небольшое увеличение налогов; в) значительное снижение налогов. 7. Экономика находится в состоянии равновесия. Как изменится равновесный ВНП, если государство увеличивает свои закупки на 2 млрд. долл., не изменяя налоговые поступления? Известно, что предельная склонность к потреблению равна 0,75. а) уменьшится на 4 млрд долл.; б) увеличится на 2 млрд долл.; в) увеличится на 8 млрд долл. УПРАЖНЕНИЯ 1. В экономике страны автономное потребление равно 100 млрд долл., объем инвестиционного спроса – 160 млрд долл., предельная склонность к сбережениям составляет 20% от располагаемого дохода, объем государственных закупок товаров и услуг равен 300 млрд долл., автономные налоги составляют 200 млрд долл., потенциальный ВВП равен 2 500 млрд долл. Как нужно изменить объем государственных закупок для того, чтобы полностью ликвидировать разрыв ВВП? Как добиться той же цели, манипулируя объемом автономных налогов? 156 2. Определите для каждого из приведенных ниже случаев тип налога (регрессивный, прогрессивный, пропорциональный). Размер дохода (тыс. руб.) 50 100 150 200 Размер налоговых выплат (тыс. руб.) Случай 1 Случай 2 Случай 3 5 10 10 15 20 15 30 30 20 50 40 25 157 13. ДЕНЬГИ. ДЕНЕЖНО - КРЕДИТНАЯ ПОЛИТИКА 13.1 СУЩНОСТЬ АГРЕГАТЫ И ФУНКЦИИ ДЕНЕГ. ДЕНЕЖНЫЕ Важнейшим элементом любой развитой экономической системы является денежный рынок. Деньги представляют собой основное связующее звено между всеми хозяйствующими субъектами, так как опосредствуют движение товаров и услуг. Деньги в настоящее время стали определяющим индикатором экономической жизни любой стороны, барометром всей хозяйственной жизни. Деньги – это товар особого рода, играющий роль всеобщего эквивалента. Деньги выполняют ряд таких функций, как: • мера стоимости; • средство обращения; • средство платежа; • средство сохранения богатства; • всемирные деньги. Функция денег как меры стоимости состоит в способности денег соизмерять стоимости всех товаров. Использование денег в качестве общего знаменателя означает, что цену любого товара достаточно выразить только через денежную единицу. Такое использование денег позволяет участникам сделки легко сравнивать относительную ценность различных товаров и ресурсов. Стоимость товара, выраженная в деньгах, называется ценой. Для сравнения цен разных по стоимости товаров необходимо свести их к одному масштабу, т.е. выразить их в одинаковых денежных единицах. Масштабом цен при металлическом обращении называется весовое количество денежного металла, принятое в стране за денежную единицу и служащее для измерения цен всех других товаров. Так, в 1900 г. доллар США приравнивался к 1,50463 г, в 1973 г. – к 0,736 г золота. В России золотое содержание рубля было установлено (по реформе министра финансов С.Ю. Витте (1895-1897)) сначала в размере 0,774234 г. В 1950 г рубль содержал 0,222169 г, а в 1961 г. (с изменением масштаба цен) – 0,98741 г золота. Ямайская валютная система, введённая в 1976-78 гг., отменила официальную цену золота и золотое содержание денежных единиц стран – участниц МВФ. Новая единица масштаба цен в этих странах складывается стихийно. В России также с 1992 г. официальное соотношение рубля и золота не предусмотрено. 158 Деньги как средство обращения играют роль посредника в обмене товаров по формуле Т - Д - Т1, которая распадается на два несинхронных акта: продажу товаров Т - Д и куплю товаров Д - Т1. Наличие денег обеспечивает их владельцу (в отличие от бартерной сделки) право выбирать товары, продавцов и время покупки. Для того чтобы деньги выполняли эту функцию эффективно, необходимо, чтобы все участники сделки рассматривали их таковыми, т.е. деньгами. Для этого они должны обладать соответствующей покупательной способностью. Покупательная способность денег – это количество товаров и услуг, которое можно купить на денежную единицу. Покупательная способность денег (D) находится в обратной зависимости от уровня цен (P) в стране: 1 D= . P При увеличении уровня цен покупательная способность денег уменьшается и наоборот. Поэтому главной «опорой» бумажных денег является возможность государства сохранять относительную стабильность покупательной способности, или стоимости денег. При продаже товаров в кредит (в долг с отсрочкой платежа) деньги выполняют функцию платёжного средства: ими оплачивается ранее приобретённый товар, когда наступает срок погашения задолженности. Деньги выполняют функцию средства накопления богатства, когда временно отпадает необходимость в них как средстве обращения. Деньги «оседают» в частных банках, обеспечивая владельцам покупательную способность в будущем. В качестве средств накопления могут выступать и акции, облигации, векселя, контракты, драгоценности, недвижимое имущество. Всемирные деньги. Роль всемирных денег до недавнего времени выполняло золото, служащее мерой стоимости, средством платежа и накопления в международных торговых отношениях. B 70-е годы двадцатого столетия золото перестало выполнять функцию всемирных денег. B настоящее время мировые торговые связи осуществляются ,как правило, с помощью национальных денежных знаков. При этом курс национальной валюты устанавливается по покупательной способности (силе) денежных знаков тех и иных стран на строго определённый круг товаров и услуг, который носит название потребительской корзины. Современные деньги подразделяются на наличные и кредитные деньги. 159 Наличные деньги – законное платежное средство; в современной экономике имеют форму бумажных денег и монет, выпускаемых центральным банком страны. Историческими формами наличных денег являются товарные и символические деньги. Товарные деньги – деньги, номинальная стоимость которых совпадает со стоимостью материала, из которого они сделаны. К ним относятся как товары, выполняющие в разных странах и в разное время роль денег, так и полноценные металлические деньги (золотые, серебряные, медные). Символические (декретные) деньги – деньги, внутренняя стоимость которых существенно меньше номинала или которые вообще не имеют внутренней стоимости. Становятся законным платежным средством благодаря соответствующему указу (декрету) властей. К ним относятся неполноценные металлические и бумажные деньги. Кредитные деньги – долговые обязательства, выполняющие функции денег. Исторические формы кредитных денег: • вексель – письменное долговое обязательство, в котором указаны величина денежной суммы и сроки её уплаты должником. Оборот векселей ограничен, так как гарантируется имуществом одного собственника (частного лица); • банкнота – это вексель банка. В отличие от векселей бизнесменов банкнота широко используется в обращении; • чек – приказ владельца банковского счета своему банку списать указанную в чеке сумму со счета и выдать ее чекодателю. В развитой рыночной экономике с помощью чеков и их более продвинутого аналога – дебетовых пластиковых карточек – оплачивается 60-70% покупок. Совокупность всех денежных средств, находящихся в хозяйстве в наличной и безналичной формах, выполняющих функции средства обращения, платежа и накопления называется денежной массой. Для характеристики денежной массы применяются денежные агрегаты, которые представляют собой различные группы ликвидных финансовых активов. Финансовые активы - это ценности, представленные деньгами, акциями, облигациями. Ликвидность – относительная легкость и быстрота, с которой финансовый актив выполняет функцию платежного средства. Чем выше трансакционные издержки, связанные с приобретением товаров и услуг с помощью данного финансового актива, тем ниже ликвидность этого актива. 160 Структура денежной массы строится по принципу расширения, т.е. все последующие денежные агрегаты включают в себя предыдущие. Расширение идет по степени ликвидности активов. Единой структуры денежной массы для всех стран не существует. В США для определения денежной массы используются 4 денежных агрегата, в Японии и Германии – 3, в Англии и Франции –2. Для расчета совокупной денежной массы в России предусмотрены следующие денежные агрегаты: • М0 - наличные деньги (бумажные и металлические) в обращении; • М1 - включает М0 плюс деньги на текущих счетах населения и на расчетных счетах предприятий, депозитах до востребования и других чековых вкладах; • М2 - включает М1 плюс срочные и сберегательные вклады; • М3 - включает М2 плюс крупные срочные депозиты, депозитные сертификаты банков и облигации государственных займов. Большинство экономистов считает, что собственно деньги – это агрегат М1, с помощью которого производится большинство операций обмена. Агрегат М2 рассматриваются как «почти деньги». Денежные средства, входящие в данный агрегат, не могут непосредственно переводиться от одного лица к другому и использоваться для совершения сделок. Они главным образом выполняют функцию средства накопления. Динамика денежных агрегатов сильно зависит от динамики процентной ставки. При ее повышении агрегаты М2 и М3, включающие активы, приносящие доход в виде процента, будут расти быстрее агрегата М1 . 13.2 РАВНОВЕСИЕ НА ДЕНЕЖНОМ РЫНКЕ Денежный рынок – это рынок денежных средств, на котором в результате взаимодействия спроса на деньги и предложения денег устанавливается равновесное значение количества денег и равновесная ставка процента. Для обозначения всей совокупности активов отдельного хозяйственного агента экономисты используют понятие портфеля активов, где наряду с финансовыми активами могут быть и недвижимость, и драгоценности, и потребительские товары длительного пользования и т.п. Спрос на деньги - это желание субъектов иметь в своем распоряжении определенное количество именно денег (денежных знаков) или кассу. Держание касс сопряжено с соответствующими альтернативными 161 затратами, связанными с тем, что хранение наличных денег означает утрату возможного дохода в виде процентов, который можно получить, вложив их в менее ликвидные, но более доходные активы. Существуют различные теоретические подходы при анализе спроса на деньги. Неоклассическая экономическая школа. В рамках количественной теории денег спрос на деньги определяется в соответствии с уравнением И.Фишера: M×V = P×Y, где M - количество денег, находящихся в обращении; V- скорость обращения денег; P- уровень (индекс) цен; Y- реальный объем производства. Скорость обращения денег означает количество оборотов в год, которое совершает в среднем денежная единица в результате приобретения товаров и услуг. Заменив количество денег в обращении (М) на величину спроса на деньги (МD) и преобразуя уравнение И.Фишера, получим: M D = P×Q . V Из уравнения следует, что величина спроса на деньги находится в прямой зависимости от уровня цен и реального объема производства и в обратной зависимости от скорости денежного обращения. Модификация количественной теории денег была предложена представителями Кембриджской школы. Кембриджское уравнение имеет следующий вид: M = k × P ×Y , где Y – размер реального дохода; k - та часть денежных средств (доходов), которая для удобства держится в виде наличных денег. Чтобы исключить влияние инфляции, это уравнение обычно D M = k ⋅Y и рассматривают в записывают следующим образом: P качестве функции реального спроса на деньги. D M является «реальным При этом считают, что k=const, а P запасом денежных средств». Современное толкование количественной теории денег М. Фридманом учитывает не только спрос на деньги со стороны общества в 162 целом, но и спрос отдельного лица, которое ограничено суммой имеющегося у него “портфеля ресурсов”: MD=Pf (Rb ,Re , p, h, y, u), где MD - величина спроса на деньги; Р - абсолютный уровень цен; Rb номинальная норма процента по облигациям; Re - рыночная стоимость дохода по акциям; р - темп изменения уровня в процентах; h - отношение между человеческим богатством (трудом) и всеми другими формами богатства; у - общий объём богатства; u - величина, отражающая возможное изменение вкусов и предпочтений. Кейнсианская теория спроса на деньги - теория предпочтения ликвидности. Не отрицая наличия спроса на деньги для совершения сделок, данная теория выделяет три мотива, побуждающие людей хранить часть своих денег в виде наличности. Трансакционный мотив - это спрос на деньги для осуществления сделок. Деньги - это универсальное средство для осуществления сделок. Использование других финансовых активов для этих целей предполагает определенные издержки при совершении сделок. Например, если деньги хранятся на депозитном счете, чтобы их получить, необходимы определенные затраты времени. На макроэкономическом уровне трансакционный спрос на деньги прямо пропорционален уровню совокупного дохода, поэтому MtD= f(Y), где MtD - трансакционный спрос на деньги; Y - совокупный (национальный) доход. Мотив предосторожности связан с возможностью непредвиденных платежей и неожиданного снижения дохода. В этих случаях, если к сроку осуществления платежей у субъекта не оказывается наличных денег, ему приходится брать кредит или продавать часть своего имущества. Это связано с издержками, для предотвращения которых и должен существовать определенный запас денег. Размер данного спроса зависит от объема непредвиденных расходов, который прямо пропорционален национальному доходу: MID= f(Y), где MID – спрос на деньги по мотиву предосторожности. Спекулятивный мотив – это спрос на деньги для формирования портфеля финансовых активов. Он связан с наличием у денег альтернативной стоимости. Под альтернативной стоимостью хранения денег понимается упущенная выгода в виде неполученных процентов, (доходов), которые могли быть получены, если бы часть денег была обменена на менее 163 ликвидные, но более доходные финансовые активы. Принятие решения о структуре портфеля активов в первую очередь зависит от процентной ставки: чем выше процентные ставки, тем меньше стремление экономического субъекта иметь в своем портфеле наличные деньги, которые сами по себе не дают дохода. Таким образом, спекулятивный спрос на деньги (MаD) зависит от уровня ставки процента i и эта зависимость обратная: MаD= f(i). Если процентная ставка низка, то нет большого смысла менять наличные деньги на другие финансовые активы – срочные депозиты, облигации и т.п., поскольку альтернативные издержки держания наличности невелики. Кроме того, при низкой процентной ставке курс облигаций высокий и рыночные агенты будут воздерживаться от покупки ценных бумаг (курсовая стоимость ценных бумаг прямо пропорциональна их доходности и обратно пропорциональна банковской ставке процента). При крайне низкой процентной ставке возникает так называемая “ликвидная ловушка”, когда практически все свободные средства хранятся в наиболее ликвидной форме – в виде наличных денег. Итак, совокупный спрос на деньги LD(Yi) формируется из спроса на деньги для совершения сделок (операционный спрос), спроса по мотиву предосторожности и спроса на деньги для формирования финансовых активов (спекулятивный спрос): LD(Y,i) = MtD (Y) + MID(Y) + MaD(i). Поскольку два первых спроса на деньги не зависят от уровня ставки процента, постольку графически в системе координат «ставка процента – количество денег» они выглядят как вертикальная линия, расстояние которой от оси ординат определяется величиной НД (рис. 13.1). Спекулятивный спрос на деньги в этой же системе координат выглядит как кривая с отрицательным наклоном. Общий спрос на деньги может быть получен путём горизонтального сложения этих двух графиков. Рис. 13.1 Спрос на деньги При изменении процентной ставки (i) изменение объёма спроса на 164 деньги будет выглядеть как движение по (вдоль) кривой LD(i,Y). Изменение же объёма производства (дохода) в данных координатах вызовет сдвиг кривой вправо или влево. Предложение денег (денежная масса) – общий объем находящихся в обращении платежных средств, принимаемых в качестве оплаты товаров и услуг и при погашении долгов. Предложение денег в узком смысле слова (МS) представляет собой сумму наличных денег в обращении (Сur) и депозитов до востребования (Dep), которые экономические агенты при необходимости могут использовать для сделок: МS = Сur + Dep. Наличность (банкноты и монеты) создает Центральный банк: вопервых, Центральный банк расплачивается банкнотами при покупке у населения, фирм и государства золота, иностранной валюты и ценных бумаг; во-вторых, Центральный банк предоставляет государству и коммерческим банкам кредиты банкнотами. Наличность, покинувшая ЦБ и поступившая в экономику, распределяется в дальнейшем по двум направлениям: одна часть оседает в кассе домашних хозяйств и фирм; другая поступает в коммерческие банки в виде депозитов. Следовательно, если наличность создает Центральный банк, то депозиты – коммерческие банки. Кривая предложения денег (рис. 13.2) отражает зависимость количества денег в обращении от уровня процентной ставки. Различают кратко-долгосрочную кривую предложения. Для агрегата М1 краткосрочная кривая предложения денег является вертикальной линией, для других агрегатов (М2, М3) она представлена наклонной линией. Вид долгосрочной кривой предложения денег зависит от тактических целей денежно-кредитной политики, проводимой Центральным банком. Если Центральный банк уверенно контролирует количество денег в обращении независимо от колебания процентной ставки, предложение денег зафиксировано на уровне МS и представлено вертикальной линией. Пересечение функций спроса и предложения определяет состояние равновесия на денежном рынке. Механизмом, обеспечивающим это равновесие, является колебание ставки процента. 165 Рис.13.2 Равновесие на денежном рынке Допустим, что процентная ставка по каким-либо причинам оказалась выше равновесного уровня (i1>iе), что означает рост альтернативной стоимости хранения денег. Спрос на наличные деньги в этом случае упадёт до Мг (движение по кривой). Станут более привлекательными срочные вклады, облигации и другие альтернативные финансовые активы. Избыток спроса на ценные бумаги, например на облигации, вызовет повышение их курсовой стоимости и, следовательно, снижение процента их реальной доходности. В свою очередь наплыв “излишних” денег во вклады сделает их менее привлекательными для коммерческих банков, что подтолкнет последних к снижению процентных ставок по срочным депозитам. В результате увеличится спрос на наличные деньги, облигации начнут активно продавать, а срочные депозиты переводить в текущие. Все это будет продолжаться до тех пор, пока спрос и предложение денег не уравновесятся на исходном уровне процентной ставки. Неравновесие на денежном рынке может возникать и по другим причинам - вследствие изменения в спросе и предложении денег. Графически это выразится в сдвиге кривых LD и MS. 13.3 СОЗДАНИЕ ДЕНЕГ БАНКОВСКОЙ СИСТЕМОЙ В настоящее время практически во всех странах с развитой рыночной экономикой банковская система имеет два уровня. Первый уровень банковской системы РФ занимает Центральный банк Российской Федерации. Он является государственным учреждением и находится в исключительной федеральной собственности. 166 Центральный банк выполняет такие функции, как: • эмиссия национальных денежных знаков, организация их обращения и изъятие из обращения на территории РФ; регулирование величины предложения денег; • общий надзор за деятельностью кредитно-денежных учреждений страны и исполнением финансового законодательства; • предоставление кредитов коммерческим банкам в качестве кредитора в последней инстанции; • выпуск и погашение государственных ценных бумам, управление счетами правительства, расчетно-кассовое обслуживание государственных институтов и учреждений; осуществление зарубежных финансовых операций; • регулирование банковской ликвидности с помощью традиционных методов воздействия на активы банков: политика учетных ставок и обязательных резервов, операции на открытом рынке. Второй уровень банковской системы – это разветвленная сеть коммерческих банков. Коммерческие банки – это частные кредитно-денежные институты, занимающиеся привлечением и размещением денежных ресурсов. Основные кредитные операции банка делятся на пассивные и активные. С помощью пассивных операций банк привлекает кредитные ресурсы - депозиты (они делятся на срочные и бессрочные вклады). Ресурсы банка также формируются за счет собственного капитала банка; средств, полученных по межбанковскому кредиту; выпуска собственных ценных бумаг, например сберегательных облигаций, ипотечных закладных и т. п. Таким образом, главное функциональное назначение пассивных операций – сбор и мобилизация свободных денежных средств. С помощью активных операций осуществляется размещение мобилизованных ресурсов. В активах банков выделяются кредитные (учетно-ссудные) операции и операции с ценными бумагами (фондовые операции). На них приходится 80% всех активных операций банков. Остальные 20% представляют собой операции с недвижимостью, покупкой-продажей иностранной валюты, кассовое обслуживание. Разница между процентами по кредиту и процентами по депозитам составляет основную часть дохода коммерческих банков. Открывая у себя счета, коммерческие банки должны считаться с тем, что вкладчики в любое время могут потребовать свои деньги в объеме вклада. Поэтому для поддержания ликвидности коммерческим банкам всегда необходимы резервы наличных денег. При выборе нормы 167 резервирования коммерческие банки сталкиваются с дилеммой целей: чем выше норма резервирования, тем выше платежеспособность и меньше риск банкротства, но тем ниже прибыль Минимальная норма резервирования обычно устанавливается Центральным банком, поэтому ее часто называют нормой обязательного резервирования. Норма обязательного резервирования (r1) – устанавливаемая Центральным банком минимальная доля привлеченных на депозиты средств, которую коммерческие банки обязаны хранить в виде беспроцентных вкладов в ЦБ. Ее величина различается в зависимости от видов вкладов. Например, по срочным вкладам r1 ниже, чем по вкладам до востребования. Таким образом, ЦБ создает не только наличность, но и обязательные резервы (R). Наличность С и обязательные резервы R образуют так называемые базовые деньги, или денежную базу Н: Н = С+ R. Остальная часть привлеченных средств носит название избыточных резервов (ER) и представляет собой ссудный потенциал данного коммерческого банка. Если коммерческий банк не держит резервов сверх обязательных, то весь его ссудный потенциал используется для выдачи ссуд. Рассмотрим условный пример, показывающий процесс создания денег коммерческими банками. Пусть обязательная норма резервирования составляет 10%. В таблице для большей убедительности каждая вновь вкладываемая сумма относится в другой банк, хотя никакого значения это не имеет. Банки Депозиты 10 000 Обязательные резервы (R) 1 000 Избыточные резервы (ЕR) 9 000 1 2 9 000 900 8 100 3 8 100 810 7290 4 7 290 729 6561 5… Все остальные ИТОГО 6 561 59049 100 000 656 5 905 10 000 5905 53 146 90 000 Результат был бы тем же, если бы все суммы денег вкладывались в один банк. Важно, чтобы деньги, попав в банковскую сферу, не покидали ее и, будучи выданными в кредит клиенту, не оседали у него в виде наличности, 168 а вновь возвращались в банковскую систему. Так, первоначально вложив в банк 1 10000 долл., клиент создает банку кредитный ресурс в 9000 долл., которые выдаются в кредит другому лицу. Израсходовав свой кредит, это самое другое лицо образовало доходы третьего лица на эту же сумму. Третий клиент свой доход в 9000 долл. вкладывает в банк 2. Здесь они распадаются на 900 долл., которые отчисляются в обязательный резерв, и 8100 долл., идущие в избыточный резерв банка 2, который указанную сумму в 8100 долл. выдает в кредит, и так далее, пока сумма, выдаваемая в кредит, не потеряет экономическое значение. Тем самым избыточные резервы порождают цепь последовательно совершаемых операций, в результате которых происходит многократное расширение объема кредитования. В нашем случае каждый долл., вложенный в банковскую систему, дает кредитных ресурсов в 10 долл. Система коммерческих банков в целом способна предоставлять ссуды, превышающие ее избыточные резервы благодаря действию эффекта банковского (депозитного) мультипликатора. Банковский мультипликатор представляет собой величину, обратную норме обязательных резервов, и выражает максимальное количество кредитных денег, которое может быть создано одной денежной единицей избыточных резервов при данной норме обязательных резервов: M D = 1 . ' r В общем виде дополнительное предложение денег, возникшее в результате нового депозита, равно 1 s = × D, M ' r где D - новый депозитный вклад. Процесс создания банками денег следует рассматривать как идеальную схему, действующую при условии, что экономические субъекты полученные по сделкам деньги относят в банк, никто не изымает свои вклады. В действительности реальная способность банков создавать деньги зависит не только от r′ (нормы резервирования), но и от решения агентов о пропорции между (С) ликвидной и (D) депозитной частями своих денежных средств. В этом случае может быть использован денежный мультипликатор: 169 M M = d +1 d +r' где d – коэффициент депонирования, равный отношению объема наличных денег к объему депозитов ( d = C .) D 13.4 ДЕНЕЖНО-КРЕДИТНАЯ ПОЛИТИКА ГОСУДАРСТВА Денежно-кредитная политика – это сознательный контроль над денежной массой в целях поддержания экономической стабильности, минимальной инфляции. Центральным банком могут быть задействованы следующие основные инструменты регулирования объема денежной массы, находящейся в обращении. 1. Изменение нормы резервирования. Средства, которые находятся в распоряжении любого коммерческого банка, делятся на две части: деньги, которые банк может выдавать в виде кредитов, и резервы банка, хранящиеся в ЦБ и устанавливаемые им в виде процента (нормы) от располагаемого объема средств. Регулирование обязательных резервов имеет двойное значение: • во-первых, гарантирует минимальный уровень ликвидности коммерческих банков; • во-вторых, выступает как инструмент денежно-кредитной политики ЦБ Центральный банк получает возможность влиять на коммерческие банки с точки зрения увеличения или уменьшения размера платежных средств в экономике. К практике регулирования нормы обязательных резервов ЦБ развитых стран прибегает крайне редко, примерно один раз в несколько лет. Это осуществляется при возникновении экстремальных ситуаций, когда другие инструменты денежно-кредитного регулирования не могут приостановить деструктивных явлений. Норма резервов в настоящее время составляет 15-20% в зависимости от видов вкладов. Российская система резервирования одну из основных задач, увы, не выполняет: стабильности в работе коммерческих банков она не прибавляет и, скорее, рассчитана на страхование всей банковской системы в целом. 2. Изменение учетной (дисконтной) ставки. Центральный банк выдает кредиты коммерческим банкам под 170 определенный, одинаковый для всех процент, который называется учетной (дисконтной) ставкой. Получение таких кредитов называют заимствованием в учетном (дисконтном) окне. Очевидно, что процентные ставки, которые будут устанавливать коммерческие банки своим клиентам, должны быть, по крайней мере, не ниже (а в действительности выше, иначе это не принесет никакой прибыли коммерческим банкам) чем учетная ставка ЦБ, который вправе в любое время изменить учетную ставку. Манипулирование учетной ставкой и есть тот рычаг, с помощью которого ЦБ регулирует спрос и предложение на рынке капиталов. Если государство решает повысить учетную ставку для кредитов коммерческим банком, те также будут вынуждены повышать свои процентные ставки, следовательно, кредиты становятся более дорогими, что ведет к уменьшению объема кредитования, а значит, денежная масса уменьшается, гасится стремление фирм к новым инвестициям, свертывается деловая активность бизнеса, и наоборот. Регулирование объема денежной массы с помощью учетной ставки во многих странах ( в частности, и в России) является одним из основных инструментов предложения денег. 3. Операции на открытом рынке (операции на рынке ценных бумаг). Одной из функций ЦБ является купля - продажа ценных бумаг, которые считаются одними из самых надежных видов финансовых активов. Основными контрагентами ЦБ при осуществлении этих операций являются коммерческие банки. Центральный банк получает возможность оказывать активное влияние на ресурсы, которыми располагают коммерческие банки. К тому же операции на открытом рынке – вполне рыночный инструмент, ЦБ при этом является полноправным и равноправным агентом рынка. В период высокой конъюнктуры ЦБ навязывает коммерческим банкам покупку государственных ценных бумаг. Такая операция существенно сужает возможности коммерческих банков в предоставлении ими кредитов, тем самым уменьшается объем денежной массы, находящейся в обращении. Во время экономического спада Центральным банком производится обратная процедура. Почему коммерческие банки (и население) соглашаются на покупку и продажу государственных ценных бумаг? Массовая продажа ценных бумаг (например, облигаций), обусловливает превышение их предложения над спросом, что приводит к падению цены. Тем самым повышается привлекательность покупки 171 государственных ценных бумаг. Так, облигация с номиналом 100 долларов с 10% годовых может стоить, например, 80 долларов, процент по ней составляет 10 долларов, что обеспечит покупателю доход в 12,5%( 10 × 100 ). 80 Когда ЦБ начинает покупать ценные бумаги, спрос на них возрастает, рыночная цена увеличивается (например, до 125 долларов), а доходность уменьшается до 8% ( 10 × 100 ). В этих условиях держатели 125 облигаций предпочтут продать их государству и получить соответствующую курсовую разницу. Операции на открытом рынке - широко используемый метод, поскольку, во-первых, это самый быстрый и легкий путь решения проблемы регулирования кредитных средств и, следовательно, темпов развития производства; во-вторых, возможен достаточно точный расчет - сколько продать и купить. В России данная практика находится, к сожалению, в зародышевом состоянии. Регулируя размеры денежного предложения, ЦБ может активно влиять на развитие экономики. В кейнсианской модели макроэкономического равновесия воздействие денежного предложения на динамику ВНП осуществляется в конечном счете через процентную ставку, реальный объем которой формируется кредитно-денежной политикой. Оказывается воздействие в первую очередь на инвестиционные расходы, процентная ставка изменяет величину совокупного спроса и, следовательно, равновесный объем ВНП. Кредитная политика в кейнсианской интерпретации должна в период спадов ориентироваться на дешевые деньги, а в период перегрева экономической конъюнктуры – на дорогие деньги. КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ 1. Какова природа денег, в каких функциях она реализуется? 2. Из каких агрегатов состоит денежная масса? 3. Что понимается под ценой равновесия на денежном рынке? 4. Как можно представить графически трансакционный и спекулятивный спрос на деньги? 5. Какие факторы влияют на общий спрос на деньги? 6. Каковы основные инструменты денежно-кредитной политики? 7. Предположим, что ЦБ решает увеличить денежное предложение на 3%. Оцените вероятные способы осуществления этой экономической задачи и последствия реализации такой политики. 8. Центральный банк осуществляет широкомасштабную продажу государственных ценных бумаг на открытом рынке. На что направлена 172 эта мера, являющаяся одним из инструментов денежно-кредитной политики? АЛЬТЕРНАТИВНЫЕ ВОПРОСЫ (выберите правильный ответ) 1. М1 включает в себя: а) металлические и бумажные наличные деньги и чековые вклады; б) металлические и бумажные наличные деньги и срочные вклады; в) все банковские депозиты. 2. Различие между деньгами и «почти деньгами» состоит в том, что: а) деньги в отличие от «почти денег» можно расходовать непосредственно; б) «почти деньги» включают в себя депозиты на банковских счетах, тогда как деньги их не включают; в) «почти деньги» включают в себя все товары, которые могут быть проданы за деньги. 3. При повышении нормы обязательных резервов с 10 до 20% общая сумма «банковских денег» сократилась на 200 ден.ед. Определите объем депозитных вкладов в банковской системе: а) 400 ден.ед.; б) 240 ден.ед.; в) 40 ден.ед. 4. Понятие «спрос на деньги» означает: а) желание держать ценные бумаги, которые при необходимости могут быть легко обращены в деньги по фиксированной цене; б) желание запасать часть дохода на «черный день»; в) сумму спроса на деньги для сделок и спроса на деньги со стороны активов. 5. Если Центральный банк осуществляет массовую продажу государственных ценных бумаг на открытом рынке, то их: а) цена и доходность возрастают; б) цена увеличивается, а доходность падает; в) цена снижается, а доходность растет. 6. Если деньги для сделок совершают в среднем 5 оборотов в год, то количество денег, которое необходимо для обслуживания обмена и на которое предъявляется спрос: а) равно величине номинального ВНП; б) в 5 раз больше номинального обмена ВНП; в) составляет 20% номинального ВНП. 7. Если законодательным образом будет установлен потолок процентной ставки ниже равновесного уровня, то: 173 а) объем спроса на деньги будет меньше, чем объем предложения денег; б) объем спроса на деньги и объем предложения денег будут увеличиваться; в) объем спроса на деньги будет больше, чем объем предложения денег. ОТВЕТЬТЕ НА КАЖДЫЙ ИЗ ПРЕДЛОЖЕННЫХ ТЕЗИСОВ – УТВЕРЖДЕНИЙ “ДА” (ЕСЛИ УТВЕРЖДЕНИЕ ВЕРНО) ИЛИ “НЕТ” (ЕСЛИ УТВЕРЖДЕНИЕ НЕВЕРНО) 1. Если Центральный банк имеет целью увеличение объема ВНП, он должен обеспечить рост процентных ставок, чтобы сделать кредиты более привлекательными для владельцев наличных денег. 2. Снижение учетной ставки приводит к ограниченному эффекту, так как Центральный банк не может при этом прямо контролировать объем ссуд, предоставляемых коммерческими банками. 3. Спрос на деньги для сделок увеличивается, когда сокращается номинальный ВНП. 4. Если уровень цен в стране вырастет на 100%, то покупательная способность денег сократится вдвое. 5. Коммерческие банки при норме резервов 25%, имея сумму депозитов в 10000 ден.ед, могут создавать новые деньги только на сумму 2500 ден.ед. 6. Продажа государственных облигаций коммерческим банкам увеличивает объем денежной массы, 7. Если норма обязательных резервов составляет 100%, банковская система не может создавать деньги. УПРАЖНЕНИЯ 1. Проранжируйте перечисленные ниже активы от наиболее ликвидных к наименее ликвидным: а) вклад до востребования в Сбербанке; б) дом в Белокурихе; в) наличные деньги; г) стиральная машина; д) срочный вклад в Сбербанке; е) акции РАО ЕЭС; ж) квартира в центре Москвы; з) золотой слиток; и) спецкартсчет во Внешэкономбанке (т.е. вклад, владелец которого получает дебетовую пластиковую карточку). 174 2. Предположим, что в коммерческий банк вкладчик внес на вклад до востребования 15 тыс. руб. Банк добавил эти деньги к своим избыточным резервам. Если норма обязательного резервирования равна 10%, то как в результате описанных событий изменится предложение денег? 175 СПИСОК РЕКОМЕНДУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ 1. Гукасьян, Г.М. Экономическая теория / Г.М. Гукасьян. – СПб.: Питер, 2008. – 240 с. 2. Козырев, В.П. Основы современной экономики: учебник/ В.П. Козырев. – М.: Финансы и статистика, 2009. – 544 с. 3. Курс экономической теории: учебник / Под общ. ред. М.П..Чепурина, Е.А. Киселевой. – 5-е изд., испр., дополн. и перераб. – Киров: АСА, 2006. – 832 с. 4. Макроэкономика. Теория и российская практика: учебник/Под ред. А.Г. Грязновой, Н.Н. Думной. – М.: КНОРУС. – 2004. – 608 с. 5. Микроэкономика: практический подход (Managerial Economics): учебник/Под ред. А.Г. Грязновой и А.Ю. Юданова. — М.: КНОРУС, 2004. — 672 с. 6. Николаева, И.П. Экономическая теория: учебник / И.П. Николаева. – М.: ЮНИТИ-ДИНА, 2008, - 527 с. 7. Нуреев Р.М.Курс микроэкономики: учебник/Р.М.Нуреев. – 2-е изд., изм. – М.: Норма, 2008. –576 с. 8. Станковская,И.К., Экономическая теория: учебник / И.К. Станковская, И.А. Стрелец. – М.: ОАО «Издательство «Экономика», 2011. – 480 с. 9. Экономика / Под ред. А.Н. Архипова, А.Н. Нестеренко, А.К. Большакова. – М.: ПБОЮЛ М.А. Захаров, 2006.- 784 с. 10. Экономика: учебник для вузов / Под ред. Е.Н. Лобачевой. — М.: Изд-во «Экзамен», 2003. — 592 с. 11. Экономическая теория. Трансформирующаяся экономика: учеб. пособие для вузов/Под ред. проф. И.П. Николаевой. — М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2004. — 447 с. 12. Экономическая теория: учебник / Под общей ред. В.И. Видяпина, А.И.Добрынина, Г.П. Журавлевой, Л.С. Тарасевича. - М.:ИНФРА-М, 2007. – 672 с. 176 Орлов Андрей Викторович Орлов Андрей Андреевич ЭКОНОМИКА Редактор В.И. Бондарь Компьютерная верстка Подписано в печать 12.03.2015. Формат 60×84 1/16. Бумага офсетная. Печать офсетная. Усл. печ. л. 10,0. Уч.-изд. л. 8,0. Тираж 150 экз. Заказ Нижегородский государственный технический университет имени Р.Е. Алексеева. Типография НГТУ им. Р.Е. Алексеева. Адрес университета и полиграфического предприятия: 603950, ГСП-41, г. Н.Новгород, ул. Минина, 24.