Оценка эффективности производства и реализации продукции
advertisement
МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ И НАУКИ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ Федеральное государственное автономное образовательное учреждение высшего образования «Новосибирский национальный исследовательский государственный университет» Экономический факультет Кафедра «Моделирование и управление промышленным производством» ВЫПУСКНАЯ КВАЛИФИКАЦИОННАЯ БАКАЛАВРСКАЯ РАБОТА Чигишева Мария Олеговна Оценка эффективности производства и реализации продукции на промышленном предприятии Научный руководитель: д.э.н., профессор Титов В.В. Заведующий кафедрой: д.э.н., профессор Титов В.В. Новосибирск 2015 Содержание ВВЕДЕНИЕ............................................................................................................. 3 Глава 1. Основы экономической эффективности деятельности предприятия ........................................................................................................... 6 1.1. Процесс планирования на предприятии ..................................................... 6 1.2. Проблемы управления себестоимостью продукции ............................... 12 1.3. Основные показатели экономической эффективности предприятия .... 18 Глава 2. Механизм оценки эффективности производства и продаж продукции на промышленном предприятии................................................. 24 2.1. Предпосылки модели по уточнению показателя эффективности производства и продаж продукции .................................................................. 24 2.2 Методический подход по учточнению показателя эффективности производства и продаж продукции на основе учета затрат на финансирование прироста оборотных средств ............................................... 26 Глава 3. Основные направления повышения эффективности производства и реализации продукции .......................................................... 33 3.1. Оценка эффективности деятельности фирмы на данных предприятия машиностроения ................................................................................................. 33 3.2. Оптимизационный метод планирования производства и оценка эффективности выпуска и реализации продукции ......................................... 39 Заключение ........................................................................................................... 45 Список использованной литературы .............................................................. 47 2 Введение Актуальность темы исследования. Уровень эффективности внутрихозяйственного управления на промышленном предприятии играет очень важную роль в обеспечении эффективности развития экономики нашей страны, потому что задачи эффективного использования ресурсов решаются именно на уровне фирмы. А эффективная система внутрифирменного управления, основывающаяся на экономике предприятия и экономических операциях, помогает решать эти задачи. В данная работе внимание обращено на формирование процесса экономического управления производственной деятельностью предприятия как процесса эффективного системного использования ограниченных ресурсов и возможностей предприятия. Этого возможно достичь с помощью тщательной оценки эффективности производства и реализации продукции, учитывая различные условия ее производства, совершенствования и продажи. Если подобная оценка отсутствует, то становится невозможным качественно принять решения в управлении производством. Степень разработанности темы. Существует множество исследований, посвященных развитию внутрифирменного управления. Но публикаций на тему оценки экономической эффективности производства и реализации продукции промышленных предприятий не так уж и много. Считается, что существующие технико-экономические и финансовые показатели оценки эффективности производства и реализации продукции в достаточной степени отражают суть проблемы. В настоящем исследовании показано, что это не совсем так. Это видно из анализа расчетов. Существующий перечень показателей не отражает весь воспроизводственный процесс и, как следствие, решение о выпуске той или иной продукции, принятое на основе этих показателей, может повлечь за собой снижение эффективности производства. В своей работе я опиралась на исследования зарубежных и отечественных ученых. Работы О.В. Аскановой, О.П. Осадчей, В.В. Титова, Б. Колласа, Ф.В. Саспендеза, В.Д. Марковой, С.А. Кузнецовой, Дж. К. Хорна, З. Боди, Р. Мертона, А.Г. Грязнова и многих других позволили обобщить, систематизировать, увязать логически исследования автора. Проведенные в работе исследования по разработке системы экономического управления деятельностью промышленного предприятия, основанной на использовании взаимосвязанных учитывающих технико-экономических воспроизводственный и финансовых процесс, дадут показателей, полностью шанс представить систематизированный подход к решению проблемы на основе комплексной оценки экономической эффективности производства и реализации товарной продукции. 3 Цель работы. Целью исследования является разработка рекомендаций для совершенствования процесса экономического управления деятельностью промышленных предприятий, основанных на формировании и использовании комплексных оценок эффективности производства и реализации продукции промышленного предприятия при принятии решений. Для реализации данной цели в работе были решены следующие задачи: в рамках работы по формулированию проблемы описан процесс планирования на предприятии, виды расчета себестоимости и дан анализ существующих показателей оценки эффективности производства и реализации продукции на промышленном предприятии; подробно представлен методический подход по уточнению показателей экономической эффективности деятельности предприятия, основанный на учете затрат на финансирование прироста оборотных средств; проведены расчеты на данных реального предприятия машиностроения на основе этого подхода и собственного показателя сделан анализ расчетов по оптимизационной модели деятельности предприятия. Структура работы. В первой главе своей работы я описываю процесс планирования на предприятии, затем показываю различные способы расчета себестоимости, так как это одна из главных причин, почему неоходимо разработать уточненные показатели оценки экономической эффективности предприятия. Также я привожу примеры тех показателей, которые уже существуют и наиболее часто используются. Во второй главе рассмотрен пример применения модели уточнения показателей эффективности. Подробно описан ход расчетов каждого показателя и пояснены причины изменений в расчетах. В следующем параграфе я решаю задачу фирмы с помощью оптимизационно модели планирования производства. В третьей главе я провожу собственные расчеты соглсано модели описанной во второй главе и добавляю собственный показатель. Делаю выводы на основе расчетов об изменении приоритета в продукции. И затем идут расчеты и анализ на основе оптимизационной модели планирования производства и оценки эффективности. 4 Объект исследования – реальное предприятия машиностроения. Предмет исследования – метод уточнения показателей эффективности производства и реализации продукции на промышленном предприятии. Научная новизна. В работе представлен базовый подход по уточнению показателя экономической эффективности производства и продаж продукции, основанный на учете затрат на финансирование прироста оборотных активов. А затем разработан еще один показатель эффективности, ранее не использующийся в данном подходе: маржинальная прибыль на рубль заработной платы. Также проведен анализ оптимизационных расчетов на краткосрочный период. Таким образом, может быть усовершенствован процесс технико-экономического планирования деятельности предприятия на основе уточнения оценок эффективности производства и реализации продукции. Это, в свою очередь, может обеспечить развитие экономического управления промышленным предприятием как системы, которая обеспечивает взаимодействие всех основных технико-экономических и финансовых показателей на различных уровнях управления. 5 Глава 1. Основы экономической эффективности деятельности предприятия 1.1. Процесс планирования на предприятии Сущность планирования в условиях рыночной экономики заключается в научном обосновании на предприятиях предстоящих экономических целей их развития и форм хозяйственной деятельности, выбора наилучших способов их осуществления, на основе наиболее полного выявления требуемых рынком видов, объемов и сроков выпуска товаров, выполнения работ и оказания услуг и установления таких показателей их производства, распределения и потребления, которые при полном использовании ограниченных производственных ресурсов могут привести к достижению прогнозируемых в будущем качественных и количественных результатов [1]. На сегодняшний день основополагающей целью планирования для большинства российских предприятий является получение максимальной прибыли. Планирование необходимо для того, чтобы руководство предприятия направляло усилия всех работников, участвующих в процессе производственно-хозяйственной деятельности, на достижение поставленных целей. В широком смысле планирование можно определить, как процесс принятия решений для достижения выбранных целей. В более узком смысле планирование — это разновидность управленческой деятельности, метод оптимизации действий хозяйствующего субъекта. Процесс планирования предполагает, что производитель отвечает на следующие фундаментальные вопросы [2]: 1. Какую продукцию, товары или услуги следует производить на предприятии? 2. Сколько продукции или товаров выгодно предприятию производить, и какие экономические ресурсы следует использовать? 3. Как эту продукцию надо производить, какую технологию применять и как организовать производство? 4. Кто будет потреблять производимую продукцию, по каким ценам ее можно продавать? 5. Как предприятие может приспособиться к рынку, и как оно будет адаптироваться к внутренним и внешним изменениям рынка? Из этих вопросов следует, что основным объектом внутрифирменного планирования на предприятии является система технико-экономических и финансовых показателей, характеризующих процесс производства, реализации и потребления товаров и ресурсов. 6 Во внутрифирменное планирование входят следующие элементы: техникоэкономическое и финансовое планирование, оперативно-производственное планирование и технико-экономический и финансовый анализ. Все виды внутрихозяйственного планирования можно классифицировать по таким основным признакам, как степень охвата, сфера функционирования, глубина планирования, степень точности и др. (см. табл. 1.1). Таблица 1.1. Классификация внутрифирменного планирования [3] № 1 2 3 4 5 6 7 9 10 11 12 13 Признак классификации Степень охвата Виды планирования общее частное Тип целей стратегическое тактическое оперативное нормативное Объект планирования целевое планирование средств программное планирование планирование действий Сфера функционирования планирование сбыта планирование производства планирование персонала планирование финансов планирование инвестиций Глубина планирования глобальное контурное детальное Сроки планирования краткосрочное (1 год) среднесрочное (от 3 до 5 лет) долгосрочное (от 10 оет) Координация планов по последовательное времени одновременное Очередность во времени упорядоченное скользящее Уровень управления фирменное корпоративное заводское Методы обоснования рыночное индикативное административное Временная ориентация реактивное (нацелено в прошлое) инактивное (в настоящем) преактивное (на будущее) интерактивное Степень неопределенности детерминированные (полностью предсказуемая среда и достоверная информация) вероятностные (неполная информация и неопределенность результатов) 7 К задачам планирования как к процессу практической деятельности относятся [3]: - формулирование состава предстоящих плановых проблем, определение системы ожидаемых опасностей или предполагаемых возможностей развития предприятия; - обоснование выдвигаемых стратегий, целей и задач, которые планирует осуществить предприятие в предстоящий период; - планирование основных средств достижения поставленных целей и задач, выбор или создание необходимых средств для приближения к желаемому будущему; - определение потребности ресурсов, планирование объемов и структуры необходимых ресурсов и сроков их поступления; - проектирование внедрения разработанных планов и контроль за их выполнением. Внутрифирменное планирование можно представить в виде многоуровневой системы, как представлено на рис. 1.1. Рисунок 1.1. Многоуровневая система внутрифирменного управления [4] Считается, что процесс планирования на предприятии осуществляется в два основных этапа: стратегическое планирование и тактическое планирование. Тактическое планирование — это процесс принятия решений о том, какими должны быть действия предприятия и как следует распределять и использовать ресурсы для достижения стратегических целей. Стратегическое планирование — это плановая работа, включающая разработку прогнозов, программ и планов, в которых предусматриваются цели и стратегии поведения 8 объектов управления в перспективе, позволяющие этим объектам эффективно функционировать и быстро приспосабливаться к изменяющимся условиям внешней среды. Основой управления промышленным предприятием является внутрифирменное планирование, в частности - стратегическое планирование, так как именно в стратегическом планировании предприятия, которые формируются должны быть все основные учтены параметры развития нижних уровнях на управления. Следовательно, необходимо рассмотреть его подробнее. Можно выделить следующие этапы процесса стратегического планирования на предприятии [5]: 1. Определение миссии и целей организации. 2. Анализ среды, включающий в себя сбор информации, анализ сильных и слабых сторон фирмы, а также ее потенциальных возможностей на основании имеющейся внешней и внутренней информации. 3. Выбор стратегии 4. Реализация выбранной стратегии. 5. Оценка и контроль выполнения плана. С помощью стратегического планирования предприятие определяет перспективные для себя направления развития, выбирает основные виды своей деятельности, и связывает в единую систему свою маркетинговую, проектную, производственную и финансовую деятельности. Стратегический план помогает предприятию адаптироваться к внешней среде, распределению ресурсов, а также координировать свою деятельность изнутри, чтобы выявить сильные и слабые стороны. Обычно на крупных предприятиях разрабатывается долгосрочный стратегический план. Однако для разных предприятий временной период такого плана может отличаться: для одного предприятия он может быть долгосрочным, для другого – краткосрочным. Стратегическое планирование на фирме должно обеспечивать ее долгосрочное развитие и достижение высоких темпов экономического роста. Можно сказать, что развитие – это процесс, в течение которого увеличиваются возможности и желания предприятия удовлетворять потребности потребителей. Следовательно, предприятия занимаются стратегическим планированием, чтобы обеспечить себе необходимый экономический рост и желаемый уровень развития предприятия на планируемый долгосрочный период. Как уже упоминалось, первым и самым важным шагом при стратегическом планировании является выбор миссии и целей предприятия. Миссия помогает определить смысл существования предприятия, который и является индикатором отличий данного предприятия от остальных ему подобных. Иначе говоря, миссия является 9 основополагающей целью предприятия. Миссия и цели определяют направление для всех последующих этапов планирования и в то же время накладывают некоторые ограничения на характер деятельности предприятия при анализе альтернатив развития. Примерами миссии предприятия могут быть завоевание рынка сбыта продукции, продуктовое или географическое расширение рынка, повышения качества продукции с одновременным снижением цен на нее и т.п. Анализ внутренней и внешней сред помогает определить цели функционирования предприятия. Цели бывают долгосрочными, среднесрочными и краткосрочными. Они образуются в рамках миссии и ее развития. Правильно сформированные цели функционирования предприятия позволяют разработать стратегии их достижения с помощью создания программ долгосрочного развития фирмы. А оценка эффективности работы предприятия проводится на основе стратегического, долгосрочного планирования. Процесс стратегического планирования на предприятии включает в себя осуществление следующих взаимосвязанных функций [6]: 1) определение долгосрочной стратегии, основных целей и задач развития предприятия; 2) создание стратегических хозяйственных подразделений на предприятии; 3) обоснование и уточнение основных целей проведения маркетинговых исследований рынка; 4) осуществление ситуационного анализа и выбор направления экономического развития предприятия; 5) разработка основной стратегии маркетинга и укрупненное планирование производства продукции; 6) выбор тактики и уточненное планирование способов и средств достижения поставленных задач; 7) контроль и оценка основных результатов, корректировка выбранной стратегии и способов ее реализации. Схема стратегического планирования, наиболее часто применяемая на отечественных предприятиях представлена на рис. 1.2. 10 Рисунок 1.2. Схема стратегического планирования на предприятии [3] В ходе стратегического планирования основные цели предприятия определяются высшим руководством и согласуются со всеми подразделениями. Плановые службы предоставляют каждому подразделению варианты исходных показателей валовой и чистой прибыли на долгосрочный период. Подразделения анализируют эти показатели и затем выдвигают свои предложения и, таким образом, образуются предпосылки для создания общих целей стратегического планирования. Эти общие цели, а также место предприятия на рынке, его финансовые результаты и т.д. включаются в утвержденные планы. Следовательно, основной задачей стратегического планирования на предприятии является обоснование главных целей и выработка правильной стратегии долгосрочного развития. Итоговый результат планирования состоит в достижении ожидаемого экономического эффекта, говорящего о степени достижения заданных плановых показателей, социально-экономических и других целей. Этот результат оценивается путем сравнения планируемого и фактически достигнутого эффекта. 11 1.2. Понятие себестоимости, ее виды и способы расчета Себестоимость продукции (работ, услуг) - это основополагающий качественный показатель, отражающий результаты хозяйственной деятельности предприятия, качество управления на предприятии. Она выступает в роли исходной базы для формирования цен, а также оказывает прямое влияние на уровень рентабельности, прибыль и формирование государственного бюджета. Себестоимость продукции как экономическая категория представляет собой денежную форму выражения текущих затрат предприятий на производство и реализацию продукции, работ и услуг. Это стоимостная оценка используемых в процессе производства природных ресурсов, сырья, материалов, топлива, энергии, основных фондов, трудовых ресурсов и прочих затрат на производство и реализацию продукции [7]. Главным минусом себестоимости является то, что она рассчитывается приближенно, а затраты, связанные с производством и продажами продукции, учитываются не все. Если говорить конкретно, то неточно определяется доля постоянных затрат, как следствие появляется неопределенность в оценке прибыли на единицу продукции. Также не следует забывать, что нет точной методики разнесения косвенных расходов. В себестоимости на данный момент не учитывается изменение затрат из-за начисления налогов по отгрузке продукции и финансирования прироста оборотного капитала. До сих пор не решена проблема выделения переменных косвенных затрат, а это влечет за собой изменение оценки эффективности производства и реализации продукции. В себестоимость продукции включают [7]: затраты на подготовку и освоение производства; затраты, непосредственно связанные с производством продукции, обусловленные технологией и организацией производства; затраты на оплату труда; затраты, связанные с использованием природного сырья; затраты некапитального характера, связанные с совершенствованием технологии и организации производства, а также с улучшением качества продукции; расходы, связанные с изобретательством, техническим усовершенствованием и рационализаторскими предложениями; затраты по обслуживанию производственного процесса (текущий, средний и капитальный ремонт); 12 затраты по обеспечению нормальных условий труда и техники безопасности; расходы, связанные с набором рабочей силы; текущие расходы, связанные с содержанием и эксплуатацией фондов природоохранного назначения; расходы, связанные с подготовкой и переподготовкой кадров; расходы по транспортировке работников к месту работы и обратно; выплаты, предусмотренные законодательством о труде (оплата отпусков, компенсации и т.д.); отчисления на государственное социальное страхование и пенсионное обеспечение, в государственный фонд занятости от затрат на оплату труда работников, занятых в производстве соответствующей продукции; отчисления по страхованию имущества предприятия; затраты на оплату процентов по краткосрочным ссудам банков, оплата услуг банков; затраты по гарантийному обслуживанию; расходы, связанные со сбытом продукции (упаковка, хранение, транспортировка); затраты на воспроизводство основных производственных фондов (амортизация на полное восстановление); износ (амортизация) по нематериальным активам; потери от брака; потери от простоев по внутрипроизводственным причинам. Величина вышеперечисленных затрат зависит от цен на ресурсы, необходимых для производства товаров, а также от технологии, используемой на производстве. Цена приобретения производственных ресурсов не зависит от деятельности самого предприятия, а определяется спросом и предложением на эти ресурсы. Таким образом, для фирмы крайне важен технологический аспект формирования издержек производства. Он определяет, как количество привлекаемых производственных ресурсов, так и качество их использования. Вдобавок предприятие должно использовать способы производства, эффективные не только с технологической точки зрения, но и с экономической и обеспечивающие наименьшие издержки производства. 13 Столь большое количество видов затрат и расходов, которые входят в себестоимость, создает необходимость классификации затрат. Она осуществляется различными методами, в частности, поэлементным и постатейным. Например, элементная классификация затрат, входящих в себестоимость, осуществляется по пяти основным элементам. Подробно она представлена в табл. 2.1. Таблица 1.2. Классификация затрат, входящих в себестоимость [7] Элементы Материальные затраты Что входит Сырье, основные материалы, покупные полуфабрикаты, вспомогательные материалы, топливо и энергия для производственных и общезаводских нужд, упаковка, инструменты и запчасти. Затраты на оплату труда Заработная плата основного производственного персонала и не состоящих в штате работников, относящихся к основной деятельности; стоимость продукции, выданной в порядке натуральной оплаты; надбавки, доплаты, премии, оплата отпусков и т.п. Отчисления на социальные нужды Выплаты во внебюджетные фонды: Фонд социального страхования, Пенсионный фонд, Фонд обязательного медицинского страхования, Государственный фонд занятости населения. Амортизация основных производственных Амортизационные отчисления по основным фондов средствам, расчитанные на основе балансовой стоимости фондов и норм амортизационных отчислений; основные фонды непроизводственного назначения. Прочие затраты Износ по материальным активам; налоги, сборы и отчисления в бюджет и государственные внебюджетные фонды; оплата процентов по краткосрочным кредитам; платежи за выбросы в окружающую среду; затраты на страхование имущества предприятия, на рекламу; арендная плата; гарантийный ремонт продукции; оплата сертификации товаров и т.п. Следует отметить, что материальных затратах не учитываются возвратные отходы. Возвратные отходы – это образующиеся в процессе производства остатки сырья, 14 материалов, полуфабрикатов и других материальных ресурсов, которые можно продать или снова использовать в производстве. Часто предприятия находят их учет довольно затруднительным, следовательно, появляется проблема влияния стоимости этих отходов на себестоимость продукции. Также затраты на единицу продукции можно сгруппировать по принципу места и цели возникновения затрат. Это называется калькуляцией. Именно с помощью калькуляции осуществляется вычисление издержек производства и реализации, приходящихся на единицу товарной продукции. Как правило калькуляция включает следующие статьи [8]: 1. Сырье и основные материалы (за вычетом возвратных отходов) 2. Комплектующие изделия, покупные полуфабрикаты 3. Топливо на технологические цели 4. Энергия на технологические цели 5. Основная заработная плата производственных рабочих 6. Дополнительная заработная плата производственных рабочих 7. Начисления на заработную плату производственных рабочих 8. Расходы на содержание и эксплуатацию оборудования 9. Расходы на подготовку и освоение производства 10. Цеховые расходы 11. Общезаводские расходы 12. Прочие производственные расходы 13. Внепроизводственные расходы 14. Прочие расходы По месту возникновения затрат различают цеховую, производственную и полную себестоимость. Цеховая себестоимость (или сокращенная себестоимость) – это затраты цеха на изготовлении продукции. Себестоимость продукции определяется для участка, смены или бригады. Рассчитать цеховую себестоимость возможно сложив расходы, включенные в первые десять статей калькуляции. Под производственной себестоимостью понимается сумма производственных затрат цеха и общезаводских расходов, которые включают расходы по управлению предприятием (заработная плата персонала заводоуправления, амортизация и т.д.) [9]. Ее рассчитывают, как сумму расходов с первой по двенадцатую статью. В полную производство и себестоимость реализацию промышленной продукции, то продукции есть это входят сумма затраты на производственной 15 себестоимости и внепроизводственных расходов. Иначе говоря, это сумма всех четырнадцати статей калькуляции. Классификация затрат на производство и реализацию продукции может проводиться по различным признакам, приведенным в таблице 1.3. Таблица 1.3. Классификация затрат на производство и реализацию продукции [8] Классификационный признак Затраты по Содержание затрат классификационному признаку Экономическое Смета затрат Общий объем потребляемых ресурсов на содержание выполнение производственной программы и реализацию готовой продукции по экономическим элементам. Цель и место Калькуляция Общий объем потребляемых ресурсов на возникновения выполнение производственной затрат программы и реализацию готовой продукции и на единицу продукции по статьям калькуляции. Степень участия в Основные Связаны с выполнением процессе технологического процесса изготовления производства продукции (материалы, зарплата и др.) Накладные Связаны с процессом организации и управления производством (коммерческие и управленческие) Способ отнесения на Прямые Прямо и непосредственно связаны с себестоимость изготовлением продукции (расходы на отдельных видов сырье, зарплата основных рабочих и др.) продукции Косвенные Связаны с работой цеха, предприятия в целом; относят на себестоимость косвенным путем (расходы вспомогательного производства, общецеховые, управленческие и коммерческие расходы) Состав Простые Состоят из одного экономического калькуляционных (однородные) элемента (сырье, материалы, зарплата) статей затрат Комплексные Состоят из нескольких экономических элементов с одинаковым производственным назначением Зависимость от Переменные Находятся в прямой зависимости от объема производства изменения объема производства Условно-постоянные Находятся в незначительной зависимости или не зависят совсем от изменения объема производства 16 Также себестоимость бывает плановая, расчётная и отчётная (фактическая). Плановая себестоимость отражает максимально допустимую величину затрат и включает только те затраты, которые при данном уровне техники и организации производства являются для предприятия необходимыми. Она рассчитывается по прогрессивным плановым нормам использования активной части основного капитала, трудовых затрат, расхода материальных и энергетических ресурсов [9]. Расчётную себестоимость обычно используют для оценки технико-экономической обоснованности внедрения достижений научно-технического прогресса. Фактическая себестоимость отражает реальные затраты на производство и реализацию продукции. На предприятиях с отлаженным производством отчётная себестоимость, как правило, должна быть ниже плановой. Режим экономии создаётся при улучшении использования основного капитала трудовых и материальных ресурсов. Превышение отчётной себестоимости над плановой наблюдается при ухудшении работы предприятия [7]. Себестоимость продукции находится в тесной взаимосвязи с такими показателями промышленного производства, как прибыль, рентабельность и цена продукции. Как следствие, снижение себестоимости влечет за собой увеличение объема и нормы прибыли предприятия (фирмы, корпорации), а также позволяет расширить воспроизводство и обуславливает дальнейшее развитие хозяйствующего субъекта. Из этого следует, что для повышения эффективности производства и продаж продукции на предприятии необходимо снижать себестоимость продукции. Поэтому основополагающим фактором, влияющим на изменение рентабельности и прибыльности предприятия, являются именно уровень себестоимости и ее динамика. Если предприятие за счет более низкой себестоимости имеет значительную маржу при продаже продукции, это означает, что у него имеется большой "запас прочности", значительные резервы повышения конкурентоспособности, роста объема продаж и доли рынка; оно сильнее конкурентов, себестоимости его продукции позиции устойчивее предприятия является [9]. Следовательно, наиважнейшим показатель фактором в формировании других экономических показателей эффективности производства. 17 1.3. Основные показатели экономической эффективности Прежде всего следует дать определение понятию экономическая эффективность. Итак, экономическая эффективность – это, в общем случае, отношение экономического эффекта (результата) к затратам на достижение этого результата. Что же касается экономической эффективности в производстве, то она соответствует Парето- эффективному распределению ресурсов в производстве. Это означает, что при заданном уровне знаний и количестве факторов производства невозможно произвести большее количество одного товара, не жертвуя при этом возможностью произвести некоторое количество другого товара Измерение эффективности производства предполагает установление критерия экономической эффективности, который должен быть единым для всех звеньев экономики - от предприятия до народного хозяйства в целом. Таким образом, уровень производительности общественного труда служит обобщающим критерием экономической эффективности общественного производства [7]. На сегодняшний день критерием оценки экономической эффективности производства предприятия является максимизация роста национального дохода (чистой продукции) на единицу труда. В качестве критерия эффективности деятельности отдельного предприятия можно использовать критерий максимизации прибыли. Также в качестве показателей эффективности деятельности предприятия можно взять рост прибыли или коэффициент прибыльности. Однако, в настоящее время, основным показателем эффективности использования ресурсов предприятия и финансового управления является рентабельность активов. Экономическая рентабельность определяется отношением величины прибыли до налогообложения к среднегодовой стоимости активов [4]. Эффективность производства находит конкретное количественное выражение во взаимосвязанной системе показателей, характеризующих эффективность использования основных элементов производственного процесса. Система показателей экономической эффективности производства должна соответствовать следующим принципам [10]: - обеспечивать взаимосвязь критерия и системы конкретных показателей эффективности производства; 18 - определять уровень эффективности использования всех видов, применяемых в производстве ресурсов; - обеспечивать измерение эффективности производства на разных уровнях управления; - стимулировать мобилизацию внутрипроизводственных резервов повышения эффективности производства. С учетом указанных принципов определена следующая система показателей эффективности производства [11]: 1) Обобщающие показатели: производство чистой продукции на единицу затрат ресурсов , где - объем производства чистой продукции; – объем производства валовой продукции; прибыль на единицу общих затрат; , где П – прибыль; ОЗ – общие затраты; рентабельность производства; , где П – прибыль; – среднегодовая стоимость основных фондов; – среднегодовая стоимость оборотных фондов; затраты на 1 рубль товарной продукции , где – себестоимость товарной продукции; – объем производства товарной продукции; доля прироста продукции за счет интенсификации производства , где – среднегодовая стоимость основных фондов в отчетном году; , – фондоотдача в отчетном и базовом годах соответственно; 19 2) показатели эффективности использования труда (персонала): темп роста производительности труда , где , – выработка продукции в отчетном и базовом годах; , – трудоемкость продукции в отчетном и базовом годах; доля прироста продукции за счет увеличения производительности труда , где - процент прироста среднесписочной численности работников в планируемом году по сравнению с текущим; – процент прироста выроучки в планируемом году по сравнению с текущим; абсолютное и относительное высвобождение работников; , где – трудоемкость единицы продукции до и после внедрения мероприятий, , норма-час; , – коэффициент выполнения норм до и после внедрения мероприятий; – плановый объем производства в натуральном выражении; Ф - годовой полезный фонд рабочего времени; коэффициент использования планового эффективного фонда рабочего времени , где Фф – фактически отработанное рабочими за данный период рабочее время; Фп – плановый эффективный фонд рабочего времени; трудоемкость единицы продукции , где N – время, затраченное на производство всей продукции; Q – количество произведенной продукции; зарплатоемкость единицы продукции , где Фзп – годовой фонд заработной платы; TR – годовая выручка от реализации продукции. 20 показатели эффективности использования производственных фондов: 3) общая фондоотдача; , где TR – годовая выручка; – среднегодовая стоимость основных фондов; рентабельность основных фондов , где S – среднегодовая стоимость основных фондов; П – годовая прибыль; фондоемкость единицы продукции материалоемкость единицы продукции; , где М – материальные затраты на производство продукции; Q – объем произведенной продукции; коэффициент использования наиважнейших видов сырья и материалов; , где – фактический удельный расход какого-либо материала (сырья); – удельный расход данного материала (сырья) по норме; 4) показатели эффективности использования финансовых средств: оборачиваемость оборотных средств , где TR – выручка от реализации продукции; – среднегодовая стоимость оборотных средств; рентабельность оборотных средств , где П – годовая прибыль; – среднегодовая стоимость оборотных средств; относительное высвобождение (экономия) оборотных средств; , где 21 , – нормируемые оборотные средства в отчетном и базисном периодах соответственно; – индекс объема реализации продукции; рентабельность текущих активов; , где П – прибыль; ТА – текущие активы предприятия; срок окупаемости капитальных вложений и др. , где К – величина капитальных вложений; Д – величина ежегодно возникающего дохода. Следует отметить, что степень экономической эффективности предприятия в промышленности определяется системой взаимосвязанных факторов. И так как в промышленности существует множество отраслей, то для каждой из них используются специфические факторы эффективности из-за их технико-экономических особенностей. Все многообразие факторов роста эффективности можно классифицировать по трем признакам [12]: 1) источникам повышения эффективности, основными из которых является: снижение трудо-, материало-, фондо- и капиталоемкости производства продукции, рациональное использование природных ресурсов, экономия времени и повышение качества продукции; 2) основным направлениям развития и совершенствования производства, к которым относятся: ускорение научно-технического прогресса, повышение техникоэкономического уровня производства; совершенствование структуры производства, внедрение организационных систем управления; совершенствование форм и методов организации производства, планирования, мотивации, трудовой деятельности и др.; 3) уровню реализации в системе управления производством, в зависимости от которого факторы подразделяются на: a) внутренние (внутрипроизводственные), основными из которых являются: освоение новых видов продукции; механизация и автоматизация; внедрение прогрессивной 22 технологии и новейшего оборудования; улучшение использования сырья, материалов, топлива, энергии; совершенствование стиля управления и др.; b) внешние - это совершенствование отраслевой структуры промышленности и производства, государственная экономическая и социальная политика, формирование рыночных отношений и рыночной инфраструктуры и другие факторы. 23 Глава 2. Механизм оценки эффективности производства и продаж продукции на промышленном предприятии 2.1. Предпосылки модели по уточнению показателя эффективности производства и продаж продукции Как уже отмечалось, стратегическое управление – это не только система мероприятий, направленных на обеспечение долгосрочного роста эффективности деятельности корпорации с помощью стратегических управленческих решений, но также текущих решений по быстрому реагированию корпорации на изменения внешней среды [13]. Прежде всего стоит затронуть тему проблем планирования производства и определения роли прибыли в оценке эффективности принятия решений. Для определения издержек производства предприятием используется денежное выражение факторов, участвующих в осуществлении хозяйственной деятельности. Точность оценки затрат на производство и реализацию какой-либо продукции зависит от аккуратности учёта затрат на её производство. Однако, как уже было сказано, определение затрат на единицу продукции всегда остаётся приближённым по причине различных факторов, таких как отсутствие точной методики разделения затрат на косвенные и постоянные и неточность определения доли постоянных затрат. Как следствие, в себестоимости продукции возникает неопределённость, связанная с тем, что не всегда обоснованно удаётся распределить прямые переменные издержки и условно-переменные издержки между изделиями. В частности, “затраты, связанные с работой оборудования механических цехов машиностроительного предприятия, разносят при определении себестоимости единицы продукции пропорционально затратам основной заработной платы (или по другой базе)”. Кроме того, по такому же принципу распределяются постоянные накладные расходы, что также усугубляет приблизительность расчётов. Таким образом, рентабельность продукции не всегда точно можно отразить с помощью прибыли на единицу продукции, которая рассчитывается с учетом себестоимости. В целях устранения подобной неточности, в зарубежной экономической теории и практике анализ эффективности производства базируется на маржинальном доходе. Российские предприятия также освоили этот подход. 24 Оценка эффективности выпуска продукции может определяться на основе нахождения величины маржинального дохода, рассчитываемого как разность цены единицы (или всего выпуска) продукции и прямых, переменных затрат на ее производство и реализацию [13]. Фирма получает прибыль при условии, что маржинальный доход превышает постоянные накладные расходы. В точке безубыточности маржинальный доход оказывается равным постоянным затратам и при дальнейшем росте производства и продаж продукции рост прибыли будет происходить быстрее, чем изменение объемов продаж. Именно так осуществляется работа операционного рычага. Таким образом, эффективность производства продукции может иллюстрировать тот факт, что после точки безубыточности прибыль возрастает на величину маржи, которая приходится на единицу данной продукции. Однако оценка продукции по маржинальному доходу также не является достаточно обоснованной [13]: 1. Не всегда удается достаточно точно выделить из условно-переменных переменные расходы. Если использовать только прямые затраты для расчетов, то это завышает величину маржинального дохода. 2. Производственный процесс обеспечивается не только затратами материальных и трудовых ресурсов. Так, для осуществления производства необходимо наличие основных средств. Они определяют производственные мощности предприятия, и оборотных активов. Оборотные средства – это часть производственных фондов предприятия, участвующая в производственном процессе один раз. Тогда как основные средства участвуют в производственном процессе неоднократно. И к тому же в зависимости от вида продукции степень использования основных и оборотных средств может отличаться. Следовательно, эффективность выпуска продукции определяется не только затратами на производство, но и финансовыми расходами на пополнение оборотных активов и инвестиционными затратами на нововведения по созданию дополнительных мощностей, новых технологий и др. [14, 15,16]. Итак, кругооборот производственного финансово-экономического процесса может быть представлен схематично на рис. 2.1. 25 Рисунок 2.1. Кругооборот производственного финансово-экономического процесса [13] Таким образом, производитель решает, какие показатели в этом процессе необходимо взять под контроль, чтобы максимизировать свою прибыль, стоимость компании и стоимость ее акций. Чем выше чистая прибыль, тем больше средств становится возможным направлять на инвестиции и нововведения. А это, в свою очередь, позволит обеспечить наращивание конкурентных преимуществ предприятия. 2.2 Методический подход по уточнению показателя эффективности производства и продаж продукции на основе учета затрат на финансирование прироста оборотных средств Данная задача будет рассмотрена на практическом примере, представленном в таблице 2.1. В данную таблицу помещены технико-экномические и финансовые показатели продукции, которая имеет наибольшую долю во всем объеме продаж. Первые три изделия выпускает ОАО «Алтайсельмаш», следующие два изделия - ОАО «АСМзапчасть», далее два – ОАО «Прессово-термический завод», последние два изделия – ОАО ЦК ФПГ «Сибагромаш» [13]. В рамках задачи решаются вопросы об эффективности дальнейшего роста продаж продукции, указанной в таблице, для предприятия и принимается решение какими именно показателями следует оценивать эту эффективность. 26 Таблица 2.1. Технико-экономические и финансовые показатели продукции ФПГ [13] Наименование Показатели продукции 1 2 3 4 5 6 7 8 ПЛН-3-35 13417 12900 517 9662 449 5,3 0,066 0,45 ПЛН-4-35 18667 17973 693 12294 641 5,3 0,066 0,45 ПЛН-8-40 58333 54215 4118 41474 1436 5,3 0,066 0,45 Лапа АСМ 183 171 12 133 4,4 4,2 0,115 0,15 4,14 Лемех ПЛЖ 75 67,3 7,7 52 1,1 4,2 0,115 0,15 1,13 Лемех П 62,5 60,2 2,3 46 1,3 6,8 0,157 0,052 5,8 Лемех ПЛЖ 71 69,1 1,9 53,4 1,4 6,8 0,157 0,052 4,55 ПЛН-9-35 78816 62800 16016 29000 10800 1,4 0,191 0,12 КПШ-5 45749 33200 12549 18100 5900 1,4 0,191 0,12 9 «АСМ-запч.» В таблице 2.1 представлены следующие девять показателей продукции. В первом столбце показаны оптовые цены на единицу продукции (руб.), во втором – себестоимость, в третьем можете видеть операционную прибыль. Далее представлена информация о прямых затратах на единицу продукции (колонка 4), в том числе о затратах основной заработной платы (столбец 5). За рассматриваемый отчетный период по ОАО «Алатайсельмаш» и другим фирмам фиксируются коэффициенты переменных накладных расходов на рубль основной заработной платы (колонка 6). Такие коэффициенты определяют для каждой фирмы отдельно. Причем, необходимо выделять в составе накладных расходов их часть, зависящую от объемов производства. Это может быть сделано следующим образом. Затраты, связанные с работой оборудования, составляют основной объём переменных накладных расходов. Для представления зависимости расходов на функционирование оборудования от затрат на оплату труда с помощью метода наименьших квадратов необходимо, прежде всего, фиксировать затраты на основную заработную плату по месяцам по нормативам текущего года. Кроме того, с целью устранения влияния инфляции на затраты и уточнения расчётов, нужно также фиксировать фактические накладные расходы по месяцам, но в ценах текущего года и по каждому из предприятий (производственных участков, цехов) в отдельности. 27 Поскольку для нас допустимы приближённые расчёты, вместо основной заработной платы в качестве базы расчётов может быть выбрана трудоёмкость производства продукции, поскольку она отражает затраты производства продукции в станко-часах, а при умножении на цены товаров равняется стоимости оплаты труда. Кроме того, выбор трудоёмкости в качестве базы может быть обоснован тем, что данные для её получения уже содержатся в калькуляции себестоимости и не требуют дополнительных усилий для проведения расчётов. Линейная регрессионная модель может быть представлена так [13]: Н(н.расх.обор)=а(пост)+в*Z(з.пл) где Н – накладные расходы, связанные с работой оборудования, из них а(пост) – постоянная часть расходов; в – переменные накладные расходы, приходящиеся на рубль основной заработной платы (или на единицу трудоемкости). Произвести уточнение маржинального дохода по всем наименованиям продукции нам помогут значения, представленные в столбце 6. Для получения показателей в столбцах 7, 8 и 9 необходимо провести специальный финансово-экономический анализ. Требуется рассчитать оценку стоимости оборотных активов (запасы материалов, НЗП, запасы готовой продукции, дебиторская задолженность), которая приходится на рубль проданной за отчетный период (в нашем случае – квартал) товарной продукции каждого наименования, приведенной к годовому уровню. Это можно сделать с помощью данных бухгалтерского баланса на конец рассматриваемого отчетного периода, а также дополнительную информацию. Таким образом, в колонке 8 представлен показатель отношения кредиторской задолженности поставщикам к себестоимости проданной товарной продукции за рассматриваемый отчетный период, которую надо не забыть привести к годовому уровню (либо сразу использовать данные за год), рассчитанный на основе баланса. Следующим шагом даем оценку затрат (в руб.), сделанных для будущего усовершенствования производственного процесса исследуемых видов продукции (на единицу продукции). Этот показатель фиксируется в столбце 9. Указанная информация позволит достаточно объективно дать системную оценку продукции с точки зрения выгодности ее производства и продаж (расчеты в таблице 3.4) [13,14,15]. Нумерация колонок в таблице 3.4 продолжается с №10, так как ее следует воспринимать в качестве продолжения таблицы 3.3. 28 Таблица 2.2. Расчетные технико-экономические и финансовые показатели продукции ФПГ [13] Наименование Показатели продукции 10 11 12 13 14 15 16 17 18 ПЛН-3-35 0,04 0,038 3755 0,39 2380 885 12130 1287 0,106 ПЛН-4-35 0,038 0,037 6373 0,52 3397 1232 15814 2853 0,18 ПЛН-8-40 0,076 0,07 16856 0,41 7611 3850 49470 8863 0,179 Лапа АСМ 0,07 0,065 50 0,38 18,5 21 154 29 0,19 Лемех ПЛЖ 0,114 0,103 23 0,44 5 8,6 58 17 0,29 Лемех П 0,038 0,037 16,5 0,35 8,8 6,7 56 6,5 0,12 Лемех ПЛЖ 0,027 0,027 17,6 0,33 9,5 7,6 64,1 6,9 0,11 ПЛН-9-35 0,255 0,203 49816 1,72 15120 5597 44680 34137 0,764 КПШ-5 0,378 0,274 27649 1,53 8260 3248 26685 19064 0,714 «АСМ-запч.» Для того чтобы было однозначное понимание расчетных показателей, представленных в таблице 2, введем необходимые обозначения. Пусть p(i) будет соответствовать обозначениям показателей i, представленных в обеих таблицах. Тогда p(1) – это оптовая цена изделия (индекс которого мы фиксировать не будем) и так далее до p(9) – это уже известные показатели [13]. Показателем в столбце 10 является рентабельность продукции – отношение прибыли к себестоимости продукции. Обозначим его как p(10)=(р(1)-р(2))/р(2). Этот показатель можно назвать наиболее распространенным показателем экономической эффективности производства продукции. Как видим, с точки зрения данного показателя наиболее выгодными (выделены шрифтом) являются изделия: КПШ-5, ПЛН-9-35, лемех ПЛЖ «АСМ-запчасть» (в порядке убывания эффективности) [13]. Следующий показатель (колонка 11) - показатель рентабельности продаж (р(11)). Он рассчитывается следующим образом: р(11)=р(3)/р(1), р(3)=р(1)-р(2). Он также является одни из самых часто используемых показателей, но количественно он отличается от р(10). Тем не менее приоритет в продукции не меняется. У обоих этих показателей есть один и тот же недостаток: они рассчитываются на основе себестоимости, однако, как уже упоминалось в первой главе, когда рассчитывается себестоимость, накладные расходы на производимую продукцию разносятся пропорционально расходам заработной платы на каждое 29 наименование, которая представлена в колонке 5. А это всего один из всех возможных способов расчета себестоимости. Рассчитаем показатели маржинального дохода продукции: р(12)=р(1)-р(4) [13]. При маржинальном доходе большем нуля наращивание выпуска и реализации продукции является выгодным. Но возникает проблема с выбором приоритета в продукции. Следовательно, так как изделия разные, то для их сравнения нужен относительный показатель., который отразил бы эффективность ее производства. В качестве такого показателя возьмем отношение маржинального дохода к прямым затратам и назовем его показателем рентабельности р(13)=р(12)/р(4). Как уже прироста говорилось продукции ранее, по прибыль маржинальному увеличивается доходу, за счет маржинального дохода только после точки безубыточности, когда накладыне расходы покрываются доходом и будущий рост влечет за собой рост операционной прибыли на величину маржи. Результаты расчетов данного показателя приведены в столбце 13. Можно наблюдать изменеие в приоритетах продукции: ПЛН-9-35 выходит на первое место со значением рентабельности 172%. Но, как уже отмечалось в первой главе, показатель рентабельности прироста продукции по маржинальному доходу не учитывает некоторые расходы, которые должны быть определены: 1) переменные накладные расходы; 2) финансовые расходы на увеличение оборотного капитала; 3) инвестиции, необходимые для достижения определенного уровня качества продукции. Расходы под пунктом 1 будем определять следующим образом: р(14)=р(6)*р(5). Этот показатель фиксируется в столбце 14. Из этого можно сделать вывод, что показатель р(4) (прямые затраты) может быть увеличен на величину переменных накладных расходов, рассчитанных для единицы продукции. Теперь представим алгоритм расчета прироста оборотного капитала при увеличении объемов продаж относительно существующего уровня на единицу продукции. Берем показатель из столбца 7 (фактическая стоимость оборотных активов на рубль реализованной продукции за квартал) и делим на 4, приводя объем продаж к годовому уровню. То же самое можно сделать относительно себестоимости, так как только уровень дебиторской задолженности в балансе фиксируется на основе цен предприятия, остальное (запасы, незавершенное производство) определяется относительно себестоимости [15]. Из 30 вышесказанного следует, что для более обоснованного уточнения расчетов прогнозного уровня оборотных активов следует проводить его по видам этих активов. Таким образом, для рассматриваемой методики очень важно иметь прогнозные расчеты уровня оборотных активов по всем видам продукции [15,16,25]. Показатель номер 8 из таблицы 3.3 – это коэффициенты кредиторской задолженности поставщикам, приходящейся на рубль себестоимости реализованной продукции на конец отчетного периода (квартала), приведенной к годовому уровню. Тогда приближенно прирост оборотного капитала по видам продукции при увеличении ее выпуска на единицу определяется так: р(15)=р(1)*р(7)-р(2)*р(8) [13]. Из приведенной формулы видно, что часть этого прироста образуется из роста кредиторской задолженности. Впрочем, при отрицательных значениях р(15) (когда кредиторская задолженность растет быстрее, чем дебиторская), нет иного выхода кроме как финансировать прирост оборотных активов из полученной прибыли. В таком случае формула для расчета р(15) может быть записана так: Таким образом, представленная информация позволяет рассчитать приведенные затраты по изделиям (в колонке 16): р(16)=р(4)+р(14)+е(р(15)+р(9)), где е – норма прибыли (0,08-0,1) без учета инфляции [14]. Для нахождения приведенного маржинального дохода в рассматриваемом методе испольузется формула: р(17)=р(1)-р(16). Результаты расчета этого показателя представлены в столбце 17 таблицы 3.4. Показатель номер 18 (рентабельность прироста продукции по приведенному маржинальному доходу) рассчитывается аналогично показателю р(13): р(18)=р(17)/р(16). Значения этого показателя вы можете видеть соответственно в колоке 18. Значения полученной рентабельности в сравнении с ранее рассчитанными значительно изменились Также из представленных расчетных данных видно, что приоритеты снова немного изменились, если сравнивать с р(13), что наглядно представлено на рисунке 2.2. Существенно упала рентабельность прироста продукции ПЛН-9-35, КПШ-5 из-за того, что оборотные активы по данным изделиям растут быстрее, чем кредиторская задолженность [13]. 31 Значения показателей 2 1,8 1,6 1,4 1,2 1 0,8 0,6 0,4 0,2 0 р(13) р(18) Рисунок 2.2. Сравнение рентабельности прироста продукции по маржинальному доходу и рентабельности прироста продукции по приведенноме маржинальному доходу В целом, как показали расчеты, рассмотренный методологический подход по уточнению показателя эффективности производства и продаж продукции на основе расчета рентабельности прироста продукции по приведенному значению маржинального дохода позволяет существенно уточнить технико-экономический и финансовый анализ ситуации [13]. Представление кругооборота финансово-экономического и производственного процесса даёт нам основу для разработки методологического подхода к обоснованию решений о продукции на разных уровнях – финансовом, экономическом и технологическом. Кругооборот процессов представляет собой следующую цепочку: “Продажа продукции обеспечивает получение прибыли, из которой вычитаются налоги, затем из чистой прибыли финансируется прирост оборотных активов, а далее остатки чистой прибыли направляются на инвестиции и потребление, производство и продажа продукции осуществляются с еще большей интенсивностью и т.д.”. На этой идее строится подход к повышению точности показателя эффективности производства и продаж: расчёт рентабельности увеличения объёма производства должен осуществляться по приростному значению дохода, то есть, по маржинальному доходу. Преимущества данной методики кроются в значительном уточнении анализа оценки эффективности производства и предоставлении экономического, финансового и технологического обоснования выбора определённого объёма производства. 32 Глава 3. 3.1. Оценка эффективности деятельности предприятия машиностроения Для иллюстрации примера из главы два в таблице 3.1 представлены восемь видов продукции, производимые одним из предприятий машиностроения, и основные показатели, их характеризующие. В первой части таблицы дана исходная информация по видам продукции, а во второй части – расчетные показатели (колонки 10-18). Таблица 3.1. Технико-экономические и финансовые показатели продукции ФПГ предприятия N Вид про дук ции Показатель 1 2 3 4 5 6 7 8 1. 78816 62800 16016 29000 10800 1,4 0,191 0,12 2. 45749 33200 12549 18100 5900 1,4 0,191 0,12 1540 3. 58932 46830 12102 42770 8761 1,2 0,116 0,56 1076 4. 61576 50463 11113 26569 14373 1,2 0,116 0,56 1089 5. 28873 18678 10195 11350 1984 5,1 0,152 0,032 841 6. 45516 31154 14362 10587 3427 2,1 0,074 0,13 1763 7. 99467 63326 36141 9372 7360 2,1 0,074 0,13 2134 8. 47158 29842 17316 5860 2179 2,1 0,074 0,13 1381 Вид про дук ции 1. Показатель 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 0,255 0,203 49816 1,72 15120 7517,9 44871,8 33944,2 0,76 2. 0,378 0,274 27649 1,53 8260 4754,1 26989,4 18759,6 0,70 3. 0,258 0,205 16162 0,38 10513,2 6836,1 54074,4 4857,6 0,09 4. 0,220 0,180 35007 1,32 17247,6 7142,8 44639,8 16936,2 0,38 5. 0,546 0,353 17523 1,54 10118,4 3791 21931,6 6941,4 0,32 6. 0,461 0,316 34929 3,30 7196,7 3368,2 18296,8 27219,2 1,49 7. 0,571 0,363 90095 9,61 15456 7360,6 25777,5 73689,5 2,86 8. 0,580 0,367 41298 7,05 4575,9 3489,7 10923,0 36235 3,32 33 Кратко напомню, какие именно показатели представлены в таблице: Столбец 1. Оптовые цены (без НДС) на продукцию (руб.) Столбец 2. Себестоимость единицы продукции (руб.); Столбец 3. Прибыль, приходящаяся на единицу продукции (руб.); Столбец 4. Прямые переменные затраты на единицу продукции (руб.); Столбец 5. Затраты основной заработной платы на единицу продукции (руб.); Столбец 6. Коэффициент переменных накладных расходов на рубль основной заработной платы; Столбец 7. Стоимость оборотных активов, приходящаяся на рубль реализованной продукции; Столбец 8. Отношение кредиторской задолженности по товарным операциям к себестоимости реализованной продукции; Столбец 9. Инвестиционные затраты для совершенствования изделий и производственного процесса указанных видов продукции, на единицу продукции (руб.); Столбец 10. Рентабельности продукции; Столбец 11. Рентабельности продаж; Столбец 12. Величины маржинального дохода на единицу продукции (руб.); Столбец 13. Рентабельность прироста продукции в разрезе рассматриваемых видов; Столбец 14. Накладные переменные расходы на единицу продукции (руб.); Столбец 15. Потребность в источниках формирования оборотных средств по видам продукции при увеличении ее выпуска на единицу (руб.); Столбец 16. Приведенные (уточнённые) затраты по видам продукции (руб.); Столбец 17. Приведенный маржинальный доход (руб.); Столбец 18. Рентабельность прироста продукции на основе приведенного (уточнённого) маржинального дохода. Как видно из представленных в таблице данных, если в процессе формирования производственной программы рассматривать эффективность производства продукции с позиции традиционных показателей, то наиболее выгодным является изделие под номером 8 как по показателю рентабельности производства (столбец 10), так и рентабельности продаж (столбец 11). Это можно видеть на рис. 3.1 и 3.2. 34 Значение показателя Рентабельность продукции 0,546 0,600 0,378 0,400 0,258 0,255 0,571 0,580 0,461 0,220 0,200 0,000 1 2 3 4 5 6 7 8 Номер изделия Рисунок 3.1. Рентабельность продукции Значение показателя Рентабельность продаж 0,353 0,400 0,274 0,205 0,203 0,316 0,363 0,367 0,180 0,200 0,000 1 2 3 4 5 Номер изделия 6 7 8 Рисунок 3.2. Рентабельность продаж Оценка эффективности производства продукции может определяться на основе нахождения величины маржинального дохода (столбец 12), однако при формировании производственной программы выбор приоритетных видов продукции по данному показателю затруднен ввиду того, что он является абсолютным [16]. Так как изделия совершенно разные, то нужен относительный показатель, который можно использовать в сравнительной оценке эффективности. Путём соотношения маржинального дохода и величины переменных затрат можно получить показатель рентабельности прироста продукции по маржинальному доходу (столбец 13). Как уже говорилось в главе 2, данный показатель неслучайно именуется показателем «прироста», т.к. маржинальный доход увеличивает прибыль только после точки безубыточности, когда постоянные расходы уже покрыты доходом, а дальнейший рост продаж приводит к увеличению операционной прибыли на величину маржи. Как видно из таблицы, если принимать решения в отношении производственной программы на основе этого показателя, то приоритеты продукции меняются. На первое место вышел вид продукции под номером 7 (см рис. 3.3), 35 рентабельность прироста которого на уровне 961% означает, что при дополнительном выпуске каждый рубль переменных затрат обеспечит 9,61 руб. прибыли. Значение показателя Рентабельность прироста продукции 9,61 10,00 7,05 3,30 5,00 1,72 1,53 1 2 1,32 0,38 1,54 0,00 3 4 5 Номер изделия 6 7 8 Рисунок 3.3. Рентабельность прироста продукции на основе маржинального дохода Анализируя продукции на полученные основе значения приведенного коэффициентов маржинального рентабельности дохода в прироста разрезе видов рассматриваемой продукции, можно отметить существенное изменение рентабельности продукции. При этом вновь частично поменялись приоритеты (по сравнению с p(13)). Существенно упала рентабельность прироста всей продукции из-за того, что оборотные активы по данным видам продукции растут быстрее, чем кредиторская задолженность. Более наглядно данный факт представлен на рис. 3.4. Значение показателя Рентабельность прироста продукции на основе приведенного маржинального дохода 4,00 2,00 2,86 3,32 1,49 0,76 0,70 0,09 0,38 0,32 0,00 1 2 3 4 5 Номер изделия 6 7 8 Рисунок 3.4. Рентабельность прироста продукции на основе приведенного маржинального дохода. Таким образом, представленные расчеты по конкретным видам продукции показывают, что рассмотренный алгоритм уточнения показателя эффективности производства и реализации продукции на основе расчета рентабельности прироста 36 продукции по откорректированному (приведенному) значению маржинального дохода позволяет существенно уточнить оценки эффективности и, на этой основе, приоритетности включения в производственную программу определенного вида продукции [17]. Я полагаю, что использование на практике данного алгоритма позволит учесть влияние на эффективность производства продукции изменения уровня оборотных активов, связанного с дополнительным объёмом производства и реализации продукции, что, в конечном счёте, обеспечит реализацию системного подхода к формированию производственной программы. Кроме того, представленный алгоритм может применяться и для уточнения показателей эффективности конкретного вида деятельности, что позволит на уровне единого центра корпоративного образования оценивать приоритетность вложения средств в различные сферы деятельности и, таким образом, корректировать корпоративную стратегию. Однако, я хочу рассмотреть еще один показатель эффективности, использующийся в бухгалтерской отчетности некоторых заводов. Это показатель «маржинальная прибыль на один рубль заработной платы». Посмотрим изменятся ли приоритеты продукции на основе этого показателя. Обозначим данный показатель р(19)=р(12)/р(5). Полученные результаты представлены в таблице 3.2. Вид Показатель продукции 19 1. 4,6 2. 4,7 3. 1,8 4. 2,4 5. 8,8 6. 10,2 7. 12,2 8. 19,0 Таблица 3.2. Маржинальная прибыль на рубль заработной платы. Как видно из рассчитанного показателя маржинальной прибыли на рубль заработной платы, изделие 8 находится на первом месте, а 7 – на втором (см. рис. 3.5). Но, по сравнению с рентабельностью прироста продукции на основе приведенного маржинального дохода, значительно снизилась эффективность изделия 1, что и показано на рис. 3.6. 37 Значение показателя Маржинальная прибыль на рубль заработной платы 19,0 20,0 10,2 8,8 10,0 4,6 4,7 1 2 12,2 2,4 1,8 0,0 3 4 5 Номер изделия 6 7 8 Рисунок 3.5. Маржинальная прибыль на рубль заработной платы. 20 Значение показателя 18 16 14 12 10 р(18) 8 р(19) 6 4 2 0 1 2 3 4 5 6 7 8 Номер изделия Рисунок 3.6. Сравнение рентабельности прироста продукции на основе приведенного маржинального дохода и маржинальной прибыли на рубль заработной платы Однако, так как по самым эффективным изделиям результат не изменился, то можно использовать этот показатель для оценки эффективности продукции. Этот показатель позволит сократить усилия, вложенные в расчеты. Ведь для расчета мражинальной прибыли на рубль заработной платы необходимо знать только три показателя: p(1) – оптовые цены на продукцию, p(4) – прямые переменные затраты на единицу продукции и p(5) – затраты основной заработной платы на единицу продукции. 38 3.2. Оптимизационный метод планирования производства и оценка эффективности выпуска и реализации продукции Описанный выше подход, разумеется, не единственный используется для оценки эффективности производства и реализации продукции промышленного предприятия. Наиболее обоснованным и системным является планирование производства на основе оптимизационного моделирования. Проанализируем методику такого планирования на основе решения упрощенной, но реальной задачи одного из предприятий. К сожалению, это не то же самое предприятие, что в параграфе 3.1, так как для него не было необходимых данных. Но самое главное это показать, как работает данный метод. Итак, производство связано с выпуском цепей 4-х наименований. Через Хi обозначаются искомые выпуск продукции и значения других показателей, i = 1, 2, … ,15. Первые четыре переменные отражают объем выпуска и продаж (в км) цепей различных видов. Остальные переменные – различные технико-экономические показатели, о которых будет сказано далее. Задача решается на квартальный период. Первое ограничение отражает мощности производства. За квартал возможна закалка 300 т или 300000 кг деталей. Вес закаливаемых деталей на один км цепей задан. Отсюда первоначальное ограничение по мощности: 1430 Х1 + 3359 Х2 + 6780 Х3 + 2000 Х4 300000. Где 1430 – вес в кг закаливаемых деталей, входящих в один км цепей первого вида. Смысл других коэффициентов при переменных аналогичен. Второе ограничение связано с затратами дефицитного материала (высококачественной стальной ленты, ресурс 1). 1,194 Х1 + 1,98 Х2 + 3,32 Х3 192,5. Данный материал идет на первые три изделия; 1,194 – расход металла в тоннах на 1 км цепей первого вида, аналогично заданы и другие нормативы; 192,5 – объем в тоннах закупленного на планируемый квартал ресурса 1. Третье ограничение аналогично второму, но по ресурсу 2: 1,234 Х4 15. В четвертом ограничении рассчитывается объем продаж: 280 Х1 + 380 Х2 + 770 Х3 + 185 Х4 – Х5 = 0. 39 Здесь коэффициенты при переменных – цены в тыс. руб. одного км цепей, Х5 – объем продаж (принимается равный объему выпуска товарной продукции). Следующие три ограничения однотипны. В них рассчитываются в стоимостной форме величины материальных затрат, услуг, основной заработной платы с начислениями (соответственно) на товарный выпуск: 31 Х1 + 73 Х2 + 149 Х3 + 24,5 Х4 – Х6 = 0. 22,8 Х1 + 32,8 Х2 + 46,7 Х3 + 17,8 Х4 – Х7 = 0. 4,18 Х1 + 8,06 Х2 + 20,41 Х3 + 13,31 Х4 – Х8 = 0. По каждому виду цепей даны нормативы затрат в тыс. руб. на один км цепей, Х6 – затраты на товарный выпуск материалов, Х7 – затраты на услуги, Х8 – затраты основной заработной платы с начислениями на товарный выпуск. Восьмое ограничение связано с расчетом накладных расходов Х9. Постоянные расходы заданы в объеме 14967 тыс. руб. Переменные накладные расходы определяются относительно товарного выпуска – 0,0463 руб. на рубль товарной продукции. Отсюда: -0,0463 Х5 + Х9 = 14967. В девятом ограничении определяется операционная прибыль Х10: Х5 – Х6 – Х77 – Х8 – Х9 – Х10 = 0. В десятом ограничении фиксируется чистая прибыль Х11: 0,8 Х10 – Х11 = 700. Здесь 700 тыс. руб. – отвлечение чистой прибыли, налог на прибыль – 20 %. В одиннадцатом ограничении определяется остаток чистой прибыли после финансирования прироста оборотного капитала. Уровень оборотных активов на производство одного км цепей задан нормативами и может быть приближенно определен следующим образом: 140 Х1 + 127 Х2 + 257 Х3 + 62 Х4 . Так, для первого вида цепей уровень оборотных активов составляет 140 тыс. руб. В первую очередь прирост оборотных активов финансируется за счет кредиторской задолженности. Ее уровень составляет 35 % относительно себестоимости товарной продукции. Тогда величина кредиторской задолженности может быть определена так: 0,35Х6 + 0,35 Х77 + 0,35 Х8 + 0,35 Х9 . На начало планируемого квартала оборотный капитал был профинансирован на уровне 6000 тыс. руб. Отсюда прирост оборотного капитала, который должен быть 40 профинансирован из чистой прибыли (краткосрочный кредит не берется) и остаток чистой прибыли Х12 может быть рассчитан следующим образом: 140 Х1 + 127 Х2 + 257 Х3 + 62 Х4 – 0,35 Х6 – 0,35 Х77 – 0,35 Х8 – 0,35 Х9 – Х11+ +Х12 = 6000. Ограничения по спросу на продукцию: 100 Х1 112; 15 Х2 25; 4 Х3 8; 8 Х4 15. Так, для первого изделия нижняя граница в 100 единиц соответствует уже зафиксированным заказам, а 112 – это с учетом прогнозного спроса на продукцию. Все остальные переменные больше или равны нулю. В первом решении используются только 12 переменных, смысл которых уже пояснен, и 11 ограничений, а также ограничения по спросу на продукцию. Критерий оптимизации – максимум операционной прибыли (Х10). Результаты решения представлены в табл. 3.3 и табл. 3.4 (1-ый вариант решений). Объем операционной прибыли составляет 18,105 млн руб., 13,784 млн руб. – чистая прибыль, хозяйственный результат (остаток чистой прибыли) – 8,974 млн руб. Хозяйственный результат получен как остаток чистой прибыли после финансирования прироста оборотного капитала. В результате оптимизационного решения мы получаем не только производственную программу выпуска продукции, но и технико-экономический анализ ситуации, которая сложилась в данном производстве. Таблица 3.3. Решения анализируемых задач Переменные X1 X2 X3 X4 X5 X6 X7 X8 X9 X10 X11 X12 X13 X14 X15 Единицы измерения Км Км Км Км Тыс. руб. Тыс. руб. Тыс. руб. Тыс. руб. Тыс. руб. Тыс. руб. Тыс. руб. Тыс. руб. Тонны Шт. Шт. 1 112 16,27 8 12,15 45951 6149 3677 924 17094 18105 13784 8974 2 100 23,5 8 12 45314 6302 3638 930 17065 17377 13202 9194 Номер решения 3 100 25 8 9,5 45418 6350 3643 909 17070 17411 13229 9199 2,96 1 0 4 106,8 25 8 12,5 47808 6625 3844 973 17180 18552 14142 9225 11,06 1 0 41 Такой анализ основан на использовании двойственных оценок (объективно обусловленных оценок) – решения двойственной задачи к рассматриваемой. Так, из решения видно, план выпуска 2-го и 4-го изделий не выходит на верхнюю границу спроса. Это значит, что-либо не хватает мощностей, либо – ресурсов. Мощности использованы не полностью, двойственная оценка ограничения по мощности равна нулю (табл. 3.4), а двойственная оценка ограничения по ресурсу 1 равна 125,5 тыс. руб., следовательно, ресурс 1 полностью (192,5 т) учтен в плане производства, а если бы закуплено было бы на 1 тонну больше, то плановая величина операционной прибыли возросла бы на 125,5 тыс. руб. Алогичная ситуация и с ресурсом 2 – оценка соответствующего ограничения равна 97,9 тыс. руб. (табл. 3.4). Вывод – необходимы дополнительные закупки дефицитных материалов. Таблица 3.4. Двойственные оценки ограничений Наименование ограничения Мощность Ресурс 1 Ресурс 2 Цена Материальные затраты Услуги Основная заработная плата Косвенные затраты Операционная прибыль Чистая прибыль Ост. чистой прибыли НГ ВГ НГ ВГ НГ ВГ ВГ Номер ограничения Варианты решения 1 2 3 4 5 1 0 125,5 97,9 -0,95 1 2 0,28 11,19 0 -0,78 0,45 3 0,028 9,6 0 -0,78 0,45 4 0,028 9,6 0,26 -0,78 0,45 6 7 1 1 0,45 0,45 0,45 0,45 0,45 0,45 8 9 -1 -1 -0,45 -0,8 -0,45 -0,8 -0,45 -0,8 10 11 12 13 14 15 16 17 18 0 0 0 59,17 0 0 0 101,5 0 -1 1 -2,13 0 0 0 0 14,89 0 -1 1 -0,23 0 0 3,16 0 20,19 0 -1 1 0 0 0 36,9 0 21,3 26 Рассмотрим ограничения по спросу на продукцию. По первому изделию оптимальный план предусматривает выпуск 112 км цепей. При этом двойственная оценка верхней границы спроса равна 59,17 тыс. руб. Это значит, что если бы можно было увеличить объем продаж на 1 км цепей, то операционная прибыль увеличилась бы на указанную оценку. 42 Таким образом, для прироста операционной прибыли необходимо увеличить закупки материальных ресурсов, провести маркетинговые мероприятия по изменению спроса. Однако критерий оптимизации максимум операционной прибыли имеет существенный недостаток – на величину операционной прибыли, чистой прибыли не влияет уровень прироста оборотного капитала, если он не финансируется за счет краткосрочного кредита. Поэтому более предпочтительным является критерий максимум остатка чистой прибыли. Именно остаток чистой прибыли служит основой для инвестиций проектов по развитию предприятий. Поэтому сменим критерий оптимизации. В функции цели заменим Х10 на Х12 (см. табл. 3.3). Решение изменилось. Полностью использованы мощности, появилась двойственная оценка первого ограничения – 0,028 тыс. руб. Ввод дополнительной мощности на 1 кг закалки металла приведет к росту остатка чистой прибыли на 28 руб. Остаток чистой прибыли увеличился с 8,974 до 9,194 млн руб. Остался дефицитным ресурс 1, изменилась производственная программа. План по выпуску первой цепи уменьшился до нижней границы, двойственная оценка по данному изделию не только уменьшилась, но и стала отрицательной. Это значит, что если увеличить объем продаж со 100 км до 101, то остаток чистой прибыли уменьшится на 2,13 тыс. руб. Дело в том, что маржинальный доход по данному изделию не покрывает прирост оборотного капитала при увеличении объемов производства и продаж. По данному изделию по отдельным потребителям велика дебиторская задолженность. В этом случае продажи такой продукции становятся невыгодными для предприятия. Однако на предприятиях подобный анализ не проводится. Продолжим технико-экономический анализ для данного производства. Учитывая дефицитность ресурсов, рассмотрим ситуацию по изменению величины их закупок. Покажем это на примере ресурса 1. Вводим переменную Х13 – объем дополнительных закупок ресурса 1-1, но ценой на 12 тыс. руб. дороже за тонну металла. Во второе ограничение добавляется составляющая – Х13 , в девятое ограничение – минус 12 Х13 . Операционная прибыль уменьшается на величину 12 Х13. Вводится 12-ое ограничение: Х13 50. Решение (третье) новой задачи линейного программирования дает следующие результаты. Немного изменяется структура производственной программы. Увеличивается объем продаж второго изделия до верхней границы спроса – появляется двойственная оценка, отличная от нуля – 3,16. Для первого изделия оценка остается отрицательной. 43 Немного увеличивается объем остатка чистой прибыли, дополнительные закупки ресурса 1 составили 2,96 т. Дальнейший рост продаж ограничен дефицитом мощностей, спросом. Поэтому в исходных данных задачи предусмотрим мероприятия, обеспечивающие ввод мощностей. Вводятся две целочисленные переменные, Х14 и Х15 , соответствующие двум вариантам ввода мощностей. По первому варианту возможно увеличение мощности печей закалки на 15 т, а по второму – 30 т. Стоимость нововведений – 5 млн руб по первому варианту и 10 млн руб. – по второму. Норма амортизации 10 %. Отсюда изменения в ограничениях задачи будут такими. В первое ограничение добавляется следующая составляющая: – 15000 Х14 – 30000 Х15. В девятом ограничении учтем рост амортизационных отчислений при увеличении стоимости основных средств, что будет уменьшать операционную прибыль: – 500 Х14 – 1000 Х15. Вводится 13-ое ограничение, отражающее финансирование (в тыс. руб.) прироста мощностей за счет остатка чистой прибыли: Х12 – 5000 Х14 – 10000 Х15 ≥ 0. Учитываются также ограничения на переменные: Х14 1, Х15 1. Решение 4-го варианта задачи дает следующие результаты. Увеличивается объем планируемых продаж, прибыли, остатка чистой прибыли. Планируется первый вариант прироста мощностей и этот прирост полностью используется. Дополнительно планируется закупка 11,06 т ресурса 1. При этом двойственная оценка второго ограничения по-прежнему остается на уровне 9,6 тыс. руб. Она говорит о том, что если бы закупки ресурса 1 были бы по первоначальной цене, то прирост чистой прибыли был бы на уровне 9,6 тыс. руб. за тонну использования ресурса 1 по первоначальной цене. Двойственная оценка первой продукции стала нулевая, а по второму и третьему изделию оценки возросли. Появляется и оценка ограничения первого мероприятия по вводу мощностей – 26 тыс. руб. Следовательно, дальнейший рост объемов продаж могут обеспечить только маркетинговые мероприятия. Конечно, можно и дальше модифицировать задачу, однако уже и так видно, что оптимальное планирования. планирование Однако является главным мощным здесь инструментом остается внутрифирменного адекватное представление производственных, финансово-экономических процессов в модели функционирования предприятия. 44 Заключение Основополагающий результат рекомендаций, положений по деятельностью промышленного использовании комплексных данной улучшению работы процесса предприятия, оценок заключается в разработке экономического управления основанных эффективности на формировании производства и и реализации продукции промышленного предприятия при принятии решений. Таким образом, цель работы достигнута. Основные выводы по данной работе: 1. В работе показано, что себестоимость продукции рассчитывается приближенно, так как затраты, связанные с производством и продажами продукции, учитываются не все. Если говорить конкретно, то неточно определяется доля постоянных затрат, как следствие появляется неопределенность в оценке прибыли на единицу продукции. Также не следует забывать, что нет точной методики разнесения косвенных расходов. В себестоимости на данный момент не учитывается изменение затрат из-за начисления налогов по отгрузке продукции и финансирования прироста оборотного капитала. До сих пор не решена проблема выделения переменных косвенных затрат, а это влечет за собой изменение оценки эффективности производства и реализации продукции. 2. При формировании производственной программы выпуска и реализации продукции в первую очередь приоритет отдается наиболее рентабельным видам продукции. Однако показатели рентабельности продукции, продаж не учитывают часть косвенных затрат, которые фактически изменяют их значения. Для управления такими затратами необходима разработка теоретико-методических подходов к организации экономического управления на промышленном предприятии, часть из которых и представлена в рассмотренном материале. 3. Рассмотренный методический подход по уточнению показателя эффективности производства и реализации продукции на основе расчета рентабельности прироста продукции по приведенному значению маржинального дохода позволяет существенно уточнить технико-экономический и финансовый анализ ситуаций. Но при этом показатель маржинальной прибыли на рубль заработной платы не только 45 помогает уточнить технико-экономический и финансовый анализ деятельности предприятия, но и заметно сокращает расчеты. Так мы рассмотрели, что по рентабельности прироста продукции по маржинальному доходу, рассчитанному на данных реального предприятия машиностроения, наиболее выгодными являются изделия 7, 8, 6 (в порядке убывания эффективности). Но рассчитав рентабельность прироста продукции на основе приведенного маржинального дохода я получила такой порядок приоритета: 8, 7, 6, причем значительно упала рентабельность прироста продукции 7 и 8 из-за того, что оборотные активы по данным изделиям растут быстрее, чем кредиторская задолженность. Результаты же расчетов маржинальной прибыли на рубль заработной платы совпали с результатами расчетов рентабельности прироста продукции на основе приведенного маржинального дохода. Это говорит о том, что данный показатель тоже годится для оценки эффективности производства и продаж продукции на промышленном предприятии. 4. Наиболее обоснованным и системным является планирование производства на основе оптимизационного моделирования. Поэтому в работе проанализирована также методика такого планирования на основе решения упрощенной, но реальной задачи одного из предприятий. В результате оптимизационного решения мы получаем не только производственную программу выпуска продукции, но и технико-экономический анализ ситуации, которая сложилась в данном производстве. Такой анализ основан на использовании двойственных оценок (объективно обусловленных оценок) – решения двойственной задачи к рассматриваемой. Так, из решения видно, план выпуска 2-го и 4-го изделий не выходит на верхнюю границу спроса. Это значит, что-либо не хватает мощностей, либо – ресурсов. В ходе анализа в задачу вносятся изменения, такие как смена критерия оптимизации, чтобы рассмотреть ее с разных углов. Таким образом, становится ясно, что оптимальное планирование является мощным инструментом внутрифирменного планирования. Однако главным здесь остается адекватное представление производственных, финансово-экономических процессов в модели функционирования предприятия. 46 Список использованной литературы: 1. Непомнящий Е.Г. Экономика и управление предприятием: Конспект лекций. Таганрог: Изд-во ТРТУ, 1997. 2. Толстов И.В. Экономическое управление на промышленном предприятии // Ползуновский вестник. 2005. - №2. - С. 193-197. 3. Хачатуров С.Е. Организация производственный систем. – Тула: Шар, 1996. – 202 с. 4. Титов В.В Оптимизация управления промышленной корпорацией: вопросы методологии и моделирования. – Новосибирск: Изд-во ИЭОПП СО РАН, 2007. – 255с. 5. Бондаренко А.Н. Стратегия? Легко! // Самиздат. 2009. - №1. – С. 121-125. 6. Виханский О.С. Стратегическое управление. – М.: Гардарика, 1998. – 434 с. 7. Зайцев Н.Л. Экономика организации. – М.: Издательство «Экзамен», 2004. – 624 с. 8. Соломенникова Е.А., Гурин В.В., Прищенко Е.А. Экономика фирмы: Учебное пособие/ Новосиб. гос. ун-т. Новосибирск, 2008. – 134 с. 9. Кондратьева М. Н. Экономика предприятия : учеб. пособие для студентов высших учебных заведений. – Ульяновск : УлГТУ, 2008. – 241 с. 10. Анализ прибыльности продукции. – М.: Дело, 1996.-168 с. 11. Финансовый менеджмент: теория и практика / Под ред. Е.С. Стояновой. – М.: Издво «Перспектива», 1998. – 656 с. 12. Финансовые механизмы и проблемы экономики: сб. науч. тр. / Федер. агентство по образованию, Ульян. гос. техн. ун-т; [под ред. Н.В. Ширяевой]. – Ульяновск: УлГТУ, 2009. – 205 с. 13. Осадчая О.П. Механизмы повышения эффективности стратегий развития финансово-промышленных групп / Под ред. В.В. Титова. – Барнаул: Изд-во Алт. ун-та, 2004. – 211 с. 14. Асканова О.В., Осадчая О.П. Оптимизация структуры оборотных средств как важнейший фактор повышения платежеспособности предприятия. Антикризисное управление корпорацией: проблемы и решения / Под ред. В.В. Титова, В.Д. Марковой. – Новосибирск: ИЭиОПП СО РАН, 2001. – С. 172-175. 15. Асканова О.В., Осадчая О.П. Дефицит оборотных средств – причина или следствие неэффективности деятельности отечественных предприятий? // Антикризисное 47 управление корпорацией: проблемы и решения / Под ред. В.В. Титова, В.Д. Марковой. – Новосибирск: ИЭиОПП СО РАН, 2001. – С. 169-171. 16. Асканова О.В., Осадчая О.П. Управление оборотным капиталом в условиях ФПГ: Теория и опыт ФПГ «Сибагромаш». – Барнаул: Изд-во Алт. ун-та, 2003. – 200 с. Серия: управление корпорацией. 17. Беренс В., Хавранек П.М. Руководство по подготовке промышленных техникоэкономических исследований. – М.: АОЗТ «Интерэксперт», 1995. – 343 с. 18. Боди З., Мертон Р. Финансы. – М.: Издательский дом «Вильямс», 2000. – 592 с. 19. Грязнова А.Г., Федотова М.М. Оценка бизнеса. – М.: Финансы и статистика, 1998. – 510 с. 20. Гулькин К.И., Осадчая О.П. Управление оборотным капиталом и цена компании // Проблемы рыночной адаптации промышленных предприятий / Под ред. В.К. Толстова. – Рубцовск: РИИ, 2000. – С. 13-14. 21. Коллас Б. Управление финансовой деятельностью предприятия. – М.: Финансы, ЮНИТИ, 1997. – 576 с. 22. Cespendes F.V. Industrial marketing: managing new requirements // Sloan Manag. Rev. – 1994. – 35, №3. – P. 45-60. 23. Маркова В.Д., Кузнецова С.А. Стратегический менеджмент. – М.: ИНФА-М, 2000. – 287 с. 24. Осадчая О.П., Касаткина Е.В. Проблемы активизации инвестиционной деятельности в сфере промышленного производства // Антикризисное управление корпорацией: проблемы и решения / Под ред. В.В. Титова, В.Д. Марковой. – Новосибирск: ИЭоИПП СО РАН, 2001. – С. 165-168. 25. Осадчая О.П., Асканова О.В. Риски при управлении оборотными средствами // Проблемы экономического развития, образования и культуры в период реформ / Под ред. Н.М. Оскорбина. – Рубцовск; Барнаул: Изд-во Алт. ун-та, 2001. – С. 98104. 26. Осадчая О.П., Асканова О.В. Финансовое планирование как необходимый инструмент рационального использования оборотных средств // Проблемы экономического развития, образования и культуры в период реформ / Под ред. Н.М. Оскорбина. – Рубцовск; Барнаул: Изд-во Алт. ун-та, 2001. – С. 104-107. 27. Tarascio V.J. Towards a unified theory of the firm // Atlant. Econom. J. – 1993. – 21, N 3. – P. 1-17. 28. Хорн Дж. К. ван. Основы управления финансами. – М.: Финансы и статистика, 1996. – 800 с. 48 49
