ФИНАНСОВЫЙ КРИЗИС В ОРГАНИЗАЦИИ Хорева Наталья Викторовна студент группы ФКО-1-09

ФИНАНСОВЫЙ КРИЗИС В ОРГАНИЗАЦИИ
Хорева Наталья Викторовна
студент группы ФКО-1-09
Волгоградский филиал АНОО ВПО «МЕЖДУНАРОДНЫЙ СЛАВЯНСКИЙ
ИНСТИТУТ»
Россия, Волгоград, ул. Академическая, 22, 400001
Аннотация: в статье раскрыто понятие финансовый кризис организации, его причины,
методы преодоления. Рассмотрены предприятия банкроты. Сделан вывод о применение
антикризисных мер во время финансового кризиса организации.
Ключевые слова: финансовый кризис организации, антикризисное управление.
Современная
экономическая
действительность
заставляет
руководителей предприятий постоянно принимать решения в условиях
неопределенности. В условиях финансовой нестабильности коммерческая
деятельность подвержена различным кризисным ситуациям, результатом
которых может стать несостоятельность и банкротство.
Актуальность данной темы заключается в том, что финансовый кризис
организации может возникнуть в любой период развития организации.
Финансовый
кризис
организации
–
это
обострение
внутрипроизводственных и социально-экономических отношений, а также
отношений организации с внешнеэкономической средой. Это может
выразиться в колебании объема производства, и сбыта продукции, роста
кредиторской задолженности поставщикам, банкам, налоговым органам, в
дефиците оборотных средств и т.п.
Управление
организацией
в
условиях
финансового
кризиса
(антикризисное управление) - это совокупность методов, направленных на
уменьшение всех статей затрат, увеличение поступления денежных средств в
организацию, необходимых для погашения долгов, а с другой стороны - на
рост объема продаж и получение соразмерной прибыли. Значительным
является использование новых приемов управления, которые могут
кардинально изменить существующую систему после приемов управления,
которые могут изменить существующую систему после реорганизации.
Антикризисное управление является управлением, направленным на
предотвращение или устранение неблагоприятных для бизнеса явлений
посредством использования всего потенциала современного менеджмента,
разработки и реализации на предприятии специальной программы, имеющей
стратегический характер, позволяющей устранить временные затруднения,
сохранить и преумножить рыночные позиции при любых обстоятельствах,
опираясь в основном на собственные ресурсы[1].
Особенность антикризисного управления организацией заключается в
повышенной сложности управленческих процессов. Финансовый кризис
проявляется в нехватке денежных средств, росте просроченной кредиторской
задолженности,
падении
продаж,
недовольстве
персонала
и
других
неблагоприятных факторах. Требования к руководителям, принимающим
наиболее важные, стратегические решения, возрастают в геометрической
прогрессии. Организация, испытывающая финансовый кризис, может
прекратить свое существование, а может возродиться после проведения
кардинальных перемен.
Предприятия банкроты в Волгоградской области стали ВОГУП
Волгоград ЛЕС, Волгоград Спецсвязь, Камышинский ХБМ комбинат, ООО
«Волгоградский завод специального машиностроения», Автобусные линии –
Волгоград, ХХII-Век и т.д.
Волгоградский алюминиевый завод (ВгАЗа) рассматривает как меру
выхода из кризиса установление более низкого тарифа на электроэнергию
руководством Волгоградской области на определенный период времени, что
поможет предприятию завершить модернизацию и производить более
дорогую продукцию, что позволит выйти на уровень безубыточного
производства[4].
Волгоградский ОАО «Химпром» предприятие является убыточным за
прошлый год - убытки от продаж продукции составили около 1,3 млрд. руб..
Задолженность перед кредиторами 9 млрд. руб., причем большая часть этой
суммы около 6,5 млрд. руб., составили долги за электроэнергию. Выход из
данной ситуации видится руководству в оптимизации электроснабжения,
снижение электропотребления, остановка неэффективного производства и их
перепрофилировка.
ЗАО «Волгоградский металлургический завод «Красный Октябрь»»
столкнулся с возникновением кредиторской задолженности из-за резкого
падения общемирового падения спроса на металлопродукцию с октября
2008г. по август 2009г. Спад производства в 2009г. по сравнению с 2008 г.
был почти в 7 раз. С 2009г. предприятие стало увеличивать объем
производства путем получения крупных заказов Росатома на оборонную
продукцию. К апрелю 2010г. уровень производства сравнялся с уровнем
2008г., при том, что цены на электроэнергию и металл росли несоизмеримо с
уровнем 2008 г. Для обеспечения нарастающего объема заказов будет
проводиться
реконструкция
и
модернизация
сталеплавительного
производства. Для возможности участия в федеральных целевых программах
по развитию специального машиностроения, на базе завода «Красный
Октябрь» было создано дочерние предприятие ОАО «Русспецмаш», которое
объединило
имущественный
комплекс
«Красный
Октябрь»
и
производственной площадки «Баррикады». Имущество этих предприятий
составляет единый комплекс, активы которого принадлежит группе РТМЕТАЛЛУРГИЯ, входящая в свою очередь в состав ГК «Ростехнологии».
В российских компаниях антикризисные мероприятия часто сводятся к
мерам
финансового
оздоровления,
проведению
реструктуризации
кредиторской задолженности. Хотя предприятия, имеющие значительную
кредиторскую задолженность, не всегда могут выйти из «долговой ямы».
Причины финансового кризиса это явления, вследствие которого
появляются факторы кризиса. Факторы (события) могут быть[2]:
 снижение качества продукции;
 нарушение технологической дисциплины;
 старение технологических процессов;
 большая задолженность по кредитам и т.д.
Причины финансового кризиса:
 финансово-экономические просчеты;
 низкая квалификация персонала;
 недостатки системы стимулирования труда и т.д..
Во время кризисного состояния наиболее важно сократить одни затраты и
увеличить другие, которые могут сделать компанию прибыльной. Необходим
быстрый приток денежных средств в организацию. Работы в выбранных
стратегических направлениях не могут финансироваться только за счет
внутренней экономии. Возникает необходимость привлечения заемных
средств со стороны, что само по себе затруднительно, т. к. финансовый
кризис предприятия зачастую означает его фактическое банкротство.
Поэтому так важно определить оптимальное соотношение всех мер
воздействия, необходимых для того, чтобы предприятие сначала могло
"удержаться на плаву", а затем начать новый более эффективный этап в своей
деятельности[3].
Таблица 1
«Методы преодоления финансового кризиса в организации»
Методы
1)Сокращение затрат
Направления деятельности
сокращения фонда оплаты труда; сокращение затрат на
2)Увеличение поступления
денежных
средств
в
организацию
3)Проведение
реструктуризации
кредиторской
задолженности
4)Определение стратегии
развития организации
5)Проведение реорганизации
и
реструктуризации
организации
сырье и материалы за счет использования более дешевых
компонентов изделий, горизонтальной интеграции с
поставщиками, работы с местными производителями,
внедрение ресурсосберегающих технологий; сокращение
производственных расходов, затрат на ремонт и
обслуживание оборудования, затрат на рекламу, научноисследовательские и опытно-конструкторские работы,
исследование рынка, поддержание определенного качества
услуг.
продажи или сдачи активов в аренду; оптимизации затрат;
изменения
кредитной
политики
для
ускорения
оборачиваемости дебиторской задолженности.
получение различного рода уступок со стороны
кредиторов: сокращения общей суммы задолженности,
освобождение от уплаты процентов, сокращение
процентной ставки, отсрочки платежа.
Стабилизация
предполагает
рационализацию
и
консолидацию существующих активов и применяемой
практики. Развитие заключается в инновационном подходе
для будущего роста и повышения рентабельности
организации.
повышение
уровня
диверсификации
производства,
увеличение уровня производительности труда и уровня
конкурентоспособности.
Выйти на новый этап в своей деятельности организации поможет
проведение реструктуризации, но при этом нет никакой гарантии, что
организация в дальнейшем станет прибыльной.
В процессе реструктуризации может происходить совершенствование
системы управления предприятием, изменение финансово-экономической
политики, операционной деятельности, систем маркетинга, сбыта и
управления организации (Рис. 1) [1].
1) Инвентаризация кредиторской и
дебиторской задолженности
2) Определение приоритетных направлений
реструктуризации
Проходит выделение основных групп задолженности;
проверка правильности отражения задолженности по
счетам, фактурам и платежным требованиям;
определение суммарной кредиторской и суммарной
дебиторской задолженности.
3) Построение финансового плана в форме
прогноза движения денежных средств
4) Построение оптимального графика
погашения кредиторской задолженности с
неизмененными условиями задолженности
5) Анализ вариантов реструктуризации с
оговариваемыми условиями погашения
задолженности согласованные с
кредиторами
6) Построение окончательного графика
погашения задолженности
7) Расчет совокупной эффективности
проведенной реструктуризации
Выделение задолженности, имеющей наибольшую долю
в суммарной величине обязательств; выделение ряда
приоритетных статей задолженности- перед кредитным
учреждением, фондами, фискальной системой,
контрагентами.
Построение подекадных графиков: поступлений
денежных средств на основе планов продаж и
поступлений дебиторской задолженности; оттока
денежных средств на основе плана закупок,
производственных затрат, заработной платы, налогов с
учетом задержки и погашения текущей кредиторской
задолженности. Поиск источников дополнительного
финансирования в случае получения отрицательного
накопленного сальдо. Привлечение краткосрочных
займов.
Корректировка предлагаемых вариантов и составление
графика погашения задолженности. Оценка текущей
стоимости денежного потока, направленного на
погашение долговых обязательств.
Разделение всех кредиторов на первоочередных и
второстепенных. Первоочередные кредиторы- те, сумма
обязательств которых составляет в общей сложности
80% от всей задолженности. Очередность может быть
определена и с точки зрения последствий задержки
платежа. Оставшиеся кредиторы не должны
игнорироваться, т.к. некоторые из них могут обратиться
в суд и инициировать процедуру банкротства.
Рис.1 - Алгоритм разработки плана реструктуризации
долговых обязательств.
Таким образом, внедрение системы антикризисного управления
предполагает изучение характера, тенденций и практики развития кризиса
предприятия, методов диагностики и раннего обнаружения его признаков,
путей и средств, стратегии и тактики, применение которых может обеспечить
его финансовое оздоровление. Такой подход к антикризисному управлению
означает,
что
оно
должно
априорно
опережать
и
предотвращать
неплатежеспособность и несостоятельность предприятия, а в стратегическом
плане - обеспечивать предприятию в течении длительного времени такое
конкурентное преимущество, которое позволит производить востребованную
рынком продукцию и выручать достаточные денежные средства для оплаты
всех его обязательств, возникающих при создании продукции и ее продаж.
Предположительно, главная задача антикризисного управления заключается
в обеспечении такого положения предприятия на рынке, при котором в целях
предотвращения банкротства и временных трудностей, в том числе и
финансовых, на каждом предприятии по средствам использования всех
возможностей современного менеджмента разработана и на практике может
быть
реализована
специальная
программа,
имеющая
стратегический
характер, которая направлена на устойчивое развитие предприятия, как в
краткосрочной, так и долгосрочной перспективе.
ЛИТЕРАТУРА
1. Колчанина Нина Васильевна Финансовый менеджмент: учеб.
пособие для студентов вузов, обучающихся по специальности экономики и
управления/ Н.В. Колчина, О.В. Португалова, О.В. Португалова, Е.Ю.
Макеева; под ред. Н.В. Колчиной.-М.: ЮНИТИ-ДАНА,2012-464 с.
2. Ильин В.В. Финансовый менеджмент: учебник: учеб. пособие по
направлению «Менеджмент»/[В.В. Ильин и др.]; под ред. В.В. Ильина.-М.:
Издательство «Омега-Л», 2011.-560 с.- (Высшая школа менеджмента).
3. Темпман, Леонид Наумович Управление рисками в условиях
финансового кризиса: учебное пособие для студентов вузов, обучающихся по
направлениям экономики и управления/ Л.Н. Тепман, Н.Д.Эриашвили.-М.:
ЮНИТИ-ДАНА,2012.-295с.
4. Информационное агентство «высота 102.0»./2013[Электронный
ресурс]. Режим доступа: http://v102.ru/econom/34147.html
FINANCIAL CRISIS IN THE ORGANIZATION
Khoreva Natalia Viktorovna
student of group PCF-1-09
Volgograd branch of the ANO VPO«INTERNATIONAL SLAVIC
INSTITUTE»
Russia, Volgograd, street of Academic, 22, 400001
Annotation: the article reveals the concept of financial crisis of the
organization, its causes, methods of overcoming. Considered the enterprise
bankrupt. Conclusion the application of anti-crisis measures in time of financial
crisis of the organization.
Keywords: financial crisis of the organization, crisis management.